24
20
PROGETTO
DI BILANCIO D’ESERCIZIO
DI BPER BANCA S.P.A.
AL 31 DICEMBRE 2024
BPER Banca s.p.a.
con sede legale in Modena, Via San Carlo, 8/20
Tel. 059/2021111 – Fax 059/2022033
Iscritta all’Albo delle Banche al n. 4932
Capogruppo del Gruppo bancario BPER Banca s.p.a.
Iscrizione all’Albo dei Gruppi con codice ABI n.5387.6
http://www.bper.it, https://group.bper.it/;
E-mail: servizio.clienti@gruppobper.it – PEC: bper@pec.gruppobper.it
Società appartenente al GRUPPO IVA BPER Banca Partita IVA nr. 03830780361
Codice Fiscale e iscrizione al Registro Imprese di Modena n. 01153230360
C.C.I.A.A. Modena n. 222528 Capitale sociale Euro 2.121.637.109,40
Aderente al Fondo Interbancario di Tutela dei Depositi e al Fondo Nazionale di Garanzia
Azioni ordinarie quotate sul mercato regolamentato Euronext Milan
24
20
PROGETTO
DI BILANCIO D’ESERCIZIO
DI BPER BANCA S.P.A.
AL 31 DICEMBRE 2024
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
2
SOMMARIO
Bilancio d’esercizio 2024
RELAZIONE DEGLI AMMINISTRATORI SULLA GESTIONE 4
SALUTO DEL PRESIDENTE ALL’ASSEMBLEA 51
PROSPETTI CONTABILI 52
Stato patrimoniale 54
Conto economico 55
Prospetto della redditività complessiva 56
Prospetto delle variazioni del patrimonio netto 57
Rendiconto finanziario 58
NOTA INTEGRATIVA 60
Parte A - Politiche contabili 63
Parte B - Informazioni sullo Stato patrimoniale 117
Parte C - Informazioni sul Conto economico 167
Parte D - Redditività complessiva 187
Parte E - Informazioni sui rischi e sulle relative politiche di copertura 189
Parte F - Informazioni sul patrimonio 295
Parte G - Operazioni di aggregazione riguardanti imprese o rami d’azienda 299
Parte H - Operazioni con parti correlate 301
Parte I - Accordi di pagamento basati su propri strumenti patrimoniali 305
Parte L - Informativa di settore 311
Parte M - Informativa sul leasing 313
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
3
ALLEGATI 318
Rendiconto finanziario dei Fondi di quiescenza del personale 320
Prospetto delle rivalutazioni degli immobili di proprietà
(art. 10 Legge 19/03/1983 n. 72) 321
Corrispettivi di revisione legale e dei servizi diversi dalla revisione 328
Riconciliazione tra i prospetti contabili e gli schemi riclassificati 329
ATTESTAZIONI E ALTRE RELAZIONI 333
Attestazione del Bilancio d’esercizio 2024 ai sensidell’art. 81-ter
del Regolamento Consob n. 11971 del 14 maggio 1999
e successive modifiche e integrazioni 335
Relazione della società di revisione ai sensi dell’articolo 14
del D.Lgs. N.39 del 27 gennaio 2010 e dell’articolo 10
del Regolamento (UE) n. 537/2014 sul Bilancio d’esercizio 336
Relazione del Collegio sindacale all’Assemblea dei Soci
ai sensi dell’art. 153 D.Lgs. 58/1998 346
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
4
RELAZIONE
DEGLI AMMINISTRATORI
SULLA GESTIONE
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
5
INDICE
1. LA BANCA NEL 2024
1.1 Premessa 6
1.2 Il posizionamento competitivo 6
1.3 La relazione con i clienti 7
1.4 Le risorse umane 18
1.5 L’ambiente 20
2. I RISULTATI DELLA GESTIONE BANCARIA
2.1 Premessa 21
2.2 Indicatori di performance 22
2.3 Aggregati patrimoniali 23
2.4 Aggregati economici 30
2.5 Il patrimonio netto contabile e i ratios patrimoniali 35
3. I PRINCIPALI RISCHI E INCERTEZZE
3.1 L’identificazione dei rischi, delle incertezze che
li caratterizzano e l’approccio alla gestione di essi 37
3.2 Comunicazione in merito alle esposizioni detenute
dalle società quotate nei titoli di debito sovrano 37
4. ALTRE INFORMAZIONI
4.1 Eventi societari 40
4.2 Informazioni sui rapporti infragruppo e con
parti correlate 42
4.3 Informazioni su operazioni atipiche o inusuali,
ovvero non ricorrenti 44
4.4 Informativa sugli assetti proprietari
(art. 123-bis del D.Lgs. n. 58/1998) 44
4.5 Azioni proprie in portafoglio 44
4.6 Applicazione della direttiva MiFID 45
4.7 Accertamenti e verifiche ispettive 46
5. COMPENSI AL CONSIGLIO DI AMMINISTRAZIONE 48
6. PROPOSTA DI DESTINAZIONE DELL’UTILE DELL’ESERCIZIO 49
7. PREVEDIBILE EVOLUZIONE DELLA GESTIONE 50
8. SALUTO DEL PRESIDENTE ALL’ASSEMBLEA 51
6
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
1. LA BANCA NEL 2024
1.1 Premessa
Nell’economia del presente documento, non viene riproposta l’informativa comune con la Relazione degli Amministratori sulla
gestione del Gruppo, cui si rimanda risultando sostanzialmente valida anche per la Capogruppo.
Nello specifico si fa riferimento al contenuto dei seguenti paragrafi della Relazione consolidata:
• Il contesto di riferimento;
• I fatti di rilievo e le operazioni strategiche, tra cui, in particolare, il nuovo Piano industriale 2024-2027 “B: Dynamic I Full Value
2027” e la conseguente chiusura anticipata del Piano industriale 2022-2025 avendo sostanzialmente conseguito in anticipo i
principali obiettivi economici e finanziari (tra questi la Concentrazione dei comparti Wealth & Asset Management del Gruppo
BPER Banca all’interno di Banca Cesare Ponti, l’Accordo quadro con Gardant e AMCO per la cessione di crediti UTP e la
successiva creazione di una partnership strategica di gestione dei portafogli NPE attraverso la creazione di una piattaforma di
servicing, la Manovra per l’ottimizzazione degli organici) e gli eventi successivi al 31 dicembre 2024;
• Principali rischi ed incertezze (pur presentando di seguito alcune informazioni quantitative specifiche di BPER Banca).
1.2 Il posizionamento competitivo
Posizionamento di mercato: raccolta e impieghi
La dinamica delle quote di mercato di raccolta diretta ed impieghi di BPER Banca sul territorio nazionale è riportata nelle tabelle
illustrate di seguito.
Quote di mercato nazionali - Raccolta diretta
Periodo Totale
Clientela
Famiglie
consumatrici
Imprese Famiglie
produttrici
30/09/2024 4,47% 4,02% 5,58% 8,09%
31/08/2024 4,60% 4,03% 5,83% 8,05%
31/07/2024 4,51% 4,04% 5,65% 8,02%
30/06/2024 4,55% 4,04% 5,81% 8,10%
31/05/2024 4,63% 4,10% 5,77% 8,15%
30/04/2024 4,61% 4,14% 5,77% 8,12%
31/03/2024 4,62% 4,09% 5,75% 8,07%
29/02/2024 4,63% 4,13% 5,72% 8,10%
31/01/2024 4,60% 4,15% 5,67% 8,10%
31/12/2023 4,65% 4,21% 5,83% 8,10%
30/11/2023 4,62% 4,18% 5,85% 8,09%
31/10/2023 4,68% 4,20% 5,92% 8,16%
30/09/2023 4,76% 4,21% 6,08% 8,12%
7
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
Quote di mercato nazionali - Impieghi
Periodo Totale
Clientela
Famiglie
consumatrici
Imprese Famiglie
produttrici
30/09/2024 4,63% 4,91% 5,62% 7,63%
31/08/2024 4,60% 4,90% 5,60% 7,58%
31/07/2024 4,62% 4,90% 5,65% 7,58%
30/06/2024 4,62% 4,86% 5,64% 7,50%
31/05/2024 4,60% 4,83% 5,61% 7,50%
30/04/2024 4,57% 4,78% 5,62% 7,45%
31/03/2024 4,54% 4,76% 5,55% 7,41%
29/02/2024 4,52% 4,75% 5,58% 7,40%
31/01/2024 4,50% 4,74% 5,51% 7,38%
31/12/2023 4,50% 4,73% 5,53% 7,35%
30/11/2023 4,50% 4,71% 5,56% 7,34%
31/10/2023 4,47% 4,69% 5,50% 7,31%
30/09/2023< 4,43% 4,65% 5,43% 7,27%
Fonte: Quote di mercato Elaborazioni Planus Corp. su Segnalazioni di Vigilanza.
La rete delle dipendenze
La rete territoriale BPER Banca ha avuto un decremento rispetto al 2023 di n. 62 sportelli, a seguito:
• della razionalizzazione della rete distributiva e conseguente chiusura, eseguita nel corso del 2024, di n. 63 sportelli BPER
Banca (di cui n. 57 il 22 novembre 2024 e i restanti 6 in diversi periodi dell’anno);
• dell’apertura il 24 giugno 2024 di una nuova filiale BPER Banca a Ragusa.
Al 31 dicembre 2024, le filiali e gli sportelli leggeri risultano n. 1.285 (di cui n. 28 sportelli leggeri).
La Banca ha una presenza di sportelli capillare, distribuita su 19 delle 20 regioni italiane (ad eccezione della Sardegna): Emilia-
Romagna (239), Abruzzo (59), Campania (79), Lazio (72), Calabria (48), Lombardia (264), Puglia (51), Veneto (45), Basilicata (25),
Sicilia (43), Molise (6), Marche (82), Toscana (68), Trentino-Alto Adige (3), Umbria (17), Liguria (108), Friuli Venezia Giulia (2),
Piemonte (73) e Valle d’Aosta (1).
Si evidenzia, peraltro, che presso i locali di n. 17 sportelli chiusi nel corso del 2024 è ancora attivo il servizio Cassette di Sicurezza,
con possibilità di accesso un giorno alla settimana. Il trasferimento delle cassette di sicurezza e la conseguente chiusura del
servizio è pianificata entro il 1° trimestre 2025.
1.3 La relazione con i clienti
Le politiche commerciali e di servizio
I processi
BPER Banca utilizza una piattaforma Customer Relationship Management (CRM) per l’azione coordinata di contatto della
clientela da parte della Rete distributiva, della Filiale onlinee dei canali diretti/digitali.
Tramite la programmazione commerciale omnicanale, la Banca definisce e pianifica centralmente le azioni CRM finalizzate a
contattare e ingaggiare la clientela con frequenza periodica o in tempo reale. Sono previsti, infatti, incontri periodici interni delle
funzioni banca di volta in volta interessateper strutturare tale programmazione e incontri mensili per migliorarla e affinarla.
Le azioni CRM definite e attivate hanno durata predefinita e natura relazionale, gestionale o commerciale in base allo scopo
perseguito (come ad esempio promozione di prodotti/servizi, sviluppo della relazione con il cliente, gestione di adempimenti
normativi). Indirizzano le priorità aziendali e supportano il raggiungimento degli obiettivi di budget.
In specifici casi possono essere attivate azioni CRM non incluse nella programmazioneper rispondere a necessità emergenti in
corso d’anno.
Tra le tipologie di azioni CRM rientrano la monocanale(di contatto del cliente da parte della Rete distributiva), l’opportunità (di
contatto contestuale del cliente in quanto generata dal comportamento del cliente stesso) e il customer journey. Quest’ultimo
8
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
prevede più fasi e più canali di comunicazione digitali per cogliere l’interesse del cliente in “real time” e indirizzare il contatto ai
canali assistiti (Rete e Filiale online).
I compiti e le responsabilità delle principali funzioni dell’Area Chief Retail & Commercial Banking Officier (CRCBO) e i relativi
meccanismi di interazione tra Centro e Rete (verticali) sono definiti nei processi di dialogo commerciale, che descrivono le
modalità, le tempistiche, gli strumenti e gli obiettivi del dialogo Centro-Rete finalizzato al supporto e al monitoraggio delle
performance.
I piani di marketing per ciascun Modello di Servizio sono definiti sulla base di uno strutturato processo di pianificazione
commerciale, in coerenza con le regole e i principi di Product Governance e correttezza e trasparenza, al fine di assicurare che
le iniziative pianificate siano coerenti con il posizionamento aziendale e preordinate a soddisfare al meglio le caratteristiche e i
bisogni dei diversi segmenti di clientela.
In ossequio alla normativa, di derivazione europea, in materia di “Product Governance”, BPER Banca ha implementato un
processo strutturato per il governo dello sviluppo e dell’approvazione di nuovi prodotti, servizi, ingresso in nuovi mercati e
sottoscrizione di accordi distributivi. La definizione dell’offerta commerciale di BPER Banca è normata dalla “Policy di Gruppo
di governo del rischio di non conformità alla normativa in materia di Product Governance” e dal “Regolamento di Gruppo del
processo di Product Governance”.
Gli obiettivi del citato processo sono:
• assicurare il miglioramento e l’evoluzione tempestiva dell’offerta commerciale nel rispetto dei bisogni della clientela, in
coerenza con la strategia e gli obiettivi aziendali;
• assicurare la corretta mappatura, valutazione e gestione dei rischi derivanti dalla nuova operatività, in coerenza con la
propensione al rischio di BPER Banca;
• definire le fasce di clientela a cui si intende distribuire i nuovi prodotti e servizi, in relazione alla complessità degli stessi e a
eventuali vincoli normativi esistenti;
• valutare la struttura dei prodotti, con riferimento alla comprensibilità, da parte della clientela, delle caratteristiche e dei rischi
connessi, in particolare per forme complesse di remunerazione e di rimborso;
• assicurare trasparenza e correttezza nella fase di commercializzazione;
• assicurare la piena conformità del processo di sviluppo e dell’approvazione dell’offerta commerciale, attraverso il rispetto
delle diverse fasi previste e il coinvolgimento delle diverse funzioni aziendali.
Per quanto riguarda la relazione di consulenza e vendita tra le filiali e i clienti in filiale, BPER Banca dispone di un evoluto front-
end di vendita (denominato “BStore”), disponibile per tutti i gestori di filiale (Privati e Imprese) il quale, a partire dal catalogo
prodotti informatizzato del Gruppo, guida l’utente nella proposizione dell’offerta commerciale per i clienti, con riferimento ai
principali servizi.
L’ascolto dei clienti
La Customer Satisfaction è una delle leve principali del sistema di programmazione e controllo della qualità dei servizi, nonché
un fattore strategico di competizione nel mercato. Su questo principio si fonda il sistema di monitoraggio della qualità percepita,
che copre sia la clientela Retail che la clientela Corporate e Private. Nell’ambito della clientela Retail, la metrica scelta è il Net
Promoter Score (“NPS”), un indicatore che misura la differenza tra la percentuale di “promotori” (clienti che consiglierebbero la
Banca) e la percentuale di “detrattori”. Il canale di contatto utilizzato è l’e-mail, che permette di raccogliere il maggior numero
possibile di feedback dai clienti con il minore effort in termini di costi e tempi. Nel 2024 si è osservato un deciso miglioramento
dell’indicatore di advocacy, trasversalmente su tutti i modelli di servizio. Si confermano le evidenze, riferite a BPER Banca e
Banco di Sardegna, emerse negli anni precedenti: il livello di soddisfazione della clientela è sostanzialmente allineato tra i
segmenti Family e Personal, con una crescita sensibile del Personal, mentre il livello è inferiore, anche se comunque positivo,
per i clienti POE (Piccoli Operatori Economici). Anche per quanto riguarda la clientela Small Business, nel 2024 si conferma un
buon livello di soddisfazione.
Nell’ambito del progetto di ascolto della “Voice of Customer” rientrano anche processi di rilevazione “a caldo” dell’esperienza
della clientela, attivati a seguito di specifici episodi. Ad oggi, quelli attivi riguardano la sottoscrizione di sei prodotti (conti
correnti, carte di pagamento, polizze assicurative, mutui, prestiti e prodotti rateali) e l’interazione con cinque canali della Banca
(Filiale, ATM, Cassa Self Assistita, Smart Web e Filiale online). La metrica scelta è il Net Satisfaction Score (“NSS”), un indicatore
che misura la differenza tra la percentuale di clienti soddisfatti (voti 9 o 10) e la percentuale di clienti insoddisfatti (voti dallo 0
al 6). Dal 2024 vengono analizzati anche i feedback dei clienti raccolti in fase di sottoscrizione online di diversi prodotti (conti
correnti, carte e prodotti rateali): emerge un buon livello di soddisfazione anche nella clientela che sceglie il cliente digitale.
Ogni anno vengono svolte anche indagini di Customer Satisfaction specifiche sulla clientela Corporate e sulla clientela Private,
tramite canale telefonico, in due wave: la prima nel mese di giugno e la seconda nel mese di novembre. Sulla clientela Corporate
si registra un lieve miglioramento rispetto al 2023, sia per BPER Banca che per Banco di Sardegna. Sulla clientela Private la
9
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
soddisfazione è in significativa crescita. Nel 2024 è stata svolta un’indagine di Customer Satisfaction anche sulla clientela Large
Corporate: si registra un buon livello di soddisfazione anche su questa clientela.
I risultati delle attività di ascolto della clientela sono divulgati principalmente attraverso un applicativo di Banca d’Italia a
disposizione di tutta la rete e delle funzioni centrali, aggiornato quotidianamente. Vengono divulgate inoltre reportistiche
specifiche, a supporto del processo decisionale delle strutture centrali.
I canali di contatto
La Filiale online
La Filiale online è il focal point a distanza nella relazione della banca con il cliente. Negli ultimi anni la struttura ha subito una
notevole evoluzione e si è trasformata da servizio dedicato all’assistenza clienti a centro nevralgico di relazione e propulsore
commerciale, con l’obiettivo di incrementare le interazioni e sviluppare nuove opportunità di vendita in sinergia con la filiale
fisica e il canale digitale.
I canali di contatto remoto sono tanti e mirano ad offrire al cliente un’esperienza “digitale-umana” con modalità conversazionali
tailor-made che il cliente può scegliere a seconda delle proprie preferenze e disponibilità.
Oltre al canale telefonico, il cliente ha la possibilità di chattare o prenotare un appuntamento telefonico o una videochiamata
con un Consulente Online direttamente da app.
La Filiale Online è presente, da agosto 2023, su 8 Filiali online su tutto il territorio nazionale e si avvale anche di supporto di
outsourcer per garantire un servizio accessibile in un’estesa fascia oraria dal lunedì alla domenica e h24 per specifiche necessità
relative alla sicurezza degli strumenti di pagamento.
Nel 2024 è stato introdotto nella Filiale online un nuovo modello operativo che prevede la divisione dei Consulenti in 3 tipologie
di team specializzati, per garantire di adeguati livelli di assistenza e massimizzare le vendite.
La Digital Branch svolge anche attività commerciali che hanno come obiettivo la proposizione commerciale di prodotti in offerta
a distanza o presso la filiale fisica. Le attività commerciali della Filiale online si sviluppano attraverso:
• campagne outbound: iniziative di contatto proattive su specifici target di clientela con l’obiettivo di far sottoscrivere prodotti
in offerta a distanza o fissando un appuntamento presso la filiale fisica desiderata dal cliente;
• campagne reactive inbound: il cliente contatta la Digital Branch per ragioni di assistenza, il consulente gestisce la richiesta,
raccoglie i bisogni del cliente e coglie l’occasione per proporgli un prodotto che fa al caso suo in offerta a distanza o fissando
un appuntamento presso la filiale fisica desiderata dal cliente;
• contatti dal sito pubblico www.bper.it: gestione delle richieste di contatto effettuate dal sito pubblico per la sottoscrizione di
prodotti e servizi ad hoc.
Le attività commerciali della Digital Branch hanno avuto uno sviluppo importante nel 2024: si è infatti ampliato il catalogo dei
prodotti vendibili in offerta a distanza a clienti privati. Alcuni esempi di seguito:
• Sottoscrizione di PagaPoi (prodotto rinnovato nel corso dell’anno);
• Vendita del nuovo prodotto Prestito Smart con possibilità di abbinare la polizza facoltativa Salva Prestito;
• Cessione del quinto per clienti pensionati e dipendenti pubblici o privati;
• Sottoscrizione di deposito titoli, contratto di negoziazione e consulenza, sottoscrizione PAC e PIC su fondi comuni di
investimento;
• Attivazione di coperture assicurative Unisalute Sorriso e 4Zampe;
• Vendita di carta di credito Premium e Prestige (a seguito di benestare della filiale di relazione);
• Sottoscrizione di Unipolmove;
• Vendita di carte di debito commercial sui clienti Ditte Individuali e Liberi professionisti (da fine 2024).
Servizi digitali Smart
Lo scenario in cui ciascuno di noi si muove è in continua e sempre più rapida evoluzione. Per continuare a offrire i propri servizi
con affidabilità e qualità, BPER Banca è costantemente impegnata ad analizzare i bisogni della clientela per proporre soluzioni
innovative in grado di soddisfarla.
I servizi digitali Smart rappresentano per i clienti un’importante modalità di accesso alla banca, che permette loro di operare
in self dove e quando vogliono ma anche di procedere all’acquisto di prodotti e servizi bancari e interagire con la Filiale Online
attraverso le modailità innovative già illustrate, tutto questo in ottica integrata e omnicanale.
10
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
Tra le principali novità nell’ambito dell’innovazione dei servizi digitali Smart vi sono le iniziative di seguito elencate:
Digitalizzazione, experience, identity & collaboration
• Review dell’esperienza digitale dell’utente: la customer experience è dedicata ai diversi segmenti (clientela retail, business,
teen) con contestuale miglioramento continuo ed evoluzione dei canali derivanti da analisi comportamentali e suggerimenti
da parte di clienti e colleghi;
• Human Collaboration: nel corso del 2024, l’interazione a distanza con i consulenti della Filiale online ha subito un’evoluzione
significativa per offrire un’esperienza utente sempre più efficiente. Le distanze tra banca e cliente si azzerano grazie alla
nuova funzionalità “Hey BPER” disponibile da app e da pc. Hey BPER permette ai clienti di dialogare con i Consulenti online
scegliendo la modalità di contatto che preferiscono (chiamata, chat, appuntamento telefonico, videochiamata e condivisione
schermo durante le sessioni di assistenza remota). Su app, Hey BPER è accessibile dalla home page ed è presente anche
all’interno dei flussi di vendita: in questo modo i clienti, anche in fase di acquisto di un prodotto da app, possono far
riferimento a un consulente che li accompagna e li supporta in real time. A novembre 2024 Hey BPER si arricchisce anche
della chat con assistente virtuale: i clienti alla ricerca di risposte veloci sui servizi digitali Smart possono infatti porre la loro
domanda e ricevere una risposta immediata e automatizzata grazie al chatbot, che si propone di offrire al cliente un range
sempre maggiore e personalizzato di risposte grazie al processo di continuo apprendimento in corso. L’introduzione di questo
strumento costituisce solo il primo passo verso una ulteriore evoluzione degli strumenti conversazionali che la banca mette a
disposizione del cliente, con l’obiettivo di offrirgli un servizio sempre migliore e di essere al suo fianco ovunque si trovi e anche
quando non può o preferisce non recarsi in filiale;
• Smart Desk: è il servizio per sottoscrivere contratti e documenti con firma digitale direttamente tramite l’app, consentendo di
finalizzare rapidamente vendite e processi, sia in filiale sia a distanza. Il servizio è pensato per offrire un’esperienza semplice e
intuitiva: la firma ai documenti si appone in pochi passaggi direttamente dall’app, senza che il cliente debba preventivamente
sottoscrivere un certificato di firma presso un provider terzo o dotarsi di dispositivi specifici. Il servizio integra, inoltre, la
possibilità per il cliente di inviare digitalmente e a distanza anche tutta la documentazione necessaria per il completamento
della pratica. Il tutto viene eseguito con elevati livelli di sicurezza sia per la Banca che per il cliente e con una gestione
dei documenti in modalità paperless. L’adozione del servizio, considerata la rilevanza strategica in termini di evoluzione dei
comportamenti digitali nelle interazioni con la banca è promossa anche tramite momenti di formazione dedicata e monitorata
con l’ausilio di indicatori e obiettivi dedicati;
• Data Quality: con l’obiettivo di semplificare l’esperienza del cliente nella relazione con la Banca, sono disponibili funzionalità
che consentono di gestire diversi adempimenti sfruttando i canali digitali comodamente da casa: caricamento del documento
di identità e della tessera sanitaria, compilazione del questionario di adeguata verifica e aggiornamento del profilo investitore
per garantire ai clienti soluzioni adatte ai propri obiettivi di investimento e alle proprie esigenze;
• Digitalizzazione della documentazione: nel corso del 2024 è stato avviato un programma per la digitalizzazione della
documentazione, che permette ai clienti di ricevere in digitale i documenti che riguardano i rapporti bancari, dismettendo il
formato cartaceo;
• Nuove posizioni investimenti e insurance che consentono la visibilità dei portafogli detenuti dalla clientela sui servizi digitali
Smart a prescindere dal canale di acquisto;
• Vetrina & engagement digitale: l’app si arricchisce di una nuova sezione Prodotti, che presenta al cliente una vetrina con i
prodotti che può sottoscrivere online o con il supporto della Filiale online. Nel corso dell’anno sono stati anche arricchiti gli
ingaggi dinamici CRM-driven con lo sviluppo di nuove content zone (utilizzate anche su base contestuale e comportamentale)
e CMS based;
• Enrollment, de-enrollment device e recupero password: introdotti nuovi nuovi processi full self per agevolare l’esperienza
cliente e velocizzare la sua operatività in autonomia.
Prodotti
• Evoluzione continua dei prodotti del mondo digital lending (Prestito e PagaPoi):
– Prestito Smart: il cliente può chiedere un prestito in autonomia da app oppure col supporto dei Consulenti Online.
Contestualmente alla sottoscrizione è possibile abbinare una polizza facoltativa a protezione del prestito;
– PagaPoi: si tratta di un prodotto di credito, pensato per suddividere in piccole rate le spese sostenute sul conto corrente
nel mese in corso o precedente. Lanciato a luglio 2023 sui canali digitali e anche in Offerta a Distanza e Filiale Fisica, può
essere attivato in autonomia dal cliente per consentire flessibilità di gestione della liquidita in base al bisogno. Il cliente può
aprire nuovi piani rateali in autonomia (fino a esaurimento plafond accordato), monitorare il piano rateale e procedere alla
sua estinzione direttamente dai canali digitali;
• Sostituzione stock carte di debito VPAY/Maestro. L’iniziativa fa parte dell’evoluzione in corso in ambito carte che continua
anche nel 2024: i clienti possono sostituire da app (e col supporto dei Consulenti Online) le loro carte V Pay, Maestro o Carige
Cash con una nuova carta di debito più evoluta che offre maggiori vantaggi a parità di costi;
• Richiesta carte di credito: da novembre 2024 è possibile richiedere una carta di credito direttamente dai servizi digitali
Smart, fornendo già i dati e i documenti utili per la valutazione. Analizzato il merito creditizio, il cliente viene ricontattato dai
Consulenti online per comunicare l’esito della richiesta e finalizzarla con la firma a distanza;
• Conto TEEN: il 1° agosto 2024 è stato lanciato il conto dedicato ai ragazzi tra i 13 e i 17 anni, che li accompagna nel loro primo
approccio con la banca e nel loro percorso di crescita e educazione finanziaria. La proposta pensata per i ragazzi comprende
11
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
conto, carta di debito e servizi digitali Smart. Conto TEEN mette a loro disposizione le funzionalità base di pagamento, sempre
sotto la supervisione del genitore, che grazie al Parental Control, può tenere sotto controllo conto e carta direttamente dai
propri servizi digitali Smart, impostando paghette periodiche e limiti di spesa o ambiti di utilizzo (ad esempio acquisti online).
Per garantire un uso responsabile del mezzo di pagamento, sono inoltre automaticamente disabilitati gli acquisti su alcune
categorie merceologiche non adeguate all’età del ragazzo, come alcolici, scommesse o tabacchi. Per accompagnare i ragazzi
nella gestione delle proprie finanze anche in età adulta, la roadmap di sviluppo digitale prevede già nel 2025 di dar loro la
possibilità di passare da conto Teen al Conto On Demand con un’esperienza seamless, mantenendo quindi stesso IBAN e
stesse credenziali;
• Digital Insurance: nell’ambito del progressivo ampliamento dell’offerta digitale assicurativa, nel 2024 sono state introdotte
due nuove coperture acquistabili da app o con i Consulenti online:
– UniSalute Sorriso: polizza dedicata al benessere odontoiatrico dei clienti, che offre una copertura per le spese affrontate e
accesso a un network di strutture convenzionate con tariffe riservate su prestazioni specialistiche;
– UniSalute 4ZAMPE: polizza per cani e gatti domestici, per coprire le spese veterinarie e le prestazioni di assistenza in caso
di infortunio o malattia del proprio amico a quattro zampe;
• Wealth: il 2024 si configura come un momento chiave per la crescita delle funzionalità digitali legate allo stimolo e alla
valorizzazione del risparmio dei clienti attraverso la possibilità di confrontare soluzioni di investimento, simulare i loro
andamenti nel tempo e trovare quelle più adatte al proprio profilo investitore sulla base dei propri obiettivi, propensione al
rischio, ed orizzonte temporale. Il cliente può infatti sottoscrivere da app, se coerenti col proprio profilo investitore, piani di
accumulo che investono in fondi comuni e che possono essere attivati anche con piccole somme periodiche per favorire la
propensione e l’abitudine al risparmio. Ad ogni fondo, è dedicata una scheda ad hoc riportante gli scoring ESG, con particolare
risalto ai fondi classificati come sostenibili. L’offerta è stata calibrata consentendo al cliente di avere, in base ai propri obiettivi
di investimento, la possibilità di effettuare una scelta di investimento sostenibile;
• B:Me: nell’ambito delle iniziative volte ad aumentare il tasso di digitalizzazione della clientela, nel nuovo Piano industriale
verranno previsti una serie di interventi che amplieranno la capacità della banca di identificare a distanza la clientela per
agevolarne l’accesso ai servizi digitali. Verrà anche superato il vincolo che attualmente riserva l’accesso ai servizi digitali Smart
ai soli clienti in possesso di conto e carta di modo da abilitare la fruizione di detti servizi e i conseguenti vantaggi (riduzione
carta, spostamenti, maggior tempestività nelle comunicazioni e nell’operatività) anche alla clientela attualmente esclusa;
• BPER On Demand online: lanciato a settembre 2023, e il primo conto del Gruppo BPER Banca interamente sottoscrivibile
online. Il cliente, acquisito in modalità digitale, viene sempre collegato ad una filiale da lui scelta in fase di apertura del conto,
consentendo quindi lo sviluppo della relazione in logica omnicanale. La componente umana è sempre al centro grazie alla
presenza dei consulenti in filiale e online a disposizione del cliente. Il conto online è la soluzione per approcciarci ad una
clientela più digitale: aumentano i canali di acquisizione e si rafforza la relazione con il cliente sfruttando tutte le modalità
e opportunità di accesso ai servizi bancari. Si tratta di un prodotto in costante crescita, che già prevede nella sua roadmap
evolutiva una versione dedicata alle imprese.
Evoluzione carte e pagamenti
• Gestione carte: già dal 2023 i clienti hanno la possibilità di gestire da un’unica app anche le carte. È possibile ad esempio
ricevere e visualizzare il PIN (senza avere più la copia cartacea), disporre il blocco della carta, impostare e gestire il codice
di sicurezza Key6, attivare e rinnovare una carta ritirata in filiale o ricevuta a domicilio, visualizzare i dati sensibili della carta
(numero carta, CVV, data scadenza), autorizzare pagamenti online, sospendere temporaneamente una carta, impostare dei
limiti di spesa per importo e per categoria, aggiungere una carta ai wallet di pagamento digitali.
• Vendita carte: da novembre 2023 è già possibile richiedere direttamente da app una carta di debito o una prepagata,
ricevendola e attivandola comodamente da casa.
• Profilo light: il 2024 vede la nascita di un profilo Smart dedicato a tutti i titolari di carte di pagamento non in possesso dei
servizi digitali che permettere loro di gestire le proprie carte da app e web.
• Lancio di nuovi prodotti e revamping prodotti esistenti, con servizi di valore assicurativi associati.
• Card carrier digitale per i nuovi prodotti monetica con attivazione della carta tramite QRCode.
• Estensione del numero di bonifici istantanei a 3 su base giornaliera, cruscotto in app per attivazione e disattivazione dei
bonifici istantanei, visualizzazione dei bonifici sul canale post cut-off time.
Interventi per il segmento Business
Sul segmento Imprese BPER Banca ha avviato un piano di investimenti strategico per ridefinire il proprio modello di business
digitale e offrire alle imprese un’esperienza seamless che superi il tradizionale approccio transazionale, evolvendosi verso un
modello relazionale che consenta di interagire con la Banca in modo innovativo e personalizzato. Il programma di trasformazione
digitale si basa su pillars che prevedono l’ampliamento dell’offerta di prodotti e servizi digitali per la clientela business, fruibili a
distanza e in modalità self con una customer journey fluida, differenziante e omnicanale.
Smart Banking Business, il portale relazionale per imprese con bisogni operativi semplici, che valorizza la gestione snella e
l’efficienza, nel corso del 2024 ha visto lo sviluppo di nuove funzionalità che segnano un’importante evoluzione nei servizi
digitali Smart per le imprese.
12
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
Tra le novità previste per il segmento Imprese:
• la possibilità per liberi professionisti, ditte individuali e persone giuridiche di firmare in digitale, in presenza e a distanza,
attraverso FEQ (firma elettronica qualificata) riducendo in tal modo l’impatto ambientale e ottimizzando la gestione del
tempo del cliente business;
• presentazione digitale di fatture multiple in modalità distinta e gestione di ordini e contratti per semplificare le attività
amministrative;
• distinta ricarica prepagata per velocizzare l’autorizzazione di disposizioni multiple;
• salvataggio in bozze delle distinte per agevolare l’operatività differita;
• import di file CBI ed export informativi in formato standard interbancario per migliorare la gestione amministrativa;
• informativa evoluta sul portafoglio Ri.Ba per una visione integrata e aggiornata delle presentazioni, con vista su lotti di
scadenza e importi accordati, residui e utilizzati;
• verifica automatizzata dei poteri di firma nei processi di vendita self per le PG: garantisce efficienza e precisione
nell’identificazione dei firmatari autorizzati all’interno di una compagine societaria;
• vendita in self delle carte di debito e integrazione della visualizzazione e del post-vendita all’interno del contratto della PG
titolare del conto di regolamento per una gestione semplificata e immediata delle carte aziendali.
Nel corso del 2024 è stata inoltre avviata un’importante progettualità per la creazione della piattaforma dedicata a imprese
e gruppi complessi, creando un punto di contatto avanzato e relazionale per la clientela Corporate, il nuovo Digital Corporate
Banking (DCB).
Anche in ambito monetica business, è previsto per i primi mesi del 2025 un rinnovamento complessivo dell’offerta carte per
garantire ai clienti soluzioni adeguate ai più elevati standard di mercato e arricchite di servizi a valore aggiunto specifici per il
segmento imprese.
Queste iniziative e funzionalità sul mondo Business rappresentano un passaggio cruciale nella strategia digitale di BPER Banca,
mirata a creare portali relazionali e funzionali, capaci di rispondere con tempestività e valore alle esigenze di un mercato sempre
più digitalizzato e complesso.
Self Banking
Nel 2024 si è concretizzato un importante piano di evoluzione del Self Banking con l’obiettivo di aumentare il numero di
dotazioni a disposizione della clientela e migliorare le funzionalità di quelle già attive.
Nuove dotazioni self
Nel corso del 2024 il parco è stato arricchito di n. 207 nuove Casse Smart (CSA) e n. 261 nuovi ATM evoluti. Sono state inoltre
attivate n. 161 filiali al modello operativo cashless, che non prevede il servizio di cassa tradizionale allo sportello. In questo caso,
il ruolo dei colleghi in filiale diventa ancor più cruciale nell’accompagnare il cliente nell’utilizzo delle dotazioni, rendendolo
più autonomo nella gestione della propria operatività. Si libera quindi progressivamente tempo di valore da che il collega può
dedicare allo sviluppo della relazione col cliente e alle attività di consulenza e di accompagnamento alla digitalizzazione.
Nuove funzionalità e experience improvements
Da fine maggio 2024 le Casse Smart (CSA) presentano una nuova interfaccia grafica che offre ai clienti un’esperienza di utilizzo
semplificata e in linea con gli altri canali digitali.
Da settembre 2024 il cliente può accedere alle Casse Smart anche da app. Si tratta di un’importante evoluzione delle dotazioni
self di filiale che offre ai clienti un’esperienza integrata con i servizi digitali Smart e migliora l’operatività, rendendola ancora più
semplice ed efficace. Questa nuova funzionalità è al momento disponibile per i clienti privati. Seguirà l’implementazione per la
clientela aziendale.
Il piano di evoluzione del mondo Self Banking proseguirà anche nel 2025, in coerenza con quanto rappresentato all’interno del
Piano industriale 2025-2027, con l’installazione di ulteriori n. 180 CSA, n. 250 ATM evoluti e l’attivazione di n. 160 filiali al modello
cashless.
Programma F/Youture, nuovo Piano industriale e risvolti ESG
Il piano di trasformazione digitale BPER Banca è uno degli elementi che ha caratterizzato non solo il Piano industriale 2022-
2025 ma anche il nuovo Piano industriale “B:Dynamic | Full Value 2027”, già operativo e a pieno regime entro la prima metà del
2025. Per raggiungere gli obiettivi previsti dal nuovo Piano, risultano di fondamentale importanza, tra gli altri, gli investimenti
previsti dal Gruppo nella trasformazione dell’infrastruttura tecnologica con risvolti in ambito di programmi ESG. Infatti, un
nuovo modello di business digitale e sostenibile consente al Gruppo BPER Banca di rispondere più efficacemente alle esigenze
della propria clientela, attraverso servizi personalizzati e multicanale, e di avviare un percorso virtuoso e più sostenibile.
Come già dettagliato, grande attenzione è dedicata, oltre che alle evolutive e ai nuovi prodotti per i clienti privati, al mondo delle
imprese. Sono previsti nello specifico importanti investimenti per lo sviluppo di nuove soluzioni pensate per il Corporate, che
diverrà un pilastro di sviluppo e innovazione del mondo BPER Banca per il prossimo triennio.
In questo percorso, produttività e processi saranno ulteriormente migliorati e innovati grazie a investimenti tecnologici dedicati,
con ottimizzazione e automazione dei processi grazie all’intelligenza artificiale generativa.
13
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
In tale contesto, l’evoluzione dell’app Smart Banking-BPER Banca risulta strategica e strumentale.
La crescita dell’app è un processo costante e progressivo basato sull’ascolto attivo dei clienti e dei colleghi. Questi ultimi sono, ad
esempio, invitati a navigare in anteprima nell’app rispetto al rilascio sul mercato, concorrendo così attraverso i loro suggerimenti
all’ottimizzazione delle nuove feature in sintonia con le esigenze e i desiderata della clientela.
In considerazione degli obiettivi di ottimizzazione della presenza fisica delle filiali sul territorio, è quantomai strategico investire
nell’evoluzione del modello di interazione con il cliente puntando sulla creazione di un approccio omnicanale e sviluppando il
canale digitale self e remoto assistito. Per portare ad una piena valorizzazione il modello distributivo e tutti gli investimenti che
sono in corso, si rende necessario guidare i nuovi comportamenti, sia dei clienti sia della rete commerciale, al fine di favorire la
creazione dei presupposti necessari ad una progressiva crescita dell’utilizzo dei canali digitali.
Nel corso del 2024 è stato pertanto ulteriormente rafforzato il piano di interventi di formazione ed engagement della rete e
del semicentro volti allo sviluppo e consolidamento di una cultura digitale della Banca anche attraverso la creazione di figure
dedicate attive a livello di semicentro (Specialisti Digital) e di rete (Addetti all’Accoglienza e Digitale).
Le potenzialità offerte dai canali digitali sono state sfruttate anche come importante veicolo per stimolare comportamenti
virtuosi finalizzati per esempio a sostenere progetti e iniziative benefiche.
Anche nel 2024, in occasione della Giornata internazionale per l’eliminazione della violenza contro le donne che si celebra
ogni anno il 25 novembre, BPER Banca si è fatta promotrice della raccolta fondi “Insieme per le Donne”, a favore del Fondo
Autonomia istituito dall’Associazione D.i.Re - Donne in rete contro la violenza, il quale si rivolge specificamente alle donne prive
di autonomia economica e abitativa che hanno intrapreso il percorso di uscita dalla violenza. La raccolta fondi, che si inserisce in
un quadro più ampio di iniziative che la Banca promuove sui canali interni ed esterni per sensibilizzare sul tema, vede nel digitale
un importante asset: attraverso i servizi digitali Smart i clienti possono fare la loro donazione e contribuire in prima persona alle
attività a sostegno delle donne messe in piedi dall’associazione Di.Re.
Sempre in ottica ESG, la nuova strategia del comparto carte del Gruppo BPER Banca prevede un rinnovamento sostanziale dei
prodotti offerti e dei processi al servizio della clientela, finalizzati all’efficientamento dell’intero parco oltre che all’avvicinamento
alle tematiche ESG. Le azioni intraprese per raggiungere questi obiettivi puntano su una forte trasformazione verso la
digitalizzazione, sia dei prodotti che dei processi, portando ad una chiara riduzione dei costi operativi e delle emissioni di CO2,
in linea con la mission aziendale. La futura progressiva introduzione dell’emissione contestuale di carte digitali in instant issuing
è un chiaro esempio di azione finalizzata alla riduzione della produzione di plastiche e degli impatti collegati all’invio e consegna
del prodotto al domicilio del cliente.
Nel corso del 2023, successivamente anche nel 2024, l’offerta in ambito carte si è rinnovata con l’introduzione di nuovi prodotti
di debito e credito, sia per la clientela Consumer sia per quella Business. Le carte e il packaging sono studiati con un’attenzione
alla sostenibilità e all’impatto sull’ambiente, e vengono realizzati con materiali riciclati allo scopo di ridurre le emissioni di CO2.
Nell’evoluzione dell’offerta si è data forte centralità ai bisogni della persona mediante l’introduzione di coperture assicurative
esclusive e servizi dedicati alla salute in collaborazione con partner strategici quali UnipolSai e SiSalute. Le carte sono pensate
per garantire una maggiore accessibilità ai non vedenti e ipovedenti grazie all’iniziale della tipologia della carta stampata in
Braille.
I prodotti e l’attività commerciale
BPER Banca si pone l’obiettivo di rispondere in modo sempre più efficiente alle esigenze della clientela, affiancando all’offerta
tradizionale soluzioni digitali avanzate. Dedica particolare attenzione alle famiglie e ai giovani, attraverso la costante evoluzione
di prodotti e servizi che semplificano la gestione delle finanze quotidiane. La digitalizzazione diventa un valore aggiunto che
arricchisce l’esperienza del cliente, migliorando l’accessibilità e la personalizzazione delle soluzioni bancarie.
Nel 2024 è stato offerto il Conto on demand online a canone azzerato fino al compimento dei 35 anni e inoltre è stato promosso
con due campagne cashback fino a Euro 50 per tutti i nuovi clienti. Nell’ambito del Conto on demand, è stato inoltre avviato
il collocamento dei “profili convenzione”, per poter riservare condizioni scontate ai dipendenti e agli stakeholders dei Centri
Aggregatori, nell’ambito di un più ampio utilizzo della leva dei convenzionamenti realizzato tramite offerte commerciali a
condizioni dedicate.
Per gli under 17 è stato riservato il nuovo Conto TEEN, attivabile sia in self che in Filiale con servizi e funzionalità a valore sia
per il minore che per chi ne ha la responsabilità genitoriale. Anche il Conto Teen è stato promosso con una campagna cashback
fino a Euro 20. Sono, inoltre, proseguite le iniziative dedicate all’educazione finanziaria attraverso l’offerta legata al libretto
di risparmio “GRANDE!” con convenzioni per entrare gratuitamente nei parchi tematici d’Italia. Al fine di ampliare l’offerta
transazionale è stata introdotta la carta corrente richiedibile in filiale oppure online solo da nuovi clienti in collaborazione con i
partner (esempio con la squadra di calcio Inter).
14
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
In ambito finanziamenti e credito al consumo, è stata rivista la value proposition della cessione del quinto, con una più marcata
differenziazione per target nelle comunicazioni esterne e dirette ai clienti. Inoltre, il nuovo processo della cessione del quinto
diretta è stato esteso a tutta la Rete di filiali ed è stato lanciato il nuovo prodotto Cessione del quinto della Pensione QuiQ.
Quest’ultimo permette l’erogazione del finanziamento in meno di 24h se tutti i requisiti vengono rispettati, migliorando la
qualità del servizio offerto al cliente. È stato ottimizzato il processo di vendita dei prestiti personali, con l’obiettivo di garantire la
miglior customer experience nella vendita del prodotto, standardizzando il catalogo e unificando in un unico applicativo l’intero
iter di vendita dei prodotti di credito al consumo.
In ambito mutui casa, durante il 2024, sono stati stanziati plafond a supporto di soluzioni di mutuo ipotecario a condizioni
agevolate, più vantaggiose per i Mutui Green, a testimonianza anche di un impegno crescente rivolto al mercato in termini di
sostenibilità ambientale. In particolare, per promuovere l’acquisito di immobili ad alta efficienza energetica è stato oggetto di
restyling il processo di collocamento del Mutuo a Tasso Fisso Green. Per offrire un prodotto completo a 360° è stata ampliata
l’offerta con il Mutuo Assicurato.
Per gli Under 36 è stata confermata un’offerta dedicata, grazie all’adesione al Protocollo ABI per l’accesso al Fondo Garanzia
Prima Casa, con possibilità di richiedere fino al 100% dell’importo per acquisto prima casa. L’offerta è stata inoltre ampliata nelle
versioni Green e Surroga, con la possibilità anche qui di richiedere fino al 100% del valore dell’immobile. Nel 2024, è inoltre
partita la partnership con Rexer (agenzia immobiliare nata dalla partnership tra BPER, Intesa San Paolo e Homepal) per proporre
ai clienti interessati un servizio innovativo di acquisto e vendita di immobili grazie ad un approccio omnicanale.
Nel 2024 è partita la collaborazione con UnipolRental per proporre ai clienti il servizio del noleggio a lungo termine. È proseguita
l’attenzione alla proposizione assicurativa sul tema Salute con la polizza ACuore, ACuore Super, Argento e sull’ambito Casa. In
ottica di digitalizzazione sono stati resi disponibili UniSalute Sorriso, polizza odontoiatrica e UniSalute 4Zampe acquistabili
tramite canali digitali.
In ambito raccolta diretta sono stati introdotti certificati di deposito e Servizio Di Più Bundle, con tassi modificati in corso d’anno
in base all’andamento del mercato, al fine di stimolare la nuova raccolta e l’attivazione di prodotti di risparmio gestito.
Nel 2024 sono proseguite le attività del Servizio BPER Bene Comune, già avviato nel 2023, in particolare relative ai finanziamenti
ad impatto sociale volti all’inclusione quali ad esempio i prestiti d’onore per gli studenti dell’Università Cattolica del Sacro Cuore
e finanziamenti antiusura garantiti da Fondazioni antiusura.
Private Banking & Wealth Management
La Divisione di Private Banking e Wealth Management di BPER Banca si pone come partner finanziario di riferimento per
investitori, famiglie e imprenditori con esigenze di pianificazione, valorizzazione, protezione e trasmissione del patrimonio.
Nel 2024 la Divisione ha vissuto importanti evoluzioni, in linea con il Piano industriale 2022-2025 e il progetto strategico
di valorizzare Banca Cesare Ponti s.p.a. come veicolo specializzato nei servizi di Private Banking e Wealth Management.
Tale progetto si è realizzato in diverse fasi, perfezionandosi con le operazioni di fusione per incorporazione di Optima s.p.a. SIM
in Banca Cesare Ponti s.p.a. in data 13 novembre 2023 e il successivo conferimento a favore di quest’ultima, da parte di BPER
Banca, del proprio ramo d’azienda “Private Banking”, in data 19 febbraio 2024.
In linea con i piani strategici del Gruppo BPER Banca, l’operazione ha permesso di potenziare:
• la focalizzazione di Banca Cesare Ponti in un’area di business chiave per i piani di crescita del Gruppo;
• l’attrattività del business sia per i clienti sia per i private banker, rafforzando il posizionamento e la competitività del Gruppo
nel Wealth Management;
• la valorizzazione del marchio storico Banca Cesare Ponti, destinata a divenire polo di riferimento del Gruppo nel settore del
Wealth & Asset Management.
Banca Cesare Ponti è tra i protagonisti del Private Banking in Italia da oltre 150 anni. Costituita nel 1871 come società in
nome collettivo per il cambio valuta, nel 1906, evolve il proprio modello di servizio verso soluzioni a maggior valore aggiunto,
diventando ben presto protagonista del Private Banking in Italia. Nel 2005 entra a far parte del Gruppo Banca Carige e nel 2022
del Gruppo BPER Banca, sempre mantenendo la propria specializzazione nel Private Banking e un modello di business basato su
eccellenza, personalizzazione e innovazione del servizio.
Oggi nel Gruppo BPER Banca Cesare Ponti guarda al futuro con una doppia missione: continuare ad offrire servizi di eccellenza
di Private Banking e operare come Centro Investimenti per l’intero Gruppo BPER Banca.
15
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
Per rispondere a questo obiettivo, Banca Cesare Ponti può contare su una copertura capillare con 2 sedi principali (Milano e
Genova) e 112 Centri Private su tutto il territorio nazionale, con una rete di circa 350 Private Banker che assistono i clienti con
una consulenza di valore personalizzata su temi finanziari, di investimento e di pianificazione patrimoniale. Ai clienti UHNWI,
con elevata disponibilità patrimoniale e necessità più articolate, la Banca dedica un team di professionisti esperti e abituati a
relazionarsi con i clienti con patrimoni più complessi e con i professionisti di loro fiducia.
Il Centro Investimenti si è ulteriormente rafforzato nel corso dell’anno, contando oggi oltre 50 professionisti specializzati per
comparti di investimento al presidio dei processi, dei servizi e delle soluzioni di consulenza finanziaria e di investimento per i
clienti di tutto il Gruppo BPER.
Oltre a Banca Cesare Ponti, la Divisione Private Banking e Wealth Management di BPER Banca comprende anche una rete
di Financial Advisors che operano in sinergia con un partner assicurativo leader di mercato e supportano i clienti nella
gestione ottimale dei loro risparmi, attraverso un servizio di consulenza specializzata e su misura, in grado di offrire soluzioni
personalizzate, con una presenza capillare su tutto il territorio.
Con riferimento allo sviluppo e alla distribuzione di prodotti, nel corso del 2024 è proseguita l’attività di rivisitazione della
gamma con l’obiettivo di adeguare l’offerta alle condizioni di mercato e selezionare le migliori opportunità per la clientela.
L’offerta per il segmento del Private Banking si è ulteriormente rafforzata attraverso sia la prosecuzione della promozione
delle attività di consulenza “non finanziaria” (Trust, pianificazione patrimoniale e passaggio generazionale) sia il rafforzamento
delservizio di consulenza evoluta; l’offerta alla clientela è prevista in ampliamento con prodotti di tipo alternativo al fine di
soddisfare le richieste della clientela con patrimoni più evoluti.
Su temi di sostenibilità, la crescente sensibilizzazione dei clienti verso queste tematiche, il desiderio di servirli in ogni loro
bisogno e le evoluzioni normative hanno inciso sull’ampliamento della gamma di prodotti sostenibili,in sinergia con i principali
produttori di riferimento, quali Arca Fondi SGR (Società del Gruppo BPER Banca) e Asset Manager partner e abbracciando
ambiti di investimento e strategie molto diversificate tra di loro. Il 2024 ha visto altresì il lancio delle prime linee di Gestione
Patrimoniale ESG, nonché nel quarto trimestre dell’anno un ampliamento dell’offerta con prodotti vita assicurativi con
caratteristiche ESG.
Inoltre, sempre in ottica di servizio al cliente, sono state ampliate sia la rilevazione delle preferenze della clientela sia la
reportistica per la clientela stessa, con particolare riferimento all’allineamento agli “SDGs” (Sustainability Development Goals
dell’agenda 2030).
Coerentemente con la crescente digitalizzazione di mercato e clienti e con gli obiettivi di potenziamento sulla digitalizzazione
dei servizi, nel 2024 sono stati realizzati importanti interventi sulla sezione Investimenti di App e Home Banking, introducendo,
ad esempio, la possibilità di aprire PAC su una selezione di fondi di Arca SGR, di passare agevolmente da ambiente BPER Banca a
Banca Cesare Ponti e viceversa per i Clienti Private, e - soprattutto - di verificare in dettaglio la propria posizione di investimento.
La Divisione Private e Wealth Management continua ad investire nelle attività di formazione di tutti i propri dipendenti e dei
propri Banker con programmi di formazione obbligatoria, iniziative di studio e approfondimento sui mercati, prodotti e servizi e
corsi ad hoc per lo sviluppo di ulteriori competenze tecniche e relazionali.
Costante e in ulteriore potenziamento è il dialogo con i clienti attraverso l’organizzazione di incontri ed eventi su tematiche
finanziarie (ad esempio Roadshow in 10 tappe in collaborazione con il “Corriere della Sera” e un Asset Manager di prim’ordine)
e le regolari iniziative di “ascolto” per monitorare costantemente il livello di soddisfazione della clientela rispetto alle principali
aree di relazione, con l’obiettivo di porre in essere progetti e iniziative per migliorare il livello di servizio offerto.
Imprese
Nei confronti del segmento Imprese è stata realizzata dalla Banca una proposta commerciale in termini di prodotti/servizi, che
ha permesso di fidelizzare le Imprese già Clienti ed ampliare la gamma dei servizi offerti.
In particolare, nel corso del 2024, in linea con la normativa comunitaria e nazionale di riferimento sono state proposte numerose
attività di sostegno finanziario alle Imprese a breve, medio e lungo termine.
Vengono presentati, di seguito, i principali strumenti utilizzati a supporto delle imprese.
16
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
Finanziamenti con garanzia MCC
Una forma di finanziamento molto utilizzata nel corso del 2024, così come era già avvenuto negli anni precedenti, è stata quella
dei finanziamenti, sia a breve che a medio lungo termine, assistiti dalla Garanzia del Fondo Centrale di Garanzia di MCC (Banca
del Mezzogiorno-MedioCredito Centrale).
L’intendimento di MCC è di allargare il più possibile ed in modo significativo la tipologia di finanziamenti che possono accedere
a questa importante forma di garanzia, che consente all’impresa di ottenere benefici economici sia in termini di condizioni del
finanziamento che di possibilità di accesso al credito. L’allargamento ha riguardato sia la tipologia di operazioni a breve termine
che le operazioni di importo più contenuto.
La disponibilità di questa garanzia e delle convenzioni con l’Ente garante ha generato un beneficio anche per la Banca, in termini
di minor assorbimento patrimoniale.
I prodotti di riferimento in questo ambito sono:
• Fin PMI - Finanziamento chirografario assistito da garanzia diretta del Fondo Centrale di Garanzia per le piccole e medie
imprese finalizzato a favorire l’accesso alle fonti finanziarie e ad accompagnarle nel loro sviluppo e nei loro investimenti
funzionali alla crescita delle attività;
• Fin PMI imprenditoria femminile - Finanziamento chirografario assistito da garanzia diretta del Fondo di Garanzia per le
piccole e medie imprese, per favorire l’accesso alle fonti finanziarie delle PMI a prevalente partecipazione femminile;
• Fin PMI Start UP – Start Up Innovative - Finanziamento chirografario assistito da Garanzia diretta del Fondo di Garanzia per le
piccole e medie imprese, per favorire l’accesso alle fonti finanziarie delle start up tradizionali e Innovative;
• Linee di credito a breve termine con garanzia MCC - Linee di credito a breve termine con la garanzia diretta del Fondo Centrale
di garanzia, che consentono di ottenere per la Banca minori assorbimenti patrimoniali ed accantonamenti, riconoscendo
maggiori benefici economici per l’impresa.
Oltre ai finanziamenti assistiti da garanzia del Fondo Centrale di Garanzia, nell’ambito dei Finanziamenti Capital Light l’offerta
alla clientela prevede:
SACE garanzia e futuro
Nel corso del 2024 è stata implementata la possibilità di concedere finanziamenti a medio lungo termine chirografari o ipotecari
assistiti dalla garanzia SACE garanzia e futuro, dedicati alle imprese costituite in forma di società di capitali, anche in forma
cooperativa, di qualsiasi dimensione.
Le finalità possono essere investimento o esigenze di capitale circolante sia per spese ancora da sostenere che per spese già
sostenute. Grazie alla costante collaborazione con SACE, a partire dal 2022, sono inoltre stati introdotti in offerta i finanziamenti
SACE Green e SACE Green Loan, finalizzati al sostegno del Green New Deal.
Finanziamenti assistiti da garanzia FEI
A seguito dell’Accordo tra BPER Banca ed il Fondo Europeo per gli Investimenti (“FEI”), anche nel corso del 2024 sono stati
offerti alla Clientela Imprese i finanziamenti FIN CULTURAL (destinato a sostenere le imprese operanti nei settori culturali
e creativi), NEW INNOVFIN (desinato a sostenere l’innovazione tecnologica ed il processo di digitalizzazione delle imprese),
FIN SUSTAINABILITY (destinato a sostenere le “Imprese Sostenibili” o le imprese che richiedono finanziamenti per realizzare
“Investimenti Green”).
I finanziamenti sono garantiti da FEI in percentuali che variano dal 30% al 80%.
• BPER Sustainable Loan for Sme and Midcaps: Il Gruppo BPER Banca ha stipulato un contratto di provvista con la BEI (Banca
Europea per gli Investimenti) denominato BPER SUSTAINABLE LOAN FOR SME AND MIDCAPS per complessivi euro 500 mln.
• La linea di credito BEI è destinata a finanziamenti a medio/lungo termine chirografari o ipotecari alle PMI e alle MidCap
(aziende con massimo 3.000 dipendenti) operanti sull’intero territorio nazionale.
• FIN BEI Guarantee: finanziamento chirografario o ipotecario con garanzia della BEI il cui scopo è sostenere la realizzazione di
progetti da parte di imprese di dimensione MID-CAP (min. 250 - max. 3.000 dipendenti). I progetti per essere ammessi alla
garanzia devono obbligatoriamente contribuire ad almeno uno dei cinque obiettivi UE fissati dalla BEI:
– supporto finanziario alle MID-CAP;
– innovazione;
– digitalizzazione e Capitale Umano (inclusa salute e educazione);
– sostenibilità urbana e regionale (protezione dell’ambiente, comunità sostenibili e trasporti sostenibili);
– sostenibilità energetica e risorse naturali.
17
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
Confidi
Nel 2024 è proseguita l’attività di erogazione di finanziamenti a favore di piccoli operatori economici e PMI con l’assistenza
delle garanzie fornite dai Consorzi di Garanzia Fidi (Confidi) con i quali la Banca ha in essere convenzioni sui territori nei quali è
presente con la propria rete di Filiali.
BPER 4 NEXT GENERATION
Con una dotazione complessiva di Euro 235,1 miliardi, il Piano Nazionale Ripresa e Resilienza (“PNRR”) fa parte del programma
dell’Unione Europea noto come Next Generation EU ed è stato approvato dall’Italia nel 2021 allo scopo di rilanciare l’economia
dopo la pandemia Covid-19. BPER Banca, vuole essere al fianco delle imprese per cogliere le opportunità derivanti dal PNRR.
I bandi “social” del PNRR: finanziamenti per promuovere l’inclusione e la diversità delle imprese italiane nel
contesto del PNRR
BPER Banca, da sempre impegnata a promuovere un contesto sociale in cui tutti abbiano le stesse opportunità e la stessa
dignità, ha colto le opportunità derivanti dal PNRR al fine di promuovere l’inclusione sociale nelle imprese italiane. Parte del
PNRR si prefigge di perseguire diverse missioni, tra cui quella dell’inclusione e della coesione sociale. Nel suddetto contesto,
BPER Banca ha attenzionato gli investimenti comprensivi di un’impronta “Social”, sostenendo in questo modo l’empowerment
femminile e le prospettive occupazionali dei giovani. Uno dei bandi attenzionati da BPER Banca è “Fondo Impresa Femminile”
che riguarda progetti di investimento in molteplici settori per rimodulare gli attuali sistemi di sostegno dell’imprenditoria
femminile e agevolare la realizzazione di nuovi progetti annessi. Inoltre, sono stati selezionati i bandi “Smart&Start”, per la
realizzazione di progetti riguardanti l’innovazione tecnologica e la valorizzazione economica dei risultati della ricerca pubblica
e privata delle start up (tra le altre), e “Oltre Nuove Imprese a Tasso Zero”, per sostenere la creazione e lo sviluppo di nuove
imprese a prevalente o totale partecipazione giovanile o femminile. Per agevolare le imprese beneficiarie dei bandi attenzionati
nella realizzazione dei loro progetti, BPER Banca ha predisposto il prodotto Fin Business 4 Young & Women, oltre che il Fin PMI
Imprenditoria Femminile e il Fin PMI Start Up Innovative e Incubatori Certificati.
Finanziamenti sostenibili associati ai bandi “green” del PNRR: sostegno alla transizione energetica delle imprese
italiane
BPER Banca, grazie alle opportunità derivanti dal PNRR, si è attivata per affiancare le imprese intenzionate ad intraprendere
un percorso di transizione energetica attraverso la predisposizione di soluzioni di finanziamento sostenibili e personalizzate
associate ai bandi con un’impronta “Green” del PNRR nell’ottica, tra le altre, del raggiungimento della sostenibilità ambientale
del Paese. I bandi “Green” attenzionati da BPER Banca coinvolgono investimenti che contribuiscono in maniera sostanziale
alla mitigazione dei cambiamenti climatici e vengono selezionati dalla stessa in maniera settoriale. Come nel caso del settore
del turismo, dove sono state selezionate le misure relative agli “Incentivi Finanziari Imprese Turistiche” (IFIT), con l’obiettivo
di riqualificare le strutture turistiche attraverso interventi diversificati anche mirati alla sostenibilità, a cui è stato associato il
prodotto “FIN Turismo 100%” e il “Fondo Rotativo Imprese sezione Turismo” a cui è stato affiliato il prodotto “FRI Turismo”.
Nel settore dell’agroalimentare, sono stati predisposti i prodotti “FRI Agrifiliera” e “FIN Agrivoltaico” associati rispettivamente
ai bandi PNRR “Contratti di Filiera e di Distretto” e “Parco Agrisolare”, interventi mirati all’efficientamento e allo sviluppo
energetico del settore.
Infine, nell’ambito del Piano Transizione 5.0, misura portante del PNRR e strumento essenziale sia per migliorare la sostenibilità
che la digitalizzazione delle imprese italiane, BPER Banca ha lanciato il servizio “Transizione 5.0”. Attraverso tale servizio la
Banca offre alle imprese clienti un adeguato supporto finanziario, tramite prodotti di finanziamento e leasing, ed una consulenza
specialistica fornita anche grazie a specifici accordi con società leader di mercato.
Finanziamento Agrivoltaico
Prodotto per le piccole e medie imprese. Sono finanziabili attraverso l’incentivo previsto dalla Misura del PNRR M2C1I2.2 Parco
Agrisolare (Ministero dell’agricoltura, della sovranità alimentare e delle foreste), le installazioni di impianti fotovoltaici da
realizzare sui tetti di fabbricati strumentali all’attività agricola, zootecnica e agroindustriale, con potenza di picco non inferiore
a 6 kWp e non superiore a 500 kWp.
Finanziamenti per l’economia circolare: sostegno alla riconversione produttiva per un migliore utilizzo delle
risorse
BPER Banca è “banca finanziatrice” di “Economia Circolare”, l’incentivo che favorisce la riconversione delle attività produttive
verso un modello di economia che mantiene il più a lungo possibile il valore dei prodotti, dei materiali e delle risorse e che riduce
al minimo la produzione di rifiuti. Con una dotazione di Euro 217 milioni, la misura è stata attivata dal Ministero dello Sviluppo
economico ed è gestita da Invitalia. Il Fondo sostiene l’attività di ricerca industriale e sviluppo sperimentale finalizzata alla
realizzazione o miglioramento di prodotti, processi o servizi.
“Economia Circolare” è dedicata a tutte le imprese di qualsiasi dimensione che esercitano attività industriali, agroindustriali, di
servizi all’industria e centri di ricerca, a organismi di ricerca pubblici e privati in qualità di co-proponenti in progetti congiunti;
circa la metà è destinato a progetti realizzati nel Mezzogiorno.
18
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
A supporto della transizione all’economia circolare, inoltre, BPER Banca ha aderito al D.L. n. 76 del 16/7/2020 “Misure urgenti
per la semplificazione e l’innovazione digitale” (cd. Decreto Semplificazioni), convertito in Legge 11 settembre 2020 n. 120, che
ha introdotto la possibilità da parte di SACE di rilasciare garanzie a supporto di finanziamenti relativi a progetti “Green New
Deal”, nello specifico destinati a:
• agevolare la transizione verso un’economia pulita e circolare e integrare i cicli produttivi con tecnologie a basse emissioni per
la produzione di beni e servizi sostenibili;
• accelerare la transizione verso una mobilità sostenibile e intelligente, con particolare riferimento a progetti volti a favorire
l’avvento della mobilità multimodale automatizzata, idonei a ridurre l’inquinamento e l’entità delle emissioni inquinanti,
anche attraverso lo sviluppo di sistemi intelligenti di gestione del traffico, resi possibili dalla digitalizzazione.
Global Transaction Banking – Estero
Nell’ottica di fornire un adeguato supporto alle strutture Corporate e Small Business (CIB) della Banca, le strutture ed i processi
del Servizio Global Transaction Banking sono oggetto di costante adeguamento.
L’andamento dei Mercati Internazionali, strettamente connesso all’evoluzione della situazione politica internazionale,
presenta una serie di temi che debbono essere valutati e ponderati adeguatamente per un corretto presidio della proposizione
commerciale.
In questa ottica sono state ulteriormente potenziate le strutture dedicate alla valutazione dei rischi e delle criticità. Il presidio di
questi aspetti sia in termini di processo che di persone richiede un approccio puntuale e specializzato.
Si è confermato essenziale il supporto alla rete fornito dal gruppo degli Specialisti Estero e dei Centri Estero, dislocati
capillarmente sul territorio, orientati a fornire una assistenza operativa tempestiva, professionale e personalizzata.
Colleghi del Servizio hanno inoltre sviluppato direttamente all’estero contatti con primarie banche estere al fine di rafforzare le
relazioni. Questo sia con partecipazione ad eventi dedicati che con visite presso i singoli istituti.
L’insieme di queste attività ha permesso anche nel 2024 una ulteriore importante crescita nei volumi e nella redditività del
comparto.
Il portale BPER Estero è stato oggetto di un’importante ottimizzazione e rilancio, attraverso eventi dedicati che si sono svolti
con grande partecipazione da parte di imprese ed Istituzioni a Padova, Napoli e Roma. Nel corso dell’anno, abbiamo registrato
numerose iscrizioni, anche da parte di aziende non clienti, a dimostrazione del valore e dell’unicità del nostro servizio.
Grazie alle informazioni raccolte attraverso il portale, abbiamo organizzato una serie di incontri, sia online che in presenza, per
sensibilizzare le imprese sulle opportunità e sul supporto concreto che BPER Estero offre nel campo dell’internazionalizzazione.
Questo percorso ha rafforzato il nostro impegno nel supportare le imprese italiane a crescere sui mercati internazionali.
Di pari passo sono state portate avanti le attività legate allo sviluppo informatico di processi di digitalizzazione, di predisposizione
della soluzione di Corporate Banking e l’adeguamento delle procedure attualmente utilizzate.
1.4 Le risorse umane
I dati principali
Durante il 2024, le assunzioni di nuovi dipendenti sono state n. 671, di cui n. 51 apprendisti.
I contratti di somministrazione (dovuti a necessità temporanee) attivi a fine 2024 erano n. 133, con un dato annuo medio di n.
287.
Nel 2024 BPER Banca ha ospitato in qualità di stagisti n. 45 tra laureandi e laureati dei corsi di laurea triennale o specialistica.
Le risorse che nel corso del 2024 hanno terminato il rapporto di lavoro con la Banca sono state complessivamente n. 1.772 (di cui
504 per passaggio a diverso soggetto giuridico). Il numero dei dipendenti in attività a fine 2024 è di n. 16.525 unità (escludendo
il personale in aspettativa pari a n. 21 unità).
Complessivamente le risorse della Banca in distacco presso altre realtà del Gruppo sono pari a n. 118 unità; per contro operano
nella Banca n. 158 risorse ricevute in distacco da altre Società del Gruppo.
Le relazioni sindacali
Nel 2024 le modalità di confronto e negoziazione con le Organizzazioni Sindacali, in continuità con quanto avvenuto negli anni
precedenti, hanno confermato un corretto sistema di relazioni sindacali, basato sul confronto costruttivo.
Sono stati raggiunti con le Organizzazioni Sindacali del Gruppo accordi volti a tutelare i lavoratori, nel prosieguo delle diverse
operazioni del Piano industriale 2022-2025 e del nuovo Piano industriale 2024-2027 “B:Dynamic | Full Value 2027”.
Fra le principali intese raggiunte a livello di Gruppo si citano, per rilevanza, le seguenti:
• conferimento del ramo d’azienda “Wealth & Asset Management” da BPER Banca s.p.a. a Banca Cesare Ponti s.p.a.; l’intesa ha
definito le misure e gli strumenti da applicare ai dipendenti oggetto di cessione;
• armonizzazione della contrattazione di secondo livello di BPER Factor s.p.a.; l’intesa ha definito l’estensione della normativa
di secondo livello del Gruppo BPER Banca e di BPER Banca in sostituzione delle previsioni di secondo livello vigenti in BPER
Factor s.p.a.;
19
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
• rinnovo dei Rappresentanti dei Lavoratori per la Sicurezza del Gruppo BPER Banca;
• definizione ed applicazione di ulteriori particolari trattamenti di secondo livello per i dipendenti in servizio all’interno della
struttura delle Filiali online;
• estensione del precedente accordo di Gruppo, del 23 dicembre 2023, relativo all’uscita su base volontaria di ulteriori n. 615
risorse e all’assunzione di n. 308 nuove risorse;
• rinnovo dell’accordo relativo all’istituto della Banca del Tempo Solidale; l’intesa ha definito le modalità di richiesta ed
applicazione dell’istituto;
• razionalizzazione delle filiali di BPER Banca e Banco di Sardegna a novembre 2024: per le filiali individuate secondo i
razionali di distanza, redditività, potenzialità del territorio e miglioramento dell’efficienza organizzativa e produttiva della
rete commerciale, il Gruppo BPER Banca e le Organizzazioni Sindacali hanno determinato le misure, relative alla mobilità
territoriale/professionale ed altre specifiche tutele, per la gestione delle ricadute sulle risorse coinvolte dalla predetta
iniziativa;
• rinnovo delle coperture relative all’Assistenza Sanitaria e alle Polizze Accessorie (infortuni professionali ed extra professionali,
premorienza, invalidità permanente, LTC e superamento del periodo di comporto) del personale del Gruppo BPER, per il
triennio 2025-2027.
A livello di Capogruppo è stata definita la regolamentazione di parte della remunerazione variabile dei dipendenti (in primis premio
aziendale volto a cogliere le importanti innovazioni normative in materia di Welfare Aziendale e speciale erogazione welfare) e
l’accesso ai contributi FBA (Fondo Banche Assicurazioni) per il finanziamento previsto per la formazione aziendale.
Le Categorie protette ex Legge 68/1999
Per quanto riguarda gli obblighi stabiliti dalla Legge 68/1999, BPER Banca ha ottenuto per gli anni dal 2024 al 2026, il
provvedimento di sospensione parziale degli obblighi occupazionali legato alla manovra sul personale. E’ altresì in essere una
convenzione tra l’Azienda e la Provincia di Modena per l’inserimento di risorse appartenenti alla categoria dell’art. 1 della Legge
68/1999, che garantisce l’ottemperanza anche nel caso siano presenti scoperture.
Al 31 dicembre 2024 il numero di disabili o altre categorie protette in servizio era di n. 1.087 unità.
Progetto Welfare
L’anno 2024 ha ulteriormente consolidato la proposta del piano welfare con oltre Euro 25 milioni utilizzati da tutti i dipendenti
del Gruppo in beni e servizi.
Nel corso dell’anno, con l’obiettivo di fornire ai dipendenti servizi sempre più innovativi e all’avanguardia, è stato attivato
un nuovo portale Welfare per consentire di massimare l’utilizzo del credito welfare spettante ai dipendenti del Gruppo, anche
attraverso servizi che valorizzano il Welfare territoriale e consentano altresì di beneficiare delle agevolazioni fiscali previste dalla
Legge di Bilancio che, fra le altre norme, ha previsto che il valore dei beni ceduti e dei servizi prestati ai lavoratori dipendenti
con figli a carico, nonché delle somme erogate o rimborsate ai medesimi dai datori di lavoro per il pagamento delle utenze
domestiche del servizio idrico integrato, dell’energia elettrica e del gas naturale, non concorrono a formare il reddito entro il
limite complessivo di 1.000 euro. Tale limite è stato elevato a 2.000 euro per i lavoratori dipendenti con figli a carico.
Tale novità si affianca ai benefit già consolidati nel corso degli ultimi anni:
• benefit offerti dall’azienda per i quali l’azienda sostiene il costo. Tra i principali benefit il fondo pensione integrativo, la
previdenza complementare costituita secondo lo schema della contribuzione definita alla quale contribuisce anche il
dipendente, la polizza sanitaria e dentaria, la Long Term Care, le coperture per rischi da infortuni, la copertura in caso di
premorienza o invalidità totale e permanente, i buoni pasto, i buoni regalo e le condizioni al personale; a novembre 2024 è
stato rinnovato l’impianto normativo per il prossimo triennio (2025-2027) relativo al piano sanitario e assicurativo a favore
dei dipendenti di BPER Banca, Banco di Sardegna, Bibanca, Banca Cesare Ponti, Sardaleasing, BPER Factor comprensivo di un
pacchetto di prestazioni sanitarie preventive (check-up);
• benefit messi a disposizione dall’azienda, che il dipendente può acquistare per sé o per i suoi familiari utilizzando il cd. Credito
Welfare (costituito dal premio aziendale destinato dal dipendente al welfare e da altre erogazioni welfare) come il rimborso
spese di istruzione e assistenza familiari, l’acquisto di zainetti sanitari integrativi, versamenti al fondo pensione per sé o per i
familiari fiscalmente a carico (ove previsto dal proprio fondo di riferimento), rimborso abbonamenti mezzi pubblici, acquisto
buoni spesa e benzina, voucher per attività ricreative, sportive, culturali.
Anche per il 2024 è confermato il convenzionamento di ristoranti e mense per la fruizione del pasto nella pausa pranzo a costi
agevolati.
Al fine di favorire il benessere dei dipendenti, la conciliazione vita lavoro, la valorizzazione di genere anche nel corso del 2024
è proseguito il progetto “Welfare attivo”, avviato nel 2023 con una survey di ascolto indirizzata a tutti i dipendenti del Gruppo
con l’obiettivo di identificare bisogni e fornire una mappatura di soluzioni e servizi attivabili in linea con le best practices e con
le normative di settore.
20
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
Polo per l’infanzia BPER
Nel 2024 è proseguita l’attività del Polo per l’infanzia, costituito dall’asilo nido, la cui attività è iniziata nel 2008, e dalla scuola
d’infanzia, operativa dal 2009. Le due strutture operano in sinergia allo scopo di massimizzare il benessere dei piccoli ospiti.
Il progetto pedagogico e la proposta educativa vengono esplicitati in stretta collaborazione con le famiglie.
La struttura è formata da ambienti spaziosi e luminosi, caratterizzati da aree gioco con arredi “morbidi” studiati appositamente per
la tutela dei bambini nel Nido e da ambienti attrezzati per l’autonomia, l’esplorazione e la ricerca nella Materna.
Il Polo scolastico è circondato da un ampio giardino ove i bambini possono giocare, esplorare ed essere coinvolti nello svolgimento
di attività all’aria aperta.
1.5 L’ambiente
Nel 2024 BPER Banca conferma la propria attenzione per l’ambiente.
Si rinvia, per ulteriori informazioni, a quanto indicato nella Parte 2 – Rendicontazione consolidata di sostenibilità della Relazione
degli Amministratori sulla gestione del Gruppo.
21
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
2. I RISULTATI DELLA GESTIONE BANCARIA
2.1 Premessa
Nel presente paragrafo si riporta una sintesi, in migliaia di Euro, dei principali risultati economici e patrimoniali al 31 dicembre
2024 della Banca, confrontati con i valori al 31 dicembre 2023.
La Banca ha chiuso l’esercizio 2024 con un utile, al lordo delle imposte, pari a Euro 1.687,3 milioni; le imposte risultano pari a
Euro 437,7 milioni, determinando un utile netto d’esercizio pari a Euro 1.249,5 milioni (Euro 1.361,4 milioni al 31 dicembre 2023).
I Proventi operativi netti sono pari ad Euro 4.632,8 milioni, in aumento dello 0,96% rispetto al 31 dicembre 2023 (Euro 4.588,6
milioni).
Gli oneri operativi, pari a Euro 2.542,7 milioni, risultano in diminuzione del 3,20% rispetto al 31 dicembre 2023 (Euro 2.626,8
milioni).
Le Rettifiche di valore nette per rischio di credito si attestano ad Euro 249,0 milioni (Euro 340,7 milioni al 31 dicembre 2023). Il
costo del credito al 31 dicembre 2024, calcolato solo sulla componente finanziamenti verso clientela, è risultato pari a 30 b.p.
(43 b.p. al 31 dicembre 2023).
Dal punto di vista patrimoniale, i risultati al 31 dicembre 2024 possono essere così sintetizzati:
• i crediti netti verso clientela, per la sola componente dei finanziamenti valutati al costo ammortizzato, sono pari a Euro
78.334,2 milioni (+1,71% rispetto al 31 dicembre 2023);
• la raccolta diretta da clientela, pari ad Euro 103.707,3 milioni, diminuisce del 2,28% rispetto al 31 dicembre 2023;
• la raccolta indiretta da clientela, pari a Euro 115.751,1 milioni, diminuisce del 9,40% rispetto al 31 dicembre 2023;
• il patrimonio netto, comprensivo dell’utile dell’esercizio, risulta pari ad Euro 10.602,3 milioni, in crescita del 20,81% rispetto
al 31 dicembre 2023.
22
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
2.2 Indicatori di performance
1
Indicatori Finanziari 31.12.2024 31.12.2023
Indici di struttura
Crediti netti verso clientela\totale attivo 59,49% 57,80%
Crediti netti verso clientela\raccolta diretta da clientela 75,53% 72,57%
Attività finanziarie\totale attivo 20,30% 19,70%
Crediti deteriorati lordi\crediti lordi verso clientela 2,26% 2,16%
Crediti deteriorati netti\crediti netti verso clientela 1,07% 1,11%
Texas ratio 16,33% 18,53%
Indici di redditività
ROE 14,73% 17,03%
ROTE 15,80% 16,14%
ROA 0,94% 0,87%
Cost to income Ratio 54,88% 57,25%
Costo del credito 0,30% 0,43%
Indicatori di vigilanza prudenziale 31.12.2024 31.12.2023
Fondi Propri Fully Phased (in migliaia di Euro)
Common Equity Tier 1 (CET1) 7.771.133 6.533.351
Totale Fondi Propri 10.433.423 8.426.579
Attività di rischio ponderate (RWA) 46.149.615 45.668.643
Ratios patrimoniali e di liquidità
Common Equity Tier 1 Ratio (CET1 Ratio) 16,84% 14,31%
Tier 1 Ratio (T1 Ratio) 19,26% 14,63%
Total Capital Ratio (TC Ratio) 22,61% 18,45%
Leverage Ratio - Fully Phased 7,1% 5,3%
(*) Gli indicatori di confronto sono calcolati sui dati al 31 dicembre 2023 come da Bilancio d’esercizio di BPER Banca al 31 dicembre 2023, ad eccezione di ROE, ROTE e
ROA a seguito di una aggiornata definizione della componente ordinaria 2023, adottata per garantire una corretta comparabilità con i valori dell’esercizio corrente.
Il Texas ratio è calcolato come rapporto tra il totale dei finanziamenti verso clientela deteriorati lordi e il patrimonio netto tangibile incrementato del totale dei fondi
rettificativi dei finanziamenti verso clientela deteriorati.
Il ROE è calcolato come rapporto fra l’utile netto di esercizio (sola componente ordinaria pari a Euro 1.234,7 milioni e Euro 1.160,4 milioni al 31 dicembre 2023) e il
patrimonio netto medio senza utile netto.
Il ROTE è calcolato come rapporto fra l’utile netto di esercizio (sola componente ordinaria pari a Euro 1.234,7 milioni e Euro 1.160,4 milioni al 31 dicembre 2023) e il
patrimonio netto medio i) comprensivo dell’utile netto di esercizio (sola componente ordinaria pari a Euro 1.234,7 milioni e Euro 1.160,4 milioni al 31 dicembre 2023)
depurato della quota parte destinata a dividendi e ii) senza attività immateriali e strumenti di capitale.
Il ROA è calcolato come rapporto fra l’utile netto di esercizio (sola componente ordinaria pari a Euro 1.234,7 milioni e Euro 1.160,4 milioni al 31 dicembre 2023) e il
totale attivo.
Il Cost to income Ratio è calcolato sulla base dello schema di Conto economico riclassificato (oneri operativi/proventi operativi netti); lo stesso indicatore calcolato
considerando la sola componente ordinaria per gli oneri operativi (Euro 2.338,9 milioni, depurati i) dell’accantonamento degli oneri riferiti all’estensione della
manovra di ottimizzazione degli organici e ii) della svalutazione di software per i quali è stata rivista la vita utile) risulta pari a 50,49%. Calcolato secondo gli schemi
previsti dall’8° aggiornamento della Circolare n. 262 di Banca d’Italia, il Cost to income Ratio risulta pari al 57,01% (60,53% al 31 dicembre 2023).
ll Costo del credito è calcolato come rapporto fra le voci dello schema riclassificato “Rettifiche di valore nette su attività al costo ammortizzato – finanziamenti verso
clientela” e “Finanziamenti b) crediti verso clientela”.
Il calcolo degli indicatori di vigilanza è coerente con le disposizioni previste nel Regolamento (UE) n. 575/2013 (CRR) e successive modifiche.
1 L’informativa resa è coerente con il documento ESMA del 5 ottobre 2015 “Orientamenti – Indicatori alternativi di performance”, volto a promuovere l’utilità e
la trasparenza degli Indicatori Alternativi di Performance inclusi nei prospetti informativi o nelle informazioni regolamentate. Per la costruzione degli indici si
è fatto riferimento alle voci patrimoniali ed economiche dei prospetti riclassificati con vista gestionale commentati nel capitolo “2.3 Aggregati patrimoniali” e
“2.4 Aggregati economici” della presente Relazione.
23
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
2.3 Aggregati patrimoniali
Si riportano di seguito, in migliaia di Euro, le poste e gli aggregati patrimoniali più significativi al 31 dicembre 2024, opportunamente
raffrontati con i valori al 31 dicembre 2023, dando evidenza delle variazioni intervenute assolute e percentuali.
Per una maggiore chiarezza nell’esposizione, gli schemi contabili previsti dall’8° aggiornamento della Circolare n. 262/2005 di
Banca d’Italia sono qui presentati in una versione riclassificata
2
, in particolare:
• i titoli di debito valutati al costo ammortizzato (inclusi nella voce 40 “Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato”)
sono stati riclassificati nella voce “Attività finanziarie”;
• i finanziamenti obbligatoriamente valutati al fair value (inclusi nella voce 20 c) “Attività finanziarie valutate al fair value con
impatto a conto economico - altre attività finanziarie obbligatoriamente valutate al fair vale”) sono stati riclassificati nella
voce “Finanziamenti”;
• la voce “Altre voci dell’attivo” include le voci 100 “Attività fiscali”, 110 “Attività non correnti e gruppi di attività in via di
dismissione” e 120 “Altre attività”;
• la voce “Altre voci del passivo” include le voci 60 “Passività fiscali”, 70 “Passività associate ad attività in via di dismissione”, 80
“Altre passività”, 90 “Trattamento di fine rapporto del personale” e 100 “Fondi per rischi e oneri”.
Attivo riclassificato al 31 dicembre 2024
(in migliaia)
Voci dell’attivo 31.12.2024 31.12.2023 Variazioni Var. %
Cassa e disponibilità liquide 7.904.464 10.367.851 (2.463.387) -23,76
Attività finanziarie 26.732.907 26.253.074 479.833 1,83
a) Attività finanziarie detenute per la negoziazione 692.600 697.195 (4.595) -0,66
b) Attività finanziarie designate al fair value - 1.991 (1.991) -100,00
c) Altre attività finanziarie obbligatoriamente valutate al fair value 436.725 406.046 30.679 7,56
d) Attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla redditività complessiva 5.482.634 6.614.110 (1.131.476) -17,11
e) Titoli di debito valutati al costo ammortizzato 20.120.948 18.533.732 1.587.216 8,56
- banche 6.126.184 6.717.474 (591.290) -8,80
- clientela 13.994.764 11.816.258 2.178.506 18,44
Finanziamenti 84.695.264 82.826.350 1.868.914 2,26
a) Crediti verso banche 6.235.228 5.699.605 535.623 9,40
b) Crediti verso clientela 78.334.245 77.018.983 1.315.262 1,71
c) Finanziamenti obbligatoriamente valutati al fair value 125.791 107.762 18.029 16,73
Derivati di copertura 649.351 1.122.269 (472.918) -42,14
Partecipazioni 2.321.574 2.256.389 65.185 2,89
Attività materiali 1.837.383 1.794.776 42.607 2,37
Attività immateriali 528.594 464.655 63.939 13,76
Altre voci dell’attivo 7.014.549 8.161.133 (1.146.584) -14,05
Totale dell’Attivo 131.684.086 133.246.497 (1.562.411) -1,17
2 Per maggiori dettagli sulle modalità di predisposizione dello Stato patrimoniale riclassificato, si veda l’Allegato “Riconciliazione tra i prospetti contabili e gli
schemi riclassificati”.
24
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
Crediti verso la clientela
I valori dei crediti verso la clientela netti sono inclusivi della sola componente finanziamenti allocata alla voce 40 b) “Attività
finanziarie valutate al costo ammortizzato – crediti verso clientela” dello schema dell’attivo di Stato Patrimoniale.
(in migliaia)
Voci 31.12.2024 31.12.2023 Variazioni Var. %
Conti correnti 6.396.060 6.741.198 (345.138) -5,12
Mutui 57.777.617 57.602.989 174.628 0,30
Pronti contro termine - - - n.s.
Leasing e factoring 4.348 5.070 (722) -14,24
Altre operazioni 14.156.220 12.669.726 1.486.494 11,73
Crediti verso la clientela netti 78.334.245 77.018.983 1.315.262 1,71
I crediti verso la clientela, al netto delle rettifiche di valore, sono pari a Euro 78.334,2 milioni (Euro 77.019,0 milioni al 31 dicembre 2023), in aumento di Euro 1.315,3
milioni. Tra le diverse forme tecniche, si registra un aumento del saldo dei mutui per a 174,6 milioni (+0,30%) e delle altre operazioni per Euro 1.486,5 milioni (+11,73),
mentre la riduzione è concentrata sui conti correnti pari a Euro 345,1 milioni (-5,12%) e sulle operazioni di leasing e factoring pari a Euro 722 mila (-14,24%).
(in migliaia)
Voci 31.12.2024 31.12.2023 Variazioni Var. %
Esposizioni lorde deteriorate 1.803.060 1.695.781 107.279 6,33
Sofferenze 379.935 404.839 (24.904) -6,15
Inadempienze probabili 1.374.028 1.171.617 202.411 17,28
Esposizioni scadute 49.097 119.325 (70.228) -58,85
Esposizioni lorde non deteriorate 77.993.102 76.718.716 1.274.386 1,66
Totale esposizione lorda 79.796.162 78.414.497 1.381.665 1,76
Rettifiche di valore su esposizioni deteriorate 965.612 841.135 124.477 14,80
Sofferenze 280.899 265.875 15.024 5,65
Inadempienze probabili 667.688 547.959 119.729 21,85
Esposizioni scadute 17.025 27.301 (10.276) -37,64
Rettifiche di valore su esposizioni non deteriorate 496.305 554.379 (58.074) -10,48
Totale rettifiche di valore complessive 1.461.917 1.395.514 66.403 4,76
Esposizioni nette deteriorate 837.448 854.646 (17.198) -2,01
Sofferenze 99.036 138.964 (39.928) -28,73
Inadempienze probabili 706.340 623.658 82.682 13,26
Esposizioni scadute 32.072 92.024 (59.952) -65,15
Esposizioni nette non deteriorate 77.496.797 76.164.337 1.332.460 1,75
Totale esposizione netta 78.334.245 77.018.983 1.315.262 1,71
In dettaglio, i fondi rettificativi riferibili ai crediti deteriorati sono pari a Euro 965,6 milioni (Euro 841,1 milioni al 31 dicembre 2023; +14,80%), per un coverage ratio
pari al 53,55% (49,60% al 31 dicembre 2023), mentre i fondi rettificativi che si riferiscono a crediti non deteriorati risultano pari a Euro 496,3 milioni (Euro 554,4
milioni al 31 dicembre 2023; in diminuzione del 10,48%) e determinano un coverage ratio pari allo 0,64% (0,72% al 31 dicembre 2023).
Il livello di copertura complessivo dei crediti risulta quindi dell’1,83% a fronte del 1,78% al 31 dicembre 2023.
I crediti netti deteriorati ammontano a Euro 837,4 milioni, pari all’1,07% del totale dei crediti netti verso clientela (1,11% al 31 dicembre 2023), mentre su base lorda,
il rapporto tra crediti deteriorati e crediti verso la clientela, è pari al 2,26% (2,16% al 31 dicembre 2023). Il livello di copertura, pari al 53,55% aumenta rispetto al
49,60% di fine 2023.
Le sofferenze nette ammontano a Euro 99,0 milioni (-28,73% rispetto al 31 dicembre 2023), risultando lo 0,13% (0,18% al 31 dicembre 2023) del totale dei crediti netti
verso clientela, mentre su base lorda il rapporto tra sofferenze e finanziamenti verso la clientela è pari allo 0,48% (0,52% al 31 dicembre 2023). La copertura delle
sofferenze risulta pari al 73,93% (65,67% al 31 dicembre 2023).
Le inadempienze probabili nette, pari a Euro 706,3 milioni (+13,26% rispetto al 31 dicembre 2023), risultano lo 0,90% (0,81% al 31 dicembre 2023) del totale dei
finanziamenti netti verso clientela, mentre su base lorda tale rapporto è pari all’1,72% (1,49% al 31 dicembre 2023). La copertura delle inadempienze probabili si
attesta al 48,59% in aumento rispetto al 46,77% del 31 dicembre 2023.
L’ammontare netto delle esposizioni scadute è pari a 32,1 milioni (-65,15% rispetto al 31 dicembre 2023) e rappresenta lo 0,04% (0,12% al 31 dicembre 2023) del totale
dei crediti netti verso clientela, mentre su base lorda il rapporto tra esposizioni scadute e i finanziamenti verso la clientela è pari allo 0,06% (era 0,15% al 31 dicembre
2023). Il livello di copertura delle esposizioni scadute si attesta al 34,68% (era 22,88% al 31 dicembre 2023).
Il fondo di svalutazione (rettificativo) dei crediti non deteriorati presenta un valore di Euro 496,3 milioni (Euro 554,4 milioni al 31 dicembre 2023), con un livello di
copertura pari allo 0,64% (0,72% alla fine dello scorso esercizio).
25
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
Il grafico espone la dinamica degli impieghi negli ultimi cinque trimestri:
La tabella che segue evidenzia l’ammontare delle erogazioni verso imprese non finanziarie in essere alla fine dell’esercizio,
ripartite per branca di attività dei debitori secondo la classificazione ATECO di Banca d’Italia.
(in migliaia)
Distribuzione dei finanziamenti verso imprese non finanziarie 31.12.2024 %
A. Agricoltura, silvicoltura e pesca 885.793 1,13
B. Estrazione di minerali da cave e miniere 47.838 0,06
C. Attività manifatturiere 10.809.742 13,80
D. Fornitura di energia elettrica, gas, vapore e aria condizionata 1.258.785 1,61
E. Fornitura di acqua, reti fognarie, attività di gestione dei rifiuti e risanamento 762.433 0,97
F. Costruzioni 2.223.070 2,84
G. Commercio all’ingrosso e al dettaglio, riparazione di autoveicoli e motocicli 5.599.888 7,15
H. Trasporto e magazzinaggio 1.210.278 1,55
I. Attività dei servizi di alloggio e di ristorazione 1.153.915 1,47
J. Servizi di informazione e comunicazione 720.659 0,92
K. Attività finanziarie e assicurative 87.266 0,11
L. Attività immobiliari 2.547.552 3,25
M. Attività professionali, scientifiche e tecniche 2.861.160 3,65
N. Noleggio, agenzie di viaggio, servizi di supporto alle imprese 1.098.886 1,40
O. Amministrazione pubblica e difesa, assicurazione sociale obbligatoria - -
P. Istruzione 36.806 0,05
Q. Sanità e assistenza sociale 403.930 0,52
R. Attività artistiche, sportive, di intrattenimento e divertimento 175.378 0,22
S. Altre attività di servizi 310.321 0,40
Totale finanziamenti verso imprese non finanziarie 32.193.700 41,10
Privati e altri non compresi nelle voci precedenti 34.190.480 43,65
Imprese finanziarie 9.197.732 11,74
Governi e altri enti pubblici 2.627.973 3,35
Assicurazioni 124.360 0,16
Totale finanziamenti 78.334.245 100,00
CREDITI NETTI VERSO LA CLIENTELA (valori in milioni)
76.336
77.708
77.402
78.334
31.12.2023 31.03.2024 30.06.2024 30.09.2024 31.12.2024
25.000
30.000
35.000
40.000
45.000
50.000
55.000
60.000
65.000
70.000
75.000
80.000
85.000
90.000
77.019
26
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
Attività finanziarie e partecipazioni
Tra le attività finanziarie, i valori dei titoli di debito valutati al costo ammortizzato sono rappresentati dalla sola componente
obbligazionaria allocata alla voce 40 a) e b) “Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato – crediti verso banche e crediti
verso clientela” dello schema dell’attivo di Stato patrimoniale.
(in migliaia)
Voci 31.12.2024 31.12.2023 Variazioni Var. %
Attività finanziarie valutate al fair value con impatto a conto economico 1.129.325 1.105.232 24.093 2,18
- di cui derivati 592.657 619.722 (27.065) -4,37
Attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla redditività complessiva 5.482.634 6.614.110 (1.131.476) -17,11
Titoli di debito valutati al costo ammortizzato 20.120.948 18.533.732 1.587.216 8,56
a) banche 6.126.184 6.717.474 (591.290) -8,80
b) clientela 13.994.764 11.816.258 2.178.506 18,44
Totale attività finanziarie 26.732.907 26.253.074 479.833 1,83
Le attività finanziarie ammontano complessivamente a Euro 26.732,9 milioni (+1,83% rispetto al 31 dicembre 2023), di cui Euro 25.096,6 milioni (93,88% del totale)
sono rappresentati da titoli di debito: rispetto a questi ultimi, Euro 14.571,1 milioni sono riferiti a Stati sovrani e Banche Centrali (in aumento del 24,37% rispetto al 31
dicembre 2023 ed Euro 7.492,8 milioni sono riferiti a Banche (-18,53% rispetto al 31 dicembre 2023).
I titoli di capitale sono pari a Euro 647,5 milioni (2,42% del totale), di cui Euro 630,6 milioni rappresentati da investimenti partecipativi stabili classificati nel
portafoglio valutato al FVOCI, Euro 2,8 milioni rappresentati da azioni di trading (FVTPL) ed Euro 14,1 milioni rappresentati da altri titoli di capitale obbligatoriamente
valutati a FVTPL.
Le “Attività finanziarie detenute per la negoziazione” comprendono strumenti finanziari derivati per Euro 592,7 milioni, (-4,37% rispetto al 31 dicembre 2023), e sono
rappresentati da derivati su tassi, valute, commodity intermediati con la clientela, da derivati connessi a operazioni di cartolarizzazione, nonché da operazioni a
termine in valuta (intermediate con clientela e/o utilizzate nella gestione della posizione in cambi).
(in migliaia)
Voci 31.12.2024 31.12.2023 Variazioni Var. %
Partecipazioni 2.321.574 2.256.389 65.185 2,89
Le “Partecipazioni”, che comprendono tutte le interessenze in Banche e Società controllate, ovvero sottoposte ad influenza notevole, sono valorizzate per Euro
2.321,6 milioni, in aumento di Euro 65,2 milioni rispetto al 31 dicembre 2023.
Le variazioni in aumento fanno riferimento principalmente a:
• acquisto di n. 50.000.000 azioni Banca Cesare Ponti, per la sottoscrizione dell’aumento di capitale indetto dalla società (€ 50,0 milioni);
• acquisto di n. 12.733.765 azioni Bibanca dal Banco di Sardegna s.p.a., per un corrispettivo di € 155,4 milioni come previsto dal contratto stipulato in data 27
novembre 2024;
• aumento del valore della partecipazione detenuta in Gardant Bridge Servicing s.p.a. (30% del capitale) a seguito della valorizzazione della quota mantenuta,
determinata al prezzo di cessione (€ 45,0 milioni);
• aumento della partecipazione in BPER Real Estate s.p.a., incorporante di BPER REOCO s.p.a. (€ 42,7 milioni).
Le variazioni in diminuzione fanno riferimento principalmente a:
• attività di impairment test che ha determinato svalutazioni sulle partecipazioni per complessivi € 119,5 milioni;
• deconsolidamento di BPER REOCO s.p.a. fusa per incorporazione in BPER Real Estate (€ 42,7 milioni);
• riclassifica tra le attività finanziarie valutate al Fair Value con impatto sulla redditività complessiva (€ 57,0 milioni) a seguito di eventi intercorsi nel 2024 e nel
periodo immediatamente successivo, che hanno condotto gli Amministratori a riconsiderare l’influenza notevole precedentemente qualificata rispetto ad alcuni
investimenti partecipativi.
Attività immateriali
(in migliaia)
Voci 31.12.2024 31.12.2023 Variazioni Var. %
Attività immateriali 528.594 464.655 63.939 13,76
L’incremento netto evidenziato dalla voce va ricondotto sostanzialmente a software applicativo, valutato al costo e ammortizzato in quote costanti per un periodo
variabile in base al grado di obsolescenza e che non supera comunque i cinque anni.
27
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
Posizione interbancaria e posizione di liquidità
I valori dei crediti verso banche sono rappresentati dalla componente dei “finanziamenti” allocata alla voce 40 a) “Attività
finanziarie valutate al costo ammortizzato – crediti verso banche” e dei “conti correnti e depositi a vista” allocata alla voce 10
“Cassa e disponibilità liquide” dello schema dell’attivo di Stato patrimoniale.
(in migliaia)
Posizione interbancaria netta 31.12.2024 31.12.2023 Variazioni Var. %
A. Crediti verso banche 13.430.395 15.368.497 (1.938.102) -12,61
- Finanziamenti 6.235.228 5.699.605 535.623 9,40
1. Conti correnti e depositi 3.343.298 2.686.501 656.797 24,45
2. Pronti contro termine attivi 1.658.368 1.666.495 (8.127) -0,49
3. Riserva obbligatoria 1.011.476 1.032.467 (20.991) -2,03
4. Altri 222.086 314.142 (92.056) -29,30
- Conti correnti e depositi a vista 7.195.167 9.668.892 (2.473.725) -25,58
1. presso Banche Centrali 6.654.183 8.155.778 (1.501.595) -18,41
2. presso Banche 540.984 1.513.114 (972.130) -64,25
B. Debiti verso banche 12.536.802 13.118.455 (581.653) -4,43
Totale (A-B) 893.593 2.250.042 (1.356.449) -60,29
La posizione interbancaria netta al 31 dicembre 2024 risulta in diminuzione per Euro 1.356,4 milioni rispetto al 31 dicembre 2023. Al 31 dicembre 2024 si riducono
gli investimenti in depositi “overnight” presso Banche Centrali, che risultano essere pari a Euro 6.654,2 milioni (-18,41% rispetto al 31 dicembre 2023) per effetto di
minori disponibilità liquide da investire tenuto anche conto che nel corso del primo trimestre dell’esercizio è scaduta l’ultima tranche di TLTRO (Euro 1.670 milioni).
Operazioni in essere con la BCE
Al 31 dicembre 2024 BPER Banca non risulta avere in essere né finanziamenti TLTRO-III, né ordinari.
28
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
Passivo riclassificato al 31 dicembre 2024
(in migliaia)
Voci del passivo e del patrimonio netto 31.12.2024 31.12.2023 Variazioni Var. %
Debiti verso banche 12.536.802 13.118.455 (581.653) -4,43
Raccolta diretta 103.707.279 106.131.423 (2.424.144) -2,28
a) Debiti verso la clientela 89.948.469 92.104.320 (2.155.851) -2,34
b) Titoli in circolazione 11.143.199 12.117.964 (974.765) -8,04
c) Passività finanziarie designate al fair value 2.615.611 1.909.139 706.472 37,00
Passività finanziarie di negoziazione 252.346 331.598 (79.252) -23,90
Attività di copertura 128.504 94.940 33.564 35,35
a) Derivati di copertura 210.347 250.124 (39.777) -15,90
b) Adeguamento di valore delle passività finanziarie oggetto di copertura generica (+/-) (81.843) (155.184) 73.341 -47,26
Altre voci del passivo 4.456.855 4.793.901 (337.046) -7,03
Patrimonio Netto 10.602.300 8.776.180 1.826.120 20,81
a) Riserve da valutazione 12.451 (49.355) 61.806 -125,23
b) Riserve 4.890.520 3.975.546 914.974 23,02
c) Strumenti di capitale 1.115.596 150.000 965.596 643,73
d) Riserva sovrapprezzo 1.244.576 1.236.525 8.051 0,65
e) Capitale 2.121.637 2.104.316 17.321 0,82
f) Azioni proprie (32.029) (2.244) (29.785) --
g) Utile (perdita) dell’esercizio 1.249.549 1.361.392 (111.843) -8,22
Totale del passivo e del patrimonio netto 131.684.086 133.246.497 (1.562.411) -1,17
Raccolta
(in migliaia)
Voci 31.12.2024 31.12.2023 Variazioni Var. %
Conti correnti e depositi liberi 80.402.700 82.443.334 (2.040.634) -2,48
Depositi vincolati 1.768.726 3.185.851 (1.417.125) -44,48
Pronti contro termine passivi 1.825.110 2.087.467 (262.357) -12,57
Debiti per leasing 378.296 335.122 43.174 12,88
Altri finanziamenti a breve 5.573.637 4.052.546 1.521.091 37,53
Obbligazioni 9.989.016 11.401.183 (1.412.167) -12,39
- sottoscritte da clientela istituzionale 9.350.143 10.528.372 (1.178.229) -11,19
- sottoscritte da clientela ordinaria 638.873 872.811 (233.938) -26,80
Certificates 2.615.611 1.909.139 706.472 37,00
Certificati di deposito 1.154.183 716.781 437.402 61,02
Raccolta diretta da clientela 103.707.279 106.131.423 (2.424.144) -2,28
Raccolta indiretta (dato extracontabile) 115.751.127 127.758.364 (12.007.237) -9,40
- di cui gestita 35.903.070 46.847.994 (10.944.924) -23,36
- di cui amministrata 79.848.057 80.910.370 (1.062.313) -1,31
Mezzi amministrati di clientela 219.458.406 233.889.787 (14.431.381) -6,17
Raccolta da banche 12.536.802 13.118.455 (581.653) -4,43
Mezzi amministrati o gestiti 231.995.208 247.008.242 (15.013.034) -6,08
La raccolta diretta da clientela, pari a Euro 103.707,3 milioni, risulta in diminuzione del 2,28% rispetto al 31 dicembre 2023.
Tra le diverse forme tecniche, le principali che registrano una variazione negativa di saldo sono: i conti correnti e depositi liberi per Euro -2.040,6 milioni (-2,48%),
le obbligazioni per Euro 1.412,2 milioni (-12,39%), legata all’estinzione di alcune operazioni con controparti istituzionali, i depositi vincolati per Euro 1.417,1 milioni
(-44,48%) e i pronti contro termine passivi per Euro 262,4 milioni (-12,57%). Al 31 dicembre 2024 crescono, invece, gli altri finanziamenti a breve per Euro 1.521,1 milioni
(+37,53%), riferiti principalmente a forme di raccolta a breve termine (c.d.: Cold Money), i certificati di deposito per Euro 437,4 milioni (+61,02%) e i certificates per
Euro 706,5 milioni (+37,00%), per effetto di nuove emissioni 2024.
La raccolta indiretta da clientela, valorizzata ai prezzi di mercato, è pari a Euro 115.751,1 milioni, in diminuzione rispetto al 31 dicembre 2023 per Euro 12.007,2 milioni
(-9,40%).
Il totale dei mezzi amministrati e gestiti dalla Banca, compresa la raccolta da banche (pari a Euro 12.536,8 milioni), si attesta in Euro 231.995,2 milioni.
29
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
Il grafico espone la dinamica della raccolta diretta e indiretta negli ultimi cinque trimestri:
La raccolta diretta comprende anche passività subordinate:
(in migliaia)
Voci 31.12.2024 31.12.2023 Variazioni Var. %
Passività subordinate non convertibili 1.476.697 1.681.160 (204.463) -12,16
Passività subordinate totale 1.476.697 1.681.160 (204.463) -12,16
I prestiti con clausola di subordinazione in circolazione, che presentano un valore contabile di Euro 1.476,7 milioni, risultano in diminuzione del 12,16% rispetto al 31
dicembre 2023. Al 31 dicembre 2024, così come a dicembre 2023, non sono presenti passività subordinate convertibili.
Nella raccolta indiretta sopra rappresentata, non è compresa la quota derivante dall’attività di collocamento di polizze
assicurative:
(in migliaia)
Bancassicurazione 31.12.2024 31.12.2023 Variazioni Var. %
Portafoglio premi assicurativi 14.238.680 20.180.912 (5.942.232) -29,44
- di cui ramo vita 13.974.705 19.923.832 (5.949.127) -29,86
- di cui ramo danni 263.975 257.080 6.895 2,68
Lo stock di patrimoni dei clienti che hanno investito in prodotti assicurativi ha evidenziato un calo del -29,44% rispetto al 31 dicembre 2023; tale riduzione consegue
fisiologicamente alla gestione dei patrimoni della clientela acquisita da banche terze, investiti in prodotti non convenzionati con il Gruppo BPER Banca.
Sommando alla raccolta indiretta gestita i premi assicurativi riferiti al ramo vita, si ottiene un valore pari ad Euro 49.877,8 milioni
che, rapportato al totale complessivo della raccolta indiretta (parte amministrata e parte gestita) e dei premi assicurativi ramo
vita (totale pari ad Euro 129.725,8 milioni), ne rappresenta il 38,45%.
RACCOLTA
(valori in milioni)
127.758
109.939
110.945
115.057
115.751
31.12.2023
31.03.2024 30.06.2024 30.09.2024 31.12.2024
0
10.000
20.000
30.000
40.000
50.000
60.000
70.000
80.000
90.000
100.000
130.000
120.000
110.000
106.131
105.516
104.073
102.613
103.707
Indiretta
Diretta
Diretta Indiretta
30
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
2.4 Aggregati economici
Si riportano di seguito, in migliaia di Euro, i dati di sintesi del Conto economico al 31 dicembre 2024 opportunamente raffrontati
con i valori al 31 dicembre 2023, dando evidenza delle variazioni intervenute assolute e percentuali.
I risultati sono presentati nella versione riclassificata
3.
rispetto agli schemi contabili previsti dall’8° aggiornamento della Circolare
262/2005 di Banca d’Italia. Le principali riclassifiche riguardano le seguenti voci:
• la voce “Commissioni nette” comprende le commissioni di collocamento dei Certificates, allocati nella voce 110 “Risultato
netto delle altre attività e passività finanziarie valutate al fair value con impatto a conto economico” dello schema contabile (Euro
18,3 milioni al 31 dicembre 2024 ed Euro 23,9 milioni al 31 dicembre 2023);
• la voce “Risultato netto della finanza” include le voci 80, 90, 100 e 110 dello schema contabile, al netto delle commissioni di
collocamento dei Certificates di cui al punto precedente;
• i recuperi da imposte indirette, allocati contabilmente nella voce 200 “Altri oneri/proventi di gestione”, sono stati riclassificati
a decurtazione dei relativi costi nella voce “Altre spese amministrative” (Euro 217,8 milioni al 31 dicembre 2024 ed Euro 239,8
milioni al 31 dicembre 2023);
• i recuperi di spese di perizie a clientela per nuovi finanziamenti, allocati contabilmente nella voce 200 “Altri oneri/proventi di
gestione”, sono stati riclassificati a decurtazione dei relativi costi nella voce “Altre spese amministrative” (Euro 14,4 milioni al 31
dicembre 2024 ed Euro 11,6 milioni al 31 dicembre 2023);
• la voce “Spese del personale” include i costi relativi alla formazione del personale e i rimborsi a piè di lista, allocati alla voce 160
b) “Altre spese amministrative” dello schema contabile (Euro 13,5 milioni al 31 dicembre 2024 ed Euro 18,2 milioni al 31 dicembre
2023);
• la voce “Rettifiche/riprese di valore nette su attività materiali e immateriali” include le voci 180 e 190 dello schema contabile;
• gli effetti economici lordi da utilizzi di fondi per rischi ed oneri accantonati in periodi precedenti (ex Altri oneri di gestione /
Riprese di Fondi rischi) sono stati direttamente nettati per Euro 17 milioni all’interno della stessa voce;
• la voce “Utili (Perdite) da investimenti” include le voci 220, 230, 240 e 250 dello schema contabile;
• la voce “Contributi ai Fondi sistemici” è stata isolata dalle specifiche forme tecniche contabili di riferimento per darne una
migliore e più chiara rappresentazione, oltre che per lasciare la voce “Altre spese amministrative” in grado di rappresentare
meglio la dinamica dei costi gestionali di BPER Banca. Al 31 dicembre 2024, in particolare, la voce rappresenta la componente
allocata contabilmente tra le “Altre spese amministrative” relativamente a:
– contributo 2024 al DGS (Fondo di Garanzia dei Depositi) per Euro 96,1 milioni;
– stima della prima quota di contribuzione al neo-costituito Fondo di Garanza assicurativo dei rami vita, per Euro 2,1 milioni.
Si evidenzia inoltre che il Conto economico riclassificato recepisce l’ulteriore riclassifica già adottata nello schema contabile
riferita agli oneri per servizi di pagamento resi che dalle “Altre spese amministrative” sono stati inseriti all’interno delle
“Commissioni nette” (Euro 22,4 milioni al 31 dicembre 2024 ed Euro 15,4 milioni al 31 dicembre 2023).
3 Per maggiori dettagli sulle modalità di predisposizione del Conto economico riclassificato, si veda l’Allegato “Riconciliazione tra i prospetti contabili e gli schemi
riclassificati”.
31
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
Conto economico riclassificato al 31 dicembre 2024
(in migliaia)
Voci 31.12.2024 31.12.2023 Variazioni Var. %
Margine di interesse 2.758.377 2.668.638 89.739 3,36
Commissioni nette 1.501.755 1.564.505 (62.750) -4,01
Dividendi 208.778 134.188 74.590 55,59
Risultato netto della finanza 11.644 86.999 (75.355) -86,62
Altri oneri/proventi di gestione 152.285 134.298 17.987 13,39
Proventi operativi netti 4.632.839 4.588.628 44.211 0,96
Spese per il personale (1.599.558) (1.743.529) 143.971 -8,26
Altre spese amministrative (638.448) (640.973) 2.525 -0,39
Rettifiche di valore nette su attività materiali e immateriali (304.678) (242.301) (62.377) 25,74
Oneri operativi (2.542.684) (2.626.803) 84.119 -3,20
Risultato della gestione operativa 2.090.155 1.961.825 128.330 6,54
Rettifiche di valore nette su attività al costo ammortizzato (247.547) (343.345) 95.798 -27,90
- finanziamenti verso clientela (238.159) (330.711) 92.552 -27,99
- altre attività finanziarie (9.388) (12.634) 3.246 -25,69
Rettifiche di valore nette su attività al fair value (209) (66) (143) 216,67
Utili (Perdite) da modifiche contrattuali senza cancellazioni (1.287) 2.730 (4.017) -147,14
Rettifiche di valore nette per rischio di credito (249.043) (340.681) 91.638 -26,90
Accantonamenti netti ai fondi per rischi e oneri (65.723) (58.144) (7.579) 13,03
Utili (Perdite) da investimenti 10.138 (19.152) 29.290 -152,93
Utile (Perdita) della gestione corrente 1.785.527 1.543.848 241.679 15,65
Contributi ai Fondi sistemici (98.230) (145.571) 47.341 -32,52
Utile (Perdita) della gestione corrente al lordo delle imposte 1.687.297 1.398.277 289.020 20,67
Imposte sul reddito dell’esercizio della gestione corrente (437.748) (36.885) (400.863) --
Utile (Perdita) d’esercizio 1.249.549 1.361.392 (111.843) -8,22
32
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
Conto economico riclassificato trimestralizzato al 31 dicembre 2024
(in migliaia)
Voci 1°
trimestre
2024
2°
trimestre
2024
3°
trimestre
2024
4°
trimestre
2024
1°
trimestre
2023
2°
trimestre
2023
3°
trimestre
2023
4°
trimestre
2023
Margine di interesse 693.713 687.526 684.764 692.374 584.799 674.991 688.940 719.908
Commissioni nette 387.466 354.402 347.140 412.747 397.851 375.711 377.205
413.738
Dividendi 3.932 199.387 4.050 1.409 1.691 127.221 4.359
917
Risultato netto della finanza 11.747 (4.821) (9.596) 14.314 50.506 (1.098) 43.251
(5.660)
Altri oneri/proventi di gestione (3.320) 44.150 56.286 55.169 35.102 12.302 16.828
70.066
Proventi operativi netti 1.093.538 1.280.644 1.082.644 1.176.013 1.069.949 1.189.127 1.130.583
1.198.969
Spese per il personale (372.743) (516.491) (327.258) (383.066) (377.682) (376.100) (336.150)
(653.597)
Altre spese amministrative (163.139) (144.412) (144.831) (186.066) (149.495) (152.467) (152.113)
(186.898)
Rettifiche di valore nette su attività
materiali e immateriali
(56.747) (62.475) (67.785) (117.671) (52.972) (54.109) (54.763)
(80.457)
Oneri operativi (592.629) (723.378) (539.874) (686.803) (580.149) (582.676) (543.026)
(920.952)
Risultato della gestione operativa 500.909 557.266 542.770 489.210 489.800 606.451 587.557
278.017
Rettifiche di valore nette su attività al
costo ammortizzato
(67.481) (64.976) (56.257) (58.833) (121.646) (108.063) (60.324)
(53.312)
- finanziamenti verso clientela (70.009) (68.582) (56.486) (43.082) (119.276) (111.067) (46.893)
(53.475)
- altre attività finanziarie 2.528 3.606 229 (15.751) (2.370) 3.004 (13.431)
163
Rettifiche di valore nette su attività al
fair value
(1.051) 1.000 (325) 167 (17) 510 (822)
263
Utili (Perdite) da modifiche contrattuali
senza cancellazioni
(168) (467) (386) (266) 1.908 713 406
(297)
Rettifiche di valore nette per rischio di
credito
(68.700) (64.443) (56.968) (58.932) (119.755) (106.840) (60.740)
(53.346)
Accantonamenti netti ai fondi per rischi
e oneri
13.300 (19.773) (18.156) (41.094) (52.617) (14.028) (500)
9.001
Utili (Perdite) da investimenti 150.834 1.414 1.133 (143.243) 653 (392) 38.738
(58.151)
Utile (Perdita) della gestione corrente 596.343 474.464 468.779 245.941 318.081 485.191 565.055
175.521
Contributi ai Fondi sistemici (98.347) 2.217 - (2.100) (66.500) 19.276 (110.888) 12.541
Utile (Perdita) della gestione corrente
al lordo delle imposte
497.996 476.681 468.779 243.841 251.581 504.467 454.167
188.062
Imposte sul reddito dell’esercizio della
gestione corrente
(120.285) (101.592) (140.899) (74.972) (69.925) (51.894) (116.965)
201.899
Utile (Perdita) d’esercizio 377.711 375.089 327.880 168.869 181.656 452.573 337.202
389.961
33
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
Margine di interesse
Il margine di interesse si attesta a Euro 2.758,4 milioni, in aumento rispetto al 31 dicembre 2023 (Euro 2.668,6 milioni). Sulla
variazione positiva ha inciso principalmente l’aumento dei tassi di interesse di mercato che ha condotto all’innalzamento dello
spread commerciale sull’operatività con la clientela (finanziamenti e raccolta diretta), sia del rendimento medio del portafoglio
titoli di proprietà.
Il risultato derivante dai rapporti con BCE, tenuto conto delle linee di funding TLTRO III (la cui ultima tranche è scaduta nel corso
del primo trimestre) e delle somme depositate presso la Banca Centrale, è positivo di Euro 319,8 milioni (era positivo per 230,3
milioni al 31 dicembre 2023).
Oltre a richiamare le dinamiche di impieghi e raccolta fruttifera, già evidenziate nel paragrafo 2.3 “Aggregati patrimoniali”, per
la miglior comprensione del trend registrato dal margine d’interesse, si fornisce di seguito indicazione dell’andamento dei tassi
medi di impiego e raccolta:
• il tasso di interesse medio di periodo, riferito ai rapporti di impiego della Banca con clientela, è risultato pari al 4,37%, in
aumento di circa 0,45%, rispetto al tasso medio registrato nel precedente esercizio;
• il tasso di rendimento medio del portafoglio titoli è pari allo 2,66%, in aumento di 10 b.p. rispetto al precedente esercizio;
• il costo medio della raccolta diretta da clientela è risultato pari allo 1,19%, in incremento rispetto al 2023 (0,92%) di circa 26
b.p.;
• il passivo oneroso complessivo ha comportato un costo dell’1,48%, (1,27% al 31 dicembre 2023);
• la forbice tra i tassi attivi e passivi dei rapporti della Banca con clientela, è pari al 3,18% (2,99% al 31 dicembre 2023);
• la forbice complessiva tra il tasso medio annuo di remunerazione dell’attivo fruttifero ed il costo medio annuo del passivo
oneroso si quantifica al 2,39% (2,22% al 31 dicembre 2023).
Commissioni nette
Le commissioni nette, pari a Euro 1.501,8 milioni, risultano in diminuzione rispetto al 31 dicembre 2023 (Euro 1.564,5 milioni,
-4,01%). Sul trend negativo evidenziato ha inciso il conferimento, realizzato in data 19 febbraio 2024, del ramo d’azienda relativo
ai comparti Wealth & Asset Management (c.d.: “Ramo Private Banking”) da parte di BPER Banca a favore della controllata Banca
Cesare Ponti.
Risultato netto della finanza
Il risultato netto della finanza (compresi i dividendi) è positivo per Euro 220,4 milioni, sostanzialmente in linea rispetto al
precedente esercizio (Euro 221,2 milioni) e si compone come di seguito rappresentato:
• dividendi per Euro 208,8 milioni;
• risultato netto positivo dell’attività di trading Euro 38,8 milioni;
• risultato netto positivo dell’attività di copertura per Euro 1,9 milioni;
• utili netti da cessione attività finanziarie valutate al costo ammortizzato e al fair value con impatto a patrimonio netto per
Euro 68,0 milioni, di cui 37,4 milioni su titoli e 30,6 milioni su finanziamenti;
• risultato netto negativo delle attività e passività finanziarie valutate al fair value con impatto a conto economico (trading,
FVO, FVTPLM) per Euro 1,5 milioni;
• risultato netto negativo dei certificates per Euro 95,6 milioni.
Altri oneri/proventi di gestione
La voce Altri oneri/proventi di gestione, pari a Euro 152,3 milioni (Euro 134,3 milioni al 31 dicembre 2023), comprende tra le sue
componenti principali:
• la valutazione al fair value dei crediti di imposta in portafoglio (per la quota parte il cui recupero è atteso avvenire mediante
cessione a terzi), che ha determinato una variazione positiva di Euro 6,2 milioni;
• il risultato positivo netto dell’attività di loss data collection per 16,3 milioni, principalmente dovuto a incassi ottenuti a fronte
di sentenze favorevoli nell’ambito di contenziosi legali;
• altri proventi netti non riconducibili a voce propria (es: Commissioni di Istruttoria Veloce e Affitti attivi), per complessivi Euro
17,6 milioni;
• sopravvenienze attive da regolamento di passate aggregazioni aziendali, per Euro 6,5 milioni;
• proventi per servizi resi a Società del Gruppo per Euro 72,4 milioni.
Conseguentemente alle dinamiche fino ad ora evidenziate, i Proventi operativi netti si attestano a Euro 4.632,8 milioni (+0,96%
rispetto al precedente esercizio).
34
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
Oneri operativi
Gli Oneri operativi risultano pari a Euro 2.542,7 milioni, in diminuzione del 3,20%% rispetto al 31 dicembre 2023.
Si riportano, di seguito, le principali voci che compongono gli oneri operativi.
Le Spese per il personale sono pari a Euro 1.599,6 milioni, in diminuzione rispetto al precedente esercizio (-8,26%) e includono
oneri non ricorrenti per Euro 169,5 milioni riferiti a: i) il costo di Euro 148,7 milioni relativo all’estensione della manovra di
ottimizzazione degli organici ad integrazione dell’accordo firmato il 23 dicembre 2023 (Euro 248,8 milioni al 31 dicembre
2023) e (ii) il costo di Euro 20,8 milioni relativi alle modifiche normative sulle regole di pensionamento, che hanno allungato la
permanenza media nel fondo esodi, nonché alla definizione puntuale del perimetro di aderenti alla manovra.
Le Altre spese amministrative ammontano a Euro 638,4 milioni, sostanzialmente invariate rispetto al precedente esercizio.
Le Rettifiche nette su attività materiali e immateriali risultano pari a Euro 304,7 milioni (Euro 242,3 milioni al 31 dicembre 2023).
Gli ammortamenti dei beni di proprietà ammontano a Euro 191,5 milioni (Euro 162,1 milioni al 31 dicembre 2023); sui beni di
proprietà sono state registrate svalutazioni nette, per Euro 33,9 milioni (al 31 dicembre 2023 erano 2,3) principalmente riferite a
svalutazioni di software per i quali per i quali è stata rivista la vita utile (Euro 34,3 milioni).
Sui diritti d’uso dei beni in leasing gli ammortamenti ammontano ad Euro 77,8 milioni (Euro 77,2 milioni al 31 dicembre 2023),
mentre le rettifiche di valore per contratti chiusi anticipatamente sono pari ad Euro 1,5 milioni (Euro 5,4 milioni al 31 dicembre
2023).
Il risultato della gestione operativa si attesta quindi a Euro 2.090,2 milioni (Euro 1.961,8 milioni al 31 dicembre 2023).
Rettifiche di valore nette per rischio di credito
Le rettifiche di valore nette per rischio di credito si attestano a Euro 249,0 milioni (Euro 340,7 milioni al 31 dicembre 2023),
relative principalmente a rettifiche nette su finanziamenti valutati al costo ammortizzato per Euro 238,2 milioni (Euro 330,7
milioni al 31 dicembre 2023).
Il costo del credito complessivo al 31 dicembre 2024, calcolato solo sulla componente finanziamenti verso clientela, è risultato
pari a 30 b.p. (43 b.p. al 31 dicembre 2023). Rispetto alle diverse componenti del dato al 31 dicembre 2024, la parte preponderante
del costo del credito è riconducibile al portafoglio deteriorato (Euro 228,5 milioni), quale incremento delle previsioni di perdita
collegate sia allo scenario workout, che alla componente disposal (quest’ultima aggiornata in conseguenza all’approvazione del
Piano B:Dymanic 2024-2027, che ha rivisto al rialzo le previsioni di cessione di NPL, già realizzate in parte entro l’esercizio 2024).
Le perdite attese sul portafoglio performing, conseguentemente all’aggiornamento dei complessivi modelli di rischio (modelli
“ordinari” e componente “overlay”), hanno condotto ad incremento di rettifiche di circa Euro 19 milioni (inclusivo delle rettifiche
apportate ad alcune tranche senior di titoli ABS assistiti da GACS in portafoglio, misurati al costo ammortizzato e classificati al
portafoglio deteriorato al 31 dicembre 2024, conseguentemente alle underperformance registrate dai recuperi).
Accantonamenti netti ai fondi per rischi e oneri
Gli accantonamenti netti ai fondi per rischi e oneri ammontano a Euro 65,7 milioni (Euro 58,1 milioni al 31 dicembre 2023). Si
registrano riprese di valore nette su garanzie e impegni pari a Euro 2,5 milioni, mentre gli “Altri accantonamenti per rischi ed
oneri” ammontano a Euro 68,2 milioni, riferiti principalmente a:
• accantonamenti ordinari su contenziosi per 58,0 milioni;
• accantonamento netto di Euro 10,2 milioni, stimato rispetto al rischio di compliance / operativo collegato ai crediti fiscali
acquisiti nell’esercizio dalla clientela e di altre esposizione creditizie.
Utili (Perdite) da investimenti
La voce presenta un risultato positivo netto per Euro 10,1 milioni (era negativo per 19,2 milioni al 31 dicembre 2023), derivante
principalmente dalle seguenti componenti:
• risultato negativo della valutazione al fair value degli immobili, per Euro 22,2 milioni;
• risultato della cessione del controllo sulla piattaforma di servicing di gestione e recupero dei crediti NPL (Sofferenze e UTP) a
Gardant, pari a Euro 150,1 milioni;
• svalutazione di partecipazioni in portafoglio per complessivi Euro 119,5 milioni.
35
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
Contributi ai fondi sistemici
Il totale dei contributi relativi ai fondi sistemici ammonta a Euro 98,2 milioni (Euro 145,6 milioni al 31 dicembre 2023).
L’importo è formato dal contributo ordinario versato al DGS (Deposit Guarantee Scheme) di Euro 96,1 milioni (Euro 98,3 milioni al 31
dicembre 2023) e dalla stima del versamento iniziale al Fondo di Garanza assicurativo dei rami vita per Euro 2,1 milioni.
Per l’esercizio 2024 non sono state richieste contribuzioni per il Single Resolution Fund (Euro 47,2 milioni al 31 dicembre 2023).
Utile netto
L’utile della gestione corrente al lordo delle imposte risulta pari a Euro 1.687,3 milioni (Euro 1.398,3 milioni al 31 dicembre 2023).
Le imposte sul reddito dell’esercizio, pari ad Euro –437,7 milioni, sono state determinate applicando la normativa in vigore al 31
dicembre 2024.
La voce imposte è influenzata, positivamente, dall’iscrizione di imposte anticipate su perdite fiscali pregresse, eccedenze ACE
riportate da esercizi precedenti, per un importo pari ad Euro 47,4 milioni ad esito del probability test basato su un orizzonte
temporale di 5 anni (2025-2029).
L’utile d’esercizio, al netto delle imposte, si attesta quindi a Euro 1.249,5 milioni (Euro 1.361,4 milioni al 31 dicembre 2023).
2.5 Il patrimonio netto contabile e i ratios patrimoniali
2.5.1 Il patrimonio netto contabile
Alla fine dell’esercizio precedente il patrimonio della Banca, con l’esclusione del risultato d’esercizio, era pari ad Euro 7.414,8
milioni. Nell’anno è aumentato di Euro 1.938,0 milioni, a seguito delle seguenti variazioni intervenute:
• Euro +937,6 milioni a seguito riparto utile 2023;
• Euro + 989,8 milioni a seguito di emissioni obbligazionarie Additional Tier 1;
• Euro +91,1 milioni per le variazioni nette della riserva da valutazione, al netto dell’effetto fiscale, costituita a fronte delle
attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla redditività complessiva;
• Euro +12,9 milioni per le variazioni nette della riserva da valutazione, al netto dell’effetto fiscale, costituita a fronte delle
attività materiali valutate al fair value;
• Euro -37,8 milioni per effetti valutativi riconducibili a variazioni del merito creditizio, al netto della connessa fiscalità;
• Euro -55,6 milioni per la rilevazione di altre variazioni.
Il patrimonio è quindi pari a Euro 9.352,8 milioni, in aumento del 26,14% rispetto al patrimonio al 31 dicembre 2023. Tenuto conto
del risultato dell’esercizio 2024 (Euro 1.249,5 milioni), il patrimonio netto si quantifica in Euro 10.602,3 milioni (in aumento del
20,81% rispetto al patrimonio netto al 31 dicembre 2023).
Al 31 dicembre 2024 il Capitale sociale era pari a Euro 2.121.637.109,40 corrispondenti a n. 1.421.624.324 azioni; di esse n. 6.112.499
sono allocate nel portafoglio di proprietà, variate rispetto a dicembre 2023 a conclusione dei programmi di acquisto di azioni
proprie ordinarie e in quanto sono state assegnate a titolo gratuito azioni proprie al personale dipendente, in coerenza con
quanto previsto dalle Politiche di Remunerazione (a titolo esemplificativo per sistemi incentivanti di breve e di lungo termine
e/o severance).
Con riferimento agli utili da plusvalenze non realizzate nel 2023 (al netto degli effetti fiscali) di cui all’art. 6 del D.Lgs. n. 38/2005,
risultanti pari a Euro 22, 1 milioni, si è proceduto alla loro assegnazione alla “Riserva indisponibile ex D.Lgs. n. 38/2005 art. 6 c.1
lettera a)”. Tale riserva indisponibile al 31 dicembre 2024 risultava pari a Euro 28,1 milioni.
36
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
2.5.2 I Fondi Propri e i ratios patrimoniali
In data 1° gennaio 2014 è entrata in vigore la normativa armonizzata per le banche e le imprese di investimento contenuta
nel Regolamento (UE) n. 575/2013 (CRR) e nella Direttiva 2013/36/UE (CRD IV) approvati il 26 giugno 2013 e pubblicati sulla
Gazzetta Ufficiale dell’Unione Europea il giorno successivo.
Tali norme sono state modificate dal Regolamento (UE) n. 876/2019 del Parlamento europeo e del Consiglio (CRR2) e dalla
Direttiva 2019/878/UE del Parlamento europeo e del Consiglio (CRDV), del 20 maggio 2019, pubblicati sulla Gazzetta Ufficiale
dell’Unione Europea il 7 giugno 2019. Fatte salve talune eccezioni, il Regolamento CRR2 si applica a decorrere dal 28 giugno 2021.
Tale quadro normativo, che costituisce la disciplina unica volta ad accordare le normative prudenziali degli Stati membri della
Comunità Europea, è reso applicabile in Italia con la Circolare n. 285 di Banca d’Italia, pubblicata in data 17 dicembre 2013 e successivi
aggiornamenti.
In data 30 novembre 2023, BPER Banca ha ricevuto da BCE, a conclusione del processo annuale di revisione e valutazione prudenziale
(“Supervisory Review and Evaluation Process – SREP”), la notifica della nuova decisione in materia di requisiti prudenziali da
rispettare su base consolidata ai sensi dell’art. 16 del Regolamento (UE) n. 1024/2013.
In base agli esiti del processo di revisione e valutazione prudenziale condotto nel corso del 2023, con riferimento alla data del 31
dicembre 2022 e ad ogni altra informazione pertinente ricevuta successivamente, la BCE ha stabilito i requisiti minimi di capitale
che, dal 1° gennaio 2024,
BPER Banca deve mantenere su base consolidata.
La seguente tabella contiene gli indicatori di patrimonio e dei coefficienti di vigilanza di BPER Banca, alla data del 31 dicembre
2024.
(in migliaia)
31.12.2024
Fully Phased
31.12.2023
Fully Phased
Variazioni Var. %
Capitale primario di classe 1 (Common Equity Tier 1 - CET1) 7.771.133 6.533.351 1.237.782 18,95
Capitale aggiuntivo di classe 1 (Additional Tier 1 - AT1) 1.115.396 150.000 965.396 643,60
Capitale di classe 1 (Tier 1) 8.886.529 6.683.351 2.203.178 32,97
Capitale di classe 2 (Tier 2 - T2) 1.546.894 1.743.228 (196.334) -11,26
Totale Fondi Propri 10.433.423 8.426.579 2.006.844 23,82
Totale Attività di rischio ponderate (RWA) 46.149.615 45.668.643 480.972 1,05
CET1 ratio (CET1/RWA) 16,84% 14,31% 253 b.p.
Tier 1 ratio (Tier 1/RWA) 19,26% 14,63% 463 b.p.
Total Capital ratio (Totale Fondi Propri/RWA) 22,61% 18,45% 416 b.p.
RWA/Totale Attivo 35,05% 34,27% 78 b.p.
In data 3 dicembre 2024, BPER Banca ha ricevuto da BCE, a conclusione del processo annuale di revisione e valutazione
prudenziale (“Supervisory Review and Evaluation Process – SREP”), la notifica della nuova decisione in materia di requisiti
prudenziali da rispettare su base consolidata ai sensi dell’art. 16 del Regolamento (UE) n. 1024/2013.
In base agli esiti del processo di revisione e valutazione prudenziale condotto nel corso del 2024, con riferimento alla data del
31 dicembre 2023 e ad ogni altra informazione pertinente ricevuta successivamente, la BCE ha stabilito i requisiti minimi di
capitaleche, dal 1° gennaio 2025,BPER Banca deve mantenere su base consolidata.
37
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
3. I PRINCIPALI RISCHI E INCERTEZZE
3.1 L’identificazione dei rischi, delle incertezze che li caratterizzano
e l’approccio alla gestione di essi
Si rinvia alla Relazione degli Amministratori sulla gestione del Gruppo per quanto attiene le informazioni sulla gestione dei rischi
e delle relative incertezze, in quanto, trattandosi di un’attività coordinata a livello di Gruppo, valgono le medesime considerazioni
esposte nel corrispondente paragrafo.
3.2 Comunicazione in merito alle esposizioni detenute dalle società
quotate nei titoli di debito sovrano
Di seguito si espone la tabella di dettaglio per i titoli obbligazionari emessi dai Governi centrali e locali e da Enti governativi,
nonché i prestiti erogati agli stessi come richiesto dalla Comunicazione CONSOB DEM/11070007 del 5 agosto 2011, nonché dalla
lettera pervenuta agli Emittenti bancari quotati datata 31 ottobre 2018.
Titoli di debito
(in migliaia)
Emittente Rating Cat Valore Nominale Valore di Bilancio Fair Value Riserva OCI %
Governi (*): 14.441.054 14.232.806 13.750.134 (3.895) 97,68%
Italia BBB 9.604.269 9.590.843 9.417.948 1.041 65,82%
FVTPLT 49.792 50.418 50.418 #
FVO - - - #
FVTPLM - - - #
FVOCI 1.619.000 1.642.777 1.642.777 1.041
AC 7.935.477 7.897.648 7.724.753 #
Spagna A- 1.007.900 1.010.103 956.862 (1.213) 6,93%
FVTPLT - - - #
FVO - - - #
FVTPLM - - - #
FVOCI 91.000 86.513 86.513 (1.213)
AC 916.900 923.590 870.349 #
Stati Uniti D’America AA+ 890.000 846.376 703.012 - 5,81%
FVTPLT - - - #
FVO - - - #
FVTPLM - - - #
FVOCI - - - -
AC 890.000 846.376 703.012 #
Unione Europea AAA 835.233 807.935 791.414 1.195 5,54%
FVTPLT 33 29 29 #
FVO - - - #
FVTPLM - - - #
FVOCI 250.000 248.675 248.675 1.195
AC 585.200 559.231 542.710 #
Germania AAA 674.501 631.477 563.142 43 4,33%
FVTPLT 1 2 2 #
FVO - - - #
FVTPLM - - - #
FVOCI 10.000 10.135 10.135 43
AC 664.500 621.340 553.005 #
(SEGUE)
38
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
(in migliaia)
Emittente Rating Cat Valore Nominale Valore di Bilancio Fair Value Riserva OCI %
Fondo Europeo di Stabilità
Finanziaria
AA- 379.000 363.357 355.752 (2.281) 2,49%
FVTPLT - - - #
FVO - - - #
FVTPLM - - - #
FVOCI 178.000 167.917 167.917 (2.281)
AC 201.000 195.440 187.835 #
Francia AA- 260.000 261.475 259.590 (595) 1,79%
FVTPLT - - - #
FVO - - - #
FVTPLM - - - #
FVOCI 50.000 49.373 49.373 (595)
AC 210.000 212.102 210.217 #
Belgio AA- 246.400 228.197 220.314 - 1,57%
FVTPLT - - - #
FVO - - - #
FVTPLM - - - #
FVOCI - - - -
AC 246.400 228.197 220.314 #
Altri _ 543.751 493.043 482.100 (2.085) 3,38%
FVTPLT 1.751 738 738 #
FVO - - - #
FVTPLM - - - #
FVOCI 29.000 26.627 26.627 (2.085)
AC 513.000 465.678 454.735 #
Altri enti pubblici: 365.400 338.249 322.579 (3.092) 2,32%
Italia - 14.000 13.388 13.531 - 0,09%
FVTPLT - - - #
FVO - - - #
FVTPLM - - - #
FVOCI - - - -
AC 14.000 13.388 13.531 #
Francia _ 331.400 305.475 289.662 (3.033) 2,10%
FVTPLT - - - #
FVO - - - #
FVTPLM - - - #
FVOCI 52.000 46.910 46.910 (3.033)
AC 279.400 258.565 242.752 #
Altri - 20.000 19.386 19.386 (59) 0,13%
FVTPLT - - - #
FVO - - - #
FVTPLM - - - #
FVOCI 20.000 19.386 19.386 (59)
AC - - #
Totale titoli di debito 14.806.454 14.571.055 14.072.713 (6.987) 100,00%
(*) Le singole percentuali, calcolate sul valore di bilancio, presenti in tabella sopra esposta possono non quadrare con la somma percentuale totale esclusivamente
per arrotondamenti.
Gli importi sono espressi in migliaia di Euro. I rating indicati sono quelli di Fitch in essere al 31 dicembre 2024.
39
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
Crediti
(in migliaia)
Emittente Rating Cat Valore Nominale Valore di Bilancio Fair Value Riserva OCI %
Governi (*): 2.216.927 2.216.927 2.363.996 - 84,36%
Italia BBB+ 2.216.927 2.216.927 2.363.996 - 84,36%
FVTPLT - - - #
FVO - - - #
FVTPLM - - - #
FVOCI - - - #
AC 2.216.927 2.216.927 2.363.996 #
Altri enti pubblici: 411.046 411.046 432.126 - 15,64%
Italia - 411.046 411.046 432.126 - 15,64%
FVTPLT - - - #
FVO - - - #
FVTPLM - - - #
FVOCI - - - #
AC 411.046 411.046 432.126 #
Totale crediti 2.627.973 2.627.973 2.796.122 - 100,00%
(*) Le singole percentuali, calcolate sul valore di bilancio, presenti in tabella sopra esposta possono non quadrare con la somma percentuale totale esclusivamente
per arrotondamenti.
Gli importi sono espressi in migliaia di Euro. I rating indicati sono quelli di Scope Ratings in essere al 31 dicembre 2024.
Con riferimento al “Valore di Bilancio”, il rientro delle suddette esposizioni risulta distribuito come segue:
(in migliaia)
a vista fino ad 1 anno da 1 a 5 anni oltre 5 anni Totale
Titoli di debito - 1.219.719 4.662.223 8.689.113 14.571.055
Crediti 169.521 35.339 44.330 2.378.783 2.627.973
Totale 169.521 1.255.058 4.706.553 11.067.896 17.199.028
Il presidio dei rischi insiti nel portafoglio rappresentato è costante da parte degli Amministratori che, anche mediante analisi di
sensitività, ne monitorano gli effetti sulla redditività, sulla liquidità e sulla dotazione patrimoniale della Banca. Sulla base delle
analisi condotte, non si ravvisano elementi di criticità da evidenziare.
40
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
4. ALTRE INFORMAZIONI
4.1 Eventi societari
Assemblea dei Soci del 19 aprile 2024
Il Consiglio di Amministrazione di BPER Banca s.p.a. del 6 marzo 2024 ha deliberato la convocazione dell’Assemblea ordinaria e
straordinaria della Società per il 19 aprile 2024 per discutere e deliberare sul seguente ordine del giorno:
PARTE ORDINARIA
• Bilancio 2023:
– Approvazione del bilancio di esercizio al 31 dicembre 2023; presentazione delle Relazioni del Consiglio di Amministrazione,
del Collegio Sindacale e della Società di revisione, nonché della Relazione integrata e bilancio consolidato al 31 dicembre
2023, contenente la dichiarazione consolidata di carattere non finanziario relativa all’esercizio 2023;
– Destinazione dell’utile dell’esercizio 2023 e distribuzione del dividendo.
• Nomina del Consiglio di Amministrazione per il triennio 2024-2026.
• Determinazione dei compensi da corrispondere agli Amministratori per il triennio 2024-2026.
• Nomina del Collegio Sindacale per il triennio 2024-2026.
• Determinazione dei compensi da corrispondere ai Sindaci per il triennio 2024-2026.
• Conferimento dell’incarico di revisione legale dei conti per il periodo 2026-2034 e determinazione del relativo corrispettivo,
nonché dei criteri per l’eventuale adeguamento di tale corrispettivo durante l’incarico.
• Remunerazioni:
– Relazione sulla politica in materia di remunerazione e sui compensi corrisposti comprensiva di:
– a1) politiche di remunerazione 2024 del Gruppo BPER Banca s.p.a. (deliberazione vincolante);
– a2) compensi corrisposti nell’esercizio 2023 (deliberazione non vincolante).
– Piano di incentivazione basato su strumenti finanziari ex art. 114-bis del D. Lgs. 24 febbraio 1998 n. 58;
– Autorizzazione all’acquisto e alla disposizione di azioni proprie a servizio del sistema incentivante MBO 2024 e del Piano di
Incentivazione di Lungo Termine (ILT) 2022-2025 nonché di eventuali trattamenti di fine rapporto.
PARTE STRAORDINARIA
• Proposta di attribuzione al Consiglio di Amministrazione della facoltà di integrare, ai sensi dell’art. 2420-ter del Codice civile
e subordinatamente all’ottenimento delle relative autorizzazioni da parte delle competenti Autorità di Vigilanza, l’aumento
del Capitale sociale deliberato dal Consiglio medesimo nel luglio 2019 a servizio della conversione del prestito obbligazionario
Additional Tier 1 emesso dalla Banca in data 25 luglio 2019, mediante emissione, in una o più volte, di ulteriori massime
n. 30.000.000 di azioni ordinarie a servizio della conversione del predetto prestito obbligazionario Additional Tier 1, in
ragione dell’aggiustamento del prezzo di conversione. Modifica dell’articolo 5 dello Statuto sociale. Deliberazioni inerenti e
conseguenti.
In relazione alle modalità di svolgimento della predetta Assemblea, la Società ha deciso di avvalersi, ai sensi della normativa
vigente, della facoltà di prevedere che l’intervento e l’esercizio del voto degli aventi diritto in Assemblea avvenissero
esclusivamente tramite il Rappresentante Designato (individuato in Computershare s.p.a.) ai sensi dell’art. 135-undecies del D.
Lgs. n. 58/1998.
Hanno partecipato all’Assemblea – esclusivamente tramite il Rappresentante Designato – complessivamente n. 748 aventi
diritto al voto, per un totale di n. 901.545.146 azioni ordinarie, pari al 63,675164% del capitale sociale. Il dividendo è stato messo
in pagamento dal 22 maggio 2024 (payment date), con data di stacco della cedola (ex date) lunedì 20 maggio 2024 e data di
legittimazione al pagamento ai sensi dell’art. 83-terdecies del TUF (record date) martedì 21 maggio 2024.
L’Assemblea ordinaria e straordinaria dei Soci, in unica convocazione, presieduta dalla Presidente Flavia Mazzarella, ha adottato
le seguenti deliberazioni:
• approvati il bilancio relativo all’esercizio 2023, la proposta di destinazione dell’utile e la distribuzione di un dividendo unitario
in contanti pari a Euro 0,30 per ciascuna delle n. 1.415.850.518 azioni ordinarie rappresentative del Capitale sociale, per un
ammontare massimo complessivo pari a Euro 424.755.155,40 (al netto delle azioni proprie detenute in portafoglio alla data di
stacco della cedola, cui non sarà attribuito alcun dividendo);
• nominato il nuovo Consiglio di Amministrazione per il triennio 2024-2026 e stabilita la remunerazione dei relativi Componenti;
• nominato il Collegio Sindacale per il triennio 2024-2026 e stabilita la remunerazione dei relativi Componenti;
41
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
• conferito l’incarico di revisione legale dei conti per gli esercizi 2026-2034 in favore di KPMG s.p.a., con determinazione del
relativo corrispettivo, nonché dei criteri per l’eventuale adeguamento del medesimo durante l’incarico, in linea con la proposta
formulata dal Collegio Sindacale;
• approvate la prima e la seconda sezione della Relazione 2024 sulla politica in materia di remunerazione e sui compensi
corrisposti, rispettivamente con deliberazione vincolante e non vincolante;
• approvato il Piano di Incentivazione di Breve Termine basato su strumenti finanziari ex art. 114-bis del TUF, come descritto nel
relativo documento informativo;
• autorizzati l’acquisto e alla disposizione di massime n. 17.400.000 azioni ordinarie di BPER Banca s.p.a. (per un controvalore
totale non superiore a 53,070 milioni di Euro), prive del valore nominale, a servizio del sistema incentivante MBO 2024 e del
Piano di Incentivazione di Lungo Termine (ILT) 2022-2025, nonché di eventuali trattamenti di fine rapporto;
• attribuita al Consiglio di Amministrazione la facoltà di integrare, ai sensi dell’art. 2420-ter del Codice civile, l’aumento del
Capitale sociale deliberato dal Consiglio medesimo nel luglio 2019 a servizio della conversione del prestito obbligazionario
Additional Tier 1 emesso dalla Banca in data 25 luglio 2019, mediante emissione, in una o più volte, di ulteriori massime n.
30.000.000 di azioni ordinarie a servizio della conversione del predetto prestito obbligazionario Additional Tier 1, in ragione
dell’aggiustamento del prezzo di conversione.
Il Consiglio di Amministrazione di BPER Banca riunitosi il 19 aprile 2024 ha deliberato la nomina del Presidente del Consiglio di
Amministrazione, del Vice Presidente e dell’Amministratore Delegato.
Assemblea dei Soci del 3 luglio 2024
Il Consiglio di Amministrazione di BPER Banca s.p.a. del 30 maggio 2024 ha deliberato la convocazione dell’Assemblea della
Società per il 3 luglio 2024 per discutere e deliberare i punti di cui all’ordine del giorno di seguito indicati:
• Modifica delle Politiche di remunerazione 2024 del Gruppo BPER Banca s.p.a. approvate dall’Assemblea del 19 aprile 2024;
deliberazioni inerenti e conseguenti;
• Modifica del Piano di Incentivazione di Lungo Termine (ILT) 2022-2025 basato su strumenti finanziari approvato dall’Assemblea
del 20 aprile 2022 e successivamente modificato dall’Assemblea del 5 novembre 2022; deliberazioni inerenti e conseguenti.
In relazione alle modalità di svolgimento della predetta Assemblea, la Società ha deciso di avvalersi, ai sensi della normativa
vigente, della facoltà di prevedere che l’intervento e l’esercizio del voto degli aventi diritto in Assemblea avvenissero
esclusivamente tramite il Rappresentante Designato (individuato in Computershare s.p.a.) ai sensi dell’art. 135-undecies del D.
Lgs. n. 58/1998.
L’Assemblea dei Soci, riunitasi in sede ordinaria, ha pertanto approvato:
• le modifiche delle Politiche di remunerazione 2024 approvate dall’Assemblea del 19 aprile 2024, come riportate in dettaglio
nella nuova Sezione I della Relazione sulla politica in materia di remunerazione e sui compensi corrisposti, predisposta in vista
dell’Assemblea e messa a disposizione del pubblico con le modalità e nei termini previsti dalla normativa vigente;
• le modifiche del Piano di Incentivazione di Lungo Termine basato su strumenti finanziari approvato dall’Assemblea del 20
aprile 2022 e successivamente modificato dall’Assemblea del 5 novembre 2022, come indicate in dettaglio nel Documento
informativo relativo al Piano di incentivazione di Lungo Termine “Piano ILT 2022-2024”, predisposto in vista dell’Assemblea e
messo a disposizione del pubblico con le modalità e nei termini previsti dalla normativa vigente.
Assemblea dei Soci del 19 dicembre 2024
Il Consiglio di Amministrazione di BPER Banca s.p.a. del 7 novembre 2024 ha deliberato la convocazione dell’Assemblea ordinaria
e straordinaria della Società per il 19 dicembre 2024 per discutere e deliberare i punti di seguito indicati:
PARTE ORDINARIA
• Integrazione del Collegio Sindacale: nomina del Presidente del Collegio Sindacale.
PARTE STRAORDINARIA
• Scissione parziale non proporzionale della parte del patrimonio di Bibanca s.p.a. inerente alle attività di monetica in favore di
BPER Banca s.p.a.; deliberazioni inerenti e conseguenti.
• Proposta di modifica dell’art. 40 dello Statuto sociale; deliberazioni inerenti e conseguenti.
In relazione alle modalità di svolgimento della predetta Assemblea, la Società ha deciso di avvalersi, ai sensi della normativa
vigente, della facoltà di prevedere che l’intervento e l’esercizio del voto degli aventi diritto in Assemblea avvenissero
esclusivamente tramite il Rappresentante Designato (individuato in Computershare s.p.a.) ai sensi dell’art. 135-undecies del
D. Lgs. n. 58/1998.
42
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
L’Assemblea dei Soci, riunitasi in sede ordinaria, ha pertanto approvato:
• di nominare Silvia Bocci quale nuova Presidente del Collegio Sindacale, in sostituzione di Angelo Mario Giudici, specificando
che la nuova Presidente del Collegio Sindacale scadrà insieme agli altri Sindaci in occasione dell’Assemblea convocata per
l’approvazione del bilancio relativo all’esercizio 2026 e che alla stessa spetterà il compenso annuo stabilito per la carica di
Presidente del Collegio Sindacale dall’Assemblea del 19 aprile 2024.
La medesima Assemblea ha inoltre deliberato, in sede straordinaria:
• di approvare il Progetto di Scissione parziale non proporzionale della controllata Bibanca s.p.a. (“Bibanca” o “Società Scissa”)
in favore di BPER Banca s.p.a. (“BPER” o “Società Beneficiaria”), secondo le modalità indicate nel Progetto di scissione e, in
particolare, (i) mediante assegnazione da parte della Società Scissa alla Società Beneficiaria del proprio compendio aziendale
relativo al comparto della monetica; (ii) senza emissione né assegnazione di azioni della Società Beneficiaria né della Società
Scissa; (iii) mediante annullamento di n. 12.604.828 azioni ordinarie detenute da BPER nella Società Scissa, secondo il
rapporto di assegnazione di cui al Progetto di Scissione e senza alcun conguaglio in denaro, previa eliminazione del valore
nominale espresso delle azioni della Società Scissa e con conservazione delle azioni detenute nella Società Scissa dai relativi
Soci di minoranza. L’Assemblea, al riguardo, ha altresì deliberato di riconoscere ai Soci di minoranza di Bibanca il diritto di
far acquistare a BPER le azioni dagli stessi detenute nella Società Scissa, per un corrispettivo determinato dal Consiglio di
Amministrazione di Bibanca alla stregua dei criteri previsti per il recesso, ai sensi dell’art. 2437-ter c.c., già reso noto dalla
stessa Bibanca nei modi e nei termini di legge;
• di approvare la proposta modifica dell’art. 40 dello Statuto sociale, mediante l’introduzione di un nuovo terzo comma, volto
ad attribuire al Consiglio di Amministrazione la facoltà di deliberare la distribuzione di acconti sui dividendi nei casi, con le
modalità e nei limiti consentiti dalla normativa vigente.
Il verbale dell’Assemblea ordinaria e Straordinaria e lo Statuto sociale è stato messo a disposizione del pubblico presso la sede
sociale nei termini di legge.
4.2 Informazioni sui rapporti infragruppo e con parti correlate
I rapporti intrattenuti tra le Società rientranti nel perimetro di consolidamento e le Società partecipate in misura rilevante,
nonché le operazioni concluse con parti correlate, sono stati caratterizzati da un andamento regolare e corretto.
Per informazioni di dettaglio, come previsto dall’art. 2497 bis del Codice civile e dalla Comunicazione CONSOB DEM 6064293 del
28 luglio 2006, si rinvia a quanto esposto nella Parte H della Nota integrativa.
In ottemperanza al Regolamento in materia di operazioni con parti correlate adottato da CONSOB con delibera n. 17221/2010
(e successive modifiche), BPER Banca ha adottato una specifica regolamentazione interna volta ad assicurare la trasparenza e la
correttezza sostanziale e procedurale delle operazioni concluse con parti correlate.
In tale contesto, la Capogruppo BPER Banca ha approvato la “Policy per il governo del rischio di non conformità in materia di conflitti
di interesse nei confronti di Soggetti Rilevanti e di attività di rischio nei confronti di Soggetti Collegati”, oggetto di recepimento
anche dalle Banche e dalle altre Società del Gruppo. La Policy citata ottempera, altresì, alla disciplina emanata dalla Banca d’Italia
con la Circolare n. 285 del 17 dicembre 2013 – 34° aggiornamento del 22 settembre 2020, in tema di “Attività di rischio e conflitto di
interesse nei confronti di soggetti collegati”.
Il documento è pubblicato sul sito internet di BPER Banca (https://group.bper.it, Sezione “Governance”/“Documenti di
Governance”) e sui siti delle altre Banche del Gruppo.
Fermi restando gli obblighi informativi previsti dal Principio contabile internazionale IAS 24 (assolti nella Parte H della Nota
integrativa, in relazione al perimetro identificato in applicazione del principio contabile internazionale vigente), si riepilogano di
seguito le operazioni concluse con parti correlate per le quali si rende informativa ai sensi del citato Regolamento n. 17221/2010.
Al 31 dicembre 2024 l’unica società appartenente al Gruppo BPER Banca emittente azioni quotate è BPER Banca.
43
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
a) Singole operazioni di maggiore rilevanza concluse nell’esercizio di riferimento:
N. Società che ha
posto in essere
l’operazione
Nominativo della
controparte
Natura della relazione
con la controparte
Oggetto dell’operazione Corrispettivo di ciascuna
singola operazione
conclusa (Euro/000)
Altre informazioni
1 BPER Banca s.p.a. Banca Cesare Ponti s.p.a. Società controllata
diretta
Operazione di Tesoreria 827.398 Operazione esente ai
sensi dell’art.14 c. 2
Reg. 17221
2 BPER Banca s.p.a. Banca Cesare Ponti s.p.a. Società controllata
diretta
Operazione di Tesoreria 730.000 Operazione esente ai
sensi dell’art.14 c. 2
Reg. 17221
3 BPER Banca s.p.a. BiBanca s.p.a. Società controllata
diretta
Linea di finanziamento 550.000 Operazione esente ai
sensi dell’art.14 c. 2
Reg. 17221
4 BPER Banca s.p.a. BiBanca s.p.a. Società controllata
diretta
Linea di finanziamento 3.100.000 Operazione esente ai
sensi dell’art.14 c. 2
Reg. 17221
5 BPER Banca s.p.a. Finitalia s.p.a. Società controllata
diretta
Linea di finanziamento 619.800 Operazione esente ai
sensi dell’art.14 c. 2
Reg. 17221
6 BPER Banca s.p.a. BPER Factor s.p.a. Società controllata
diretta
Linea di finanziamento 2.750.000 Operazione esente ai
sensi dell’art.14 c. 2
Reg. 17221
7 BPER Banca s.p.a. Sardaleasing s.p.a. Società controllata
diretta
Linea di finanziamento 1.200.000 Operazione esente ai
sensi dell’art.14 c. 2
Reg. 17221
b) altre eventuali singole operazioni con parti correlate concluse nel periodo di
riferimento, che abbiano influito in misura rilevante sulla situazione patrimoniale o sui
risultati delle società
Con riferimento alle altre operazioni concluse con parti correlate, in ossequio al richiamato Regolamento CONSOB n. 17221/2010,
non si segnalano operazioni che abbiano influito in misura rilevante sulla situazione patrimoniale o sui risultati della Banca.
c) qualsiasi modifica o sviluppo delle operazioni con parti correlate descritte nell’ultima
relazione annuale che abbiano avuto un effetto rilevante sulla situazione patrimoniale o
sui risultati delle società nel periodo di riferimento
Si precisa, che nel periodo di riferimento, non vi sono state modifiche né sviluppi relativi alle operazioni con parti correlate descritte
nell’ultima Relazione annuale aventi un effetto rilevante sulla situazione patrimoniale o sui risultati delle Società ed aggiuntivi
rispetto a quanto già commentato nell’ambito della presente Relazione degli amministratori sulla gestione o della Nota integrativa.
44
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
4.3 Informazioni su operazioni atipiche o inusuali, ovvero non
ricorrenti
In tema di operazioni atipiche o inusuali si conferma che non sono state effettuate, nel corso dell’esercizio 2024, operazioni della
specie quali definite dalla CONSOB con sua comunicazione DEM 6064293 del 28 luglio 2006.
Si evidenzia altresì che nel periodo non si sono realizzate operazioni definibili per loro tipicità non ricorrenti.
4.4 Informativa sugli assetti proprietari
(art. 123-bis del D.Lgs. n. 58/1998)
Le informazioni richieste dall’articolo 123-bis del TUF sono contenute in apposita relazione del Consiglio di Amministrazione
(“Relazione sul governo societario e gli assetti proprietari”). Ai sensi del predetto art. 123-bis, 3° comma, tale relazione è pubblicata
congiuntamente alla Relazione sulla gestione e messa a disposizione del pubblico sul sito della Banca https://group.bper.it nella
sezione Governance – Documenti di Governance, nonché presso il meccanismo di stoccaggio autorizzato ”eMarket Storage”
(www.emarketstorage.it).
4.5 Azioni proprie in portafoglio
BPER Banca nel periodo dall’11 marzo 2024 al 13 marzo 2024, estremi compresi, ha acquistato sul mercato Euronext Milan
complessive n. 2.450.000 azioni proprie (pari allo 0,17% delle azioni ordinarie in circolazione) al prezzo unitario medio di Euro
3,9216, per un controvalore totale pari a Euro 9.607.805.
In data 13 marzo 2024 BPER Banca, a conclusione del programma di acquisto di azioni proprie ordinarie, ne ha reso noti i termini
al mercato con il comunicato stampa pubblicato in pari data.
Gli acquisti sono stati effettuati nei termini e alle condizioni approvati dall’Assemblea di BPER Banca del 26 aprile 2023.
L’iter autorizzativo era stato avviato il 19 gennaio 2023 con l’istanza presentata alla Banca Centrale Europea (BCE) e concluso in
data 17 aprile 2023 con rilascio della relativa autorizzazione per l’acquisto e la disposizione di azioni proprie finalizzato a:
• provvedere al pagamento dei bonus derivanti dall’applicazione dei sistemi di incentivazione di breve termine (Management
by Objective - MBO 2023);
• garantire ulteriore disponibilità di azioni necessaria a far fronte all’adeguamento della durata del piano di Long Term
Incentive (LTI) alla durata del vigente Piano industriale 2022-2025. Si rammenta in proposito come, allo scopo di assicurare
piena coerenza tra la durata del periodo di vesting dello LTI e la pianificazione strategica pluriennale del Gruppo, questa
sia stata in un primo momento incrementata da 3 a 4 anni a parità di payout; la chiusura anticipata al 31 dicembre 2024 del
Piano industriale BPER e-volution 2022-2025 ha poi comportato la necessità di allineare la durata del Piano, anticipando al 31
dicembre 2024 la verifica del raggiungimento dei risultati previsti dal Piano LTI per il 31 dicembre 2025, riducendo il periodo di
maturazione dell’incentivo (vesting period), collegato alla durata complessiva del Piano, a tre anni, con conseguente riduzione
pro-quota dell’opportunità di bonus target dei destinatari. Le modifiche al piano di incentivazione a lungo termine sono state
approvata in sede assembleare in data 3 luglio 2024;
• consentire la liquidazione di eventuali severance che richiedessero l’utilizzo di strumenti azionari.
In data 19 gennaio 2024 è stata presentata ulteriore istanza alla BCE per l’autorizzazione all’acquisto e alla disposizione di azioni
proprie funzionale a fornire:
• la provvista necessaria al pagamento dei bonus derivanti dall’applicazione dei sistemi di incentivazione di breve termine
(Management by Objective - MBO 2024);
• altri pagamenti da effettuarsi tramite strumenti finanziari ai sensi delle disposizioni regolamentari previste nelle Politiche di
remunerazione sottoposte all’approvazione dell’Assemblea degli Azionisti del 19 aprile 2024.
In data 20 marzo 2024, BCE ha autorizzato all’acquisto.
In virtù di quanto sopra, nel periodo dall’11 novembre 2024 al 14 novembre 2024, estremi compresi, la Capogruppo ha acquistato
sul mercato Euronext Milan complessive n.4.036.339 azioni proprie (pari allo 0,29% delle azioni ordinarie in circolazione) al
prezzo unitario medio di Euro 5,9834, per un controvalore totale pari a Euro 24.151.185.
Gli acquisti sono stati realizzati nei termini autorizzati dall’Assemblea di BPER del 19 aprile 2024.
45
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
In data 14 novembre 2024 BPER Banca, a conclusione del programma di acquisto di azioni proprie ordinarie, ne ha reso noti i
termini al mercato con il comunicato stampa pubblicato in pari data.
In data 17 gennaio 2025 è stata presentata ulteriore istanza a BCE per l’autorizzazione all’acquisto e alla disposizione di azioni
proprie funzionale a garantire il pagamento delle quote da corrispondere nel 2026 in relazione sia al Piano di incentivazione di
breve termine 2025 (“MBO 2025”) sia delle quote pregresse dei piani di incentivazione a breve e lungo termine esistenti, nonché
altri compensi da effettuarsi tramite strumenti finanziari (ad esempio: severance, retention bonus).
Nel corso del periodo considerato, sono state altresì assegnate a titolo gratuito azioni proprie al personale dipendente, in
coerenza con quanto previsto dalle Politiche di Remunerazione (a titolo esemplificativo per sistemi incentivanti di breve e di
lungo termine e/o severance).
Non sussistono possessi di quote o azioni di Società del Gruppo che siano detenute tramite società fiduciarie o per interposta
persona.
(in migliaia)
Azioni BPER Banca s.p.a. Numero azioni Valore contabile
Totale al 31.12.2024 6.112.499 32.029.433
Totale al 31.12.2023 678.397 2.243.974
4.6 Applicazione della direttiva MiFID
Nell’arco del 2024 diversi sono stati i documenti normativi emanati che hanno impattato su processi e procedure aziendali
coinvolti dalla direttiva Markets in Financial Instruments Directive (MiFID).
Il 2024 ha visto l’evolvere nel panorama normativo europeo della c.d. “Retail Investment Strategy”, una proposta di direttiva
omnibus che mira ad intervenire nel quadro normativo in materia di tutela degli investitori (costituito da cinque diverse
Direttive: MiFID, IDD, Solvency II, UCITS, AIFMD), rinforzando le tutele per gli investitori al dettaglio al fine di aumentare la
loro propensione ad investire nei mercati finanziari. Allo stato attuale, considerato che deve essere avviata la fase di trilogo tra
Commissione Europea, Parlamento e Consiglio, si stima che l’iter legislativo possa concludersi entro il 2025 e le nuove norme si
applichino a partire dal 2026/2027. Per quanto riguarda (i) la relazione pubblicata da ESMA in data 27 maggio 2024 sull’azione di
vigilanza svolta nel corso del 2023 congiuntamente con le Autorità Nazionali, in merito all’attività di realizzazione e diffusione,
da parte degli Intermediari, delle comunicazioni di marketing, e (ii) le indicazioni fornite da ESMA ed EIOPA nel “Report sul
greenwashing” pubblicato nel giugno 2024, BPER Banca ha avviato le attività per il recepimento delle indicazioni di Vigilanza, in
particolare nell’organizzazione e nelle procedure interne per la gestione delle comunicazioni di marketing e nel contenuto delle
medesime.
In data 30 maggio 2024 ESMA ha pubblicato lo Statement con il quale invita le imprese di investimento ad introdurre solidi
processi valutativi e politiche di controllo per misurare l’uso delle tecnologie di Artificial Intelligence (AI) nella prestazione dei
servizi di investimenti, presìdi di controllo e monitoraggio, efficaci sistemi di conservazione e tracciatura dell’utilizzo degli
strumenti di AI; BPER Banca lo ha tenuto in considerazione nell’ambito dell’aggiornamento della normativa aziendale in materia
di product governance e di prestazione dei servizi di investimento e accessori.
In data 25 luglio 2024, CONSOB ha emanato un Richiamo di Attenzione, mediante il quale ha invitato gli intermediari ad
assicurare che le informazioni sulla finanza sostenibile relative ai temi ESG (Environmental, Social, Governance) siano sempre
chiare, concise e comprensibili anche per la clientela meno sofisticata e le preferenze e i bisogni dei clienti su questi temi
siano efficacemente considerati nella valutazione di adeguatezza degli investimenti e nel governo dei prodotti. A tal fine, il
Richiamo elenca alcune prassi operative positive e negative riscontrate nel concreto da CONSOB nel corso delle proprie indagini
a livello di sistema. A tal riguardo, la Capogruppo ha avviato un tavolo di lavoro volto ad indirizzare eventuali miglioramenti
che si dovessero rendere necessari, al fine di rispondere alle aspettative della Vigilanza, contenute nel Richiamo di Attenzione.
Al contempo, lo stesso tavolo di lavoro ha considerato anche le indicazioni fornite da ESMA nel documento “Orientamenti
sull’utilizzo di termini ambientali, sociali e di governance o relativi alla sostenibilità nelle denominazioni dei fondi”.
Sempre con riguardo alla prestazione dei servizi di investimento, si segnala che nella Gazzetta Ufficiale del 7 agosto 2024
sono state pubblicate le Istruzioni di Banca d’Italia, COVIP, IVASS e MEF per l’esercizio di controlli rafforzati sull’operato degli
intermediari abilitati per contrastare il finanziamento delle imprese produttrici di mine antipersona e di munizioni e submunizioni
a grappolo. Sono in corso le attività per il recepimento delle suddette Istruzioni.
A fine 2024 BPER Banca ha introdotto nel questionario di profilazione MiFID nuove domande volte a rilevare le preferenze
di dettaglio della clientela sulle caratteristiche di “ecosostenibilità”, “sostenibilità” e “considerazione dei principali effetti
negativi per la sostenibilità” (o “PAI”) dei prodotti, come previsto dalla normativa MiFID. Sono stati aggiornati, di conseguenza,
46
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
il documento di informativa precontrattuale e il report di consulenza (quest’ultimo in particolare attraverso l’inserimento di un
disclaimer di adattamento delle preferenze di dettaglio, da parte del cliente, nel caso in cui uno o più prodotti raccomandati non
soddisfino le preferenze di sostenibilità espresse in fase di profilazione). Sono stati predisposti apposita circolare e materiale
formativo per la Rete. Aggiornate, infine, le informative pubblicate sui siti web delle Banche ai sensi della normativa SFDR.
4.7 Accertamenti e verifiche ispettive
Si premette che le informazioni di seguito rese hanno finalità meramente informative rispetto ad accertamenti condotti nell’ambito
dell’ordinaria attività di vigilanza cui BPER Banca è soggetta, in quanto operante in un settore altamente regolamentato. Come
indicato nella Nota Integrativa del presente Bilancio, gli Amministratori non ritengono che le osservazioni emerse nei diversi
ambiti ispettivi, a fronte delle quali la Banca predispone adeguati Action plan per riscontrare in tempi celeri le raccomandazioni
formulate dalla Vigilanza, comportino impatti significativi in termini reddituali, patrimoniali e sui flussi di cassa di BPER Banca.
Di seguito, si forniscono le informazioni in merito ai principali accertamenti condotti su BPER Banca dalle Autorità di Vigilanza.
Banca Centrale Europea – BCE
Visita ispettiva (2022)
Dal 10 ottobre 2022 al 3 febbraio 2023, BPER Banca è stata oggetto di una visita ispettiva in loco riguardante il rischio di credito
e di controparte con l’obiettivo di valutare compliance e implementazione del principio contabile IFRS9, nonché svolgere una
Credit Quality Review su portafogli selezionati e valutare i processi di governo e gestione del rischio di credito. Il 9 gennaio
2024 è pervenuta la Final Follow up Letter riepilogativa dei finding e delle relative raccomandazioni e scadenze. Per riscontrare
le raccomandazioni formulate, l’8 febbraio 2024 BPER Banca ha inviato un Action Plan contenente le azioni correttive in corso
di attuazione.
Visita ispettiva (2023)
Dal 20 marzo 2023 al 16 giugno 2023, BPER Banca è stata oggetto di una visita ispettiva in loco in materia di modello di business
e redditività con lo scopo di eseguire una revisione del processo di governo e gestione della strategia aziendale. Il 13 ottobre
2023 è pervenuto il Final Report circa gli esiti dell’ispezione e i relativi finding. Il 9 aprile 2024 è pervenuta la Final Follow up
Letter riepilogativa dei finding e delle relative raccomandazioni e scadenze. Per riscontrare le raccomandazioni formulate, il 9
maggio 2024 BPER Banca ha inviato un Action Plan contenente le azioni correttive in corso di attuazione.
Visite ispettive (2024)
Dal 17 giugno 2024 al 13 settembre 2024, BPER Banca è stata oggetto di una visita ispettiva in loco riguardante il rischio
informatico (IT Risk), finalizzata a valutare la governance dell’IT, la gestione operativa dell’IT e la gestione della qualità dei dati.
Ad oggi la Banca è in attesa di conoscere le determinazioni dell’Autorità di Vigilanza.
Dal 4 novembre 2024, BPER Banca è oggetto di una visita ispettiva in loco riguardante il rischio di credito e di controparte con
l’obiettivo di valutare compliance e implementazione del principio contabile IFRS9, nonché svolgere una Credit Quality Review
su portafogli selezionati e valutare i processi di governo e gestione del rischio di credito.
Dal 21 ottobre 2024, BPER Banca è oggetto di una visita ispettiva in loco (Internal Model Investigation – IMI) con l’obiettivo di
valutare i modelli interni in ambito di rischio di credito.
Tali ispezioni rientrano nel Supervisory Examination Programme (SEP) 2024 definito da BCE per il Gruppo BPER Banca.
47
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
Banca d’Italia – BI
Accertamento Ispettivo (2023)
Dal 25 settembre 2023 al 17 novembre 2023 BPER Banca è stata oggetto di accertamenti ispettivi in loco da parte della Banca
d’Italia finalizzati alla verifica, nell’ambito del credito al consumo e del credito immobiliare a consumatori, dell’adeguatezza degli
assetti organizzativi e di controllo, delle policy e delle procedure in tema di responsible lending, per la tutela del consumatore
in difficoltà e la prevenzione del rischio di sovra-indebitamento. Il 7 febbraio 2024 è pervenuto il rapporto ispettivo circa gli esiti
dell’ispezione e i relativi rilievi. Il 7 marzo 2024 BPER Banca ha trasmesso a Banca d’Italia le proprie considerazioni in merito ai
rilievi formulati dall’Autorità di Vigilanza nonché l’indicazione dei provvedimenti già assunti, o da assumere, per la risoluzione
dei rilievi stessi e le relative tempistiche di implementazione.
Accertamento Ispettivo (2024)
Dal 19 febbraio 2024 al 10 maggio 2024 BPER Banca è stata oggetto di accertamenti ispettivi in loco da parte della Banca d’Italia
finalizzati alla verifica dell’adeguatezza della Funzione Antiriciclaggio di Gruppo e dell’impianto dei controlli antiriciclaggio di
secondo livello. Il 19 settembre 2024 è pervenuto il rapporto ispettivo circa gli esiti dell’ispezione e i relativi rilievi. Il 18 ottobre
2024 BPER Banca ha trasmesso a Banca d’Italia le proprie considerazioni in merito ai rilievi formulati dall’Autorità di Vigilanza
nonché l’indicazione dei provvedimenti già assunti, o da assumere, per la risoluzione dei rilievi stessi e le relative tempistiche
di implementazione.
48
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
5. COMPENSI AL CONSIGLIO
DI AMMINISTRAZIONE
Portiamo ora alla Vostra attenzione il tema della determinazione dell’ammontare dei compensi da corrispondere ai Consiglieri,
così come previsto dall’art. 11 dello Statuto sociale.
L’Assemblea dei Soci tenutasi il 19 aprile 2024 ha stabilito che l’ammontare dei compensi da corrispondere ai Consiglieri, di cui
all’art. 11 dello Statuto, fosse fissato per ciascuno degli esercizi 2024-2026 in complessivi Euro 1.925 mila e che tale ammontare
fosse destinato al pagamento degli emolumenti spettanti ai componenti del Consiglio di amministrazione e degli emolumenti
aggiuntivi che competono ai membri dei vari Comitati interni costituiti. L’assemblea dei Soci ha stabilito, altresì, medaglie di
presenza per gli Amministratori, in ragione della loro partecipazione alle riunioni del Consiglio di amministrazione pari a Euro
500. Sono esclusi gli emolumenti aggiuntivi da corrispondere ad Amministratori investiti di particolari cariche in conformità
allo Statuto (nello specifico Presidente, Vice Presidenti ed Amministratore Delegato): a norma dell’art. 11 dello Statuto, tale
remunerazione è stabilita, infatti, dal Consiglio di amministrazione, su proposta del Comitato per le Remunerazioni e sentito il
parere del Collegio sindacale.
L’ammontare complessivo dei compensi, determinati come detto ed accertati al Conto economico nell’esercizio di competenza,
in conformità al principio contabile IAS 19, alla voce di dettaglio “Spese per il personale – Amministratori e Sindaci”, è risultato
pari a complessivi Euro 1.771,9 mila (Euro 1.585,3 mila al 31 dicembre 2023), al di sotto dunque del limite stabilito di Euro 1.925
mila. Nel dettaglio tale ammontare comprende i compensi spettanti ai componenti il Consiglio di amministrazione, per Euro
1.267,4 mila (Euro 1.091,1 mila al 31 dicembre 2023), i compensi per la partecipazione ai vari Comitati interni, costituiti al fine di
ottemperare agli obblighi previsti in tema di “Corporate Governance”, per Euro 504,5 mila (Euro 494,2 mila al 31 dicembre 2023).
A tali importi si sommano le medaglie di presenza per la partecipazione degli Amministratori alle riunioni del Consiglio di
amministrazione per Euro 135,5 mila (Euro 126 mila al 31 dicembre 2023), gli emolumenti aggiuntivi a favore del Presidente e del
Vice Presidente, per Euro 474,8 mila (Euro 365 mila al 31 dicembre 2023) e per la carica di Amministratore Delegato, per Euro
1.411,7 mila (Euro 1.200 mila al 31 dicembre 2023).
L’ammontare complessivo si quantifica pertanto pari ad Euro 3.793,9 mila che si confronta con l’ammontare di Euro 3.276,3 mila
relativo all’esercizio 2023.
49
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
6. PROPOSTA DI DESTINAZIONE DELL’UTILE
DELL’ESERCIZIO
Terminata l’esposizione dei risultati della gestione e dei vari accadimenti che hanno caratterizzato l’esercizio trascorso,
vi sottoponiamo la proposta di riparto dell’utile, quantificato in Euro 1.249.548.502,53, che si attiene ai criteri di prudenza
e di attenzione al rafforzamento patrimoniale, in coerenza con i richiami delle Autorità di Vigilanza. La proposta di riparto
dell’utile prevede un’assegnazione a riserva legale della quota di utili 2024 necessaria per il raggiungimento di quanto previsto
dall’articolo 2430 del codice civile per un ammontare pari a Euro 3.464.283,60 e un ammontare pari a Euro 13.978.368,17 alla
riserva indisponibile ex D.Lgs. n. 38/2005 (art.6, comma 1, lettera a), a fronte di utili non realizzati, al netto dei correlati effetti
fiscali.
Considerata l’adeguatezza patrimoniale della Capogruppo e del Gruppo, secondo i parametri stabiliti dalle norme di vigilanza
prudenziale, Vi proponiamo l’attribuzione di un dividendo unitario di Euro 0,60 per le n. 1.421.624.324 azioni rappresentative
del Capitale sociale, escludendo da tale attribuzione le azioni che saranno detenute in portafoglio alla data di stacco cedola (al
31 dicembre 2024 erano pari a n. 6.112.499). L’ammontare complessivo destinato a dividendi risulterebbe pertanto pari ad Euro
852.974.594,40 corrispondenti ad una quota del 68.26% dell’utile di esercizio.
L’importo residuo degli utili, pari a Euro 379.131.256,36 viene destinato a riserva straordinaria.
Nel complesso, la quota dell’utile d’esercizio da destinare a patrimonio netto, dedotta la parte da distribuire ai Soci, risulta
quindi pari a Euro 396.573.908,13.
Nella fiducia che vorrete concederci il Vostro assenso e nel rispetto dello Statuto, Vi sottoponiamo pertanto il seguente progetto
di riparto dell’utile netto:
(in unità di Euro)
Utile d’esercizio Euro 1.249.548.502,53
- assegnazione alla riserva legale Euro 3.464.283,60
- assegnazione alla riserva indisponibile, D.Lgs n. 38/05 art 6 c. 1 lett. A Euro 13.978.368,17
- assegnazione alla riserva Straordinaria Euro 379.131.256,36
- assegnazione ai Soci per dividendo nella misura di Euro 0,60 per le 1.421.624.324 azioni rappresentative del Capitale sociale Euro 852.974.594,40
Il dividendo, secondo il calendario di Borsa Italiana s.p.a., sarà messo in pagamento dal 21 maggio 2025 (payment date), con data
di stacco della cedola (ex date) lunedì 19 maggio 2025 e data di legittimazione al pagamento ai sensi dell’art. 83-terdecies TUF
(record date) martedì 20 maggio 2025.
È doveroso ricordare che il dividendo è soggetto a ritenuta alla fonte a titolo d’imposta ovvero concorre alla determinazione del
reddito imponibile in misura variabile in funzione della natura dei percettori.
50
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
7. PREVEDIBILE EVOLUZIONE
DELLA GESTIONE
Con riferimento al contesto macro-economico, nonostante alcune avvisaglie di stagnazione nelle economie avanzate, il 2024 ha
proseguito verso l’espansione dell’attività economica globale, seppure con andamenti differenziati tra le aree.
Negli USA, nonostante il quarto trimestre segni un lieve rallentamento a +2,3% (da 3,1%), l’economia ha chiuso l’anno con un
incremento di +2,8%, in accelerazione rispetto al 2023. Secondo il Fondo Monetario Internazionale (FMI) il 2025 mostrerà un
lieve rallentamento a +2,7%, seguito da un ulteriore calo nel 2026, ma pur sempre rimanendo sopra il 2%. Nel Regno Unito e in
Giappone il PIL ha rallentato, risentendo rispettivamente dell’indebolimento della domanda interna e di quella estera. La Cina,
che nel quarto trimestre 2024 è cresciuta su base annua di +5,4%, ha raggiunto il target di crescita prefissato del 5% annuale,
ma persiste la fiacchezza dei consumi e la crisi del comparto immobiliare.
Nell’area dell’euro la crescita economica si è indebolita alla fine del 2024, a causa del protrarsi delle tensioni geopolitiche e
della congiuntura negativa della manifattura, ma nonostante il PIL del quarto trimestre 2024 sia cresciuto solo del +0,2% t/t,
l’area ha chiuso l’anno in accelerazione rispetto al 2023 a +0,9% (da +0,4%). Secondo l’IMF, il PIL dell’area euro si espanderà
di +1% nel 2025, con un ulteriore accelerazione a +1,4% nel 2026 e dell’1,3% nel 2027, con andamenti diversi tra i principali
paesi. La Germania, locomotiva, ormai ferma, d’Europa, con quattro trimestri negativi, l’ultimo a -0,2% t/t (da -0,3%), ha chiuso
il secondo anno in recessione, a -0,2%, complice il rallentamento dell’industria, in particolare l’automotive, e ancora, il caro
energia. La situazione di Berlino potrebbe migliorare solo in parte nel 2025 a +0,3% secondo FMI, segnando poi una netta
ripresa nel 2026. Occorre menzionare che, nel momento in cui scriviamo, il futuro cancelliere Friedrich Merz pare intenzionato a
rimuovere il tetto al debito, e liberare capacità di spesa per la difesa e le infrastrutture tedesche, il più grande stimolo economico
dalla caduta del Muro di Berlino. La Spagna, grazie a un quarto trimestre 2024 a +0,8% t/t (stabile), ha chiuso l’anno a 3,2% (da
+2,8%), il tasso più alto tra le economie avanzate. Anche la Francia, nonostante gli scossoni politici e le problematiche sul deficit,
fa meglio del 2023, segnando una crescita del PIL a +1,2% (da +0,9%). Tuttavia, l’IMF prevede un lieve rallentamento per il 2026.
L’Italia, nonostante un quarto trimestre a +0,1% t/t (da 0%), ha chiuso l’anno con un incremento del PIL a +0,7% (da 0,9%).
Il FMI prevede una crescita stabile nel 2025; l’ulteriore implementazione del PNRR, come mostrato dall’accelerazione degli
investimenti non residenziali sul corso dell’anno, potrebbe costituire un contributo aggiuntivo alla crescita economica.
Certo è che le politiche protezionistiche degli USA potrebbero colpire, in parte, l’export in modo non trascurabile; ma la
rimodulazione dei flussi di export verso nuove economie emergenti, sia di semilavorati che di beni di consumo, potrebbe limitare
gli impatti della politica dei dazi. In parte, questo sta già avvenendo, con export in crescita a doppia cifra verso paesi emergenti
(vedi Turchia, Vietnam, EAU).
In prospettiva, peseranno sullo scenario macroeconomico le tensioni geopolitiche e l’emergere di nuovi rischi legati alle politiche
commerciali protezionistiche degli USA, sotto forma di nuovi dazi, che potrebbero portare a distorsioni dei flussi commerciali
e delle relative catene di approvvigionamento globali, sollevando inoltre timori per i possibili impatti inflattivi
4
. Nell’Eurozona,
potrebbe essere implementata una rimodulazione dei flussi di export verso nuove economie emergenti, sia di semilavorati che
di beni di consumo, che potrebbe limitare gli impatti della politica dei dazi.
Il Consiglio direttivo della Banca Centrale Europea (BCE) nella riunione del 6 marzo 2025 ha deciso di ridurre i tassi d’interesse di
riferimento di 25 punti base, il sesto taglio da giugno scorso portando il tasso sui depositi al 2,50%. La decisione si è basata sulle
ultime proiezioni dell’inflazione, sulle dinamiche della core inflation e sull’intensità della trasmissione della politica monetaria.
L’incertezza globale e le tensioni commerciali potrebbero influenzare la crescita e l’inflazione: la BCE è pronta a adattare gli
strumenti per garantire la stabilità dei prezzi.
In tale contesto la Banca, potendo contare su un’elevata solidità patrimoniale continuerà nel 2025 ad adottare pragmatiche
scelte gestionali con l’obiettivo di dare il proprio contributo allo sviluppo economico; l’utile netto è atteso leggermente sopra
al 2024.
Modena, lì 12 marzo 2025
Il Consiglio di Amministrazione
Il Presidente
Fabio Cerchiai
4 IMF – World Economic Outlook, gennaio 2025.
51
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Relazione degli Amministratori sulla gestione
8. SALUTO DEL PRESIDENTE ALL’ASSEMBLEA
Gentili Azionisti,
il bilancio 2024 di BPER ci offre l’opportunità di presentarvi con soddisfazione i risultati delle azioni e dell’impegno profuso
nell’anno.
I numeri, le attività e i progetti qui descritti sono il frutto del lavoro di tutte le colleghe e i colleghi, che hanno dimostrato grande
dedizione e determinazione, generando azioni concrete a beneficio di tutti noi, degli azionisti, clienti, persone, famiglie, imprese
e comunità in cui e per cui operiamo.
In un periodo storicamente ed economicamente complicato, con condizioni di mercato rese meno favorevoli dalle incertezze
geopolitiche, abbiamo definito le basi e creato i presupposti per una crescita progressiva e sostenibile della nostra Banca, che ha
già oggi un solido posizionamento competitivo tra le banche commerciali italiane.
Il 2024 è stato un anno sfidante, durante il quale abbiamo raccolto l’importante eredità del Consiglio precedente che ha guidato
la crescita di BPER degli ultimi anni e abbiamo definito e presentato il nostro nuovo Piano industriale “B:Dynamic | Full Value
2027”, che consentirà diesprimere il rilevante valore della Bancae difar emergere l’enorme potenziale ancora inespressonel
Gruppo. Siamo pronti per accelerare questo nuovo ciclo di crescita e di creazione di durevole valore nel futuro, convinti che
ci sia unospazio competitivo da poter occupare con successo, avendo una posizione forte, un’ampia presenza nazionale, una
significativa copertura delle regioni italiane più dinamiche per l’export e la flessibilità e la prossimità al cliente di una rete
territoriale efficiente e ben distribuita.
Siamo impegnati a supportare persone, imprese, comunità e territori, per accompagnarne la crescita, promuovendo soluzioni
innovative e integrando tutte le componenti ESG, al fine di coniugare lo sviluppo del business con la sostenibilità sociale e
ambientale.
Desidero qui ringraziare tutti voi, per la fiducia che riponete nella nostra banca e per la quale sentiamo tutta la responsabilità,
e le nostre persone, i principali artefici del nostro sviluppo, che hanno lavorato e lavoreranno insieme a noi con impegno e
passione per raggiungere gli obiettivi sfidanti che abbiamo conseguito e quelli ancor più rilevanti che ci siamo prefissati.
Sono orgoglioso di affermare che i risultati fin qui ottenuti confermano, ancora una volta, la nostra capacità e il fermo
intendimento di proseguire il percorso di sviluppo che abbiamo tracciato per soddisfare pienamente le attese dei nostri
Stakeholders, coniugando la crescita economica e la solidità finanziaria con i valori di sostenibilità sociale e ambientale che sono
elementi intrinseci del nostro modo di fare impresa.
Grazie per l’attenzione.
Fabio Cerchiai
Presidente
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
52
PROSPETTI CONTABILI
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
53
INDICE
Stato patrimoniale 54
Conto economico 55
Prospetto della redditività complessiva 56
Prospetto delle variazioni del patrimonio netto 57
Rendiconto finanziario 58
54
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Prospetti contabili
Stato patrimoniale
(in unità di euro)
Voci dell’attivo 31.12.2024 31.12.2023
10. Cassa e disponibilità liquide 7.904.463.540 10.367.851.338
20. Attività finanziarie valutate al fair value con impatto a conto economico 1.255.116.193 1.212.994.219
a) attività finanziarie detenute per la negoziazione 692.599.809 697.194.974
b) attività finanziarie designate al fair value - 1.991.000
c) altre attività finanziarie obbligatoriamente valutate al fair value 562.516.384 513.808.245
30. Attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla redditività complessiva 5.482.633.502 6.614.109.883
40. Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato 104.690.420.797 101.252.319.871
a) crediti verso banche 12.361.412.012 12.417.078.743
b) crediti verso clientela 92.329.008.785 88.835.241.128
50. Derivati di copertura 649.351.060 1.122.269.444
70. Partecipazioni 2.321.574.347 2.256.388.640
80. Attività materiali 1.837.382.985 1.794.776.311
90. Attività immateriali 528.593.525 464.655.177
100. Attività fiscali 1.570.508.287 2.463.248.691
a) correnti 379.120.288 862.527.223
b) anticipate 1.191.387.999 1.600.721.468
110. Attività non correnti e gruppi di attività in via di dismissione 26.104.388 12.405.001
120. Altre attività 5.417.937.117 5.685.478.160
Totale dell’attivo 131.684.085.741 133.246.496.735
(in unità di euro)
Voci del passivo e del patrimonio netto 31.12.2024 31.12.2023
10. Passività finanziarie valutate al costo ammortizzato 113.628.469.903 117.340.739.578
a) debiti verso banche 12.536.802.246 13.118.455.416
b) debiti verso clientela 89.948.468.877 92.104.319.971
c) titoli in circolazione 11.143.198.780 12.117.964.191
20. Passività finanziarie di negoziazione 252.345.658 331.597.742
30. Passività finanziarie designate al fair value 2.615.611.402 1.909.139.358
40. Derivati di copertura 210.346.847 250.123.914
50. Adeguamento di valore delle passività finanziarie oggetto di copertura generica (+/-) (81.842.602) (155.183.866)
60. Passività fiscali 37.222.782 34.265.632
b) differite 37.222.782 34.265.632
80. Altre passività 3.060.057.461 3.425.446.444
90. Trattamento di fine rapporto del personale 108.627.150 130.974.547
100. Fondi per rischi e oneri 1.250.948.057 1.203.214.658
a) impegni e garanzie rilasciate 92.268.360 111.764.352
b) quiescenza e obblighi simili 115.297.293 119.781.912
c) altri fondi per rischi e oneri 1.043.382.404 971.668.394
110. Riserve da valutazione 12.450.580 (49.355.251)
130. Strumenti di capitale 1.115.596.130 150.000.000
140. Riserve 4.890.520.255 3.975.545.595
150. Sovrapprezzi di emissione 1.244.575.939 1.236.525.140
160. Capitale 2.121.637.109 2.104.315.691
170. Azioni proprie (-) (32.029.433) (2.243.974)
180. Utile (Perdita) d’esercizio (+/-) 1.249.548.503 1.361.391.527
Totale del passivo e del patrimonio netto 131.684.085.741 133.246.496.735
55
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Prospetti contabili
Conto economico
(in unità di euro)
Voci 31.12.2024 31.12.2023
10. Interessi attivi e proventi assimilati 4.468.505.870 4.243.279.191
di cui: interessi attivi calcolati con il metodo dell’interesse effettivo 4.188.859.200 4.041.926.260
20. Interessi passivi e oneri assimilati (1.710.129.194) (1.574.640.815)
30. Margine di interesse 2.758.376.676 2.668.638.376
40. Commissioni attive 1.646.308.803 1.696.513.317
50. Commissioni passive (162.818.049) (155.955.782)
60. Commissioni nette 1.483.490.754 1.540.557.535
70. Dividendi e proventi simili 208.777.975 134.187.535
80. Risultato netto dell’attività di negoziazione 91.290.023 147.439.424
90. Risultato netto dell’attività di copertura 1.856.777 22.194.663
100. Utili (perdite) da cessione o riacquisto di: 67.975.604 63.376.940
a) attività finanziarie valutate al costo ammortizzato 62.528.356 50.374.557
b) attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla redditività complessiva 5.430.549 12.999.230
c) passività finanziarie 16.699 3.153
110. Risultato netto delle altre attività e passività finanziarie valutate al fair value con impatto a conto
economico
(131.214.250) (122.064.094)
a) attività e passività finanziarie designate al fair value (129.759.652) (129.328.669)
b) altre attività finanziarie obbligatoriamente valutate al fair value (1.454.598) 7.264.575
120. Margine di intermediazione 4.480.553.559 4.454.330.379
130. Rettifiche/riprese di valore nette per rischio di credito di: (247.756.919) (343.410.660)
a) attività finanziarie valutate al costo ammortizzato (247.547.461) (343.344.555)
b) attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla redditività complessiva (209.458) (66.105)
140. Utili/perdite da modifiche contrattuali senza cancellazioni (1.286.941) 2.730.381
150. Risultato netto della gestione finanziaria 4.231.509.699 4.113.650.100
160. Spese amministrative: (2.568.428.668) (2.781.406.441)
a) spese per il personale (1.586.052.602) (1.725.373.847)
b) altre spese amministrative (982.376.066) (1.056.032.594)
170. Accantonamenti netti ai fondi per rischi e oneri (48.723.384) (58.144.390)
a) impegni e garanzie rilasciate 19.495.992 20.105.363
b) altri accantonamenti netti (68.219.376) (78.249.753)
180. Rettifiche/Riprese di valore nette su attività materiali (148.786.402) (142.393.518)
190. Rettifiche/Riprese di valore nette su attività immateriali (155.891.868) (99.906.853)
200. Altri oneri/proventi di gestione 367.478.786 385.628.853
210. Costi operativi (2.554.351.536) (2.696.222.349)
220. Utili (Perdite) delle partecipazioni 31.452.573 6.253.669
230. Risultato netto della valutazione al fair value delle attività materiali e immateriali (22.226.588) (25.425.657)
250. Utili (Perdite) da cessione di investimenti 911.906 20.447
260. Utile (Perdita) della operatività corrente al lordo delle imposte 1.687.296.054 1.398.276.210
270. Imposte sul reddito dell’esercizio dell’operatività corrente (437.747.551) (36.884.683)
280. Utile (Perdita) della operatività corrente al netto delle imposte 1.249.548.503 1.361.391.527
300. Utile (Perdita) d’esercizio 1.249.548.503 1.361.391.527
I dati di Conto economico al 31 dicembre 2023 sono stati riesposti conseguentemente alla riclassifica di alcune componenti di costo/ricavo. Più nello specifico,
a seguito della riclassifica operata le “Commissioni passive” hanno incluso oneri per servizi di pagamento resi di Euro 15,4 milioni(precedentemente classificati
ad “Altre spese amministrative”) e gli “Altri proventi di gestione” hanno incluso recuperi di costi per servizi accessori all’erogazione creditizia di Euro 11,6 milioni
(precedentemente classificati a “Commissioni attive”).
Utile per azione
(Euro)
31.12.2024
Utile per azione
(Euro)
31.12.2023
EPS Base 0,883 0,962
EPS Diluito 0,862 0,939
56
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Prospetti contabili
Prospetto della redditività complessiva
(in unità di Euro)
31.12.2024 31.12.2023
10. Utile (perdita) d’esercizio 1.249.548.503 1.361.391.527
Altre componenti reddituali al netto delle imposte senza rigiro a conto economico 14.195.318 (1.985.915)
20. Titoli di capitale designati al fair value con impatto sulla redditività complessiva 44.506.917 (14.102.913)
30. Passività finanziarie designate al fair value con impatto a conto economico (variazioni del proprio merito
creditizio)
(37.798.363) (8.147.781)
40. Copertura di titoli di capitale designati al fair value con impatto sulla redditività complessiva (5.055.249) (2.918.530)
50. Attività materiali 12.901.061 34.154.356
70. Piani a benefici definiti (359.048) (10.971.047)
Altre componenti reddituali al netto delle imposte con rigiro a conto economico 47.610.514 89.185.041
120. Copertura dei flussi finanziari 1.118.287 (8.223.028)
140. Attività finanziarie (diverse dai titoli di capitale) valutate al fair value con impatto sulla redditività
complessiva
46.492.227 97.408.069
170. Totale altre componenti reddituali al netto delle imposte 61.805.832 87.199.126
180. Redditività complessiva (Voce 10+170) 1.311.354.335 1.448.590.653
57
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Prospetti contabili
Prospetto delle variazioni del patrimonio netto al 31 dicembre 2024
(in migliaia)
Esistenze al
31.12.2023
Modifica
saldi
apertura
Esistenze al
01.01.2024
Allocazione risultato
esercizio precedente
Variazioni dell’esercizio Patrimonio
netto al
31.12.2024
Riserve Dividendi
ed altre
destinaz.
Variazioni
di riserve
Operazioni sul patrimonio netto Redditività
complessiva
al 31.12.2024
Emissione
nuove
azioni
Acquisto
azioni
proprie
Distribuz.
straord.
dividendi
Variaz.
strumenti
di capitale
Derivati
su proprie
azioni
Stock
options
Capitale: 2.104.316 - 2.104.316 - - - 17.321 - - - - - - 2.121.637
a) azioni ordinarie 2.104.316 - 2.104.316 - - - 17.321 - - - - - - 2.121.637
b) altre azioni - - - - - - - - - - - - - -
Sovrapprezzi di emissione 1.236.525 - 1.236.525 - - - 8.051 - - - - - - 1.244.576
Riserve: 3.975.546 - 3.975.546 937.563 - (22.589) - - - - - - - 4.890.520
a) di utili 3.480.644 - 3.480.644 937.563 - (22.589) - - - - - - - 4.395.618
b) altre 494.902 - 494.902 - - - - - - - - - - 494.902
Riserve da valutazione (49.355) - (49.355) - - - - - - - - - 61.806 12.451
Strumenti di capitale 150.000 - 150.000 - - - (24.250) - - 989.846 - - - 1.115.596
Azioni proprie (2.244) - (2.244) - - - 3.974 (33.759) - - - - - (32.029)
Utile (perdita) di esercizio 1.361.392 - 1.361.392 (937.563) (423.829) - - - - - - - 1.249.549 1.249.549
Patrimonio netto 8.776.180 - 8.776.180 - (423.829) (22.589) 5.096 (33.759) - 989.846 - - 1.311.355 10.602.300
Prospetto delle variazioni del patrimonio netto al 31 dicembre 2023
(in migliaia)
Esistenze al
31.12.2022
Modifica
saldi
apertura
Esistenze al
01.01.2023
Allocazione risultato
esercizio precedente
Variazioni dell’esercizio Patrimonio
netto al
31.12.2023
Riserve Dividendi
ed altre
destinaz.
Variazioni
di riserve
Operazioni sul patrimonio netto Redditività
complessiva
al 31.12.2023
Emissione
nuove
azioni
Acquisto
azioni
proprie
Distribuz.
straord.
dividendi
Variaz.
strumenti
di capitale
Derivati
su proprie
azioni
Stock
options
Capitale: 2.104.316 - 2.104.316 - - - - - - - - - - 2.104.316
a) azioni ordinarie 2.104.316 - 2.104.316 - - - - - - - - - - 2.104.316
b) altre azioni - - - - - - - - - - - - - -
Sovrapprezzi di emissione 1.237.276 - 1.237.276 - - - (751) - - - - - - 1.236.525
Riserve: 2.865.230 - 2.865.230 1.124.175 - (13.859) - - - - - - - 3.975.546
a) di utili 2.365.321 - 2.365.321 1.124.175 - (8.852) - - - - - - - 3.480.644
b) altre 499.909 - 499.909 - - (5.007) - - - - - - - 494.902
Riserve da valutazione (136.557) - (136.557) - - 2 - - - - - - 87.200 (49.355)
Strumenti di capitale 150.000 - 150.000 - - - - - - - - - - 150.000
Azioni proprie (5.672) - (5.672) - - - 3.428 - - - - - - (2.244)
Utile (perdita) di esercizio 1.293.880 - 1.293.880 (1.124.175) (169.705) - - - - - - - 1.361.392 1.361.392
Patrimonio netto 7.508.473 - 7.508.473 - (169.705) (13.857) 2.677 - - - - - 1.448.592 8.776.180
58
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Prospetti contabili
Rendiconto finanziario
Metodo indiretto
(dati in migliaia)
A. ATTIVITÀ OPERATIVA 31.12.2024 31.12.2023
1. Gestione 2.621.631 2.743.004
- risultato d’esercizio (+/-) 1.249.549 1.361.392
- plus/minusvalenze su attività finanziarie detenute per la negoziazione e sulle altre attività/passività
finanziarie valutate al fair value con impatto a conto economico (-/+)
(89.682) (132.842)
- plus/minusvalenze su attività di copertura (-/+) (1.857) (22.195)
- rettifiche/riprese di valore nette per rischio di credito (+/-) 294.073 391.601
- rettifiche/riprese di valore nette su immobilizzazioni materiali e immateriali (+/-) 326.905 267.727
- accantonamenti netti ai fondi rischi ed oneri ed altri costi/ricavi (+/-) 324.148 409.495
- imposte, tasse e crediti d’imposta non liquidati (+/-) 382.736 427.887
- altri aggiustamenti (+/-) 135.759 39.939
2. Liquidità generata/assorbita dalle attività finanziarie (1.018.175) 5.648.264
- attività finanziarie detenute per la negoziazione 130.131 247.639
- attività finanziarie designate al fair value 1.991 (71)
- altre attività finanziarie obbligatoriamente valutate al fair value (57.002) (577)
- attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla redditività complessiva 1.268.803 1.328.243
- attività finanziarie valutate al costo ammortizzato (3.574.469) 4.925.165
- altre attività 1.212.371 (852.135)
3. Liquidità generata/assorbita dalle passività finanziarie (4.100.671) (11.924.853)
- passività finanziarie valutate al costo ammortizzato (3.808.190) (11.347.720)
- passività finanziarie di negoziazione (79.252) (168.957)
- passività finanziarie valutate al fair value 679.154 1.062.019
- altre passività (892.383) (1.470.195)
Liquidità netta generata/assorbita dall’attività operativa (2.497.215) (3.533.585)
B. ATTIVITÀ DI INVESTIMENTO 31.12.2024 31.12.2023
1. Liquidità generata da: 34.743 152.899
- vendite di partecipazioni 106.242 5
- dividendi incassati su partecipazioni 168.729 104.428
- vendite di attività materiali 13.370 48.466
- vendite di rami d’azienda (253.598) -
2. Liquidità assorbita da: (538.027) (364.092)
- acquisti di partecipazioni (205.584) (32.185)
- acquisti di attività materiali (113.253) (111.968)
- acquisti di attività immateriali (219.190) (219.939)
Liquidità netta generata/assorbita dall’attività d’investimento (503.284) (211.193)
C. ATTIVITÀ DI PROVVISTA 31.12.2024 31.12.2023
- emissioni/acquisti di azioni proprie (28.663) 2.677
- emissioni/acquisti di strumenti di capitale 989.846 -
- distribuzione dividendi e altre finalità (423.829) (169.705)
Liquidità netta generata/assorbita dall’attività di provvista 537.354 (167.028)
Liquidità netta generata/assorbita nell’esercizio (2.463.145) (3.911.806)
Legenda (+) generata (-) assorbita
59
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Prospetti contabili
Riconciliazione
Voci di bilancio 31.12.2024 31.12.2023
Cassa e disponibilità liquide all’inizio dell’esercizio 10.367.851 14.279.707
Liquidità totale netta generata/assorbita nell’esercizio (2.463.145) -3.911.806
Cassa e disponibilità liquide: effetto della variazione dei cambi (242) (50)
Cassa e disponibilità liquide alla chiusura dell’esercizio 7.904.464 10.367.851
60
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
NOTA INTEGRATIVA
BILANCIO D’ESERCIZIO
61
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
INDICE
Parte A - Politiche contabili 63
Parte B - Informazioni sullo Stato patrimoniale 117
Parte C - Informazioni sul Conto economico 167
Parte D - Redditività complessiva 187
Parte E - Informazioni sui rischi e sulle relative politiche di copertura 189
Parte F - Informazioni sul patrimonio 295
Parte G - Operazioni di aggregazione riguardanti imprese o rami d’azienda 299
Parte H - Operazioni con parti correlate 301
Parte I - Accordi di pagamento basati su propri strumenti patrimoniali 305
Parte L - Informativa di settore 311
Parte M - Informativa sul leasing 313
Legenda riferita a sigle esposte nelle tabelle:
FV: fair value
FV*: fair value calcolato escludendo le variazioni di valore dovute al cambiamento
del merito creditizio dell’emittente rispetto alla data di emissione
VN: valore nominale o nozionale
VB: valore di bilancio
L1: Gerarchia del fair value – Livello 1
L2: Gerarchia del fair value – Livello 2
L3: Gerarchia del fair value – Livello 3
X: fattispecie non applicabile
62
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
63
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
PARTE A
Politiche contabili
64
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
A.1 – PARTE GENERALE
Sezione 1 - Dichiarazione di conformità ai principi contabili
internazionali
Il Bilancio d’esercizio al 31 dicembre 2024 è redatto in applicazione dei Principi contabili IAS (International Accounting Standards)
e IFRS (International Financial Reporting Standard), emanati dall’International Accounting Standards Board (IASB), omologati
dalla Commissione Europea, come stabilito dal Regolamento comunitario n. 1606 del 19 luglio 2002, e attualmente in vigore,
incluse le relative interpretazioni dell’International Financial Reporting Interpretations Committee (IFRIC) e dello Standing
Interpretations Committee (SIC).
Nella sua predisposizione, quando necessario, si fa altresì riferimento al “Conceptual Framework for Financial reporting”, ai
documenti predisposti dall’Organismo Italiano di Contabilità (OIC) e dall’Associazione Bancaria Italiana (ABI).
In assenza di un principio o di un’interpretazione applicabile specificamente ad un’operazione particolare, la Banca fa uso del
giudizio professionale delle proprie strutture, in particolare della Direzione Financial Reporting e Segnalazioni, nello sviluppare
regole di rilevazione contabile che consentano di fornire una disclosure attendibile, utile a garantire che il Bilancio d’esercizio
rappresenti in modo veritiero e corretto la situazione patrimoniale, finanziaria ed economica della Banca, riflettendo la sostanza
economica dell’operazione nonché gli aspetti rilevanti ad essa connessi.
Nel formulare tali regole di rilevazione contabile si è fatto quanto più possibile riferimento alle disposizioni contenute nei
Principi contabili internazionali e alle relative interpretazioni che trattano casi simili o assimilabili.
La Banca nell’esercitare la sua attività di direzione e coordinamento richiede che anche le altre Banche e Società del Gruppo
applichino, dove la casistica è presente, le regole di rilevazione contabile interne al Gruppo.
Come richiesto dallo IAS 8 nella tabella che segue sono riportati i nuovi principi contabili internazionali, o le modifiche di principi
già in vigore, con i relativi Regolamenti di omologazione, la cui applicazione è divenuta obbligatoria dall’esercizio 2024 e la cui
adozione non ha avuto effetti sostanziali sulle consistenze patrimoniali ed economiche.
Regolamento CE di
omologazione
Titolo In vigore dagli esercizi con inizio
2579/2023 È stato pubblicato in Gazzetta Ufficiale Serie L del 21 novembre 2023, il Regolamento
(UE) 2023/2579 della Commissione del 20 novembre 2023 che adotta modifiche
all’IFRS 16 Leasing.
Le modifiche dell’IFRS 16 specificano in che modo il locatario venditore valuta
successivamente le operazioni di vendita e retrolocazione.
1° gennaio 2024
2822/2023 È stato pubblicato in Gazzetta Ufficiale dell’Unione Europea Serie L del 20 dicembre
2023 il Regolamento (UE) 2023/2822 della Commissione del 19 dicembre 2023 che
adotta modifiche al Principio Contabile Internazionale n.1 Presentazione del bilancio
(IAS 1).
Le presenti modifiche seguono quelle adottate dallo IASB il 23 gennaio 2020
relativamente allo IAS 1 che riguardano l’implementazione delle modalità con la quale
un’impresa deve determinare, nel prospetto della situazione patrimoniale-finanziaria,
il debito e le altre passività con data di estinzione incerta. In base a tali modifiche,
il debito o le altre passività devono essere classificati come correnti (con data di
estinzione effettiva o potenziale entro un anno) o non correnti.
1° gennaio 2024
1317/2024 È stato pubblicato in Gazzetta Ufficiale Serie L del 16 maggio 2024, il Regolamento
(UE) 2024/1317 della Commissione del 15 maggio 2024 che adotta “Accordi di
finanziamento per le forniture” che modifica lo IAS 7 Rendiconto finanziario e l’IFRS
7 Strumenti finanziari: informazioni integrative. Il documento introduce obblighi di
informativa sugli accordi di finanziamento per le forniture di un’impresa.
1° gennaio 2024
65
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Nella tabella che segue sono riportati i nuovi principi contabili internazionali, o le modifiche di principi già in vigore, la cui
applicazione obbligatoria decorre dal 1° gennaio 2025 o data successiva.
Regolamento CE di
omologazione
Titolo In vigore dagli esercizi con inizio
2862/2024 È stato pubblicato in Gazzetta Ufficiale Serie L del 13 novembre 2024, il Regolamento
(UE) 2024/2862 della Commissione del 12 novembre 2024 che adotta modifiche allo
IAS 21 Effetti delle variazioni dei cambi delle valute estere. Le modifiche dello IAS 21
specificano quando una valuta è scambiabile con un’altra valuta e, se non lo è, in che
modo l’impresa determina il tasso di cambio da applicare, e le informazioni integrative
che l’impresa deve fornire quando una valuta non è scambiabile.
1° gennaio 2025
La Banca non si è avvalsa della facoltà di applicazione anticipata del citato Regolamento in vigore dal 1° gennaio 2025 in quanto
non ritiene che le modifiche introdotte comportino impatti significativi sulla situazione patrimoniale ed economica della Banca.
Di seguito si riportano i documenti per i quali, alla data di riferimento del presente Bilancio, gli organi competenti dell’Unione
Europea non hanno ancora concluso il processo di omologazione necessario per l’adozione di tali emendamenti.
• Il 18 dicembre 2024 lo IASB ha pubblicato un documento denominato “Amendments to IFRS 9 and IFRS 7 – Contracts
Referencing Nature-dependent Electricity”. L’emendamento ha l’obiettivo di aiutare le imprese a rendicontare al meglio gli
effetti finanziari dei contratti strutturati come Power Purchase Agreements (PPAs), ed in particolare:
– fornisce chiarimenti in merito all’applicazione dell’”own-use requirement”;
– permette l’impiego di questi contratti quali strumenti di copertura nell’ambito di un’operazione di hedge accounting;
– introduce nuovi requisiti di informativa integrativa per queste tipologie di strumenti.
L’emendamento entrerà in vigore dal 1° gennaio 2026, ma è consentita un’applicazione anticipata. Al momento gli Amministratori
stanno valutando i possibili effetti dell’introduzione di questo emendamento sul bilancio.
• Il 18 luglio 2024 lo IASB ha pubblicato un documento denominato “Annual Improvements to IFRS Accounting Standards—
Volume 11”. Il documento include chiarimenti, semplificazioni e modifiche aventi lo scopo di migliorare la coerenza dei principi
contabili IFRS 1, 7, 9, 10 e IAS 7. L’emendamento entrerà in vigore dal 1° gennaio 2026, ma è consentita un’applicazione
anticipata. Gli Amministratori non si attendono un effetto significativo nel bilancio dall’adozione di questo emendamento.
• Il 30 maggio 2024 lo IASB ha pubblicato un documento denominato “Amendments to IFRS 9 and IFRS 7 - Amendments to the
Classification and Measurement of Financial Instruments”. In particolare, le modifiche hanno l’obiettivo di:
– chiarire la classificazione delle attività finanziarie con rendimenti variabili e legati ad obiettivi ambientali, sociali e di
governance aziendale (ESG) ed i criteri da utilizzare per l’assessment del SPPI test;
– determinare che la data di regolamento delle passività tramite sistemi di pagamento elettronici è quella in cui la
passività risulta estinta. Tuttavia, è consentito ad un’entità di adottare una politica contabile per consentire di eliminare
contabilmente una passività finanziaria prima di consegnare liquidità alla data di regolamento in presenza di determinate
condizioni specifiche.
Con queste modifiche, lo IASB ha inoltre introdotto ulteriori requisiti di informativa riguardo in particolare ad investimenti in
strumenti di capitale designati a FVOCI.
Le modifiche si applicheranno a partire dai bilanci degli esercizi che hanno inizio dal 1° gennaio 2026. Al momento gli
Amministratori stanno valutando i possibili effetti dell’introduzione di questo emendamento sul bilancio.
• Il 9 maggio 2024 lo IASB ha pubblicato un documento denominato “IFRS 19 - Subsidiaries without public accountability:
Disclosures”. Il nuovo principio introduce alcune semplificazioni con riferimento all’informativa richiesta dagli altri principi
IAS/IFRS. Tale principio può essere applicato da un’entità che rispetta i seguenti principali criteri:
– è una società controllata;
– non ha emesso strumenti di capitale o di debito quotati su un mercato e non è in procinto di emetterli;
– ha una propria società controllante che predispone un bilancio consolidato in conformità con i principi IFRS;
– Il nuovo principio entrerà in vigore dal 1° gennaio 2027, ma è consentita un’applicazione anticipata.
Gli Amministratori non si attendono un effetto significativo nel bilancio dall’adozione di questo emendamento.
• Il 9 aprile 2024 lo IASB ha pubblicato un documento denominato “IFRS 18 - Presentation and Disclosure in Financial
Statements” che sostituirà il principio IAS 1 - Presentation of Financial Statements. Il nuovo principio si pone l’obiettivo di
migliorare la presentazione dei principali schemi di bilancio e introduce importanti modifiche con riferimento allo schema del
conto economico. In particolare, il nuovo principio richiede di:
– classificare i ricavi e i costi in tre nuove categorie (sezione operativa, sezione investimento e sezione finanziaria), oltre alle
categorie imposte e attività cessate già presenti nello schema di conto economico;
– presentare due nuovi sub-totali, il risultato operativo e il risultato prima degli interessi e tasse (i.e. EBIT).
66
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Il nuovo principio inoltre:
– richiede maggiori informazioni sugli indicatori di performance definiti dal management;
– introduce nuovi criteri per l’aggregazione e la disaggregazione delle informazioni; e,
– introduce alcune modifiche allo schema del rendiconto finanziario, tra cui la richiesta di utilizzare il risultato operativo come
punto di partenza per la presentazione del rendiconto finanziario predisposto con il metodo indiretto e l’eliminazione di
alcune opzioni di classificazione di alcune voci attualmente esistenti (come ad esempio interessi pagati, interessi incassati,
dividendi pagati e dividendi incassati).
Il nuovo principio entrerà in vigore dal 1° gennaio 2027, ma è consentita un’applicazione anticipata. Al momento gli Amministratori
stanno valutando i possibili effetti dell’introduzione di questo emendamento sul bilancio.
Sezione 2 - Principi generali di redazione
Il Bilancio d’esercizio, per quanto riguarda gli schemi e le forme tecniche, è predisposto sulla base di quanto previsto dalla
Circolare di Banca d’Italia n. 262/2005 e successive modifiche (da ultimo l’8° aggiornamento del 17 novembre 2022, applicabile
dai bilanci chiusi o in corso al 31 dicembre 2023) – provvedimento emanato in attuazione dell’art. 9 del D.Lgs. n. 38/2005 e le
ulteriori indicazioni fornite con comunicazioni dedicate.
5
Nella redazione, si è tenuto conto inoltre, per quanto applicabile, dei documenti di tipo interpretativo e di supporto all’applicazione
dei principi contabili emanati dagli organismi regolamentari e di vigilanza italiani ed europei e dagli standard setter
6
. Tra questi,
in particolare, i più recenti hanno fornito linee guida per la miglior gestione delle “Incertezze nell’utilizzo delle stime contabili”,
meglio evidenziate nel successivo paragrafo dedicato all’argomento.
Ove non già recepite nei documenti anzidetti, sono state considerate le disposizioni delle leggi italiane in materia di bilancio
delle società
7
e del Codice civile.
Il Bilancio d’esercizio è formato dallo Stato patrimoniale e dal Conto economico, dal Prospetto della redditività complessiva,
dal Prospetto delle variazioni del patrimonio netto, dal Rendiconto finanziario e dalla Nota integrativa. É inoltre corredato dalla
Relazione degli Amministratori sulla gestione.
La valuta utilizzata per la presentazione del Bilancio è l’Euro. I valori sono espressi in migliaia di Euro
8
.
In sintesi, i principi generali cui si fa riferimento per la redazione del Bilancio d’esercizio, sono i seguenti:
• Continuità aziendale
9
: le attività, le passività e le operazioni “fuori bilancio” sono valutate in una prospettiva di destinazione
durevole nel tempo.
• Competenza economica: i costi e i ricavi sono rilevati in base alla maturazione economica e secondo criteri di correlazione, a
prescindere dal momento del loro regolamento monetario.
• Rilevanza e aggregazione di voci: ogni classe rilevante di voci, ancorché simili, è esposta in bilancio in modo distinto. Gli
elementi di natura o destinazione diversa possono essere aggregati solo se l’informazione è irrilevante.
• Compensazione: le attività e le passività, i proventi e i costi non devono essere compensati se non espressamente richiesto
o consentito da un principio o un’interpretazione, ovvero dalle regole di Banca d’Italia per la predisposizione degli schemi di
bilancio.
• Periodicità dell’informativa: l’informativa deve essere redatta almeno annualmente; se un’entità cambia la data di chiusura
del proprio esercizio deve indicare la ragione per cui varia la durata dell’esercizio e il fatto che i dati non siano comparabili.
• Informativa comparativa: le informazioni comparative sono fornite per il periodo precedente per tutti i dati esposti in bilancio,
salvo diverse disposizioni previste da un principio o un’interpretazione.
• Uniformità di presentazione: la presentazione e la classificazione delle voci sono mantenute costanti nel tempo allo scopo
di garantire la comparabilità delle informazioni, salvo diverse specifiche indicazioni richieste da nuovi principi contabili o
loro interpretazioni, ovvero si manifesti la necessità, in termini di significatività ed affidabilità, di rendere più appropriata la
rappresentazione dei valori. Se un criterio di presentazione o classificazione è modificato si danno indicazioni sulla natura e i
motivi della variazione e delle voci interessate; il nuovo criterio, quando possibile, è applicato in modo retroattivo.
5 In tal senso le indicazioni contenute nella Comunicazione della Banca d’Italia del 14 marzo 2023 (che abroga e sostituisce le precedenti del 15 dicembre 2020 e
del 21 dicembre 2021) con disposizioni aventi ad oggetto gli impatti del Covid-19 e le misure a sostegno dell’economia ed emendamenti agli IAS/IFRS.
6 Si richiamano, tra gli altri: i public statement dell’ESMA del 24 ottobre 2024, del 25 ottobre 2023, del 28 ottobre 2022 e del 29 ottobre 2021 aventi ad oggetto le
“European Common Enforcement priorities for Annual Financial Reports” ed il public statement dell’ESMA del 13 maggio 2022 “Implications of Russia’s invasion
of Ukraine on half-yearly financial reports”.
7 In particolare, il D. Lgs. 18 agosto 2015, n. 136 - Attuazione della direttiva 2013/34/UE relativa ai bilanci d’esercizio, ai bilanci consolidati e alle relative relazioni
di talune tipologie di imprese, recante modifica della direttiva 2006/43/CE del Parlamento europeo e del Consiglio e abrogazione delle direttive 78/660/
CEE e 83/349/CEE, per la parte relativa ai conti annuali ed ai conti consolidati delle banche e degli altri istituti finanziari, nonché in materia di pubblicità dei
documenti contabili delle succursali, stabilite in uno Stato membro, di enti creditizi ed istituti finanziari con sede sociale fuori di tale Stato membro, e che abroga
e sostituisce il decreto legislativo 27 gennaio 1992, n. 87.
8 Per quanto concerne la gestione degli arrotondamenti si seguono le istruzioni riportate nella Circolare Banca d’Italia n. 262/2005 e successivi aggiornamenti
andando ad iscrivere l’importo derivante dagli arrotondamenti alla voce “Altre attività/Altre passività” per lo Stato patrimoniale e alla voce “Altri oneri/proventi
di gestione” per il Conto economico.
9 Si rimanda al successivo paragrafo, dedicato al principio della continuità aziendale, per maggiori informazioni sull’assessment generalmente condotto.
67
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Incertezza nell’utilizzo di stime
La redazione del Bilancio richiede anche il ricorso a stime e ad assunzioni, che possono determinare effetti sui valori iscritti nello
Stato patrimoniale e nel Conto economico, nonché sull’informativa relativa alle attività e passività potenziali. L’elaborazione di
tali stime implica l’utilizzo delle informazioni disponibili e l’adozione di valutazioni soggettive, fondate anche sull’esperienza
storica, utilizzate ai fini della formulazione di assunzioni ragionevoli per la rilevazione dei fatti di gestione. Per loro natura le
stime e le assunzioni utilizzate possono variare di periodo in periodo e, pertanto, non è da escludersi che nei periodi successivi
gli attuali valori iscritti in bilancio possano differire, anche in maniera significativa, a seguito del mutamento delle valutazioni
soggettive utilizzate.
Le principali fattispecie per le quali è maggiormente richiesto l’impiego di valutazioni soggettive da parte della Direzione
aziendale sono:
• la quantificazione delle perdite per riduzione di valore dei crediti e, in genere, delle altre attività finanziarie;
• la determinazione del fair value degli strumenti finanziari, in particolare l’utilizzo di modelli valutativi per la rilevazione del fair
value degli strumenti finanziari non quotati in mercati attivi e per gli strumenti non misurati al fair value su base ricorrente;
• la determinazione del fair value degli immobili di proprietà;
• la quantificazione dei fondi del personale e dei fondi per rischi e oneri;
• le stime e le assunzioni sulla recuperabilità della fiscalità differita attiva;
• la valutazione delle altre attività immateriali.
Facendo quindi riferimento anche a quanto precisato dallo IASB nel suo documento del 27 marzo 2020
10
, si prevede che gli
ordinari modelli valutativi adottati dalla Banca per la stima dell’ECL e per la determinazione del Significant Increase in Credit Risk
- SICR nell’ambito dell’impairment IFRS 9 possano essere integrati, anche su base ricorrente, mediante l’applicazione di “post-
model adjustment” in relazione alla stima dell’ECL, piuttosto che mediante l’utilizzo di “collective assessment”
11
ad integrazione
delle regole di staging analitico, qualora le informazioni necessarie alla loro implementazione non siano caratterizzate dai
requisiti di “ragionevolezza e sostenibilità” richiesti per cogliere in modo compiuto gli effetti di alcuni eventi rilevanti sul rischio
di credito, ma non ancora gestiti nell’ambito dei modelli econometrici utilizzati per la determinazione dei parametri di rischio.
Avendo riscontrato tale situazione anche nel 2024, conseguentemente agli eventi citati successivamente nel paragrafo “
Modalità di determinazione delle perdite di valore (impairment) - Rischi e incertezze insiti nel contesto macroeconomico corrente -
Management Overlay applicati nella valutazione del rischio di credito” come cause di incertezza, le valutazioni al 31 dicembre 2024
sono state condotte applicando anche mediante l’utilizzo di Management Overlays, fermo restando che anch’essi sono risultati
coerenti con le indicazioni dei principi IAS/IFRS.
Continuità aziendale
12
Nella redazione del Bilancio d’esercizio al 31 dicembre 2024, gli Amministratori considerano appropriato il presupposto della
continuità aziendale in quanto a loro giudizio non sono emerse incertezze legate ad eventi o circostanze che, considerati
singolarmente o nel loro insieme, possano far sorgere dubbi riguardo alla continuità aziendale. Nella valutazione sono stati
considerati la dotazione patrimoniale della Banca, che evidenzia un significativo buffer patrimoniale rispetto al requisito minimo
fissato dalla Banca Centrale Europea, la posizione di liquidità e relativo buffer rispetto alla soglia regolamentare, nonché la
prevedibile evoluzione della gestione, pur nelle incertezze legate all’attuale situazione di contesto macroeconomico.
Accertamenti e verifiche ispettive
Gli Amministratori non ritengono che le osservazioni emerse nei diversi ambiti ispettivi cui è stata assoggettata la Banca, a
fronte delle quali la Banca predispone adeguati Action plan per riscontrare in tempi celeri le raccomandazioni formulate dalle
Autorità di Vigilanza
13
, comportino impatti significativi in termini reddituali, patrimoniali e sui flussi di cassa della Banca.
10 IASB 27 March 2020: “IFRS 9 and Covid-19 – Accounting for expected credit losses applying IFRS 9 Financial Instruments in the light of the current uncertainty
resulting from the Covid-19 pandemic”.
11 Si fa riferimento a quanto indicato dall’IFRS 9 §§ B.5.5.4-B5.5.9 e dagli “Orientamenti EBA in materia di pratiche di gestione del rischio di credito e di rilevazione
contabile delle perdite attese su crediti degli enti creditizi” (EBA/GL/2017/06) del 20 settembre 2017.
12 Come richiesto dal documento n. 2 diramato a firma congiunta da Banca d’Italia, CONSOB e ISVAP (ora IVASS) il 6 febbraio 2009.
13 Per l’aggiornamento degli eventi intervenuti nel corso del 2024 in relazione agli ambiti ispettivi in cui è stata coinvolta la Banca, si rimanda al paragrafo
“Accertamenti e verifiche ispettive” della Relazione degli Amministratori sulla gestione del Gruppo.
68
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Sezione 3 – Eventi successivi alla data di riferimento del bilancio
Il presente Bilancio d’esercizio è stato approvato in data 12 marzo 2025 dal Consiglio di Amministrazione di BPER Banca ai sensi
dello IAS 10, che ne ha contestualmente approvato la pubblicazione.
Le informazioni sugli eventi verificatisi successivamente alla data di riferimento del bilancio d’esercizio, quando presenti, sono
esposte e commentate nel paragrafo della Relazione degli Amministratori sulla gestione del Gruppo riguardante “I fatti di rilievo
e le operazioni strategiche”, cui si rimanda.
Sezione 4 – Altri aspetti
Rischi e incertezze insiti nel contesto macroeconomico corrente – Management Overlay
applicati nella valutazione del rischio di credito
L’incertezza persistente sul quadro macroeconomico generale e di settore, indotta principalmente dalle tensioni geo-politiche
sfociate nei conflitti armati Russia-Ucraina e poi quello in Medio Oriente, corredata da misure di contrasto al rischio climatico
con impatti non prevedibili sul sistema economico e produttivo, ha indotto la Banca a mantenere un costante presidio e un
continuo monitoraggio in particolare del rischio di credito e delle valutazioni di bilancio ad esso collegate.
Al riguardo, anche nel corso del 2024 la Banca ha condotto analisi dedicate – meglio descritte nel successivo paragrafo “Modalità
di determinazione delle perdite di valore (impairment)” – finalizzate ad individuare la migliore modalità di intervento sui sistemi di
misurazione e previsione del rischio di credito, allineandoli all’evoluzione del contesto tempo per tempo riscontrata ed evitando
l’eccessiva prociclicità nella definizione degli accantonamenti collettivi, come tra l’altro raccomandato dai Regulators (tra cui, in
particolare ESMA e BCE).
Si riprendono di seguito gli interventi effettuati sulla valutazione dell’Expected Credit Loss del portafoglio Finanziamenti in
termini di Management Overlay applicati al 31 dicembre 2024 e relativi impatti economici dell’esercizio chiuso a tale data.
(dati in milioni di Euro)
Correttivi “top-down” Add-on 31.12.2024 Add-on 31.12.2023 Impatto a CE 2024
Correzione “esperta” ECL multiscenario – pesi scenari macroeconomici (71,4) (47,6) (23,8)
Settori economici “High-Risk” (considerati in particolare gli Energy intensive ed
esposti al rischio Russia)
(122,4) (142,7) 20,3
Alluvione Emilia-Romagna - (49,9) 49,9
Collective Staging “Alluvione Emilia-Romagna” (3,4) - (3,4)
Anche nel corso del 2024 hanno trovato applicazione alcuni aggiornamenti dei modelli di rischio adottati dalla Banca, meglio
descritti nel paragrafo dedicato alle Modalità di determinazione delle perdite di valore, che hanno comportato impatti economici
come modifica dei criteri di stima.
In particolare, è stato introdotto un correttivo al parametro PD in relazione ai clienti PMI Corporate e Large corporate operanti
nei settori identificati come vulnerabili (c.d. in-model adjustment “vulnerable sectors”), che ha comportato un aggravio di
ECL di Euro 9,5 milioni(tale intervento e relativo impatto vanno letti congiuntamente alla riduzione dell’overlay “High risk”
evidenziata nellatabella, in quanto l’in-model adjustment rappresenta la modalità di presidio a regime del “rischio emergente”
già mitigatoin precedenzadall’overlay previsto sui settori “High-Risk”).
È stato inoltre introdotto un correttivo del +20% al parametro LGD per riprendere anche in ambito IFRS 9 quanto già applicato
in ambito AIRB ad esito dell’ultima ispezione e relativi interventi richiesti da BCE, che ha determinato un incremento di ECL
di Euro 81,1 milioni. In ultima istanza, nel corso dell’ultimo trimestre 2024, al fine di anticipare le evoluzioni metodologiche nei
modelli di proiezione forward looking (modelli satellite), è stato quantificato un add-on di provisioning sui segmenti “Società
Finanziarie” e “Privati”, determinando un incremento di ECL di Euro 19,2 milioni.
69
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Implementazione della normativa sull’imposizione minima globale prevista per i gruppi
multinazionali e nazionali nell’ambito del c.d. Pillar 2 e correlate modifiche allo IAS 12 in
materia di imposte sul reddito
Nel 2013 nell’ambito del Progetto BEPS (Base Erosion and Profit Shifting) è stato avviato su iniziativa dell’OCSE e dai Paesi
appartenenti al G20 un articolato processo di riforma degli standard di fiscalità internazionale volto a colmare le principali lacune
presenti nelle normative interne ed internazionali ed eliminare le asimmetrie generate dall’interazione dei singoli ordinamenti
tributari. In tale processo si inseriscono due progetti:
• il progetto Pillar 1, volto a revisionare le regole di allocazione dei profitti delle imprese multinazionali più grandi e profittevoli;
• il progetto Pillar 2, avente quale obiettivo quello di assicurare un livello di parità concorrenziale tra imprese a livello globale,
fermare la corsa al ribasso delle aliquote d’imposta e promuovere efficienti decisioni di investimento e localizzazione delle
attività d’impresa. Tale parità concorrenziale verrebbe realizzata attraverso l’applicazione di un sistema di regole comuni
idonee a garantire che in ogni giurisdizione in cui il gruppo transnazionale è insediato, lo stesso sconti un’effettiva imposizione
non inferiore al 15% (aliquota concordata in sede OCSE).
Il sistema di regole in ambito Pillar 2 sviluppato a livello internazionale in base alla guida tecnica dell’OCSE è stato implementato
a livello Comunitario e di mercato unico con la Direttiva n. 2022/2523/UE, adottata dal Consiglio dell’Unione Europea in data 14
dicembre 2022 e pubblicata sulla Gazzetta Ufficiale dell’Unione Europea L 328/2022 del 22 dicembre 2022, la quale, tra l’altro,
ha esteso l’ambito di applicazione anche ai Gruppi nazionali di Paesi UE.
Le disposizioni europee sono state quindi recepite in Italia tramite il D.Lgs. 27 dicembre 2023, n. 209 pubblicato sulla Gazzetta
Ufficiale della Repubblica Italiana n. 301 Serie Generale del 28 dicembre 2023 (il “Decreto”). Ai fini della definizione del quadro
normativo completo occorre tuttavia attendere la pubblicazione di un decreto ministeriale attuativo ad oggi non disponibile.
In particolare, il Decreto istituisce un’imposizione aggiuntiva rispetto alle ordinarie imposte sul reddito (c.d. Top-Up Tax), che
si articola in un’imposta minima integrativa (c.d. IIR) dovuta dalla controllante localizzata in Italia di gruppi multinazionali o
nazionali in relazione alle imprese appartenenti al gruppo soggette a un livello di tassazione effettiva inferiore al 15% e un’imposta
minima nazionale (c.d. QDMTT) applicata dalle imprese di un gruppo multinazionale o nazionale situate in Italia soggette a una
bassa imposizione, fino al raggiungimento dell’aliquota minima effettiva del 15%. Tale seconda imposta è prevista allo scopo di
consentire che l’imposizione integrativa sia riscossa nel Paese in cui si è verificato un livello basso di imposizione, evitando in tal
modo che tutta l’imposta sia prelevata nel paese di localizzazione della controllante diretta o indiretta.
L’ambito soggettivo di applicazione delle nuove imposte è circoscritto alle imprese che fanno parte di gruppi multinazionali e
nazionali con ricavi annui pari o superiori a Euro 750 milioni risultanti dal bilancio consolidato della capogruppo in almeno due
dei quattro esercizi precedenti a quello considerato.
Le disposizioni del Decreto trovano applicazione con riferimento agli esercizi che iniziano a decorrere dal 31 dicembre 2023 (1°
gennaio 2024 per i soggetti c.d. solari).
In vista dell’imminente entrata in vigore in alcune giurisdizioni delle nuove disposizioni fiscali del Pillar 2, lo IASB, rispondendo
ai dubbi degli stakeholder sulle potenziali implicazioni derivanti dall’applicazione delle nuove disposizioni fiscali in alcune
giurisdizioni, in data 23 maggio 2023, ha approvato alcuni emendamenti allo IAS 12 in materia di imposte sul reddito. In
particolare, le modifiche apportate al principio introducono un’eccezione temporanea obbligatoria alla rilevazione delle attività
e passività fiscali differite relative all’imposizione minima integrativa introdotta con l’implementazione della normativa Pillar 2
e alcuni specifici obblighi di informativa sia per i periodi in cui la legislazione del secondo pilastro è in vigore o sostanzialmente
in vigore ma non ha ancora acquisito efficacia, sia per i periodi in cui la normativa sarà efficace. Tali obblighi di informativa sono
applicabili a partire dai bilanci annuali che iniziano dal 1° gennaio 2023.
In particolare, viene richiesto all’entità:
• di indicare di aver applicato l’eccezione alla rilevazione e all’informativa sulle attività e passività fiscali differite relative alle
imposte sul reddito del secondo pilastro;
• di indicare separatamente gli oneri (proventi) fiscali correnti relativi alle imposte sul reddito del secondo pilastro;
• nei periodi in cui la legislazione del secondo pilastro è vigente o sostanzialmente in vigore ma non ha ancora acquisito
efficacia, la società deve fornire informazioni conosciute o ragionevolmente stimabili che aiutino gli utilizzatori del bilancio a
comprendere l’esposizione dell’entità alle imposte sul reddito del secondo pilastro determinate da tale legislazione.
Al fine di soddisfare l’obiettivo di informativa l’entità deve fornire informazioni qualitative e quantitative sulla propria esposizione
alle imposte sul reddito del secondo pilastro alla data di chiusura dell’esercizio. Tali informazioni non devono rispecchiare tutte
le disposizioni specifiche della legislazione del secondo pilastro e possono essere fornite sotto forma di intervallo indicativo. Per
le informazioni che non sono conosciute o non sono ragionevolmente stimabili, l’entità deve invece pubblicare una dichiarazione
a tale riguardo e informazioni sui progressi compiuti nel valutare la propria esposizione.
La Banca soddisfa sotto il profilo soggettivo il requisito quantitativo richiesto dalla nuova disciplina in materia di Pillar 2 ed è
dunque potenzialmente impattato dalla stessa; per tale ragione sta tenendo costantemente monitorato lo stato di avanzamento
della normativa in Italia e in Lussemburgo ove attualmente opera.
L’esposizione alle imposte sul reddito del secondo pilastro discende sostanzialmente, con riguardo alla Banca, dall’aliquota di
imposizione effettiva calcolata separatamente per ciascun esercizio e per ciascun paese di localizzazione. Tale aliquota è pari a
rapporto tra le imposte rilevanti rettificate del Paese e il reddito netto rilevante del Paese.
70
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Allo scopo di limitare gli oneri amministrativi e di conformità per i gruppi multinazionali e le amministrazioni fiscali chiamati
rispettivamente ad applicare e a controllare la corretta applicazione della disciplina sull’imposizione minima globale nel periodo
iniziale (periodi che iniziano prima del 31 dicembre 2026 e terminano non oltre il 30 giugno 2028), è riconosciuta agli operatori
che soddisfano determinati requisiti la possibilità di ricorrere a regimi transitori semplificati (c.d. “transitional safe harbours”)
basati su dati in gran parte derivanti dal Country-by-Country Report. Le disposizioni di attuazione dei predetti regimi transitori
semplificati sono contenute, per quanto riguarda l’Italia, nel Decreto Ministeriale del 20 maggio 2024, pubblicato sulla Gazzetta
Ufficiale del 28 maggio dello stesso anno, emanato ai sensi dell’art. 39, comma 3, del D.Lgs. del 23 dicembre 2023, n. 209, che, in
linea con l’approccio comune, ha integrato il quadro normativo di riferimento sull’imposizione minima globale.
Sulla base delle stime e dei dati ad oggi disponibili la Banca risulta soddisfare i requisiti di accesso ai regimi transitori semplificati
e, pertanto, non risulta esposta all’obbligo di versamento dell’imposta minima integrativa, tramite IIR o QDMTT. Per tale ragione
nel Bilancio d’esercizio al 31 dicembre 2024 non sono state rilevate imposte correnti del secondo pilastro, né è stata rilevata
fiscalità differita con riferimento alla normativa in oggetto, in adempimento del divieto temporaneo in merito previsto dallo IAS 12.
Opzione per il consolidato fiscale nazionale
BPER Banca ha esercitato l’opzione in qualità di consolidante unitamente alle proprie controllate elencate nel prospetto
sottostante per il regime del “consolidato fiscale nazionale”, disciplinato dagli artt. 117-129 del TUIR e introdotto dal D.Lgs. n.
344/2003 e successive modifiche.
Il consolidato fiscale nazionale consiste in un regime applicabile su opzione facoltativa vincolante per tre anni da parte delle
società legate da un rapporto di controllo ai sensi dell’art. 117 del TUIR, in base al quale si determina in capo alla società od ente
consolidante un’unica base imponibile IRES (reddito imponibile ovvero perdita fiscale) per il gruppo di imprese calcolata come
somma algebrica delle basi imponibili delle singole società aderenti che risultano dalle rispettive dichiarazioni dei redditi.
Il 2023 era l’ultimo periodo di imposta di efficacia dell’opzione esercitata da parte di Sardaleasing s.p.a. e Bibanca s.p.a.; nel corso
del 2024 tali società e la consolidante hanno tuttavia deliberato il rinnovo dell’opzione per il regime in parola per il triennio
2024-2026, e il quale è stato formalmente comunicato all’amministrazione finanziaria con la presentazione della dichiarazione
dei redditi della società consolidante relativa al periodo di imposta 2023.
Al 31 dicembre 2024 è invece scaduta l’opzione per il Banco di Sardegna s.p.a., BPER Trust Company s.p.a. e BPER Real Estate
s.p.a. per le quali, invece, si prevede venga effettuato il rinnovo per il triennio 2025-2027 in occasione della di presentazione della
dichiarazione dei redditi della società relativa al periodo di imposta 2024.
Società consolidate 2022 2023 2024 2025 2026
Banca Cesare Ponti s.p.a. x x x
Bibanca s.p.a. x x x
Banco di Sardegna s.p.a. x x x
BPER Factor s.p.a. x x x
Sardaleasing s.p.a. x x x
BPER Trust Company s.p.a. x x x
BPER Real Estate s.p.a. x x x
Finitalia s.p.a. x x x
Arca Fondi SGR s.p.a. x x x
Arca Holding s.p.a. x x x
71
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Informativa su erogazioni pubbliche di cui all’art. 1, comma 125 della Legge 4 agosto 2017,
n. 124 (“Legge annuale per il mercato e la concorrenza”)
La Legge n. 124 del 4 agosto 2017 “Legge annuale per il mercato e la concorrenza” (di seguito anche Legge n. 124/2017) ha
introdotto all’art. 1, commi da 125
14
a 129, alcune misure finalizzate ad assicurare la trasparenza nel sistema delle erogazioni
pubbliche. Più nello specifico, essa prevede, che le imprese forniscano anche nella Nota integrativa del bilancio, e nell’eventuale
Nota integrativa consolidata, informazioni relative a “sovvenzioni, contributi, incarichi retribuiti e comunque vantaggi
economici di qualunque genere” (di seguito per brevità “erogazioni pubbliche”) ricevuti dalle pubbliche amministrazioni e dagli
altri soggetti indicati dalla medesima legge. L’inosservanza dell’obbligo di pubblicazione comporta una sanzione amministrativa
pari all’1% degli importi ricevuti con un minimo di Euro 2.000. Solo in un successivo momento la norma prevede la restituzione
del contributo stesso
15
.
Al fine di evitare la pubblicazione di informazioni non rilevanti, l’obbligo informativo non sussiste qualora l’importo delle
erogazioni pubbliche ricevute da un medesimo soggetto sia inferiore alla soglia di Euro 10.000.
Dall’agosto 2017 è attivo il Registro nazionale degli aiuti di Stato, istituito presso la Direzione generale per gli incentivi alle
imprese del Ministero dello sviluppo economico, in cui devono essere pubblicati gli aiuti di Stato e gli aiuti de minimis a favore
di ciascuna impresa, da parte dei soggetti che concedono o gestiscono gli aiuti medesimi. Per gli aiuti individuali erogati a favore
della Banca, si fa quindi rinvio alla sezione “Trasparenza del Registro”, il cui accesso è pubblicamente disponibile.
Ciò premesso, in ottemperanza a quanto disposto dall’art. 1, comma 125, della legge 4 agosto 2017, n. 124, si fornisce di seguito
evidenza degli importi incassati nel corso dell’esercizio 2024 da BPER Banca a titolo di “sovvenzioni, contributi, incarichi
retribuiti e comunque vantaggi economici di qualunque genere”.
(in migliaia di Euro)
Società Tipologia di contributi
Importi incassati
nell’esercizio 2024
BPER Banca s.p.a. Regolamento per i fondi interprofessionali per la formazione continua per la concessione di
aiuti di stato esentati ai sensi del regolamento CE n.651/2014 e in regime de minimis ai sensi del
regolamento CE n.1407/2013
2.380
BPER Banca s.p.a. Contributi per incentivo fotovoltaico 18
BPER Banca s.p.a. Contributi asilo aziendale 3
Revisione legale dei conti
Il Bilancio d’esercizio di BPER Banca s.p.a. al 31 dicembre 2024 è sottoposto a revisione legale da parte della società Deloitte &
Touche s.p.a., alla quale è stato conferito l’incarico per il periodo 2017 - 2025, dall’Assemblea dei Soci del 26 novembre 2016, ai
sensi del D. Lgs. n. 39 del 27 gennaio 2010.
14 Comma reso più articolato dal D.L 34/2019 art.35. I commi da 126 a 129 non sono stati modificati.
15 Come riportato nella Circolare n.32 del 23 dicembre 2019 da Assonime.
72
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
A.2 – PARTE RELATIVA ALLE PRINCIPALI VOCI DI BILANCIO
Classificazione delle Attività finanziarie - Business Model e test SPPI (voce 20, 30 e 40)
Il principio IFRS 9 prevede che la classificazione delle attività finanziarie rappresentate da crediti e titoli di debito sia ricondotta
a tre categorie contabili sulla base dei seguenti criteri:
• il modello di business con cui sono gestite le attività finanziarie (o Business Model);
• le caratteristiche contrattuali dei flussi di cassa delle attività finanziarie (o test SPPI).
Dal combinato di questi due criteri discende la classificazione delle attività finanziare, come di seguito esposto:
• Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato (AC): attività che prevedono il business model “Hold to Collect” (HTC) e
superano il test SPPI;
• Attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla redditività complessiva (FVTOCI): attività che prevedono il business
model “Hold to Collect & Sell” (HTCS) e superano il test SPPI;
• Attività finanziarie valutate al fair value con impatto a conto economico (FVTPL): attività che prevedono un business model
“Other” o, in via residuale, attività che non sono classificabili nelle categorie precedenti per esito negativo del test SPPI.
Business Model
La Banca ha individuato i propri Business Model tenendo in debita considerazione i settori di attività “core” in cui la stessa opera,
le strategie fino ad oggi adottate per la realizzazione dei flussi di cassa degli asset in portafoglio, nonché le previsioni strategiche
di sviluppo del business.
L’attività “core” della Banca è legata alla generazione e gestione dei rapporti di credito per i settori Retail e Corporate (inclusivo del
Large Corporate) e, pertanto, segue una logica di detenzione degli stessi presumibilmente fino a scadenza al fine di collezionare
i flussi di cassa contrattuali. Tale operatività, in ottica IFRS 9, è riconducibile ad un Business Model di tipo “Hold to Collect”.
Altro settore di attività per la Banca, di supporto al perseguimento degli obiettivi dell’attività bancaria, è il settore Finanza che
include le poste patrimoniali ed economiche della Banca derivanti da attività di tesoreria, di gestione dei portafogli di proprietà,
di accesso ai mercati finanziari e di supporto operativo specialistico alla rete commerciale.
Ai fini dell’individuazione del Business Model nel settore Finanza, l’analisi ha ricondotto le attività rilevanti svolte dalla finanza
alla gestione dei portafogli di proprietà. è stato conseguentemente possibile individuare i seguenti portafogli gestionali di
proprietà:
• Portafoglio Bancario d’investimento, costituito dall’insieme degli strumenti gestiti collettivamente al fine di ridurre la
volatilità sul margine di interesse. Tale tipologia di portafoglio persegue prevalentemente la strategia di portare a scadenza
gli strumenti finanziari sterilizzando, in tal modo, il rischio di mercato. Pertanto, la strategia di tale portafoglio comporta la
gestione dei rischi prevalenti quali il rischio di credito, di tasso di interesse e Sovrano.
In applicazione dell’IFRS 9, il portafoglio descritto è stato ricondotto al Business Model “Hold to Collect”.
• Portafoglio Bancario di liquidità, costituito dall’insieme degli strumenti finanziari la cui strategia è orientata alla loro detenzione
con lo scopo di gestire la liquidità e di ottimizzare il profilo rischio-rendimento. Tale tipologia di portafoglio persegue strategie
di investimento con l’obiettivo di:
– ottimizzare il margine di interesse;
– incrementare l’ammontare degli asset prontamente liquidabili al fine di mitigare l’esposizione della Banca al rischio liquidità;
– diversificare il rischio di credito.
La strategia di tale portafoglio comporta la gestione dei rischi prevalenti quali il rischio di liquidità, di credito, di tasso di
interesse, di mercato e Sovrano. In applicazione dell’IFRS 9, il portafoglio descritto è stato ricondotto al Business Model “Hold
to Collect & Sell”.
• Portafoglio di trading, costituito dall’insieme di strumenti finanziari con finalità di trading (titoli governativi, ETF, titoli
strutturati, quote di O.I.C.R., ABS, ecc.), garantendo la gestione del rischio di mercato. L’obiettivo di profitto di tale portafoglio
è perseguito principalmente attraverso la variazione del fair value degli strumenti.
La strategia di tale portafoglio comporta la gestione dei rischi prevalenti quali il rischio di mercato, di credito, di tasso di
interesse e Sovrano. In applicazione dell’IFRS 9, il portafoglio descritto è stato ricondotto al Business Model “Other”.
• Portafoglio Negoziazione con la Clientela, costituito dalle attività finanziarie riacquistate dalla clientela, o detenute per
offrire un servizio d’investimento alla stessa (portafoglio residuale). In applicazione dell’IFRS 9, il portafoglio descritto è stato
ricondotto al Business Model “Other”.
• Capital Market, costituito dagli strumenti finanziari detenuti con finalità di “market making” su titoli (Titoli di debito governativi,
sovranazionali, corporate, covered bond e garantiti dallo Stato), garantendo la gestione del rischio di mercato. L’obiettivo di
profitto di tale portafoglio è perseguito principalmente attraverso la variazione del fair value degli strumenti. Pertanto, la
strategia di tale portafoglio comporta la gestione dei rischi prevalenti quali il rischio di mercato, il rischio di credito, il rischio di
tasso di interesse. In applicazione dell’IFRS 9, il portafoglio descritto è stato ricondotto al Business Model “Other”.
73
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
L’IFRS 9 prevede la possibilità di modificare il Business Model, evidenziando che le situazioni che conducono a tale variazione
sono rare (“very infrequent”), da ricondursi ad eventi rilevanti (interni o esterni) che incidono sulla strategia gestionale (e quindi
derivanti da decisioni del Senior Management dell’Entità); devono essere inoltre adeguatamente supportate da delibere e legate
ad eventi intervenuti o fatti oggettivi aventi una evidenza anche verso i terzi.
La modifica del modello di business deve inoltre avvenire prima della conseguente riclassifica degli asset interessati dalla
modifica stessa, possibile solo al primo giorno del reporting period successivo
In merito alla combinazione di soglie di frequenza e significatività, la Banca ha definito dei limiti quantitativi (sia in termini
relativi rispetto alla dimensione di portafoglio, che assoluti) da applicare alle vendite eseguite sul portafoglio “Hold to Collect”.
Ha inoltre declinato i concetti di “prossimità alla scadenza”, individuando i 12 mesi precedenti alla data di rimborso, e di
“incremento del rischio creditizio” in linea con i criteri di staging di seguito descritti (la classificazione a Stage 2 consente la
vendita degli strumenti).
SPPI Test
Al fine di analizzare le caratteristiche dei flussi di cassa contrattuali derivanti dalle attività finanziarie (crediti e titoli di debito),
BPER Banca ha definito un test SPPI fondato su 12 alberi decisionali, così da considerare tutte le caratteristiche contrattuali
rilevanti ai fini del test.
BPER Banca ha inoltre adottato alcune assunzioni sia in relazione al portafoglio crediti, che al portafoglio titoli di debito. Si
riportano di seguito le scelte principali:
• in relazione al portafoglio titoli di debito, le quote di fondi comuni di investimento, sia aperti che chiusi, falliscono il test SPPI.
In relazione ai titoli emessi nell’ambito di operazioni di cartolarizzazione, ai fini del credit risk assessment si è ipotizzato che
le tranche mezzanine e junior sopportino in generale un rischio di credito superiore alla rischiosità media del portafoglio di
strumenti sottostante e, di conseguenza, falliscano il test;
• in relazione al Benchmark Cash Flow Test (BCFT) richiesto nelle situazioni di mismatch tra “tenor” e periodicità di “refixing”
dei tassi, si è convenuto che la modifica nel “time value of money element” sia da ritenersi significativa per gli strumenti
indicizzati a parametri con tenor superiore all’anno e, conseguentemente, questi falliscano il test SPPI.
Si riportano di seguito i riferimenti ai criteri di rilevazione contabile (criteri di Iscrizione, Classificazione, Valutazione,
Cancellazione delle attività e passività, nonché di Rilevazione delle componenti reddituali) adottati per le principali voci di
bilancio/operazioni effettuate nell’ambito della predisposizione del presente Bilancio d’esercizio.
1. Attività finanziarie valutate al fair value con impatto a conto economico
Iscrizione
L’iscrizione iniziale delle attività finanziarie avviene alla data di regolamento, per i titoli di debito e di capitale, o alla data di
sottoscrizione, per i contratti derivati.
In particolare, al momento della contabilizzazione per data di regolamento, è rilevata qualsiasi variazione di fair value dell’attività
che deve essere ricevuta nel periodo intercorrente tra tale data e la precedente data di negoziazione, nello stesso modo in cui
si contabilizza l’attività acquistata.
All’atto della rilevazione iniziale, le attività finanziarie valutate al fair value con impatto a conto economico sono rilevate al
fair value; esso è rappresentato, salvo differenti indicazioni, dal corrispettivo pagato per l’esecuzione della transazione, senza
considerare i costi o proventi ad essa riferiti ed attribuibili allo strumento stesso, che vengono rilevati direttamente nel Conto
economico.
Classificazione
a) attività finanziarie detenute per la negoziazione
Le attività finanziarie detenute per la negoziazione comprendono le attività finanziarie per le quali il Business Model definito è
“Other”. Tale Business Model è riconducibile ad attività finanziarie i cui flussi di cassa saranno realizzati tramite la vendita delle
stesse.
Vi rientrano altresì i titoli di capitale detenuti con finalità di negoziazione, per i quali non è possibile esercitare la scelta
irrevocabile di presentare le variazioni successive del fair value nel prospetto della redditività complessiva.
Vi rientrano altresì i fondi comuni di investimento, qualora siano gestiti con finalità di negoziazione ed i contratti derivati di
negoziazione.
b) attività finanziarie designate al fair value
Rientrano in tale categoria le attività finanziarie per le quali è stata esercitata la fair value option.
74
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
c) altre attività finanziarie obbligatoriamente valutate al fair value
Tale categoria contabile comprende le attività finanziarie per le quali il Business Model definito è “Hold to Collect” oppure “Hold
to Collect & Sell” ma non soddisfano i requisiti per la classificazione in tali Business Model, in quanto falliscono il test SPPI.
Vi rientrano anche i titoli di capitale per i quali non è stata esercitata la scelta irrevocabile di presentare le variazioni successive
del fair value nel prospetto della redditività complessiva e non sono detenuti con finalità di negoziazione.
Vi rientrano altresì i fondi comuni di investimento qualora non siano gestiti con finalità di negoziazione.
Valutazione
Successivamente alla rilevazione iniziale continuano ad essere valorizzate al fair value. Se il fair value dei derivati classificati
nelle “Attività finanziarie detenute per la negoziazione” diventa negativo tale posta è contabilizzata come una passività finanziaria
nelle “Passività finanziarie detenute per la negoziazione”.
Le metodologie utilizzate per la determinazione del fair value sono riportate nel capitolo “Informativa sul fair value”.
Cancellazione
Le attività finanziarie sono cancellate quando scadono i diritti contrattuali sui flussi finanziari derivanti dalle attività stesse,
quando l’attività finanziaria è ceduta trasferendo sostanzialmente tutti i rischi/benefici ad essa connessi oppure quando l’attività
finanziaria è oggetto di modifiche sostanziali.
Nel caso in cui la Banca venda un’attività finanziaria classificata nelle “Attività finanziarie valutate al fair value con impatto a conto
economico”, si procede alla sua eliminazione contabile alla data del suo trasferimento (data regolamento).
Criteri di rilevazione delle componenti reddituali
Le componenti positive di reddito, rappresentate dagli interessi attivi sulle attività finanziarie classificate nelle “Attività
finanziarie valutate al fair value con impatto a conto economico” sono iscritte per competenza nelle voci di Conto economico
relative agli interessi.
Gli utili e le perdite derivanti dalla variazione di fair value delle “Attività finanziarie valutate al fair value con impatto a conto
economico – attività finanziarie detenute per la negoziazione” sono rilevati a Conto economico nella voce “Risultato netto
dell’attività di negoziazione”.
Gli utili e le perdite derivanti dalla variazione di fair value vengono iscritti a Conto economico alla voce “Risultato netto delle altre
attività e passività finanziarie valutate al fair value con impatto a conto economico: a) attività e passività finanziarie designate al fair
value” per le attività finanziarie designate al fair value e alla voce “Risultato netto delle altre attività e passività finanziarie valutate
al fair value con impatto a conto economico: b) altre attività finanziarie obbligatoriamente valutate al fair value” per le altre attività
finanziarie obbligatoriamente valutate al fair value.
2. Attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla redditività complessiva
Iscrizione
L’iscrizione iniziale dell’attività finanziaria avviene alla data di regolamento per i titoli di debito o di capitale ed alla data di
erogazione nel caso di crediti.
All’atto della rilevazione iniziale le attività finanziarie sono contabilizzate al loro fair value, che corrisponde normalmente al
corrispettivo pagato comprensivo dei costi o proventi di transazione direttamente attribuibili allo strumento stesso.
Classificazione
Sono iscritti nella presente categoria:
• le attività finanziarie per le quali il Business Model definito è “Hold to Collect & Sell” (HTC&S) ed i termini contrattuali delle
stesse superano l’SPPI Test;
• gli investimenti in strumenti rappresentativi di capitale, detenuti con finalità diverse dalla negoziazione, per i quali è stata
esercitata irrevocabilmente, al momento della prima iscrizione, l’opzione per la rilevazione nel prospetto della redditività
complessiva delle variazioni di fair value successive alla prima iscrizione in bilancio.
Valutazione
Successivamente alla rilevazione iniziale, le attività finanziarie continuano ad essere valutate al fair value. Le variazioni di fair
value relative alle attività finanziarie che rientrano nel Business Model HTC&S (titoli obbligazionari) sono imputate in apposita
riserva di patrimonio netto al netto delle Expected Credit Losses ed al netto del relativo effetto fiscale. Le variazioni di fair value
relative agli investimenti in strumenti rappresentativi di capitale per i quali è stata esercitata l’opzione irrevocabile suddetta,
sono imputate in apposita riserva di patrimonio netto, al netto del relativo effetto fiscale.
75
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Cancellazione
Le attività finanziarie sono cancellate quando scadono i diritti contrattuali sui flussi finanziari derivanti dalle attività stesse,
quando l’attività finanziaria è ceduta trasferendo sostanzialmente tutti i rischi/benefici ad essa connessi oppure quando l’attività
finanziaria è oggetto di modifiche sostanziali.
Nel caso in cui la Banca venda un’attività finanziaria classificata nelle “Attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla
redditività complessiva”, si procede alla sua eliminazione contabile alla data del suo trasferimento (data regolamento).
Rilevazione delle componenti reddituali
Le componenti reddituali delle “Attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla redditività complessiva” diverse dagli
investimenti in strumenti rappresentativi di capitale per le quali è stata esercitata l’opzione irrevocabile suddetta, sono
contabilizzate come di seguito descritto:
• gli interessi sono calcolati utilizzando il tasso di interesse effettivo, ossia il tasso che sconta esattamente i flussi di cassa
lungo la vita attesa dello strumento (tasso IRR). L’IRR è determinato tenendo in considerazione eventuali sconti o premi
sull’acquisizione, costi o commissioni che sono parte integrante del valore di carico;
• le Expected Credit Losses rilevate nel periodo sono contabilizzate nella voce “Rettifiche/riprese di valore nette per rischio di
credito relativo a: b) attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla redditività complessiva”;
• al momento della cancellazione, le valutazioni cumulate nella specifica riserva di patrimonio netto sono riversate a Conto
economico nella voce “Utili (perdite) da cessione o riacquisto di: b) attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla
redditività complessiva”.
Per quanto riguarda gli investimenti in strumenti rappresentativi di capitale per i quali è stata esercitata l’opzione irrevocabile
suddetta, sono rilevati nel Conto economico soltanto i dividendi nella voce “Dividendi e proventi simili”. Le variazioni di fair value
successive alla prima iscrizione sono rilevate in apposita riserva di valutazione nel patrimonio netto; in caso di cancellazione
dell’attività, il saldo cumulato di tale riserva non è riversato a Conto economico, ma è riclassificato tra le riserve di utili del
patrimonio netto.
3. Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato
Iscrizione
L’iscrizione iniziale dell’attività finanziaria avviene alla data di regolamento per i titoli di debito ed alla data di erogazione nel
caso di crediti; in tale voce sono iscritti:
• i crediti verso banche
16
;
• i crediti verso la clientela.
Il valore iniziale è pari al fair value dello strumento finanziario, pari normalmente per i crediti all’ammontare erogato comprensivo
dei costi/proventi direttamente riconducibili al singolo strumento e, per i titoli di debito, al prezzo di sottoscrizione o di acquisto
sul mercato.
Classificazione
Sono iscritte nella presente categoria le attività finanziarie per le quali il Business Model definito è “Hold to Collect” ed i termini
contrattuali delle stesse superano l’SPPI Test.
La voce “Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato” include crediti verso la clientela e crediti verso banche.
Tali voci comprendono i crediti erogati, le operazioni pronti contro termine, i crediti originati da operazioni di leasing finanziario
(che, conformemente all’IFRS 16, vengono rilevati secondo il c.d. “metodo finanziario”) ed i titoli di debito.
La Banca ha iscritto tra le “Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato” gli strumenti finanziari (crediti) acquistati pro-soluto,
previo accertamento della inesistenza di clausole contrattuali che facciano venire meno l’effettivo sostanziale trasferimento di
tutti i rischi e benefici. Relativamente al portafoglio acquisito pro-solvendo, gli importi erogati al cedente a titolo di anticipo del
corrispettivo vengono rilevati nella medesima categoria.
Valutazione
Dopo la rilevazione iniziale, i crediti sono valutati al costo ammortizzato, pari al valore di prima iscrizione, rettificato dei rimborsi
di capitale, delle rettifiche/riprese di valore e aumentato o diminuito dell’ammortamento – calcolato col metodo del tasso di
interesse effettivo – della differenza tra l’ammontare erogato e quello rimborsabile a scadenza, riconducibile tipicamente agli
oneri/proventi imputati direttamente al singolo credito.
16 Conformemente alla Circolare 262 della Banca d’Italia, tutti i crediti a vista verso banche e banche centrali nelle forme tecniche di depositi e conto correnti, sono
rilevati alla voce 10 “Cassa e Disponibilità liquide”, pur continuando a rispettare i criteri di iscrizione, valutazione, cancellazione e rilevazione delle componenti
reddituali della categoria “Attività al costo ammortizzato”.
76
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Il tasso di interesse effettivo è il tasso che attualizza il flusso dei pagamenti futuri stimati per la durata attesa del finanziamento, al fine
di ottenere il valore contabile netto iniziale, inclusivo dei costi e proventi riconducibili al credito. Tale modalità di contabilizzazione,
secondo la logica finanziaria, consente di distribuire l’effetto economico degli oneri e dei proventi, per la vita residua attesa del credito.
Il metodo del costo ammortizzato non è utilizzato per i crediti la cui breve durata (durata fino a 12 mesi) fa ritenere trascurabile
l’effetto dell’applicazione della logica di attualizzazione. Detti crediti sono valorizzati al costo storico.
Per i crediti senza una scadenza definita o a revoca, i costi e i proventi sono imputati direttamente a Conto economico.
Ad ogni chiusura di bilancio o di situazione infrannuale le attività finanziarie valutate al costo ammortizzato sono assoggettate ad
impairment mediante rilevazione delle Expected Credit Losses – ECL. Le rettifiche di valore sono imputate al Conto economico.
Rientrano in tale ambito, con specifiche modalità di determinazione di valutazione:
• i crediti deteriorati (c.d. “Stage 3”) ai quali è stato attribuito lo status di sofferenza, inadempienza probabile o past due
deteriorato nel rispetto delle attuali regole della normativa di vigilanza della Banca d’Italia, coerenti con la normativa IAS/IFRS
e della vigilanza europea
17
. L’ammontare della rettifica di valore di ciascun rapporto è pari alla differenza tra il valore di bilancio
dello stesso al momento della valutazione (costo ammortizzato) e il valore attuale dei previsti flussi di cassa futuri. La stima
dei flussi di cassa attesi, nell’ambito dello scenario di recupero interno (c.d.: “workout scenario”), è frutto di una valutazione
analitica della posizione per le sofferenze e per le inadempienze probabili con esposizione al di sopra delle soglie stabilite dalla
normativa interna. Per le sofferenze e le inadempienze probabili, al di sotto delle soglie stabilite dalla normativa interna, e per
i Past due la determinazione della perdita attesa avviene con metodologie di svalutazione statistica. Lo scenario alternativo
al recupero interno, ovvero connesso alla cessione dei crediti deteriorati sul mercato secondario (c.d.: “disposal scenario”),
prevede generalmente flussi stimati su base statistica
18
. Per maggiori dettagli sui modelli adottati dalla Banca per la stima
dell’ECL sui crediti deteriorati, si rinvia al successivo paragrafo “Modalità di determinazione delle perdite di valore (Impairment)”.
Le rettifiche di valore sono iscritte a Conto economico.
• Il valore originario dei crediti è ripristinato negli esercizi successivi nella misura in cui sono venuti meno i motivi che ne hanno
determinato la rettifica, purché tale valutazione sia oggettivamente collegabile ad un evento verificatosi successivamente alla
rettifica stessa. Eventuali riprese di valore, anch’esse iscritte a Conto economico, non possono, in ogni caso, superare il costo
ammortizzato che il credito avrebbe avuto in assenza di precedenti rettifiche.
• I crediti ordinari, classificati “in bonis”, alimentano lo “Stage 1” e lo “Stage 2”; la valutazione viene periodicamente effettuata
in modo differenziato, secondo il modello di stima delle Expected Credit Losses – ECL adottato dalla Banca, rispettivamente
a 12 mesi o lifetime, le cui caratteristiche sono riepilogate nel successivo paragrafo “Modalità di determinazione delle perdite di
valore (Impairment)”.
I crediti oggetto di “misure di concessione” (c.d. Forborne exposures), che per loro natura possono essere classificati sia come
deteriorati che come in bonis, vengono assoggettati alle medesime metodologie di valutazione descritte in precedenza. Nel
caso in cui questi siano in bonis, la classificazione prevista è a Stage 2. Le modifiche contrattuali apportate successivamente alla
registrazione iniziale, nel caso di Forborne exposures, conducono generalmente ad una variazione del valore del credito con
impatto alla voce “Utili/perdite da modifiche contrattuali senza cancellazione” del Conto economico.
In merito alle modalità di identificazione dei crediti Forborne, si rimanda a quanto indicato nella Parte E – Rischio di credito della
presente Nota integrativa.
Cancellazione
Le attività finanziarie sono cancellate quando scadono i diritti contrattuali sui flussi finanziari derivanti dalle attività stesse, quando
l’attività finanziaria è ceduta trasferendo sostanzialmente tutti i rischi/benefici ad essa connessi oppure quando l’attività finanziaria
è oggetto di modifiche sostanziali (tra cui, ad esempio, la sostituzione del debitore, la modifica della valuta di riferimento, la modifica
della forma tecnica d’erogazione, l’introduzione di clausole in grado di modificare l’esito positivo del test SPPI).
Il write-off parziale delle esposizioni deteriorate, effettuato conformemente alle policy della Banca rappresentate al paragrafo
“Write-off” della Parte E, Sezione 2.1 - Rischio di credito della presente Nota integrativa, è altrettanto motivo di cancellazione
contabile parziale.
Nel caso in cui la Banca venda un’attività finanziaria classificata nelle “Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato”, si
procede alla sua eliminazione contabile alla data del suo trasferimento (data regolamento).
17 Il perimetro dei crediti deteriorati (o in default) definito dall’art. 178 del Reg. UE 575/2013 (CRR) è coerente con le Linee guida EBA sull’applicazione della definizione di
default e successivo Reg. UE 1845/2018. L’applicazione di tale normativa ha infatti comportato:
• l’allineamento di classificazione interna alla Banca;
• l’applicazione delle soglie di rilevanza dello scaduto, senza possibilità di compensazione tra linee di credito;
• l’applicazione del concetto di “improbabile adempimento”, su cui è rilevante il delta NPV conseguente a modifiche contrattuali superiore all’1%;
• l’applicazione delle regole di “contagio della classificazione” a livello di controparti collegate o appartenenti a gruppi di clienti connessi;
• l’applicazione delle regole per la gestione del “cure period” che, oltre al periodo di osservazione di 12 mesi per le posizioni forborne, prevede una permanenza
minima di 3 mesi per le altre situazioni di inadempienza probabile.
18
Le controparti qualificate come “Privati” sono sempre valutate su base statistica, indipendentemente dalla soglia definita.
77
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Rilevazione delle componenti reddituali
Per gli strumenti valutati al costo ammortizzato (crediti verso banche e crediti verso clientela), gli interessi sono calcolati
utilizzando il tasso di interesse effettivo, ossia il tasso che sconta esattamente i flussi di cassa lungo la vita attesa dello
strumento (tasso IRR). L’IRR, e quindi il costo ammortizzato, sono determinati tenendo in considerazione eventuali sconti o
premi sull’acquisizione, costi o commissioni che sono parte integrante del costo ammortizzato.
Gli interessi sui crediti deteriorati vengono calcolati sull’esposizione netta dell’Expected Credit Loss.
Le rettifiche o riprese di valore derivanti dal modello di Expected Credit Losses adottato sono iscritte a Conto economico nella
voce “Rettifiche/Riprese di valore nette per rischio di credito”.
Gli importi derivanti dall’adeguamento operato ai valori contabili delle attività finanziarie in modo da riflettere le modifiche
apportate ai flussi di cassa contrattuali che non danno luogo a cancellazioni contabili sono iscritti nel Conto economico
all’interno della voce “Utili/perdite da modifiche contrattuali senza cancellazioni”.
4. Operazioni di copertura
BPER Banca ha adottato il Capitolo 6 Hedge Accounting del Principio IFRS 9. Le sole coperture contabili di portafoglio (c.d.:
macro-hedging) sono contabilizzate applicando ancora quanto previsto dallo IAS 39.
Iscrizione
Le operazioni di copertura dei rischi sono finalizzate a neutralizzare potenziali perdite rilevabili su un determinato elemento o
gruppo di elementi, attribuibili ad uno specifico rischio, tramite gli utili rilevabili su un diverso elemento o gruppo di elementi,
nel caso in cui quel particolare rischio dovesse effettivamente manifestarsi. Le tipologie possibili di coperture sono:
• coperture di fair value: obiettivo di coprire l’esposizione alla variazione del fair value di una posta di bilancio;
• copertura di flussi finanziari: obiettivo di coprire l’esposizione alle variazioni dei flussi di cassa futuri attribuibili a particolari
poste di bilancio.
Classificazione
Gli strumenti derivati sono designati di copertura quando esiste una documentazione adeguata e formalizzata in merito alla
relazione tra lo strumento coperto e il derivato di copertura e se è efficace tanto nel momento in cui la copertura ha inizio
quanto, prospetticamente, durante tutta la vita della stessa.
Valutazione
I derivati di copertura sono valutati al fair value.
Le modalità di contabilizzazione degli utili e delle perdite derivanti dalle variazioni del fair value sono diverse in relazione alla
tipologia di copertura:
• copertura di fair value (fair value hedge): il cambiamento del fair value dell’elemento coperto riconducibile al solo rischio
coperto è registrato a Conto economico, al pari del cambiamento del fair value dello strumento derivato; l’eventuale differenza,
che rappresenta la parziale inefficacia della copertura, determina di conseguenza l’effetto economico netto;
• copertura dei flussi finanziari (cash flow hedge): le variazioni di fair value del derivato sono imputate a patrimonio netto,
per la quota efficace della copertura, e sono rilevate a Conto economico solo quando, con riferimento alla posta coperta, si
manifesta la variazione dei flussi di cassa da compensare o se la copertura risulta inefficace.
Coperture specifiche (c.d.: micro-hedging)
In applicazione del principio contabile IFRS 9, le relazioni di copertura devono presentare i seguenti requisiti:
• la presenza di una relazione economica tra l’oggetto coperto e lo strumento di copertura;
• la non predominanza del rischio di credito nell’ambito delle variazioni di fair value relative a tale relazione economica;
• la definizione di un rapporto di copertura (“hedge ratio”) che identifica le quantità di oggetto coperto e strumento di copertura
considerate nella relazione di copertura, in modo da non creare un disallineamento che generi una componente di inefficacia
che non rifletta correttamente gli obiettivi della copertura stessa.
BPER Banca monitora il rispetto di tali requisiti sia in sede di definizione della strategia di copertura sia lungo la durata della
stessa; in particolare, la presenza di una relazione economica tra l’oggetto coperto e lo strumento di copertura viene identificata
in prima battuta tramite un’analisi qualitativa delle caratteristiche dei due strumenti e, nel caso di matching imperfetto delle
stesse, viene effettuata un’ulteriore analisi di tipo quantitativo per verificare la presenza di un elevato grado di correlazione
prospettica tra i due strumenti (c.d. “test prospettici” secondo la metodologia di seguito rappresentata).
Pur non essendo espressamente richiesto dall’IFRS 9, ai soli fini di ulteriore conferma della verifica qualitativa dell’esistenza
di una relazione economica tra l’oggetto coperto e lo strumento di copertura, BPER Banca ha scelto di mantenere l’impianto
preesistente dei test quantitativi di verifica dell’efficacia delle relazioni di copertura (adattati alle nuove caratteristiche delle
relazioni) secondo la metodologia “Dollar Offset Method”. Tale metodo consiste nel confrontare la variazione di fair value dello
78
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
strumento di copertura con quella dello strumento coperto in un dato intervallo temporale. Le due variazioni devono essere
riconducibili alla sola tipologia di rischio coperta.
La Banca ritiene confermata la sussistenza della relazione economica quando le variazioni di fair value (o dei flussi di cassa) dello
strumento finanziario di copertura neutralizzano quasi integralmente le variazioni dello strumento coperto (i limiti sono stabiliti
dall’intervallo percentuale compreso tra l’80% e il 125%), per il fattore di rischio oggetto di copertura.
Tale monitoraggio è effettuato con cadenza trimestrale, utilizzando:
• test prospettici, che giustificano l’applicazione della contabilizzazione di copertura, in quanto dimostrano l’attesa sua efficacia
soprattutto nelle situazioni di matching imperfetto tra caratteristiche dello strumento di copertura e dell’oggetto coperto;
• test retrospettivi, che evidenziano il grado di efficacia della copertura raggiunto nel periodo cui si riferiscono. In altri termini,
questi misurano quanto i risultati effettivi si siano discostati dalla copertura perfetta, ancorché non forniscano più elementi
vincolanti rispetto al mantenimento della relazione.
Coperture di portafoglio (c.d.: macro-hedging)
In relazione al Macro fair value hedge, in applicazione del paragrafo 78, lettera c) dello IAS 39, l’elemento coperto dal rischio
di tasso d’interesse mediante una copertura di portafoglio può essere una parte del portafoglio di attività o passività che sono
esposte al rischio medesimo e che compongono il portafoglio complessivo. Non può pertanto essere designato come elemento
coperto l’importo netto risultante dalla compensazione tra attività e passività.
Le attività o passività dalle quali viene ricavato l’importo oggetto di macro-copertura devono essere:
• strumenti il cui fair value si modifica in risposta a variazioni nel tasso d’interesse; e
• suscettibili di copertura individuale di fair value.
Nel caso di copertura di un portafoglio, gli adeguamenti di valore relativi agli strumenti coperti sono rilevati a Conto economico,
ma senza modificare, come contropartita patrimoniale, i singoli valori contabili degli strumenti medesimi. Tali variazioni sono
infatti classificate in una voce separata dello Stato patrimoniale, che accoglie gli adeguamenti del valore delle attività o passività
che costituiscono l’elemento coperto (se gli oggetti coperti sono attività finanziarie: voce “Adeguamento di valore delle attività
finanziarie oggetto di copertura generica”; se passività finanziarie: voce “Adeguamento di valore delle passività finanziarie oggetto di
copertura generica”).
Nell’ambito dell’identificata relazione di copertura, deve essere specificata la metodologia utilizzata per l’individuazione
dell’ammontare coperto e per la misurazione dell’efficacia della copertura. In particolare, BPER Banca prevede che vengono
indicati:
• la modalità di determinazione delle date di repricing;
• il numero e la durata del periodo di repricing;
• la frequenza prevista dei test di efficacia;
• la metodologia utilizzata per determinare la quota di attività/passività che è designata come porzione coperta;
• la modalità di effettuazione dei test di efficacia delle coperture.
Il test di efficacia della copertura viene effettuato con cadenza periodica, nello specifico con cadenza trimestrale. La modalità
scelta per lo svolgimento del test è il “Dollar Offset Method”, con soglie rilevanti di rapporto della variazione del fair value tra
oggetto coperto e strumento di copertura fissate a 80% – 125%.
Cancellazione
Se le verifiche non confermano l’efficacia della copertura, la contabilizzazione delle stesse, secondo quanto sopra esposto, viene
interrotta ed il contratto derivato di copertura viene riclassificato tra gli strumenti di negoziazione con la rilevazione a Conto
economico dei relativi impatti. Inoltre, la contabilizzazione delle operazioni di copertura è interrotta nei seguenti altri casi:
• l’elemento coperto è venduto e rimborsato;
• il derivato scade, è venduto, estinto o esercitato.
Rilevazione delle componenti reddituali
L’allocazione delle componenti reddituali nelle pertinenti voci di Conto economico avviene sulla base di quanto segue:
• i differenziali maturati sugli strumenti derivati di copertura del rischio di tasso di interesse (oltre agli interessi delle posizioni
oggetto di copertura) vengono allocati nella voce “Interessi attivi e proventi assimilati” o voce “Interessi passivi e oneri assimilati”;
• le plusvalenze e minusvalenze derivanti dalla valutazione degli strumenti derivati di copertura e delle posizioni oggetto di
copertura di fair value hedge vengono allocate nella voce “Risultato netto dell’attività di copertura”;
• le plusvalenze e minusvalenze derivanti dalla valutazione degli strumenti derivati di copertura di cash flow hedge”, per la parte
efficace, vengono allocate in un’apposita riserva di valutazione di patrimonio netto “Riserva per la copertura di flussi finanziari
futuri”, al netto dell’effetto fiscale differito. Per la parte inefficace tali risultanze vengono contabilizzate a Conto economico
nella voce “Risultato netto dell’attività di copertura”.
79
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
In caso di copertura di strumenti rappresentativi di capitale per i quali è stata esercitata irrevocabilmente al momento della
prima iscrizione l’opzione per la rilevazione nel prospetto della redditività complessiva delle variazioni di fair value successive, le
plusvalenze e minusvalenze derivanti dalla valutazione degli strumenti derivati di copertura, riferibili alla componente coperta,
vengono allocate nella medesima voce di patrimonio netto.
5. Partecipazioni
Iscrizione
Le partecipazioni sono iscritte alla data di regolamento. All’atto della rilevazione iniziale le interessenze partecipative sono
contabilizzate al costo, comprensivo dei costi e proventi direttamente attribuibili alla transazione.
Classificazione
La presente voce include:
• società controllate;
• società soggette a controllo congiunto;
• altre partecipazioni di esiguo valore.
Valutazione
I principi IAS 27, IAS 28 e IFRS 11 prevedono che nel Bilancio dell’impresa le società controllate, le società sottoposte a controllo
congiunto e le società collegate siano valutate al costo, soluzione per la quale la Banca ha optato, oppure al fair value, in
conformità all’IFRS9 o secondo il metodo del patrimonio netto (equity method).
Se esistono evidenze che il valore di una partecipazione possa aver subito una riduzione, si procede alla stima del valore
recuperabile della partecipazione stessa, tenendo conto del valore attuale dei flussi finanziari futuri che la partecipazione potrà
generare, incluso il valore di dismissione finale dell’investimento.
Se il valore di recupero risulta inferiore al valore contabile, la relativa differenza è imputata a Conto economico nella voce “Utili
(Perdite) delle partecipazioni”, come descritto nel successivo paragrafo “Modalità di determinazione delle perdite di valore (Impairment)”.
Qualora i motivi della perdita di valore siano rimossi a seguito di un evento verificatosi successivamente alla rilevazione
della riduzione di valore, sono effettuate riprese di valore con imputazione a Conto economico, che non possono eccedere
l’ammontare delle perdite da impairment precedentemente registrate.
La quota di pertinenza della partecipante di eventuali perdite della partecipata, eccedente il valore di iscrizione della
partecipazione, è rilevata in un apposito fondo nella misura in cui la partecipante è impegnata ad adempiere a obbligazioni
legali o implicite della partecipata, o comunque, a coprirne le perdite.
Cancellazione
Le partecipazioni sono cancellate quando scadono i diritti contrattuali sui flussi finanziari derivati dalle attività stesse o quando
esse sono cedute, trasferendo sostanzialmente tutti i rischi e benefici ad esse connessi.
Rilevazione delle componenti reddituali
I dividendi sono rilevati all’interno della voce “Dividendi e proventi simili”, nel momento in cui sorge il diritto a riceverne il
pagamento.
Eventuali rettifiche/riprese di valore connesse con il deterioramento delle partecipazioni, nonché utili o perdite derivanti dalla
cessione di partecipazioni sono rilevati nella voce “Utili (Perdite) delle partecipazioni”.
6. Attività materiali
Iscrizione
Le attività materiali sono inizialmente iscritte al costo, che comprende, oltre al prezzo di acquisto, tutti gli eventuali oneri
accessori direttamente imputabili all’acquisto e alla messa in funzione del bene.
Le spese di manutenzione straordinaria, che comportano un incremento dei benefici economici futuri, sono imputate ad
incremento del valore dei cespiti, mentre gli altri costi di manutenzione ordinaria sono rilevati a Conto economico.
I contratti di leasing (in qualità di locatario) sono contabilizzati (in applicazione dell’IFRS 16) sulla base del modello del diritto
d’uso. Alla data di rilevazione iniziale, il valore del diritto d’uso è determinato pari al valore di iscrizione iniziale della Passività
per leasing, corretto per le seguenti componenti:
• i pagamenti dovuti per il leasing effettuati alla data o prima della data di decorrenza al netto degli incentivi al leasing ricevuti;
• i costi iniziali diretti sostenuti dal locatario;
• la stima dei costi che il locatario dovrà sostenere per lo smantellamento e la rimozione dell’attività sottostante e per il ripristino
del sito in cui è ubicata o per il ripristino dell’attività sottostante nelle condizioni previste dai termini e dalle condizioni del leasing.
80
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Nel momento in cui l’attività è resa disponibile alla Banca per il relativo utilizzo (data di rilevazione iniziale), viene rilevato il
diritto d’uso relativo.
Nell’identificazione dei diritti d’uso, la Banca applica le “semplificazioni” consentite dall’IFRS 16 e quindi non sono considerati i
contratti aventi caratteristiche:
• “short-term”, ovvero aventi una vita residua inferiore ai 12 mesi;
• “low-value”, ovvero aventi un valore stimato dell’asset inferiore a Euro 5.000.
Rispetto alle altre scelte applicative adottate dalla Banca, si evidenzia:
• con riferimento alla durata dei leasing “Immobiliari”, la Banca considera come “ragionevolmente certo” solo il primo periodo
di rinnovo, salvo clausole contrattuali e circostanze specifiche che conducano a durate contrattuali differenti;
• per quanto attiene alle categorie “Autovetture” e “Altri contratti”, la Banca si avvale dell’espediente pratico per cui è concesso
al locatario di non separare le componenti di leasing dalle altre componenti trattandole, pertanto, come un’unica componente
di leasing. Per quanto riguarda invece la classe dei leasing immobiliari, la Banca ha valutato la componente non leasing non
significativa.
Classificazione
Le attività materiali comprendono i terreni, gli immobili strumentali, gli investimenti immobiliari, gli impianti tecnici, i mobili, gli
arredi e le attrezzature di qualsiasi tipo.
Si tratta di attività materiali che si ritiene di utilizzare per più di un periodo e che sono detenute per essere utilizzate nella
produzione o nella fornitura di beni e servizi, per essere affittate a terzi, o per scopi amministrativi.
Sono inclusi i diritti d’uso acquisiti in leasing (in qualità di locatario), qualora tali diritti abbiano ad oggetto beni classificabili
come attività materiali.
Sono inoltre inclusi i beni in attesa di leasing finanziario e i beni in corso di costruzione destinati ad essere concessi in leasing
finanziario (in qualità di locatore), nel caso di contratti “con ritenzione dei rischi”, nonché i beni concessi in leasing operativo
(sempre in qualità di locatore).
La voce accoglie anche le attività materiali classificate in base allo IAS 2 “Rimanenze”.
La voce include inoltre le migliorie e le spese incrementative sostenute su beni di terzi, relative ad attività materiali identificabili
e separabili.
Valutazione
Le attività materiali, inclusi i diritti d’uso, sono valutate, successivamente alla loro iscrizione iniziale, con il metodo del costo, al
netto di eventuali ammortamenti e perdite di valore, ad eccezione delle seguenti categorie:
• immobili di proprietà ad uso funzionale (IAS 16), che sono valutati secondo il metodo della rideterminazione del valore, secondo
il quale le attività materiali, il cui fair value può essere attendibilmente determinato, sono iscritte ad un valore rideterminato,
pari al fair value alla data della rideterminazione di valore, al netto degli ammortamenti cumulati e delle eventuali perdite per
riduzione di valore accumulate;
• immobili detenuti a scopo di investimento (IAS 40), compresi i diritti d’uso, che sono valutati secondo il metodo del fair value,
secondo il quale tutti gli investimenti immobiliari sono valutati al fair value, e non sono più oggetto né di ammortamento né
di verifica d’impairment;
• degli immobili rimanenza (IAS 2), che sono valutati al minore tra il costo ed il valore netto di realizzo, rappresentato dal prezzo
di vendita stimato meno i costi presunti per il completamento e gli altri costi necessari per realizzare la vendita.
In seguito alla rilevazione iniziale, ad ogni chiusura di bilancio, per gli immobili di proprietà ad uso funzionale (IAS 16) possono
avere luogo le seguenti rilevazioni contabili:
• se il valore contabile è aumentato a seguito di una rideterminazione di valore, l’incremento deve essere rilevato in un’apposita
riserva da rivalutazione nel Patrimonio netto. Tuttavia, l’aumento deve essere rilevato nel Conto economico nella misura in cui
esso ripristina una diminuzione di valore della stessa attività rilevata precedentemente nel Conto economico;
• se il valore contabile è diminuito a seguito di una rideterminazione di valore, la diminuzione deve essere rilevata a Conto
economico. Tuttavia, la diminuzione deve essere rilevata nel prospetto delle altre componenti di conto economico complessivo
come eccedenza di rivalutazione, nella misura in cui vi siano eventuali saldi a credito nella riserva di rivalutazione in riferimento
a tale attività. La diminuzione rilevata nel prospetto delle altre componenti di Conto economico complessivo riduce l’importo
accumulato nel Patrimonio Netto sotto la voce riserva di rivalutazione.
81
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Quando un’unità immobiliare detenuta ad uso funzionale (IAS 16) viene rivalutata, il valore contabile di tale attività è ricondotto
all’importo rivalutato tramite l’eliminazione dell’ammortamento cumulato a fronte del valore contabile lordo dell’attività (c.d.:
elimination approach).
Per gli immobili detenuti a scopo di investimento (IAS 40) invece, in seguito alla rilevazione iniziale e ad ogni chiusura di
bilancio, viene rilevata a Conto economico:
• una componente positiva di reddito in caso di differenza positiva fra il fair value e il valore di bilancio;
• una componente negativa di reddito in caso di differenza negativa fra il fair value e il valore di bilancio.
Per maggiori informazioni sulle modalità di determinazione del fair value degli immobili, si rimanda al successivo paragrafo
“Informativa sul fair value”, “ Modalità e frequenza di identificazione del fair value per gli immobili di proprietà”.
Le Attività materiali sono sistematicamente ammortizzate lungo la loro vita utile, individuata per singola categoria omogenea
ovvero, per il patrimonio immobiliare, sul singolo immobile in sede di iscrizione iniziale, adottando come criterio di ammortamento
il metodo a quote costanti, ad eccezione:
• dei terreni, siano essi stati acquisiti singolarmente o incorporati nel valore dei fabbricati (con esclusione dei valori d’uso su
immobili), in quanto hanno vita utile illimitata. Nel caso in cui il loro valore sia incorporato nel valore del fabbricato, sono
considerati beni separabili dall’edificio; la suddivisione tra il valore del terreno e il valore del fabbricato avviene sulla base di
perizie di esperti indipendenti;
• degli immobili detenuti a scopo di investimento, in quanto, essendo valutati al fair value, non sono oggetto di processo di
ammortamento;
• del patrimonio artistico, in quanto la vita utile di un’opera d’arte non può essere stimata ed il suo valore è normalmente
destinato ad aumentare nel tempo;
• delle rimanenze classificate ai sensi dello IAS 2.
La vita utile delle attività funzionali viene rivista almeno alla fine di ogni esercizio e l’eventuale modifica rispetto all’esercizio
precedente è trattata come una change in accounting estimates, disciplinata dallo IAS 8, e conseguentemente contabilizzata
prospetticamente, determinando degli impatti sulla quota ammortamento dell’esercizio in cui avviene la modifica e sulle quote
ammortamento degli esercizi successivi.
Ad ogni chiusura di bilancio o di situazione infrannuale, se esiste qualche indicazione che dimostri che un’attività possa aver
subito una perdita di valore, si procede al confronto tra il valore di carico del cespite ed il suo valore di recupero, pari al più
elevato tra il fair value, al netto degli eventuali costi di vendita, ed il relativo valore d’uso del bene, inteso come il valore attuale
dei flussi futuri originati dal cespite come descritto nel successivo paragrafo “Modalità di determinazione delle perdite di valore
(Impairment)”. Eventuali rettifiche di valore sono rilevate a Conto economico.
Sono esclusi dal processo di determinazione delle perdite di valore (Impairment) gli immobili detenuti a scopo di investimento.
Qualora vengano meno i motivi che hanno portato alla rilevazione della perdita, si dà luogo ad una ripresa di valore, che non può
superare il valore che l’attività avrebbe avuto, al netto degli ammortamenti calcolati in assenza di precedenti perdite di valore.
Per gli immobili ad uso funzionale, valutati secondo il metodo della rideterminazione del valore, qualsiasi perdita per riduzione
di valore di un’attività rivalutata deve essere trattata come una diminuzione della rivalutazione fino a concorrenza della stessa,
dopodiché qualunque differenza è imputata a Conto economico.
Le attività materiali rilevate ai sensi dello IAS 2 sono valutate al minore tra il costo ed il valore netto di realizzo. Le eventuali
rettifiche sono rilevate a Conto economico.
Cambiamenti di destinazione delle unità immobiliari
BPER Banca effettua il cambiamento di destinazione delle unità immobiliari, tra le diverse categorie (regolate rispettivamente
da: IAS 16, IAS 40, IAS 2), solo se vi è un cambiamento nell’uso dell’unità immobiliare. Nel caso di un cambiamento di
destinazione da investimento immobiliare iscritto al fair value a unità immobiliare ad uso funzionale o a rimanenza, il fair value
alla data del cambiamento di destinazione deve essere considerato il sostituto del costo dell’unità immobiliare per la successiva
contabilizzazione, secondo quanto previsto dallo IAS 16, dall’IFRS 16 o dallo IAS 2.
Se un’unità immobiliare ad uso funzionale diviene un investimento immobiliare che deve essere iscritto al fair value, BPER Banca
applica lo IAS 16 per le unità immobiliari di proprietà e l’IFRS 16 per le unità immobiliari detenute dal locatario come attività
consistente nel diritto di utilizzo sino alla data in cui si verifica il cambiamento d’uso. BPER Banca tratta qualunque differenza
esistente a tale data tra il valore contabile dell’unità immobiliare secondo quanto disposto dallo IAS 16 o dall’IFRS 16 e il fair
value allo stesso modo di una rivalutazione, secondo quanto previsto dallo IAS 16.
Sino alla data in cui un’unità immobiliare ad uso del proprietario diviene un investimento immobiliare iscritto al fair value, BPER
Banca ammortizza l’unità immobiliare (o l’attività consistente nel diritto di utilizzo) e rileva qualsiasi perdita per riduzione di
valore che si è verificata. BPER Banca tratta qualsiasi differenza esistente a tale data tra il valore contabile dell’unità immobiliare
secondo quanto disposto dallo IAS 16 o dall’IFRS 16 e il fair value allo stesso modo di una rivalutazione secondo quanto previsto
dallo IAS 16. In particolare, qualsiasi decremento risultante nel valore contabile dell’unità immobiliare è imputato all’utile
(perdita) d’esercizio. Tuttavia, nella misura in cui l’importo è compreso nella riserva di rivalutazione di quell’unità immobiliare, il
decremento è rilevato nel prospetto delle altre componenti di Conto economico complessivo e riduce la riserva di rivalutazione
inclusa nel Patrimonio netto.
82
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Qualsiasi incremento risultante nel valore contabile è trattato nel seguente modo:
• l’incremento, nella misura in cui rettifica una precedente perdita per riduzione di valore di quell’immobile, è imputato a
Conto Economico. L’importo rilevato a Conto Economico non deve superare l’ammontare necessario per ripristinare il valore
contabile, così come questo sarebbe stato determinato (al netto dell’ammortamento) se non fosse stata rilevata alcuna
perdita per riduzione di valore;
• ogni restante parte dell’incremento è rilevata nel prospetto delle altre componenti di Conto economico complessivo e
aumenta la riserva di rivalutazione inclusa nel Patrimonio netto. Al momento della successiva dismissione dell’investimento
immobiliare, la riserva di rivalutazione inclusa nel Patrimonio netto viene trasferita a retained earnings. Il trasferimento dalla
riserva di rivalutazione a retained earnings non transita per il Conto economico.
Cancellazione
Un’attività materiale è eliminata contabilmente dallo Stato patrimoniale al momento della dismissione, o quando il bene è
permanentemente ritirato dall’uso e dalla sua dismissione non sono attesi benefici economici futuri. Nel caso di attività
materiali detenute a scopo funzionale (IAS 16) alle quali si applica il criterio della rideterminazione del valore, l’eventuale
plusvalenza derivante dalla cessione/eliminazione, ivi incluso quanto cumulato alla voce “Riserve da valutazione” viene trasferita
direttamente alla voce “Riserve – Utili (perdite) portati a nuovo”, senza transitare dal Conto economico.
Rilevazione delle componenti reddituali
Gli ammortamenti, calcolati pro-rata temporis, delle attività valutate al costo o al fair value secondo i requisiti dello IAS 16 sono
rilevati a Conto economico nella voce “Rettifiche/riprese di valore nette su attività materiali”.
Le rideterminazioni di valore di segno positivo degli immobili funzionali sono rilevate a Patrimonio Netto nella voce “Riserve da
valutazione”, a meno che non ripristinino una diminuzione di valore dell’attività rilevata in precedenza a Conto economico (in
tale caso, le variazioni positive di valore sono rilevate a Conto economico nella voce “Risultato netto della valutazione al fair value
delle attività materiali e immateriali”).
Le rideterminazioni di valore di segno negativo degli immobili funzionali sono rilevate a Conto economico nella voce “Risultato
netto della valutazione al fair value delle attività materiali e immateriali” a meno che la voce “Riserva da valutazione” relativa allo
specifico immobile non sia capiente (in tale caso, le variazioni negative sono rilevate a Patrimonio Netto a decremento della
voce “Riserva da valutazione”).
Le eventuali rettifiche o riprese di valore per deterioramento delle attività materiali valutate secondo il criterio del costo o
della rideterminazione del valore (impairment) sono rilevate a Conto economico nella voce “Rettifiche/riprese di valore nette
su attività materiali”, a meno che, per le attività valutate secondo il criterio di rideterminazione del valore, non sia capiente la
Riserva da valutazione relativa alla specifica unità immobiliare.
Le variazioni di fair value, sia positive sia negative, relative a immobili detenuti a scopo di investimento sono rilevate a Conto
economico nella voce “Risultato netto della valutazione al fair value delle attività materiali e immateriali”.
Le eventuali rettifiche di valore su rimanenze di attività materiali (IAS2) derivanti dall’applicazione del criterio di valutazione al minore
fra costo e valore netto di realizzo, sono rilevate alla voce “Rettifiche/riprese di valore nette su attività materiali” di conto economico.
Gli utili o le perdite da cessione sono invece rilevati a Conto economico nella voce “Utili (Perdite) da cessione di investimenti”.
7. Attività immateriali
Iscrizione
Le attività immateriali diverse dall’avviamento sono inizialmente rilevate al costo, rappresentato dal prezzo di acquisto e da
qualunque costo diretto sostenuto per predisporre l’utilizzo dell’attività stessa.
Un’attività immateriale può essere iscritta come avviamento quando la differenza positiva tra il costo di acquisto della
partecipazione (comprensivo degli oneri accessori) e il fair value degli elementi patrimoniali acquisiti, compresi quelli individuati
a seguito della Purchase Price Allocation (PPA), sia rappresentativo delle capacità reddituali future della partecipata (goodwill).
Qualora tale differenza risulti negativa (badwill), o nell’ipotesi in cui il goodwill non sia supportato da effettive capacità reddituali
future della partecipata, la differenza stessa è iscritta direttamente a Conto economico.
Classificazione
Le attività immateriali sono quelle attività non monetarie, identificabili, prive di consistenza fisica, dalle quali è prevedibile che
possano affluire benefici economici futuri.
Le caratteristiche necessarie per soddisfare la definizione di attività immateriali sono:
• identificabilità;
• controllo della risorsa in oggetto;
• esistenza di prevedibili benefici economici futuri.
In assenza di una delle suddette caratteristiche, la spesa per acquisire o generare la stessa internamente è rilevata come costo
nell’esercizio in cui è stata sostenuta.
L’avviamento è rappresentato dall’eccedenza del costo di acquisto di una partecipazione rispetto al fair value, alla data di
acquisto, di attività e passività acquisite.
83
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Le altre attività immateriali sono iscritte come tali se sono identificabili e trovano origine in diritti legali o contrattuali. Tra
queste, non sono invece inclusi diritti d’uso acquisiti in leasing operativo (in qualità di locatario) e relativi all’utilizzo di un’attività
immateriale in quanto BPER Banca, rispetto alla facoltà data dall’IFRS 16.4, non ha ritenuto di applicare l’IFRS 16 ad eventuali
leasing operativi su attività immateriali diverse da quelle acquisibili in licenza d’uso.
Tra le “Attività immateriali” trovano iscrizione anche i software acquistati in licenza d’uso che soddisfino le condizioni poste
dallo IAS 38. Più nello specifico, facendo riferimento anche alle indicazioni fornite dallo Staff Paper dell’IFRIC di novembre 2018
(Agenda ref 5 – Customer’s right to access the supplier’s software hosted on the cloud (IAS 38)), BPER Banca ha individuato le
seguenti condizioni come rilevanti al fine di riconoscere un’attività immateriale a fronte di software acquistati:
• esistenza di un diritto d’uso esclusivo (connesso alla licenza d’uso acquistata);
• diritto e possibilità di ottenere copia del software (“diritto al download”);
• possesso e possibilità effettiva d’utilizzo della copia del software acquistato, riconosciuta in caso di installazione presso i
propri server.
Nel caso in cui siano soddisfatte le tre condizioni evidenziate, a fronte dell’acquisto del software BPER Banca procederà
alla rappresentazione di esso come attività immateriale, da assoggettare ad ammortamento lungo la vita utile stimata. Si
prevede inoltre che le spese inizialmente sostenute (anche nella forma di servizi esterni) per il set-up, personalizzazioni ed
implementazione del software possano essere considerate parte del valore iniziale dell’attività immateriale qualora connesse
alle analisi funzionali e successive fasi di implementazione.
Nel caso in cui, invece, non siano soddisfatte le condizioni sopra evidenziate per l’individuazione di un’attività immateriale,
l’acquisto avrà ad oggetto servizi di accesso a software che, nella sostanza, rimangono nel possesso del provider (tali situazioni
possono essere generalmente identificate con software acquistati via “cloud”). La rappresentazione in bilancio dei servizi
acquistati verrà rilevata a Conto economico alla voce “Spese amministrative: b) “Altre spese amministrative”, secondo il criterio della
competenza economica; nel caso in cui il costo inizialmente sostenuto faccia riferimento ad un orizzonte temporale pluriennale,
questo potrà essere sospeso (risconti attivi – Altre attività) ed attribuito a Conto economico sulla durata complessiva del
contratto. Nel caso in cui il canone complessivamente pagato al fornitore per l’accesso al software sia comprensivo di diverse
tipologie di servizio fornite, il costo andrà ripartito e contabilizzato per competenza in funzione dello specifico servizio ottenuto.
Valutazione
Qualora la vita utile dell’attività immateriale sia indefinita, come per l’avviamento, non si procede all’ammortamento, ma alla
periodica verifica dell’adeguatezza del valore di iscrizione. Con periodicità annuale, od ogni volta che vi sia evidenza di perdita
di valore, è effettuato un test di verifica dell’adeguatezza del valore, come riportato nel successivo paragrafo “Modalità di
determinazione delle perdite di valore (Impairment)”. Le rettifiche di valore sono rilevate a Conto economico senza possibilità di
ripresa successiva.
A differenza dell’avviamento, il costo delle immobilizzazioni immateriali a vita utile definita è ammortizzato a quote costanti (o,
eventualmente, in quote decrescenti sulla base dell’afflusso dei benefici economici attesi dall’attività. È previsto, in ogni caso,
che in presenza di evidenze di perdite di valore, il test di verifica venga effettuato anche su tali attività confrontando il valore
recuperabile con il relativo valore contabile.
Pertanto, ad ogni chiusura di bilancio o di situazione infrannuale, in presenza di evidenze di perdite di valore, si procede alla
stima del valore di recupero dell’attività. L’ammontare della perdita, rilevato a Conto economico, è pari alla differenza tra il valore
contabile dell’attività ed il valore recuperabile, se quest’ultimo è inferiore, come riportato nel successivo paragrafo “Modalità di
determinazione delle perdite di valore (Impairment)”.
Cancellazione
Un’attività immateriale è eliminata dallo Stato patrimoniale al momento della dismissione e qualora non siano attesi benefici
economici futuri.
Rilevazione delle componenti reddituali
Sia gli ammortamenti che eventuali rettifiche o riprese di valore per deterioramento di attività immateriali, diverse dagli
avviamenti, vengono rilevate a Conto economico nella voce “Rettifiche/riprese di valore nette su attività immateriali”.
Gli utili o le perdite da cessione sono invece rilevati nella voce “Utili (Perdite) da cessione di investimenti”.
Le rettifiche di valore degli avviamenti sono iscritte nella voce “Rettifiche di valore dell’avviamento”.
8. Attività non correnti e gruppi di attività in via di dismissione
Iscrizione e classificazione
Sono classificate nella voce dell’attivo “Attività non correnti e gruppi di attività in via di dismissione” e nella voce del passivo
“Passività associate ad attività in via di dismissione”, attività non correnti o gruppi di attività/passività (materiali, immateriali e
finanziarie) per le quali è stato avviato un processo di dismissione e la loro vendita è ritenuta altamente probabile.
84
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Valutazione
Le suddette attività e passività sono valutate al minore tra il valore di carico, determinato secondo i principi IFRS di riferimento,
e il loro fair value, al netto dei costi di cessione, a meno che non si tratti di immobili detenuti a scopo di investimento, che, sulla
base del paragrafo 5 dell’IFRS 5, anche se sono classificati nella voce dell’attivo “Attività non correnti e gruppi di attività in via di
dismissione”, sono valutati conformemente ai requisiti IAS 40, e quindi al fair value con impatto delle variazioni di fair value a
Conto economico.
Cancellazione
Le attività ed i gruppi di attività/passività non correnti in via di dismissione sono eliminati dallo stato patrimoniale al momento
della dismissione.
Rilevazione delle componenti reddituali
I relativi proventi ed oneri (al netto dell’effetto fiscale) relativi a gruppi di attività in via di dismissione, sono esposti nel Conto
economico alla voce “Utile (Perdita) delle attività operative cessate al netto delle imposte”.
9. Fiscalità corrente e differita
Le imposte del periodo sono determinate applicando la normativa in vigore alla data di riferimento dell’Informativa finanziaria
(tenendo conto anche delle novità introdotte dall’ultima Legge di Bilancio).
Le imposte anticipate sono iscritte a seguito dell’esito positivo del Probability test così come previsto dallo IAS 12 relativamente
a variazioni temporanee e perdite fiscali e crediti d’imposta. L’orizzonte temporale adottato dalla Banca per lo sviluppo delle
previsioni di recupero è di 5 anni, coerente con altri processi di stima che si basano su proiezioni di risultati futuri.
Iscrizione e classificazione
Le poste della fiscalità corrente accolgono il saldo netto tra i debiti da assolvere per imposte sul reddito di competenza
dell’esercizio e le attività fiscali correnti nei confronti dell’Amministrazione finanziaria rappresentate dagli acconti e dagli altri
crediti d’imposta per ritenute d’acconto subite o altri crediti d’imposta recuperabili in compensazione.
Le attività fiscali correnti accolgono altresì i crediti d’imposta per i quali è stato richiesto il rimborso alle Autorità fiscali
competenti.
Le poste della fiscalità differita rappresentano, invece, imposte sul reddito recuperabili in periodi futuri per differenze
temporanee deducibili e per perdite fiscali pregresse (attività differite) e imposte sul reddito pagabili in periodi futuri per
differenze temporanee tassabili (passività differite).
Valutazione
Le attività per imposte anticipate, relative a differenze temporanee deducibili ed a benefici fiscali futuri ottenibili dal riporto
a nuovo di perdite fiscali, vengono iscritte in bilancio nella misura in cui è probabile che sarà realizzato un reddito imponibile
che ne consentirà il recupero. La stima è effettuata attraverso lo svolgimento del “probability test”, così come previsto dallo
IAS 12. Tale test si basa su una previsione economica sviluppata su un orizzonte prospettico di 5 anni, rettificandone l’utile ante
imposte per considerare le future variazioni temporanee e permanenti in conformità alla normativa fiscale in vigore alla data di
valutazione, così da addivenire ad una stima dei risultati fiscali futuri in grado di determinare il recupero delle imposte differite
attive.
Cancellazione
La fiscalità corrente netta viene generalmente cancellata dal bilancio in sede di liquidazione del carico fiscale dell’esercizio di
riferimento.
La fiscalità differita attiva e passiva viene invece annullata a seguito del conseguito riallineamento di competenza fiscale e di
bilancio per ciascuna componente reddituale o patrimoniale che aveva originato la fiscalità differita stessa. Le attività fiscali
differite vengono inoltre cancellate dal bilancio per l’eventuale quota non più ritenuta recuperabile ad esito del “probability test”
svolto periodicamente.
Rilevazione delle componenti reddituali
Le attività e le passività fiscali sono di norma imputate a Conto economico alla voce “Imposte sul reddito dell’esercizio dell’operatività
corrente”.
Fanno eccezione quelle derivanti da operazioni imputabili direttamente al patrimonio netto, che devono, conseguentemente,
rapportarsi alla medesima voce, ovvero quelle derivanti da operazioni di aggregazione societaria, che rientrano nel computo del
valore dell’avviamento (o dell’avviamento negativo).
85
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
10. Fondi per rischi e oneri
Iscrizione
I Fondi per rischi ed oneri sono passività di ammontare o scadenza incerti, rilevati in bilancio quando ricorrono le seguenti
contestuali condizioni:
• esiste un’obbligazione attuale alla data di riferimento del bilancio, che deriva da un evento passato. L’obbligazione deve essere
di tipo legale (trova origine da un contratto, normativa o altra disposizione di legge) o implicita (nasce nel momento in cui
l’impresa genera nei confronti di terzi l’aspettativa che vengano assolti gli impegni anche se non rientranti nella casistica delle
obbligazioni legali);
• è probabile che si verifichi un’uscita finanziaria;
• è possibile effettuare una stima attendibile dell’ammontare dell’obbligazione.
A fronte di passività solo potenziali e non probabili non è rilevato alcun accantonamento, bensì fornita informativa sui rischi
esistenti nella Nota integrativa.
Classificazione
In questa voce sono inclusi i fondi relativi a prestazioni di lungo termine e a prestazioni successive alla cessazione del rapporto di
lavoro dipendente trattati dal Principio IAS 19, di cui si rinvia al successivo paragrafo “Altre informazioni – Benefici ai dipendenti”,
e i “Fondi per rischi e oneri” trattati dal Principio IAS 37.
Nella sottovoce “impegni e garanzie rilasciate” vanno indicati i fondi per rischio di credito a fronte di impegni a erogare fondi e
di garanzie finanziarie rilasciate che sono soggetti alle regole di svalutazione dell’IFRS 9 (cfr. paragrafo 2.1 lettera e); paragrafo
5.5; appendice A) e i fondi su altri impegni e altre garanzie che non sono soggetti alle regole di svalutazione dell’IFRS9.
Valutazione
Laddove l’elemento temporale sia significativo, gli accantonamenti sono attualizzati utilizzando i tassi correnti di mercato.
L’accantonamento è rilevato a Conto economico.
Per la valutazione di “impegni e garanzie rilasciate”, si rimanda a quanto evidenziato al paragrafo “Modalità di determinazione
delle perdite di valore (Impairment)”.
Cancellazione
I fondi accantonati sono riesaminati ad ogni data di riferimento del bilancio e rettificati per riflettere la migliore stima
corrente. Quando l’impiego di risorse, atte a produrre benefici economici per adempiere all’obbligazione, diviene improbabile,
l’accantonamento viene stornato.
In aggiunta, ciascun fondo è utilizzato unicamente per far fronte a quelle uscite per le quali è stato originariamente costituito.
Rilevazione delle componenti reddituali
Le rettifiche e le riprese di valore degli impegni e garanzie rilasciate sono rilevate nella voce di Conto economico “Accantonamenti
netti ai fondi per rischi e oneri: a) Impegni e garanzie rilasciate”.
Gli accantonamenti e i recuperi a fronte dei Fondi per rischi e oneri, compresi gli effetti temporali, sono allocati alla voce di
Conto economico “Accantonamenti netti ai fondi per rischi e oneri – Altri accantonamenti netti”. I fondi rischi alimentati a fronte
di remunerazione a dipendenti, in applicazione dello IAS 19, trovano contropartita economica nella voce di Conto economico
“Spese amministrative: a) Spese per il personale”.
Gli accantonamenti sono iscritti al valore rappresentativo della miglior stima dell’ammontare che l’impresa ragionevolmente
pagherebbe per estinguere l’obbligazione o per trasferirla a terzi alla data di reporting. Quando l’effetto finanziario del tempo
è significativo e le date di pagamento delle obbligazioni sono attendibilmente stimabili, l’accantonamento è determinato
attualizzando i flussi di cassa attesi determinati tenendo conto dei rischi associati all’obbligazione; l’incremento del Fondo
connesso al trascorrere del tempo è rilevato a Conto economico.
11. Passività finanziarie valutate al costo ammortizzato
Iscrizione
La prima iscrizione è effettuata sulla base del fair value delle passività, normalmente pari all’ammontare incassato o al prezzo
di emissione, aumentato degli eventuali costi/proventi aggiuntivi direttamente attribuibili alla singola operazione di provvista
o di emissione. In tale voce sono iscritti:
• i debiti verso banche;
• i debiti verso clientela;
• i titoli in circolazione;
• i debiti per leasing.
86
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
In relazione ai debiti per leasing, alla data di decorrenza il locatario deve valutare il debito per leasing al valore attuale dei
pagamenti dovuti per il leasing non già versati a tale data. I pagamenti dovuti per il leasing sono attualizzati utilizzando il
tasso di interesse implicito del leasing, se è possibile determinarlo facilmente, altrimenti al tasso di finanziamento marginale,
identificato dalla Banca nel Tasso Interno di Trasferimento (TIT) di raccolta.
I pagamenti futuri da considerare nella determinazione del debito per leasing sono:
• i pagamenti fissi, al netto di eventuali incentivi al leasing da ricevere;
• i pagamenti variabili dovuti per il leasing che dipendono da un indice o da un tasso;
• gli importi che il locatario si prevede dovrà pagare a titolo di garanzie del valore residuo;
• il prezzo di esercizio dell’opzione di acquisto, se il locatario ha la ragionevole certezza di esercitare l’opzione;
• i pagamenti di penalità di risoluzione del leasing, se la durata del leasing tiene conto dell’esercizio da parte del locatario
dell’opzione di risoluzione del leasing.
Classificazione
Le voci “Debiti verso banche”, “ Debiti verso clientela” e “Titoli in circolazione” ricomprendono le varie forme di provvista interbancaria
e con clientela. In tali voci sono ricompresi anche i debiti iscritti dal locatario nell’ambito di operazioni di leasing, nonché la
raccolta effettuata attraverso certificati di deposito e titoli obbligazionari in circolazione, al netto quindi degli eventuali riacquisti.
Valutazione
Dopo la rilevazione iniziale, le passività finanziarie sono valutate al costo ammortizzato secondo il metodo del tasso di
interesse effettivo, ad eccezione delle passività a breve termine, per le quali il fattore temporale risulta trascurabile. Modifiche
alle condizioni contrattuali delle poste a medio-lungo termine (in queste incluse anche i debiti per leasing) comporteranno
l’adeguamento del valore di bilancio in funzione dell’attualizzazione dei flussi previsti dal contratto modificato all’originario
tasso di interesse effettivo, fatte salve le modifiche apportate ai debiti per leasing che, come indicato dall’IFRS 16, comportano
l’utilizzo del tasso aggiornato (ad esempio: la modifica della durata del leasing, la modifica dell’importo dei canoni).
I titoli in circolazione sono iscritti al netto dell’ammontare riacquistato.
Cancellazione
Le passività finanziarie sono cancellate contabilmente dal bilancio quando risultano scadute o estinte. La cancellazione avviene
anche in presenza di riacquisto di titoli precedentemente emessi.
Nel caso di modifica delle condizioni contrattuali, se l’attualizzazione dei nuovi flussi comportasse una variazione del valore
di bilancio della passività superiore al 10%, la modifica stessa è ritenuta dalla Banca “sostanziale” e rilevante ai fini della
cancellazione (derecognition) dell’originaria passività.
La differenza tra valore contabile della passività e l’ammontare pagato per riacquistarla viene registrata a Conto economico.
Rilevazione delle componenti reddituali
Le componenti negative di reddito rappresentate dagli interessi passivi e relativi oneri assimilati sono iscritte per competenza,
sulla base del tasso di interesse effettivo, nelle voci di Conto economico relative agli interessi.
Relativamente ai debiti a breve termine, i costi/proventi agli stessi riferibili sono attribuiti direttamente a Conto economico.
La differenza tra valore contabile della passività e l’ammontare pagato per acquistarla è registrata a Conto economico nella voce
“Utili (perdite) da cessione o riacquisto di: c) passività finanziarie”.
12. Passività finanziarie di negoziazione
Iscrizione
Gli strumenti finanziari in oggetto sono iscritti alla data di sottoscrizione o alla data di emissione ad un valore pari al costo
corrispondente al fair value dello strumento, senza considerare eventuali costi o proventi di transazione direttamente attribuibili
agli strumenti stessi.
Classificazione
In tale categoria di passività sono inclusi i contratti derivati di trading con fair value negativo, nonché i derivati impliciti con
fair value negativo presenti in contratti complessi - in cui il contratto primario è una passività finanziaria - ma non strettamente
correlati agli stessi e quindi rappresentati in bilancio separatamente.
Valutazione
Tutte le passività finanziarie di negoziazione sono valutate al fair value: le metodologie utilizzate per la determinazione dello
stesso sono descritte nel successivo capitolo “Informativa sul fair value”.
87
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Cancellazione
Le passività finanziarie di negoziazione sono cancellate dal bilancio quando scadono i diritti contrattuali sui relativi flussi
finanziari o quando la passività finanziaria è ceduta con trasferimento sostanziale di tutti i rischi ed i benefici derivanti dalla
proprietà della stessa.
Rilevazione delle componenti reddituali
Sono applicati, con gli opportuni adattamenti, i medesimi criteri di rilevazione delle componenti reddituali delle attività
finanziarie detenute per la negoziazione.
13. Passività finanziarie designate al fair value
Iscrizione
Il loro valore di prima iscrizione è il fair value, senza considerare i proventi o costi di transazione.
Classificazione
Una passività finanziaria è designata al fair value al verificarsi di una delle seguenti condizioni:
• tale classificazione permette di eliminare “asimmetrie contabili”, ovvero di ridurre notevolmente una mancanza di uniformità
nella valutazione o nella rilevazione di attività e passività che altrimenti porterebbero alla rilevazione di utili/perdite
determinate su basi diverse;
• fa parte di gruppi di passività, o di attività e passività, che vengono gestiti ed il loro andamento viene valutato in base al fair
value, secondo una documentata strategia di gestione del rischio;
• si è in presenza di un contratto ibrido contenente uno o più derivati incorporati e il derivato incorporato è tale da modificare
significativamente i flussi finanziari che altrimenti sarebbero previsti dal contratto.
L’opzione di designare una passività al fair value è irrevocabile, viene effettuata sul singolo strumento finanziario e non richiede la
medesima applicazione a tutti gli strumenti aventi caratteristiche similari. Tuttavia, non è ammessa la designazione al fair value
di una sola parte di uno strumento finanziario attribuibile ad una sola componente di rischio a cui lo strumento è assoggettato.
Certificates emessi
La Banca classifica come Passività finanziarie designate al fair value le proprie emissioni di certificates.
I certificates sono strumenti derivati cartolarizzati emessi dalla Banca e negoziati su sistemi multilaterali di negoziazione che
replicano, con o senza effetto leva, l’andamento delle attività sottostanti. Tali prodotti possono prevedere una protezione
dell’ammontare sottoscritto dal cliente o di una quota dello stesso in modo incondizionato rispetto all’andamento dei parametri
finanziari a cui risultano indicizzati gli stessi. Da un punto di vista sostanziale, i certificates possono essere definiti come
combinazioni di strategie di strumenti derivati o di attività finanziarie di base e derivati, grazie alle quali è possibile generare
strumenti finanziari aventi caratteristiche proprie, sostanzialmente diverse rispetto a quelle delle attività da cui originano.
In generale, le prassi di mercato hanno ricondotto i certificates alle seguenti due principali tipologie di strumenti:
• Certificates a capitale incondizionatamente protetto: trattasi di quei prodotti che prevedono una garanzia incondizionata
superiore al 50% del capitale inizialmente investito. Ai fini contabili, detti strumenti sono considerati “titoli strutturati”, data
la preponderanza della componente garantita rispetto a quella variabile determinata dall’andamento del sottostante del
certificate;
• Altri certificates: trattasi di quei prodotti senza alcuna protezione, con protezione condizionata, o con protezione incondizionata
del capitale iniziale in misura pari o inferiore al 50%. Per tali prodotti il valore dipende esclusivamente o in modo prevalente
dall’andamento del parametro a cui lo stesso è indicizzato. Per tale motivo gli stessi sono classificati come “strumenti finanziari
derivati”, ed in particolare tra le opzioni emesse. Per tali strumenti l’unico portafoglio contabile ammissibile è quello delle
“Passività finanziarie di negoziazione”.
Ciò premesso, BPER Banca emette certificates a capitale incondizionatamente protetto, principalmente con finalità di raccolta
e classificati nel portafoglio contabile delle “Passività finanziarie designate al fair value”. La suddetta classificazione discende in
primis dalla riconduzione di tali passività ai portafogli gestiti dal Capital Market che, in base alle policy della Banca considerando
gli obiettivi perseguiti e relativo reporting sulle performance realizzate, sono misurati al fair value. In aggiunta, tale classificazione
consente di perseguire una sorta di “natural hedge” rispetto ai derivati stipulati per “pareggiare” i rischi assunti con i derivati
impliciti nelle passività emesse.
Con riferimento ai criteri di rilevazione delle componenti patrimoniali ed economiche dei certificates rilevati tra le “Passività
finanziarie designate al fair value” e dei correlati strumenti di copertura gestionale si rappresenta che:
• le componenti economiche correlate alle emissioni in esame sono incluse nella voce “Risultato netto delle altre attività e
passività finanziarie valutate al fair value con impatto a conto economico – attività e passività finanziarie designate al fair value”.
Detta voce include altresì gli effetti della misurazione del fair value, conseguenti alla variazione nei parametri di mercato
88
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
a cui il certificate è indicizzato, nonché i differenziali pagati alla clientela, periodicamente o a scadenza. Unica eccezione è
rappresentata dagli effetti riconducibili alle variazioni del proprio merito creditizio, rilevati in contropartita di una specifica
riserva patrimoniale (voce “Riserve da valutazione”);
• i derivati gestionalmente collegati alle passività finanziarie valutate al fair value sono classificati nell’attivo a voce “Attività
finanziarie valutate al fair value con impatto a conto economico: a) Attività finanziarie detenute per la negoziazione” o nel passivo
a voce “Passività finanziarie di negoziazione”. Le minusvalenze e le plusvalenze da valutazione, nonché eventuali differenziali
incassati e pagati trovano riconoscimento a Conto economico nella voce “Risultato netto dell’attività di negoziazione”.
Valutazione
Successivamente alla rilevazione iniziale continuano ad essere valorizzate al fair value: le metodologie utilizzate per la
determinazione dello stesso sono riportate al capitolo “Informativa sul fair value”.
Il trattamento contabile richiesto dall’IFRS 9 per le citate passività prevede che le variazioni di fair value associate al merito
creditizio dell’emittente debbano essere rilevate in contropartita di una specifica riserva di patrimonio netto. Il principio
stabilisce inoltre che l’importo imputato nella specifica riserva di patrimonio netto non sia oggetto di successivo “rigiro” a Conto
economico, anche qualora la passività dovesse essere regolata o estinta.
Cancellazione
Le passività finanziarie valutate al fair value sono cancellate contabilmente dal bilancio quando risultano scadute o estinte.
La cancellazione avviene anche in presenza di riacquisto di titoli precedentemente emessi.
Il ricollocamento sul mercato di titoli propri successivamente al loro riacquisto è considerato come una nuova emissione con
iscrizione al nuovo prezzo di collocamento, senza alcun effetto a Conto economico.
Rilevazione delle componenti reddituali
L’intera marginalità correlata alle emissioni in esame è inclusa nella voce “Risultato netto delle altre attività e passività finanziarie
valutate al fair value con impatto a conto economico: a) attività e passività finanziarie designate al fair value”. I soli effetti valutativi
riconducibili alle variazioni del proprio merito creditizio sono rilevati in contropartita di una specifica riserva patrimoniale (voce
“Riserve da valutazione”).
14. Operazioni in valuta
Iscrizione
Le operazioni in valuta estera sono registrate, al momento della rilevazione iniziale, in divisa di conto, applicando all’importo in
valuta estera il tasso di cambio in vigore alla data dell’operazione.
Valutazione
Ad ogni chiusura di bilancio o di situazione infrannuale, le poste di bilancio in valuta estera vengono valorizzate come segue:
• le poste monetarie sono convertite al tasso di cambio alla data di chiusura;
• le poste non monetarie valutate al costo storico sono convertite al tasso di cambio in essere alla data dell’operazione;
• le poste non monetarie valutate al fair value sono convertite utilizzando i tassi di cambio in essere alla data di chiusura del
periodo di reporting.
Classificazione
Sono costituite da tutte le attività e passività denominate in valute diverse dall’Euro.
Cancellazione
Si applicano i criteri indicati per le voci di bilancio corrispondenti. Il tasso di cambio utilizzato è quello alla data di estinzione.
Rilevazione delle componenti reddituali
Le differenze di cambio che derivano dal regolamento di elementi monetari o dalla conversione di elementi monetari a tassi
diversi da quelli di conversione iniziali, o di conversione del bilancio precedente, sono rilevate nel Conto economico del periodo
in cui sorgono.
Quando un utile o una perdita relativi ad un elemento non monetario sono rilevati a patrimonio netto, la differenza di cambio
relativa a tale elemento è rilevata anch’essa a patrimonio. Per contro, quando un utile o una perdita sono rilevati a Conto
economico, è rilevata in Conto economico anche la relativa differenza di cambio.
89
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
15. Altre informazioni
Azioni proprie
Le azioni proprie presenti in portafoglio, a seguito di riacquisto, sono contabilizzate, con segno negativo, alla voce “Azioni
proprie” del passivo di Stato patrimoniale, al prezzo di acquisto. Gli utili o le perdite derivanti dalla loro successiva vendita sono
rilevati come movimenti del patrimonio netto, alla voce “Sovrapprezzi di emissione” del passivo di Stato patrimoniale.
Costi per migliorie e spese incrementative su beni di terzi
I costi della specie sono allocati alla voce “Altre attività”, non ricorrendo i presupposti per essere iscritti alla voce “Attività
materiali”, come previsto dalla normativa di Banca d’Italia.
I relativi ammortamenti sono ricondotti alla voce di Conto economico “Altri oneri/proventi di gestione”.
16. Conto Economico: Ricavi
In aggiunta rispetto a quanto già indicato nei paragrafi precedenti all’interno delle principali voci di bilancio (Rilevazione della
componente reddituale), si evidenzia che i ricavi derivanti da contratti con la clientela sono rilevati, come previsto da IFRS 15, ad
un importo pari al corrispettivo, di cui la Banca si aspetta di avere diritto, in cambio del trasferimento di beni o dei servizi resi al
cliente. I ricavi possono essere riconosciuti:
• in un momento preciso (“point-in-time”), quando l’entità adempie l’obbligazione di fare trasferendo al cliente il bene o servizio
promesso, o
• nel corso del tempo (“overtime”), man mano che l’entità adempie alla propria obbligazione di fare, trasferendo al cliente il
bene o servizio promesso.
Ai fini di tale determinazione, il bene è trasferito quando, o nel corso del periodo in cui, il cliente ne acquisisce il controllo.
Il prezzo dell’operazione è l’importo del corrispettivo a cui l’entità ritiene di avere diritto in cambio del trasferimento al cliente
dei beni o servizi promessi, esclusi gli importi riscossi per conto terzi (per esempio, imposte sulle vendite). Per determinare il
prezzo dell’operazione la Banca tiene conto dei termini del contratto e delle sue pratiche commerciali abituali includendo tutti
i seguenti elementi, ove applicabili:
• corrispettivo variabile, se è altamente probabile che l’ammontare non sia oggetto di rettifiche in futuro;
• limitazione delle stime del corrispettivo variabile;
• esistenza nel contratto di una componente di finanziamento significativa;
• corrispettivo non monetario;
• corrispettivo da pagare al cliente.
BPER Banca ha individuato fattispecie di ricavo legate a servizi prestati alla clientela limitatamente alla voce “Commissioni
attive”. La Banca non ha individuato situazioni significative in merito:
• a corrispettivi relativi a diverse performance obligation prestate alla clientela;
• ai costi sostenuti e sospesi per ottenere ed adempiere ai contratti con i clienti.
Le altre tipologie di ricavi quali interessi e dividendi sono rilevate applicando i seguenti criteri:
• per gli strumenti valutati secondo il costo ammortizzato gli interessi sono rilevati utilizzando il criterio dell’interesse effettivo;
• i dividendi sono rilevati quando si stabilisce il diritto degli azionisti a ricevere il pagamento.
17. Conto Economico: Costi
In aggiunta rispetto a quanto già indicato nei paragrafi precedenti all’interno delle principali voci di bilancio (Rilevazione
della componente reddituale) i costi sono rilevati a Conto Economico secondo il principio della competenza; i costi relativi
all’ottenimento e l’adempimento dei contratti con la clientela devono essere rilevati a Conto Economico in modo correlato ai
relativi ricavi.
Gli incentivi di reclutamento di consulenti finanziari, corrisposti a fronte dell’acquisizione di nuovi contratti con la clientela
(servizi di investimento) sono invece qualificati come “costi sostenuti per l’ottenimento del contratto” ai sensi dell’IFRS 15 e sono
riscontati lungo un orizzonte temporale di sette anni, corrispondente alla durata media attesa dei rapporti contrattuali acquisiti.
I costi e i ricavi marginali direttamente attribuibili all’acquisizione di un’attività o all’emissione di una passività finanziaria
valutata al costo ammortizzato sono rilevati a Conto economico congiuntamente agli interessi dell’attività o passività finanziaria
stessa con il metodo dell’interesse effettivo.
90
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
18. Benefici ai dipendenti
Classificazione
I benefici per i dipendenti, oltre ai benefici a breve termine quali ad esempio salari e stipendi, sono relativi a:
• benefici successivi al rapporto di lavoro;
• altri benefici a lungo termine.
I benefici per i dipendenti successivi al rapporto di lavoro sono a loro volta suddivisi tra quelli basati su programmi a contribuzione
definita e quelli su programmi a benefici definiti, a seconda delle prestazioni previste:
• i programmi a contribuzione definita sono piani di benefici successivi alla fine del rapporto di lavoro, in base ai quali sono
versati dei contributi fissi, senza che vi sia un’obbligazione legale o implicita a pagare ulteriori contributi, se non sussistono
attività sufficienti ad onorare tutti i benefici;
• i programmi a benefici definiti sono piani per benefici successivi alla fine del rapporto di lavoro diversi dai piani a contribuzione
definita.
In tale contesto, in base alla Legge n. 296 del 27 dicembre 2006 (Legge Finanziaria 2007):
• il TFR maturando dal 1° gennaio 2007 si configura come un piano a contribuzione definita, che non necessita di calcolo attuariale;
• il TFR maturato sino alla data indicata al punto precedente permane invece come piano a prestazione definita, ancorché la
prestazione sia già completamente maturata. In conseguenza di ciò, si rende necessario un ricalcolo attuariale del valore del
debito ad ogni data successiva al 31 dicembre 2006.
Gli altri benefici a lungo termine sono benefici per i dipendenti che non sono dovuti interamente entro i dodici mesi successivi
al termine dell’esercizio in cui i dipendenti hanno prestato la loro attività.
Iscrizione e valutazione
Il valore di un’obbligazione a benefici definiti è pari al valore attuale dei pagamenti futuri, previsti come necessari per estinguere
l’obbligazione derivante dall’attività lavorativa svolta dal dipendente nell’esercizio corrente ed in quelli precedenti.
Tale valore attuale è determinato utilizzando il “Metodo della Proiezione Unitaria del Credito”.
I benefici per i dipendenti rientranti tra gli altri benefici a lungo termine, quali quelli derivanti da premi di anzianità che sono
erogati al raggiungimento di una predefinita anzianità di servizio, sono iscritti in base alla valutazione alla data di bilancio della
passività assunta, determinata utilizzando il “Metodo della Proiezione Unitaria del Credito”.
Il Fondo TFR è rilevato tra le passività nella corrispondente voce, mentre gli altri benefici successivi al rapporto di lavoro ed i
benefici a lungo termine diversi vengono rilevati tra i “Fondi per rischi e oneri”.
Rilevazione delle componenti reddituali
I costi per il servizio del programma (service costs) sono contabilizzati tra i costi del personale, così come gli interessi maturati
(interest costs).
I profitti e le perdite attuariali (remeasurements) relativi ai piani a benefici definiti successivi al rapporto di lavoro sono rilevati
integralmente tra le riserve di patrimonio netto nell’esercizio in cui si verificano. Tali profitti e perdite attuariali vengono esposti
nel Prospetto della Redditività Complessiva, così come richiesto dallo IAS 1.
I profitti e le perdite attuariali (remeasurements) relativi agli altri benefici a lungo termine sono rilevati integralmente tra i costi
del personale nell’esercizio in cui si verificano.
19. Piani di pagamento basati su azioni
In linea generale si tratta di pagamenti a favore di dipendenti (o di altri soggetti assimilabili) come corrispettivo delle prestazioni
ricevute, basati su strumenti rappresentativi di capitale.
Nel corso del 2019 è stato approvato il primo piano di pagamento basato su azioni che prevede l’assegnazione gratuita di un
certo numero di azioni ordinarie della Banca ai beneficiari individuati tra il personale considerato strategico a livello BPER Banca,
senza prevedere aumenti di capitale e quindi utilizzando a tal fine le azioni in circolazione riacquistate temporaneamente in
proprietà dalla Banca (non sono invece stati attivati piani c.d. di “Stock option”).
I piani di remunerazione del personale basati su propri strumenti patrimoniali sono rilevati, secondo quanto previsto dall’IFRS
2 - Share based payments, come costi nel Conto economico, sulla base del fair value degli strumenti finanziari attribuiti alla data
di assegnazione (c.d. “grant date”), suddividendo l’onere lungo il periodo previsto dal piano (c.d. “vesting period”).
In considerazione della difficoltà di valutare attendibilmente il fair value delle prestazioni ricevute come contropartita degli
strumenti rappresentativi del capitale, viene fatto riferimento al fair value di questi ultimi, misurato alla data della loro
assegnazione. Sulla base delle indicazioni dell’IFRS 2, tale data corrisponde con il momento in cui le parti dell’accordo sono a
conoscenza dell’esistenza dello stesso.
L’onere relativo ai piani di compensi basati su azioni è rilevato come costo a Conto economico per competenza nella voce Spese
amministrative: a) Spese per il personale”, con contropartita la voce “Riserve” del patrimonio netto.
91
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Piano Long Term Incentive – LTI della Banca
Il Piano Long Term Incentive – LTI (nelle sue due release “2019-2021” e “2022-2024”, rispettivamente approvate dall’Assemblea
ordinaria degli azionisti del 17 aprile 2019 e del 20 aprile 2022
19
) è il piano di incentivazione basato su azioni destinato al
personale più rilevante della Capogruppo e delle società del Gruppo. E’ in corso la predisposizione del Piano di incentivazione
di lungo termine (il Piano ILT 2025-2027), la cui nuova release sarà sottoposto ad approvazione dell’Assemblea ordinaria degli
azionisti del 18 aprile 2025.
Il Piano LTI è finalizzato a riconoscere ai beneficiari un incentivo da corrispondere esclusivamente in azioni ordinarie BPER Banca,
secondo modalità conformi alle disposizioni in materia ed in coerenza con quanto definito nel Piano industriale di Gruppo.
Nell’ambito delle politiche di remunerazione adottate dalla Banca, il Piano LTI evidenzia i seguenti obiettivi:
• allineare gli interessi del Management alla creazione di valore di lungo termine per gli azionisti;
• motivare il Management al raggiungimento degli obiettivi del Piano industriale, in una cornice di sana e prudente gestione
del rischio e di sostenibilità ESG;
• rafforzare lo spirito di appartenenza delle persone chiave per il conseguimento della strategia di medio-lungo termine della
Banca.
L’attuazione del Piano è subordinata al raggiungimento di predeterminate condizioni di accesso che garantiscono oltre alla
redditività anche la stabilità patrimoniale e la liquidità della Banca.
Il bonus riconosciuto al temine del periodo di performance – la cui entità dipende anche dal raggiungimento di specifici obiettivi
di performance, di rendimento del titolo e di sostenibilità – è corrisposto mediante assegnazione gratuita di azioni ordinarie
BPER Banca, assoggettate a clausole di differimento e di retention.
Il bonus viene differito tra il 55% e il 60% in funzione dell’importo riconosciuto alla fine del triennio di riferimento. Il differimento
ha una durata di 5 anni, nel corso del quale la quota differita viene attribuita in 5 tranche annuali di pari importo, previa verifica
delle “condizioni di malus”. Ogni quota attribuita, sia upfront che differita, è poi sottoposta ad un periodo di retention della
durata di un anno.
Il piano LTI della Banca è inquadrabile come operazione con pagamento regolato con strumenti rappresentativi di capitale,
pertanto rientrante nello scope dell’IFRS 2.
Il costo complessivo del piano è pari alla somma del costo calcolato per ogni tranche in base al fair value del titolo BPER
Banca alla data di assegnazione (calcolato alla c.d. “grant date” considerando in modo differenziato il periodo intercorrente
fino all’eventuale assegnazione), moltiplicato per il numero di azioni potenzialmente assegnabili in relazione alla performance
condition.
Tale costo viene ripartito lungo un periodo complessivo di maturazione di 8 anni (“vesting period”) a partire dalla data in cui
le parti dell’accordo sono a conoscenza dell’esistenza dello stesso ovvero, nella situazione specifica del Piano BPER Banca, a
far data dalla informativa trasmessa ai singoli beneficiari del piano, informandoli di essere stati inseriti in esso. Solo da questo
momento il costo dei servizi (attività lavorativa) forniti dai dipendenti/destinatari include anche quanto connesso con il Piano
LTI. La contropartita del costo è un’apposita riserva di patrimonio netto.
20. Targeted Longer-Term Refinancing Operation – TLTRO-III
In linea generale, i programmi relativi alle operazioni mirate di rifinanziamento a più lungo termine (Targeted Longer-Term
Refinancing Operations – TLTRO), sin dalla loro introduzione hanno offerto agli enti creditizi dell’area Euro finanziamenti con
scadenze pluriennali diretti a migliorare il funzionamento del meccanismo di trasmissione della politica monetaria, sostenendo
l’erogazione del credito bancario all’economia reale.
A marzo 2019 ilConsiglio direttivo della BCE ha annunciatouna terza serie di operazioni mirate di rifinanziamento a più lungo
termine (c.d. TLTRO-III) da condurre con frequenza trimestrale da settembre 2019 a dicembre 2021 .
A fronte dell’emergenza Covid-19, il Consiglio Direttivo aveva introdotto condizioni più favorevoli per le operazioni in questione
fino a giugno 2022.
Da ultimo, il 27 ottobre 2022 il Consiglio Direttivo della BCE ha deciso di adottare misure di politica monetaria volte ad assicurare
il tempestivo ritorno dell’inflazione all’obiettivo di medio termine della BCE del 2%. Nell’ambito di tale insieme di misure, il
Consiglio direttivo ha stabilito che, a decorrere dal 23 novembre 2022 e fino alla data di scadenza o alla data di rimborso
anticipato di ciascuna operazione in essere, il tasso di interesse applicato a ciascuna operazione in essere sia indicizzato ai tassi
di interesse di riferimento medi della BCE applicabili sul periodo stesso.
19 Le condizioni della seconda release sono state successivamente modificate dall’Assemblea del 5 novembre 2022 e dall’Assemblea del 3 luglio 2024. Quest’ultima
assemblea si è resa necessaria per garantire la piena coerenza tra la durata del periodo di vesting del piano LTI e la pianificazione strategica pluriennale della
Banca. La chiusura anticipata al 31 dicembre 2024 del Piano industriale BPER e-volution 2022-2025 ha comportato la necessità di allineare la durata del piano
LTI e verificare il raggiungimento dei risultati previsti al 31 dicembre 2024 invece che al 31dicembre 2025, riducendo il periodo di maturazione dell’incentivo
(vesting period) e conseguentemente riducendo pro-quota l’opportunità di bonus target dei destinatari.
92
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Sulla base delle indicazioni tempo per tempo fornite dal Consiglio direttivo di BCE, si ritiene che le caratteristiche delle operazioni
TLTRO-III siano tali da non consentire una immediata riconduzione a fattispecie trattate in modo specifico dai principi IAS/IFRS;
per individuare il trattamento contabile, in particolare, delle seguenti situazioni:
• cambiamento delle stime di raggiungimento degli obiettivi;
• registrazione degli effetti economici, “special interest” in particolare;
• gestione dei rimborsi anticipati,
si ritiene, infatti, di poter far riferimento per analogia allo “IAS 20 – Contabilizzazione dei contributi pubblici e informativa
sull’assistenza pubblica” o all’ “IFRS 9 – Strumenti finanziari”.
La scelta adottata dalla Banca ai fini della contabilizzazione delle operazioni in oggetto è di fare riferimento alle indicazioni
dell’IFRS 9, ritenendo che le condizioni di funding cui le banche hanno accesso tramite le operazioni TLTRO promosse da BCE
siano a condizioni di mercato. La Banca ritiene infatti, che i tassi della BCE possono essere considerati come “tassi di mercato”
poiché è la BCE stessa che ne stabilisce il livello, commisurando tale livello agli obiettivi di erogazione creditizia da raggiungere
(operazioni di politica monetaria). Inoltre, è sempre nella facoltà di BCE modificare in qualsiasi momento il tasso di interesse
TLTRO III. Tale facoltà di modifica in capo a BCE, va peraltro ricondotta a quanto indicato dal par. B.5 4.5 dell’IFRS 9 (finanziamenti
a tassi variabili), determinando una modifica del Tasso Interno di Rendimento – TIR del finanziamento per riflettere le variazioni
del benchmark rate di riferimento. Diversa invece la situazione in cui il tasso del finanziamento venga a modificarsi per la
modifica delle previsioni di raggiungimento del benchmark fissato in termini di net lending; in questa situazione, a parità di TIR,
la modifica dei flussi futuri non può che determinare una variazione nell’ammontare del finanziamento al costo ammortizzato
20
.
21. Acquisto crediti d’imposta originati nell’ambito delle agevolazioni di cui ai Decreti
Legge “Cura Italia” e “Rilancio” (c.d. Ecobonus e Sismabonus)
Al fine di contrastare i negativi effetti economici conseguenti la diffusione della pandemia da Covid-19, con Legge del 17 luglio
2020 n.77 di conversione con modificazioni del decreto-legge 19 maggio 2020, n. 34, (c.d. Decreto “Rilancio”) recante misure
urgenti in materia di salute, sostegno al lavoro e all’economia, il Legislatore ha emanato una serie di provvedimenti che, tra gli
altri, consentono, a determinate condizioni, di beneficiare di una detrazione delle spese sostenute a fronte di specifici interventi
(ad esempio a fronte di interventi che aumentano il livello di efficienza energetica degli edifici esistenti o riducono il rischio
sismico degli stessi.
La legge ha introdotto inoltre la possibilità per il contribuente di optare, in luogo della fruizione diretta della detrazione, per
un contributo anticipato sotto forma di sconto dai fornitori dei beni o servizi (c.d. “sconto in fattura”) o, in alternativa, per la
cessione del credito corrispondente alla detrazione spettante ad altri soggetti, ivi inclusi istituti di credito e altri intermediari
finanziari. Il Governo italiano è ulteriormente intervenuto sul tema attraverso il Decreto Legge n. 50/2022 (c.d. “Decreto Aiuti”)
principalmente rimodulando la platea dei potenziali ricessionari.
Nell’ambito delle proprie politiche commerciali, la Banca ha deciso di proporsi come cessionario dei crediti fiscali nei confronti
della propria clientela.
La banca cessionaria può, a sua volta, utilizzare tali crediti in compensazione attraverso il modello F24 o in alternativa cedere i
crediti ad altri soggetti.
Il Decreto Legge n. 39/2024 ha previsto che la ripartizione iniziale della detrazione su 4/5 anni venga portata a 10 anni per
tutte le spese sostenute a partire dal 2024. In deroga a tale principio nel decreto è prevista una clausola di salvaguardia di tali
detrazioni qualora le stesse siano oggetto di sconto in fattura o di cessione. Pertanto, qualora la Banca si ponga in qualità di
cessionario viene mantenuto il regime temporale previgente.
La quota di credito d’imposta non utilizzata nell’anno non può essere utilizzata negli anni successivi, e non può essere richiesta
a rimborso.
Il medesimo Decreto ha imposto che le rate di crediti tracciabili comprate dalle banche aventi annualità pari o superiore al 2025
siano obbligatoriamente ripartite in 6 rate di pari importo in luogo della rateazione originaria salvo che le stesse rate non siano
state comprate ad un prezzo superiore al 75% della detrazione spettante.
Il DL 39/2024 ha introdotto il divieto di compensazione, per i soli intermediari finanziari, dei crediti superbonus e assimilati con
i debiti contributivi con importanti effetti sulle stime di tax capacity a partire dal 1° gennaio 2025.
Con riferimento alle responsabilità sull’esistenza del credito, la legge, prevede che:
a) i fornitori e i soggetti cessionari rispondono solo per l’eventuale utilizzo del credito d’imposta in modo irregolare o in misura
maggiore rispetto al credito d’imposta ricevuto;
b) qualora sia accertata la mancata sussistenza, anche parziale, dei requisiti che danno diritto alla detrazione d’imposta,
l’Agenzia delle entrate provvede al recupero dell’importo corrispondente alla detrazione non spettante nei confronti dei
soggetti ai quali è stato riconosciuto il bonus (cedente). Inoltre, il DL n. 11 del 17 febbraio 2023, modificando l’art. 121 del
DL 34/2020, ha stabilito che la responsabilità del cessionario è limitata ai soli casi di dolo se dimostra di aver acquisito il
credito ed è in possesso di una serie di documenti elencati nello stesso provvedimento. Questa esclusione di responsabilità
20 L’accounting choice descritta risulta coerente con il Public Statement emesso da ESMA in data 6 gennaio 2021 dedicato a “[…] the third series of the ECB’s
Targeted Longer-Term Refinancing Operations (TLTRO III)”
93
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
opera anche nei confronti dei soggetti che acquistano i crediti dalle banche, a seguito dell’attestazione di possesso della
documentazione.
Con riferimento al trattamento contabile da adottare nel bilancio della banca cessionaria, non essendo la fattispecie univocamente
riconducibile a specifiche indicazioni degli IAS/IFRS, in applicazione di quanto previsto dallo IAS 8, par. 10 e 11, sono comunque
stati valutati diversi possibili scenari concernenti l’applicabilità per analogia dei seguenti principi contabili internazionali:
a) IAS 20 “Contabilizzazione dei contributi pubblici e informativa sull’assistenza pubblica”;
b) IAS 12 “Imposte sul reddito”;
c) IAS 38 “Attività Immateriali”;
d) IFRS 9 “Strumenti finanziari”.
La scelta adottata dalla Banca è di fare riferimento per analogia alle indicazioni dell’IFRS 9, considerando che tali crediti d’imposta
hanno natura sostanziale di attività finanziaria; essi infatti possono essere:
• utilizzati per l’estinzione di un debito (es. debito d’imposta);
• inquadrati in un business model HTC, ovvero con strategia di detenzione fino a scadenza di utilizzo in compensazione, qualora
acquistati entro i limiti della propria tax capacity;
• inquadrati in un business model HTC&S, ovvero secondo una strategia mista di detenzione e/o di vendita entro la data di
utilizzo in compensazione, qualora ne ricorrano le condizioni tecniche/di business;
• inquadrati in un business model di negoziazione, quando già in esubero della propria tax capacity alla data di acquisto;
• classificati all’interno della voce “Altre attività”.
I crediti fiscali, inoltre, sono acquistati dalla Banca ad un prezzo che sconta sia il valore temporale del denaro, che la capacità
di utilizzo/rivendita entro la relativa scadenza temporale. Al momento della rilevazione iniziale, quindi, il credito d’imposta è
rilevato al prezzo della singola operazione – equiparandolo al fair value dello strumento di Livello 3, non essendoci mercati
ufficiali né operazioni comparabili – consentendo di soddisfare in questo modo la condizione posta dall’IFRS 9 secondo cui le
attività e le passività finanziarie vanno inizialmente rilevate al fair value.
La valutazione successiva (misurazione) di tale attività, sempre in coerenza con le indicazioni dell’IFRS 9, è prevista:
• al costo ammortizzato, se classificati HTC;
• al fair value con impatti sulla redditività complessiva, se classificati HTC&S;
• al fair value con impatti a conto economico, se classificati nel portafoglio di negoziazione.
Il costo ammortizzato è definito considerando: i) il valore temporale del denaro; ii) l’utilizzo di un tasso d’interesse effettivo
corretto; e iii) i flussi di utilizzo del credito d’imposta tramite le compensazioni.
Il tasso di interesse effettivo è determinato all’origine in misura tale che i flussi di cassa attualizzati connessi con le compensazioni
attese future stimate lungo la durata prevista del credito d’imposta eguaglino il prezzo d’acquisto dei crediti d’imposta.
In relazione alla determinazione del fair value, stante la natura peculiare di questi strumenti, le oscillazioni di fair value risultano
collegate alle variazioni dei tassi di interesse di mercato, rispetto al tasso interno caratterizzante la singola operazione.
Inoltre, se la Banca dovesse rivedere le proprie stime dell’utilizzo del credito d’imposta tramite compensazione, essa dovrebbe
rettificare il valore contabile lordo del credito d’imposta per riflettere gli utilizzi del credito d’imposta tramite compensazione
stimati, effettivi e rideterminati. In tali situazioni, nell’ambito del Business Model HTC la Banca provvederebbe a ricalcolare il
valore contabile lordo del credito d’imposta come il valore attuale delle nuove stime degli utilizzi del credito d’imposta tramite
compensazione attualizzata all’originario tasso di interesse effettivo. In tale rideterminazione, tenuto conto dell’assenza
di rimborsabilità da parte della controparte (vale a dire dell’Erario), sarebbe incluso quindi un impairment derivante da un
eventuale mancato utilizzo dei crediti d’imposta acquistati. Nell’ambito del Business Model di trading, la revisione delle proprie
stime di recuperabilità si riverserebbe direttamente nella valutazione al fair value degli strumenti.
Considerando l’operatività impostata dal BPER Banca, si ritiene che il rischio di perdite/variazione negativa del fair value conseguente
al mancato utilizzo in compensazione sia scarsamente probabile in quanto, con riferimento al business model HTC, le consistenze
acquistate sono coerenti con la complessiva tax capacity della Banca (costantemente monitorata); in relazione al portafoglio di
trading (ed eventualmente, nel caso in cui ne ricorrano le condizioni tecniche/di business, in relazione al portafoglio HTC&S), a
fronte dei crediti acquistati vengono progressivamente stipulati con controparti identificate nell’ambito della clientela corporate
della Banca accordi di cessione aventi l’obiettivo di garantire la recuperabilità del credito iscritto all’attivo.
Nell’ambito della valutazione al costo ammortizzato, inoltre, non riscontrando un rischio di credito della controparte in quanto
il realizzo dello strumento avviene esclusivamente attraverso la compensazione con i debiti e non attraverso l’incasso dalla
controparte, la disciplina dell’Expected Credit Loss dell’IFRS 9 non risulta applicabile.
94
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
22. Macro Fair Value Hedge sulle poste di raccolta a vista (PAV)
Nell’ambito della Banca, il regime del macro fair value hedge è applicato attualmente per la copertura del rischio di tasso insito
nelle poste di raccolta formalmente a vista.
Macro Fair Value Hedge sulle poste di raccolta a vista (PAV)
Il regime del macro fair value hedge viene applicato limitatamente alla quota parte delle stesse con caratteristiche di raccolta
“core anelastica”, ovvero che risulta in sostanza contraddistinta da un costo tendenzialmente fisso ed una durata stabile nel
tempo, secondo le risultanze dal modello comportamentale adottato dalla Banca.
La raccolta “core anelastica” viene pertanto assimilata ad un portafoglio di depositi passivi a tasso fisso, ognuno dei quali
caratterizzato da un tasso di rendimento pari al tasso fisso di mercato relativo alla sua scadenza. In particolare, il modello
elaborato è costruito come una serie di depositi mensili a tasso fisso, con diverse durate e con pagamento periodico degli
interessi. Le passività identificate come a tasso fisso dal modello comportamentale sono quindi individuate come hedged item
e oggetto del macro fair value hedge a fini contabili.
L’eventuale variazione degli importi individuati dal modello comportamentale con tali caratteristiche, conseguente
all’aggiornamento periodico delle stime stesse (sia in relazione ai parametri utilizzati dal modello comportamentale, sia in
relazione alla diminuzione delle masse di raccolta), non determina l’insorgenza di inefficacia nella relazione fino al momento
in cui l’ammontare dei depositi inclusi nel bucket non raggiunge il livello minimo coperto (variazione in diminuzione superiore
all’importo di raccolta non coperta). In tal caso, la revoca di parte della copertura si configura come un discontinuing volontario.
23. Modalità di determinazione delle perdite di valore (impairment)
21
A. Attività finanziarie
Modelli d ’impairment
La determinazione delle rettifiche di valore delle attività finanziarie secondo il modello delle Expected Credit Losses (ECL)
previsto dal principio IFRS 9, costituisce il risultato di un complesso processo di stima che include numerose variabili soggettive
riguardo i criteri utilizzati per l’identificazione di un incremento significativo del rischio di credito, ai fini dell’allocazione delle
attività finanziarie negli stage previsti dal Principio, e la definizione dei modelli per la misurazione delle perdite attese, con
utilizzo di assunzioni e parametri, che tengano conto delle informazioni macroeconomiche e climatiche (rischio fisico e di
transizione) attuali e prospettiche (“forward looking”), ivi inclusi, per le esposizioni deteriorate, possibili scenari di vendita
laddove la strategia della Banca preveda di recuperare il credito attraverso operazioni di cessione.
In applicazione delle indicazioni del principio, il modello di impairment adottato dalla Banca si basa sul concetto di valutazione
“forward looking”, ovvero sulla nozione di perdita attesa, sia essa calcolata a 12 mesi (Stage 1) o fino a vita residua dello strumento
(Stage 2 e Stage 3), in base al concetto di Significant Increase in Credit Risk – SICR intervenuto rispetto alla data di origine dello
strumento stesso. Secondo il modello di calcolo dell’Expected Loss, le perdite devono essere registrate non solo sulla base di
oggettive evidenze di perdite di valore già manifestatesi alla data di reporting, ma anche sulla base dell’aspettativa di perdite di
valore future non ancora manifestatesi alla data di reporting, e devono riflettere:
• la probabilità del verificarsi di diversi scenari di sistema;
• l’effetto di attualizzazione mediante l’utilizzo del tasso di interesse effettivo;
• le esperienze storiche e le valutazioni correnti e future.
A tal fine la Banca si è dotata di un modello di calcolo della perdita attesa lifetime dello strumento finanziario, applicato agli
strumenti classificati in Stage 2, che tiene in considerazione i seguenti parametri multi-periodali:
LtEL
t
=
Σ
PDF
t
x LGD
t
x EaD
t
x D
t
dove:
• PDF
t
è la probabilità di default forward tra 1 e t;
• LGD
t
è la perdita conseguente ad un evento di default forward tra 1 e t;
• EaD
t
è l’esposizione al momento del default occorso nel tempo t;
• D
t
è il fattore di attualizzazione della perdita attesa al tempo t, fino alla corrente data di reporting, attraverso l’utilizzo del
tasso d’interesse effettivo;
• T è la scadenza contrattuale.
21 Come richiesto dal documento n.2 diramato a firma congiunta da Banca d’Italia, CONSOB e ISVAP (ora IVASS) il 6 febbraio 2009.
T
t=1
95
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
• I parametri di calcolo contenuti nella formula di Lifetime Expected Loss, in quanto multi-periodali, evolvono nel tempo, ovvero
nell’arco temporale coincidente con la vita attesa dell’esposizione che deve essere valutata. In particolare, i criteri adottati
dalla Banca prevedono che:
• l’EaD evolva in accordo con i piani di ammortamento, laddove presenti, e con i piani di rientro contrattualizzati in generale,
modificati anche eventualmente da ipotesi “comportamentali” (es. pre-payment option mutui);
• i parametri di PD ed LGD evolvano per effetto dei passaggi di stato della qualità creditizia osservati nel tempo e rappresentati,
per la PD, dalle matrici di transizione o migrazione (migrazioni tra classi di rating).
Si può quindi considerare il calcolo della perdita attesa a 12 mesi (applicato agli strumenti classificati in Stage 1) come somma
delle perdite attese multi-periodali relative al primo anno prospettico, o inferiore se la scadenza è prevista entro i 12 mesi, della
Lifetime Expected Loss:
EL = EaD x LGD x PD x D
dove:
• EaD è l’esposizione al momento del default;
• LGD è la perdita conseguente ad un evento di default;
• PD è la probabilità di default a 12 mesi;
• D è il fattore di attualizzazione della perdita attesa attualizzata a partire dal primo periodo successivo alla data di reporting
fino a 12 mesi.
Infine, per i crediti già classificati nello Stage 3 di ammontare inferiore alla soglia fissata nella normativa interna della Banca per
la valutazione analitica, si procede ad una svalutazione statistica applicando la seguente formula:
LtEL
t
= EaD x LGD
dove:
• EaD è l’esposizione al momento del default;
• LGD è la perdita conseguente ad un evento di default, differente a seconda dello stato amministrativo in essere alla data del
calcolo.
Ai fini di un’applicazione omogenea del modello d’impairment descritto ai portafogli di attività finanziarie della Banca, le
medesime modalità di calcolo delle rettifiche di valore sopra esposte sono applicate, oltre che al perimetro crediti per cassa e
fuori bilancio, anche al portafoglio dei titoli di debito. Relativamente a quest’ultimo portafoglio si precisa che, laddove mancanti
le informazioni di rischio derivanti dai modelli interni (PD ed LGD), è stato fatto ricorso alle informazioni esterne rivenienti da
qualificati info providers.
Il modello di calcolo dell’Expected Credit Loss (ECL) adottato dalla Banca è basato sull’utilizzo dei parametri di rischio stimati a
fini regolamentari (per le cui caratteristiche si rimanda alla relativa normativa interna di riferimento e alla Nota integrativa, Parte
E del bilancio) opportunamente modificati in modo da garantirne la piena coerenza con le prescrizioni dell’IFRS 9. Le principali
modifiche hanno riguardato i seguenti aspetti:
• introduzione di elementi “point-in-time” nei parametri regolamentari stimati secondo logiche “through-the-cycle”;
• implementazione di componenti basate su informazioni previsionali (analisi di scenario);
• estensione dell’orizzonte temporale (pluriennale) dei parametri di rischio di credito.
Stima del parametro PD
La Probabilità di Default (Probability of Default, PD) rappresenta la probabilità che il singolo debitore (o pool di debitori) passi
allo stato di default.
L’introduzione di un modello di calcolo di Perdita Attesa lifetime implica la necessità di stimare la probabilità di default non solo
nei dodici mesi successivi alla data di reporting, ma anche negli anni successivi.
A tal fine sono state definite, per ciascun modello del Sistema di rating Interno, dinamiche di PD pluriennali cumulate per classe di
rating basate sul prodotto tra le matrici di migrazioni Point-In-Time (PIT) condizionate al ciclo economico atteso nei primi tre anni
e tra le matrici di migrazione Through-The-Cycle (TTC) condizionate allo scenario climatico “Current Policy” dal quarto anno in poi.
Più in particolare le curve di PD cumulate vengono determinate, per i primi tre anni dalla data di reporting, attraverso la
moltiplicazione di matrici PIT future derivanti dal condizionamento di matrici PIT, secondo l’applicazione di modelli satellite, a
diversi scenari macroeconomici ponderati con le relative probabilità di accadimento. Dal quarto anno in poi subentrano anche
elementi climatici attraverso l’introduzione dello scenario climatico “Current Policy”, che prevede un comportamento inerziale
del sistema economico rispetto alla transizione energetica ed un innalzamento della temperatura ben al di sopra dei limiti
concordati a Parigi. Per le sue caratteristiche, quello adottato si configura come lo scenario più prudenziale tra quelli disponibili
dall’infoprovider. Di conseguenza, vengono utilizzate le matrici TTC ESG ottenute tramite condizionamento delle matrici di lungo
periodo TTC (ottenute come media di matrici di migrazione PIT storiche) allo scenario “Current Policy” secondo l’applicazione
degli stessi modelli satellite usati nei primi tre anni.
96
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Gli ordinari “modelli satellite”, utilizzati per legare i parametri di rischio all’andamento delle variabili macroeconomiche, sono
stati affiancati da alcuni elementi finalizzati ad intercettare rischi emergenti che, se attivati, generano previsioni dei tassi di
default più conservative. Tra quelli attualmente attivi si evidenziano:
• aggiustamento “trend”, ovvero un meccanismo econometrico che consente di ridurre la forte decrescita dei tassi di default
degli ultimi anni in modo tale da far pesare maggiormente nelle previsioni la componente di lungo periodo della serie storica;
• aggiustamenti settoriali derivanti dall’applicazione del framework per l’identificazione dei settori vulnerabili (solo sui
segmenti PMI Corporate e Large Corporate), volto a individuare i cluster geo-settoriali di volta in volta più sensibili al contesto
macroeconomico contingente, in modo da poter attivare gli adeguati meccanismi di presidio del rischio. Al fine di tenere
conto delle vulnerabilità, è prevista l’elaborazione di aggiustamenti sulle curve marginali di PD IFRS9 relativamente ai cluster
geo-settoriali identificati come vulnerabili
22
.
L’introduzione di suddetti elementi di carattere prudenziale risulta peraltro opzionale, quale scelta gestionale della Banca in
funzione dell’evoluzione osservata del contesto macroeconomico e conseguente rischiosità percepita del portafoglio crediti.
Stima del parametro LGD
La perdita in caso di Default (Loss Given Default, LGD) rappresenta la percentuale di perdita subita dalla Banca in caso di default
del debitore.
La necessità di implementare logiche pluriennali anche attraverso l’inclusione di fattori “forward looking” ha implicato la
rimozione delle componenti correttive previste a fini regolamentari (come la componente “down turn”, i costi indiretti e i
margini di conservativismo) e il condizionamento al ciclo economico atteso per rendere il parametro “Point in Time” e “Forward
Looking” attraverso l’utilizzo di modelli satellite. In particolare, le componenti oggetto di condizionamento per le quali sono
previsti modelli satellite specifici sono la probabilità di migrazione a sofferenza ed il tasso di perdita delle posizioni a sofferenza.
Inoltre, con l’obiettivo di anticipare anche in ambito contabile gli effetti del piano di rimedio della recente ispezione sui modelli
interni, la Banca ha previsto l’estensione della c.d. “limitation ECB” (incremento del parametro LGD AIRB impiegato per le
esposizioniperformingpari al 20%) anche al parametro LGD IFRS9
23
.
Stima del parametro EAD
L’esposizione al momento del default (Exposure At Default, EAD) rappresenta il valore dell’esposizione atteso in caso di default
della controparte. La EAD è uno dei fattori necessari per l’intero processo della misurazione del rischio di credito e la sua
quantificazione è richiesta, oltre che per fini legati a Basilea II e il calcolo del RWA IRB, anche per finalità contabili allo scopo di
determinare le rettifiche collettive in coerenza con le disposizioni del principio contabile internazionale IFRS9.
La nozione di esposizione (EAD) considerata nei vari momenti di pagamento futuri previsti dal piano di ammortamento si basa
sul debito residuo, maggiorato delle eventuali rate impagate o scadute.
Con riferimento alle esposizioni fuori bilancio (garanzie e margini), l’EAD è determinata applicando al valore nominale
dell’esposizione un fattore di conversione creditizia (CCF – Credit Conversion Factor).
Approcci multi-scenario utilizzati per la stima dell’ECL:
a) Scenari macroeconomici e fattori forward looking
Così come richiesto dall’IFRS 9, il modello d’impairment della Banca riflette nei parametri di rischio utilizzati per il calcolo
dell’ECL (e dello Stage assignment di seguito descritto):
• le condizioni di ciclo economico correnti (Point-In-Time risk measures);
• le informazioni di natura anticipatorie (Forward looking risk measures) circa la futura dinamica dei fattori macroeconomici
(esogeni) da cui dipende la perdita attesa lifetime;
• la probabilità del verificarsi di tre possibili scenari (Probability weighted).
Pertanto, tutti i parametri di rischio (ad eccezione della Exposure At Default, per cui, considerata la natura volatile del parametro,
non è stato applicato il modello econometrico di condizionamento, privilegiandone la stabilità) sono condizionati agli scenari
macroeconomici.
22 Il framework di identificazione dei settori vulnerabili ed il relativo correttivo è entrato in applicazione, limitatamente ai segmenti PMI Corporate e Large
Corporati, ma con previsione di estensione agli altri segmenti nella soluzione a regime.
23 L’estensione della citata “limitation ECB” al parametro LGD utilizzato per la stima dell’ECL IFRS 9 è avvenuta a partire dal 31 marzo 2024. Si prevede che, a
regime, tale correzione venga assorbita nell’ambito dell’ulteriore aggiornamento del modello AIRB, come richiesto alla Banca dalla BCE.
97
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Con riferimento ai multipli scenari prospettici utilizzati per la stima dell’ECL, la Banca ha definito di utilizzare scenari coerenti
con quelli utilizzati nei principali processi della Banca quali Pianificazione e Budget, Risk Appetite Framework (RAF) e Politiche
Creditizie, circoscrivendo l’orizzonte temporale forward looking ad un intervallo massimo di 3 anni successivi la data di ogni
valutazione
24
.
b) Applicazione dello scenario di cessione per i crediti deteriorati
Il paragrafo B5.5.41 dell’IFRS 9 indica che la finalità della stima delle perdite attese su crediti non è né stimare lo scenario
peggiore (“worst-case”), né stimare lo scenario migliore (“best-case”). La stima delle perdite attese su crediti deve invece sempre
inglobare sia la possibilità che si verifichi una perdita su crediti, sia la possibilità che non si verifichi una perdita su crediti, anche
se l’esito più probabile è che non ci sia nessuna perdita su crediti.
Sulla base di quanto illustrato nell’ITG “Inclusion of cash flows expected from the sale on default of loan” dello staff dell’IFRS
Foundation e nelle “Linee guida per le banche sui crediti deteriorati (NPL)” pubblicate dalla Banca Centrale Europea nel marzo
2017 per la gestione proattiva dei Non Performing Loans, la Banca ha dato applicazione all’inclusione di fattori “forward looking”
nelle valutazioni delle attività deteriorate (classificate in particolare nelle categorie sofferenze ed UTP) mediante previsioni di
recupero sviluppate in ottica “multi-scenario”. Più nello specifico, coerentemente con gli attuali processi di recupero delle attività
deteriorate che prevedono il realizzo anche tramite la vendita sul mercato, il modello d’impairment ha integrato uno scenario
di vendita (c.d. Disposal Scenario), in coerenza con quanto definito nei propri Piani di gestione e riduzione del portafoglio
deteriorato NPE Strategy della Banca, quale possibile modalità di recupero delle esposizioni, in alternativa al recupero interno
(c.d. Workout Scenario).
Quando previsto e possibile, la valutazione dei crediti classificati in Stage 3 viene quindi effettuata ponderando il valore di
presumibile realizzo di tali posizioni nei due possibili scenari, ovvero “workout” e “disposal”, ed applicando agli stessi una
probabilità di accadimento. A tal fine la Banca si è dotato di un modello di calcolo del valore netto multi-scenario delle attività
finanziarie deteriorate, che considera i seguenti parametri:
NBV
Multiscenario
= FMV x Disposal Scenario % + NBV
Workoutx
X (1 – Disposal Scenario %)
dove:
• FMV è la migliore stima del prezzo di “disposal”;
• NBV
Workout
è il valore netto del credito secondo la logica di gestione interna (“workout”);
• Disposal Scenario % è la probabilità associata al Disposal Scenario;
• (1 – Disposal Scenario %) è la probabilità associata al Workout Scenario.
L’utilizzo di tale metodologia di valutazione delle esposizioni in Stage 3 consente la migliore rappresentazione dei possibili
recuperi da realizzarsi, da un lato tramite la gestione interna generalmente applicata, dall’altro lato tramite operazioni di cessione
sul mercato, mantenendo, con specifico riguardo a queste ultime, quale base di riferimento la loro previsione specifica nelle
strategie (NPE Strategy), sul cui raggiungimento la Banca ha assunto specifiche responsabilità verso la Comunità Finanziaria.
Nell’ambito del processo di valutazione, pertanto, rimane del tutto inalterata la metodologia di individuazione del valore di
recupero del Workout Scenario, cui viene affiancata la valutazione basata su parametri di mercato in ottica di cessione (Disposal
Scenario). I due processi valutativi rimangono quindi paralleli e trovano una propria sintesi nell’ambito di una media ponderata
per le relative probabilità di accadimento.
Il modello d’impairment così strutturato prevede un aggiornamento costante dei parametri utilizzati, sia in relazione allo scenario
workout, sia in relazione allo scenario disposal. Nello specifico, con riferimento al primo scenario, la valutazione di recuperabilità
interna dell’esposizione è mantenuta aggiornata nel continuo, sia sulla base delle strategie/azioni di rientro/recupero intraprese
dai gestori del recupero, sia in funzione delle risultanze del modello statistico applicato alle esposizioni di ammontare unitario
inferiore alla soglia di rilevanza identificata; con riferimento al secondo scenario, il FMV viene progressivamente aggiornato
(con cadenza trimestrale) in funzione delle informazioni disponibili rispetto alla definizione delle condizioni di cessione, fino
a coincidere con i prezzi di vendita alla ricezione di una offerta vincolante “gradita” (binding offer) da parte del potenziale
acquirente (probabilità di cessione prossima al 100%). La determinazione della migliore stima del prezzo di “disposal” delle
singole posizioni viene effettuata considerando il possibile prezzo realizzabile sul mercato per il portafoglio interessato e, ove
non disponibile, come miglior stima del valore di cessione delle singole posizioni, secondo un approccio “mark to model”.
La probabilità di cessione viene determinata tenendo in considerazione le tempistiche previste per la cessione, il tipo di
operazione prospettata, nonché le caratteristiche (anche in termini di classificazione attesa al momento della cessione) delle
esposizioni individuate per la cessione.
Si ritiene opportuno sottolineare come le stesse probabilità associate allo scenario workout e disposal di ciascuna posizione
non risultino fisse e stabili nel tempo, ma siano a loro volta suscettibili di modifiche e cambiamenti in funzione principalmente
delle condizioni del mercato NPE e del progressivo raggiungimento degli obiettivi fissati dalla vigente NPE Strategy della
Banca. La gestione dinamica del portafoglio deteriorato della Banca richiede infatti, sulla base dell’appetito degli operatori del
24 A far data dallo scorso 31 marzo 2024, è stato applicato un aggiornato criterio di attribuzione delle probabilità di accadimento degli scenari macroeconomici
nell’ambito della stima della Expected Credit Loss, che ha comportato l’attribuzione agli scenari alternativi (avverso e favorevole) di un peso più robusto rispetto a
quello base. Anche ai fini della predisposizione del presente Bilancio consolidato è stato applicato il Management overlay che consiste nell’attribuzione “esperta”
delle probabilità di accadimento degli scenari macroeconomici considerati, sovrascrivendo sostanzialmente gli effetti di questo aggiornamento di modello.
98
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
mercato NPE, nonché delle valutazioni interne condotte dal management della Banca, l’inserimento nel perimetro di nuove
posizioni ovvero l’esclusione di altre inizialmente individuate per la cessione; tali fattispecie sono da considerarsi come del
tutto fisiologiche ed ineludibili in un contesto così fortemente dinamico, determinando le conseguenze contabili a valere sulle
rettifiche e riprese di valore su crediti.
Altresì va evidenziato quanto, durante lo spazio di tempo dedicato ai processi di selezione delle opportunità di cessione e
loro successivo perfezionamento, le posizioni continuino ad essere gestite secondo gli usuali processi di workout, che, come
comprensibile, portano frequentemente alla soluzione del contenzioso prima che la posizione venga materialmente ceduta.
Ne consegue che il perimetro ideale identificato in origine necessiti di essere costantemente aggiornato ed implementato, per
qualità, quantità ed accantonamenti, al fine di mantenerlo sempre allineato con gli obiettivi di NPE Strategy.
Criteri di classificazione in Stage degli strumenti finanziari
Il Framework di Stage Assignment adottato dalla Banca contiene i requisiti necessari a classificare gli strumenti finanziari sulla
base del sopraggiunto “deterioramento” del rischio di credito, in accordo con quanto richiesto dal Principio Contabile IFRS 9,
ovvero mediante un approccio che sia coerente tra i vari portafogli. La valutazione della classificazione in stadi crescenti di
rischio è svolta utilizzando tutte le informazioni significative contenute nei processi della Banca a cui si aggiungono eventuali
aggiornamenti ed i processi di monitoraggio del credito.
L’approccio si sostanzia nella classificazione delle attività finanziarie in tre stadi di rischio, a cui corrispondono differenti modalità
di misurazione delle rettifiche di valore secondo l’univoco concetto di “Perdita Attesa”, o anche “Expected Credit Loss” (ECL):
• Stage 1: comprende tutti i rapporti in bonis (originati o acquisiti) per i quali non si rileva la presenza di un “significativo
incremento del rischio di credito” (c.d. SICR) rispetto alla rilevazione iniziale; le rettifiche di valore sono pari alle perdite attese
che potrebbero manifestarsi nel caso in cui si verificasse un default nei successivi 12 mesi (ECL a 12 mesi);
• Stage 2: comprende tutti i rapporti in bonis per i quali si rileva la presenza di un SICR rispetto alla rilevazione iniziale; le
rettifiche di valore sono pari alle perdite attese che potrebbero manifestarsi nel caso si verificasse un default nel corso
dell’intera durata dello strumento finanziario (ECL lifetime);
• Stage 3: comprende tutti i rapporti in default alla data di reporting per i quali verrà considerata l’ECL lifetime.
In particolare, per la classificazione nello Stage 2, risulta fondamentale una corretta identificazione di quelli che sono i criteri di
SICR utilizzati nel processo di assegnazione degli stage. A tale fine la Banca ha strutturato un framework finalizzato ad identificare
l’aumento del rischio di credito prima che le linee di credito concesse evidenzino segnali identificativi degli stati di default.
Mentre la suddivisione dello status creditizio tra Performing e Non Performing opera a livello di controparte, la classificazione in
Stage di rischio opera a livello di singolo rapporto e per distinguere all’interno del portafoglio Bonis i crediti che non evidenziano
segnali di SICR (Stage 1) da quelli che al contrario manifestano tali segnali (Stage 2) la Banca ha scelto di utilizzare come criteri
di analisi della qualità del credito l’insieme dei seguenti fattori rilevanti disponibili:
• criteri quantitativi relativi, rappresentati dalle soglie interne di variazione tra la probabilità di default rilevata all’origine
del rapporto contrattuale e la probabilità di default alla data di valutazione, al superamento delle quali viene identificato il
significativo incremento del rischio di credito. In tal senso, viene applicato un framework per l’individuazione dei delta PD che
prevede di ricorrere alle curve di PD Lifetime che incorporano le informazioni forward-looking derivanti dall’applicazione dello
scenario macroeconomico di riferimento nei primi 3 anni, nonché quelle derivanti dall’applicazione dello scenario climatico
“Current Policy” dal quarto anno in poi. Le soglie di SICR definite, al superamento delle quali si attiva il criterio quantitativo,
sono differenziate per segmento di rischio della controparte, cluster di durata residua dello strumento finanziario e classe
di rating ad origine. A partire dal 30 settembre 2024 si ricorre ad un delta PD lifetime “multi-scenario”
25
che viene poi
confrontato con le soglie SICR stimate.
25 Il delta DP lifetime “multi-scenario” viene calcolato come media ponderata di delta PD lifetime stand alone calcolati sotto differenti tipologie di scenario ed
utilizzando come pesi le probabilità di accadimento assegnate a ciascuno scenario (favorevole, base ed avverso).
99
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
La tabella sottostante propone una rappresentazione sintetica della granularità di definizione delle soglie di “delta PD lifetime”
rilevanti per il SICR, ossia delle soglie interne di variazione tra la probabilità di default rilevata all’origine del rapporto contrattuale
e la probabilità di default alla data di valutazione ed utilizzate dalla Banca:
Classe di rating all’origine Segmento modello PD IFRS9 Cluster di durata residua
da 1 a 9
Large Corporate
<= 2 anni
<= 5 anni
> 5 anni
Holding
<= 3 anni
<= 8 anni
> 8 anni
da 1 a 13
PMI Corporate
<= 16 anni
>16 anni
PMI Immobiliari - Pluriennali Centro Sud Isole
<= 2 anni
<= 5 anni
<= 10 anni
> 10 anni
PMI Immobiliari - Pluriennali Nord
<= 5 anni
<= 9 anni
<= 10 anni
> 10 anni
PMI Retail - Centro Sud Isole
<= 3 anni
<= 4 anni
<= 5 anni
<= 9 anni
> 9 anni
PMI Retail - Nord
<= 4 anni
<= 8 anni
<= 13 anni
>13 anni
Privati - Centro Sud Isole
<= 3 anni
<= 4 anni
<= 5 anni
<= 7 anni
<= 16 anni
> 16 anni
Privati - Nord
<= 3 anni
<= 4 anni
<= 5 anni
<= 6 anni
<= 7 anni
<= 13 anni
<= 16 anni
> 16 anni
Piccoli Operatori Economici
<= 5 anni
> 5 anni
Società Finanziarie
<= 5 anni
> 5 anni
•
100
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
• criteri qualitativi assoluti che, tramite l’identificazione di una soglia di rischio, discriminano tra le transazioni che devono
essere classificate nello Stage 2 in base a specifiche informazioni di rischio. A questa categoria appartengono gli eventi negativi
impattanti il rischio di credito segnalati dal sistema di monitoraggio andamentale del credito Early Warning (watchlist). Al
fine di evitare sovrapposizioni alcune informazioni qualitative di controparte non sono state inserite tra i criteri di staging in
quanto già considerate all’interno dei modelli di rating;
• backstop indicators, tra i quali rientrano:
– la presenza di esposizioni aventi uno scaduto significativo e continuativo per più di 30 giorni;
– la presenza di un probation period normativo, pari a 24 mesi, per misure di forbearance;
– l’assenza del rating o la presenza di uno status di default alla data di origine del credito;
– la presenza di esposizioni aventi una classe di rating alla data di reporting considerata a “rischio alto”;
– la presenza di un triplice aumento della PD lifetime alla data di reporting rispetto alla PD lifetime all’origine (“Threefold
increase”).
Si riporta che, ai fini di un’applicazione omogenea del modello di impairment tra portafogli della Banca, i criteri di classificazione
in stadi per il portafoglio dei titoli di debito sono stati mutuati laddove possibile, dalle logiche di staging applicate al portafoglio
crediti. Nello specifico, la Banca ha definito un modello di staging per i titoli di debito fondato sulle seguenti specificità:
• adozione di una gestione “a magazzino” del portafoglio titoli per lo staging, secondo una logica FIFO per lo scarico delle
tranche derivanti da attività di compravendita;
• adozione di un modello di determinazione del significativo incremento del rischio di credito utilizzato per la classificazione dei
titoli di debito nello Stage 1 o nello Stage 2 fondato sui seguenti criteri:
– l’utilizzo primario del modello interno di rating e, in assenza di quest’ultimo, il ricorso al rating di un’agenzia esterna identificata;
– la determinazione della soglia di rating downgrade in base al confronto tra classi di rating ad origine rispetto a classi di rating
a data valutazione (notching tra classi di rating);
• classificazione nello Stage 3 di tutti i titoli di debito in default alla data di bilancio secondo la definizione di default riportata
all’interno del documento ISDA denominato “Credit Derivatives Definition” del 2003.
Il principio, inoltre, prevede la possibilità di utilizzare un espediente pratico, finalizzato a ridurre l’onerosità dell’implementazione
per quelle transazioni che alla data di valutazione presentino un basso rischio di credito, e per le quali è possibile la classificazione
in Stage 1 senza necessità di effettuare il test del criterio relativo di SICR. Lo standard considera un’attività a basso rischio di
credito se il debitore ha una forte capacità di far fronte ai flussi di cassa delle sue obbligazioni contrattuali nel breve termine e
cambiamenti avversi nella situazione economica di lungo termine potrebbero, ma non necessariamente, ridurre tale capacità
del debitore.
Si precisa tuttavia che la scelta adottata dalla Banca è di non adottare tale espediente pratico.
Nei casi in cui le condizioni scatenanti il SICR cessino di sussistere ad una data di valutazione successiva, si prevede che lo
strumento finanziario torni ad essere misurato in base alla ECL a 12 mesi, determinando eventualmente una ripresa di valore a
conto economico.
Si precisa, peraltro, che in caso di riclassifica di un credito dal perimetro Non performing (Stage 3) al perimetro Performing, la
Banca non ritiene necessario una classificazione forzata nel 2° Stadio di rischio con applicazione di una ECL Lifetime, in quanto
non è stato definito un periodo di probazione per il rientro da Stage 3 allo Stage 1. In tal caso quindi saranno valide le logiche di
stage assignment predette. Coerentemente con tale approccio e con i requisiti normativi, anche in caso di rientro da Stage 2 a
Stage 1 non sono previsti probation period in quanto la combinazione delle diverse regole SICR implementate permette già un
sufficiente livello di prudenza nelle casistiche di rientro a Stage 1.
Unica eccezione a quanto evidenziato attiene all’applicazione della normativa sulle “forborne exposures”, in cui la Banca ha
previsto che il rating ufficiale valido il giorno di attivazione dell’attributo forborne non potrà subire variazioni prima del decorrere
di dodici mesi.
Infine, in sostituzione dell’overlay dedicato all’evento alluvionale estremo che ha colpito la Regione Emilia-Romagna, nell’ambito
della corretta quantificazione dei fattori di rischio emergenti, e quindi degli impatti sull’Expected Credit Loss, è prevista una
valutazione di tipo collettivo di specifici gruppi del portafoglio che massimizzi le informazioni disponibili e rilevanti, con opportuna
modifica della classificazione in Stage 2 delle posizioni rientranti in tali cluster attraverso l’implementazione di un “Collective
Staging Assessment”, nel caso in cui i fattori di rischio emergenti non possano essere adeguatamente intercettati sulle singole
controparti dai modelli di rischio per la valutazione del Significant Increase of Credit Risk (SICR).
Rischi e incertezze insiti nel contesto macroeconomico corrente – Management Overlay applicati nella
valutazione del rischio di credito
Il quadro macroeconomico generale e di settore risulta ancora interessato da significativa incertezza indotta dalle tensioni geo-
politiche che, dopo l’avvio del conflitto Russia-Ucraina e conseguenti sanzioni internazionali, hanno interessato anche l’area del
Medio Oriente; ad esse si aggiunge l’acquisita consapevolezza a livello internazionale del rischio climatico e relative misure di
contrasto.
Tale elevata incertezza induce BPER Banca a mantenere un costante presidio e un continuo monitoraggio in particolare del
rischio di credito e delle valutazioni di bilancio ad esso collegate.
101
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Al riguardo, permangono modalità di intervento integrative dei sistemi di misurazione e previsione del rischio di credito,
aggiornate in base all’evoluzione del contesto riscontrato in modo da evitare eccessiva prociclicità nella definizione degli
accantonamenti collettivi, come tra l’altro raccomandato dai Regulators (tra cui, in particolare ESMA e BCE).
Si riprendono di seguito i termini secondo cui si è fatto utilizzo dei c.d. Management Overlay quali “correttivi” applicati all’ECL, già
introdotti nel precedente paragrafo “Incertezza nell’utilizzo di stime”, tra cui:
• l’attribuzione “esperta” delle probabilità di accadimento degli scenari macroeconomici considerati dal modello (c.d.
“multiscenario”) di ECL, intervenendo in particolare sulla scelta dello scenario avverso considerato (c.d. “avverso estremo”,
quale scenario macroeconomico maggiormente pessimistico, elaborato dal provider di cui si avvale BPER Banca e
personalizzato da BPER secondo le linee guida del proprio Ufficio Studi, Ricerche e Innovazione), nonché incrementando la
relativa probabilità di accadimento al 50%. Anche la probabilità di accadimento dello scenario “baseline” è stata posta pari al
50%, determinando l’assenza di impatto del rimanente scenario “best” – probabilità di accadimento pari a 0%;
• l’applicazione di un fattore correttivo prudenziale sulla ECL, a valle delle risultanze del modello, che pone particolare
attenzione ai settori economici “high-risk”, al fine di tener conto della probabilità che la clientela possa andare incontro a
difficoltà finanziarie, anche considerati i timori dei negativi effetti sull’economia derivanti da un eventuale riacutizzarsi dei
costi energetici e delle materie prime dovuti alla esplosione della crisi in Medio Oriente, nonché dal perdurare del conflitto tra
Russia e Ucraina. Per analogia, gli accantonamenti rettificativi delle esposizioni dirette verso banche residenti in Russia sono
stati ricondotti al medesimo overlay. Essendo stato introdotto il nuovo framework deputato alla identificazione e gestione dei
settori vulnerabili che agisce sul portafoglio in bonis, tale fattore correttivo è stato eliminato sulla componente performing
(Stage 1 e 2) dei segmenti PMI Corporate e Large Corporate, ma mantenuto sulla componente non performing (Stage 3).
Infine, la Banca applica, rispetto alla classificazione in Stage 2 proposta dal modello di staging analitico della Banca, un correttivo
di tipo “Collective staging assessment” alla clientela residente o con imprese operative nelle province maggiormente colpite
dall’evento climatico di maggio 2023 in Emilia-Romagna, al fine di tener conto della possibilità che tali soggetti possano andare
incontro a difficoltà finanziarie.
B. Attività finanziarie deteriorate acquisite o originate – POCI
Qualora all’atto dell’iscrizione iniziale un’esposizione creditizia (acquisita anche nell’ambito di aggregazioni aziendali) iscritta
all’attivo dello Stato patrimoniale nella voce “Attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla redditività complessiva”
o nella voce “Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato”, risulti essere deteriorata, la stessa è qualificata quale “Attività
finanziarie deteriorate acquisite o originate” (Purchased Originated Credit Impaired - POCI).
Le “Attività finanziarie deteriorate acquisite o originate” sono convenzionalmente classificate all’iscrizione iniziale nell’ambito
dello Stage 3.
Qualora, a seguito di un miglioramento del merito creditizio della controparte, le attività risultino “in bonis” le stesse sono
classificate nell’ambito dello Stage 2.
Tali attività non sono mai classificate nell’ambito dello Stage 1 poiché la perdita creditizia attesa deve essere sempre calcolata
considerando un orizzonte temporale pari alla durata residua.
In aggiunta a quanto sopra riportato, la Banca identifica come “Attività finanziarie deteriorate acquisite o originate” le esposizioni
creditizie originate in caso di operazioni di ristrutturazione di esposizioni deteriorate che hanno determinato l’erogazione di
nuova finanza.
C. Attività immateriali a vita utile indefinita
In merito alle verifiche per riduzione di valore degli avviamenti, BPER Banca, in sede di redazione dell’Informativa finanziaria
provvede ad effettuare specifiche attività di impairment test, eseguite su base annua come previsto dai principi contabili, di
norma al 31 dicembre di ogni anno, salvo che si verifichino variazioni o situazioni di discontinuità di particolare rilevanza rispetto
ai valori e agli assunti presi a riferimento nella rilevazione precedente (in particolare per quanto attiene gli assunti utilizzati per
il calcolo del tasso di attualizzazione – Ke e delle prospettive reddituali – budget e Piani industriali – delle Società o CGU di
riferimento per gli avviamenti da analizzare, ovvero per le partecipate).
Lo IAS 36 al paragrafo 9 stabilisce che è necessario valutare, a ogni data di riferimento del bilancio, se esista una indicazione
che un’attività possa avere subito una riduzione di valore; lo IAS 36, inoltre ai paragrafi dal 12 a 14, descrive alcune situazioni
indicative del fatto che possa essersi verificata una riduzione di valore.
Nel caso dell’avviamento, il test è effettuato considerando il valore dell’unità generatrice di flussi finanziari identificata (Cash
Generating Unit – CGU) e a cui l’avviamento è stato attribuito. L’ammontare dell’eventuale riduzione di valore dell’avviamento
iscritto è determinato sulla base della differenza tra il valore recuperabile della CGU (recoverable amount) e il valore contabile
della stessa comprensivo dell’avviamento (carrying amount) se quest’ultimo valore è superiore, fino a concorrenza dello stesso
avviamento iscritto. Detto valore recuperabile è pari al più elevato tra il fair value dell’unità generatrice di flussi finanziari,
al netto degli eventuali costi di vendita, ed il relativo valore d’uso. Il differenziale tra il valore contabile ed il valore d’uso è
contabilizzato a Conto economico come “Rettifiche/riprese di valore nette su attività immateriali”.
102
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
D. Partecipazioni
Sono oggetto del test di impairment anche le partecipazioni iscritte in bilancio. In particolare il test di impairment è eseguito su
base annua come previsto dai principi contabili, di norma al 31 dicembre di ogni anno, salvo che si verifichino variazioni o situazioni
di discontinuità di particolare rilevanza rispetto ai valori e agli assunti presi a riferimento nella rilevazione precedente nel caso in
cui vengano identificati specifici trigger d’impairment, il test richiede la determinazione del valore recuperabile, rappresentato dal
maggiore tra il fair value al netto dei costi di vendita e il valore d’uso. Tali valutazioni sono condotte secondo le migliori prassi valutative
di mercato (quali principalmente metodi valutativi di tipo reddituale/finanziario e, solo in via residuale, metodi patrimoniali).
E. Attività materiali ed immateriali a vita utile definita
Le attività materiali ed immateriali con vita utile definita, ad eccezione degli immobili detenuti a scopo di investimento, sono
soggette a test di impairment se esiste un’indicazione che il valore contabile del bene non può più essere recuperato. Il valore
recuperabile è determinato con riferimento al fair value dell’attività materiale o immateriale al netto degli oneri di dismissione
o al valore d’uso se determinabile e se esso risulta superiore al fair value.
Per quanto riguarda le attività materiali rappresentate da immobili strumentali (IAS 16), l’applicazione del paragrafo 5 dello
IAS 36
26
data dalla Banca porta a concludere che la sola differenza tra il fair value dell’attività e il fair value al netto dei costi
di dismissione può essere rappresentata dai costi incrementali direttamente attribuibili alla dismissione dell’attività. Possono
quindi avere luogo le seguenti due fattispecie:
• se i costi di dismissione sono irrilevanti, il valore recuperabile dell’attività rivalutata è necessariamente prossimo al valore
rivalutato. Dopo che sono state applicate le disposizioni relative alla rivalutazione, si ritiene improbabile che l’attività
rivalutata abbia subito un’ulteriore riduzione di valore inquadrabile come impairment;
• se i costi di dismissione non sono irrilevanti, il fair value al netto dei costi di dismissione dell’attività rivalutata è inevitabilmente
inferiore al fair value, portando alla necessità di contabilizzare l’impairment per tale ammontare.
L’eventuale occorrenza di eventi in grado di modificare in modo significativo la vita economica residua degli immobili è altrettanto
rilevante per la rilevazione di un impairment.
In relazione alle modalità di determinazione del fair value, si rimanda al successivo paragrafo “Informativa sul fair value”.
In modo analogo a quanto previsto per gli immobili di proprietà, anche i diritti d’uso (Right of Use) strumentali iscritti all’attivo
in relazione ad immobili acquisiti in leasing (IFRS 16) sono assoggettati periodicamente a verifica d’impairment sulla base sia di
previsioni d’utilizzo (deliberata chiusura di filiali e relativa modifica contrattuale già eseguita), sia di opportune indicazioni di
mercato rispetto al costo da sostenersi per l’affitto.
24. Operazioni di aggregazione aziendale: allocazione del costo di acquisto
Premessa
È di seguito descritto il processo generale richiesto dall’IFRS 3 per la contabilizzazione delle aggregazioni aziendali, ovvero delle
operazioni o altri eventi in cui una società acquisisce il controllo di una o più attività aziendali e prevede il consolidamento delle
attività, passività e passività potenziali acquisite ai rispettivi fair value, incluse eventuali attività immateriali identificabili non
già rilevate nel bilancio dell’impresa acquisita.
Secondo l’IFRS 3
27
, innanzitutto va condotta l’analisi specifica richiesta per l’individuazione delle caratteristiche di “Attività
aziendale (o Business)”, rispetto al perimetro acquisito, per procedere quindi all’individuazione di una aggregazione aziendale
da contabilizzare sulla base del c.d. Acquisition Method (o metodo dell’acquisizione del controllo).
BPER Banca procede quindi all’analisi qualitativa delle caratteristiche di quanto acquisito per verificare la presenza simultanea di
i. Fattori di produzione, ii. Processi, iii. Produzione come definiti dall’IFRS 3 stesso, in particolare rispetto al concetto di Processo
sostanziale
Successivamente, sulla base dell’Acquisition Method e alla data di acquisizione del controllo, BPER Banca alloca il prezzo
dell’aggregazione (Purchase Price Allocation – PPA) rilevando le attività acquisite e le passività (anche potenziali) assunte
ed, eventualmente, gli interessi di minoranza ai relativi fair value, oltre ad identificare le attività immateriali implicite
precedentemente non contabilizzate nella situazione contabile dell’acquisita. L’eventuale differenza che dovesse emergere fra
il prezzo pagato per l’acquisizione (misurato anch’esso al fair value e considerando eventuali “corrispettivi potenziali”) ed il fair
value (al netto degli effetti fiscali) delle attività e passività acquisite, se positiva, determina un avviamento da rilevare tra le voci
dello stato patrimoniale, se negativa, determina un impatto che dovrà essere rilevato a Conto economico quale componente
positiva (“Badwill” o “Avviamento negativo”).
L’IFRS 3 consente che la definitiva allocazione del costo dell’aggregazione possa essere effettuata entro dodici mesi dalla data
di acquisizione.
26 Il par. 5 dello IAS 36 stabilisce che le verifiche d’impairment si applicano alle attività iscritte in conformità ad altri IFRS, come il modello di rideterminazione del
valore previsto dallo IAS 16 (ossia il fair value alla data della rideterminazione del valore al netto del successivo ammortamento accumulato).
27 Le modifiche apportate all’IFRS 3 con Regolamento di omologazione 2020/551 hanno i. modificato il par. 3 introdotto i par. B7 – B12D rivedendo nella sostanza
la definizione di “business” ai fini dell’identificazione delle operazioni qualificabili come “business combination”.
103
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Fair value delle attività e passività acquisite
Nella contabilizzazione di un’aggregazione aziendale (Business combination), la Banca determina il fair value delle attività,
passività e passività potenziali, il quale viene rilevato separatamente solo se, alla data dell’acquisizione, tale valore soddisfa i
seguenti criteri:
• nel caso di un’attività diversa da un’attività immateriale, sia probabile che gli eventuali benefici economici futuri affluiscano
all’acquirente;
• nel caso di una passività diversa da una passività potenziale sia probabile che per estinguere l’obbligazione sarà richiesto
l’impiego di risorse atte a produrre benefici economici;
• nel caso di un’attività immateriale (IAS 38) o di una passività potenziale (IAS 37), il relativo fair value possa essere valutato in
maniera attendibile.
Le attività e passività finanziarie devono essere valutate al fair value alla data dell’aggregazione aziendale ancorché nel bilancio
della società acquisita siano misurate secondo altri criteri. Nel caso di strumenti finanziari non quotati su mercati attivi, trovano
applicazione le modalità di determinazione del fair value descritte al capitolo “Informativa sul fair value”, applicando il modello
valutativo interno più appropriato in funzione del singolo strumento considerato.
Identificazione delle attività immateriali
In base alle caratteristiche della realtà aziendale acquisita, si impongono approfondimenti sull’eventualità di contabilizzare
separatamente asset non già iscritti tra le sue attività, quali possono essere le attività immateriali legate ai rapporti con la
clientela (customer related intangible o client relationship) e al marketing (brand name).
Attività immateriali legate al cliente: rientrano nella categoria delle immobilizzazioni immateriali in quanto, anche se non
sempre derivanti da diritti contrattuali come le attività immateriali legate al marketing, possono essere separabili e possono
essere valutate attendibilmente.
Rientrano in questa categoria:
• liste clienti: sono costituite da tutte le informazioni possedute sui clienti (data base contenenti: nomi, recapiti, storico ordini,
informazioni demografiche, ecc.) che, poiché possono essere oggetto di noleggio e scambio, hanno un valore riconosciuto dal
mercato; non possono essere considerate immobilizzazioni immateriali se sono considerate così confidenziali che nell’accordo
di aggregazione ne venga vietata la vendita, la locazione o altri tipi di scambio;
• contratti con i clienti e rapporti con la clientela stabiliti in conseguenza di essi: i contratti con i clienti soddisfano il requisito
contrattuale/legale per costituire un’attività immateriale anche se nel contratto di aggregazione ne viene vietata la vendita
o il trasferimento separatamente dall’impresa acquisita; a tal fine, rilevano anche i contatti stabiliti di prassi con la clientela,
indipendentemente dall’esistenza di un contratto formale, e tutte le relazioni non contrattuali, a condizione che siano
separabili e autonomamente valutabili;
• relazioni con la clientela di natura non contrattuale: rientrano in questa categoria tutte le attività immateriali che, in quanto
separabili e trasferibili separatamente dall’impresa acquisita, sono valutabili singolarmente e possono essere iscritte come
intangible.
Attività immateriali legate al marketing: marchi di fabbrica, nomi commerciali, marchi di servizi, marchi collettivi, marchi di
qualità in quanto derivanti da diritti contrattuali o comunque in quanto risultano solitamente separabili. Tali attività tengono
conto di quell’insieme di condizioni produttive correlate economicamente al nome commerciale, alla capacità relazionale, alla
forza distributiva.
Un’attività immateriale deve essere misurata inizialmente al costo. Se questa è acquisita in una Business Combination, il suo
costo è il fair value alla data di acquisizione del controllo.
Il fair value riflette, infatti, le aspettative di mercato circa la probabilità che i benefici economici futuri inerenti l’attività
affluiranno all’entità che li controlla. L’entità deve valutare la probabilità che si verifichino benefici economici futuri usando
presupposti ragionevoli e sostenibili che rappresentano la migliore stima della Direzione aziendale dell’insieme di condizioni
economiche che esisteranno nel corso della vita utile dell’attività.
I principi contabili non prescrivono puntualmente il metodo di valutazione da utilizzare per la misurazione del fair value di tali
attività ma, nell’ambito dei possibili metodi utilizzabili, privilegiano quelli che fanno riferimento a prezzi di mercato osservabili.
In mancanza di ciò, i principi contabili ammettono l’utilizzo di modelli valutativi che devono comunque incorporare assunzioni
generalmente utilizzate e riconosciute dal mercato.
La determinazione del fair value nel caso di attività immateriali legate alla clientela si basa sull’attualizzazione dei flussi
rappresentativi dei margini reddituali generati dai depositi lungo un periodo esprimente la durata residua attesa dei rapporti in
essere alla data di acquisizione.
Generalmente, per la valutazione del brand sono utilizzati sia metodi di mercato, sia metodi basati sui flussi derivanti dalla
gestione dello stesso brand e sulla base di una royalty di mercato.
104
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Determinazione dell’Avviamento (“badwill” o Avviamento negativo)
L’avviamento rappresenta l’importo residuale del costo di acquisizione, in quanto costituisce l’eccedenza del costo della Business
Combination rispetto al fair value netto delle attività, passività e passività potenziali identificabili (ivi inclusi gli intangibles e le
passività potenziali che abbiano i requisiti per l’iscrizione in bilancio).
Esso rappresenta il corrispettivo riconosciuto dall’acquirente in previsione di benefici economici futuri derivanti da attività che
non possono essere identificate individualmente e rilevate separatamente, di fatto incorporando il valore delle sinergie attese,
dell’immagine della società acquisita, del know-how, delle professionalità, delle procedure e altri fattori indistinti.
L’avviamento acquisito in una aggregazione aziendale non è ammortizzato. La Banca provvede a verificare annualmente, ovvero
alla fine dell’esercizio in cui si è realizzata l’aggregazione e ogniqualvolta vi sia un’indicazione che il valore dell’attività possa aver
subito un degrado, che l’importo iscritto non abbia subito delle riduzioni di valore (impairment test).
Qualora l’importo residuale derivante dall’allocazione del valore d’acquisto risultasse negativo, esso viene riconosciuto come
beneficio a Conto economico, c.d. badwill, alla voce “Avviamento negativo”.
Operazioni di “Business combination under common control”
Un’aggregazione aziendale che coinvolge entità o attività aziendali sotto comune controllo (“Business combination under
common control”) è un’aggregazione aziendale in cui tutte le entità o attività aziendali sono in definitiva controllate dalla stessa
parte o dalle stesse parti sia prima sia dopo l’aggregazione e tale controllo non è transitorio
28
.
Questa tipologia di operazioni
29
è esclusa dall’ambito di applicazione dell’IFRS 3
30
.
Nel caso in cui si verifichino operazioni di questo tipo, la Banca definisce il trattamento contabile delle stesse conformemente
a quanto indicato negli Orientamenti preliminari Assirevi in tema di IFRS (OPI) N. 1 “Trattamento contabile delle “business
combinations under common control” nel bilancio di esercizio e nel bilancio consolidato” e N. 2 “Trattamento contabile delle
fusioni nel bilancio di esercizio”.
Con particolare riferimento alle operazioni che non hanno sostanza economica (o che non hanno una significativa influenza
sui flussi di cassa futuri delle attività nette trasferite), la Banca applica il “Principio della continuità dei valori”, che dà luogo
alla rilevazione nel prospetto della situazione patrimoniale-finanziaria di valori uguali a quelli che risulterebbero se le imprese
oggetto di aggregazione fossero state unite da sempre
31
.
28 IFRS 3 § B1.
29 Fatta eccezione per le fusioni proprie.
30 IFRS 3 § 2(c).
31 Le attività nette dell’entità acquisita e dell’entità acquirente sono rilevate ai valori di libro che avevano nelle rispettive contabilità prima dell’operazione. Le
iscrizioni contabili successive continuano portando avanti i valori utilizzati per la contabilizzazione precedente. Il conto economico è uguale alla somma dei
conti economici delle due entità integrate a partire dalla data della transazione. Sono effettuate rettifiche per uniformare l’applicazione dei principi contabili e
per l’eliminazione delle partite intercompany.
105
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
A.3 – INFORMATIVA SUI TRASFERIMENTI TRA PORTAFOGLI
DI ATTIVITÀ FINANZIARIE
Non sono state fatte operazioni di riclassificazione di attività finanziarie nel corso dell’esercizio.
A.4 – INFORMATIVA SUL FAIR VALUE
Informazioni di natura qualitativa
Metodologie di determinazione del fair value
L’IFRS 13 al paragrafo 9 definisce il fair value come “il prezzo che si percepirebbe per la vendita di un’attività ovvero che si
pagherebbe per il trasferimento di una passività in una regolare operazione tra operatori di mercato alla data di valutazione”.
Per determinare se il fair value al momento della rilevazione iniziale equivale al prezzo dell’operazione, occorre prendere in
considerazione i fattori specifici dell’operazione e dell’attività/passività. Ne consegue che, nel caso il prezzo dell’operazione
(corrispettivo) differisca dal fair value, occorra imputare la differenza a Conto economico.
Viene inoltre definito che il fair value esclude i costi di transazione.
La Banca prevede la possibilità di valutare al fair value oltre che strumenti finanziari presi a sé stanti, anche gruppi di attività e
passività similari, per i quali è concessa la possibilità di effettuare una valutazione congiunta.
La valutazione al fair value presuppone che l’operazione di vendita di un’attività o di trasferimento di una passività abbia
luogo in un mercato c.d. principale, definibile come il mercato che presenta i maggiori volumi e livelli di negoziazione per
l’attività/passività oggetto di valutazione. In assenza di un mercato principale, occorre assumere come riferimento il mercato
più vantaggioso, ovvero il mercato che massimizza l’ammontare che sarebbe incassato nella vendita di un’attività o minimizza
l’ammontare che verrebbe pagato nel trasferimento di una passività, dopo aver considerato i costi di transazione.
Identificazione del mercato attivo
Il processo di definizione del fair value inizia con la verifica della presenza di un mercato attivo da cui trarre con regolarità i prezzi
in esso quotati.
Al fine di attribuire la qualifica di mercato attivo, la Banca considera i seguenti fattori:
• il numero di contributori presenti;
• la frequenza di quotazione/aggiornamento del prezzo;
• la presenza e l’ampiezza di un differenziale denaro-lettera;
• il volume degli scambi effettuati.
La qualifica di strumento finanziario trattato su mercato attivo può essere riconosciuta solo attraverso ricerche approfondite
di tutti i mercati esistenti, al fine di identificare il mercato principale o il più vantaggioso, tenendo in considerazione “tutte le
informazioni ragionevolmente disponibili” (IFRS 13 § 17). Tale analisi si rende necessaria per ogni strumento finanziario per il
quale occorre rilevare il valore corrente.
Per stabilire se, in base alle evidenze disponibili, si possa ritenere di essere in presenza di mercati attivi, la Banca valuta
l’importanza e la rilevanza di fattori quali:
• presenza di un numero esiguo di operazioni concluse di recente;
• le quotazioni dei prezzi non sono elaborate utilizzando le informazioni correnti;
• le quotazioni dei prezzi variano in misura consistente nel tempo o tra i diversi “market-maker”;
• è dimostrabile che gli indici che in precedenza erano altamente correlati ai fair value (valori equi) dell’attività o della passività
sono ora non più correlati in base alle recenti indicazioni di fair value di quell’attività o passività;
• la presenza di un incremento significativo dei premi impliciti per il rischio (o dei tassi di insolvenza) delle operazioni osservate
o dei prezzi quotati;
• la presenza di un ampio scarto denaro-lettera (bid-ask spread) o di un aumento significativo dello stesso;
• il significativo ridimensionamento del livello delle attività del mercato;
• la scarsità di informazioni pubbliche disponibili.
Verificata periodicamente la rispondenza dei requisiti necessari, lo strumento finanziario si può intendere trattato su di uno
o più mercati attivi. All’interno di essi, si procede all’individuazione del mercato principale o, in sua assenza, del mercato più
vantaggioso.
Il fair value è calcolato facendo riferimento:
• al prezzo denaro a chiusura di giornata, per le attività in portafoglio o per le passività da emettere;
• al prezzo lettera a chiusura di giornata, per le passività già emesse o per le attività da acquistare.
106
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Si intende prezzo denaro/lettera di chiusura il prezzo denaro/lettera preso come riferimento dall’entità che regola il mercato su
cui lo strumento è trattato.
In mancanza di un prezzo denaro/lettera di riferimento, si ritiene di poter adottare il prezzo ultimo definito dall’entità che regola
il mercato (prezzo last), purché tale prezzo goda delle caratteristiche di pubblicità, liquidità, tempestività di adeguamento alle
mutate condizioni e disponibilità previste dai principi.
Per le posizioni di attivo e passivo che compensano il rischio di mercato, può essere utilizzato il prezzo medio tra denaro e
lettera, a condizione che lo stesso sia comunemente utilizzato dagli operatori di mercato e che sia coerente con l’obiettivo di
misurazione al fair value previsto dall’IFRS 13.
Nel caso di fondi comuni aperti, la Banca considera il Net Asset Value (NAV) quale miglior espressione del fair value dello
strumento. Non sono effettuate correzioni del NAV per tener conto dell’intervallo intercorrente fra la data di richiesta di
rimborso e quella di rimborso effettivo (ritenuto non rilevante).
Nel caso di fondi chiusi quotati, il fair value è ricavato dalla quotazione fornita dal mercato.
Per quanto riguarda le azioni estere, la qualifica di mercato attivo viene assegnata a tutte le azioni quotate su Borse regolamentate
(Stock Exchanges). Il valore fornito per questa tipologia di titoli, ove indisponibile il differenziale bid/ask, è il prezzo ultimo di
mercato (prezzo “last”). Non vengono, al contrario, considerati prezzi da mercato attivo le compravendite azionarie effettuate
su mercati OTC.
Per quanto riguarda i derivati quotati si utilizzano i last prices forniti dalle strutture preposte al regolamento dei margini di
garanzia (Clearing Houses).
Gli strumenti finanziari quotati su mercati non attivi sono considerati alla stregua di strumenti “non quotati”.
Per quanto riguarda i titoli obbligazionari non quotati su mercati regolamentati, in considerazione del ruolo svolto dalla Banca
sui mercati di intermediari istituzionali in strumenti finanziari, è stato individuato quale mercato attivo per l’operatività di
Front Office, il sistema Bloomberg Professional qualora i prezzi ivi rappresentati posseggano adeguate caratteristiche sopra
rappresentate.
Identificazione del fair value per strumenti finanziari non quotati in mercati attivi
Qualora non ricorrano le condizioni affinché il mercato di uno strumento finanziario possa considerarsi attivo, è necessario
determinare il fair value di tale strumento attraverso il ricorso a tecniche di valutazione.
Le tecniche di valutazione indicate dai principi contabili internazionali sono le seguenti:
• il metodo basato sulla valutazione di mercato: prevede l’utilizzo di prezzi o altre informazioni rilevanti, reperibili dalle
transazioni di mercato su beni comparabili;
• il metodo del costo: riflette l’ammontare che sarebbe richiesto al momento della valutazione per sostituire la capacità di
servizio di un’attività (“costo di sostituzione corrente”);
• il metodo reddituale: converte flussi di cassa futuri, costi e ricavi in un valore unico corrente.
Per la Banca costituiscono tecniche di valutazione le seguenti metodologie:
• utilizzo di valutazioni di mercato per attività/passività identiche o comparabili;
• determinazione di prezzi a matrice;
• tecniche di calcolo del valore attuale;
• modelli di pricing delle opzioni;
• modelli di excess earning multiperiodali.
Tali tecniche possono essere utilizzate se:
• massimizzano l’impiego di dati di mercato, minimizzando al contempo l’utilizzo di stime e assunzioni proprie della Banca;
• riflettono ragionevolmente come il mercato si aspetta che venga determinato il prezzo;
• gli elementi alla base delle valutazioni tecniche rappresentano, ragionevolmente, le aspettative del mercato e il rapporto
rischio/rendimento dello strumento da valutare;
• incorporano tutti i fattori che gli attori del mercato considererebbero nella definizione del prezzo;
• sono coerenti con le comuni metodologie accettate;
• sono oggetto di verifica e calibrazione periodica al fine di verificare la loro capacità di determinare un fair value in linea con i
prezzi effettivamente scambiati sullo strumento oggetto di valutazione.
In sintesi, l’approccio adottato dalla Banca promuove la ricerca del fair value dapprima in un ambito “di mercato”, seppur non
trattandosi di un mercato attivo. Solo in assenza di tali valutazioni è previsto l’utilizzo di metodologie per la costruzione di
modelli quantitativi.
Si desume, quindi, che il riferimento normativo a tecniche di valutazione non autorizzi ad un uso neutrale e oggettivo di modelli
quantitativi, bensì si deve intendere come lo sviluppo da parte della Banca di un processo interno che permetta di creare la
107
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
massima corrispondenza tra il fair value individuato e il prezzo a cui potrebbe essere scambiato lo strumento in un’operazione
di mercato a condizioni correnti.
Nell’ambito di questo processo appare, quindi, necessario privilegiare il ricorso ai prezzi di transazioni recenti (quotazioni di
mercati non attivi, prezzi forniti da terzi contributori), oppure alle quotazioni di strumenti similari. In questo ambito, i modelli
quantitativi possono costituire un valore benchmark per integrare, o correggere, eventuali differenze tra lo strumento oggetto
di valutazione e quello osservato sul mercato, oppure per incorporare nelle transazioni di mercato le variazioni avvenute nel
contesto economico.
Le tecniche di valutazione utilizzate per valutare il fair value sono applicate in maniera uniforme. È opportuno apportare
un cambiamento a una tecnica di valutazione o alla sua applicazione se comporta una valutazione esatta o comunque più
rappresentativa del fair value in quelle circostanze specifiche. Ciò può accadere in presenza di uno dei seguenti eventi:
• sviluppo di nuovi mercati;
• disponibilità di nuove informazioni;
• sopraggiunta indisponibilità di informazioni utilizzate in precedenza;
• miglioramento delle tecniche di valutazione;
• mutamento delle condizioni di mercato.
A.4.1 Livelli di fair value 2 e 3: tecniche di valutazione e input utilizzati
Tecniche di valutazione
A particolari tipologie di strumenti finanziari sono applicate tecniche specifiche necessarie ad evidenziare correttamente le
caratteristiche degli stessi.
Titoli di capitale
Per tutti i titoli azionari non quotati valgono, in linea di principio, le metodologie di valutazione sopra elencate. In mancanza, è
effettuata la valutazione al costo.
Per i titoli azionari non quotati, inseriti in portafogli non di partecipazione, i modelli di valutazione del fair value maggiormente
utilizzati appartengono alle seguenti categorie:
• modelli di discounted cash flow;
• modelli basati sul metodo dei multipli.
Tali modelli richiedono la disponibilità di una quantità rilevante di dati per stimare i flussi di cassa futuri prodotti dall’impresa
oppure per individuare valori corretti dei multipli di mercato. Si tratta di stimare parametri (cash flows, dividendi, beta, premio per
il rischio, costo del capitale proprio, valori patrimoniali, ecc.) molto aleatori, la cui valutazione risulta soggettiva e difficilmente
riscontrabile sul mercato e porta alla valutazione di una distribuzione di fair value teorici. Qualora non sia possibile determinare
il fair value in maniera attendibile con i metodi sopra indicati i titoli e gli strumenti sono valutati al costo.
In alternativa alle valutazioni sopra esposte, si può far riferimento al valore dell’azione rappresentato dal book value, ottenuto
dal rapporto tra i mezzi propri e il numero di azioni ordinarie emesse.
Titoli di debito plain vanilla
Relativamente ai titoli di debito plain vanilla, la tecnica di valutazione adottata è quella del discounted cash flow analysis. Il
procedimento si articola in tre fasi:
• mappatura dei cash flows: riconoscimento dei flussi attesi dallo strumento e distribuzione degli stessi lungo la vita contrattuale;
• scelta della curva di attualizzazione dei flussi, in considerazione dei fattori di rischio considerati;
• calcolo del present value dello strumento alla data di valutazione.
Individuati i cash flows, è calcolata l’opportuna curva di attualizzazione, attraverso l’utilizzo della tecnica nota come discount rate
adjustment approach, che considera sia l’effetto del rischio tasso che quello del rischio di credito/liquidità. Noti tali elementi è
possibile calcolare il fair value come somma dei valori attuali dei flussi di cassa futuri degli strumenti finanziari.
Titoli di debito strutturati
In relazione ai certificates di propria emissione, in assenza di prezzi osservabili su mercati attivi, la valutazione viene effettuata
ricorrendo a tecniche di valutazione, basate su un modello di attualizzazione dei flussi di cassa, in grado di considerare tutti i
fattori reputati rilevanti dagli operatori di mercato nella determinazione del prezzo di un’ipotetica transazione.
In particolare, per la determinazione del proprio merito creditizio, BPER Banca ricorre a quotazioni di mercato, ove disponibili, o
agli spread impliciti nelle emissioni comparabili contribuite su mercati attivi (Euro TLX).
Le componenti derivative implicite negli strumenti sono valutate ricorrendo alle tecniche di valutazione dei derivati più
accreditate sul mercato, come di seguito meglio descritte.
108
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Fondi immobiliari chiusi
Al fine di tenere in considerazione alcune problematiche specifiche dei fondi immobiliari chiusi non quotati, come l’illiquidità
del sottostante, l’assenza di un mercato liquido e la specificità del sottostante, il più aggiornato NAV disponibile viene corretto
di uno scarto che tiene conto delle diverse componenti rilevanti per la determinazione dei flussi di cassa attesi dalla dismissione
degli asset sottostanti (c.d. Liquidity Adjustment).
Fondi di private equity
Il primo riferimento per la valutazione fondi chiusi di private equity è il NAV periodicamente aggiornato da parte della SGR di
riferimento. Si prevede, inoltre, il confronto periodico tra il NAV determinato sulla base dei principi previsti da Banca d’Italia per
la redazione delle relazioni di gestione ed il NAV determinato esprimendo al relativo fair market value le iniziative sottostanti
32
il fondo stesso onde cogliere eventuali scostamenti di valore che potrebbero trovare immediata rappresentazione nel valore
di mercato, ma non nel NAV calcolato secondo le relative modalità di determinazione. Ove il valore di mercato di un fondo
dovesse risultare inferiore al NAV ufficiale, nonché ove fossero disponibili ulteriori evidenze rispetto alla valutazione espressa
dal mercato per gli strumenti in questione, sono previste ulteriori analisi finalizzate ad apportare le necessarie correzioni al NAV
per la determinazione del fair value da contabilizzare in bilancio.
Fondi specializzati nella gestione di NPL
Al fine di tenere in considerazione alcune problematiche specifiche dei fondi chiusi non quotati che investono in crediti (Non
Performing Loans – NPL), come la valutazione al fair value del sottostante e l’assenza di un mercato liquido, il più aggiornato
NAV disponibile viene utilizzato come dato di input, assieme agli altri parametri di mercato generalmente utilizzati ai fini della
valutazione al fair value delle medesima tipologia di asset (principalmente il tasso di rendimento atteso), in un modello che è
in grado di simulare l’ottica dell’operatore del mercato NPL, considerando di quest’ultimo mercato anche la limitata liquidità.
Asset Backed Securities – ABS
In relazione ai titoli Asset Backed Securities (ABS) presenti in portafoglio, con l’obiettivo di massimizzare l’utilizzo di informazioni
presenti sul mercato, la Banca ha definito modalità valutative specifiche applicando la seguente gerarchia:
• contribuzioni “qualificate” (contribution approach);
• modello valutativo basato su informazioni di mercato (comparable approach);
• modello valutativo interno (waterfall).
Strumenti derivati
Il fair value degli strumenti derivati è determinato attraverso modelli quantitativi diversi a seconda della tipologia di strumento.
In particolare, possiamo distinguere tra:
• opzioni Over-The-Counter (OTC) che possono essere rappresentate da opzioni a sé stanti (opzioni “stand alone”), oppure
incorporate all’interno di prodotti strutturati. In tema di tecniche di pricing esse si distinguono in:
– opzioni con payoff risolvibile in formula chiusa, per le quali si utilizzano modelli di pricing comunemente accettati da mercato
(ad esempio, modello di Black & Scholes e varianti);
– opzioni con payoff non risolvibile in formula chiusa, valutate principalmente con tecniche di simulazione (tipicamente
simulazioni “Montecarlo”);
• Interest Rate Swaps (IRS): per la determinazione del fair value degli IRS è utilizzata la tecnica definita net discounted cash
flow analysis. In presenza di IRS strutturati si procede alla scomposizione dello strumento in una componente plain e in una
componente opzionale, per definire separatamente i valori al fine di sommarli (“building block”);
• Forward Outright: la valutazione del fair value dei FX Forward Outright è data dall’importo da negoziare a termine rapportato
allo strike price e rettificato per la differenza attuale tra il cambio spot e il cambio a termine.
• Credit Default Swap (CDS): per la valutazione del fair value dei CDS viene utilizzato il modello Standard ISDA (v1) sviluppato
da Markit Group Ltd;
• Commodity Swap: per la valutazione di fair value viene utilizzata la tecnica della “net discounted cash flow analysis” applicata
sia ai flussi a prezzo fisso (strike) che a quelli a prezzo variabile;
• FX Swap: per la valutazione del fair value delle FX Swap viene utilizzata la tecnica della “net discounted cash flow analysis”
applicata alla gamba a pronti e alla gamba a termine;
• Equity Swap: per la valutazione di fair value viene utilizzata la tecnica della “net discounted cash flow analysis”, applicati alla
gamba riferita all’azione sottostante e alla gamba a tasso fisso.
32 Fair market value risultante, ad esempio dai c.d. EVCA report.
109
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Crediti d’imposta classificati nel portafoglio di trading
In funzione delle caratteristiche delle attività in oggetto, il fair value di iscrizione iniziale – pari al prezzo complessivamente
pagato per acquisire il credito fiscale (inclusi eventuali oneri aggiuntivi) – incorpora il valore temporale del denaro e la capacità
di utilizzarlo entro la relativa scadenza, includendo quindi elementi di incertezza legati all’assenza di un mercato attivo. Alle
successive date di valutazione, il fair value viene calcolato tramite attualizzazione dei flussi futuri, come regolati dagli accordi di
cessione a termine sottoscritti da BPER Banca (fissati date e prezzi di cessione a termine), ai tassi risk-free correnti di mercato
maggiorati del medesimo spread di rischio/commerciale determinato in sede di rilevazione iniziale (ritenuto non suscettibile
di variazioni significative nel tempo), apprezzando quindi la variazione della sola componente risk-free intervenuta rispetto alla
data di acquisto.
Operazioni a termine in valuta
Tali operazioni sono valorizzate sulla base dei cambi a termine ricalcolati a fine esercizio, per scadenze corrispondenti a quelle
dei contratti oggetto di valutazione.
Poste di bilancio valutate al costo ammortizzato
Per gli strumenti finanziari valutati al costo ammortizzato, ai soli fini di fornire opportuna informativa in bilancio è determinato
il fair value.
Per i crediti di durata contrattuale non superiore ai dodici mesi, il fair value si stima essere pari al valore contabile; per tutti gli
altri rapporti, il fair value si ottiene attualizzando i flussi di cassa contrattuali al netto della perdita attesa calcolata sulla base del
merito creditizio del prenditore, utilizzando la corrispondente struttura dei tassi per scadenza.
Credit Valuation Adjustment (CVA) e il Debit Valuation Adjustment (DVA)
L’attuale normativa afferma che il pricing di un derivato, oltre a dipendere dai fattori di mercato, deve includere anche la
valutazione della qualità creditizia della controparte determinata attraverso il Credit Valuation Adjustment (CVA) e il Debit
Valuation Adjustment (DVA).
La Banca per valutare la qualità creditizia della controparte adotta la metodologia di seguito esposta.
Con il termine di Credit Valuation Adjustment (CVA), si identifica la rettifica di valore della componente creditizia (a valere sulle
posizioni con fair value positivo) di un derivato OTC stipulato dalla Banca con una controparte esterna, che costituisce il valore
di mercato della potenziale perdita dovuta alla variazione dei prezzi di mercato sul derivato in oggetto, dovuta al peggioramento
del merito creditizio/default della controparte.
Specularmente, con il termine di Debit Valuation Adjustment (DVA), si identifica invece la rettifica di valore della componente
debitoria (a valere sulle posizioni con fair value negativo) di un derivato OTC stipulato dalla Banca con una controparte esterna,
vale a dire, il valore di mercato del potenziale guadagno dovuto alla variazione dei prezzi di mercato sul derivato in oggetto a
causa del peggioramento del merito creditizio/default della Banca.
Nella quantificazione del CVA/DVA, sotto certe condizioni l’IFRS 13 fa riferimento ad una valutazione di calcolo che deve essere
effettuata per netting set o per controparte, quindi in base all’esposizione netta e non a livello di singolo contratto. Inoltre,
occorre considerare la presenza di eventuale collateral scambiato o di accordi di netting.
Attualmente la Banca si avvale di accordi bilaterali di compensazione dei contratti derivati, in base ai quali le reciproche posizioni
creditorie e debitorie del mark to market sono automaticamente e giornalmente compensate stabilendo un unico saldo netto,
senza effetti novativi: ne deriva quindi, il solo versamento di un margine da parte della parte debitrice. Tale attività consente una
notevole riduzione dell’esposizione al rischio di credito e, conseguentemente, degli impatti del CVA/DVA sul fair value.
Per la Banca, in particolare, due sono i fattori di mitigazione degli impatti del merito creditizio sul fair value:
• la sottoscrizione di accordi ISDA (International Swap and Derivates Association, standard internazionale di riferimento sui
derivati OTC) con le principali controparti corporate e tutte le controparti istituzionali in derivati OTC. Con le controparti
istituzionali sono stati poi stipulati anche i relativi allegati CSA (Credit Support Annex) per regolare la costituzione di garanzie
finanziarie (collateral) e ridurre ulteriormente l’esposizione corrente e il rischio conseguente;
• l’entrata in vigore della nuova piattaforma sull’EMIR (European Market Infrastructure Regulation), in riferimento all’esclusione
dal perimetro del CVA/DVA dei derivati stipulati su tale piattaforma/mercato. Sulla base delle valutazioni effettuate, è
presumibile ritenere che buona parte dell’operatività in derivati potrà confluire nel nuovo sistema in quanto composta,
prevalentemente, da derivati eligible ai fini della normativa stessa.
L’IFRS 13 non indica una metodologia specifica per il calcolo del CVA/DVA, ma richiede di utilizzare tecniche di valutazione che,
da un lato, devono risultare appropriate alla disponibilità dei dati stessi e, dall’altro, massimizzino l’uso di dati osservabili sul
mercato.
Con riferimento a quanto sopra detto, al fine di allinearsi alla best practice di mercato, la Banca ha deciso di utilizzare il c.d.
“Bilateral CVA”, metodologia che considera la presenza di due componenti di calcolo, con l’obiettivo di ricomprendere, la
potenziale perdita/guadagno derivante dalla variazione del merito creditizio della controparte/Banca, ma tenendo conto della
probabilità congiunta di default delle controparti.
110
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Parametri di mercato
Le tipologie di yield curves utilizzate sono:
• curve “par swap”;
• curve bond desunte da panieri di titoli;
• curve Corporate per emittenti, rating e settore.
Dalle curve “par swap” si ottengono poi:
• curve zero coupon;
• curve dei tassi forward;
• curve dei fattori di sconto.
Le curve dei tassi zero coupon sono derivate mediante la tecnica denominata bootstrapping. Da esse sono estrapolati i fattori di
sconto con i quali si attualizzano i flussi di cassa generati dagli strumenti finanziari oggetto di valutazione. I tassi forward sono
tassi impliciti nella curva zero coupon e sono definiti sulla base della teoria di non arbitraggio.
Le curve emittenti sono ottenute sommando ai tassi par swap gli spread che esprimono il merito creditizio dell’emittente lo
strumento. Sono utilizzate per la valutazione di obbligazioni non quotate.
La curva di merito creditizio della Banca è ottenuta attraverso la costruzione di un paniere di emissioni proprie e di emittenti
bancari comparabili per caratteristiche e rating. È utilizzata per la valutazione di tutte le obbligazioni emesse.
I prezzi così ottenuti sono applicati giornalmente ai sistemi organizzati di scambi delle obbligazioni emesse dalla Banca (HI-
MTF), che sono riflessi nelle valutazioni al fair value in bilancio.
Volatilità ed altri parametri
Le volatilità e le correlazioni sono utilizzate principalmente per la valutazione di derivati non quotati. Le volatilità possono
essere classificate in:
• volatilità storiche, stimate come deviazione standard di una serie storica di osservazioni con frequenza giornaliera del
logaritmo dei rendimenti del sottostante di riferimento;
• volatilità contribuite, ottenute da information providers;
• volatilità implicite, ottenute dai prezzi di mercato delle opzioni quotate.
Per quanto riguarda le correlazioni, il pricing dei derivati multivariati avviene utilizzando correlazioni di tipo storico.
Modalità e frequenza di identificazione del fair value per gli immobili di proprietà
La Banca, ai fini della determinazione del fair value del patrimonio immobiliare, si avvale di una società, esterna indipendente e
qualificata in tali valutazioni, ottenendo dalla stessa, perizie estimative.
Il mandato al valutatore esterno prevede le modalità di stima dei fair value, in relazione alle caratteristiche, alle destinazioni
d’uso ed alle potenzialità di utilizzo di ciascun immobile, tra cui si evidenziano le principali
33
:
• metodo comparativo: il valore dell’immobile deriva dal confronto con le quotazioni correnti di mercato relative ad immobili
assimilabili (i.e. comparable), attraverso un processo di aggiustamento che apprezza le peculiarità dell’immobile oggetto
di stima rispetto alle corrispondenti caratteristiche dei comparable. Nello specifico, i valori di mercato unitari e i canoni
di locazione di mercato unitari sono determinati mediante sulla base delle indagini effettuate nel mercato immobiliare di
riferimento relativo a ogni singolo bene, utilizzando gli “Asking Price” e gli “Asking Rent” riscontrati per beni simili alla data
della stima, opportunamente riparametrati alle caratteristiche dei beni oggetto della valutazione. Non sono stati utilizzati
i dati derivanti da transazioni passate in quanto le informazioni disponibili sono limitate e non rispecchianti le condizioni
macroeconomico/finanziarie più aggiornate;
• metodo dell’attualizzazione dei flussi di cassa (Discounted Cash Flow - DCF): il valore dell’immobile deriva dall’attualizzazione
dei cash flow attesi dai contratti di locazione e/o dai proventi delle vendite, al netto dei costi di pertinenza della proprietà; per
quanto riguarda la determinazione dei tassi di attualizzazione e di capitalizzazione (o di rendimento) utilizzati nel modello di
DCF, è stato applicato il c.d. “BuildUp Approach”, secondo cui ai rendimenti finanziari “risk free” (BTP a 10 anni e EURIRS a 10
anni) riscontrati alla data della stima, sono sommati spread commisurati al rischio di investimento relativo ad ogni singolo bene.
Per i tassi di rendimento sono stato altresì considerati, prudenzialmente, opportuni “Risk-out” aggiuntivi. I tassi di rendimento
così ottenuti sono stati altresì raffrontati, ove disponibili, con i dati ricavati dal mercato immobiliare di riferimento;
• metodo della trasformazione: per valore di trasformazione si intende il valore di mercato del bene nell’ipotesi della sua
trasformazione secondo l’utilizzo previsto dagli strumenti urbanistici. Il valore di trasformazione si ricava determinando il
valore di mercato finale della proprietà dopo la trasformazione, dedotti i costi da sostenere per realizzare la trasformazione
stessa, tenendo conto della componente di rischio correlata all’aleatorietà dei tempi di realizzazione dell’intervento ed al
futuro andamento del mercato immobiliare.
33 Le specificità di alcuni asset potrebbero richiedere metodologie valutative diverse da quelle indicate, la cui applicazione viene condivisa dalla società
specializzata con le funzioni competenti di BPER Banca, una volta valutata la rispondenza alla necessità di determinare un fair value.
111
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Le valutazioni immobiliari tengono inoltre in debita considerazione il “rischio climatico”, inteso come rischio fisico e rischio di
transizione cui sono soggetti gli immobili stessi, considerando che: i. i parametri utilizzati per le valutazioni sono diversificati
in base all’area geografica su cui insistono gli immobili, risultando esse più o meno esposte ad eventi climatici estremi; ii. le
valutazioni recepiscono in modo specifico sul singolo immobile l’ottenimento di certificazioni particolari (ad es. “well”, “lead”
o “breem”), mentre le Attestazioni di Prestazione Energetica – APE risultano già sintetizzate nei parametri valutativi utilizzati.
Relativamente alla periodicità di aggiornamento valutativo, per gli immobili detenuti a scopo di investimento, per gli immobili
detenuti ad uso funzionale e per gli immobili rimanenza
34
la Banca richiede ogni anno alla società qualificata incaricata una
valutazione “desktop”, secondo la quale il fair value è determinato sulla base del valore medio di immobili comparabili, senza
prevedere ispezione in loco. Solo per gli immobili (considerati a livello di singolo stabile) con valore superiore alla soglia di
significatività internamente definita, la Banca richiede periodicamente una valutazione “full”, secondo la quale il fair value è
determinato sulla base di tutte le informazioni relative all’immobile, acquisite anche tramite ispezione in loco.
La valutazione “full” è inoltre prevista al manifestarsi di eventi imprevisti e non ricorrenti che possano aver interessato specifici
immobili e suscettibili di incidere sul valore degli stessi.
Il valutatore esterno, ai fini della determinazione del fair value e della vita utile, tiene conto di tutte le eventuali spese di
manutenzione straordinaria (e.g. costi sostenuti per l’ampliamento, ammodernamento o miglioramento degli elementi
strutturali dell’unità immobiliare).
A.4.2 Processi e sensibilità delle valutazioni
Le attività e passività finanziarie valutate al fair value e classificate nel Livello 3 della gerarchia sono principalmente costituite da:
• investimenti azionari di minoranza (titoli di capitale non quotati), detenuti spesso al fine di preservare il radicamento
al territorio, oppure per lo sviluppo di rapporti commerciali (valorizzati al fair value principalmente sulla base di metodi
patrimoniali);
• investimenti in Asset Backed Securities - ABS classificati tra le “Attività finanziarie valutate al fair value con impatto a conto
economico – altre attività finanziarie obbligatoriamente valutate al fair value”
35
;
• investimenti in fondi comuni di investimento immobiliare chiusi, classificati tra le “Attività finanziarie valutate al fair value
con impatto a conto economico – altre attività finanziarie obbligatoriamente valutate al fair value” ed acquisiti a fronte di
cessioni immobiliari;
• investimenti in fondi comuni di investimento alternativo mobiliare, di tipo chiuso, classificati tra le “Attività finanziarie
valutate al fair value con impatto a conto economico – altre attività finanziarie obbligatoriamente valutate al fair value” ed
acquisiti a fronte di cessioni di portafogli di crediti Unlikely-To-Pay (UTP).
L’IFRS 13 richiede che per gli strumenti valutati al fair value in modo ricorrente e classificati nel Livello 3 della gerarchia del fair
value venga fornita un’analisi di sensibilità della valutazione del fair value ai cambiamenti che intervengono negli input non
osservabili. Per gli strumenti ABS, Fondi Immobiliari e Fondi Non-Performing Loans valutati al fair value, si fornisce di seguito
tale analisi:
Attività/Passività finanziaria Parametro non
osservabile
Variazione
parametro
Sensitivity (in
migliaia)
Variazione
parametro
Sensitivity (in
migliaia)
Investimenti in Asset Backed Securities Credit Spread* +50 b.p. (2.443) -50 b.p. 1.306
Investimenti in Fondi Immobiliari Oneri finanziari** +50 b.p. (95) -50 b.p. 95
Investimenti in Fondi Non-Performing Loans Oneri finanziari** +50 b.p. (1.394) -50 b.p. 1.394
* Investimenti in Asset Backed Securities: il parametro non osservabile utilizzato per la costruzione della sensitivity è il credit spread utilizzato nella costruzione
del tasso d’attualizzazione dei flussi finanziari futuri.
** Investimenti in Fondi Immobiliari: i parametri non osservabili utilizzati per la costruzione della sensitivity sono i parametri sottostanti il premio al rischio
specifico del fondo considerato nella costruzione della componente rettificativa del NAV.
*** Investimenti in Fondi Non performing loans: il parametro non osservabile utilizzato per la costruzione della sensitivity è il costo opportunità considerato nella
costruzione della componente rettificativa del NAV dedicata all’apprezzamento del rischio di liquidità degli strumenti.
Per gli altri strumenti in portafoglio (derivati e titoli di capitale in particolare), non è stata elaborata alcuna analisi quantitativa
di sensitivity del fair value rispetto al cambiamento degli input non osservabili, in quanto o il fair value è stato attinto da fonti
terze senza apportare alcuna rettifica, oppure è frutto di un modello i cui input sono specifici dell’entità oggetto di valutazione
(ad esempio i valori patrimoniali della società) e per i quali non è ragionevolmente ipotizzabile prevedere valori alternativi.
34 I cantieri su cui viene capitalizzato un importo superiore alla soglia di significatività internamente definita sono oggetto di valutazione “full”.
35 Per completezza si evidenzia che in portafoglio sono presenti titoli ABS misurati al costo ammortizzato in quanto rientranti nel modello di business Hold To
Collect – HTC e con caratteristiche tecnico-finanziarie tali da aver superato il test SPPI previsto dall’IFRS 9. Anche per tali strumenti viene calcolato il fair value,
reso a soli fini d’informativa.
112
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
A.4.3 Gerarchia del fair value
La Banca classifica le proprie attività e passività finanziarie per grado decrescente di qualità del fair value sulla base dei seguenti
principi:
• Livello 1 di fair value. La valutazione è costituita dal prezzo dello stesso strumento finanziario oggetto di valutazione, ottenuto
sulla base di quotazioni espresse da un mercato attivo.
• Livello 2 di fair value. La valutazione non è basata su quotazioni espresse da un mercato attivo relativamente allo stesso
strumento finanziario oggetto di valutazione, ma su valutazioni significative reperibili da mercati non attivi o info providers
affidabili, ovvero su prezzi determinati utilizzando un’opportuna tecnica di valutazione basata in modo significativo su
parametri di mercato osservabili, ivi inclusi spread creditizi, desunti dalle quotazioni di strumenti sostanzialmente simili in
termini di fattori di rischio considerati. L’utilizzo di tecniche di valutazione ha l’obiettivo di ribadire la finalità di ottenere un
prezzo di chiusura alla data di valutazione secondo il punto di vista di un operatore di mercato che detiene lo strumento
finanziario.
• Livello 3 di fair value. Le valutazioni sono effettuate utilizzando input diversi, mediante l’inclusione di parametri discrezionali,
vale a dire, parametri il cui valore non può essere desunto da quotazioni osservabili su mercati attivi. La non osservabilità
diretta sul mercato dei predetti parametri comporta la necessità di stime ed assunzioni da parte del valutatore.
Quando i dati utilizzati per valutare il fair value di un’attività o passività vengono classificati in diversi livelli della gerarchia del
fair value, la valutazione viene classificata interamente nello stesso livello gerarchico del fair value in cui è classificato l’input
di più basso livello di gerarchia utilizzato per la valutazione, purché la rilevanza dell’input non osservabile sia significativo per
l’intera valutazione.
La Banca ha definito le analisi da effettuare in caso di:
• cambiamenti intervenuti nelle valutazioni del fair value nei vari esercizi;
• i principi adottati per stabilire quando si verificano i trasferimenti tra i livelli della gerarchia del fair value, e si attiene
costantemente ad essi.
Per l’attribuzione del Livello 1 di fair value, come principio generale, se per un’attività o passività è presente un prezzo quotato
in un mercato attivo, per valutare il fair value occorre utilizzare quel prezzo senza rettifica. La gerarchia del fair value attribuisce
infatti la massima priorità ai prezzi quotati (non rettificati) in mercati attivi per attività o passività identiche e la priorità minima
agli input non osservabili.
Le attribuzioni dei Livelli 2 e 3 dipendono da come i dati utilizzati per valutare il fair value di un’attività o passività vengono
classificati nei diversi livelli della gerarchia del fair value: in tal senso, la valutazione del fair value deve essere classificata
interamente nello stesso livello della gerarchia del fair value in cui è classificato l’input di più basso livello di gerarchia utilizzato
per la valutazione, purché la rilevanza dell’input non osservabile sia significativo per l’intera valutazione.
La valutazione dell’importanza di un particolare input per l’intera valutazione richiede un giudizio autonomo da parte del
valutatore, che deve tener conto delle caratteristiche specifiche dell’attività o passività.
La disponibilità di input rilevanti e la loro soggettività possono influire sulla scelta delle tecniche di valutazione più appropriate.
A.4.4 Altre informazioni
L’IFRS 13 chiede di fornire “informazioni integrative tali da aiutare gli utilizzatori del suo bilancio a valutare:
• per le attività e le passività valutate al fair value su base ricorrente o non ricorrente nel prospetto della situazione patrimoniale-
finanziaria dopo la rilevazione iniziale, le tecniche di valutazione e gli input utilizzati per elaborare tali valutazioni;
• per valutazioni ricorrenti del fair value attraverso l’utilizzo di input non osservabili significativi (Livello 3), l’effetto delle
valutazioni sull’utile (perdita) di esercizio o sulle altre componenti di Conto economico complessivo per quell’esercizio.”
La Banca dispone di una procedura definita per:
• identificare i trasferimenti tra livelli;
• analizzare e documentare le motivazioni di tali trasferimenti;
• monitorare e controllare l’attendibilità del fair value degli strumenti finanziari.
Nota integrativa – Parte A
In particolare, per le attività e le passività valutate al fair value su base ricorrente e non ricorrente viene fornita adeguata
informativa in merito ai seguenti aspetti:
• valutazione del fair value alla data di chiusura dell’esercizio, nonché per le valutazioni non ricorrenti, le motivazioni di tale
valutazione;
• livello della gerarchia del fair value in cui sono classificate le valutazioni del fair value nella loro interezza (Livello 1, 2 o 3);
• per le attività e passività di Livello 2 o 3, una descrizione delle tecniche di valutazione e degli input utilizzati, nonché le
motivazioni alla base di eventuali cambiamenti nelle tecniche di valutazione utilizzate.
La Banca fornisce, per le attività e le passività possedute alla data di chiusura dell’esercizio e valutate al fair value su base
ricorrente, gli importi dei trasferimenti tra il Livello 1 e il Livello 2 della gerarchia del fair value, le motivazioni di tali trasferimenti
e la procedura adottata per stabilire le circostanze in cui tali trasferimenti tra livelli si verificano, mentre per quelle classificate,
su base ricorrente, nel Livello 3 della gerarchia del fair value, una riconciliazione dei saldi di apertura e di chiusura.
Vengono, inoltre, indicati i principi adottati per stabilire quando si verificano i trasferimenti tra i livelli della gerarchia del fair
value.
Con riferimento alle attività o passività classificate nel Livello 3 della gerarchia del fair value vengono fornite:
• informazioni quantitative sugli input non osservabili significativi utilizzati nella valutazione al fair value;
• per le valutazioni su base ricorrente, l’ammontare degli utili o delle perdite totali per l’esercizio incluso nell’utile (perdita)
d’esercizio attribuibile al cambiamento intervenuto negli utili o nelle perdite non realizzati relativamente alle attività e
passività, possedute alla data di chiusura dell’esercizio, e la relativa voce (o le voci) in cui sono rilevati tali utili o perdite non
realizzati;
• una descrizione dei processi di valutazione utilizzati per le valutazioni del fair value ricorrenti e non ricorrenti;
• una descrizione qualitativa della sensibilità della valutazione del fair value ai cambiamenti degli input non osservabili, qualora
tali cambiamenti siano significativi nella determinazione del fair value stesso.
Per le attività e passività finanziarie rilevate al costo ammortizzato (non misurate quindi al fair value, ma con obblighi di
disclosure del fair value) vengono fornite, le seguenti informazioni:
• il livello della gerarchia del fair value;
• la descrizione delle tecniche di valutazione adottate per i Livelli 2 e 3, nonché degli input utilizzati;
• la descrizione del cambiamento e delle ragioni dello stesso qualora vi sia stata una variazione della tecnica di valutazione.
Per le passività finanziarie proprie valutate al fair value che contengono “credit enhancement” (ad esempio, garanzie non
scorporabili), viene fornita informativa circa l’esistenza di un “credit enhancement” e l’influenza che esercita sulla determinazione
del fair value della passività.
L’applicazione della fair value option ai finanziamenti e crediti ed alle passività finanziarie prevede che si dia evidenza
dell’ammontare delle variazioni di fair value attribuibili a variazioni del solo rischio creditizio dello strumento.
Come indicato in precedenza, i fattori di rischio sono incorporati nella curva di attualizzazione attraverso la tecnica nota come
discount rate adjustment approach.
Caratteristica di tale metodo è la stima separata e indipendente dei diversi componenti di rischio, rischio di tasso e rischio di
credito, che consente di ottenere il c.d. fair value parziale, determinato considerando le variazioni di un solo fattore di rischio.
Con riferimento al merito creditizio, i fattori considerati sono:
• il tasso di mercato free risk osservato alla data di valutazione;
• il credit spread osservato alla data di iscrizione iniziale o alla data di valutazione precedente;
• il credit spread osservato alla data di valutazione.
Attraverso il confronto del fair value di mercato alla data di valutazione con il fair value calcolato utilizzando il rischio di credito
osservato all’iscrizione iniziale (o, alternativamente, al periodo precedente), risulta possibile determinare le variazioni di fair
value imputabili alle sole variazioni del rischio di credito, cumulate o periodali.
114
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
Informazioni di natura quantitativa
A.4.5 Gerarchia del fair value
A.4.5.1 Attività e passività valutate al fair value su base ricorrente: ripartizione per livelli di fair value
Attività/Passività finanziarie misurate al fair value 31.12.2024 31.12.2023
L1 L2 L3 L1 L2 L3
1. Attività finanziarie valutate al fair value con impatto
a conto economico 121.892 703.155 430.069 105.982 708.413 398.599
a) Attività finanziarie detenute per la negoziazione 78.917 607.637 6.046 62.850 628.750 5.595
b) Attività finanziarie designate al fair value - - - - 1.991 -
c) Altre attività finanziarie obbligatoriamente
valutate al fair value 42.975 95.518 424.023 43.132 77.672 393.004
2. Attività finanziarie valutate al fair value con
impatto sulla redditività complessiva 4.638.048 231.595 612.991 5.627.562 472.096 514.452
3. Derivati di copertura - 649.351 - - 1.122.269 -
4. Attività materiali - - 1.182.821 - - 1.217.008
5. Attività immateriali - - - - - -
Totale 4.759.940 1.584.101 2.225.881 5.733.544 2.302.778 2.130.059
1. Passività finanziarie detenute per la negoziazione 94 247.918 4.334 1 326.519 5.078
2. Passività finanziarie designate al fair value - 2.615.611 - - 1.909.139 -
3. Derivati di copertura - 210.347 - - 250.124 -
Totale 94 3.073.876 4.334 1 2.485.782 5.078
I trasferimenti delle attività dal Livello 2 al Livello 1 della gerarchia del fair value effettuati nell’esercizio ammontano a € 42.825 mila, quelli dal Livello 1 al Livello 2
ammontano a € 94.261 mila.
Per i primi, il mercato di trattazione ha evidenziato un miglioramento della negoziabilità degli strumenti per livello dei volumi, ampiezza e profondità delle quotazioni,
nonché per numero dei contributori. I secondi sono dovuti alla perdita di significatività della quotazione espressa dal mercato principale e alla riduzione del numero
di contributori sotto la soglia minima prevista.
Legenda L1=Livello1 L2=Livello2 L3=Livello3
115
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
A.4.5.2 Variazioni annue delle attività valutate al fair value su base ricorrente (livello 3)
Attività finanziarie valutate al fair value con impatto a conto
economico
Attività
finanziarie
valutate al
fair value con
impatto sulla
redditività
complessiva
Derivati di
copertura
Attività
materiali
Attività
immateriali
Totale
di cui: a)
attività
finanziarie
detenute
per la
negoziazione
di cui: b)
attività
finanziarie
designate
al fair value
di cui: c) altre
attività finanziarie
obbligatoriamente
valutate al fair
value
1. Esistenze iniziali 398.599 5.595 - 393.004 514.452 - 1.217.008 -
2. Aumenti 98.409 451 - 97.958 109.692 - 98.218 -
2.1. Acquisti 74.439 - - 74.439 190 - 10.555 -
2.2. Profitti imputati a: 23.673 451 - 23.222 51.337 - 24.710 -
2.2.1. Conto Economico 23.673 451 - 23.222 - - 11.381 -
- di cui plusvalenze 18.173 451 - 17.722 - - - -
2.2.2. Patrimonio netto - X X X 51.337 - 13.329 -
2.3. Trasferimenti da altri livelli 297 - - 297 863 - 47.996 -
2.4. Altre variazioni in aumento - - - - 57.302 - 14.957 -
3. Diminuzioni 66.939 - - 66.939 11.153 - 132.405 -
3.1. Vendite 2.279 - - 2.279 1.882 - 11.058 -
3.2. Rimborsi 34.864 - - 34.864 999 - - -
3.3. Perdite imputate a: 28.337 - - 28.337 8.170 - 32.745 -
3.3.1. Conto Economico 28.337 - - 28.337 - - 32.745 -
- di cui minusvalenze 28.316 - - 28.316 - - - -
3.3.2. Patrimonio netto - X X X 8.170 - - -
3.4. Trasferimenti da altri livelli - - - - - - - -
3.5. Altre variazioni in
diminuzione
1.459 - - 1.459 102 - 88.602 -
4. Rimanenze finali 430.069 6.046 - 424.023 612.991 - 1.182.821 -
A.4.5.3 Variazioni annue delle passività valutate al fair value su base ricorrente (livello 3)
Passività finanziarie
detenute per la
negoziazione
Passività finanziarie
designate al fair
value
Derivati di
copertura
1. Esistenze iniziali 5.078 - -
2. Aumenti - - -
2.1 Emissioni - - -
2.2. Perdite imputate a: - - -
2.2.1. Conto Economico - - -
- di cui minusvalenze - - -
2.2.2. Patrimonio Netto X - -
2.3. Trasferimenti da altri livelli - - -
2.4. Altre variazioni in aumento - - -
3. Diminuzioni 744 - -
3.1. Rimborsi - - -
3.2. Riacquisti - - -
3.3. Profitti imputati a : 744 - -
3.3.1. Conto Economico 744 - -
- di cui plusvalenze 744 - -
3.3.2. Patrimonio Netto X - -
3.4. Trasferimento ad altri livelli - - -
3.5. Altre variazioni in diminuzione - - -
4. Rimanenze finali 4.334 - -
116
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte A
A.4.5.4 Attività e passività non valutate al fair value o valutate al fair value su base non ricorrente: ripartizione per
livelli di fair value
Attività/Passività non misurate al fair
value o misurate al fair value su base non
ricorrente
31.12.2024 31.12.2023
VB L1 L2 L3 VB L1 L2 L3
1. Attività finanziarie valutate al costo
ammortizzato 104.690.421 18.353.109 451.920 88.528.632 101.252.320 16.540.861 374.262 85.602.207
2. Attività materiali detenute a scopo di
investimento - - - - - - - -
3. Attività non correnti e gruppi di attività in
via di dismissione 26.104 - - 17.111 12.405 - - 12.405
Totale 104.716.525 18.353.109 451.920 88.545.743 101.264.725 16.540.861 374.262 85.614.612
1. Passività finanziarie valutate al costo
ammortizzato 113.628.470 6.831.554 3.253.390 103.639.454 117.340.739 5.052.052 6.235.420 105.939.556
2. Passività associate ad attività in via di
dismissione - - - - - - - -
Totale 113.628.470 6.831.554 3.253.390 103.639.454 117.340.739 5.052.052 6.235.420 105.939.556
Legenda VB= Valore di bilancio L1=Livello1 L2=Livello2 L3=Livello3
A.5 – INFORMATIVA SUL C.D. “DAY ONE PROFIT/LOSS”
Nel caso di operazioni di Livello 3, il fair value da modello può differire dal prezzo della transazione: nel caso di differenza positiva
(day one profit), questa è ammortizzata lungo la vita residua dello strumento; mentre in caso di differenza negativa (day one
loss), questa è iscritta a Conto economico in via prudenziale.
Al 31 dicembre 2024 non sono state evidenziate differenze tra i valori della transazione e i corrispondenti fair value.
117
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
PARTE B
Informazioni sullo
Stato Patrimoniale
118
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
ATTIVO
Sezione 1 - Cassa e disponibilità liquide
Voce 10
1.1 Cassa e disponibilità liquide: composizione
Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
a) Cassa 709.297 698.959
b) Conti correnti e depositi a vista presso Banche Centrali 6.654.183 8.155.778
c) Conti correnti e depositi a vista presso banche 540.984 1.513.114
Totale 7.904.464 10.367.851
Il saldo della voce al 31 dicembre 2024 include, come previsto dall’8° aggiornamento della Circolare 262/2005 di Banca d’Italia, i crediti a vista verso banche e
banche centrali nelle forme tecniche di depositi e conto correnti, aventi natura di disponibilità liquide ai sensi dello IAS 7, pur continuando a rispettare i criteri di
iscrizione, valutazione, cancellazione e rilevazione delle componenti reddituali della categoria “Attività al costo ammortizzato”.
Sui depositi a vista presso banche si registra un sensibile calo a seguito di operazioni finanziarie effettuate nel 2024.
Al 31 dicembre 2024 si riducono gli investimenti in depositi “overnight” presso Banche Centrali, che risultano essere pari a € 6,654,2 milioni (-18,41% rispetto al 31
dicembre 2023) per effetto di minori disponibilità liquide da investire tenuto anche conto che nel corso del primo trimestre dell’esercizio è scaduta l’ultima tranche
di TLTRO (€ 1.670 milioni).
119
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
Sezione 2 – Attività finanziarie valutate al fair value con impatto
a conto economico
Voce 20
2.1 Attività finanziarie detenute per la negoziazione: composizione merceologica
Voci/Valori
Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
L1 L2 L3 L1 L2 L3
A. Attività per cassa
1. Titoli di debito 76.913 20.207 - 1.197 13.014 1
1.1 Titoli strutturati - 12.869 - - 5.896 -
1.2 Altri titoli di debito 76.913 7.338 - 1.197 7.118 1
2. Titoli di capitale 2.002 769 52 61.645 1.561 48
3. Quote di O.I.C.R. - - - 7 - -
4. Finanziamenti - - - - - -
4.1 Pronti contro termine - - - - - -
4.2 Altri - - - - - -
Totale (A) 78.915 20.976 52 62.849 14.575 49
B. Strumenti derivati
1. Derivati finanziari 2 586.661 5.994 1 614.175 5.546
1.1 di negoziazione 2 586.661 5.994 1 614.175 5.546
1.2 connessi con la fair value option - - - - - -
1.3 altri - - - - - -
2. Derivati creditizi - - - - - -
2.1 di negoziazione - - - - - -
2.2 connessi con la fair value option - - - - - -
2.3 altri - - - - - -
Totale (B) 2 586.661 5.994 1 614.175 5.546
Totale (A+B) 78.917 607.637 6.046 62.850 628.750 5.595
Per la descrizione dei livelli utilizzati per la classificazione (gerarchia del fair value) si è data informativa nella Parte A.4 della
presente Nota integrativa.
Legenda L1=Livello1 L2=Livello2 L3=Livello3
120
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
2.2 Attività finanziarie detenute per la negoziazione: composizione per debitori/emittenti/ controparti
Voci/Valori
Totale Totale
31.12.2024 31.12.2023
A. Attività per cassa
1. Titoli di debito 97.120 14.212
a) Banche Centrali - -
b) Amministrazioni pubbliche 51.186 160
c) Banche 35.312 10.748
d) Altre società finanziarie 6.609 946
di cui: imprese di assicurazione - -
e) Società non finanziarie 4.013 2.358
2. Titoli di capitale 2.823 63.254
a) Banche 1 10.773
b) Altre società finanziarie 1.148 6.056
di cui: imprese di assicurazione - 1.932
c) Società non finanziarie 1.674 46.425
d) Altri emittenti - -
3. Quote di O.I.C.R. - 7
4. Finanziamenti - -
a) Banche Centrali - -
b) Amministrazioni pubbliche - -
c) Banche - -
d) Altre società finanziarie - -
di cui: imprese di assicurazione - -
e) Società non finanziarie - -
f) Famiglie - -
Totale (A) 99.943 77.473
B. Strumenti derivati - -
a) Controparti centrali - -
b) Altre 592.657 619.722
Totale (B) 592.657 619.722
Totale (A+B) 692.600 697.195
2.3 Attività finanziarie designate al fair value: composizione merceologica
Voci/Valori
Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
L1 L2 L3 L1 L2 L3
1.Titoli di debito - - - - 1.991 -
1.1 Titoli strutturati - - - - - -
1.2 Altri titoli di debito - - - - 1.991 -
2. Finanziamenti - - - - - -
2.1 Strutturati - - - - - -
2.2 Altri - - - - - -
Totale - - - - 1.991 -
Per la descrizione dei livelli utilizzati per la classificazione (gerarchia del fair value) si è data informativa nella Parte A.4 presente
della Nota integrativa.
Legenda L1=Livello1 L2=Livello2 L3=Livello3
121
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
2.4 Attività finanziarie designate al fair value: composizione per debitori/emittenti
Voci/Valori
Totale Totale
31.12.2024 31.12.2023
1. Titoli di debito - 1.991
a) Banche Centrali - -
b) Amministrazioni pubbliche - -
c) Banche - 1.991
d) Altre società finanziarie - -
di cui: imprese di assicurazione - -
e) Società non finanziarie - -
2. Finanziamenti - -
a) Banche Centrali - -
b) Amministrazioni pubbliche - -
c) Banche - -
d) Altre società finanziarie - -
di cui: imprese di assicurazione - -
e) Società non finanziarie - -
f) Famiglie - -
Totale - 1.991
2.4-bis Attività finanziarie valutate al fair value: modalità di utilizzo della fair value option
Denominazione 31.12.2024 31.12.2023
a) Coperture naturali tramite derivati - -
b) Coperture naturali con altri strumenti finanziari - -
c) Altre fattispecie di mismatch contabile - -
d) Strumenti finanziari gestiti e valutati al fair value - 1.991
e) Prodotti strutturati con derivati impliciti - -
Totale - 1.991
2.5 Altre attività finanziarie obbligatoriamente valutate al fair value: composizione merceologica
Voci/Valori
Totale Totale
31.12.2024 31.12.2023
L1 L2 L3 L1 L2 L3
1. Titoli di debito - - 26.455 - - 46.984
1.1 Titoli strutturati - - - - - -
1.2 Altri titoli di debito - - 26.455 - - 46.984
2. Titoli di capitale 2.401 - 11.704 3.401 297 13.752
3. Quote di O.I.C.R. 40.574 - 355.591 39.731 - 301.881
4. Finanziamenti - 95.518 30.273 - 77.375 30.387
4.1 Pronti contro termine - - - - - -
4.2 Altri - 95.518 30.273 - 77.375 30.387
Totale 42.975 95.518 424.023 43.132 77.672 393.004
Per la descrizione dei livelli utilizzati per la classificazione (gerarchia del fair value) si è data informativa nella Parte A.4 della
presente Nota integrativa.
Legenda L1=Livello1 L2=Livello2 L3=Livello3
122
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
2.6 Altre attività finanziarie obbligatoriamente valutate al fair value: composizione per debitori/emittenti
Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
1.Titoli di capitale 14.105 17.450
di cui: banche 333 297
di cui: altre società finanziarie 10.783 9.488
di cui: società non finanziarie 2.989 7.665
2. Titoli di debito 26.455 46.984
a) Banche Centrali - -
b) Amministrazioni pubbliche - -
c) Banche - -
d) Altre società finanziarie 26.455 46.984
di cui: imprese di assicurazione - -
e) Società non finanziarie - -
3. Quote di O.I.C.R. 396.165 341.612
4. Finanziamenti 125.791 107.762
a) Banche Centrali - -
b) Amministrazioni pubbliche - -
c) Banche - -
d) Altre società finanziarie 27.795 27.100
di cui: imprese di assicurazione 27.795 27.100
e) Società non finanziarie 97.755 80.242
f) Famiglie 241 420
Totale 562.516 513.808
2.6-bis Composizione delle quote di O.I.C.R.
Denominazione 31.12.2024 31.12.2023
1. Azionari 5.630 8.409
2. Immobiliari chiusi 28.947 23.119
3. Mobiliari aperti azionari 8.721 18.975
4. Mobiliari aperti bilanciati 5.144 7.047
5. Mobiliari aperti obbligazionari 7.799 4.550
6. Mobiliari chiusi azionari 109.353 75.038
7. Mobiliari speculativi 16.482 8.413
8. Obbligazionari breve termine - -
9. Obbligazionari lungo termine - -
10. Altri 214.089 196.061
Totale 396.165 341.612
123
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
Sezione 3 – Attività finanziarie valutate al fair value con impatto
sulla redditività complessiva
Voce 30
3.1 Attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla redditività complessiva: composizione
merceologica
Voci/Valori
Totale Totale
31.12.2024 31.12.2023
L1 L2 L3 L1 L2 L3
1. Titoli di debito 4.624.375 227.690 - 5.615.460 468.980 -
1.1 Titoli strutturati - - - - - -
1.2 Altri titoli di debito 4.624.375 227.690 - 5.615.460 468.980 -
2. Titoli di capitale 13.673 3.905 612.991 12.102 3.116 514.452
3. Finanziamenti - - - - - -
Totale 4.638.048 231.595 612.991 5.627.562 472.096 514.452
Per la descrizione dei livelli utilizzati per la classificazione (gerarchia del fair value) si è data informativa nella Parte A.4 della presente Nota integrativa.
Legenda L1=Livello1 L2=Livello2 L3=Livello3
3.2 Attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla redditività complessiva: composizione per
debitori/emittenti
Voci/Valori
Totale Totale
31.12.2024 31.12.2023
1. Titoli di debito 4.852.065 6.084.440
a) Banche Centrali - -
b) Amministrazioni pubbliche 2.298.312 1.897.660
c) Banche 1.331.328 2.466.655
d) Altre società finanziarie 498.473 837.945
di cui: imprese di assicurazione 8.184 31.477
e) Società non finanziarie 723.952 882.180
2. Titoli di capitale 630.569 529.670
a) Banche 251.712 251.593
b) Altri emittenti: 378.857 278.077
- altre società finanziarie 262.227 216.876
di cui: imprese di assicurazione 225.073 184.351
- società non finanziarie 116.589 61.159
- altri 41 42
3. Finanziamenti - -
a) Banche Centrali - -
b) Amministrazioni pubbliche - -
c) Banche - -
d) Altre società finanziarie - -
di cui: imprese di assicurazione - -
e) Società non finanziarie - -
f) Famiglie - -
Totale 5.482.634 6.614.110
124
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
3.3 Attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla redditività complessiva: valore lordo e rettifiche
di valore complessive
Primo stadio
Valore lordo Rettifiche di valore complessivo Write-off
parziali
complessivi
(*)
Secondo
stadio
Terzo
stadio
Impaired
acquisite o
originate
Primo
stadio
Secondo
stadio
Terzo
stadio
Impaired
acquisite o
originate
di cui:
Strumenti
con basso
rischio di
credito
Titoli di debito 4.711.643 - 142.202 - - 1.731 49 - -
Finanziamenti - - - - - - - - -
Totale 31.12.2024 4.711.643 - 142.202 - - 1.731 49 - -
Totale 31.12.2023 5.978.068 - 108.266 1.642 - 2.595 162 779 -
* Valore da esporre a fini informativi
Al 31 dicembre 2024 non sono presenti write off su titoli di debito classificati nel Terzo stadio.
Per l’approccio utilizzato nella rappresentazione del valore lordo e delle rettifiche di valore complessive delle attività finanziarie impaired si rimanda a quanto
esposto nella Parte A della presente Nota integrativa.
Sezione 4 – Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato
Voce 40
4.1 Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato: composizione merceologica dei crediti verso banche
Tipologia operazioni/Valori
Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
Valore di bilancio Fair value Valore di bilancio Fair value
Primo e
secondo
stadio
Terzo
stadio
Impaired
acquisite
o
originate
L1 L2 L3
Primo e
secondo
stadio
Terzo
stadio
Impaired
acquisite
o
originate
L1 L2 L3
A. Crediti verso Banche Centrali 1.011.476 - - - - 1.011.476 1.032.467 - - - - 1.032.467
1. Depositi a scadenza - - - X X X - - - X X X
2. Riserva obbligatoria 1.011.476 - - X X X 1.032.467 - - X X X
3. Pronti contro termine - - - X X X - - - X X X
4. Altri - - - X X X - - - X X X
B. Crediti verso banche 11.349.936 - - 5.699.053 235.514 5.223.752 11.384.612 - - 6.241.093 245.908 4.667.138
1. Finanziamenti 5.223.752 - - - - 5.223.752 4.667.138 - - - - 4.667.138
1.1 Conti correnti - - - X X X - - - X X X
1.2. Depositi a scadenza 3.343.298 - - X X X 2.686.501 - - X X X
1.3. Altri finanziamenti: 1.880.454 - - X X X 1.980.637 - - X X X
- Pronti contro termine attivi 1.658.368 - - X X X 1.666.495 - - X X X
- Finanziamenti per leasing - - - X X X - - - X X X
- Altri 222.086 - - X X X 314.142 - - X X X
2. Titoli di debito 6.126.184 - - 5.699.053 235.514 - 6.717.474 - - 6.241.093 245.908 -
2.1 Titoli strutturati - - - - - - - - - - - -
2.2 Altri titoli di debito 6.126.184 - - 5.699.053 235.514 - 6.717.474 - - 6.241.093 245.908 -
Totale 12.361.412 - - 5.699.053 235.514 6.235.228 12.417.079 - - 6.241.093 245.908 5.699.605
Per la descrizione dei livelli utilizzati per la classificazione (gerarchia del fair value) si è data informativa nella Parte A.4 della presente Nota integrativa.
Legenda L1=Livello1 L2=Livello2 L3=Livello3
125
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
4.2 Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato: composizione merceologica dei crediti verso clientela
Tipologia operazioni/Valori Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
Valore di bilancio Fair value Valore di bilancio Fair value
Primo e
secondo
stadio
Terzo
stadio
Impaired
acquisite o
originate
L1 L2 L3 Primo e
secondo
stadio
Terzo
stadio
Impaired
acquisite o
originate
L1 L2 L3
1. Finanziamenti 77.235.424 752.962 345.858 - - 81.706.496 75.863.338 723.742 431.903 - - 79.136.372
1.1. Conti correnti 6.289.045 77.909 29.106 X X X 6.644.066 53.610 43.522 X X X
1.2. Pronti contro termine attivi - - - X X X - - - X X X
1.3. Mutui 56.951.043 548.604 277.970 X X X 56.717.722 553.172 332.095 X X X
1.4. Carte di credito, prestiti
personali e cessioni del
quinto
821.108 5.704 1.456 X X X 841.730 5.781 2.562 X X X
1.5 Finanziamenti per leasing 4.346 2 - X X X 4.798 272 - X X X
1.6. Factoring - - - X X X - - - X X X
1.7. Altri finanziamenti 13.169.882 120.743 37.326 X X X 11.655.022 110.907 53.724 X X X
2. Titoli di debito 13.639.740 355.025 - 12.654.056 216.406 586.908 11.816.258 - - 10.299.768 128.354 766.230
2.1. Titoli strutturati - - - - - - - - - - - -
2.2. Altri titoli di debito 13.639.740 355.025 - 12.654.056 216.406 586.908 11.816.258 - - 10.299.768 128.354 766.230
Totale 90.875.164 1.107.987 345.858 12.654.056 216.406 82.293.404 87.679.596 723.742 431.903 10.299.768 128.354 79.902.602
La sottovoce “Altri finanziamenti” limitatamente alla componente performing (composta da primo e secondo stadio pari a € 13.170 milioni, nonché dalla quota dei
POCI classificata nel secondo stadio, pari a € 25,8 milioni) è composta come segue: € 8.996 milioni di finanziamenti di tipo “bullet” (+25,28%), € 2.507 milioni di
anticipi su fatture ed effetti al salvo buon fine (-12,92%), € 1.225 milioni di anticipi import/export (+9,77%), € 44 milioni di cessioni di credito (+10%) ed € 424 milioni
di altre partite diverse (-9,98%).
Per la descrizione dei livelli utilizzati per la classificazione (gerarchia del fair value) si è data informativa nella Parte A.4 della presente Nota integrativa.
Legenda L1=Livello1 L2=Livello2 L3=Livello3
126
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
4.3 Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato: composizione per debitori/emittenti dei crediti
verso clientela
Tipologia operazioni/Valori
Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
Primo e
secondo
stadio
Terzo
stadio
Attività
impaired
acquisite o
originate
Primo e
secondo
stadio
Terzo
stadio
Attività
impaired
acquisite o
originate
1. Titoli di debito 13.639.740 355.025 - 11.816.258 - -
a) Amministrazioni pubbliche 12.221.556 - - 9.818.388 - -
b) Altre società finanziarie 1.067.452 355.025 - 1.606.647 - -
di cui: imprese di assicurazione 5.016 - - 28.463 - -
c) Società non finanziarie 350.732 - - 391.223 - -
2. Finanziamenti verso: 77.235.424 752.962 345.858 75.863.338 723.742 431.903
a) Amministrazioni pubbliche 2.627.646 327 - 2.481.763 294 72
b) Altre società finanziarie 9.306.499 15.095 498 8.295.948 8.965 718
di cui: imprese di assicurazione 124.360 - - 92.238 - -
c) Società non finanziarie 31.548.253 413.201 232.245 32.456.215 421.037 284.797
d) Famiglie 33.753.026 324.339 113.115 32.629.412 293.446 146.316
Totale 90.875.164 1.107.987 345.858 87.679.596 723.742 431.903
I Titoli di debito di Altre società finanziarie classificati al Terzo stadio di deterioramento del merito creditizio sono rappresentati da tranche Senior di ABS assistiti da
GACS, classificati in tale stadio a fine anno 2024 conseguentemente alle underperformance registrate nei recuperi attesi.
Si riporta di seguito la classificazione tra Stage 1 e Stage 2 dei Finanziamenti verso la clientela, suddivisi per tipologia prodotto
e controparte.
4.3-bis Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato dettaglio finanziamenti: composizione
merceologica dei crediti verso clientela, apertura per stage e tipologia controparte
Tipologia Prodotto/Controparte
Amministrazioni pubbliche Altre società finanziarie
Esposizione
lorda
Rettifiche
di valore
complessive
Esposizione
netta
Esposizione
lorda
Rettifiche
di valore
complessive
Esposizione
netta
Finanziamenti
Conti correnti 72.913 (415) 72.498 2.409.753 (8.124) 2.401.629
di cui Stage 1 59.379 (162) 59.217 2.383.524 (3.702) 2.379.822
di cui Stage 2 13.010 (45) 12.965 19.736 (490) 19.246
di cui Stage 3 524 (208) 316 6.370 (3.863) 2.507
di cui Attività Impaired acquisite o
originate - - - 123 (69) 54
Pronti contro termine attivi - - - - - -
di cui Stage 1 - - - - - -
di cui Stage 2 - - - - - -
di cui Stage 3 - - - - - -
di cui Attività Impaired acquisite o
originate - - - - - -
Mutui 2.434.519 (983) 2.433.536 2.891.593 (33.062) 2.858.531
di cui Stage 1 2.423.331 (818) 2.422.513 2.715.598 (16.120) 2.699.478
di cui Stage 2 11.188 (165) 11.023 171.335 (14.398) 156.937
di cui Stage 3 - - - 3.799 (2.126) 1.673
di cui Attività Impaired acquisite o
originate - - - 861 (418) 443
Altri finanziamenti 121.963 (24) 121.939 4.086.025 (24.093) 4.061.932
di cui Stage 1 121.948 (21) 121.927 3.994.224 (13.985) 3.980.239
di cui Stage 2 1 - 1 73.665 (2.888) 70.777
di cui Stage 3 14 (3) 11 18.129 (7.214) 10.915
di cui Attività Impaired acquisite o
originate - - - 7 (6) 1
Totale 2.629.395 (1.422) 2.627.973 9.387.371 (65.279) 9.322.092
127
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
Tipologia Prodotto/Controparte
Società non finanziarie
Famiglie
Totale
(Esposizione
Netta)
Esposizione
lorda
Rettifiche
di valore
complessive
Esposizione
netta
Esposizione
lorda
Rettifiche
di valore
complessive
Esposizione
netta
Finanziamenti
Conti correnti 3.284.366 (190.703) 3.093.663 907.615 (79.345) 828.270 6.396.060
di cui Stage 1 2.592.444 (13.680) 2.578.764 613.213 (4.404) 608.809 5.626.612
di cui Stage 2 480.773 (26.821) 453.952 192.313 (16.043) 176.270 662.433
di cui Stage 3 139.020 (100.376) 38.644 87.027 (50.585) 36.442 77.909
di cui Attività Impaired acquisite o originate 72.129 (49.826) 22.303 15.062 (8.313) 6.749 29.106
Pronti contro termine attivi - - - - - - -
di cui Stage 1 - - - - - - -
di cui Stage 2 - - - - - - -
di cui Stage 3 - - - - - - -
di cui Attività Impaired acquisite o originate - - - - - - -
Mutui 20.533.658 (455.341) 20.078.317 32.785.512 (378.279) 32.407.233 57.777.617
di cui Stage 1 17.362.319 (54.432) 17.307.887 29.898.516 (39.408) 29.859.108 52.288.986
di cui Stage 2 2.423.748 (104.210) 2.319.538 2.294.357 (119.798) 2.174.559 4.662.057
di cui Stage 3 503.933 (227.148) 276.785 459.716 (189.570) 270.146 548.604
di cui Attività Impaired acquisite o originate 243.658 (69.551) 174.107 132.923 (29.503) 103.420 277.970
Altri finanziamenti 9.278.017 (256.298) 9.021.719 990.228 (35.251) 954.977 14.160.567
di cui Stage 1 7.936.492 (21.078) 7.915.414 843.437 (1.769) 841.668 12.859.248
di cui Stage 2 992.188 (19.490) 972.698 97.092 (4.480) 92.612 1.136.088
di cui Stage 3 271.967 (174.195) 97.772 42.227 (24.476) 17.751 126.449
di cui Attività Impaired acquisite o originate 77.370 (41.535) 35.835 7.472 (4.526) 2.946 38.782
Totale 33.096.041 (902.342) 32.193.699 34.683.355 (492.875) 34.190.480 78.334.244
4.4 Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato: valore lordo e rettifiche di valore complessive
Valore lordo Rettifiche di valore complessivo Write-off
parziali
complessivi
(*)
Primo
stadio
di cui:
Strumenti
con basso
rischio di
credito
Secondo
stadio
Terzo
stadio
Impaired
acquisite
o
originate
Primo
stadio
Secondo
stadio
Terzo
stadio
Impaired
acquisite
o
originate
Titoli di debito
19.474.577
-
296.809 365.431 - 5.163 299 10.406 - -
Finanziamenti
77.179.817
-
6.791.956 1.532.728 549.605 169.828 331.293 779.766 203.747 23.492
Totale 31.12.2024
96.654.394
-
7.088.765 1.898.159 549.605 174.991 331.592 790.172 203.747 23.492
Totale 31.12.2023
92.557.423
-
8.118.634 1.302.528 714.530 155.570 423.812 578.786 282.627 31.712
* Valore da esporre a fini informativi
Per l’approccio utilizzato nella rappresentazione del valore lordo e delle rettifiche di valore complessive delle attività finanziarie impaired si rimanda a quanto
esposto nella Parte A della presente Nota integrativa. Si precisa che gli interessi di mora sono registrati solo al momento dell’effettivo incasso.
Di seguito si riportano i finanziamenti che costituiscono nuova liquidità concessa mediante meccanismi di garanzia pubblica
rilasciata a fronte dell’evento pandemico Covid-19.
Valore lordo Rettifiche di valore complessive
Primo stadio Secondo stadio Terzo stadio Impaired
acquisite o
originate
Primo stadio Secondo stadio Terzo stadio Impaired
acquisite
o originate
2.488.228 550.312 239.908 12.737 1.360 3.443 78.922 2.911
h
128
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
Sezione 5 - Derivati di copertura
Voce 50
5.1 Derivati di copertura: composizione per tipologia di copertura e per livelli
FV 31.12.2023 VN
31.12.2024
FV 31.12.2022 VN
31.12.2023
L1 L2 L3 L1 L2 L3
A. Derivati finanziari
1. Fair value - 649.351 - 9.265.174 - 1.122.269 - 13.604.369
2. Flussi finanziari - - - - - - - -
3. Investimenti esteri - - - -
B. Derivati creditizi
1. Fair value - - - - - - - -
2. Flussi finanziari - - - - - - - -
Totale - 649.351 - 9.265.174 - 1.122.269 - 13.604.369
Per la descrizione dei livelli utilizzati per la classificazione (gerarchia del fair value) si è data informativa nella Parte A.4 della presente Nota integrativa.
Legenda VN=valore nozionale L1=Livello1 L2=Livello2 L3=Livello3
5.2 Derivati di copertura: composizione per portafogli coperti e per tipologia di copertura
Operazioni/Tipo di copertura Fair value Flussi finanziari Investim.
esteri
Specifica Generica
titoli di
debito e
tassi di
interesse
titoli di
capitale
e indici
azionari
valute
e oro
credito merci altri Specifica Generica
1. Attività finanziarie valutate
al fair value con impatto sulla
redditività complessiva 36.725 - - - X X X - X X
2. Attività finanziarie valutate al
costo ammortizzato 483.532 X - - X X X - X X
3. Portafoglio X X X X X X - X - X
4. Altre operazioni - - - - - - X - X -
Totale attività 520.257 - - - - - - - - -
1. Passività finanziarie 129.094 X - - - - X - X X
2. Portafoglio X X X X X X - X - X
Totale passività 129.094 - - - - - - - -
1. Transazioni attese X X X X X X X - X X
2. Portafoglio di attività e
passività finanziarie X X X X X X - X - -
Sezione 6 - Adeguamento di valore delle attività finanziarie oggetto
di copertura generica
Voce 60
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
129
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
Sezione 7 - Le partecipazioni
Voce 70
7.1 Partecipazioni: informazioni sui rapporti partecipativi
Denominazioni Sede legale Sede operativa Quota di
partecipazione %
Disponibilità
voti %
A. Imprese controllate in modo congiunto
1. Gility s.r.l. Società Benefit Milano Milano 45,732
A. Imprese controllate in via esclusiva
In modo diretto:
1. Adras s.p.a. Milano Milano 100,000
2. Arca Holding s.p.a. Milano Milano 57,061
3. Banca Cesare Ponti s.p.a. Milano Milano 100,000
4. Bibanca s.p.a. Sassari Sassari 99,220
5. BPER Bank Luxembourg Lussemburgo Lussemburgo 100,000
6. Banco di Sardegna s.p.a. Cagliari Sassari 99,483 100,000
7. BPER Factor s.p.a. Bologna Bologna 100,000
8. Bper Real Estate s.p.a. Modena Modena 78,988
9. BPER Trust Company s.p.a. Modena Modena 100,000
10. Carige Covered Bond s.r.l. Genova Genova 60,000
11. Commerciale Piccapietra s.r.l. Genova Genova 100,000
12. Estense Covered Bond s.r.l. Conegliano Conegliano 60,000
13 Estense CPT Covered Bond s.r.l. Conegliano Conegliano 60,000
14. Finitalia s.p.a. MIlano Milano 100,000
15. Lanterna Finance s.r.l. Genova Genova 5,000
16. Lanterna Mortgage s.r.l. Genova Genova 5,000
17. Modena Terminal s.r.l. Campogalliano Campogalliano 100,000
18. Sardaleasing s.p.a. Sassari Milano/Bologna 52,846
B. Imprese sottoposte ad influenza notevole
1. Alba Leasing s.p.a. Milano Milano 33,498
2. Gardant Bridge Servicing s.p.a. Roma Roma 30,000
3. Cassa di Risparmio di Fossano s.p.a. Fossano Fossano 23,077
4. Cassa di Risparmio di Savigliano s.p.a. Savigliano Savigliano 31,006
5. Lanciano Fiera - Polo Fieristico d’Abruzzo Consorzio Lanciano Lanciano 33,333
6. Nuova Erzelli s.r.l. Genova Genova 40,000
7. Resiban s.p.a. Modena Modena 20,000
8. Unione Fiduciaria s.p.a. Milano Milano 24,000
La colonna “Disponibilità voti” è valorizzata soltanto nei casi in cui la quota effettiva dei voti esercitabili in Assemblea Ordinaria è diversa dalla quota di partecipazione
detenuta nel Capitale sociale della Società.
7.2 Partecipazioni significative: valore di bilancio, fair value e dividendi percepiti
Si rimanda a quanto esposto nel Bilancio consolidato.
7.3 Partecipazioni significative: informazioni contabili
Si rimanda a quanto esposto nel Bilancio consolidato.
7.4 Partecipazioni non significative: informazioni contabili
Si rimanda a quanto esposto nel Bilancio consolidato.
130
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
Impairment test delle partecipazioni
In conformità a quanto previsto dai principi IAS/IFRS, in particolare in ottemperanza al disposto dello IAS 36, il valore in
bilancio di ciascuna partecipazione in imprese controllate in via esclusiva o in imprese sottoposte ad influenza notevole, è
stato sottoposto ad impairment test al fine di verificare l’esistenza o meno di obiettive evidenze che possano far ritenere non
interamente recuperabile il valore di iscrizione delle attività stesse, ovvero se è rispettata o meno la condizione di congruità
tra il valore di iscrizione e il relativo valore recuperabile. In presenza di indicatori di impairment, o comunque almeno una volta
all’anno in coincidenza con la chiusura del Bilancio d’esercizio annuale, viene svolto l’impairment test che prevede la stima del
valore recuperabile della partecipazione, rappresentato dal maggiore tra il fair value al netto dei costi di vendita ed il valore
d’uso, e il raffronto con il relativo valore di carico. Laddove il valore recuperabile risultasse minore del valore di carico e la
perdita fosse di natura durevole, occorre rilevare in bilancio una rettifica di valore; al contrario, qualora il valore recuperabile
della partecipazione risultasse superiore al valore di carico quest’ultimo non deve essere modificato, a meno che in precedenti
esercizi fosse stato svalutato. In quest’ultimo caso, occorre rilevare in bilancio una ripresa di valore per l’importo della differenza
positiva fra valore recuperabile e valore di carico con il limite massimo delle svalutazioni in precedenza effettuate.
Con riferimento alle partecipazioni di collegamento o sottoposte a controllo congiunto, in via generale sono state sviluppate
delle valutazioni basate su metodologie di mercato (quali i multipli trading o di transazioni), sulla stima dei flussi di cassa attesi
attualizzati attraverso il metodo finanziario del Dividend Discount Model o Discounted Cash Flow ove la disponibilità dei dati lo
consentiva, o, infine, su metodi alternativi; la selezione di una o più metodologie di valutazione è stata effettuata tenendo conto
del set informativo disponibile e delle caratteristiche del target in esame.
Per quanto riguarda le partecipazioni di controllo rilevanti, sono stati verificati i valori di carico delle singole interessenze
detenute confrontandolo con il relativo valore recuperabile; quest’ultimo è stato stimato generalmente pari al valore d’uso
attraverso l’attualizzazione dei flussi futuri, scontandoli ad un appropriato costo del capitale. Per quanto concerne la stima
degli elementi utili allo sviluppo del metodo finanziario, sono state impiegate le previsioni ultime disponibili approvate dai
relativi Consigli di amministrazione di ciascuna entità ed elaborate ai soli fini dell’esercizio annuale di impairment test e di altre
valutazioni di Bilancio. La stima del costo del capitale è stata effettuata sulla base della formula Capital Pricing Asset Model
tenendo conto della specifica dell’entità valutata, tra cui l’appartenenza al Gruppo BPER Banca e la condivisione dei rischi di
sistema e operativi tra le entità ad esso appartenenti; quest’ultimo aspetto ha influenzato anche la determinazione dei requisiti
di Vigilanza target, utili alla stima dei flussi di cassa potenzialmente distribuibili, determinati sulla base delle raccomandazioni
fornite dall’Autorità di Vigilanza al Gruppo e dei requisiti minimi richiesti dalla normativa vigente in base alla specificità del
business e delle caratteristiche dell’entità. Per ulteriori indicazioni sulla descrizione del metodo finanziario impiegato e sulla
natura e origine di determinati input utilizzati nella stima del valore recuperabile, si fa rimando alla “Sezione 10 – Attività
Immateriali” della Nota integrativa consolidata.
In assenza di dati previsionali utili alla stima dei flussi futuri e, dunque, del metodo finanziario, sono stati impiegati, come
indicato in precedenza, uno o più metodi analitici e/o di mercato in base al set informativo disponibile e alla natura dell’entità,
ivi compreso la stima del valore recuperabile sulla base della consistenza patrimoniale netta più aggiornata della società.
Dalle verifiche condotte è emerso un quadro generale di sostenibilità dei valori di iscrizione, fatto salvo alcune partecipazioni
per cui si è reso necessario apportare delle rettifiche in negativo dei valori di carico. L’importo complessivo di tali rettifiche è pari
a Euro 119,5 milioni, come meglio rappresentato e commentato nelle tabelle che seguono.
131
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
7.5 Partecipazioni: variazioni annue
Totale 31.12.2024 Totale 31.12.2023
A. Esistenze inziali 2.256.388 2.174.728
B. Aumenti 294.472 171.952
B.1 Acquisti 205.584 34.935
B.2 Riprese di valore - -
B.3 Rivalutazioni - -
B.4 Altre variazioni 88.888 137.017
C. Diminuzioni 220.293 90.292
C.1 Vendite 992 5
C.2 Rettifiche di valore 119.548 32.249
C.3 Svalutazioni - -
C.4 Altre variazioni 99.753 58.038
D. Rimanenze finali 2.330.567 2.256.388
E. Rivalutazioni totali - -
F. Rettifiche totali 431.423 311.876
Le variazioni in aumento per “Acquisti” (voce B.1) si riferiscono prevalentemente a:
• acquisto di n. 12.733.765 azioni Bibanca dal Banco di Sardegna s.p.a., per un corrispettivo di € 155,4 milioni come previsto dal contratto stipulato in data
27 novembre 2024;
• acquisto di n. 50.000.000 azioni Banca Cesare Ponti s.p.a., per la sottoscrizione dell’aumento di capitale indetto dalla società (€ 50,0 milioni).
La voce “Altre variazioni in aumento” (voce B.4) si riferisce prevalentemente a:
• aumento del valore della partecipazione detenuta in Gardant Bridge Servicing s.p.a. (30% del capitale) a seguito della valorizzazione della quota mantenuta,
determinata al prezzo di cessione (45,0 milioni);
• aumento della partecipazione in BPER Real Estate s.p.a., incorporante di BPER REOCO s.p.a. (€ 42,7 milioni).
Le “Vendite” (voce C1) si riferiscono alla cessione del controllo della partecipazione in Gardant Bridge Servicing s.p.a. (70% della capitale per € 0,2 milioni) e alla
cessione della totalità della partecipazione in Immobiliare Oasi nel Parco s.r.l. (€ 0,7 milioni).
Le “Rettifiche di valore” (voce C.2) si riferiscono ad attività di impairment test.
Le “Altre variazioni in diminuzione” (voce C.4) si riferiscono principalmente a:
• deconsolidamento di BPER REOCO s.p.a. fusa per incorporazione in BPER Real Estate (€ 42,7 milioni);
• riclassifica tra le attività finanziarie valutate al Fair Value con impatto sulla redditività complessiva in sede di chiusura al 31 dicembre 2024, conseguentemente
all’accertata perdita dell’influenza notevole ex-IAS 28 da parte di BPER Banca; ci si riferisce in particolare alle seguenti interessenze partecipative:
– Autostrada dei Fiori s.p.a. (ADF): interessenza partecipativa acquisita in BPER Banca dall’aggregazione di Banca Carige s.p.a., confermando in tale sede la
classificazione nel portafoglio delle Partecipazioni (quale società sottoposta ad Influenza notevole)
36
, nonostante la stessa fosse stata attenzionata per
monitorare gli sviluppi e gli effetti di determinate scelte aziendali, in apparente contrasto con l’interesse delle minoranze (i cui diritti patrimoniali correnti,
BPER stimava avrebbero trovato comunque capienza nelle consistenze del patrimonio netto societario). Si evidenzia infatti, che BPER Banca, già ad inizio
2023, aveva provveduto a depositare atto di citazione innanzi al Tribunale di Genova, verso gli Organi Amministrativi di ADF per il riconoscimento, eventuale,
di una condotta lesiva degli interessi prospettici della Società e, quindi, delle minoranze. Dato il giusto tempo all’iter contenzioso per svilupparsi, nel
corso del 2024 sono iniziate a palesarsi evidenze concrete di come il socio di riferimento di ADF, ASTM s.p.a., avesse eterodiretto la società stessa, di fatto
guidandola verso interessi di parte ed esautorando nei fatti il Consiglio di amministrazione. Preso atto di queste ultime circostanze, BPER Banca ha pertanto
riconsiderato la classificazione dell’interessenza in ADF: venuta evidentemente meno la presunzione dell’influenza notevole, fino al 2024 non palesemente
provata, l’investimento è stato trasferito dal portafoglio delle Partecipazioni a quello degli Investimenti finanziari (quale titolo di capitale classificato FVTOCI,
esercitando l’opzione concessa dall’IFRS 9) per un valore pari allo stimato fair value (mark-to-model);
– UnipolRental s.p.a.: la partecipazione al capitale detenuta da BPER Banca risulta pari al 19,99%; essa era stata inizialmente iscritta tra le partecipazioni di
collegamento (influenza notevole) ai sensi dello IAS 28, tenendo conto delle caratteristiche dell’operazione straordinaria che ha originato tale partecipazione (in
data 1° luglio 2023 è stata realizzata la fusione per incorporazione di Società Italiana Flotte Aziendali - SIFA’ s.p.a., società in precedenza controllata al 100% da BPER
Banca operante nel settore del noleggio a lungo termine, in UnipolRental s.p.a., società in precedenza controllata al 100% da UnipolSai Assicurazioni e parimenti
operante nel settore del noleggio a lungo termine), nonché delle previsioni dell’accordo sottoscritto tra i due soci per l’avvio di una partnership strategico-
commerciale nel settore del noleggio a lungo termine. Alcuni eventi intercorsi nel 2024 in relazione alla gestione della collegata e le relative decisioni assunte
già nel mese di dicembre 2024 dall’Organo amministrativo di BPER Banca, hanno indotto gli stessi Amministratori a riconsiderare il rapporto di collegamento
inizialmente individuato, ridefinendolo in un investimento finanziario (quale titolo di capitale FVTOCI, esercitando l’opzione concessa dall’IFRS 9) già in sede di
predisposizione del bilancio consolidato al 31 dicembre 2024 e provvedendo alla conseguente riclassifica al relativo fair value (mark-to-model).
36 Si rimanda al bilancio consolidato di Carige s.p.a. al 31 dicembre 2021 e all’informativa resa nella Nota integrativa consolidata al 31 dicembre 2022 di BPER Banca,
Parte G – Aggregazioni aziendali.
132
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
7.6 Impegni riferiti a partecipazioni in società controllate in modo congiunto
Si rimanda a quanto esposto nel Bilancio consolidato.
7.7 impegni riferiti a partecipazioni in società sottoposte ad influenza notevole
Si rimanda a quanto esposto nel Bilancio consolidato.
7.8 Restrizioni significative
Si rimanda a quanto esposto nel Bilancio consolidato.
7.9 Altre informazioni
Si rimanda a quanto esposto nel Bilancio consolidato.
133
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
Sezione 8 – Attività materiali
Voce 80
8.1 Attività materiali ad uso funzionale: composizione delle attività valutate al costo
Attività/Valori
Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
1. Attività di proprietà 276.642 236.048
a) terreni - -
b) fabbricati - -
c) mobili 62.259 60.667
d) impianti elettronici 95.272 72.507
e) altre 119.111 102.874
2. Diritti d’uso acquisiti con il leasing 377.920 341.720
a) terreni - -
b) fabbricati 316.798 331.072
c) mobili - -
d) impianti elettronici 55.614 5.970
e) altre 5.508 4.678
Totale 654.562 577.768
di cui: ottenute tramite l’escussione delle garanzie ricevute - -
8.2 Attività materiali detenute a scopo di investimento: composizione delle attività valutate al costo
Nel presente Bilancio d’esercizio non sono presenti attività materiali detenute a scopo di investimento valutate al costo.
8.3 Attività materiali ad uso funzionale: composizione delle attività rivalutate
Attività/Valori
Totale 31.12.2024 Totale 31.12.2023
L1 L2 L3 L1 L2 L3
1. Attività di proprietà - - 939.442 - - 938.737
a) terreni - - 502.586 - - 489.625
b) fabbricati - - 436.856 - - 449.112
c) mobili - - - - - -
d) impianti elettronici - - - - - -
e) altre - - - - - -
2. Diritti d’uso acquisiti con il leasing - - - - - -
a) terreni - - - - - -
b) fabbricati - - - - - -
c) mobili - - - - - -
d) impianti elettronici - - - - - -
e) altre - - - - - -
Totale - - 939.442 - - 938.737
di cui: ottenute tramite l’escussione delle garanzie ricevute - - - - - -
Legenda L1 = Livello 1; L2 = Livello 2; L3 = Livello 3.
134
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
8.4 Attività materiali detenute a scopo di investimento: composizione delle attività valutate al fair value
Attività/Valori Totale 31.12.2024 Totale 31.12.2023
L1 L2 L3 L1 L2 L3
1. Attività di proprietà - - 243.379 - - 278.271
a) terreni - - 109.871 - - 128.205
b) fabbricati - - 133.508 - - 150.066
2. Diritti d’uso acquisiti con il leasing - - - - - -
a) terreni - - - - - -
b) fabbricati - - - - - -
Totale - - 243.379 - - 278.271
di cui: ottenute tramite l’escussione delle garanzie
ricevute
- - - - - -
Per maggiori informazioni si rimanda a quanto esposto nella Parte A – Politiche contabili della presente Nota integrativa.
Legenda: L1 = Livello 1; L2 = Livello 2: L3 = Livello 3
8.5 Rimanenze di attività materiali disciplinate dallo IAS 2: composizione
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
8.6 Attività materiali ad uso funzionale: variazioni annue
Terreni Fabbricati Mobili Impianti
elettronici
Altre Totale
A. Esistenze iniziali lorde 404.448 1.008.063 250.573 318.368 484.878 2.466.330
A.1 Riduzioni di valore totali nette (85.177) 227.879 189.906 239.891 377.326 949.825
A.2 Esistenze iniziali nette 489.625 780.184 60.667 78.477 107.552 1.516.505
B. Aumenti: 31.160 92.243 6.643 137.184 73.698 340.928
B.1 Acquisti 2.794 43.691 4.701 96.237 45.047 192.470
B.2 Spese per migliorie capitalizzate - 11.154 - - - 11.154
B.3 Riprese di valore 830 827 - - - 1.657
B.4 Variazioni positive di fair value imputate a 14.697 1.655 - - - 16.352
a) patrimonio netto 11.674 1.655 - - - 13.329
b) conto economico 3.023 - - - - 3.023
B.5 Differenze positive di cambio - - - - - -
B.6 Trasferimenti da immobili detenuti a scopo di
investimento
12.839 7.409 - - - 20.248
B.7 Altre variazioni - 27.507 1.942 40.947 28.651 99.047
C. Diminuzioni: 18.199 118.773 5.051 64.775 56.631 263.429
C.1 Vendite - 466 5 461 1.380 2.312
C.2 Ammortamenti - 75.924 3.115 41.908 26.754 147.701
C.3 Rettifiche di valore da deterioramento imputate a - 2.329 - 473 - 2.802
a) patrimonio netto - - - - - -
b) conto economico - 2.329 - 473 - 2.802
C.4 Variazioni negative di fair value imputate a 1.844 3.904 - - - 5.748
a) patrimonio netto - - - - - -
b) conto economico 1.844 3.904 - - - 5.748
C.5 Differenze negative di cambio - - - - - -
C.6 Trasferimenti a: 16.355 16.672 - - - 33.027
a) attività materiali detenute a scopo di investimento 16.355 16.672 - - - 33.027
b) attività non correnti e gruppi di attività in via di
dismissione
- - - - - -
C.7 Altre variazioni - 19.478 1.931 21.933 28.497 71.839
D. Rimanenze finali nette 502.586 753.654 62.259 150.886 124.619 1.594.004
D.1 Riduzioni di valore totali nette (98.860) 261.857 192.976 244.257 399.883 1.000.113
D.2 Rimanenze finali lorde 403.726 1.015.511 255.235 395.143 524.502 2.594.117
E. Valutazione al costo 295.581 537.033 - - - 832.614
Le rettifiche di valore da deterioramento pari ad € 2,3 milioni sono riferite ai diritti d’uso per leasing.
135
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
8.7 Attività materiali detenute a scopo di investimento: variazioni annue
Totale
Terreni Fabbricati
A. Esistenze iniziali 128.205 150.066
B. Aumenti 21.935 22.476
B.1 Acquisti - 80
B.2 Spese per migliorie capitalizzate - 1.642
B.3 Variazioni positive di fair value 4.770 2.729
B.4 Riprese di valore - -
B.5 Differenze di cambio positive - -
B.6 Trasferimenti da immobili ad uso funzionale 16.355 16.672
B.7 Altre variazioni 810 1.353
C. Diminuzioni 40.269 39.034
C.1 Vendite 4.714 6.344
C.2 Ammortamenti - -
C.3 Variazioni negative di fair value 12.431 14.566
C.4 Rettifiche di valore da deterioramento - -
C.5 Differenze di cambio negative - -
C.6 Trasferimenti a: 23.124 18.124
a) immobili ad uso funzionale 12.839 7.409
b) attività non correnti e gruppi di attività in via di dismissione 10.285 10.715
C.7 Altre variazioni - -
D. Rimanenze finali 109.871 133.508
8.7-bis Vita utile delle principali classi di cespiti
Categoria Vita utile
Terreni non ammortizzati
Immobili sulla base della vita utile risultante da specifica perizia
Mobilio e macchine d’ufficio 100 mesi
Arredamento 80 mesi
Impianti e mezzi di sollevamento 160 mesi
Automezzi e motoveicoli 48 mesi
Impianti d’allarme 40 mesi
Hardware EDP 60 mesi
8.8 Rimanenze di attività materiali disciplinate dallo IAS 2: variazioni annue
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
8.9 Impegni per acquisto di attività materiali
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
136
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
Sezione 9 – Attività immateriali
Voce 90
9.1 Attività immateriali: composizione per tipologia di attività
Attività/Valori Totale 31.12.2024 Totale 31.12.2023
Durata
definita
Durata
indefinita
Durata
definita
Durata
indefinita
A.1 Avviamento X - X -
A.2 Altre attività immateriali 528.594 - 464.655 -
di cui Software 528.548 - 464.609 -
A. 2.1 Attività valutate al costo: 528.594 - 464.655 -
a) attività immateriali generate internamente - - - -
b) altre attività 528.594 - 464.655 -
A. 2.2 Attività valutate al fair value: - - - -
a) attività immateriali generate internamente - - - -
b) altre attività - - - -
Totale 528.594 - 464.655 -
La voce “Altre attività immateriali” è costituita essenzialmente da software applicativo, valutato al costo e ammortizzato in quote costanti per un periodo variabile
in base al grado di obsolescenza e che non supera comunque i cinque anni.
9.2 Attività immateriali: variazioni annue
Avviamento Altre attività immateriali:
generate internamente
Altre attività immateriali:
altre
Totale
DEF INDEF DEF INDEF
A. Esistenze iniziali 284.810 - - 870.277 - 1.155.087
A.1 Riduzioni di valore totali nette 284.810 - - 405.622 - 690.432
A.2 Esistenze iniziali nette - - - 464.655 - 464.655
B. Aumenti - - - 219.831 - 219.831
B.1 Acquisti - - - 219.190 - 219.190
B.2 Incrementi di attività immateriali interne X - - - - -
B.3 Riprese di valore X - - - - -
B.4 Variazioni positive di fair value - - - - - -
- a patrimonio netto X - - - - -
- a conto economico X - - - - -
B.5 Differenze di cambio positive - - - - - -
B.6 Altre variazioni - - - 641 - 641
C. Diminuzioni - - - 155.892 - 155.892
C.1 Vendite - - - - - -
C.2 Rettifiche di valore - - - 155.892 - 155.892
- Ammortamenti X - - 121.633 - 121.633
- Svalutazioni - - - 34.259 - 34.259
+ patrimonio netto X - - - - -
+ conto economico - - - 34.259 - 34.259
C.3 Variazioni negative di fair value: - - - - - -
- a patrimonio netto X - - - - -
- a conto economico X - - - - -
C.4 Trasferimenti alle attività non correnti in via di dismissione - - - - - -
C.5 Differenze di cambio negative - - - - - -
C.6 Altre variazioni - - - - - -
D. Rimanenze finali nette - - - 528.594 - 528.594
D.1 Rettifiche di valori totali nette 284.810 - - 561.514 - 846.324
E. Rimanenze finali lorde 284.810 - - 1.090.108 - 1.374.918
Tutte le attività immateriali sono valutate al costo. L’attività di impairment test, eseguita in conformità allo IAS 36, ha reso necessarie delle svalutazioni .
Legenda DEF: a durata definita INDEF: a durata indefinita
137
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
9.3 Attività immateriali: altre informazioni
Non si segnalano altre informazioni oltre a quelle già fornite nella presente sezione.
Sezione 10 – Attività fiscali e le passività fiscali
Voce 100 dell’attivo e Voce 60 del passivo
10.1 Attività per imposte anticipate: composizione
IRES IRAP Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
Rettifiche di valore su crediti verso clientela 150.721 14.434 165.155 302.535
Svalutazione di partecipazioni e di titoli 39.710 9.543 49.253 72.433
Avviamento convertibile in crediti d’imposta 223.635 43.239 266.874 287.447
Avviamento non convertibile 12.680 2.568 15.248 28.004
Accantonamento a fondi per il personale 210.387 32.558 242.945 216.112
Crediti di firma, revocatorie familiari e cause legali in corso 78.492 4.728 83.220 94.415
Rettifiche di valore su crediti vs clientela FTA IFRS 9 117.109 23.720 140.829 179.367
Perdite fiscali non convertibili 188.135 - 188.135 320.000
ACE riportabile 7.570 - 7.570 61.000
Attività materiali e immateriali 1.176 255 1.431 5.311
Altre imposte anticipate 30.312 416 30.728 34.097
Totale 1.059.927 131.461 1.191.388 1.600.721
Le “Attività per imposte anticipate” sono determinate sulla base delle aliquote IRES e IRAP che si presuppone risulteranno in vigore al momento del loro recupero.
Il totale comprende, per un importo pari a € 432,0 milioni, imposte anticipate relative a rettifiche di valore su crediti verso la clientela, avviamenti convertibili in
credito di imposta ai sensi della Legge 214/2011.
Le restanti imposte anticipate, per un totale pari a € 759.3 milioni, si riferiscono per € 563,65 milioni a differenze temporanee deducibili, per € 188,1 milioni a perdite
fiscali non convertibili e per € 7,6 milioni a eccedenze di ACE. Tali imposte anticipate sono state iscritte sulla base dell’esito positivo del probability test effettuato
in conformità con le statuizioni dallo IAS 12, assumendo ai fini delle previsioni di recupero un orizzonte temporale utilizzato per le previsioni è di 5 anni; i redditi
imponibili futuri considerati sono coerenti con le previsioni finanziarie da ultimo aggiornate nel 2024. La riduzione della voce “Perdite fiscali convertibili in crediti
d’imposta” è da attribuire alla conversione delle DTA che risultavano iscritte al 31 dicembre 2023 sulle perdite fiscali IRES ed IRAP in applicazione delle disposizioni
contenute nell’art. 2, commi 55 e ss. del D.L. 225/2010 e dell’art. 1, commi 233 e ss. della Legge 178/2020.
Al 31 dicembre 2024 non sono state iscritte imposte anticipate recuperabili oltre l’orizzonte temporale considerato per il probability test sul riallineamento degli
avviamenti e sui fondi per il personale per € 33,5 milioni.
10.2 Passività per imposte differite: composizione
IRES IRAP Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
Versamenti a FITD 149 30 179 179
Rivalutazioni di partecipazioni e titoli 4.952 11.736 16.688 14.878
Plusvalenze su azioni e altri titoli 1.441 192 1.633 2.047
Fondi del personale 1.579 - 1.579 1.579
Immobilizzazioni materiali e immateriali 10.172 2.060 12.232 12.232
Altre imposte differite 4.907 5 4.912 3.351
Totale 23.200 14.023 37.223 34.266
Le “Passività per imposte differite” sono determinate sulla base delle aliquote IRES e IRAP che si presuppone risulteranno in vigore al momento del loro rigiro.
La voce “Altre imposte differite” si riferisce principalmente al disallineamento tra il valore contabile e fiscale di derivati di CFH e dei crediti fiscali destinati alla
vendita.
Al 31 dicembre 2024, non sono presenti differenze temporanee riferibili a investimenti in società controllate, filiali e società collegate, e a partecipazioni a controllo
congiunto, per le quali non è stata rilevata una passività fiscale differita.
138
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
10.3 Variazioni delle imposte anticipate (in contropartita del conto economico)
Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
1. Importo iniziale 1.505.698 1.930.396
2. Aumenti 156.013 549.103
2.1 Imposte anticipate rilevate nell’esercizio 156.013 548.953
a) relative a precedenti esercizi 47.907 416.719
b) dovute al mutamento di criteri contabili - -
c) riprese di valore - -
d) altre 108.106 132.234
2.2 Nuove imposte o incrementi di aliquote fiscali - -
2.3 Altri aumenti - 150
3. Diminuzioni 541.880 973.801
3.1 Imposte anticipate annullate nell’esercizio 537.607 892.831
a) rigiri 216.383 246.053
b) svalutazioni per sopravvenuta irrecuperabilità - -
c) mutamento di criteri contabili - -
d) altre 321.224 646.778
3.2 Riduzioni di aliquote fiscali - -
3.3 Altre diminuzioni: 4.273 80.970
a) trasformazione in crediti d’imposta di cui alla L. 214/2011 - 80.970
b) altre 4.273 -
4. Importo finale 1.119.831 1.505.698
L’importo iscritto alla voce 2.1 a) “Imposte anticipate rilevate nell’esercizio relative a precedenti esercizi” è riferito principalmente alle DTA iscritte nell’esercizio a
seguito del superamento del probability test relative alle perdite fiscali, nonché agli ammortamenti degli avviamenti affrancati recuperabili nel 2028.
La voce d) “Aumenti altre” include principalmente le imposte anticipate relative ad accantonamenti al fondo esuberi per € 59,3 milioni, accantonamenti per cause
legali per € 14,6 milioni, accantonamenti al fondo revocatorie e crediti di firma per € 7,8 milioni e, infine, accantonamenti a fondi per il personale per € 23,9 milioni.
L’importo iscritto alla 3.1 a) “Imposte anticipate annullate nell’esercizio rigiri” include principalmente gli annullamenti delle imposte anticipate ex Legge 214/2011
connesse a svalutazioni crediti verso la clientela e ammortamenti fiscali degli avviamenti per € 158,0 milioni, agli ammortamenti fiscali degli avviamenti a fronte
dei quali non sono iscritte DTA convertibili per € 13,3 milioni, agli ammortamenti fiscali delle altre attività materiali e immateriali per € 3,6 milioni, oltre che gli
annullamenti delle imposte anticipate sulla quota di impairment dedotto nel periodo registrato in occasione della FTA IFRS 9 per € 38,5 milioni.
L’importo iscritto alla 3.1 d) “Imposte anticipate annullate nell’esercizio altre” include i rigiri di imposte anticipate connesse a utilizzi di fondi del personale per €
44,2 milioni, a utilizzi del fondo esuberi e per incentivo all’esodo per € 6,0, a utilizzi di fondi rischi per € 33,5 milioni, alla riduzione del disallineamento tra il valore
contabile e fiscale del fondo TFR e del fondo pensione sez. A per € 2,0. Inoltre, l’importo si riferisce per € 195,7 alle imposte anticipate relative alla quota di perdite
fiscale e eccedenze di ACE utilizzate ad abbattimento dell’imponibile individuale e di gruppo.
L’importo iscritto alla 3.3 b) “Altre diminuzioni” accoglie i saldi contabili dei crediti per imposte anticipate di Bper migrati in Banca Cesare Ponti a seguito
dell’operazione di conferimento del ramo di azienda identificato nella Direzione Wealth Business di BPER Banca, riconducibili principalmente a fondi accantonati
per il personale dipendente.
139
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
10.3 bis Variazioni delle imposte anticipate di cui alla L. 214/2011 (in contropartita del conto economico)
Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
1. Importo iniziale 589.982 845.449
2. Aumenti - 2.334
3. Diminuzioni 157.953 257.801
3.1 Rigiri 157.953 174.929
3.2 Trasformazione in crediti d’imposta - 80.970
a) derivante da perdite di esercizio - -
b) derivante da perdite fiscali - 80.970
3.3 Altre diminuzioni - 1.902
4. Importo finale 432.029 589.982
L’art. 2, commi 55 e ss. del D.L. 225/2010 ha introdotto la previsione di trasformazione in crediti d’imposta delle DTA iscritte in bilancio relative a rettifiche di valore
ex art. 106, comma 3 del TUIR, al valore dell’avviamento e delle altre attività immateriali e alla parte delle perdite fiscali IRES conseguenti alla (e nei limiti della)
deduzione spettante nell’anno delle suddette poste.
Successivamente la Legge 147/2013 (Legge di Stabilità 2014) ha esteso la conversione delle DTA IRAP relative a rettifiche di valore su crediti e al valore dell’avviamento
e delle altre attività immateriali anche in caso di conseguimento di “valore della produzione netta negativo”.
La presente tabella riporta le variazioni intervenute nell’esercizio limitatamente a tali categorie di imposte anticipate (cd. nobili).
Alla voce 3.1 Rigiri sono presenti i rigiri dell’esercizio conseguenti alla deduzione nell’anno delle rettifiche di valore su crediti rilevate nei precedenti esercizi e la cui
deduzione era stata rinviata in conformità alla normativa all’epoca in vigore e delle quote di ammortamento degli avviamenti.
10.4 Variazioni delle imposte differite (in contropartita del conto economico)
Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
1. Importo iniziale 6.909 3.869
2. Aumenti 2.331 3.702
2.1 Imposte differite rilevate nell’esercizio 2.331 3.702
a) relative a precedenti esercizi - -
b) dovute al mutamento di criteri contabili - -
c) altre 2.331 3.702
2.2 Nuove imposte o incrementi di aliquote fiscali - -
2.3 Altri aumenti - -
3. Diminuzioni 1.190 662
3.1 Imposte differite annullate nell’esercizio 1.190 662
a) rigiri - -
b) dovute al mutamento di criteri contabili - -
c) altre 1.190 662
3.2 Riduzioni di aliquote fiscali - -
3.3 Altre diminuzioni - -
4. Importo finale 8.050 6.909
La voce 2.1 c) “Imposte anticipate rilevate nell’esercizio altre” si riferisce, per € 0,6 milioni, a imposte anticipate iscritte sulla quota imponibile delle plusvalenze da
valutazione al fair value di titoli e partecipazioni e, per € 1,7 milioni, a imposte differite rilevate a fronte della rivalutazione di crediti fiscali destinati alla vendita.
La voce 3.1 c) “Imposte anticipate annullate nell’esercizio altre” si riferisce per € 0,6 a imposte differite annullate a seguito del realizzo di titoli e partecipazioni.
140
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
10.5 Variazioni delle imposte anticipate (in contropartita del patrimonio netto)
Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
1. Importo iniziale 95.023 143.264
2. Aumenti 4.927 4.444
2.1 Imposte anticipate rilevate nell’esercizio 4.927 4.444
a) relative a precedenti esercizi - -
b) dovute al mutamento di criteri contabili - -
c) altre 4.927 4.444
2.2 Nuove imposte o incrementi di aliquote fiscali - -
2.3 Altri aumenti - -
3. Diminuzioni 28.393 52.685
3.1 Imposte anticipate annullate nell’esercizio 28.356 52.685
a) rigiri - -
b) svalutazioni per sopravvenuta irrecuperabilità - -
c) dovute al mutamento di criteri contabili - -
d) altre 28.356 52.685
3.2 Riduzioni di aliquote fiscali - -
3.3 Altre diminuzioni 37 -
4. Importo finale 71.557 95.023
La voce 2.1 c) “Imposte anticipate rilevate nell’esercizio altre” è riferita per € 0,2 milioni alle imposte anticipate relative all’accantonamento al fondo di previdenza
sezione A per e per € 4,6 milioni alla valutazione al fair value di titoli del portafoglio HTC&S.
La voce 3.1 d) “Imposte anticipate annullate nell’esercizio altre” è principalmente riferita per € 27,7 milioni alle imposte anticipate rilevate a fronte della valutazione
al fair value di titoli del portafoglio HTC&S e per € 0,5 milioni all’impatto della valutazione dei derivati CFH.
10.6 Variazioni delle imposte differite (in contropartita del patrimonio netto)
Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
1. Importo iniziale 27.357 35.457
2. Aumenti 5.466 2.965
2.1 Imposte differite rilevate nell’esercizio 5.466 2.964
a) relative a precedenti esercizi - -
b) dovute al mutamento di criteri contabili - -
c) altre 5.466 2.964
2.2 Nuove imposte o incrementi di aliquote fiscali - -
2.3 Altri aumenti - 1
3. Diminuzioni 3.650 11.065
3.1 Imposte differite annullate nell’esercizio 3.650 11.065
a) rigiri - -
b) dovute al mutamento di criteri contabili - -
c) altre 3.650 11.065
3.2 Riduzioni di aliquote fiscali - -
3.3 Altre diminuzioni - -
4. Importo finale 29.173 27.357
La voce 2.1 c) “Imposte differite rilevate nell’esercizio altre” è riferita ad imposte differite rilevate sulla valutazione al fair value di titoli del portafoglio HTC&S per €
5,4 milioni.
La voce 3.1 c) “Imposte differite annullate nell’esercizio altre” è riferita a valutazioni di titoli del portafoglio HTC&S per € 3,6 milioni.
141
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
10.7 Altre informazioni
Attività per imposte correnti
31.12.2024 31.12.2023
Acconti IRES 119.233 115.335
Acconti IRAP 63.134 29.885
Acconti Addizionale 151 151
Altri crediti e ritenute 370.182 778.284
Attività per imposte correnti lorde 552.699 923.654
Compensazione con passività fiscali correnti 173.579 61.126
Attività per imposte correnti nette 379.120 862.527
Passività per imposte correnti
31.12.2024 31.12.2023
Debiti tributari IRES 101.592 461
Debiti tributari IRAP 71.987 60.665
Altri debiti per imposte correnti sul reddito - -
Debiti per imposte correnti lorde 173.579 61.126
Compensazione con attività fiscali correnti 173.579 61.126
Debiti per imposte correnti nette - -
Variazione delle passività fiscali correnti lorde
31.12.2024 31.12.2023
Saldo alla fine dell’esercizio precedente 61.126 104.164
Diminuzioni 60.831 104.164
- utilizzi per pagamento di imposte sul reddito - -
- utilizzi per pagamento di altre imposte - -
- altre diminuzioni 60.831 104.164
Aumenti 173.284 61.126
- accantonamenti: - -
- imposte sul reddito della consolidante 71.987 61.058
- imposte sul reddito delle società oggetto di consolidamento fiscale 101.297 68
- imposta sostitutiva legge 147/2013 art. 1 comma 150 - -
- imposta sostitutiva ex D.L. 185/2008 art. 15 comma 10 - -
- imposta sostitutiva legge 244/2007 art. 1 comma 48 - -
- altri aumenti - -
Totale passività fiscali correnti lorde 173.579 61.126
142
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
Sezione 11 - Attività non correnti e gruppi di attività in via
di dismissione e passività associate
Voce 110 dell’attivo e voce 70 del passivo
11.1 Attività non correnti e gruppi di attività in via di dismissione: composizione per tipologia di attività
31.12.2024 31.12.2023
A. Attività possedute per la vendita
A.1 Attività finanziarie - -
A.2 Partecipazioni 8.993 -
A.3 Attività materiali 17.111 12.405
di cui: ottenute tramite l’escussione delle garanzie ricevute 1.778 3.485
A.4 Attività immateriali - -
A.5 Altre attività non correnti - -
Totale A 26.104 12.405
di cui valutate al costo 8.993 -
di cui valutate al fair value livello 1 - -
di cui valutate al fair value livello 2 - -
di cui valutate al fair value livello 3 17.111 12.405
B. Attività operative cessate
B.1 Attività finanziarie valutate al fair value con impatto a conto economico - -
- Attività finanziarie detenute per la negoziazione - -
- Attività finanziarie designate al fair value - -
- Altre attività finanziarie obbligatoriamente valutate al fair value - -
B.2 Attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla redditività complessiva - -
B.3 Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato - -
B.4 Partecipazioni - -
B.5 Attività materiali - -
di cui: ottenute tramite l’escussione delle garanzie ricevute - -
B.6 Attività immateriali - -
B.7 Altre attività - -
Totale B - -
di cui valutate al costo - -
di cui valutate al fair value livello 1 - -
di cui valutate al fair value livello 2 - -
di cui valutate al fair value livello 3 - -
143
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
(segue)
31.12.2024 31.12.2023
C. Passività associate ad attività possedute per la vendita
C.1 Debiti - -
C.2 Titoli - -
C.3 Altre passività - -
Totale C - -
di cui valutate al costo - -
di cui valutate al fair value livello 1 - -
di cui valutate al fair value livello 2 - -
di cui valutate al fair value livello 3 - -
D. Passività associate ad attività operative cessate
D.1 Passività finanziarie valutate al costo ammortizzato - -
D.2 Passività finanziarie di negoziazione - -
D.3 Passività finanziarie designate al fair value - -
D.4 Fondi - -
D.5 Altre passività - -
Totale D - -
di cui valutate al costo - -
di cui valutate al fair value livello 1 - -
di cui valutate al fair value livello 2 - -
di cui valutate al fair value livello 3 - -
La voce “Partecipazioni” è rappresentata dal valore della partecipata Modena Terminal.
Le “Attività materiali” includono inoltre € 17,1 milioni di immobili di proprietà della Banca di cui per € 15,6 milioni sono stati sottoscritti contratti preliminari di
compravendita, o accettata una proposta di compravendita, alla data di bilancio e di cui € 1,5 milioni relativi a beni in leasing ex Carige rimpossessati per recupero
crediti.
11.2 Altre informazioni
Non si segnalano altre informazioni oltre a quelle già fornite nella presente sezione.
144
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
Sezione 12 – Altre attività
Voce 120
12.1 Altre attività: composizione
31.12.2024 31.12.2023
Ritenute su interessi, ritenute e crediti d’imposta su dividendi, acconti di ritenute e addizionali 309.969 202.010
Disposizioni per causali varie da addebitare alla clientela 179.735 324.168
Competenze da addebitare a clientela o a banche 107.434 128.432
Assegni di c/c in corso di addebito 40 73
Assegni di c/c tratti su altri istituti 90.047 73.563
Partite relative a operazioni in titoli 42.365 87.682
Migliorie e spese incrementative su beni di terzi 12.346 10.556
Oro, argento e metalli preziosi 80.367 43.437
Ratei e risconti attivi 7.407 11.310
Crediti d’imposta acquistati da terzi 4.489.185 4.488.337
Altre partite per causali varie 63.038 277.990
Credito per consolidato fiscale 36.004 37.922
Totale 5.417.937 5.685.480
Non si evidenziano fattispecie di contract assets ai sensi dell’IFRS 15.
La voce “Crediti d’imposta acquistati da terzi” comprende crediti d’imposta acquistati da terzi in base al Decreto Rilancio 34/2020, valutati al costo ammortizzato,
per la quota che si intende recuperare in compensazione, e valutati al fair value, per l’ammontare corrispondente ai contratti di vendita stipulati alla data di bilancio.
Il valore nominale dei crediti d’imposta complessivamente acquistati al 31 dicembre 2024, al netto delle compensazioni, è pari ad € 5.001,1 milioni (4.488,3 milioni
al 31 dicembre 2023).
Alla luce della complessità dello scenario normativo descritto, nonostante i protocolli di controllo adottati dalla Banca sia in fase di acquisizione del credito fiscale
che di analisi tecnica dello stesso, si ritiene che BPER Banca rimanga esposta ad un rischio di compliance / operativo che, in caso di accertate irregolarità poste in
essere dai cedenti, potrebbero condurre ad un differimento dei tempi di utilizzo dei crediti acquisiti. A fronte di tale rischio, la Banca ha previsto uno stanziamento a
Fondi per rischi ed oneri, meglio evidenziato nella successiva sezione della presente Nota integrativa, dedicata alle poste del passivo.
145
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
PASSIVO
Sezione 1 – Passività finanziarie valutate al costo ammortizzato
Voce 10
1.1 Passività finanziarie valutate al costo ammortizzato: composizione merceologica dei debiti verso banche
Tipologia operazioni/Valori Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
VB Fair Value VB Fair Value
L1 L2 L3 L1 L2 L3
1. Debiti verso banche centrali - X X X 1.733.120 X X X
2. Debiti verso banche 12.536.802 X X X 11.385.335 X X X
2.1 Conti correnti e depositi a vista 6.592.996 X X X 4.855.599 X X X
2.2 Depositi a scadenza 917.989 X X X 734.678 X X X
2.3 Finanziamenti 4.145.850 X X X 4.412.312 X X X
2.3.1 Pronti contro termine passivi 3.939.351 X X X 4.301.708 X X X
2.3.2 Altri 206.499 X X X 110.604 X X X
2.4 Debiti per impegni di riacquisto di propri
strumenti patrimoniali
- X X X - X X X
2.5 Debiti per leasing 15.365 X X X 20.567 X X X
2.6 Altri debiti 864.602 X X X 1.362.179 X X X
Totale 12.536.802 - - 12.536.802 13.118.455 - - 13.118.455
Al 31 dicembre 2024 si è azzerato il debito verso la Banca Centrale Europea anche per effetto del rimborso dell’ultima tranche di TLTRO
Per la descrizione dei livelli utilizzati per la classificazione (gerarchia del fair value) si rinvia alla Parte A.4 Informativa sul fair value della presente Nota integrativa
nel capitolo “Metodologie di determinazione del fair value”.
Il valore del fair value si assume pari al valore di bilancio trattandosi di operazioni a vista o a breve termine.
Legenda VB=Valore di bilancio L1=Livello1 L2=Livello2 L3=Livello3.
1.2 Passività finanziarie valutate al costo ammortizzato: composizione merceologica dei debiti verso
clientela
Tipologia operazioni/Valori Totale 31.12.2024 Totale 31.12.2023
VB Fair Value VB Fair Value
L1 L2 L3 L1 L2 L3
1. Conti correnti e depositi a vista 80.402.700 X X X 82.443.334 X X X
2. Depositi a scadenza 1.768.726 X X X 3.185.851 X X X
3. Finanziamenti 6.848.110 X X X 5.398.473 X X X
3.1 Pronti contro termine passivi 1.825.110 X X X 2.087.467 X X X
3.2 Altri 5.023.000 X X X 3.311.006 X X X
4. Debiti per impegni di riacquisto di
propri strumenti patrimoniali
- X X X - X X X
5. Debiti per leasing 378.296 X X X 335.122 X X X
6. Altri debiti 550.637 X X X 741.540 X X X
Totale 89.948.469 - - 89.948.469 92.104.320 - - 92.104.320
Per la descrizione dei livelli utilizzati per la classificazione (gerarchia del fair value) si rinvia alla Parte A.4 Informativa sul fair value della presente Nota integrativa
nel capitolo “Metodologie di determinazione del fair value”.
Il valore del fair value si assume pari al valore di bilancio trattandosi di operazioni a vista o a breve termine.
Legenda VB=Valore di bilancio L1=Livello1 L2=Livello2 L3=Livello3
146
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
1.3 Passività finanziarie valutate al costo ammortizzato: composizione merceologica dei titoli in circolazione
Tipologia titoli/Valori Totale 31.12.2024 Totale 31.12.2023
VB Fair value VB Fair value
L1 L2 L3 L1 L2 L3
A. Titoli
1. obbligazioni 9.989.016 6.831.554 3.253.390 - 11.401.183 5.052.052 6.235.420 -
1.1 strutturate - - - - - - - -
1.2 altre 9.989.016 6.831.554 3.253.390 - 11.401.183 5.052.052 6.235.420 -
2. altri titoli 1.154.183 - - 1.154.183 716.781 - - 716.781
2.1 strutturate - - - - - - - -
2.2 altre 1.154.183 - - 1.154.183 716.781 - - 716.781
Totale 11.143.199 6.831.554 3.253.390 1.154.183 12.117.964 5.052.052 6.235.420 716.781
Tra le “Obbligazioni” sono compresi € 1.477 milioni relativi a prestiti subordinati di cui nessuno risulta convertibile in azioni. Nella colonna “Livello 3” del punto 2.2
il valore del fair value si assume pari al valore di bilancio trattandosi di operazioni a breve termine.
Per la descrizione dei livelli utilizzati per la classificazione (gerarchia del fair value) si è data informativa nella Parte A.4 della presente Nota integrativa nel capitolo
“Metodologie di determinazione del fair value”.
Legenda VB=Valore di bilancio L1=Livello1 L2=Livello2 L3=Livello3
1.4 Dettaglio dei subordinati
Valore di bilancio
31.12.2024
Valore nominale
31.12.2024
Valore di bilancio
31.12.2023
Valore nominale
31.12.2023
Prestito obbligazionario non convertibile subordinato EMTN
BPER Banca s.p.a. 3,625%, 2020-2030 callable
411.004 400.000 407.042 400.000
Prestito obbligazionario non convertibile subordinato EMTN
BPER Banca s.p.a. 3,875%, 2022-2032 callable
615.339 600.000 617.106 600.000
Prestito obbligazionario non convertibile subordinato Tier II
BPER Banca s.p.a. 5%, 2022-2032 callable
12.015 12.000 12.014 12.000
Prestito obbligazionario non convertibile subordinato EMTN
BPER Banca s.p.a. 8,625%, 2022-2033 callable
437.317 400.000 436.053 400.000
Prestito obbligazionario Banca Carige s.p.a. Tasso Fisso Tier II, 2018-2028
callable
- - 1.853 1.800
Prestito obbligazionario Banca Carige s.p.a. Tasso Fisso con Reset Tier II,
2019-2029 callable
- - 206.098 200.000
Prestito obbligazionario Banca Monte Lucca s.p.a. Tasso Fisso con Reset, Tier
II, 2020-2030 callable
1.022 1.208 994 1.208
Totale prestiti non convertibili 1.476.697 1.413.208 1.681.160 1.615.008
Totale complessivo prestiti 1.476.697 1.413.208 1.681.160 1.615.008
Al 31 dicembre 2024 (così come a dicembre 2023) non risultano in essere prestiti subordinati convertibili.
1.5 Dettaglio debiti strutturati
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore
1.6 Debiti per leasing
Fasce temporali Valore attuale
31.12.2024
Valore attuale
31.12.2023
Fino a 3 mesi 18.465 19.216
Oltre 3 mesi fino a 1 anno 52.533 43.891
Oltre 1 anno fino a 5 anni 206.056 166.892
Oltre 5 anni 116.607 125.690
Totale 393.661 355.689
147
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
Sezione 2 – Passività finanziarie di negoziazione
Voce 20
2.1 Passività finanziarie di negoziazione: composizione merceologica
Tipologia operazioni/Valori Totale 31.12.2024 Totale 31.12.2023
VN Fair Value
Fair Value
*
VN Fair Value Fair Value
*
L1 L2 L3 L1 L2 L3
A. Passività per cassa
1. Debiti verso banche - - - - - - - - - -
2. Debiti verso clientela 3 94 - - 94 - 1 - - 1
3. Titoli di debito - - - - X - - - - X
3.1 Obbligazioni - - - - X - - - - X
3.1.1 Strutturate - - - - X - - - - X
3.1.2 Altre obbligazioni - - - - X - - - - X
3.2 Altri titoli - - - - X - - - - X
3.2.1 Strutturati - - - - X - - - - X
3.2.2 Altri - - - - X - - - - X
Totale A 3 94 - - 94 - 1 - - 1
B. Strumenti derivati
1. Derivati finanziari X - 247.918 4.334 X X - 326.519 5.078 X
1.1 Di negoziazione X - 247.918 4.334 X X - 326.519 5.078 X
1.2 Connessi con la fair value option X - - - X X - - - X
1.3 Altri X - - - X X - - - X
2. Derivati creditizi X - - - X X - - - X
2.1 Di negoziazione X - - - X X - - - X
2.2 Connessi con la fair value option X - - - X X - - - X
2.3 Altri X - - - X X - - - X
Totale B X - 247.918 4.334 X X - 326.519 5.078 X
Totale (A+B) X 94 247.918 4.334 X X 1 326.519 5.078 X
Per la descrizione dei livelli utilizzati per la classificazione (gerarchia del fair value) si rinvia alla Parte A.4 della presente Nota integrativa nel capitolo “Metodologie
di determinazione del fair value”.
Legenda VB=Valore di bilancio L1=Livello1 L2=Livello2 L3=Livello3
Fair value*=Fair value calcolato escludendo le variazioni di valore dovute al cambiamento del merito creditizio dell’emittente rispetto alla data di emissione
2.2 Dettaglio delle “Passività finanziarie di negoziazione”: passività subordinate
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
2.3 Dettaglio delle “Passività finanziarie di negoziazione”: debiti strutturati
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
148
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
Sezione 3 – Passività finanziarie designate al fair value
Voce 30
3.1 Passività finanziarie designate al fair value: composizione merceologica
Tipologia operazioni/Valori Totale 31.12.2024 Totale 31.12.2023
VN Fair value Fair value
*
VN Fair value Fair value
*
L1 L2 L3 L1 L2 L3
1. Debiti verso banche - - - - - - - - - -
1.1 Strutturati - - - - X - - - - X
1.2 Altri - - - - X - - - - X
di cui:
- impegni a erogare fondi - X X X X X X X X X
- garanzie finanziarie rilasciate - X X X X X X X X X
2. Debiti verso clientela - - - - - - - - - -
2.1 Strutturati - - - - X - - - - X
2.2 Altri - - - - X - - - - X
di cui:
- impegni a erogare fondi - X X X X X X X X X
- garanzie finanziarie rilasciate - X X X X X X X X X
3. Titoli di debito 2.560.861 - 2.615.611 - 2.660.951 1.922.900 - 1.909.139 - 1.914.471
3.1 Strutturati 2.560.861 - 2.615.611 - X 1.922.900 - 1.909.139 - X
3.2 Altri - - - - X - - - - X
Totale 2.560.861 - 2.615.611 - 2.660.951 1.922.900 - 1.909.139 - 1.914.471
La voce include certificates a capitale incondizionatamente protetto (titoli di debito strutturati). La classificazione nella voce in esame discende in primis dalla
riconduzione di tali passività ai portafogli gestiti dalla struttura interna di Capital Market che, in base alle policy del Gruppo considerando gli obiettivi perseguiti
e relativo reporting sulle performance realizzate, sono misurati al fair value. In aggiunta, tale classificazione consente di perseguire una sorta di “natural hedge”
rispetto ai derivati stipulati per “pareggiare” i rischi assunti con i derivati impliciti nelle passività emesse (strumenti derivati che sono stati contabilmente classificati
come “di trading”).
L’incremento registrato nel corso del 2024 è dovuto all’emissione di n. 7 nuovi certificates, per un valore nominale complessivo attualmente in circolazione di €
760,9 milioni.
Legenda VN=Valore Nominale L1=Livello1 L2=Livello2 L3=Livello3
Fair value*= Fair value calcolato escludendo le variazioni di valore dovute al cambiamento del merito creditizio dell’emittente rispetto alla data di emissione
3.1 bis Passività finanziarie designate al fair value: modalità di utilizzo della fair value option
Voci/Valori 31.12.2024 31.12.2023
a) Coperture naturali tramite derivati - -
b) Coperture naturali con altri strumenti finanziari - -
c) Altre fattispecie di mismatch contabile - -
d) Strumenti finanziari gestiti e valutati al fair value 2.615.611 1.909.139
e) Prodotti strutturati derivati impliciti - -
Totale 2.615.611 1.909.139
3.2 Dettaglio delle “Passività finanziarie designate al fair value”: passività subordinate
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
149
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
Sezione 4 – Derivati di copertura
Voce 40
4.1 Derivati di copertura: composizione per tipologia di copertura e per livelli gerarchici
Fair value 31.12.2024 VN
31.12.2024
Fair value 31.12.2023 VN
31.12.2023
L1 L2 L3 L1 L2 L3
A. Derivati finanziari - 210.347 - 5.378.211 - 250.124 - 5.128.444
1) Fair value - 207.098 - 5.320.458 - 248.696 - 5.074.145
2) Flussi finanziari - 3.249 - 57.753 - 1.428 - 54.299
3) Investimenti esteri - - - - - - - -
B. Derivati creditizi - - - - - - - -
1) Fair value - - - - - - - -
2) Flussi finanziari - - - - - - - -
Totale - 210.347 - 5.378.211 - 250.124 - 5.128.444
Per la descrizione dei livelli utilizzati per la classificazione (gerarchia del fair value) si rinvia alla Parte A.4 della presente Nota integrativa nel capitolo “Metodologie
di determinazione del fair value”.
Legenda VN = valore nominale L1=Livello1 L2=Livello2 L3=Livello3
4.2 Derivati di copertura: composizione per portafogli coperti e per tipologia di copertura
Operazioni/Tipo di copertura Fair Value Flussi finanziari Investim.
esteri
Specifica Generica
titoli di
debito e
tassi di
interesse
titoli di
capitale
e indici
azionari
valute
e oro
credito merci altri Specifica Generica
1. Attività finanziarie valutate al fair value
con impatto sulla redditività complessiva
472 8.278 - - X X X - X X
2. Attività finanziarie valutate al costo
ammortizzato
100.936 X - - X X X 3.249 X X
3. Portafoglio X X X X X X - X - X
4. Altre operazioni - - - - - - X - X -
Totale attività 101.408 8.278 - - - - - 3.249 - -
1. Passività finanziarie 15.388 X - - - - X - X X
2. Portafoglio X X X X X X 82.024 X - X
Totale passività 15.388 - - - - - 82.024 - - -
1. Transazioni attese X X X X X X X - X X
2. Portafoglio di attività e passività
finanziarie
X X X X X X - X - -
150
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
Sezione 5 – Adeguamento di valore delle passività finanziarie
oggetto di copertura generica
Voce 50
5.1 Adeguamento di valore delle passività finanziarie coperte: composizione per portafogli coperti
Adeguamento di valore delle passività coperte/ Valori Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
1. Adeguamento positivo delle passività finanziarie - -
2. Adeguamento negativo delle passività finanziarie (81.843) (155.184)
Totale (81.843) (155.184)
Il saldo della voce rappresenta l’effetto valutativo al 31 dicembre 2024 delle poste del passivo (raccolta diretta modellizzata, qualificata come “Poste A Vista – PAV”)
individuate come oggetto di copertura generica del rischio tasso, nell’ambito della strategia di macro-hedge accounting qualificata anche nel 2024.
Sezione 6 – Passività fiscali
Voce 60
Si rimanda all’informativa resa nella Sezione 10 dell’attivo.
Sezione 7 – Passività associate ad attività in via di dismissione
Voce 70
Si rimanda all’informativa resa nella Sezione 11 dell’attivo.
151
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
Sezione 8 – Altre passività
Voce 80
8.1 Altre passività: composizione
31.12.2024 31.12.2023
Somme da riconoscere a banche 16.625 17.921
Somme da riconoscere a clientela 1.015.185 1.285.159
Valore netto delle rettifiche per incasso di crediti per conto terzi 872.117 57.065
Emolumenti di spettanza del personale e relativi contributi previdenziali 77.872 83.994
Somme da riconoscere a terzi per cedole, titoli e dividendi all’incasso 10.108 783.898
Somme da versare all’Erario per conto della clientela e del personale 270.856 247.120
Bonifici da regolare in stanza 14.905 15.282
Anticipi per acquisto in titoli 15 15
Debiti verso fornitori 299.608 350.303
Versamenti di terzi a garanzia di crediti 485 544
Ratei e risconti passivi 106.590 127.449
Altre partite di debito verso terzi 368.758 453.349
Debito per consolidato fiscale 6.934 3.347
Totale 3.060.058 3.425.446
Dall’analisi effettuata ai fini IFRS 15 è stata individuata un’unica fattispecie di contract liability, di ammontare pari a € 16,5 milioni classificata all’interno della voce
“Ratei e risconti passivi”, riferita alla quota parte di corrispettivo pagato in anticipo dai clienti per servizi a garanzia prestate dalla Banca per un periodo di tempo
(performance obbligation di tipo overtime), relativamente alla quota non ancora maturata a fine periodo.
Sezione 9 – Trattamento di fine rapporto del personale
Voce 90
9.1 Trattamento di fine rapporto del personale: variazioni annue
Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
A. Esistenze iniziali 130.975 152.929
B. Aumenti 3.533 9.405
B.1 Accantonamenti dell’esercizio 3.533 5.134
B.2 Altre variazioni - 4.271
C. Diminuzioni 25.881 31.359
C.1 Liquidazioni effettuate 12.125 22.019
C.2 Altre variazioni 13.756 9.340
D. Rimanenze finali 108.627 130.975
Totale 108.627 130.975
La voce “Altre variazioni in diminuzione” (C.2) fa riferimento alla quota di TFR trasferita a fondi di previdenza complementare (€ 9,0 milioni) e alla quota trasferita
a Banca Cesare Ponti s.p.a. (€ 4,8 milioni).
152
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
9.2 Altre informazioni
Nelle tabelle seguenti vengono riportate le informazioni analitiche relative alla movimentazione del Fondo TFR, nonché le
principali ipotesi demografiche e finanziarie adottate per la quantificazione del Fondo secondo il “Projected Unit Credit Method”
(metodologia prevista dallo IAS 19 Revised, § 65-67); la tabella 9.2.3 presenta, infine, le informazioni comparative richieste dalla
vigente normativa.
9.2.1 Variazioni nell’esercizio del TFR
Voci/Valori 31.12.2024 31.12.2023
A. Esistenze iniziali 130.975 152.929
B. Aumenti 3.533 9.405
1. Costo previdenziale relativo alle prestazioni di lavoro correnti - -
2. Oneri finanziari 3.533 5.134
3. Contribuzioni al piano da parte dei partecipanti - -
4. Perdite attuariali - 4.043
5. Differenze di cambio rispetto alla divisa di presentazione - -
6. Costo previdenziale relativo alle prestazioni di lavoro passate - -
7. Altre variazioni - 228
C. Diminuzioni 25.881 31.359
1. Benefici pagati 12.125 22.019
2. Costo previdenziale relativo alle prestazioni di lavoro passate - -
3. Utili attuariali 4 -
4. Differenze di cambio rispetto alla divisa di presentazione - -
5. Riduzioni - -
6. Estinzioni - -
7. Altre variazioni 13.752 9.340
D. Rimanenze finali 108.627 130.975
La voce “Altre variazioni in diminuzione” (C.7) fa riferimento alla quota di TFR trasferita a fondi di previdenza complementare (€ 9,0 milioni) e alla quota trasferita a
Banca Cesare Ponti s.p.a. (€ 4,8 milioni).
9.2.2 Descrizione delle principali ipotesi attuariali TFR
Principali ipotesi attuariali/Percentuali 31.12.2024 31.12.2023
Tassi di attualizzazione 2,97% 3,03%
Tassi attesi di incrementi retributivi n/a n/a
Turn Over 1,99% 1,99%
Tasso di inflazione 2,00% 2,00%
Tasso adottato per il calcolo dell’Interest Cost 3,03% 3,71%
Ad integrazione dei dati medi riportati nella tabella, si riportano di seguito le scelte metodologiche effettuate per la definizione
delle principali ipotesi attuariali:
• Tassi di attualizzazione: è stata utilizzata la curva dei tassi “Euro Composite AA” relativa a titoli obbligazionari di aziende del
mercato Euro di primaria qualità alla data di valutazione.
• Turnover: analisi delle serie storiche dei fenomeni che hanno causato uscite di TFR e loro calibrazione sulla base di eventuali
fenomeni “anomali” verificatisi nel passato. Le ipotesi di turn over sono state differenziate per qualifica contrattuale, anzianità
aziendale, età anagrafica e sesso.
• Tasso di inflazione: è stato utilizzato un tasso del 2,00%.
• Net Interest Cost: il calcolo è stato effettuato in funzione del tasso corrispondente alla duration della passività.
153
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
Ipotesi demografiche
Con riferimento alle basi tecniche di natura demografica, le analisi effettuate sulle serie storiche del personale delle Società
comprese nel perimetro di consolidamento sono state rivolte ad osservare il trend delle seguenti cause di eliminazione:
• tasso di mortalità dei dipendenti: è stata adottata la tavola di sopravvivenza della popolazione residente dell’ISTAT, distinta
per età e sesso;
• tasso di inabilità dei dipendenti: si sono adottate le tavole utilizzate per il modello INPS per generare “Le prime proiezioni al
2010”;
• frequenza ed ammontare delle anticipazioni di TFR: al fine di tenere conto degli effetti che tali anticipazioni hanno sul timing
delle erogazioni di TFR, e, dunque, sull’attualizzazione del debito dell’azienda, sono state costruite le probabilità di uscita di
parte dei volumi maturati. Le frequenze di anticipazione, nonché le percentuali medie di TFR richieste a titolo di anticipo sono
state desunte dall’osservazione dei dati aziendali;
• probabilità di pensionamento, dimissioni, licenziamenti: è stata desunta dall’osservazione dei dati aziendali; in particolare è
stata costruita una propensione all’uscita dall’Azienda, in funzione dell’età e del sesso. Per il pensionamento è stata utilizzata
una probabilità del 100% al raggiungimento dei requisiti AGO adeguati al D.L. n 4/2019.
9.2.3 Informazioni comparative: storia del piano
Voci/Valori 31.12.2024 31.12.2023 31.12.2022 31.12.2021
1.Valore attuale dei fondi (+) 108.627 130.975 152.929 174.110
2. Fair value delle attività a servizio del piano (-) - - - -
3. Disavanzo (avanzo) del piano (+/-) 108.627 130.975 152.929 174.110
4. Rettifiche basate sull’esperienza passata alle passività del piano - (utili)/perdite
attuariali
(4) 4.043 (16.414) 2.833
5. Rettifiche basate sull’esperienza passata alle attività del piano - - - -
Si fa presente che tra le “Rettifiche basate sull’esperienza passata” sono indicati esclusivamente gli Utili/Perdite attuariali.
9.2.4 Analisi di sensibilità e informazioni su importo, tempistica e incertezza sui flussi finanziari
Come richiesto dallo IAS 19 Revised, si è provveduto a condurre un’analisi di sensitività relativa al trattamento di fine rapporto
rispetto alle ipotesi attuariali ritenute più significative, finalizzata a mostrare di quanto varierebbe la passività di bilancio in
relazione alle oscillazioni ragionevolmente possibili di ciascuna di tali ipotesi attuariali. In particolare, nella seguente tabella
viene fornita evidenza della variazione delle consistenze del fondo di trattamento di fine rapporto, nell’ipotesi di aumentare o
diminuire il tasso di attualizzazione e di inflazione di 50 punti base rispetto ai parametri effettivamente utilizzati.
Fondo TFR 31.12.2024 +50 b.p. -50 b.p.
DBO DBO DBO
Tassi di attualizzazione 108.627 105.359 112.071
Tasso di inflazione 108.627 110.970 106.349
In ottemperanza a quanto richiesto dallo IAS 19 Revised con riguardo alla disclosure aggiuntiva, è stata effettuata una stima al
31 dicembre 2024 dei futuri cash flows, come riportato nella tabella seguente:
Fondo TFR 1° anno 2° anno 3° anno 4° anno 5° anno
Cash flow futuri 11.306 8.713 6.438 8.095 8.031
154
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
Sezione 10 – Fondi per rischi e oneri
Voce 100
10.1 Fondi per rischi e oneri: composizione
Voci/Valori Totale 31.12.2024 Totale 31.12.2023
1. Fondi per rischio di credito relativo a impegni e garanzie finanziarie rilasciate 46.989 50.426
2. Fondi su altri impegni e altre garanzie rilasciate 45.279 61.338
3. Fondi di quiescenza aziendali 115.297 119.782
4. Altri fondi per rischi ed oneri 1.043.382 971.668
4.1 controversie legali e fiscali 201.288 212.404
4.2 oneri per il personale 670.884 612.116
4.3 altri 171.210 147.148
Totale 1.250.947 1.203.214
10.2 Fondi per rischi e oneri: variazioni annue
Fondi su altri
impegni e altre
garanzie rilasciate
Fondi di quiescenza Altri fondi per rischi
ed oneri
Totale
A. Esistenze iniziali 61.338 119.782 971.668 1.152.788
B. Aumenti 10.619 4.401 326.837 341.857
B.1 Accantonamento dell’esercizio 10.559 - 314.013 324.572
B.2 Variazioni dovute al passare del tempo - 3.522 12.452 15.974
B.3 Variazioni dovute a modifiche del tasso di sconto - 879 171 1.050
B.4 Altre variazioni 60 - 201 261
C. Diminuzioni 26.678 8.886 255.123 290.687
C.1 Utilizzo nell’esercizio 26.678 8.886 204.887 240.451
C.2 Variazioni dovute a modifiche del tasso di sconto - - - -
C.3 Altre variazioni - - 50.236 50.236
D. Rimanenze finali 45.279 115.297 1.043.382 1.203.958
Tra le variazioni dovute a modifiche del tasso di sconto, sono rilevati anche gli utili e le perdite attuariali, considerando quindi l’impatto non solo di variazioni nei tassi
di interesse, ma anche negli altri fattori demografici e finanziari, dove applicabili.
La voce “Accantonamento dell’esercizio”, riferita agli “Altri fondi per rischi e oneri”, include principalmente:
• l’accantonamento di € 148,7 milioni relativo all’estensione della manovra di ottimizzazione degli organici ad integrazione dell’accordo firmato il 23 dicembre 2023
• l’accantonamento di € 20,8 milioni relativi alle modifiche normative sulle regole di pensionamento, che allungano la permanenza media al fondo esodi, nonché
alla definizione puntuale del perimetro di aderenti alla manovra.
10.3 Fondi per rischio di credito relativo a impegni e garanzie finanziarie rilasciate
Fondi per rischio di credito relativo a impegni e garanzie finanziarie rilasciate
Primo stadio Secondo stadio Terzo stadio Impaired
acquisiti/e o
originati/e
Totale
1. Impegni a erogare fondi 7.813 2.804 - - 10.617
2. Garanzie finanziarie rilasciate 1.842 2.422 32.108 - 36.372
Totale 9.655 5.226 32.108 - 46.989
155
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
10.4 Fondi su altri impegni e altre garanzie rilasciate
31.12.2024
1. Altre garanzie rilasciate 23.879
2. Altri Impegni 21.400
Totale 45.279
10.5 Fondi di quiescenza aziendali a benefici definiti
10.5.1. Illustrazione delle caratteristiche dei fondi e dei relativi rischi
FIP BPER Banca
Il Fondo Pensione Integrativo Aziendale non ha personalità giuridica e trova collocazione all’interno del patrimonio della Banca
e si compone della sola Sezione “A”, classificabile come “a prestazione definita”.
Il Regolamento della Sezione A prevede che ai beneficiari sia riconosciuto un assegno rivalutabile, integrativo della pensione
INPS, con onere integralmente a carico dell’azienda.
A tale sezione risulta iscritta la totalità del personale, tuttora dipendente, assunto dalla Banca precedentemente alla data del
28 aprile 1993; vi risultano iscritti anche tutti i beneficiari, non più in servizio o loro aventi diritto, dei trattamenti integrativi di
pensione derivanti dai preesistenti accordi sottoscritti da BPER Banca o da Banche che in essa sono nel tempo confluite.
Le tabelle che seguono permettono di evidenziare la movimentazione del fondo.
Si evidenzia che gli utili e le perdite attuariali relativi alla Sezione A vengono rilevati in una riserva di patrimonio netto.
Si fa presente che i benefit del Fondo Sez. A rientrano anch’essi tra i post employment benefit, del tipo defined benefit, disciplinati
dallo IAS 19 Revised; ne consegue che la determinazione della passività legata a tali benefici deve avvenire mediante utilizzo
della metodologia attuariale “Projected Unit Credit Method”, allo stesso modo di quanto avviene per il Fondo TFR.
A seguito della fusione per incorporazione di Banca Carige, i seguenti fondi di quiescenza costituiti all’interno dell’incorporata
hanno mantenuto la loro individualità anche contabile in BPER Banca s.p.a.:
• Il Fondo della Banca Carige s.p.a. (“FIP Carige”);
• il Fondo della Cassa di Risparmio di Savona (“FIP Carisa”);
• il Fondo della Cassa di Risparmio di Carrara (“FIP Carrara”).
I tre Fondi sono forme pensionistiche complementari preesistenti alla data di entrata in vigore della Legge 23/10/1992 n° 421
e come tali iscritti dal 14/10/1999 all’Albo dei Fondi Pensione, III sezione Speciale (il FIP Carige identificato dal n° 9004, il FIP
Carisa dal n° 9026, il FIP Carrara dal n° 9154) e soggetti alla vigilanza della COVIP (Commissione di Vigilanza sui Fondi Pensione).
l Fondi non hanno autonoma personalità giuridica: sia il FIP Carige che il FIP Carisa costituiscono una posta all’interno del
Bilancio a garanzia dell’obbligo a carico della Banca di mantenere tempo per tempo le risorse necessarie affinché ciascun Fondo
corrisponda le prestazioni cui è tenuto. Sono pertanto un accantonamento della Banca a garanzia dell’assolvimento di una sua
obbligazione futura.
Il FIP Carrara è stato costituito quale patrimonio separato ed autonomo ai sensi dell’art. 2117 del Codice civile nell’ambito del
patrimonio complessivo della Banca. Nel corso dell’esercizio BPER Banca ha deliberato l’acquisizione nella piena disponibilità
della Banca degli immobili, già peraltro intestati ad essa, attualmente destinati al FIP Carrara attribuendo al Fondo, in forma di
liquidità, il controvalore contabile dei cespiti immobiliari pari, come da perizia redatta da Kroll Real Estate Advisory Group del 31
dicembre 2023, a complessivi Euro 702 mila e di procedere allo scioglimento del vincolo di destinazione ai sensi dell’art. 2117 c.c.
sul patrimonio del FIP Carrara, provvedendo a far fronte all’erogazione delle relative prestazioni agli aventi diritto, garantendone
la continuità ai sensi dell’art. 21 del Regolamento del Fondo pensione BPER.
La Capogruppo ha inoltre deliberato l’accorpamento alla sezione A del Fondo Pensione per il personale di BPER Banca delle altre
forme pensionistiche esistenti, operazione di concentrazione non ancora perfezionata al 31 dicembre 2024.
I Fondi non sono strutturati in conti individuali e sono chiusi a nuovi ingressi.
Ne segue una breve disamina.
FIP Carige
Nel corso del 2015 la Banca e le Organizzazioni Sindacali hanno concordato la realizzazione di un progetto di trasformazione
del Fondo sia per gli iscritti attivi, sia per i dipendenti pensionati, sia per gli ex dipendenti in attesa di pensione differita del
Fondo (“differiti”). Tale trasformazione ha previsto per gli attivi la determinazione di somme individuali in relazione a quanto
maturato al 30 giugno 2015 da ciascun iscritto (“zainetti”), da conferire, a seguito di adesione volontaria, ad altro fondo pensione
a contribuzione definita insieme alla futura contribuzione datoriale; per i pensionati e i differiti è stata invece prevista la
capitalizzazione della pensione (in erogazione ovvero prospettica) e la determinazione delle somme da offrire al 30 giugno 2015,
sempre mediante adesione volontaria, con esclusione di ogni altra prestazione da parte della Banca.
156
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
In attuazione della delibera del C.d.A. del 27 ottobre 2015 si è proceduto alla sottoscrizione degli accordi con le Organizzazioni
Sindacali, nei quali sono state formalizzate le intese di cui sopra.
A seguito della predetta operazione, che si è protratta anche dopo il 2015 e che ha previsto per gli attivi l’adesione volontaria
ad altro fondo pensione a contribuzione definita insieme alla futura contribuzione datoriale, e per i differiti e i pensionati la
liquidazione del valore capitale della pensione, sempre mediante adesione volontaria, la collettività dei partecipanti al Fondo
alla chiusura dell’esercizio è costituita da 2 differiti e 107 pensionati.
FIP Carisa
Nel corso del 2016 sono state poste in essere con riferimento al FIP Carisa le medesime iniziative sopra illustrate per il FIP
Carige, a seguito delle quali il collettivo degli iscritti al Fondo Carisa alla chiusura dell’esercizio è costituito esclusivamente da 1
differito e 5 pensionati.
FIP Carrara
Al FIP Carrara sono iscritti solo dipendenti in quiescenza, in quanto la Sezione a contribuzione definita, a cui erano iscritti i
dipendenti, è stata liquidata nel mese di febbraio del 2015 in conformità alla delibera assunta dal C.d.A. della Cassa di Risparmio
di Carrara in data 10 novembre 2014.
Attualmente, il Fondo Carrara ha funzioni limitate ad un gruppo di 28 pensionati.
10.5.2 Variazione nell’esercizio delle passività (attività) nette a benefici definiti e dei diritti di rimborso
Voci/Valori 31.12.2024 31.12.2023
Esistenze iniziali 119.782 115.166
A. Aumenti 4.402 13.735
1. Costo previdenziale relativo alle prestazioni di lavoro correnti - -
2. Oneri finanziari 3.522 4.138
3. Contribuzioni al piano da parte dei partecipanti - -
4. Perdite attuariali 880 9.597
5. Differenze di cambio rispetto alla divisa di presentazione - -
6. Costo previdenziale relativo alle prestazioni di lavoro passate - -
7. Altre variazioni - -
B. Diminuzioni 8.886 9.119
1. Benefici pagati 8.886 9.119
2. Costo previdenziale relativo alle prestazioni di lavoro passate - -
3. Utili attuariali - -
4. Differenze di cambio rispetto alla divisa di presentazione - -
5. Riduzioni - -
6. Estinzioni - -
7. Altre variazioni - -
Rimanenze finali 115.298 119.782
10.5.3 Informazioni sul fair value delle attività a servizio del piano
Come già indicato, i fondi di previdenza del personale hanno natura di fondo interno a prestazione definita; le risorse da
utilizzarsi a fronte di tali passività sono indistintamente investite tra le attività aziendali.
157
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
10.5.4 Descrizione delle principali ipotesi attuariali
Principali ipotesi attuariali/Percentuali 31.12.2024 31.12.2023
Tassi di attualizzazione 3,17% 3,06%
Tassi attesi di incrementi retributivi n/a n/a
Turn Over n/a n/a
Tasso di inflazione 2,00% 2,00%
Tasso adottato per il calcolo dell’Interest Cost 3,05% 3,74%
Ad integrazione dei dati medi riportati nella tabella, si riportano di seguito le scelte metodologiche effettuate per la definizione
delle principali ipotesi attuariali:
• le ipotesi demografiche adottate nelle valutazioni hanno utilizzato le tavole A62 distinte per sesso per la probabilità di morte
del personale in pensione;
• tassi di attualizzazione: è stata utilizzata la curva dei tassi “Euro Composite AA” relativa a titoli obbligazionari di aziende del
mercato Euro di primaria qualità alla data di valutazione;
• tasso di inflazione: è stato utilizzato un tasso fisso del 2,00%;
• Interest Cost: il calcolo è stato effettuato in funzione del tasso corrispondente alla duration della passività.
10.5.5. Informazioni su importo, tempistica ed incertezza dei flussi finanziari
Come richiesto dallo IAS 19 Revised, si è provveduto a condurre un’analisi di sensitività dell’obbligazione relativa ai fondi di
quiescenza rispetto alle ipotesi attuariali ritenute più significative, finalizzata a mostrare di quanto varierebbe la passività di
bilancio in relazione alle oscillazioni ragionevolmente possibili di ciascuna di tali ipotesi attuariali. In particolare, nella seguente
tabella viene fornita evidenza della variazione delle consistenze dei fondi di quiescenza, nell’ipotesi di aumentare o diminuire il
tasso di attualizzazione di 50 punti base rispetto ai parametri effettivamente utilizzati.
Fondi 31.12.2024 +50 b.p. tasso di
attualizzazione
-50 b.p. tasso di
attualizzazione
DBO DBO DBO
Fondo sezione A 101.647 96.711 107.033
FIP Carige 11.350 11.021 11.698
FIP CR Savona 229 223 237
FIP CR Carrara 2.072 2.015 2.131
In ottemperanza a quanto richiesto dallo IAS 19 Revised con riguardo alla disclosure aggiuntiva, è stata effettuata una stima al
31 dicembre 2024 dei futuri cash flows, come riportato nella tabella seguente:
Fondi 1° anno 2° anno 3° anno 4° anno 5° anno
Fondo sezione A 7.329 7.197 7.059 6.917 6.766
FIP Carige 1.440 1.350 1.255 1.159 1.064
FIP CR Savona 31 29 26 24 21
FIP CR Carrara 279 259 238 218 199
10.5.6 Piani relativi a più datori di lavoro
Al 31 dicembre 2024 non sono presenti piani relativi a più datori di lavoro.
10.5.7 Piani a benefici definiti che condividono i rischi tra entità sotto controllo comune
Al 31 dicembre 2024 non sono presenti piani di tale tipologia.
158
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
10.6 Fondi per rischi e oneri – altri fondi
10.6.1 Controversie legali
31.12.2024 31.12.2023
A. Esistenze iniziali 212.404 215.539
B. Aumenti 40.683 58.311
Accantonamento dell’esercizio 35.562 50.303
Altre variazioni in aumento 5.121 8.008
C. Diminuzioni 51.799 61.446
Altre variazioni in diminuzione 25.537 29.438
Utilizzi nell’esercizio 26.262 32.008
D. Rimanenze finali 201.288 212.404
La Banca opera in un settore – quello bancario – altamente regolamentato che espone le banche a rischi legali di varia natura. Si fa
principalmente riferimento al contenzioso fisiologico conseguente alla prestazione dei servizi bancari e finanziari alla propria clientela
attinente quindi principalmente alle materie di anatocismo e usura, di nullità contrattuale e attività non autorizzate, contenziosi fiscali,
di erogazione e gestione del credito nelle sue diverse fasi, ordinarie e patologiche, ivi incluse le revocatorie fallimentari.
La Banca e le legal entity fuse per incorporazione nella Capogruppo sono state inoltre oggetto di varie attività di verifica da
parte dell’Amministrazione Finanziaria. Tali attività hanno riguardato la determinazione dei redditi imponibili dichiarati ai fini
delle imposte sui redditi, dell’IVA, dell’imposta di registro e più in generale le modalità di applicazione della normativa fiscale
tempo per tempo vigente. Come conseguenza di tali attività di controllo il Gruppo BPER Banca è coinvolto in alcuni contenziosi.
Tutte le vertenze legali e fiscali sono oggetto di specifica analisi da parte delle competenti strutture di Capogruppo, al fine
di identificare quelle per la cui definizione si ritiene sia probabile l’impiego di risorse atte a produrre benefici economici e
conseguentemente si rende necessaria la rilevazione di accantonamenti.
Sono inoltre identificati come “passività potenziali” i rischi legali e fiscali a fronte dei quali non sono rilevati accantonamenti, in
quanto ad essi corrispondono:
• obbligazioni possibili, in quanto deve ancora essere confermato se l’entità abbia un’obbligazione attuale che può portare
all’impiego di risorse atte a produrre benefici economici;
• obbligazioni effettive, che tuttavia non soddisfano le condizioni per la rilevazione previste dallo IAS 37 (perché non è probabile
che sarà necessario l’impiego di risorse atte a produrre benefici economici per adempiere all’obbligazione, oppure perché non
può essere effettuata una stima sufficientemente attendibile dell’ammontare dell’obbligazione).
Da ultimo, le passività potenziali ritenute “remote” non richiedono, in ossequio alle previsioni dello IAS 37, alcuna informativa
al riguardo.
In relazione alle passività potenziali (rischi possibili) rivenienti da contenziosi promossi in sede civile dalla clientela destinataria
dei servizi bancari e finanziari prestati dalla banca, si evidenzia che la numerosità di tali vertenze impedisce di fornire un elenco
dettagliato delle medesime mentre la loro eterogeneità rende estremamente difficoltoso effettuare raggruppamenti di tipologie
aventi natura simile. Il danno complessivamente lamentato dalle controparti ricorrenti risulta pari a Euro 184,6 milioni al 31 dicembre
2024. A fronte di tale rischio, ancorché non espressamente richiesto dallo IAS 37, la Banca presenta in essere degli accantonamenti
principalmente dovuti all’acquisizione di posizioni di rischio possibile da aggregazioni aziendali
37
, alla stima e accantonamento di
spese legali non ripetibili, all’approccio sostanzialmente prudenziale adottato nelle valutazioni di rischio.
Si presenta di seguito l’aggiornamento delle principali situazioni di rischio legale.
BPER Banca (ex Emro Finance Ireland ltd) - annualità 2005-2009
Nel ricordare che la Commissione tributaria regionale di Bologna si è pronunciata sull’appello proposto dall’Agenzia delle
Entrate riformando le sentenze di primo grado, interamente favorevoli alla Banca, in parziale accoglimento dell’appello proposto
dall’Agenzia delle Entrate, nell’assoluta convinzione della correttezza del proprio operato, già in data 13 giugno 2018 la Banca
ha presentato ricorso innanzi la Corte di Cassazione, rimanendo tuttora in attesa della fissazione dell’udienza di trattazione.
Nelle more, la Commissione ha accolto l’istanza di sospensione dell’esecutorietà della sentenza di secondo grado presentata
dalla Banca.
Anche alla luce della fiscal opinion rilasciata da professionisti e advisor di comprovata esperienza, che non ritengono probabile
il rischio di soccombenza, alla data di redazione del presente bilancio non si è proceduto ad iscrivere alcun importo al fondo per
rischi ed oneri, bensì a stimare ed accantonare l’ammontare delle spese legali.
37 A norma dell’IFRS 3 – Aggregazioni aziendali anche i rischi possibili necessitano di una valutazione al fair value in sede di Purchase Price Allocation.
159
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
10.6.2 Oneri per il personale
Voci/Valori Altri fondi del personale
31.12.2024 31.12.2023
Esistenze iniziali 612.116 452.903
Variazioni saldi iniziali - -
A. Aumenti 235.985 314.273
1. Costo previdenziale relativo alle prestazioni di lavoro correnti 227.693 311.151
2. Oneri finanziari 8.289 2.816
3. Contribuzioni al piano da parte dei partecipanti - -
4. Perdite attuariali 3 286
5. Differenze di cambio rispetto alla divisa di presentazione - -
6. Costo previdenziale relativo alle prestazioni di lavoro passate - -
7. Altre variazioni - 20
B. Diminuzioni 177.217 155.060
1. Benefici pagati 165.202 127.928
2. Costo previdenziale relativo alle prestazioni di lavoro passate - -
3. Utili attuariali 590 72
4. Differenze di cambio rispetto alla divisa di presentazione - -
5. Riduzioni - -
6. Estinzioni - -
7. Altre variazioni 11.425 27.060
Rimanenze finali 670.884 612.116
La voce “Costo previdenziale relativo alle prestazioni di lavoro correnti” include l’accantonamento di € 148,7 milioni relativo all’estensione della manovra di
ottimizzazione degli organici firmata il 13 luglio 2024 ad integrazione dell’accordo firmato il 23 dicembre 2023 e l’accantonamento di € 20,8 milioni relativi alle
modifiche normative sulle regole di pensionamento, che allungano la permanenza media al fondo esodi, nonché alla definizione puntuale del perimetro di aderenti
alla manovra.
10.6.3 Altri fondi
Voci 31.12.2024 31.12.2023
Altri fondi Fondo
beneficenza
Altri fondi Fondo
beneficenza
A. Esistenze iniziali 147.148 - 185.776 -
B. Accantonamento 50.759 - 49.134 -
C. Utilizzi (26.697) - (87.762) -
D. Rimanenze finali 171.210 - 147.148 -
Sezione 11 – Azioni rimborsabili
Voce 120
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
160
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
Sezione 12 – Patrimonio dell’impresa
Voci 110, 130, 140, 150, 160, 170 e 180
12.1 “Capitale” e “Azioni proprie”: composizione
Al 31 dicembre 2024 il Capitale sociale è pari a Euro 2.121.637 mila corrispondenti a n. 1.421.624.324 azioni ordinarie interamente
liberate e prive di valore nominale; di esse n. 6.112.499 sono allocate nel portafoglio di proprietà.
12.2 Capitale - Numero azioni: variazioni annue
Voci/Tipologie Ordinarie Altre
A. Azioni esistenti all’inizio dell’esercizio 1.415.850.518 -
- interamente liberate 1.415.850.518 -
- non interamente liberate - -
A.1 Azioni proprie (-) (678.397) -
A.2 Azioni in circolazione: esistenze iniziali 1.415.172.121 -
B. Aumenti 6.826.043 -
B.1 Nuove emissioni 5.773.806 -
- a pagamento: 5.773.806 -
- operazioni di aggregazioni di imprese - -
- conversione di obbligazioni 5.773.806 -
- esercizio di warrant - -
- altre - -
- a titolo gratuito: - -
- a favore dei dipendenti - -
- a favore degli amministratori - -
- altre - -
B.2 Vendita di azioni proprie 1.052.237 -
B.3 Altre variazioni - -
C. Diminuzioni 6.486.339 -
C.1 Annullamento - -
C.2 Acquisto di azioni proprie 6.486.339 -
C.3 Operazioni di cessione di imprese - -
C.4 Altre variazioni - -
D. Azioni in circolazione: rimanenze finali 1.415.511.825 -
D.1 Azioni proprie (+) 6.112.499 -
D.2 Azioni esistenti alla fine dell’esercizio 1.421.624.324 -
- interamente liberate 1.421.624.324 -
- non interamente liberate - -
Nella voce B.1 Nuove emissioni a pagamento sono presenti le azioni convertite volontariamente di parte delle obbligazioni costituenti il prestito obbligazionario
convertibile “Euro 150,000,000 Convertible Additional Tier 1 Capital Notes” emesso in data 25 luglio 2019 in virtù di quanto deliberato dal C.d.A. di BPER Banca in
data 11 luglio 2019 sulla base della delega rilasciata dall’Assemblea straordinaria dei soci del 4 luglio 2019.
Nella voce B.2 Vendita di azioni proprie, sono rappresentate le azioni proprie che BPER Banca ha assegnato a titolo gratuito al personale dipendente in coerenza con
quanto previsto dalla Politiche di Remunerazione (a titolo esemplificativo per sistemi incentivanti di breve e di lungo termine e/o severance).
Nella voce C.2 Acquisto di azioni proprie, sono rappresentate le azioni che BPER Banca ha acquistato sul mercato per provvedere al pagamento dei bonus derivanti
dall’applicazione dei sistemi di incentivazione di breve termine e garantire ulteriore disponibilità di azioni necessaria a far fronte all’adeguamento della durata del
piano di Long Term Incentive alla durata del vigente Piano industriale 2022-2025.
Per maggiori dettagli sulle operazioni relative alle azioni proprie, si rimanda al paragrafo 4.5 - “Azioni proprie in portafoglio” della Relazione degli Amministratori
sulla gestione.
12.3 Capitale: altre informazioni
Sulle azioni che formano il capitale sociale della Banca non sussistono diritti, privilegi e vincoli.
Alla data di bilancio la Banca detiene direttamente n. 6.112.499 azioni proprie.
161
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
12.4 Riserve di utili: altre informazioni
Voci/Tipologie 31.12.2024 31.12.2023
riserva legale 420.863 417.710
riserva straordinaria 4.097.030 3.474.785
altre riserve (122.275) (411.851)
Totale 4.395.618 3.480.644
12.5 Strumenti di capitale: composizione e variazioni annue
Emittente Tasso Step up Data di emissione Data di scadenza Valuta Importo originario
(unità di Euro)
BPER Banca 8,75% fisso
(fino alla prima
Reset Date)
NO 25.07.2019 perpetuo Eur 150.000.000
BPER Banca 8,375% fisso
(fino alla prima
Reset Date)
NO 16.01.2024 perpetuo Eur 500.000.000
BPER Banca 6,50% fisso
(fino alla prima
Reset Date)
NO 20.11.2024 perpetuo Eur 500.000.000
In data 9 gennaio 2024, BPER Banca ha completato con successo una emissione obbligazionaria Additional Tier 1, con durata perpetua e richiamabile (“callable”) a
partire dal quinto anno, per un ammontare pari a € 500 milioni.
I titoli, destinati a investitori istituzionali, sono stati collocati alla pari con cedola fissa dell’8,375% fino al 16 luglio 2029, pagabile semestralmente; qualora la Banca
decidesse di non esercitare l’opzione di rimborso anticipato, la cedola verrebbe rideterminata sulla base del tasso swap in Euro a 5 anni, rilevato al momento della
data di ricalcolo, aumentato di uno spread di 595 b.p. e resterebbe fissa per i successivi 5 anni (fino alla successiva data di ricalcolo).
In data 31 luglio 2024 sono state emesse n. 416.666 azioni ordinarie BPER Banca, aventi godimento regolare, in conseguenza delle richieste di conversione volontaria,
pervenute entro il 15 luglio 2024, di parte delle obbligazioni costituenti il prestito obbligazionario convertibile “Euro 150,000,000 Convertible Additional Tier 1 Capital
Notes” emesso in data 25 luglio 2019 in virtù di quanto deliberato dal C.d.A. di BPER Banca in data 11 luglio 2019 sulla base della delega rilasciata dall’Assemblea
straordinaria dei soci del 4 luglio 2019.
In data 14 agosto 2024 sono state emesse n. 5.357.140 azioni ordinarie BPER Banca, aventi godimento regolare, in conseguenza delle richieste di conversione
volontaria pervenute entro il 31 luglio 2024. Al 14 agosto 2024 i titoli residui in circolazione sono n. 503 per un valore nominale di € 125.750.000.
In data 13 novembre 2024, BPER Banca ha concluso con successo il collocamento di una emissione obbligazionaria Additional Tier 1 con durata perpetua, richiamabile
il 20 marzo 2030 (first reset date) e, successivamente, a ogni data di pagamento cedola, per un ammontare pari a € 500 milioni.
I Titoli, destinati a investitori istituzionali, sono stati collocati alla pari con cedola fissa, pagabile semestralmente, pari al 6,50% fino alla First Reset Date. Qualora la
Banca decida di non esercitare l’opzione di rimborso anticipato, la cedola verrà rideterminata sulla base del tasso swap in euro a 5 anni, rilevato alla First Reset Date,
aumentato dello spread di 434,6 bps e resterà fissa per i successivi 5 anni (fino alla successiva reset date).
162
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
12.6 Riserve di utili: altre informazioni
Composizione del Patrimonio netto con riferimento alla disponibilità e distribuibilità
Nella tabella che segue, come richiesto dall’articolo 2427 c.c., comma 7-bis, sono riportate in modo analitico le voci di Patrimonio
netto con l’indicazione della loro origine, possibilità di utilizzazione e distribuibilità, nonché della loro utilizzazione negli ultimi
tre esercizi.
Natura e descrizione delle voci di Patrimonio Importo Quota
in sospensione
d'imposta
(1) quota disponibile per
Copertura di
perdite
Aumenti di
capitale
Distribuzione
Capitale 2.121.637 242.772
Riserve di capitale: 1.739.478 1.888.552 1.888.552 1.888.552
sovrapprezzi di emissione 1.244.576 1.244.576 1.244.576 1.244.576
altre riserve 494.902 643.976 643.976 643.976
- differenze di patrimonio netto (25.377) - - -
- avanzi/disavanzi di fusione 532.723 613.976 613.976 613.976
- riserva per aumento di capitale riservato (42.444) - - -
- riserva premio opzione call strumento AT1 30.000 30.000 30.000 30.000
Riserve di utili: 4.395.618 379.095 5.215.454 4.786.256 4.764.820
riserva ordinaria / legale 420.863 420.863 - -
altre riserve 3.974.755 379.095 4.794.591 4.786.256 4.764.820
- riserva straordinaria (2) 4.097.030 87.739 4.097.030 4.097.030 4.097.030
- fondo rischi diversi - - - -
- riserva tassata ex D.L. 660/1973 2.872 2.872 2.872 2.872
- riserva ex art. 55 D.P.R. 917/86 (3) 9 9 - - -
- riserva speciale ex art. 6 Legge 461/1998 45.711 45.711 45.711 45.711
- riserva speciale ex Legge 218/1990 (Legge Amato) (4) 1.207 1.207 1.207 1.207 1.207
- riserva speciale ex D.Lgs.124/93 (5) 963 963 963 963 -
- riserva da dividendi su azioni proprie in portafoglio 10.776 10.776 10.776 10.776
- riserva indisponibile – plus da FV o PN (6) 28.080 28.080 - -
- riserva plus titoli in FVO - quota liberata 267.383 267.383 267.383 267.383
- componente patrimoniale strumenti
convertibili - quota liberata 6.771 6.771 6.771 6.771
- riserva rettifica Fondo pensione sez. B (2.941) - - -
- riserva da conferimento 728 728 728 -
- riserva da cessione ramo d’azienda 1.209 - - -
- riserva da acquisizione ramo d’azienda (4) - - -
- riserve da First Time Adoption 35.733 35.733 35.733 35.733
- utile (perdita) IAS esercizio 2004 8.160 8.160 8.160 8.160
- riserve da First Time Adoption IFRS 9 (744.892) - - -
- riserva da First Time Adoption IFRS 16 (382) - - -
- riserve da rivalutazione immobili a scopo di
investimento IAS 40 (6.196) - - -
- riserva piani di Stock Option 19.745 - 19.745 -
- interessi su strumenti di capitale AT1 (85.318) - - -
- riserva per imposta straordinaria sull’incremento del margine
di interesse D.L. n. 104/2023 art.26 c. 5-bis (7) 289.177 289.177 289.177 289.177 289.177
- altre riserve (8) (1.066) - - -
Riserve da valutazione: 12.451 54 - - -
- riserva da valutazione delle attività finanziarie valutate
al fair value con impatto sulla redditività complessiva
85.458 - - -
- copertura di titoli di capitale designati al fair value con impatto
sulla redditività complessiva (8.875) - - -
- riserva da valutazione al fair value delle attività materiali 98.427 - - -
- riserva copertura dei flussi finanziari 13 - - -
- riserva da utili (perdite) attuariali (119.975) - - -
- riserva su passività finanziarie designate al fair value con impatto
a conto economico (variazioni del proprio merito creditizio) (42.651) - - -
- riserva per saldi attivi di rivalutazione ex art. 23 Legge 576/1975 (4) 54 54 - - -
Azioni proprie (32.029) - - -
Strumenti di capitale 1.115.596 - - -
Totale patrimonio 9.352.751 621.921 7.104.006 6.674.808 6.653.372
163
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
(1) Negli ultimi 3 esercizi non sono stati effettuati utilizzi.
(2) La quota in sospensione di imposta della riserva straordinaria deriva per € 87,8 milioni dal vincolo apposto a seguito del riallineamento di valori fiscali ai maggiori
valori contabili di taluni immobili ed avviamenti ai valori contabili operati ai sensi e per gli effetti dell’art. 110, commi 8 e 8-bis, del D.L. 104/2020. L’eventuale
distribuzione ai soci della quota della riserva in sospensione d’imposta determina una tassazione per importo corrispondente - al lordo dell’imposta sostitutiva
assolta ai fini del riallineamento - sia presso la società che presso i soci percipienti.
(3) La riserva concorre a formare il reddito nell’esercizio e nella misura in cui sia utilizzata per scopi diversi dalla copertura di perdite di esercizio.
(4) In caso di distribuzione della riserva ai soci l’importo distribuito concorre a formare il reddito imponibile della società e il reddito imponibile dei soci. In caso
di utilizzo della riserva per la copertura di perdite non si può dare luogo a distribuzione di utili fino a quando la riserva non è reintegrata, o ridotta in misura
corrispondente con deliberazione dell’assemblea straordinaria.
(5) La riserva concorre a formare il reddito della società dell’esercizio se e nella misura in cui sia utilizzata per scopi diversi dalla copertura di perdite dell’esercizio
o del passaggio a capitale.
(6) Ai sensi D.Lgs n. 38/05, art. 6 comma 5, queste riserve sono utilizzabili solo dopo avere impiegato completamente le riserve disponibili e la riserva legale.
(7) La riserva è stata costituita in sede di approvazione del bilancio relativo all’esercizio 2023 a norma del comma 5-bis dell’art. 26 del D.L. n. 104 del 10 agosto 2023 e
il suo importo è stato determinato in misura pari due volte e mezzo l’imposta straordinaria sugli extraprofitti prevista dal medesimo art. 26. La riserva è sottoposta
a un vincolo di non distribuibilità ai fini dell’imposta straordinaria di cui all’articolo 26; l’eventuale utilizzo anche parziale per la distribuzione ai soci determina a
carico della Banca l’obbligo del versamento dell’intera imposta straordinaria di cui al citato art. 26, maggiorata a decorrere dal termine di versamento dell’imposta
straordinaria previsto dal comma 4 dello stesso articolo, di un importo pari, in ragione d’anno, al tasso di interesse sui depositi presso la Banca centrale europea.
L’obbligo di versamento dell’imposta straordinaria si verifica inoltre anche in tutte quelle ipotesi in cui si realizza, indirettamente (e di fatto) un’attribuzione
della riserva ai soci. In caso di utilizzo della riserva per l’aumento gratuito di capitale sociale, l’eventuale successivo rimborso del capitale comporta l’obbligo di
versamento dell’intera tassa sugli extraprofitti maggiorata degli interessi. Infine, l’eventuale utilizzo della riserva a copertura delle perdite in presenza di altre
riserve disponibili, comporta il trasferimento del vincolo di indistribuibilità ai fini dell’imposta straordinaria sulle altre riserve disponibili.
(8) Le altre riserve comprendono il giro ad Altre riserve delle Riserve da valutazione a fronte degli utili/perdite realizzati su titoli di capitale valutati al fair value con
impatto sulla redditività complessiva, il giro ad Altre riserve delle Riserve da valutazione a fronte degli utili/perdite realizzati su immobili ad uso funzionale e le
imposte anticipate registrate sugli impatti della transizione al principio contabile IFRS 9, tenendo anche conto della modifica della norma fiscale di riferimento,
attuata con la Legge di Bilancio 2019.
Gli elementi negativi del patrimonio netto incidono sulla disponibilità degli elementi positivi.
Le riserve di utili sono generalmente costituite in sede di riparto dell’utile netto risultante dal Bilancio d’esercizio approvato,
mediante esplicita destinazione a riserva.
Il Codice civile obbliga ad accantonare in una apposita riserva almeno il 5% dell’utile dell’esercizio fino a quando l’importo della
riserva non abbia raggiunto il quinto del Capitale sociale. Nel caso in cui, per qualsiasi ragione, l’importo della riserva legale
scenda al di sotto del limite del quinto del Capitale sociale occorre provvedere al suo reintegro con il progressivo accantonamento
di almeno il ventesimo degli utili netti.
La voce include infine gli effetti generati, quando presenti, dalla transizione ai principi contabili internazionali di volta in volta
entrati in vigore.
Per quanto concerne la proposta di destinazione dell’utile dell’esercizio si rimanda a quanto esposto nella Relazione degli
Amministratori sulla gestione del presente Bilancio d’esercizio.
164
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
ALTRE INFORMAZIONI
1. Impegni e garanzie finanziarie rilasciate (diversi da quelli designati al fair value)
Valore nominale su impegni e garanzie finanziarie rilasciate Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
Primo stadio Secondo stadio Terzo stadio Impaired
acquisiti/e o
originati/e
1. Impegni a erogare fondi 31.092.235 2.311.478 246.993 - 33.650.706 33.582.062
a) Banche Centrali - - - - - -
b) Amministrazioni pubbliche 59.963 1.471 20 - 61.454 1.041.990
c) Banche 1.494.516 26.504 - - 1.521.020 1.554.986
d) Altre società finanziarie 3.148.958 373.728 37 - 3.522.723 3.080.775
e) Società non finanziarie 24.920.372 1.764.972 241.794 - 26.927.138 26.144.968
f) Famiglie 1.468.426 144.803 5.142 - 1.618.371 1.759.343
2. Garanzie finanziarie rilasciate 1.006.223 47.976 34.680 - 1.088.879 1.171.797
a) Banche Centrali - - - - - -
b) Amministrazioni pubbliche 23.408 - 6 - 23.414 23.454
c) Banche 341 - - - 341 46.162
d) Altre società finanziarie 187.109 84 36 - 187.229 284.321
e) Società non finanziarie 762.901 45.097 33.639 - 841.637 781.370
f) Famiglie 32.464 2.795 999 - 36.258 36.490
2. Altri impegni e altre garanzie rilasciate
Valore nominale
Totale 31.12.2024 Totale 31.12.2023
Altre garanzie rilasciate 4.924.813 4.934.285
di cui: deteriorati 65.910 65.361
a) Banche Centrali 1.623 -
b) Amministrazioni pubbliche 24.991 23.783
c) Banche 246.219 324.728
d) Altre società finanziarie 118.506 128.140
e) Società non finanziarie 4.410.756 4.328.060
f) Famiglie 122.718 129.574
Altri impegni 2.086.480 1.774.000
di cui: deteriorati - -
a) Banche Centrali - -
b) Amministrazioni pubbliche - -
c) Banche - -
d) Altre società finanziarie - -
e) Società non finanziarie 2.086.400 1.774.000
f) Famiglie 80 -
3. Attività costituite in garanzia di proprie passività e impegni
Portafogli Importo 31.12.2024 Importo 31.12.2023
1. Attività finanziarie valutate al fair value con impatto a conto economico - -
2. Attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla redditività complessiva 1.928.346 2.854.716
3. Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato 19.157.936 21.559.660
4. Attività materiali - -
di cui: attività materiali che costituiscono rimanenze - -
Le attività cedute a società veicolo nell’ambito di operazioni di Covered Bond ammontano a € 7.884 milioni.
165
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
4. Gestione e intermediazione per conto terzi
Tipologia servizi Importo
1. Esecuzione di ordini per conto della clientela
a) acquisti -
1. regolati -
2. non regolati -
b) vendite -
1. regolate -
2. non regolate -
2. Gestioni individuale di portafogli 7.215.183
3. Custodia e amministrazione di titoli
a) titoli di terzi in deposito: connessi con lo svolgimento di banca depositaria (escluse le gestioni di portafogli) -
1. titoli emessi dalla banca che redige il bilancio -
2. altri titoli -
b) titoli di terzi in deposito (escluse gestioni di portafogli): altri 148.115.733
1. titoli emessi dalla banca che redige il bilancio 7.118.373
2. altri titoli 140.997.360
c) titoli di terzi depositati presso terzi 145.706.852
d) titoli di proprietà depositati presso terzi 39.454.195
4. Altre operazioni 26.001.660
5. Attività finanziarie oggetto di compensazione in bilancio, oppure soggette ad accordi-
quadro di compensazione o ad accordi similari
Forme tecniche Ammontare
lordo delle
attività
finanziarie (a)
Ammontare
delle passività
finanziarie
compensate in
bilancio (b)
Ammontare
netto delle
attività
finanziarie
riportato in
bilancio (c=a-b)
Ammontari correlati non oggetto
di compensazione in bilancio
Ammontare
netto (f=c-d-e)
31.12.2024
Ammontare
netto (f=c-d-e)
31.12.2023
Strumenti
finanziari (d)
Depositi di
contante
ricevuti in
garanzia (e)
1. Derivati 1.188.215 - 1.188.215 343.397 806.146 38.672 101.466
2. Pronti contro termine 1.658.368 - 1.658.368 1.635.184 - 23.184 11.154
3. Prestito titoli - - - - - - -
4. Altre - - - - - - -
Totale 31.12.2024 2.846.583 - 2.846.583 1.978.581 806.146 61.856 X
Totale 31.12.2023 3.379.289 - 3.379.289 2.048.000 1.218.669 X 112.620
Gli importi indicati nella tabella fanno riferimento ad accordi quadro standard quali l’ISDA (International Swaps and Derivatives Association) e il CSA (Credit Support
Annex) per i derivati e il GMRA (Global Master Repurchase Agreement) per le operazioni di pronti contro termine.
Per i derivati OTC, gli accordi effettuati con lo standard ISDA prevedono la compensazione delle partite debitorie e creditorie in caso di default della controparte e,
alla quasi totalità delle controparti istituzionali, sono abbinati al CSA che prevede anche una garanzia in contanti da rivedere giornalmente in base all’andamento del
valore dei contratti sottostanti. Le operazioni in pronti contro termine effettuate con controparti istituzionali sono effettuate con lo standard GMRA che prevede,
oltre alla consegna dei titoli oggetto delle operazioni, anche una garanzia in contanti rivista giornalmente in base alle variazioni di valore dei titoli stessi. Tutti gli
importi indicati non sono stati compensati in bilancio in quanto non sono soddisfatti i criteri previsti dallo IAS 32, paragrafo 42.
Per i Derivati, gli importi lordi (a) sono contabilizzati nella voce 20 a) Attività finanziarie valutate al fair value con impatto a conto economico - Attività finanziarie
detenute per la negoziazione per € 538,9 milioni e nella voce 50 Derivati di copertura per € 649,3 milioni; i relativi strumenti finanziari correlati (d) sono costituiti
dai derivati di segno opposto contabilizzati nella voce 20 passività finanziarie detenute per la negoziazione e nella voce 40 Derivati di copertura mentre i depositi in
contante ricevuti (e) sono contabilizzati nella voce 10 a) Debiti verso banche e nella voce 10 b) Debiti verso clientela.
Per i Pronti contro termine, gli importi lordi (a) sono contabilizzati nella Voce 40 a) Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato - Crediti verso banche per €
1.658,4 milioni; i relativi strumenti finanziari correlati (d) sono rappresentati dal valore dei titoli oggetto delle operazioni stesse, mentre i depositi in contante ricevuti
(e) sono contabilizzati nella voce 10 a) Debiti verso banche.
166
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte B
6. Passività finanziarie oggetto di compensazione in bilancio, oppure soggette ad accordi-
quadro di compensazione o ad accordi similari
Forme tecniche Ammontare
lordo delle
passività
finanziarie (a)
Ammontare
delle attività
finanziarie
compensate in
bilancio (b)
Ammontare
netto delle
passività
finanziarie
riportato in
bilancio (c=a-b)
Ammontari correlati non oggetto
di compensazione in bilancio
Ammontare
netto (f=c-d-e)
31.12.2024
Ammontare
netto (f=c-d-e)
31.12.2023
Strumenti
finanziari (d)
Depositi in
contanti posti a
garanzia (e)
1. Derivati 382.160 - 382.160 343.397 32.409 6.354 10.226
2. Pronti contro termine 5.764.460 - 5.764.460 5.737.592 153 26.715 16.886
3. Prestito titoli - - - - - - -
4. Altri - - - - - - -
Totale 31.12.2024 6.146.620 - 6.146.620 6.080.989 32.562 33.069 X
Totale 31.12.2023 6.833.958 - 6.833.958 6.764.948 41.898 X 27.112
Per le tipologie di accordi quadro valgono le stesse considerazioni della tabella precedente.
Tutti gli importi indicati non sono stati compensati in bilancio in quanto non sono soddisfatti i criteri previsti dallo IAS 32, paragrafo 42.
Per i Derivati, gli importi lordi (a) sono contabilizzati nella voce 20 Passività finanziarie detenute per la negoziazione per € 171,8 milioni e nella voce 40 Derivati di
copertura per € 210,4 milioni; i relativi strumenti finanziari correlati (d) sono costituiti dai derivati di segno opposto contabilizzati nella voce 20 a) Attività finanziarie
valutate al fair value con impatto a conto economico - Attività finanziarie detenute per la negoziazione e nella voce 50 Derivati di copertura, mentre i depositi in
contante effettuati (e) sono contabilizzati nella voce 40 a) Crediti verso banche e nella voce 40 b) Crediti verso clientela.
Per i Pronti contro termine, gli importi lordi (a) sono contabilizzati nella voce 10 a) Debiti verso Banche per € 3.939,4 milioni e nella voce 10 b) Debiti verso Clientela
per € 1.825,1 milioni; i relativi strumenti finanziari correlati (d) sono rappresentati dal valore dei titoli oggetto delle operazioni stesse, mentre i depositi in contante
effettuati (e) sono contabilizzati nella voce 40 a) Crediti verso banche e nella voce 40 b) Crediti verso clientela.
7. Operazioni di prestito titoli
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
8. Informazioni sulle attività a controllo congiunto
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
167
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
PARTE C
Informazioni sul
Conto Economico
168
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte C
Sezione 1 – Interessi
Voci 10 e 20
1.1 Interessi attivi e proventi assimilati: composizione
Voci/Forme tecniche Titoli di debito Finanziamenti
Altre
operazioni
Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
1. Attività finanziarie valutate al fair value con impatto a conto
economico: 5.636 694 - 6.330 16.012
1.1 Attività finanziarie detenute per la negoziazione 1.547 - - 1.547 2.639
1.2 Attività finanziarie designate al fair value 7 - - 7 71
1.3 Altre attività finanziarie obbligatoriamente valutate al fair
value 4.082 694 - 4.776 13.302
2. Attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla
redditività complessiva 97.331 - X 97.331 116.737
3. Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato: 272.989 3.573.570 X 3.846.559 3.592.345
3.1 Crediti verso banche 74.546 474.524 X 549.070 607.033
3.2 Crediti verso clientela 198.443 3.099.046 X 3.297.489 2.985.312
4. Derivati di copertura X X 247.722 247.722 331.998
5. Altre attività X X 270.564 270.564 185.118
6. Passività finanziarie X X X - 1.069
Totale 375.956 3.574.264 518.286 4.468.506 4.243.279
di cui: interessi attivi su attività finanziarie impaired - 83.949 - 83.949 75.034
di cui: interessi attivi su leasing finanziario X 115 X 115 207
1.2 Interessi attivi e proventi assimilati: altre informazioni
1.2.1 Interessi attivi su attività finanziarie in valuta
Voci 31.12.2024 31.12.2023
Interessi attivi su attività finanziarie in valuta 46.497 45.432
La voce include i flussi dei derivati di copertura dei titoli dell’attivo.
169
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte C
1.3 Interessi passivi e oneri assimilati: composizione
Voci/Forme tecniche Debiti Titoli Altre
operazioni
Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
1. Passività finanziarie valutate al costo ammortizzato 1.129.522 429.069 X 1.558.591 1.431.674
1.1 Debiti verso banche centrali 9.760 X X 9.760 182.235
1.2 Debiti verso banche 446.744 X X 446.744 405.051
1.3 Debiti verso clientela 673.018 X X 673.018 521.085
1.4 Titoli in circolazione X 429.069 X 429.069 323.303
2. Passività finanziarie di negoziazione 16 - - 16 5
3. Passività finanziarie designate al fair value - - - - -
4. Altre passività e fondi X X - - -
5. Derivati di copertura X X 151.522 151.522 142.116
6. Attività finanziarie X X X - 846
Totale 1.129.538 429.069 151.522 1.710.129 1.574.641
di cui: interessi passivi relativi ai debiti per leasing 14.925 X X 14.925 10.421
1.4. Interessi passivi e oneri assimilati: altre informazioni
1.4.1 Interessi passivi su passività in valuta
Voci 31.12.2024 31.12.2023
Interessi passivi su passività in valuta 157.808 179.425
Gli interessi in valuta sono riferiti principalmente a pronti contro termine con banche non residenti.
1.5 Differenziali relativi alle operazioni di copertura
Voci Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
A. Differenziali positivi relativi a operazioni di copertura 546.163 520.550
B. Differenziali negativi relativi a operazioni di copertura (449.963) (330.668)
C. Saldo (A-B) 96.200 189.882
170
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte C
Sezione 2 – Commissioni
Voci 40 e 50
2.1 Commissioni attive: composizione
Tipologia servizi/Valori Totale 31.12.2024 Totale 31.12.2023
a) Strumenti finanziari 355.993 406.566
1. Collocamento titoli 311.288 341.414
1.1 Con assunzione a fermo e/o sulla base di un impegno irrevocabile - 1.939
1.2 Senza impegno irrevocabile 311.288 339.475
2. Attività di ricezione e trasmissione di ordini e esecuzione di ordini per conto dei clienti 20.169 25.302
2.1 Ricezione e trasmissione di ordini di uno o più strumenti finanziari 20.169 25.302
2.2 Esecuzione di ordini per conto dei clienti - -
3. Altre commissioni connesse con attività legate a strumenti finanziari 24.536 39.850
di cui: negoziazione per conto proprio 2.220 1.934
di cui: gestione di portafogli individuali 22.316 37.916
b) Corporate Finance 2.619 3.546
1. Consulenza in materia di fusioni e acquisizioni 562 918
2. Servizi di tesoreria - -
3. Altre commissioni connesse con servizi di corporate finance 2.057 2.628
c) Attività di consulenza in materia di investimenti 421 1.700
d) Compensazione e regolamento - -
e) Custodia e amministrazione 27.355 35.581
1. Banca depositaria - -
2. Altre commissioni legate all’attività di custodia e amministrazione 27.355 35.581
f) Servizi amministrativi centrali per gestioni di portafogli collettive - -
g) Attività fiduciaria - -
h) Servizi di pagamento 593.925 593.975
1. Conto correnti 318.150 331.732
2. Carte di credito - -
3. Carte di debito ed altre carte di pagamento 100.703 88.249
4. Bonifici e altri ordini di pagamento 123.370 118.878
5. Altre commissioni legate ai servizi di pagamento 51.702 55.116
i) Distribuzione di servizi di terzi 293.432 300.478
1. Gestioni di portafogli collettive 7.870 7.375
2. Prodotti assicurativi 201.733 213.777
3. Altri prodotti 83.829 79.326
di cui: gestioni di portafogli individuali 2.643 6.875
j) Finanza strutturata 43.937 38.863
k) Attività di servicing per operazioni di cartolarizzazione 46 66
l) Impegni a erogare fondi - -
m) Garanzie finanziarie rilasciate 48.957 46.212
di cui: derivati su crediti - -
n) Operazioni di finanziamento 208.521 200.107
di cui: per operazioni di factoring - -
o) Negoziazione di valute 14.993 16.101
p) Merci - -
q) Altre commissioni attive 56.110 53.318
di cui: per attività di gestione di sistemi multilaterali di scambio - -
di cui: per attività di gestione di sistemi organizzati di negoziazione - -
Totale 1.646.309 1.696.513
Rispetto all’informativa qualitativa sulle fattispecie di ricavo da rapporti con la clientela rientranti nel perimetro normato dall’IFRS 15, si ritiene che il dettaglio che
richiede la Circolare 262 di Banca d’Italia sia adeguato.
Nell’ambito delle Commissioni attive, sono state individuate le seguenti fattispecie di ricavo variabile:
• commissioni di collocamento di prodotti assicurativi del tipo “credit protection” con premio unico iniziale, che incorporano la possibilità di dover restituire
(da ultimo alla clientela) quota parte delle commissioni di collocamento percepite dal distributore, per la parte di premio non goduto a fronte di un contratto
assicurativo terminato anticipatamente rispetto alla scadenza contrattuale. Tale fattispecie di prodotto richiede pertanto la stima dell’ammontare della
commissione non assoggettata a rischio restituzione (da cui la natura variabile del ricavo), a fronte di una PO già adempiuta integralmente alla data di bilancio (il
collocamento del prodotto assicurativo);
• commissioni di performance previste dai mandati di gestione patrimoniale, calcolate come percentuale della differenza tra risultato di periodo effettivo della
gestione e risultato di periodo del benchmark. Tali commissioni vengono determinate trimestralmente o annualmente e rilevate una volta accertato il risultato
della linea gestita, richiedendo pertanto una loro stima a fine periodo
;
• gli importi provvigionali aggiuntivi sui prodotti assicurativi, che rappresentano la remunerazione aggiuntiva della performance della banca rispetto a determinati
livelli qualitativi. L’ammontare variabile è parametrato al totale collocato e viene stimato a fine esercizio in funzione del grado di raggiungimento degli obiettivi
necessari per l’ottenimento.
171
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte C
2.2 Commissioni attive: canali distributivi dei prodotti e servizi
Canali/Valori Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
a) presso propri sportelli: 627.036 673.125
1. gestioni di portafogli 22.316 36.393
2. collocamento di titoli 311.288 315.127
3. servizi e prodotti di terzi 293.432 321.605
b) offerta fuori sede: - -
1. gestioni di portafogli - -
2. collocamento di titoli - -
3. servizi e prodotti di terzi - -
c) altri canali distributivi: - -
1. gestioni di portafogli - -
2. collocamento di titoli - -
3. servizi e prodotti di terzi - -
2.3 Commissioni passive: composizione
Servizi/Valori Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
a) Strumenti finanziari 16.937 18.705
di cui: negoziazione di strumenti finanziari 1.567 1.373
di cui: collocamento di strumenti finanziari 7.073 3.289
di cui: gestione di portafogli individuali 8.297 14.043
- Proprie - -
- Delegate a terzi 8.297 14.043
b) Compensazione e regolamento - -
c) Custodia e amministrazione 5.684 5.857
d) Servizi di incasso e pagamento 83.110 67.386
di cui: carte di credito, carte di debito e altre carte di pagamento 72.866 56.677
e) Attività di servicing per operazioni di cartolarizzazione - -
f) Impegni a ricevere fondi - -
g) Garanzie finanziarie ricevute 5.242 4.467
di cui: derivati su crediti - -
h) Offerta fuori sede di strumenti finanziari, prodotti e servizi 9.413 6.908
i) Negoziazione di valute - -
j) Altre commissioni passive 42.432 52.633
Totale 162.818 155.956
172
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte C
Sezione 3 – Dividendi e proventi simili
Voce 70
3.1 Dividendi e proventi simili: composizione
Voci/Proventi Totale 31.12.2024 Totale 31.12.2023
Dividendi Proventi simili Dividendi Proventi simili
A. Attività finanziarie detenute per la negoziazione 7.915 1 2.074 -
B. Altre attività finanziarie obbligatoriamente valutate al fair value 109 7.170 86 6.002
C. Attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla redditività
complessiva
24.854 - 21.598 -
D. Partecipazioni 168.729 - 104.428 -
Totale 201.607 7.171 128.186 6.002
Sezione 4 – Risultato netto dell’attività di negoziazione
Voce 80
4.1 Risultato netto dell’attività di negoziazione: composizione
Operazioni/Componenti reddituali Plusvalenze (A) Utili da
negoziazione
(B)
Minusvalenze
(C)
Perdite da
negoziazione
(D)
Risultato netto
[(A+B) - (C+D)]
1. Attività finanziarie di negoziazione 861 14.065 (541) (5.562) 8.823
1.1 Titoli di debito 520 2.063 (423) (539) 1.621
1.2 Titoli di capitale 341 11.992 (118) (4.992) 7.223
1.3 Quote di O.I.C.R. - 10 - (31) (21)
1.4 Finanziamenti - - - - -
1.5 Altre - - - - -
2. Passività finanziarie di negoziazione - - - - -
2.1 Titoli di debito - - - - -
2.2 Debiti - - - - -
2.3 Altre - - - - -
3. Attività e passività finanziarie: differenze di cambio X X X X 54.599
4. Strumenti derivati 225.592 465.807 (154.975) (477.042) 27.868
4.1 Derivati finanziari: 225.592 465.807 (154.975) (477.042) 27.868
- Su titoli di debito e tassi di interesse 165.314 416.989 (143.810) (428.573) 9.920
- Su titoli di capitale e indici azionari 54.830 24.113 (5.979) (24.142) 48.822
- Su valute e oro X X X X (31.514)
- Altri 5.448 24.705 (5.186) (24.327) 640
4.2 Derivati su crediti - - - - -
di cui: coperture naturali connesse con la fair value option X X X X -
Totale 226.453 479.872 (155.516) (482.604) 91.290
La voce comprende proventi netti da valutazione relativi alla copertura gestionale dei Certificates, per € 52,5 milioni.
173
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte C
Sezione 5 – Risultato netto dell’attività di copertura
Voce 90
5.1 Risultato netto dell’attività di copertura: composizione
Componenti reddituali/Valori Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
A. Proventi relativi a:
A.1 Derivati di copertura del fair value 151.885 304.585
A.2 Attività finanziarie coperte (fair value) 222.707 596.749
A.3 Passività finanziarie coperte (fair value) 25.253 19
A.4 Derivati finanziari di copertura dei flussi finanziari - -
A.5 Attività e passività in valuta - -
Totale proventi dell’attività di copertura (A) 399.845 901.353
B. Oneri relativi a:
B.1 Derivati di copertura del fair value 248.081 573.375
B.2 Attività finanziarie coperte (fair value) 17.666 37.909
B.3 Passività finanziarie coperte (fair value) 132.241 267.874
B.4 Derivati finanziari di copertura dei flussi finanziari - -
B.5 Attività e passività in valuta - -
Totale oneri dell’attività di copertura (B) 397.988 879.158
C. Risultato netto dell’attività di copertura (A - B) 1.857 22.195
di cui: risultato delle coperture su posizioni nette - -
Sezione 6 – Utili (Perdite) da cessione/riacquisto
Voce 100
6.1 Utili (Perdite) da cessione/riacquisto: composizione
Voci/Componenti reddituali Totale 31.12.2024 Totale 31.12.2023
Utili Perdite Risultato
netto
Utili Perdite Risultato
netto
A. Attività finanziarie
1. Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato 74.167 (11.639) 62.528 53.988 (3.613) 50.375
1.1 Crediti verso banche 7.341 (1.180) 6.161 269 (115) 154
1.2 Crediti verso clientela 66.826 (10.459) 56.367 53.719 (3.498) 50.221
2. Attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla redditività
complessiva
9.208 (3.777) 5.431 13.888 (889) 12.999
2.1 Titoli di debito 9.208 (3.777) 5.431 13.888 (889) 12.999
2.2 Finanziamenti - - - - - -
Totale attività (A) 83.375 (15.416) 67.959 67.876 (4.502) 63.374
B. Passività finanziarie valutate al costo ammortizzato
1. Debiti verso banche - - - - - -
2. Debiti verso clientela - - - - - -
3. Titoli in circolazione 91 (74) 17 3 - 3
Totale passività (B) 91 (74) 17 3 - 3
Il risultato netto relativo alle “Attività finanziarie” è riferito alla cessione di finanziamenti (€ 30,6 milioni) e di titoli di debito classificati nei portafogli HTC e HTC&S
(€ 36,4 milioni).
174
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte C
Sezione 7 – Risultato netto delle attività e passività finanziarie
valutate al fair value con impatto a conto economico
Voce 110
7.1 Variazione netta di valore delle altre attività e passività finanziarie valutate al fair value con impatto a
conto economico: composizione delle attività e delle passività finanziarie designate al fair value
Operazioni/Componenti reddituali Plusvalenze (A) Utili da
realizzo (B)
Minusvalenze
(C)
Perdite da
realizzo (D)
Risultato netto
[(A+B) - (C+D)]
1. Attività finanziarie - 2 - - 2
1.1 Titoli di debito - 2 - - 2
1.2 Finanziamenti - - - - -
2. Passività finanziarie 44.335 1.198 (71.653) (103.642) (129.762)
2.1 Titoli in circolazione 44.335 1.198 (71.653) (103.642) (129.762)
2.2 Debiti verso banche - - - - -
2.3 Debiti verso clientela - - - - -
3. Attività e passività finanziarie in valuta: differenze di
cambio
X X X X -
Totale 44.335 1.200 (71.653) (103.642) (129.760)
I risultati evidenziati sui Titoli in circolazione si riferiscono ai Certificates emessi e vanno ricondotti alla variazione di fair value ascrivibile al rischio tasso, alla
variazione di fair value della componente derivativa implicita negli strumenti emessi (che trova analoga rilevazione di segno opposto all’interno della Voce 80
“Risultato netto dell’attività di negoziazione” a fronte della valutazione dei derivati stipulati sul mercato per pareggiare la posizione banca), nonché ai cosiddetti
“margini commerciali”, che transitano a Conto economico in occasione della prima valutazione dello strumento finanziario.
7.2 Variazione netta di valore delle altre attività e passività finanziarie valutate al fair value con impatto a
conto economico: composizione delle altre attività finanziarie obbligatoriamente valutate al fair value
Operazioni/Componenti reddituali Plusvalenze (A) Utili da
realizzo (B)
Minusvalenze
(C)
Perdite da
realizzo (D)
Risultato netto
[(A+B) - (C+D)]
1. Attività finanziarie 20.884 6.878 (29.549) (39) (1.826)
1.1 Titoli di debito 15 2.741 (3.594) - (838)
1.2 Titoli di capitale 345 - (4.432) - (4.087)
1.3 Quote di O.I.C.R. 20.524 3.443 (21.421) (39) 2.507
1.4 Finanziamenti - 694 (102) - 592
2. Attività finanziarie in valuta: differenze di cambio X X X X 371
Totale 20.884 6.878 (29.549) (39) (1.455)
175
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte C
Sezione 8 – Rettifiche/riprese di valore nette per rischio di credito
Voce 130
8.1 Rettifiche di valore nette per rischio di credito relativo ad attività finanziarie valutate al costo ammortizzato:
composizione
Operazioni/Componenti
reddituali
Rettifiche di valore (1) Riprese di valore (2) Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
Primo
stadio
Secondo
stadio
Terzo stadio Impaired acquisite o
originate
Primo
stadio
Secondo
stadio
Terzo
stadio
Impaired
acquisite o
originate
Write-off Altre Write-off Altre
A. Crediti verso banche
- (142) - - - - 164 - - - 22 2.983
- Finanziamenti
- (142) - - - - 164 - - - 22 3.059
- Titoli di debito
- - - - - - - - - - - (76)
B. Crediti verso clientela
(20.208) (16.200) (8.859) (415.654) (1.323) (50.771) 738 76.996 143.548 44.164 (247.569) (346.328)
- Finanziamenti
(19.654) - (8.859) (415.654) (1.323) (50.771) - 70.390 143.548 44.164 (238.159) (330.711)
- Titoli di debito
(554) (16.200) - - - - 738 6.606 - - (9.410) (15.617)
Totale
(20.208) (16.342) (8.859) (415.654) (1.323) (50.771) 902 76.996 143.548 44.164 (247.547) (343.345)
8.2 Rettifiche di valore nette per rischio di credito relativo ad attività finanziarie valutate al fair value con
impatto sulla redditività complessiva: composizione
Operazioni/Componenti
reddituali
Rettifiche di valore (1) Riprese di valore (2) Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
Primo
stadio
Secondo
stadio
Terzo stadio Impaired acquisite o
originate
Primo
stadio
Secondo
stadio
Terzo
stadio
Impaired
acquisite o
originate
Write-off Altre Write-off Altre
A. Titoli di debito -
-
-
(1.187)
- -
865 113
- -
(209) (66)
B. Finanziamenti -
-
-
-
- -
- -
- -
- -
- Verso clientela -
-
-
-
- -
- -
- -
- -
- Verso banche -
-
-
-
- -
- -
- -
- -
Totale -
-
-
(1.187)
- -
865 113
- -
(209) (66)
176
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte C
Sezione 9 – Utili/perdite da modifiche contrattuali senza
cancellazioni
Voce 140
9.1 Utili (perdite) da modifiche contrattuali: composizione
La voce in oggetto accoglie l’impatto economico delle modifiche contrattuali che non si qualificano per la derecognition degli
asset e che, di conseguenza, comportano una variazione del relativo costo ammortizzato sulla base dell’attualizzazione dei nuovi
flussi contrattuali all’originario TIR.
Il perimetro delle esposizioni considerate è rappresentato da una porzione delle forborne exposures (performing e non
performing), ovvero situazioni in cui la modifica contrattuale si lega alla difficoltà finanziaria del prenditore e tale modifica non
rientra nel concetto di “modifica sostanziale” qualificata da BPER Banca.
L’impatto calcolato su questo perimetro si aggiunge alle svalutazioni previste dalla Banca in applicazione delle proprie policy di
valutazione dei crediti performing e non performing ed assomma a perdite per un totale di Euro 1,3 milioni.
177
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte C
Sezione 10 – Spese amministrative
Voce 160
10.1 Spese per il personale: composizione
Tipologia di spese/Valori Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
1) Personale dipendente 1.560.657 1.676.296
a) salari e stipendi 988.520 1.020.869
b) oneri sociali 255.746 266.532
c) indennità di fine rapporto 59.032 58.249
d) spese previdenziali - -
e) accantonamento al trattamento di fine rapporto del personale 3.533 5.134
f) accantonamento al fondo trattamento di quiescenza e obblighi simili: 2.969 3.431
- a contribuzione definita - -
- a benefici definiti 2.969 3.431
g) versamenti ai fondi di previdenza complementare esterni: 35.810 34.051
- a contribuzione definita 35.810 34.051
- a benefici definiti - -
h) costi derivanti da accordi di pagamento basati su propri strumenti patrimoniali 10.938 5.733
i) altri benefici a favore dei dipendenti 204.109 282.297
2) Altro personale in attività 19.942 37.604
3) Amministratori e sindaci 7.743 5.825
4) Personale collocato a riposo 617 766
5) Recuperi di spese per dipendenti distaccati presso altre aziende (14.884) (11.568)
6) Rimborsi di spese per dipendenti di terzi distaccati presso la società 11.978 16.451
Totale 1.586.053 1.725.374
La voce “Altri benefici a favore dei dipendenti” comprende i) il costo di € 148,7 milioni relativo all’estensione della manovra di ottimizzazione degli organici, firmata
il 13 luglio 2024 ad integrazione dell’accordo firmato il 23 dicembre 2023 (€ 248,8 milioni al 31 dicembre 2023) e (ii) il costo di € 20,8 milioni relativi alle modifiche
normative sulle regole di pensionamento, che allungano la permanenza media al fondo esodi, nonché alla definizione puntuale del perimetro di aderenti alla manovra.
10.2 Numero medio dei dipendenti per categoria
31.12.2024 31.12.2023
Personale dipendente: 15.852 16.765
a) Dirigenti 269 281
b) Quadri direttivi 5.641 6.126
c) Restante personale dipendente 9.942 10.358
Altro personale 287 631
178
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte C
10.2 bis Numero puntuale dei dipendenti per categoria
31.12.2024 31.12.2023
Personale dipendente: 16.525 17.622
a) Dirigenti 278 308
b) Totale quadri direttivi 3° e 4° livello 2.311 2.487
c) Totale quadri direttivi 1° e 2° livello 3.547 3.948
d) Restante personale dipendente 10.389 10.879
Altro personale 133 461
Il numero dei dipendenti non comprende i dipendenti assenti dal lavoro in quanto in aspettativa (n. 21 risorse).
10.3 Fondi di quiescenza aziendali a benefici definiti: costi e ricavi
Tipologia di spese/Valori 31.12.2024 31.12.2023
Fondi di quiescenza a benefici definiti 2.969 3.431
Per maggiori informazioni sui fondi di quiescenza a benefici definitivi si rimanda a quanto esposto nella Parte B della presente Nota Integrativa alla sezione 10 “Fondi
per rischi e oneri”.
10.4 Altri benefici a favore dei dipendenti
Tipologia di spese/Valori 31.12.2024 31.12.2023
Altri benefici a favore dei dipendenti 204.109 282.297
Per maggiori informazioni sulla composizione della voce si rimanda a quanto esposto in calce alla tabella 10.1 Spese per il personale: composizione.
179
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte C
10.5 Altre spese amministrative: composizione
Voci 31.12.2024 31.12.2023
Imposte indirette e tasse 240.883 275.941
Imposte di bollo 198.825 226.485
Altre imposte indirette con diritto di rivalsa 19.566 14.599
Imposta municipale propria 14.705 15.455
Altre 7.787 19.402
Altre spese 741.493 780.091
Manutenzioni e riparazioni 100.566 101.509
Affitti passivi 17.369 21.931
Postali, telefoniche e telegrafiche 14.422 19.125
Canoni di trasmissione e utilizzo banche dati 42.385 72.574
Pubblicità 31.886 30.091
Consulenze e servizi professionali diversi 183.679 135.197
Locazione di procedure e macchine elaborazione dati 83.962 57.526
Assicurazioni 20.689 20.719
Pulizia locali 9.014 9.374
Stampanti e cancelleria 4.506 4.687
Energia e combustibili 29.676 47.196
Trasporti 12.323 13.683
Formazione, addestramento e rimborsi di spese del personale 13.505 18.155
Informazioni e visure 10.770 12.666
Vigilanza 8.578 8.174
Servizi amministrativi 13.102 18.735
Utilizzi di servicing esterni per cattura ed elaborazione dati 10.059 4.433
Contributi associativi vari 9.924 8.734
Spese condominiali 10.773 11.501
Contributi SRF, DGS, FITD-SV 98.230 145.571
Diverse e varie 16.075 18.510
Totale 982.376 1.056.032
La voce Contributi ai fondi sistemici è riferita al contributo ordinario 2024 al DGS (Fondo di Garanzia dei Depositi) per € 96,1 milioni e alla stima del versamento
iniziale al Fondo di Garanza assicurativo dei rami vita per € 2,1 milioni.
180
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte C
Sezione 11 – Accantonamenti netti ai fondi per rischi e oneri
Voce 170
11.1 Accantonamenti netti per rischio di credito relativi a impegni a erogare fondi e garanzie finanziarie
rilasciate: composizione
Tipologia dei rischi e oneri Rettifiche di valore Riprese di valore 31.12.2024 31.12.2023
Primo
stadio
Secondo
stadio
Terzo
stadio
Impaired
acquisite o
originate
Primo
stadio
Secondo
stadio
Terzo
stadio
Impaired
acquisite o
originate
Impegni a erogare fondi - (292) - - 160 - - - (132) 6.039
Garanzie finanziarie
rilasciate
(74) (439) (10.530) - - - 14.552 - 3.509 3.595
Totale (74) (731) (10.530) - 160 - 14.552 - 3.377 9.634
11.2 Accantonamenti netti relativi a altri impegni e altre garanzie rilasciate: composizione
Tipologia dei rischi e oneri Rettifiche di valore Riprese di valore 31.12.2024 31.12.2023
Altre garanzie rilasciate (4.400) 17.000 12.600 (2.500)
Altri impegni (6.159) 9.678 3.519 12.971
Totale (10.559) 26.678 16.119 10.471
11.3 Accantonamenti netti ai fondi per rischi e oneri: composizione
Tipologia dei rischi e oneri 31.12.2024 31.12.2023
A. Accantonamenti (91.860) (96.807)
1. per controversie legali (41.101) (56.324)
2. altri (50.759) (40.483)
B. Riprese 23.641 18.557
1. per controversie legali 14.241 18.548
2. altri 9.400 9
Totale (68.219) (78.250)
181
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte C
Sezione 12 – Rettifiche/riprese di valore nette su attività materiali
Voce 180
12.1. Rettifiche di valore nette su attività materiali: composizione
Attività/Componente reddituale Ammortamento
(a)
Rettifiche di valore
per deterioramento
(b)
Riprese di valore
(c)
Risultato netto
(a + b - c)
A. Attività materiali
1. Ad uso funzionale (147.701) (2.802) 1.657 (148.846)
- Di proprietà (69.899) (473) 858 (69.514)
- Diritti d’uso acquisiti con il leasing (77.802) (2.329) 799 (79.332)
2. Detenute a scopo di investimento - - - -
- Di proprietà - - - -
- Diritti d’uso acquisiti con il leasing - - - -
3. Rimanenze X - - -
B. attività disponibili per la vendita X - 60 60
Totale (147.701) (2.802) 1.717 (148.786)
La voce Rettifiche di valore da deterioramento per € 2,3 milioni si riferisce ai diritti d’uso acquisiti con il leasing, a fronte della chiusura anticipata di alcuni sportelli.
Sezione 13 – Rettifiche/riprese di valore nette su attività
immateriali
Voce 190
13.1 Rettifiche di valore nette su attività immateriali: composizione
Attività/Componente reddituale Ammortamento
(a)
Rettifiche di valore
per deterioramento
(b)
Riprese di valore
(c)
Risultato netto
(a + b - c)
A. Attività immateriali
di cui: software (121.633) (34.259) - (155.892)
A.1 Di proprietà (121.633) (34.259) - (155.892)
- Generate internamente dall’azienda - - - -
- Altre (121.633) (34.259) - (155.892)
A.2 Diritti d’uso acquisiti con il leasing - - - -
Totale (121.633) (34.259) - (155.892)
La voce Rettifiche di valore da deterioramento per € 34,3 milioni si riferisce a software per i quali è stata rivista la vita utile
182
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte C
Sezione 14 – Altri oneri e proventi di gestione
Voce 200
14.1 Altri oneri di gestione: composizione
Voci/Valori 31.12.2024 31.12.2023
Perdita da Loss data collection 17.385 13.823
Ammortamento spese per migliorie su beni di terzi ricondotti ad altre attività 2.587 2.873
Altri oneri 28.331 67.687
Totale 48.303 84.383
14.2 Altri proventi di gestione: composizione
Voci/Valori 31.12.2024 31.12.2023
Affitti attivi 6.503 6.084
Recuperi di imposta 217.814 239.772
Proventi Loss data collection 33.676 27.834
Commissioni di istruttoria veloce 9.506 7.466
Recupero per servizi infragruppo 72.448 59.867
Altri proventi 75.834 128.992
Totale 415.781 470.015
La voce “Altri proventi” comprende la valutazione al fair value dei crediti di imposta in portafoglio, il cui recupero è atteso mediante cessione a terzi (€ 6,2 milioni);
sopravvenienze attive da regolamento passate aggregazioni aziendali (€ 6,5 milioni), recuperi di spese di perizie a clientela per nuovi finanziamenti (14,4 milioni)
recuperi di premi assicurativi (€ 8,0 milioni).
183
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte C
Sezione 15 – Utili (perdite) delle partecipazioni
Voce 220
15.1 Utili (perdite) delle partecipazioni: composizione
Componente reddituale/Valori Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
A. Proventi 151.000 38.502
1. Rivalutazioni - -
2. Utili da cessione 151.000 38.502
3. Riprese di valore - -
4. Altri proventi
- -
B. Oneri (119.547) (32.248)
1. Svalutazioni - -
2. Rettifiche di valore da deterioramento (119.547) (32.248)
3. Perdite da cessione - -
4. Altri oneri - -
Risultato netto 31.453 6.254
Gli “Utili da cessione” si riferiscono principalmente all’utile conseguito alla cessione del controllo in Gardant Bridge Servicing (€ 150,1 milioni).
L’importo iscritto tra le “Rettifiche di valore da deterioramento” è riferito all’esito dell’attività di impairment test delle partecipazioni.
Sezione 16 – Risultato netto della valutazione al fair value
delle attività materiali e immateriali
Voce 230
16.1 Risultato netto della valutazione al fair value (o al valore rivalutato) o al valore di presumibile realizzo
delle attività materiali e immateriali: composizione
Attività/Componenti reddituale Rivalutazioni Svalutazioni Differenze cambio Risultato netto
(a-b+c-d)
Positive Negative
(a) (b) (c) (d)
A. Attività materiali 5.936 (28.163) - - (22.227)
A.1 Ad uso funzionale: 2.920 (5.645) - - (2.725)
- Di proprietà 2.920 (5.645) - - (2.725)
- Diritti d’uso acquisiti con il leasing - - - - -
A.2 Detenute a scopo di investimento: 3.016 (22.518) - - (19.502)
- Di proprietà 3.016 (22.518) - - (19.502)
- Diritti d’uso acquisiti con il leasing - - - - -
A.3 Rimanenze - - - - -
B. Attività immateriali - - - - -
B.1 Di proprietà: - - - - -
B.1.1 Generate internamente dall’azienda - - - - -
B.1.2 Altre - - - - -
B.2 Diritti d’uso acquisiti con il leasing - - - - -
Totale 5.936 (28.163) - - (22.227)
184
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte C
Sezione 17 – Rettifiche di valore dell’avviamento
Voce 240
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
Sezione 18 – Utile (Perdita) da cessione di investimenti
Voce 250
18.1 Utili (perdite) da cessione di investimenti: composizione
Componenti reddituali/valori Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
A. Immobili 943 490
- Utili da cessione 945 655
- Perdite da cessione (2) (165)
B. Altre attività (31) (470)
- Utili da cessione 3 -
- Perdite da cessione (34) (470)
Risultato netto 912 20
Sezione 19 – Imposte sul reddito dell’esercizio dell’operatività
corrente
Voce 270
19.1 Imposte sul reddito dell’esercizio dell’operatività corrente: composizione
Componenti reddituali/Valori Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
1. Imposte correnti (-) (69.431) (41.578)
2. Variazioni delle imposte correnti dei precedenti esercizi (+/-) 14.419 16.949
3. Riduzione delle imposte correnti dell’esercizio (+) - 334.661
3.bis Riduzione delle imposte correnti dell’esercizio per crediti d’imposta di cui alla Legge n. 214/2011 (+) - 80.970
4. Variazione delle imposte anticipate (+/-) (381.595) (424.847)
5. Variazione delle imposte differite (+/-) (1.141) (3.040)
6. Imposte di competenza dell’esercizio (-) (-1+/-2+3+3bis+/-4+/-5) (437.748) (36.885)
185
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte C
19.2 Riconciliazione tra onere fiscale teorico e onere fiscale effettivo di bilancio
IRES 31.12.2024 Tax rate in %
Risultato dell'operatività corrente al lordo delle imposte 1.687.296
Onere fiscale teorico IRES all'aliquota vigente 464.006 27,50%
Differenze temporanee (+/-) (542.222)
Differenze temporanee non legate e elementi del risultato lordo (+/-) (116.535)
Differenze permanenti (+/-) (169.073)
Differenze permanenti non legate e elementi del risultato lordo (+/-) (45.796)
Utilizzo eccedenze ACE (162.734)
Utilizzo perdite fiscali pregresse (650.935)
Imponibile fiscale IRES -
Onere fiscale corrente IRES - 0,00%
Imposte correnti IRES imputate a PN -
Variazione delle DTA/DTL IRES connesse a variazioni dell'imponibile del periodo 404.873
Onere fiscale effettivo IRES 404.873 24,00%
IRAP 31.12.2024 Tax rate in %
Risultato dell'operatività corrente al lordo delle imposte 1.687.296
Componenti di conto economico non rilevanti ai fini IRAP (95.439)
Onere fiscale teorico IRAP all'aliquota vigente 88.666 5,57%
Differenze temporanee (+/-) (419.490)
Differenze temporanee non legate e elementi del risultato lordo (+/-) (116.535)
Differenze permanenti (+/-) 295.396
Differenze permanenti non legate e elementi del risultato lordo (+/-) (47.947)
Imponibile fiscale IRAP 1.303.280
Onere fiscale corrente IRAP 71.987 4,52%
Imposte correnti IRAP imputate a PN (2.648)
Variazione delle DTA/DTL IRAP connesse a variazioni dell'imponibile del periodo 29.857
Onere fiscale effettivo IRAP 104.492 6,56%
IRES e IRAP non di competenza e altre imposte 31.12.2024 Tax rate in %
Variazione DTA per trasferimento al CNM dell'eccedenza ACE 5.204
Provento per trasferimento al CNM dell'eccedenza ACE (5.204)
Variazione DTA/DTL IRES/IRAP non connesse a variazioni dell'imponibile del periodo (57.198)
Imposta corrente IRES di competenza di precedenti esercizi (62)
Imposta corrente IRAP di competenza di precedenti esercizi (14.357)
Onere fiscale effettivo altre imposte (71.617) -4,24%
Onere fiscale effettivo complessivo 437.748 25,94%
186
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte C
Sezione 20 – Utile (Perdita) delle attività operative cessate al netto
delle imposte
Voce 290
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
Sezione 21 – Altre informazioni
Si ritiene che le informazioni riportate nelle sezioni precedenti siano complete e dettagliate, tali da fornire un’illustrazione
esaustiva del risultato economico.
Sezione 22 – Utile per azione
Lo IAS 33 prevede l’esposizione dell’utile per azione (EPS) Base e diluito, specificando per entrambi la metodologia di calcolo.
L’utile per azione base deriva dal rapporto tra:
• l’utile attribuibile ai possessori di azioni ordinarie;
• la media ponderata delle azioni ordinarie in circolazione durante l’esercizio.
L’utile per azione diluito è il risultato del rapporto tra:
• l’utile attribuibile utilizzato per il calcolo dell’EPS Base, rettificato per le componenti economiche legate alla conversione in
azioni dei prestiti obbligazionari in essere a fine esercizio;
• il numero di azioni in circolazione utilizzato per l’EPS Base rettificato della media ponderata delle potenziali azioni ordinarie
con effetti diluitivi derivanti dalla conversione dei prestiti in essere a fine esercizio.
31.12.2024 31.12.2023
Risultato
attribuibile
Media ponderata Utile per azione
(Euro)
Risultato
attribuibile
Media ponderata Utile per azione
(Euro)
EPS Base 1.249.549 1.415.505.208 0,883 1.361.392 1.414.727.277 0,962
EPS Diluito 1.249.549 1.448.994.996 0,862 1.361.392 1.450.441.563 0,939
Nelle tabelle che seguono si riporta la riconciliazione tra il numero medio ponderato di azioni ordinarie in circolazione utilizzato
per il calcolo dell’utile per azione base e il numero medio ponderato delle azioni ordinarie utilizzato per il calcolo dell’utile per
azione diluito, nonché la riconciliazione tra l’utile netto d’esercizio e l’utile utilizzato per il calcolo dell’utile per azione base e
diluito.
22.1 Numero medio delle azioni ordinarie a capitale diluito
31.12.2024 31.12.2023
Numero medio ponderato delle azioni in circolazione per EPS Base 1.415.505.208 1.414.727.277
Effetto diluitivo ponderato conseguente alla potenziale conversione dei PO convertibili 33.489.788 35.714.286
Numero medio ponderato delle azioni ordinarie in circolazione per EPS diluito 1.448.994.996 1.450.441.563
22.2 Altre informazioni
31.12.2024 31.12.2023
Risultato d’esercizio 1.249.549 1.361.392
Assegnazioni non attribuibili ai soci - -
Risultato netto per calcolo utile per azione base 1.249.549 1.361.392
Variazione nei proventi e oneri derivante dalla conversione - -
Risultato netto per calcolo utile per azione diluito 1.249.549 1.361.392
187
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
PARTE D
Redditività complessiva
188
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte D
Prospetto analitico della redditività complessiva
Voci 31.12.2024 31.12.2023
10. Utile (Perdita) d’esercizio 1.249.549 1.361.392
Altre componenti reddituali senza rigiro a conto economico 14.196 (1.986)
20. Titoli di capitale designati al fair value con impatto sulla redditività complessiva: 46.720 (15.190)
a) variazione di fair value 47.303 (14.892)
b) trasferimenti ad altre componenti di patrimonio netto (583) (298)
30. Passività finanziarie designate al fair value con impatto a conto economico (variazioni del proprio merito
creditizio):
(40.008) (8.626)
a) variazione del fair value (39.763) (8.644)
b) trasferimenti ad altre componenti di patrimonio netto (245) 18
40. Copertura di titoli di capitale designati al fair value con impatto sulla redditività complessiva: (5.409) (3.130)
a) variazione di fair value (strumento coperto) (917) 242
b) variazione di fair value (strumento di copertura) (4.492) (3.372)
50. Attività materiali 12.901 34.154
60. Attività immateriali - -
70. Piani a benefici definiti (497) (13.599)
80. Attività non correnti e gruppi di attività in via di dismissione - -
90. Quota delle riserve da valutazione delle partecipazioni valutate a patrimonio netto - -
100. Imposte sul reddito relative alle altre componenti reddituali senza rigiro a conto economico 489 4.405
Altre componenti reddituali con rigiro a conto economico 47.610 89.185
110. Copertura di investimenti esteri: - -
a) variazioni di fair value - -
b) rigiro a conto economico - -
c) altre variazioni - -
120. Differenze di cambio: - -
a) variazione di valore - -
b) rigiro a conto economico - -
c) altre variazioni - -
130. Copertura dei flussi finanziari: 1.671 (12.286)
a) variazioni di fair value 1.671 1.681
b) rigiro a conto economico - (13.967)
c) altre variazioni - -
di cui: risultato delle posizioni nette - -
140. Strumenti di copertura (elementi non designati): - -
a) variazione di valore - -
b) rigiro a conto economico - -
c) altre variazioni - -
150. Attività finanziarie (diverse dai titoli di capitale) valutate al fair value con impatto sulla redditività
complessiva:
69.463 145.537
a) variazioni di fair value 55.148 149.964
b) rigiro a conto economico 14.315 (4.427)
- rettifiche per rischio di credito 209 66
- utili/perdite da realizzo 14.106 (4.493)
c) altre variazioni - -
160. Attività non correnti e gruppi di attività in via di dismissione: - -
a) variazioni di fair value - -
b) rigiro a conto economico - -
c) altre variazioni - -
170. Quota delle riserve da valutazione delle partecipazioni valutate a patrimonio netto: - -
a) variazioni di fair value - -
b) rigiro a conto economico - -
- rettifiche da deterioramento - -
- utili/perdite da realizzo - -
c) altre variazioni - -
180. Imposte sul reddito relative alle altre componenti reddituali con rigiro a conto economico (23.524) (44.066)
190. Totale altre componenti reddituali 61.806 87.199
200. Redditività complessiva (Voce 10+190) 1.311.355 1.448.591
189
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
PARTE E
Informazioni sui rischi
e sulle relative politiche
di copertura
190
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Premessa
Il paragrafo riporta, in forma sintetica, l’organizzazione del governo dei rischi del Gruppo BPER Banca, dei relativi processi e delle
funzioni chiave coinvolte.
La configurazione del Sistema dei Controlli Interni e di gestione dei rischi del Gruppo BPER Banca (di seguito Sistema) è definita,
insieme ai suoi principi, nel documento “Policy di Gruppo Sistema dei Controlli Interni” (Policy) che include anche i flussi
informativi per l’integrazione delle componenti del Sistema stesso.
La Policy, predisposta in conformità con le Disposizioni di Vigilanza, è stata approvata dal Consiglio di Amministrazione della
Capogruppo e recepita dalle Banche e dalle Società che appartengono al Gruppo.
Il Sistema è costituito da politiche, strutture, procedure, risorse e processi finalizzati ad assicurare che:
• le attività svolte da BPER Banca e dalle Banche e Società del Gruppo siano allineate alle prassi interne definite, agli standard
di settore e alle normative esterne;
• i rischi siano adeguatamente monitorati e mitigati.
Tutte le Strutture del Gruppo contribuiscono al presidio dei rischi e ciascuna Banca e Società del Gruppo garantisce un’operatività
corretta attraverso lo svolgimento di controlli e l’invio di flussi informativi agli Organi Aziendali propri e di Capogruppo.
Il Sistema prevede tre linee di difesa:
• Controlli di primo livello: controlli di linea incardinati nei processi e nelle procedure ed eseguiti dalle unità operative e di
business;
• Controlli di secondo livello (Controlli sui rischi e sulla conformità) attribuiti alle Funzioni: i) Compliance (al cui interno si
colloca il Data Protection Officer – DPO); ii) Gestione dei Rischi; iii) Convalida; iv) Antiriciclaggio;
• Controlli di terzo livello: attribuiti alla Revisione Interna che opera in conformità agli standard internazionali.
Le Funzioni di Controllo di secondo e terzo livello sono indipendenti, separate tra loro e distinte dalle strutture che assumono i
rischi e sono deputate allo svolgimento dei controlli di linea.
Il Sistema prevede - in linea generale - l’esternalizzazione alla Capogruppo delle Funzioni Aziendali di Controllo di secondo e
terzo livello delle Banche e delle Società del Gruppo di diritto italiano, quando previste, ferme restando le responsabilità che, da
normativa, restano in capo a queste ultime.
Nell’ambito del Sistema dei Controlli Interni, sono inoltre compresi:
• il Sistema di Whistleblowing per la comunicazione, in forma non anonima, di fatti o comportamenti che possano costituire
una violazione del D. Lgs. 24/2023 «di attuazione della Direttiva (UE) 2019/1937 riguardante la protezione delle persone che
segnalano violazioni del diritto dell’Unione»;
• l’Organismo di Vigilanza ex D. Lgs. n. 231/2001 (OdV);
• il Dirigente Preposto ex L. 262/2005.
Ogni anno, le Funzioni di Controllo presentano al Consiglio di Amministrazione una relazione sulle attività svolte, con analisi,
risultati, punti di debolezza e proposte di intervento da attuare per rafforzare il presidio dei controlli. Propongono, almeno
annualmente, previo esame del Comitato Controllo e Rischi, un programma di attività agli Organi Aziendali per approvazione.
Il documento “Informativa al pubblico – Pillar 3” al 31 dicembre 2024, predisposto sulla base del dettato regolamentare previsto
dal Regolamento (UE) n. 575/2013 del Parlamento Europeo e del Consiglio del 26 giugno 2013 (CRR) e successivi aggiornamenti,
illustra le principali metriche (fondi propri, requisiti patrimoniali, leva finanziaria e requisiti di liquidità) del Gruppo BPER Banca,
come richiesto dall’art. 447 del Regolamento (UE) n. 575/2013 e successivi aggiornamenti.
Il documento al 31 dicembre 2024 viene pubblicato in pari data oppure il prima possibile rispetto alla pubblicazione del Bilancio
consolidato sul sito istituzionale della Capogruppo https://group.bper.it.
Governo dei rischi (RAF)
Nell’ambito del Sistema dei Controlli Interni di Gruppo, il Gruppo BPER individua il Risk Appetite Framework (RAF) quale
strumento di presidio del profilo di rischio che il Gruppo intende assumere nell’implementazione delle proprie strategie
aziendali, riconoscendone la valenza di elemento essenziale per improntare la politica di governo dei rischi e la gestione degli
stessi ai principi della sana e prudente gestione aziendale.
I principi cardine del RAF sono formalizzati ed approvati dalla Capogruppo che periodicamente li rivede garantendone
l’allineamento agli indirizzi strategici, al modello di business ed ai requisiti normativi tempo per tempo vigenti.
Il RAF formalizza, attraverso un insieme coordinato e rappresentativo di metriche, gli obiettivi di rischio (risk appetite), le
eventuali soglie di Early Warning, le soglie di tolleranza (risk tolerance) ed i limiti di rischio e operativi, che il Gruppo intende
rispettare nell’ambito del perseguimento delle proprie linee strategiche, definendone i livelli in coerenza con il massimo rischio
assumibile (risk capacity).
191
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Al fine di garantire una efficace e pervasiva trasmissione degli obiettivi di rischio, il Gruppo articola il proprio risk appetite
complessivo, declinando i limiti gestionali (risk limits) che disciplinano l’operatività delle strutture organizzative assegnatarie
(c.d. risk takers), in un quadro strutturato coerente con le politiche di governo e controllo dei singoli rischi.
Le attività di cui si compone il processo di set up dell’impianto RAF sono oggetto di aggiornamento con periodicità almeno
annuale e comunque ogni qualvolta risulti necessario in ragione dei mutamenti del contesto interno o esterno.
Nel corso del 2024, il Risk Appetite Statement è stato calibrato in diversi momenti - considerando gli obiettivi previsti dai
forecast di pianificazione e le aspettative/indicazioni dell’Autorità di Vigilanza - coinvolgendo gli Organi Aziendali: la versione
più aggiornata è stata esaminata dal Collegio Sindacale e dal Comitato Controllo e Rischi il 26 marzo 2024 e dal Consiglio di
Amministrazione il 28 marzo 2024.
Il Gruppo monitora periodicamente le metriche RAF al fine di presidiare tempestivamente eventuali superamenti delle soglie
di tolleranza identificate (o dei livelli di Early Warning, ove definiti) e/o dei risk limits assegnati e, qualora opportuno, attivare i
previsti processi di escalation indirizzando le necessarie comunicazioni agli Organi Aziendali e le conseguenti azioni di rientro
come previsto dal Regolamento del macro processo di gestione del RAF.
Processo di sviluppo del Sistema dei controlli interni
La Capogruppo (BPER) definisce il Sistema dei Controlli Interni del Gruppo attraverso un processo articolato nelle fasi di:
• progettazione;
• attuazione;
• valutazione;
• comunicazione verso l’esterno.
A seguire vengono dettagliate alcune fasi del processo di sviluppo, rappresentando le correlate responsabilità degli Organi
Aziendali
38
in argomento.
Progettazione del Sistema dei controlli interni
Il Consiglio di Amministrazione della Capogruppo definisce e approva:
• il Sistema dei Controlli Interni di Capogruppo e di Gruppo;
• gli obiettivi di rischio, le soglie di tolleranza (ove identificate) e le politiche di governo dei rischi;
• le azioni di rientro necessarie al ripristino della situazione di normalità, a seguito di eventuali superamenti delle soglie di
tolleranza;
• i criteri per individuare le operazioni di maggior rilevo da sottoporre al vaglio preventivo della Funzione di Gestione dei Rischi;
• gli standard di impianto per l’esecuzione delle attività;
• il codice etico della Capogruppo cui devono attenersi tutti i dipendenti e i componenti degli Organi Aziendali, oltre che
eventuali soggetti esterni a BPER che operino direttamente o indirettamente per o con la Banca.
Il Consiglio di Amministrazione di Capogruppo, con cadenza almeno annuale, approva il programma delle attività ed esamina
le relazioni annuali predisposte dalle Funzioni Aziendali di Controllo e dal Dirigente Preposto - Presidio Informativa Finanziaria.
Più in dettaglio il Consiglio di Amministrazione di Capogruppo, con il supporto del Comitato Controllo e Rischi e su proposta
dell’Amministratore Delegato, definisce ed approva:
• il modello di business;
• il piano strategico e il riesame periodico del medesimo;
• il sistema interno di segnalazione delle violazioni;
• il programma delle prove di stress;
• l’assetto delle Funzioni Aziendali di Controllo e delle Funzioni di Controllo e le modalità di loro coordinamento;
• i flussi informativi interni volti ad assicurare agli Organi Aziendali e alle Funzioni di Controllo la piena conoscenza e
governabilità dei fattori di rischio;
• le procedure formalizzate di coordinamento e collegamento fra le Banche e Società del Gruppo e la Capogruppo;
• il processo ICAAP e il processo ILAAP, assicurandone la coerenza con il RAF;
• il Recovery Plan;
• l’iter per la gestione delle anomalie rilevate dalle Funzioni Aziendali di Controllo e dalle Funzioni di Controllo, nonché le
modalità e l’eventuale accettazione – in coerenza con il RAF – del rischio residuale individuato;
38 Con “Organi Aziendali”, si intende il complesso degli organi con funzioni di supervisione strategica, di gestione e di controllo. La definizione di Organo Aziendale
incorpora anche i Comitati interni al C.d.A. (“Comitati consiliari”).
192
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
• le politiche e i processi di valutazione degli asset;
• il processo per lo sviluppo e la convalida dei sistemi interni di misurazione dei rischi;
• il processo di “Product Governance” per l’approvazione di nuovi prodotti e servizi, l’avvio di nuove attività, l’inserimento in
nuovi mercati;
• la politica di Gruppo in materia di esternalizzazione di funzioni aziendali.
Il Consiglio di Amministrazione della Capogruppo assicura che:
• l’attuazione del RAF sia coerente con gli obiettivi di rischio e le soglie di tolleranza (ove identificate) approvati;
• il piano strategico, il RAF, l’ICAAP, l’ILAAP, i budget e il Sistema dei Controlli Interni siano coerenti tra loro, tenuto conto
dell’evoluzione delle condizioni interne ed esterne in cui il Gruppo opera;
• la quantità e l’allocazione di capitale e liquidità detenuti siano coerenti con la propensione al rischio, le politiche di governo
dei rischi e il processo di gestione dei rischi;
• siano presenti adeguati processi di governance per supportare le attività di resolution planning.
Il Consiglio di Amministrazione della Capogruppo nomina e revoca i responsabili delle Funzioni Aziendali di Controllo e il
Dirigente preposto previa individuazione e proposta da parte del Comitato Controllo e Rischi con il contributo del Comitato
per le Nomine e la Corporate Governance, nonché con il supporto del Comitato Remunerazioni, del Collegio Sindacale e
dell’Amministratore Delegato, ciascuno per gli ambiti di competenza.
Il Consiglio di Amministrazione di ciascuna Banca e Società del Gruppo integra l’impianto del rispettivo Sistema dei Controlli
Interni, coerentemente con le procedure di coordinamento e collegamento definite dalla Capogruppo e recepisce e approva gli
elementi del RAF relativi alla propria Banca e Società in coerenza con il Risk Appetite Framework di Gruppo.
Attuazione del Sistema dei controlli interni
Il Consiglio di Amministrazione della Capogruppo conferisce all’Amministratore Delegato compiti, poteri e mezzi adeguati
affinché dia attuazione agli indirizzi strategici, al RAF e alle politiche di governo dei rischi definiti dal Consiglio stesso in sede
di progettazione del Sistema dei Controlli Interni. L’Amministratore Delegato è responsabile dell’adozione di tutti gli interventi
necessari ad assicurare l’aderenza dell’organizzazione e del Sistema dei Controlli Interni ai principi e ai requisiti previsti dalla
normativa di Vigilanza, monitorandone il rispetto nel continuo.
L’Amministratore Delegato ha il potere di proporre delibere riguardanti il Sistema dei Controlli Interni e di Gestione dei Rischi e
cura l’esecuzione di quanto deliberato dal Consiglio di Amministrazione.
L’Amministratore Delegato, supportato dalle competenti Funzioni:
• assicura una gestione integrata di tutti i rischi aziendali, valutando i fattori interni ed esterni da cui essi possono scaturire
e le loro interrelazioni reciproche ed è responsabile per l’adozione degli interventi necessari a realizzare l’aderenza
dell’organizzazione e del Sistema dei Controlli Interni ai principi e ai requisiti normativi, monitorandone nel continuo il
rispetto a livello di Banca e Gruppo;
• assume le disposizioni dirette ad assicurare che le diverse Funzioni Aziendali diano attuazione al processo di gestione e
controllo dei rischi per la Banca e per il Gruppo, curando anche l’impianto e il funzionamento dei sistemi interni di misurazione
dei rischi e del processo ICAAP e ILAAP, in coerenza con le Disposizioni di Vigilanza, gli indirizzi strategici, il RAF e le politiche
di governo dei rischi definiti e approvati dal Consiglio.
Infine, l’Amministratore Delegato ha il potere di richiedere l’esecuzione di verifiche o accertamenti, anche con riguardo
a specifiche irregolarità, fermo restando l’analogo potere spettante agli Organi di Supervisione Strategica, di Gestione e di
Controllo, della Capogruppo e/o delle Banche e Società del Gruppo.
Il Consiglio di Amministrazione di ciascuna Banca e Società del Gruppo dà mandato alle proprie strutture aziendali di provvedere
all’attuazione delle scelte assunte dalla Capogruppo in fase di progettazione del Sistema dei Controlli Interni nell’ambito della
propria realtà aziendale.
Valutazione del Sistema dei controlli interni
Il Consiglio di Amministrazione di Capogruppo, in relazione ai sistemi interni di misurazione dei rischi per la determinazione dei
requisiti patrimoniali:
• verifica periodicamente che le scelte di modello effettuate mantengano nel tempo la loro validità, approvando i cambiamenti
sostanziali al Sistema e provvedendo alla complessiva supervisione sul corretto funzionamento dello stesso;
• vigila, con il supporto delle competenti Funzioni, sull’effettivo utilizzo dei sistemi interni a fini gestionali e sulla loro
rispondenza ai requisiti previsti dalla normativa;
193
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
• esamina, almeno annualmente, le risultanze dell’attività di convalida e assume, con il parere del Collegio Sindacale, formale
delibera con la quale attesta il rispetto dei requisiti previsti per l’utilizzo dei sistemi interni di misurazione.
Il Consiglio di Amministrazione della Capogruppo valuta periodicamente l’adeguatezza e l’efficacia:
• del RAF e la compatibilità tra il rischio effettivo e gli obiettivi di rischio;
• del Sistema dei Controlli Interni del Gruppo
39
- con l’assistenza del Comitato Controllo e Rischi - identificando possibili aree di
miglioramento e definendo le azioni di sistemazione delle eventuali carenze emerse. A tal fine la Revisione Interna predispone
la valutazione complessiva del Sistema dei Controlli Interni che capitalizza le risultanze delle attività svolte dalle altre Funzioni
Aziendali di Controllo e dal Dirigente Preposto - Presidio Informativa Finanziaria.
Il Consiglio di Amministrazione:
• riceve, direttamente o per il tramite dell’Amministratore Delegato, i flussi informativi funzionali ad acquisire la piena
conoscenza e governabilità dei fattori di rischio per programmare e dare attuazione agli interventi finalizzati ad assicurare la
conformità e l’adeguatezza del Sistema dei Controlli Interni;
• è destinatario delle relazioni redatte dalle Funzioni di Controllo insieme al Collegio Sindacale, al Comitato Controllo e Rischi
e all’Amministratore Delegato.
Comunicazione verso l’esterno sul Sistema dei controlli interni
Il Consiglio di Amministrazione di ciascuna Banca e Società del Gruppo, ed in particolare quello della Capogruppo, per quanto
riguarda il Sistema dei controlli interni di Gruppo, assicura che sia data informativa in materia di Sistema dei controlli interni
e di rischi in tutti i casi previsti dalla normativa, garantendo la correttezza e completezza delle informazioni fornite. In tale
ambito assumono rilevanza l’Informativa al Pubblico Pillar 3 e la Relazione sulla Corporate Governance, in cui il Consiglio di
Amministrazione della Capogruppo stabilisce nel dettaglio le responsabilità e i compiti di controllo degli Organi Aziendali e
delle diverse funzioni coinvolte nelle varie fasi in cui si articola il processo di governo dei controlli interni.
Livelli di controllo previsti dalla Vigilanza
Nell’ambito del Sistema dei controlli interni del Gruppo, si individuano le seguenti funzioni di controllo, inquadrate nei livelli
previsti dalle Disposizioni di Vigilanza per le banche tenendo conto che le funzioni a presidio dei controlli di secondo e terzo
livello operano sempre nell’ambito dell’intero Gruppo:
• Controlli di terzo livello: attività volta a
– individuare violazioni delle procedure e della regolamentazione,
– valutare periodicamente la completezza, l’adeguatezza, la funzionalità (in termini di efficienza ed efficacia) e l’affidabilità del
Sistema dei Controlli Interni e del sistema informativo, in relazione alla natura e all’intensità dei rischi.
Questi controlli sono condotti nel continuo, in via periodica o per eccezioni anche attraverso verifiche in loco, da strutture
diverse e indipendenti da quelle di business. Tali attività, nella Capogruppo BPER, sono affidate alla Revisione Interna.
• Controlli di secondo livello (“controlli sui rischi e sulla conformità”): le funzioni di controllo di secondo livello sono state
declinate e identificate con i seguenti obiettivi:
– verificare nel continuo che le procedure aziendali siano coerenti con l’obiettivo di prevenzione della violazione delle norme
in materia di contrasto al riciclaggio e al finanziamento del terrorismo e prevenire e ostacolare il compimento di operazioni
di riciclaggio e di finanziamento del terrorismo attraverso la segnalazione di operazioni sospette e l’esecuzione di attività di
controllo di carattere continuativo. Tale attività è affidata alla Funzione Antiriciclaggio;
– identificare i rischi di non conformità, esaminando, nel continuo, le norme applicabili al Gruppo bancario e valutandone
l’impatto sulle Società del Gruppo. Stabilire, in coerenza con i rischi identificati e valutati, gli obiettivi di controllo previsti,
proponendo, monitorandone la relativa realizzazione, gli opportuni interventi organizzativi e procedurali finalizzati ad
assicurare un adeguato presidio dei rischi di non conformità identificati. Tali attività sono affidate alla Funzione Compliance;
– collaborare alla definizione e all’attuazione del Risk Appetite Framework (RAF) e delle relative politiche di governo dei rischi
attraverso un adeguato processo di gestione dei rischi. Definire metodologie, processi e strumenti da utilizzare nell’attività
di gestione dei rischi. Assicurare la coerenza dei sistemi di misurazione e controllo dei rischi con i processi e le metodologie
di valutazione delle attività aziendali. Assicurare la corretta rappresentazione del profilo di rischio e valorizzazione delle
posizioni creditizie, eseguire valutazioni sui processi di monitoraggio e recupero, presidiare il processo di attribuzione/
monitoraggio del rating ufficiale ed esercitare controlli di secondo livello sulla filiera creditizia. Tali attività sono affidate ai
diversi uffici e servizi che compongono la Funzione di Gestione dei Rischi;
39 Disposizioni di Vigilanza per le banche – Circolare n. 285 di Banca d’Italia, Parte I, Titolo IV, Capitolo 3, Sezione II, paragrafo 2 “assicura che: […] b) il Sistema
dei controlli interni e l’organizzazione aziendale siano costantemente uniformati ai principi indicati nella Sezione I e che le Funzioni Aziendali di controllo
possiedano i requisiti e rispettino le previsioni della Sezione III. Nel caso emergano carenze o anomalie, promuove con tempestività l’adozione di idonee misure
correttive e ne valuta l’efficacia”.
194
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
– effettuare la validazione qualitativa e quantitativa dei modelli interni, utilizzati per la misurazione dei rischi, adottati
dalla Capogruppo ed applicati per la stima del capitale interno e dei requisiti patrimoniali assicurando sia il rispetto delle
disposizioni previste dall’Autorità di Vigilanza per tale processo, sia la coerenza con le esigenze operative aziendali e con
l’evoluzione del mercato di riferimento. Tale attività è affidata al Servizio Convalida Interna a diretto riporto del Responsabile
della Funzione di Gestione dei Rischi (Chief Risk Officer). Il posizionamento organizzativo del precitato Servizio garantisce
l’indipendenza rispetto alle strutture responsabili dello sviluppo e utilizzo dei modelli interni di rischio oggetto dell’attività
di convalida.
• Controlli di primo livello (“controlli di linea”): diretti ad assicurare il corretto svolgimento delle operazioni, svolti dalle stesse
strutture operative o incorporati nelle procedure ovvero eseguiti nell’ambito delle attività di back office.
Oltre ai livelli di controllo previsti dalla normativa di Vigilanza, l’ordinamento e le fonti di autoregolamentazione attribuiscono,
poi, ruoli di presidio a specifiche strutture/ruoli diversi dalle Funzioni Aziendali di controllo, le cui attività vanno inquadrate nel
Sistema dei Controlli Interni (Organismo di Vigilanza, Dirigente Preposto alla redazione dei documenti contabili e societari).
Principali ruoli e compiti di controllo attribuiti alle funzioni
del Gruppo BPER Banca
Funzione Revisione Interna (Internal Audit)
La Revisione Interna svolge un’attività indipendente e obiettiva di assurance e consulenza volta a accrescere e tutelare il valore
delle Banche e delle Società del Gruppo BPER attraverso la prestazione di servizi oggettivi per favorire, attraverso un approccio
professionale sistematico e strutturato:
• l’efficacia e l’efficienza dei processi e dei controlli;
• la gestione equilibrata e consapevole dei rischi.
Sulla base dei risultati dei propri controlli:
• individua i possibili miglioramenti - con particolare riferimento al RAF, al processo di gestione dei rischi, nonché agli strumenti
di misurazione e controllo degli stessi - portandoli all’attenzione degli Organi Aziendali;
• formula specifiche raccomandazioni che sottopone a una procedura formale di monitoraggio al fine di garantire e riferire in
merito alla loro efficace e tempestiva attuazione.
La Revisione Interna contribuisce alla diffusione della risk & control culture awareness e dei principi cardine cui il Gruppo BPER
Banca si ispira.
La Funzione esercita la propria attività:
• nell’ambito della direzione e coordinamento di Capogruppo, nei confronti delle Banche e Società del Gruppo; tenendo conto
dell’ampiezza e della profondità del Sistema dei Controlli Interni e nel rispetto dei principi di proporzionalità ed economicità;
• in forza di specifici contratti di outsourcing, per le Banche e Società che hanno esternalizzato in Capogruppo l’Internal Audit,
cioè tutte le Banche e Società di diritto italiano dotate di Revisione Interna ad eccezione di Arca Fondi s.p.a. SGR.
La Funzione Revisione Interna opera in conformità agli standard internazionali per la pratica professionale dell’internal auditing.
La Funzione ha definito, in ottica di continuo miglioramento e in coerenza con i Global Internal Audit Standards, un processo
di valutazione interna - Quality Assurance and Improvement Program (QAIP) - i cui esiti vengono sottoposti annualmente
all’attenzione del Consiglio di Amministrazione di Capogruppo.
Nel 2024 è stato svolto un assessment esterno dell’attività di Internal Audit per rivalutarne la conformità agli Standard, tenendo
conto anche dell’evoluzione strategica/trasformativa in corso della Funzione, il cui esito verrà rappresentato al Consiglio di
Amministrazione nei primi mesi del 2025.
Funzione di Gestione dei Rischi
La Funzione di Gestione dei Rischi, al cui interno è identificata anche la funzione di convalida modelli
40,
ha la finalità di collaborare
alla definizione e all’attuazione del Risk Appetite Framework e delle relative politiche di governo dei rischi, attraverso una
adeguata gestione dei rischi.
40 Circolare Banca d’Italia n. 285 del 2013 parte I titolo IV sezione III punto 3.3 Le banche che adottano sistemi interni per la misurazione dei rischi, se coerente con
la natura, la dimensione e la complessità dell’attività svolta, individuano all’interno della funzione di controllo dei rischi unità preposte alla convalida di detti
sistemi indipendenti dalle unità responsabili dello sviluppo degli stessi.
195
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Costituisce parte integrante della missione indicata assicurare un’adeguata informativa (reporting) agli Organi Aziendali della
Capogruppo e delle Società del Gruppo.
La Funzione di Gestione dei Rischi estende il suo perimetro di competenza alle Società del Gruppo presenti nella Mappa dei
rischi tempo per tempo vigente, poiché La Policy di Gruppo - Sistema dei controlli interni prevede in generale una gestione
accentrata sulla Capogruppo della funzione di gestione dei rischi.
Le Società del Gruppo dotate di detta funzione la esternalizzano alla Capogruppo fatta eccezione per la società con sede in
Lussemburgo
41
e di Arca Fondi SGR.
La Funzione di Gestione dei Rischi esercita la propria missione sia nell’ambito delle attività di direzione e coordinamento della
Capogruppo sia in qualità di outsourcer nei confronti delle Società del Gruppo.
La Funzione di Gestione dei Rischi opera sulle Società del Gruppo avvalendosi di un Referente individuato presso le diverse
Società del Gruppo.
La Funzione di Gestione dei Rischi è indipendente dalle funzioni aziendali incaricate della “gestione operativa” dei rischi, che
incidono sull’assunzione dei rischi da parte delle unità di business e modificano il profilo di rischio della banca.
Tale funzione è collocata gerarchicamente a diretto riporto del Consiglio di Amministrazione della Capogruppo e rispondendo a
tale Organo per quanto riguarda compiti e responsabilità.
La responsabilità della Funzione di Gestione dei Rischi è affidata al Chief Risk Officer.
I Referenti della Funzione di Gestione dei Rischi, identificati presso le Società rientranti nel perimetro di competenza, dipendono
funzionalmente dalla funzione stessa e gerarchicamente dall’Organo di Gestione della rispettiva società di appartenenza.
Di seguito sono elencate le principali attività della Funzione di Gestione dei Rischi:
• nell’ambito del Risk Appetite Framework, propone agli Organi Aziendali i parametri quantitativi e qualitativi necessari per la
sua definizione, sia in situazioni di normale corso degli affari che in situazioni di stress, assicurandone l’adeguatezza nel tempo
in relazione ai mutamenti del contesto interno ed esterno;
• propone le politiche di governo dei rischi (non rientranti nelle competenze di altre funzioni di controllo) assicurandone
l’adeguatezza e l’aggiornamento per quanto riguarda la gestione dei rischi ed ai limiti di esposizione ed operativi, e collabora
all’attuazione delle stesse assicurando la coerenza con il Risk Appetite Framework;
• sviluppa le metodologie, i processi e gli strumenti
42
per la gestione dei rischi di competenza attraverso i processi di
identificazione, misurazione/valutazione, monitoraggio e reporting che considerano sia analisi prospettiche che retrospettive,
garantendone l’adeguatezza nel tempo anche mediante lo sviluppo e l’applicazione di indicatori finalizzati ad evidenziare
situazioni di anomalia e di inefficienza;
• monitora l’effettivo profilo di rischio assunto in relazione agli obiettivi di rischio definiti nell’ambito del Risk Appetite
Framework collaborando alla definizione e monitoraggio dei limiti operativi all’assunzione delle varie tipologie di rischio e
verificandone nel continuo l’adeguatezza segnalando agli Organi Aziendali gli eventuali superamenti;
• fornisce pareri preventivi sulla coerenza con il Risk Appetite Framework delle Operazioni di Maggior Rilievo;
• supporta l’Amministratore Delegato nell’attuazione dell’ICAAP e dell’ILAAP;
• coordina le attività collegate al programma di Stress Testing interno;
• verifica l’adeguatezza e l’efficacia delle misure adottate al fine di rimediare alle carenze riscontrate nei macro-processi di
gestione del rischio;
• presidia il macro-processo di attribuzione e monitoraggio del rating ufficiale;
• sviluppa, convalida
43
e manutiene l’impianto dei modelli IFRS 9 per il calcolo degli accantonamenti;
• analizza i rischi derivanti da nuovi prodotti/servizi e dall’ingresso in nuovi segmenti operativi di mercato;
• svolge controlli di secondo livello sulla filiera creditizia verificando la presenza di efficaci presidi di monitoraggio andamentale
sulle esposizioni creditizie (in particolare quelle deteriorate), la correttezza delle classificazioni di rischio, la congruità degli
accantonamenti, l’adeguatezza complessiva del processo di gestione e recupero dei crediti in sofferenza;
• cura la gestione del Comitato Rischi della Capogruppo.
La Funzione di Gestione dei Rischi, inoltre, prima della loro approvazione da parte degli Organi Aziendali, partecipa alla
definizione:
• della strategia di Gruppo, valutandone i relativi impatti sui rischi;
• delle evoluzioni strategiche del Sistema dei controlli interni del Gruppo.
41 Update of circular CSSF 12/552 on the central administration, internal governance and risk management “120. Outsourcing the compliance function and risk
control function is not authorised.”
42 Con il coinvolgimento delle strutture del Chief Operating Officer e del Chief Information Officer.
43 Attraverso Il Servizio Convalida Interna.
196
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Funzione Anticiclaggio
La Funzione Antiriciclaggio ha il compito di:
• prevenire e contrastare il compimento di operazioni di riciclaggio e di finanziamento del terrorismo attraverso la segnalazione
di operazioni sospette e l’esecuzione di attività di controllo di carattere continuativo (presidio antiriciclaggio);
• valutare che le procedure informatiche e organizzative adottate dalle Banche e Società del Gruppo siano conformi alle norme
di etero regolamentazione (leggi e norme regolamentari) e di autoregolamentazione in materia di ostacolo al riciclaggio e al
finanziamento del terrorismo (funzione antiriciclaggio).
Il modello organizzativo adottato dal Gruppo prevede, in linea generale, la gestione accentrata sulla Capogruppo della funzione
antiriciclaggio e del presidio antiriciclaggio per le Banche e Società del Gruppo di diritto italiano sottoposte alla normativa
antiriciclaggio, ad esclusione di Arca Fondi SGR s.p.a., alla luce della specificità del business esercitato.
Con riferimento alle attività di direzione e coordinamento, esercitate per tutte le Banche e Società del Gruppo sottoposte alla
normativa antiriciclaggio, la Funzione Antiriciclaggio assolve le seguenti responsabilità:
• identifica e valuta i rischi di compimento di operazioni di riciclaggio e di finanziamento del terrorismo a cui il Gruppo è
esposto;
• identifica i rischi di non conformità alla normativa antiriciclaggio a cui il Gruppo è esposto esaminando nel continuo le norme
applicabili al Gruppo e valutandone l’impatto;
• effettua annualmente la valutazione dei principali rischi di riciclaggio e di finanziamento del terrorismo a livello di Gruppo e
per ogni Banca e Società del Gruppo, e sottopone tale valutazione (“Relazione della Funzione Antiriciclaggio del Gruppo BPER
Banca”) agli Organi Aziendali della Capogruppo, rappresentando le iniziative intraprese nonché l’attività formativa erogata
al personale, segnalando eventuali situazioni di criticità ed indicando proposte per la programmazione dei relativi interventi
di gestione, con riferimento sia alle carenze emerse, sia alla necessità di affrontare eventuali nuovi rischi di non conformità
identificati. All’interno della Relazione confluiscono anche i risultati dell’esercizio di autovalutazione. Per quanto riguarda
Arca Fondi SGR, si acquisisce l’esercizio di autovalutazione effettuato in autonomia dalla controllata. Per la controllata
lussemburghese, BPER Bank Luxembourg SA, nell’ambito del medesimo documento, si riportano gli eventuali profili di criticità
emersi dall’esame delle valutazioni espresse e dai dati forniti dalle competenti funzioni aziendali della stessa Società;
• propone le modifiche alla Policy di Gruppo per il governo del rischio di riciclaggio e finanziamento del terrorismo;
• definisce le metodologie, i processi e gli strumenti per l’esecuzione dell’attività della Funzione Antiriciclaggio e utilizza la
reportistica definita in coordinamento con le altre funzioni di controllo (aziendali e non);
• per le società estere che non hanno esternalizzato la funzione alla Capogruppo (la controllata lussemburghese BPER
Bank Luxembourg SA), definisce standard generali in materia di adeguata verifica della clientela, conservazione dei dati e
segnalazione di operazioni sospette, verificandone l’attuazione;
• assicura un’adeguata informativa sugli esiti della propria attività agli Organi Aziendali, segnalando le principali problematiche
di non conformità emerse ed eventi di particolare rischiosità;
• propone gli interventi organizzativi e procedurali ai processi di direzione e coordinamento finalizzati a prevenire e contrastare
il compimento di reati di riciclaggio e di finanziamento del terrorismo e ad assicurare un adeguato presidio dei rischi di non
conformità identificati, monitorandone la realizzazione;
• supporta il Chief AML Officer (CAMLO), nella sua veste di Responsabile delle SOS di Gruppo, nelle attività di approfondimento
e valutazione, in ottica di Gruppo, delle segnalazioni archiviate e delle operazioni segnalate all’Unità per l’Informazione
Finanziaria per l’Italia (UIF) o alle diverse Autorità locali competenti dalle Società italiane ed estere del Gruppo. La predetta
attività di supporto è svolta anche con riferimento alle segnalazioni archiviate e alle operazioni segnalate dalla controllata
lussemburghese del Gruppo alle competenti Autorità locali;
• supporta il Chief Corporate & Investment Banking Officer – CCIBO della Capogruppo nella valutazione dell’apertura di conti
di corrispondenza con enti corrispondenti di Paesi terzi da parte della Capogruppo e delle Società del Gruppo, rilasciando uno
specifico parere;
• supporta il CAMLO nelle proprie disposizioni in ordine al rilascio dell’autorizzazione all’apertura, ovvero al mantenimento in
essere, di rapporti continuativi con soggetti residenti o entità aventi sede in Paesi terzi ad alto rischio ai sensi della vigente
normativa UE o delle policy di Gruppo per BPER e le altre società bancarie di diritto italiano. Per le Società non bancarie, riceve
l’informativa in merito all’instaurazione di rapporti continuativi/mantenimento di rapporti con detti soggetti e ne valuta
eventuali criticità;
• supporta il CAMLO nelle proprie disposizioni in ordine al rilascio dell’autorizzazione all’apertura, ovvero al mantenimento in
essere, di rapporti continuativi o all’esecuzione di operazioni occasionali con “persone politicamente esposte”. Per le Società
non bancarie, riceve l’informativa in merito all’instaurazione di rapporti continuativi/mantenimento di rapporti/esecuzione
di operazioni con “Persone politicamente esposte” e ne valuta eventuali criticità.
La Funzione, inoltre, tra le altre attività:
• gestisce i rapporti con l’Unità di Informazione Finanziaria per l’Italia, con le Autorità investigative e con le Autorità Giudiziarie
per ogni necessità di approfondimento o contestazione concernente la normativa antiriciclaggio ed antiterrorismo;
• supporta il Delegato Aziendale nella valutazione e istruttoria delle segnalazioni di operazioni sospette e relativa trasmissione
all’UIF qualora ritenute fondate;
197
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
• esegue controlli sul corretto adempimento degli obblighi di adeguata verifica, profilatura di rischio della clientela, rilevazione
e segnalazione di operazioni potenzialmente sospette, limitazioni all’uso del contante, conservazione dei dati.
Con riferimento alla controllata lussemburghese BPER Bank Luxembourg SA, che non rientra nel perimetro della Funzione
Antiriciclaggio, l’attività di direzione e coordinamento è supportata da un’attività di monitoraggio delle segnalazioni di
operazioni sospette e da specifiche istruzioni nell’ambito dell’identificazione della clientela e della conservazione dei dati.
Si evidenzia, altresì, che in adempimento a quanto disposto dalla vigente normativa in materia di antiriciclaggio, e in particolare
del Provvedimento Banca d’Italia del 1° agosto 2023 recante modifiche alle “Disposizioni della Banca d’Italia in materia di
organizzazione, procedure e controlli interni per finalità antiriciclaggio” del 26 marzo 2019 (cd. “Provvedimento Banca d’Italia”),
la Capogruppo e le altre Società del Gruppo destinatarie della normativa antiriciclaggio hanno provveduto alla nomina del
proprio Esponente responsabile per l’antiriciclaggio, nonché dell’Esponente responsabile per l’antiriciclaggio a livello di Gruppo,
nel rispetto dei requisiti normativamente previsti.
Funzione Compliance
La Funzione Compliance ha il compito di assicurare l’adeguatezza delle procedure interne atte a prevenire la violazione di norme
imperative (ad esempio, leggi e regolamenti) e/o di autoregolamentazione (ad esempio, statuti, codici di condotta, codici di
autodisciplina) applicabili alla Capogruppo ed alle Società del Gruppo.
La Funzione svolge altresì un importante ruolo consultivo nel disegno dei processi e dei progetti che la banca intende
intraprendere, prestando assistenza e consulenza agli Organi aziendali della banca in tutte le materie in cui assume rilievo il
rischio di non conformità, collaborando nell’attività di formazione del Personale con riguardo alle disposizioni applicabili alle
attività svolte e promuovendo la diffusione di una cultura improntata a principi di onestà, correttezza e rispetto dello spirito e
della lettera delle norme, quale elemento indispensabile al buon funzionamento aziendale.
All’interno della Funzione si colloca il Data Protection Officer (DPO), figura dotata di una conoscenza specialistica della
normativa e delle pratiche in materia di protezione dei dati personali, prevista dal Regolamento UE n. 2016/679 (GDPR), a cui la
normativa attribuisce compiti primari di verifica di conformità e di controllo del rispetto delle disposizioni in materia di privacy.
La Funzione Compliance, nell’ambito della gestione del rischio di non conformità alle norme, presidia – direttamente o per
il tramite di Presidi Specialistici – le norme relative all’intera attività bancaria, ad esclusione di quelle per cui sono previste
specifiche Funzioni Aziendali ed altre funzioni di controllo dedicate.
Ai sensi dell’art. 88 del Regolamento Intermediari, adottato da CONSOB con delibera n. 20307 del 15 febbraio 2018, la Funzione
Compliance svolge anche verifiche sull’effettiva applicazione (funzionamento) delle procedure e delle misure adottate per
rimediare ad eventuali carenze riscontrate.
Coerentemente alla propria missione, estende il perimetro di competenza delle attività di direzione, controllo e coordinamento
a tutte le Società del Gruppo.
La soluzione organizzativa prevede, per le società vigilate (Banche e Società finanziarie di credito), l’accentramento della
Funzione di Compliance sulla Capogruppo, per le quali è identificato un Referente.
Per le Società non soggette all’obbligo di dotarsi della Funzione Compliance (società strumentali e di servizio) il presidio del
rischio di non conformità è garantito, per gli ambiti normativi aventi impatti sulle società stesse, mediante la prestazione di
attività di compliance svolte dalla Capogruppo.
Per la banca del Gruppo con sede in Lussemburgo (BPER Luxembourg) e per la società Arca Fondi SGR, in deroga al modello
accentrato, è prevista la sola attività di direzione e coordinamento.
Nell’ambito delle attività di direzione e coordinamento esercitate dalla Capogruppo per le Società del Gruppo, la Funzione
Compliance assolve i seguenti compiti:
• identifica, a livello di Gruppo, i rischi di non conformità, esaminando nel continuo le norme applicabili al Gruppo e valutando
il loro impatto sulle Società del Gruppo;
• stabilisce, in coerenza con i rischi identificati e valutati, gli obiettivi di controllo previsti per le Società che hanno esternalizzato
la funzione sulla Capogruppo e verifica che la pianificazione delle attività di Compliance delle società che non hanno
esternalizzato la funzione sulla Capogruppo garantisca un adeguato presidio dei rischi;
• assicura un’adeguata informativa sugli esiti della propria attività agli Organi Aziendali, segnalando tempestivamente le
principali problematiche di non conformità emerse e gli eventi di particolare rischiosità;
• propone gli interventi organizzativi e procedurali ai processi di Capogruppo e delle Società del Gruppo bancario finalizzati ad
assicurare un adeguato presidio dei rischi di non conformità identificati e ne monitora la realizzazione.
198
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Altre funzioni di controllo
Oltre ai livelli di controllo previsti dalla normativa di Vigilanza, l’ordinamento e le fonti di autoregolamentazione attribuiscono,
poi, ruoli di presidio a specifici strutture/ruoli diversi dalle Funzioni Aziendali di Controllo, le cui attività vanno inquadrate nel
Sistema dei Controlli Interni; in particolare all’interno del Gruppo si individuano:
• l’Organismo di Vigilanza ove istituito ai sensi del D. Lgs. n. 231/2001;
• il Dirigente Preposto alla redazione dei documenti contabili societari (di seguito anche “DP”) istituito in base a quanto
disposto dalla Legge n. 262/2005, che si avvale, per l’espletamento dei propri compiti, del Servizio Financial & Sustainability
Reporting Supervision (di seguito anche “Servizio”). Il Dirigente Preposto e tale Servizio rientrano quindi nel Sistema dei
Controlli Interni del Gruppo.
Dirigente Preposto alla redazione dei documenti contabili societari – Financial & Sustainability Reporting
Supervision
Sulla base di quanto disposto dalla Legge 262/2005 ed ai sensi dell’art. 154-bis del TUF e della Circolare 285 Banca d’Italia, il
Dirigente Preposto alla redazione dei documenti contabili societari è una Funzione di Controllo ed è responsabile del presidio
delle procedure amministrative e contabili per la formazione del bilancio di esercizio, del bilancio consolidato nonché di ogni
altra comunicazione di carattere finanziario. Ai sensi della vigente normativa e dello Statuto, la sua nomina viene deliberata dal
Consiglio di Amministrazione, previo parere del Collegio Sindacale.
Il Dirigente Preposto attesta, unitamente all’Amministratore Delegato, anche la conformità del contenuto del documento
Informativa al pubblico - Pillar 3 - con la documentazione interna, sulla base della normativa esterna di riferimento (art. 431
comma 3, CRR).
A seguito del recepimento della Corporate Sustainability Reporting Supervision (CSRD) nel settembre 2024 (D. Lgs. 6
settembre 2024 n. 125), il Gruppo BPER Banca ha ritenuto, inoltre, opportuno conferire al Dirigente Preposto l’attestazione
della Dichiarazione sulla sostenibilità, in linea con i più elevati standard di trasparenza e conformità in coerenza con gli ESRS
(European Sustainability Reporting Standards).
Il Dirigente Preposto governa il “Modello di Controllo sull’informativa finanziaria e di sostenibilità”, inteso come l’insieme dei
requisiti da rispettare per la corretta gestione ed il controllo del rischio di errori non intenzionali e di frodi nell’informativa
finanziaria, nonché dei fattori di rischio connessi alla predisposizione dell’informativa di sostenibilità (ESG).
Il Dirigente Preposto della Capogruppo si avvale, per lo svolgimento della propria missione e delle responsabilità assegnate:
• del Servizio, che dipende gerarchicamente dal Dirigente Preposto medesimo, correttamente dimensionata rispetto alla
complessità della società e del gruppo, nonché indipendente rispetto alle funzioni deputate alla predisposizione del reporting
economico finanziario e di sostenibilità;
• di un Referente del Dirigente preposto, individuato nelle società in perimetro, che dipende funzionalmente dal Dirigente
Preposto.
Infine, laddove siano presenti società del Gruppo diverse dalla Capogruppo ma configurate come “Emittenti quotati aventi
l’Italia come stato membro di origine”, le stesse nominano un Dirigente Preposto, in conformità alla normativa, che dipende
funzionalmente dal Dirigente Preposto della Capogruppo.
Il Modello di controllo dell’informativa finanziaria e di sostenibilità, nel suo ultimo aggiornamento approvato nella seduta del 28
novembre 2024 del Consiglio di Amministrazione della Capogruppo BPER Banca, è rappresentato da un corpus normativo così
composto:
• Policy di Gruppo per il governo del rischio di errori non intenzionali e di frodi dell’informativa finanziaria (fonte normativa di
alto livello);
• Regolamento del Dirigente Preposto e del Servizio Financial & Sustainability Reporting Supervision» (fonte normativa di alto
livello);
• Nota metodologica relativa al macroprocesso Gestione del rischio di errori non intenzionali e frodi nell’informativa finanziaria
(fonte atipica di alto livello).
Ai sensi della Circolare 285 Banca d’Italia
44
ed a fronte dell’aggiornamento della Policy di Gruppo Sistema dei Controlli Interni e della
Relazione sul governo societario e gli assetti proprietari, il Servizio Financial & Sustainability Reporting Supervision è stato incluso
nel novero delle Funzioni di Controllo ed è responsabile di definire, rafforzare ed aggiornare il «Modello di Controllo sull’Informativa
Finanziaria e di sostenibilità» da applicare alla Capogruppo e, con riferimento alle procedure per la predisposizione del bilancio
consolidato economico – finanziario e di sostenibilità, alle Banche e Società in entrambi i perimetri.
44 Fonte: «Circolare 285 – Parte I, Titolo IV, Capitolo III, Sezione I, Paragrafo 3 definizioni» – «Funzioni di controllo: l’insieme delle funzioni
che per disposizione legislativa, regolamentare, statutaria, o di autoregolamentazione hanno compiti di controllo».
199
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Per ulteriori informazioni in merito alle principali caratteristiche del sistema di gestione dei rischi e di controllo interno esistenti
in relazione al processo di informativa finanziaria, si rimanda alla Relazione sul Governo Societario e gli Assetti Proprietari relativa
all’esercizio 2023 redatta ai sensi dell’art. 123-bis del Testo Unico della Finanza (TUF).
Organismo di Vigilanza ai sensi del D. Lgs. 231/01
La Capogruppo, in ottemperanza agli artt. 6 e 7 del D. Lgs. n. 231/01, ha adottato un proprio Modello di Organizzazione e Gestione
(MOG) al fine di prevenire la commissione e/o la tentata commissione delle fattispecie di reato previste da tale Decreto. Quindi,
in conformità alla citata normativa, la Capogruppo ha costituto il proprio Organismo di Vigilanza, con il compito di vigilare sul
funzionamento, sull’osservanza e sull’aggiornamento del MOG da parte della Società.
Gli ambiti principali delle attività sono:
• vigilanza sul funzionamento del Modello: nell’ambito di tutta la realtà aziendale, accerta che siano identificati, mappati e
monitorati i rischi di commissione dei reati rilevanti ai sensi D. Lgs. 231/01; nell’ambito delle aree di rischio e dei processi
sensibili identificati, rileva l’adeguatezza dei protocolli adottati per la prevenzione e repressione di comportamenti illeciti e
ne sollecita l’istituzione o la modifica in caso di carenza, inadeguatezza ovvero di modifiche nell’organizzazione interna e/o
nelle attività aziendali;
• vigilanza sull’osservanza del Modello: nell’ambito delle aree di rischio e dei processi sensibili identificati, rileva l’osservanza dei
protocolli adottati per la prevenzione e repressione di comportamenti illeciti; verifica l’efficacia delle modifiche organizzative/
gestionali a seguito dell’aggiornamento del Modello; promuove attività formative, iniziative di comunicazione e diffusione del
Modello e del Codice Etico; riceve segnalazioni e comunica le violazioni del MOG e del Codice Etico agli Organi competenti;
• vigilanza sull’aggiornamento del Modello: formula osservazioni richiedendo l’adeguamento del Modello al Consiglio di
Amministrazione o, in casi di particolare urgenza, all’Amministratore Delegato in presenza di evoluzioni della disciplina in
materia di responsabilità amministrativa degli enti ex D. Lgs. 231/01, di modifiche dell’organizzazione interna e/o dell’attività
aziendale, di riscontrate significative carenze/violazioni del Modello;
• esprimere le proprie considerazioni sull’attuazione del cd. “action Plan 231” predisposto dalla Funzione Compliance e, ove
ravvisi elementi di inadeguatezza e/o necessità di approfondimento delle misure in corso di adozione/adottate rispetto agli
obiettivi di mitigazione dei rischi, indirizza le proprie osservazioni ai Process Owner di riferimento, con il supporto della
competente Funzione di Compliance, o comunicando direttamente con gli stessi.
Il compito di vigilare sull’osservanza e sul funzionamento del Modello è svolto dall’Organismo attraverso l’attivazione e
l’esecuzione di periodiche attività ispettive, da attuarsi anche senza preavviso.
L’Organismo riferisce semestralmente al Consiglio di Amministrazione ed al Collegio sindacale in merito alle attività di verifica
e di controllo compiute ed alle eventuali lacune del Modello individuate, formulando, ove necessario, le conseguenti richieste/
proposte di coerenti azioni correttive.
L’Organismo di Vigilanza di Capogruppo svolge altresì un’attività di coordinamento degli Organismi di Vigilanza delle Società che
rientrano nel perimetro dei destinatari delle Direttive di Gruppo in materia di D. Lgs. 231/01 (Banco di Sardegna, Bibanca, Banca
Cesare Ponti, BPER Real Estate, BPER Factor, Sardaleasing e Finitalia) e monitora il recepimento di tali Direttive da parte di tali
Società, pur con i necessari adeguamenti volti alla valorizzazione della responsabilità e delle peculiarità che contraddistinguono
le singole Società del Gruppo.
Sezione 1 – Rischio di credito
Informazioni di natura qualitativa
La struttura organizzativa di cui si è dotato il Gruppo BPER Banca prevede che il processo di controllo del rischio di credito
sia accentrato presso la Capogruppo; conseguentemente, le informazioni qualitative che si riportano di seguito possono
correttamente rappresentare anche la situazione a livello individuale di BPER Banca.
1. Aspetti generali
Nel corso del 2024 l’economia italiana ha seguito un trend di progressivo rallentamento con una crescita del prodotto di
modesta entità. La debolezza del ciclo economico si manifesta in modo esplicito nel contributo negativo degli investimenti
e delle esportazioni, che risentono della bassa crescita delle economie europee, delle perduranti tensioni geopolitiche e delle
incertezze del contesto internazionale.
L’esposizione alla riduzione della domanda estera è risultata particolarmente marcata nel corso dei vari trimestri per effetto
della stretta interdipendenza con il mercato tedesco, segnato da un periodo di particolare fragilità macroeconomica.
Le ripercussioni del calo delle vendite oltre frontiera sono visibili anche nella riduzione della produzione industriale che
penalizza in modo diffuso le diverse specializzazioni manifatturiere; per contro il comparto dei servizi esprime un’espansione
dell’attività.
200
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
La spesa delle famiglie mostra elementi di recupero, per effetto dell’aumento del potere d’acquisto, alimentato prevalentemente
dal rientro della dinamica inflattiva e dal progressivo calo dei tassi di interesse che libera liquidità nei bilanci familiari.
L’inflazione è infatti gradualmente ritornata su livelli contenuti: in media nel 2024 i prezzi al consumo registrano una crescita
dell’1%, in netto calo rispetto al 5,7% del 2023 per l’effetto prevalente della riduzione della componente energetica; anche i
prezzi dei beni alimentari sono risultati in decisa contrazione portando la variazione media annua al +2,4%
45
.
Per quanto riguarda il mercato del lavoro, il ciclo espansivo è proseguito fino agli ultimi mesi del 2024 quando il tasso di
occupazione si stabilizza al 62,4%
46
.
In ottica prospettica, se da un lato si continuerà a beneficiare del recupero del potere d’acquisto dei consumatori, dell’effetto
positivo dell’applicazione del PNRR e di un atteso miglioramento delle economie internazionali, dall’altro continueranno
a manifestarsi gli effetti del ridimensionamento degli incentivi legati al settore edilizio e della debolezza degli investimenti,
nonché dei rischi esogeni riconducibili ai difficili equilibri internazionali.
Sulla base dell’andamento dei fondamentali e delle caratteristiche del contesto macroeconomico, per il 2025 viene prevista una
crescita del PIL pari allo 0,8%, mentre per il 2026 si prevede una maggiore espansione del prodotto che dovrebbe aumentare
dell’1,1%
47
, legata alle ipotesi di tassi di interesse lievemente più contenuti e di un recupero delle economie internazionali che
daranno maggiore slancio alle esportazioni.
Nonostante la graduale riduzione dei tassi di interesse da parte della Banca Centrale Europea, i prestiti bancari hanno
continuato a contrarsi, soprattutto quelli dedicati alle società non finanziarie, come effetto di una ridotta domanda di credito
per investimenti.
I tassi di deterioramento degli attivi bancari si mantengono su livelli contenuti. La quota di finanziamenti in bonis per i quali le
banche hanno rilevato un significativo aumento del rischio di credito rimane limitata.
2. Politiche di gestione del rischio di credito
Sulla scorta di un quadro economico complessivo di bassa crescita e dell’incertezza derivante dai fattori di instabilità geopolitica
alimentati dal perdurante conflitto bellico Russia-Ucraina, dalla crisi israelo-palestinese, e dalla contrazione dell’economia
tedesca, il Gruppo BPER Banca ha confermato nel corso del 2024, gli interventi mirati ai segmenti più esposti alle dinamiche
di mercato, volti ad una migliore calibrazione delle linee guida settoriali di politica creditizia, e quindi dei propri target di
asset allocation con l’obiettivo di sostenere il sistema e la sua resilienza.Sono state confermate, inoltre, le indicazioni volte a
promuovere il ricorso a finanziamenti “green” e per “l’innovazione tecnologica”, data la trasversalità ai settori economici e alla
possibilità di garantire una maggior competitività delle imprese beneficiarie. Più nello specifico, a giugno 2024 il Gruppo ha
aggiornato la propria “Policy ESG in materia di concessione del credito”, che esplicita i principi adottati dal Gruppo in sede di
valutazione creditizia. Tale documento
48
indica infatti:
• i criteri generali di limitazione ed esclusione in termini di finanziabilità a livello di controparte e/o di progetto, in coerenza con
la “Policy in materia di ESG” del Gruppo BPER e con gli impegni assunti su base volontaria (Net-Zero Banking Alliance, PRB);
• i criteri di dettaglio applicabili a controparti appartenenti a singoli settori a elevato impatto sotto il profilo ESG;
• le strategie di supporto alla transizione e al crescente “allineamento” delle controparti ai principi della Tassonomia UE, anche
per il tramite di prodotti o servizi dedicati (build out).
La politica di gestione del credito del Gruppo BPER Banca, prevedendo la definizione di una strategia creditizia micro-fondata a
livello di controparte, continua a perseguire finalità di selezione attenta delle controparti affidate attraverso un’analisi del loro
merito creditizio, anche con l’utilizzo di strumenti ormai consolidati quali il sistema interno di rating, pur tenendo presenti gli
obiettivi di natura commerciale e di sostegno al territorio anche in ottica ESG.
In considerazione degli obiettivi strategici perseguiti e dell’operatività che contraddistingue il Gruppo, la generale gestione dei
rischi in oggetto è stata caratterizzata da una moderata propensione al rischio, che trova espressione:
• nella valutazione attuale e prospettica del merito creditizio delle controparti;
• nella diversificazione del portafoglio, limitando la concentrazione delle esposizioni su singole controparti e su singoli settori
di attività economica;
• integrando, nella definizione delle strategie creditizie e nelle valutazioni prospettiche delle controparti, anche fattori
specificamente attinenti al rischio di transizione e al rischio fisico cui sono esposte.
45 Istat, Indice nazionale dei prezzi al consumo
46 Istat, dato riferito a Ottobre e Novembre 2024
47 Banca d’Italia, L’economia italiana in breve, Gennaio 25
48 Per maggiori informazioni sulla “Policy ESG in materia di concessione del credito” adottata dal Gruppo, si rimanda all’informativa disponibile sul sito internet:
https://group.bper.it/
201
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
2.1 Aspetti organizzativi
Il modello di gestione del rischio di credito del Gruppo si pone i seguenti obiettivi:
• recepire le indicazioni dell’Autorità di Vigilanza e, al tempo stesso, tener conto delle specificità operative del Gruppo;
• assicurare un’adeguata gestione del rischio di credito a livello di singola banca/società ed a livello di Gruppo.
Il raggiungimento di tali obiettivi è realizzato attraverso la separazione delle responsabilità e dei ruoli tra gli organi con funzioni
di gestione del rischio di credito e quelli con funzioni di controllo.
La gestione ed il controllo dell’esposizione al rischio di credito risultano fondate sui seguenti elementi:
• indipendenza della funzione preposta alla misurazione del rischio di credito rispetto alle funzioni di business;
• chiarezza nella definizione dei poteri delegati e della conseguente struttura dei limiti imposti dal Consiglio di Amministrazione
della Capogruppo;
• coordinamento dei processi di gestione del rischio di credito da parte della Capogruppo, pur in presenza di una gestione
autonoma del rischio di credito a livello di singola società;
• coerenza dei modelli di misurazione utilizzati a livello di Gruppo in linea con le best practice internazionali;
• trasparenza nelle metodologie e nei criteri di misurazione utilizzati per agevolare la comprensione delle misure di rischio
adottate;
• produzione di Stress Test periodici che, sulla base di scenari di shock endogeni ed esogeni, forniscono indicatori di rischio
deterministici e/o probabilistici.
2.2 Sistemi di gestione, misurazione e controllo
La gestione del rischio avviene attraverso un sistema di metodologie ed approcci finalizzati alla misurazione e/o valutazione
continuativa del risultato stesso, allo scopo di indirizzare le azioni gestionali e quantificare la dotazione patrimoniale di cui il
Gruppo deve disporre per fronteggiare i rischi assunti. La singola banca/società del Gruppo analizza il rischio di credito e le sue
componenti, identificando la rischiosità associata al portafoglio creditizio avvalendosi di opportune metodologie di misurazione.
In particolare, è utilizzata una molteplicità di strumenti di misurazione e controllo del rischio di credito, sia relativamente al
portafoglio performing che a quello non-performing.
Nell’ambito delle proprie politiche di gestione dei crediti verso la clientela, il Gruppo ha adottato regole e processi di
monitoraggio dei rapporti, che hanno comportato, tra l’altro, un’articolata attività di classificazione degli stessi in categorie di
rischio omogenee. In particolare, sulla base di sistemi di “Rating” e di “Early Warning” il Gruppo ha identificato, nell’ambito dei
“Crediti verso clientela” valutati al costo ammortizzato non deteriorati, quelli a maggiore rischio.
I modelli di rating sviluppati dalla Capogruppo per il calcolo della PD (Probability of Default è la probabilità che si verifichi il
default della controparte affidata) presentano caratteristiche peculiari secondo il segmento di rischio di appartenenza della
controparte, l’esposizione oggetto di valutazione e della fase del processo del credito in corrispondenza del quale sono applicati
(prima erogazione o monitoraggio). Le classificazioni sono rappresentate da n. 13
49
classi di merito differenziate per segmento
modello. Tutti i sistemi definiti dalla Capogruppo presentano alcune caratteristiche comuni:
• il rating è determinato secondo un approccio per controparte;
• i modelli di rating sono realizzati avendo a riferimento il portafoglio crediti del Gruppo BPER Banca (il rating è infatti unico per
ogni controparte, anche se condivisa tra più Banche e Società del Gruppo);
• i modelli elaborano informazioni sociodemografiche, andamentali interne e di sistema (queste ultime ricavate in particolare
dal flusso di ritorno della Centrale Rischi) e per le imprese anche informazioni di natura finanziaria;
• i modelli PMI Corporate, PMI Immobiliari-pluriennali, Holding, Società Finanziarie e Large Corporate integrano la componente
statistica con una componente qualitativa. Il processo di attribuzione del rating per tali segmenti prevede, in caso di controparti
definite sopra soglia
50
e per tutte le Società Finanziarie, l’attribuzione esperta tramite un’apposita struttura centrale operante
a livello di Gruppo. É inoltre prevista per le controparti PMI Corporate, PMI Immobiliari-Pluriennali, Large Corporate e Holding
sottosoglia la possibilità, da parte del gestore, di attivare un override, ossia di richiedere una deroga al rating quantitativo sulla
base di informazioni certe e documentate non elaborate dal modello. In particolari casistiche l’override può essere richiesto
anche per le controparti Newco (società neo costituite). La richiesta di deroga è valutata da una struttura centrale che opera
a livello di Gruppo;
• per i segmenti Large Corporate, Holding, Società Finanziarie, PMI Corporate e PMI Immobiliari-Pluriennali, ad integrazione
del modello che valuta la singola controparte, è presente un’ulteriore componente che tiene in considerazione l’eventuale
appartenenza ad un gruppo aziendale consolidato;
• la calibrazione della “Probabilità di Default” è basata sugli stati anomali regolamentari che includono anche i past due;
• le serie storiche utilizzate per lo sviluppo e la calibrazione dei modelli coprono un ampio orizzonte temporale, in linea con i
requisiti previsti dalla normativa vigente;
49 Ad eccezione dei modelli Large Corporate e Holding che prevedono 9 classi.
50 Soglia definita in base al fatturato, struttura di bilancio e status di capogruppo consolidante.
202
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
• il rating è revisionato almeno una volta all’anno; è tuttavia definito un processo di monitoraggio di ogni rating in portafoglio
che ne innesca il decadimento laddove si dimostrasse non più rappresentativo dell’effettivo profilo di rischio della controparte
e qualora si ravvisassero segnali di deterioramento della qualità creditizia;
• è previsto un modello di calcolo del rating per le controparti garanti persone fisiche, finalizzato alla quantificazione e alla
misurazione del rischio di credito attribuibile alle controparti Privati che forniscono garanzie di natura personale alla clientela
affidata dal Gruppo BPER Banca.
La stima della LGD (Loss Given Default è il tasso di perdita attesa al verificarsi del default della controparte affidata, differenziata
per tipologia di esposizione della controparte stessa) si basa su informazioni relative alla controparte medesima (segmento, area
geografica, stato amministrativo interno), al prodotto (forma tecnica, fascia di esposizione) e alle garanzie (presenza, tipologia e
grado di copertura). Nelle stime di LGD sono inclusi gli effetti derivanti dalla fase recessiva del ciclo economico (downturn LGD).
La policy di Gruppo per il governo del rischio di credito, oltre a indicare i principi di governo, assunzione e gestione del rischio di
credito, definisce la propensione al rischio di credito. A tale scopo la policy prevede un sistema di limiti di esposizione al rischio
di credito stabilendone le relative soglie di sorveglianza da sottoporre a periodico monitoraggio. Il documento, inoltre, descrive
i principi per la determinazione degli accantonamenti analitici e collettivi su crediti e per la classificazione degli stati.
Al fine di gestire il rischio di credito, il Gruppo ha evoluto il proprio sistema dei limiti di affidamento volto a regolamentare il
processo di erogazione ed ha sviluppato un modello di poteri di delibera nel quale sono considerati la rischiosità del cliente e/o
dell’operazione, coerentemente con i modelli di valutazione del rischio. Il modello è strutturato al fine di garantire il rispetto
del principio secondo cui l’identificazione dell’Organo deliberante è commisurata alla rischiosità dell’operazione e prevede che
la fissazione dei limiti decisionali sia stabilita sulla base di uno o più elementi caratterizzanti il rischio della controparte e
dell’operazione (in particolare rating della controparte, perdita attesa, ammontare dell’affidamento).
Le misure di rischio del sistema di rating interno sono utilizzate in ambito di reporting direzionale; in particolare:
• con periodicità trimestrale è elaborato il reporting direzionale sul rischio di credito, le cui evidenze sono comprese nel report
sui rischi trimestrale, destinato all’Alta Direzione e agli Organi Aziendali della Capogruppo e delle Banche e Società del
Gruppo, discusso nell’ambito del Comitato Rischi e, a cura del Chief Risk Officer, sottoposto all’esame del Comitato Controllo
e Rischi e del Consiglio di Amministrazione della Capogruppo;
• con periodicità mensile, è predisposto un report di sintesi comprendente anche il monitoraggio sulle soglie di sorveglianza
definite per il rischio di credito;
• è disponibile uno strumento di reporting alla rete, caratterizzato da varie viste del portafoglio crediti, con diversi livelli di
aggregazione (filiale, Direzione Regionale, Direzione Generale, Banca/Società, Gruppo) e coni di visibilità gerarchici.
Le metodologie avanzate (AIRB), basate sui rating interni, sono da tempo utilizzate nell’ambito del processo di definizione
dell’adeguatezza patrimoniale (ICAAP). Più precisamente, il Gruppo BPER Banca ha adottato le metodologie avanzate (AIRB)
a partire dalle Segnalazioni di Vigilanza di giugno 2016 in riferimento alle Banche rientranti nel perimetro di prima validazione
(BPER Banca, Banco di Sardegna e BiBanca), successivamente esteso alla Cassa di Risparmio di BRA
51
a partire dalle Segnalazioni
di Vigilanza di marzo 2019.
A partire dalle Segnalazioni di Vigilanza al 31 dicembre 2021, a seguito dell’invio nel mese di ottobre 2021 all’Autorità di Vigilanza
della notifica ex-ante, l’utilizzo dei modelli interni del Gruppo per il calcolo dei requisiti patrimoniali rischio di credito è stato
esteso alle esposizioni creditizie acquisite tramite i rami d’azienda rivenienti da Intesa Sanpaolo.
Inoltre, a seguito della Final decision dell’ultima Internal Model Investigation ricevuta in data 16 febbraio 2023 e successiva
Follow Up letter da parte di BCE, a partire dalle Segnalazioni di Vigilanza al 31 marzo 2023 il calcolo dei requisiti patrimoniali
rischio di credito è stato esteso alle esposizioni creditizie ex-Cassa di Risparmio di Saluzzo ed ex-UBI Banca e a partire dalle
Segnalazioni di Vigilanza al 30 giugno 2023 alle esposizioni ex-Unipol Banca.
Le classi di attività sottoposte a metodologie AIRB sono le seguenti:
• “Esposizioni al dettaglio”;
• “Esposizioni verso imprese”.
51 Successivamente incorporata in BPER Banca a luglio 2020.
203
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Per le altre Società/Banche del Gruppo e classi di attività, per le quali è stato richiesto il Permanent Partial Use (PPU) o che
rientrano nel piano di Roll-Out, il Gruppo BPER ha mantenuto l’utilizzo dell’approccio standard continuando ad avvalersi dei
rating esterni forniti dalle ECAI riconosciute dall’Autorità di Vigilanza. In particolare, sono stati utilizzati:
• Rating Cerved, Fitch, Moody’s e Standard & Poor’s per le “Esposizioni verso imprese”;
• Rating Fitch, Moody’s e Standard & Poor’s per le “Esposizioni verso intermediari vigilati” e “Obbligazioni bancarie garantite”;
• Rating Scope Ratings AG per le “Esposizioni verso Amministrazioni centrali e Banche centrali”;
• Rating Fitch per gli strumenti finanziari a garanzia;
• Rating Standard & Poor’s per le “Esposizioni verso la cartolarizzazione”.
Attraverso l’implementazione della regola del “second best rating”, in ottemperanza a quanto sancito dalla normativa CRR Art.
138 (d)(e)(f), laddove siano presenti due valutazioni dello stesso cliente, viene adottata quella più prudenziale, nel caso di tre
valutazioni quella intermedia, qualora presenti tutte le valutazioni, la seconda migliore. Inoltre, in linea con quanto esplicitato
dalla normativa CRR all’Art. 444 (d) in merito all’associazione del rating esterno di ciascuna ECAI alle ponderazioni del rischio
corrispondenti alle classi di merito di credito previste dalla regolamentazione CRR stessa, si conferma che il Gruppo BPER Banca
rispetta l’associazione pubblicata da EBA.
2.3 Metodi di misurazione delle perdite attese
Il modello di calcolo dell’Expected Credit Loss (ECL) per la determinazione delle perdite attese è basato sull’utilizzo dei parametri
di rischio stimati a fini regolamentari, le cui principali caratteristiche sono descritte nei precedenti paragrafi, opportunamente
modificati in modo da garantirne la piena coerenza con le prescrizioni normative IFRS 9. Per l’informativa sui modelli d’impairment
e sui relativi parametri di rischio si fa rimando a quanto descritto nella parte A della Nota integrativa del Bilancio consolidato al
31 dicembre 2024, se non diversamente specificato nella presente Parte A di Nota Integrativa.
Aggiornamento scenari macro-economici e sensitivity ECL
Come già evidenziato in Parte A.1, Sezione 5 ed in Parte A.2 della presente Nota integrativa il Gruppo BPER Banca utilizza, ai fini
dello sviluppo di modelli d’impairment di tipo “forward-looking”, tre scenari macroeconomici che risultano coerenti con gli altri
ambiti aziendali in cui è richiesto il ricorso ad analoghe previsioni, sia in ambito di pianificazione (comprese le attività di politica
creditizia), sia in ambito risk management.
L’orizzonte temporale di previsione macroeconomica è di 3 anni per ognuno dei 3 scenari utilizzati:
• Scenario Adverse (declinato ulteriormente nello “Scenario Avverso estremo”);
• Scenario Baseline;
• Scenario Best.
Gli scenari vengono elaborati in outsourcing da una primaria Società che svolge ricerche economiche e fornisce al Gruppo
BPER Banca previsioni a breve e medio termine sull’economia italiana e internazionale e a lungo termine sull’economia italiana,
successivamente personalizzati secondo le linee guida dell’Ufficio Studi, Ricerche e Innovazione di BPER Banca.
Gli scenari macroeconomici impiegati dalla Banca per la stima dell’ECL multi-scenario al 31 dicembre 2024 si distinguono da
quelli impiegati nell’ambito della chiusura di bilancio al 31 dicembre 2023 in virtù di un miglioramento del contesto, sebbene
siano presenti alcuni elementi di incertezza.
Tra i principali fattori:
• l’economia mondiale nel corso degli ultimi mesi ha continuato a mostrare una crescita moderata ma stabile, sostenuta dal calo
dell’inflazione e da condizioni del mercato del lavoro ancora solide in molti paesi;
• il rischio geopolitico mondiale rimane elevato, per il duplice fronte di guerra in Ucraina e Medio Oriente;
• nell’Eurozona, nel corso del terzo trimestre del 2024 l’economia è risultata in accelerazione a tassi contenuti. Il processo
deflazionistico continua riflettendo la prevista riduzione dei prezzi dell’energia e offrendo alla BCE il sostegno per continuare
con l’allentamento monetario;
• a dicembre 2024 nello scenario base si stimava un’accelerazione media annua del PIL italiano dell’1% medio nel periodo
2025-2027, considerando i seguenti elementi supportivi: effetto economico ritardato del Superbonus, inflazione stabile, forza
del mercato del lavoro, condizioni finanziarie più favorevoli nel credito, aumento dei consumi delle famiglie e i benefici delle
misure del PNRR per gli investimenti fissi lordi.
204
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Scenari impiegati per la determinazione dell’ECL multi-scenario relativamente al bilancio al 31 dicembre 2024
Starting
point
BASELINE AVVERSO ESTREMO
2024 2025 2026 2027 2025 2026 2027
Petrolio brent: $ per barile liv 85 81 82 82 97 103 105
Indice azionario Italia var % 19,9 9,6 6,0 3,0 -12,9 -3,4 2,5
PIL Italia var % 0,7 1,0 1,0 0,9 -2,5 -0,7 0,0
Spesa pubblica var % -1,4 -0,7 -0,3 -0,4 1,3 0,5 0,3
Investimenti in macchinari e mezzi di trasporto var % 0,9 4,2 4,2 2,9 -7,5 -3,2 -1,8
Esportazioni di beni e servizi var % 0,7 2,0 2,9 3,1 -1,4 0,1 1,4
Produzione industriale var % -3,0 0,8 2,5 1,6 -6,5 -0,1 2,1
Spread BTP-Bund 10Y liv % 1,4 1,6 1,5 1,3 3,1 2,9 2,8
Tasso di interesse BTP 10Y liv % 3,8 3,9 4,0 4,2 5,1 5,0 5,2
Indice dei prezzi degli immobili commerciali var % 1,4 1,7 1,4 1,7 -4,1 -1,6 -0,6
Indice dei prezzi delle abitazioni residenziali var % 2,0 2,0 1,9 2,1 -3,4 -1,5 -0,9
Scenari impiegati per la determinazione dell’ECL multi-scenario relativamente al bilancio al 31 dicembre
2023
Starting
point
BASELINE AVVERSO ESTREMO
2023 2024 2025 2026 2024 2025 2026
Petrolio brent: $ per barile liv 85 95 91 91 121 105 100
Indice azionario Italia var % 17,4 9,8 10,3 6,1 -18,1 3,4 5,2
PIL Italia var % 0,8 0,7 0,7 0,7 -1,3 0,2 0,0
Spesa pubblica var % 1,1 2,5 0,1 -0,2 4,4 -0,2 -0,5
Investimenti in macchinari e mezzi di trasporto var % 4,6 3,0 4,6 2,6 -6,2 0,6 0,3
Esportazioni di beni e servizi var % 0,3 1,8 2,4 2,5 -1,2 -0,8 0,2
Produzione industriale var % -2,1 1,4 1,0 1,0 -1,2 0,6 1,2
Spread BTP-Bund 10Y liv % 1,8 1,7 1,7 1,7 3,2 3,3 2,7
Tasso di interesse BTP 10Y liv % 4,3 4,6 5,0 5,1 6,0 6,3 6,0
Indice dei prezzi degli immobili commerciali var % 1,1 1,2 1,7 1,4 0,5 2,0 0,4
Indice dei prezzi delle abitazioni residenziali var % 0,9 1,1 1,8 2,0 0,2 0,6 -0,4
Dal confronto degli indicatori considerati alle due date, emerge:
• una previsione relativa alla produzione di beni e servizi (PIL ITALIA) rivista al rialzo a dicembre 2024 rispetto alla previsione
di dicembre 2023;
• dei segnali di ribasso sul prezzo di alcune commodity, tra cui il petrolio, rispetto alla previsione di dicembre 2023, commodities
che continuano ad essere esposte ad elevata volatilità;
• un calo dello spread BTP-Bund 10y, con stime in ribasso sul triennio di previsione rispetto a quanto ipotizzato a dicembre 2023;
• una diminuzione della spesa pubblica rispetto alla previsione di dicembre 2023.
Si propone di seguito la sensitivity dell’ECL al variare della probabilità di accadimento attribuita a ciascuno degli scenari
(multipli) considerati dal modello adottato dal Gruppo BPER Banca, “ordinariamente” applicato dal Gruppo BPER Banca, senza
tener conto degli overlay identificati a fronte delle incertezze del contesto macroeconomico (c.d.: “post-model adjustments”). Al
31 dicembre 2024 la sensitivity rilevata dall’ECL, al variare della probabilità d’accadimento attribuita allo scenario favorevole e
avverso (estremo) rispetto allo scenario base, è compresa nel range -2,68 %/+26,91%. Considerando l’ammontare complessivo
dell’ECL di bilancio alla data, includendo anche l’effetto degli overlay applicati, si conferma che esso risulta superiore del 3,44%
al 31 dicembre 2024, rispetto a quanto risultante dalla ponderazione al 100% dello scenario avverso (estremo).
205
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
2.4 Tecniche di mitigazione del rischio di credito
Le tecniche di mitigazione sono uno strumento importante per ridurre o trasferire parte del rischio di credito associato al
portafoglio di esposizione. In linea con la contenuta propensione al rischio, che ne caratterizza l’operatività, il Gruppo persegue
la mitigazione del rischio di credito riservando particolare attenzione al processo di raccolta e gestione delle garanzie, siano esse
reali o personali. A tal fine, il Gruppo ha predisposto idonee procedure informatiche ed organizzative per la gestione, nel rispetto
dei requisiti prudenziali di vigilanza, delle garanzie reali immobiliari e finanziarie, e idonea normativa interna per la gestione del
ciclo di vita delle altre garanzie reali materiali.
Le garanzie reali maggiormente utilizzate dal Gruppo sono rappresentate dalle ipoteche su beni immobili residenziali e non
residenziali, acquisite principalmente nell’ambito del comparto Retail e, in forma minore, nel comparto Corporate, oltre ai pegni
su titoli, crediti e contanti. Già da qualche anno, il Gruppo si è dotato di una procedura interna in grado di raccogliere, in
forma strutturata, le informazioni relative tanto al patrimonio immobiliare dei soggetti coinvolti nella pratica di fido, quanto
agli immobili in garanzia. Il valore degli immobili, a garanzia sia di posizioni performing che di posizioni non performing,
viene periodicamente rivalutato ed aggiornato sia con nuove perizie sia con rivalutazioni indicizzate sulla base dei database
statistici di un primario operatore del settore con l’utilizzo di una procedura dedicata che verifica mensilmente la necessità di
una nuova perizia o di una rivalutazione indicizzata, nel rispetto delle Linee guida per le banche sui crediti deteriorati (NPL)
e del Regolamento (UE) n. 575/2013 (e successivi aggiornamenti). A presidio di questo processo è stata istituita una specifica
funzione operativa, a supporto dell’intero Gruppo bancario, che svolge il monitoraggio, in continuo, del valore a garanzia delle
esposizioni, come previsto dalla normativa vigente. Il Gruppo si è inoltre dotato di un nuovo sistema di gestione delle perizie
che indirizza in modo automatico le richieste ai provider secondo le regole coerenti con la normativa di riferimento. Lo stesso
applicativo monitora lo stato delle perizie in corso e funge da archivio storico che conserva le precedenti valutazioni in formato
digitale con tutti i documenti a corredo.
Analogamente, anche le garanzie reali rappresentate da strumenti finanziari sono gestite all’interno di una procedura che
aggiorna il fair value sulla base dell’andamento dei prezzi di mercato.
Con riferimento alle garanzie personali, le tipologie maggiormente utilizzate sono rappresentate dalle “fideiussioni specifiche” e
dalle “fideiussioni omnibus limitate”, rilasciate prevalentemente dall’imprenditore a favore della propria impresa e dalla società
capogruppo del gruppo economico a favore delle proprie controllate sotto forma di lettere di patronage vincolanti. Assume un
certo rilievo anche il fenomeno delle garanzie fideiussorie rilasciate dai molteplici consorzi di garanzia a favore delle proprie
aziende associate oltre alle altre garanzie rilasciate da Enti Terzi quali SACE, MCC (Fondo di Garanzia per le PMI, incrementate
particolarmente nel periodo della crisi innescata dalla pandemia Covid 19), FEI (Fondo Europeo Investimenti), CONSAP (Fondo
di Garanzia 1° casa), BEI (Life for Energy), ISMEA, anch’esse soggette a periodico monitoraggio.
3 Esposizioni creditizie deteriorate
3.1 Strategie e politiche di gestione
La gestione del portafoglio Problematico Performing e Non Performing, si fonda sulla classificazione delle attività finanziarie
all’interno delle categorie di rischio previste dalla normativa di Vigilanza, in base al profilo di rischio rilevato. L’attribuzione di
una posizione ad una di tali classificazioni è effettuata sia in maniera automatica sia analitica. Entrambe le modalità risultano
disciplinate nella normativa interna di Gruppo, che declina le linee guida d’intercettamento del degrado del merito creditizio e di
attribuzione dello stato amministrativo più coerente. Le classificazioni delle posizioni tra le partite problematiche, quando non
automatiche, avvengono sulla base di valutazioni dei gestori, effettuate nell’ambito dell’attività di monitoraggio andamentale
svolto in via continuativa dalla filiera del credito. Gli strumenti di Early Warning a disposizione rilevano, con tempestività, i
segnali di deterioramento dei rapporti potenzialmente a rischio, consentendo l’analisi del merito di credito e l’eventuale
assegnazione alla corretta categoria di rischio.
Di seguito alcuni interventi, tra i principali sviluppati a livello di Gruppo, che si ritiene contribuiscano alla miglior “gestione” del
credito problematico e deteriorato:
• Organizzazione e governance: nel rispetto delle indicazioni di BCE (Guidance to banks on Non Performing Loans) e dell’EBA
(Guidelines on Loan Origination & Monitoring), funzionali al miglior presidio e specializzazione gestionale del comparto
crediti per segmenti e complessità dei prodotti, la Banca ha evoluto il proprio assetto organizzativo prevedendo l’introduzione
di strutture specializzate per tipologia di debitore a completare il progetto evolutivo nella gestione del credito problematico,
transizione ad un modello “lifecycle” che ha visto il superamento della distinzione tra Gestione Proattiva e Credito Anomalo,
abilitando un nuovo processo operativo che garantisce un tempestivo intervento a tutela della qualità del credito (es.
anticipo della gestione degli sconfinamenti, dei default, di presidio e chiusura maggiormente veloce delle cause, etc.). Più
nello specifico, il nuovo modello lifecycle si fonda su ownership, perimetri di lavoro, obiettivi differenziati, specializzato per
cluster di clientela e forma tecnica/ tipologia di operazione (es. filiera credit remediation per gestione anomalie su prodotti
rateali e forme tecniche di “tipo standard”, filiera CIB, filiera restructuring, filiera small ticket, etc.) per favorire una crescente
focalizzazione dell’azione creditizia. In particolare, la Capogruppo:
– ha previsto la presenza di una struttura dedicata all’analisi di portafoglio e supporto gestionale, creata per migliorare in
maniera continuativa la qualità del credito attraverso un costante “supporto e presidio della rete”;
206
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
– ha riscontrato, da inizio 2024, l’entrata in produzione e la revisione della modellistica interna tramite l’introduzione di: (1)
una nuova componente statistica nel motore di EW per l’intercettamento delle controparti che presentano una elevata
probabilità di PD a 30 gg nei mesi successivi e (2) un algoritmo di NBA per fornire un’indicazione di auto-cura sul portafoglio
bonis. Attività presidiata con una struttura dedicata a garanzia della supervisione del portafoglio in monitoraggio segnalato
dal nuovo EW statistico, così da valutare tempestivamente le pratiche con anomalie, su base campionaria, agendo
sull’eventuale prevista classificazione a maggior rischio;
– ha visto adottare, dal gennaio 2024, un nuovo modello operativo/organizzativo che prevede l’esternalizzazione del
recupero dei crediti a sofferenza e la gestione dei crediti ad UTP, di titolarità di BPER Banca e della controllata Banco di
Sardegna, attraverso l’attivazione di una Partnership Strategica con il Gruppo Gardant, realizzata mediante la creazione di
una piattaforma di servicing partecipata al 70% da Gardant Bridge Servicing s.p.a. (già Bridge Servicing s.p.a.), società del
Gruppo Gardant, e al 30% da BPER Banca.
• Processi e procedure agenti sul Credito problematico e deteriorato: i processi di gestione e monitoraggio del credito utilizzano
procedure che negli ultimi anni sono state continuamente aggiornate e migliorate in diversi ambiti, adeguandole alle nuove
esigenze normative (Guidance NPL). Tra le principali aree di intervento, si evidenziano il modello di Early Warning, la Pratica
Elettronica di Gestione – PEG, il Sistema di “collection” esterna che svolge attività di recupero creditizio su posizioni minori,
la prevista separazione dell’attività di «monitoraggio» in capo al presidio organizzativo dedicato all’attività di «gestione» in
capo alle filiere creditizie Going e l’utilizzo dello strumento della “forbearance” in modo più esteso, nonché l’introduzione di
un “sistema di monitoraggio” dell’efficacia delle misure accordate.
• Oltre a quanto sopra descritto, sono in corso di definizione ulteriori interventi di efficientamento e rafforzamento del modello
operativo e dei processi di gestione del credito problematico (performing irregolare e non performing).
• Processi e procedure agenti sulla Concessione: è previsto un impianto deliberativo che consenta di prevenire, già al momento
della concessione, potenziali degradi, attraverso:
– lo sviluppo di politiche creditizie puntuali, caratterizzate da indicazioni di “asset allocation” basate su indicatori di rischio/
rendimento/assorbimento di capitale. In questo modo la qualità del portafoglio “bonis” è migliorata negli anni, spostandone
la concentrazione verso le classi di rating migliori;
– il rafforzamento dell’istruttoria delle pratiche direzionali, prevedendo un set informativo molto più completo, simile alle
operazioni di finanza strutturata, con potenziamento delle funzioni delegate a questo compito;
– un sistema di monitoraggio molto puntuale anche sulla concessione, sui tempi di delibera oltre che sulla qualità del
portafoglio deliberato.
• Sistemi incentivanti: sia sulla rete che sulle filiere centrali/direzionali sono previsti obiettivi di qualità del credito mirati alle
attività delle singole funzioni, in modo che ci sia complementarietà nei risultati e piena coerenza con gli obiettivi del Gruppo.
• Formazione sul credito: allo scopo di rafforzare il presidio sul credito in applicazione della normativa vigente, (Guidance NPL
e Guidelines on the application of the definition of default) sono erogati cicli di formazione segmentati per funzioni, alle
strutture centrali, e con contenuti più generali e indicazioni gestionali strategiche da perseguire, alla rete.
La coerenza della collocazione di una posizione nell’adeguato stato di rischio, rispetto a quanto previsto dai Regolamenti interni
e dalla normativa di Vigilanza, è assicurata anche dalla presenza di controlli di secondo livello che, utilizzando una metodologia
appositamente studiata, verificano, oltre alla correttezza delle classificazioni, la congruità degli accantonamenti, la presenza di
controlli andamentali di primo livello e l’efficacia dei processi di recupero, in modo da assicurare un presidio robusto su tutta la
filiera del credito. Il miglioramento del profilo di rischio delle controparti produce la migrazione verso stati interni meno gravi e
può concludersi fino al ritorno in “bonis” della posizione.
Per quanto attiene al ciclo di gestione delle esposizioni creditizie che presentano iniziali difficoltà e quelle deteriorate, sono
previste macro strategie di recupero interno adottate nel Gruppo, che assumono modalità specifiche in correlazione alla
tipologia di debitore, allo stadio di criticità delle anomalie rilevate e della valutazione dell’intero perimetro delle esposizioni del
debitore e dei soggetti ad esso collegati.
Le principali strategie percorribili sono:
• gestione incasso arretrati/sconfinamenti, anche tramite ricorso all’outsourcing;
• rimodulazione del quadro affidativo e/o garantistico;
• concessione di misure di tolleranza (forbearance);
• rinuncia al credito (con o senza remissione del debito, c.d.: Debt forgiveness);
• cessione dei crediti a terze parti;
• repossession del bene.
Il recupero degli arretrati e la concessione di misure di tolleranza senza remissione – anche parziale – del debito, ove giudicate
percorribili, sono da preferire a strategie alternative quali la rinuncia o la cessione dei crediti e il ricorso a procedure di recupero
crediti e azioni esecutive, e verranno perseguite in via prioritaria.
La delibera della strategia gestionale adeguata prevede un sistema a poteri delegati crescenti, coerenti con i poteri di
classificazione e della stima delle rettifiche di valore, anche con intervento di unità specialistiche competenti nelle varie fasi del
rapporto, e con differenti gradi di accentramento delle competenze decisionali nella gestione del rapporto.
207
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
3.2 Write-off
In linea generale, ed in coerenza con la normativa di riferimento, l’eliminazione del credito dal bilancio è da effettuare allorché:
• non vi sia alcuna prospettiva ragionevole di recupero in conseguenza di fatti di qualsiasi natura che facciano presumere
l’impossibilità per il cliente di far fronte integralmente alle obbligazioni assunte (cosiddetto write-off), ovvero
• si materializzi la certezza della perdita (ad esempio, a fronte di avvenimenti di natura giuridica conclusi ed accertati).
La valutazione e la proposta di cancellazioni, previste esclusivamente per le posizioni classificate ad “Inadempienza Probabile”
e “Sofferenza”, avviene in presenza di definiti eventi e casistiche che rendono palese l’irrecuperabilità del credito. In tali casi
accertata l’irrecuperabilità si procede con tempestività alla cancellazione, nel rispetto e coerenza con le indicazioni fornite
dall’autorità di vigilanza, le linee guida di riferimento e le policy adottate dal Gruppo.
3.3 Attività finanziarie impaired acquisite o originate
Qualora all’atto dell’iscrizione iniziale un’esposizione creditizia iscritta nella voce 30 “Attività finanziarie valutate al fair value
con impatto sulla redditività complessiva” o nella voce 40 “Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato”, risulti essere
deteriorata, la stessa è qualificata quale “Attività finanziarie deteriorate acquisite o originate” (Purchased or Originated Credit
Impaired – POCI).
Le “Attività finanziarie deteriorate acquisite o originate” sono convenzionalmente classificate all’iscrizione iniziale nell’ambito
dello Stage 3.
Qualora, a seguito di un miglioramento del merito creditizio della controparte, le attività risultino “in bonis” le stesse sono
classificate nell’ambito dello Stage 2.
Tali attività non sono mai classificate nell’ambito dello Stage 1 poiché la perdita creditizia attesa deve essere sempre calcolata
considerando un orizzonte temporale pari alla durata residua.
Il Gruppo BPER Banca identifica come “Attività finanziarie deteriorate acquisite o originate”:
• le esposizioni creditizie già deteriorate al momento dell’acquisto, anche nell’ambito di operazioni di aggregazione aziendale;
• le esposizioni creditizie originate in caso di operazioni di ristrutturazione di esposizioni deteriorate che hanno determinato
l’erogazione di nuova finanza, ovvero introdotto modifiche sostanziali alle condizioni originarie contrattuali.
4. Attività finanziarie oggetto di rinegoziazioni commerciali e esposizioni oggetto di
concessioni
Il Gruppo BPER Banca adotta la definizione di “Misura di Forbearance” del Regolamento di esecuzione (UE) n. 227/2015.
Le misure di “forbearance”, o di “tolleranza”, consistono in concessioni nei confronti di un debitore che si trova o è in procinto
di trovarsi in difficoltà a rispettare i propri impegni finanziari (difficoltà finanziaria). Le esposizioni oggetto di misure di
“forbearance” sono identificate come “forborne”.
Per “concessioni” si intendono misure agevolative a favore del cliente riassumibili nelle seguenti categorie:
• “modifiche”, apportate a termini e condizioni di un contratto di credito a causa dell’incapacità del debitore in stato di difficoltà
finanziaria di adempiere agli impegni precedentemente assunti;
• “rifinanziamento” totale o parziale del debito.
Caratteristica intrinseca della “forbearance” è lo stato di difficoltà finanziaria del debitore: essa si fonda sulla valutazione
complessiva del debitore, per la quale il rating è uno degli elementi da considerare. La difficoltà finanziaria è oggettivamente
rilevata quando la controparte è già classificata tra i crediti deteriorati, mentre è presunta in presenza dei segnali di anomalia
creditizia previsti dalla normativa vigente, quali, a titolo esemplificativo e non esaustivo:
• presenza negli ultimi 3 mesi, ovvero il potenziale verificarsi in assenza di concessione di misure agevolative, di rapporti scaduti
e/o sconfinanti da almeno 30 giorni in capo al debitore;
• destinazione totale o parziale di nuova finanza al pagamento di quote di debito su linee in capo al debitore, sulle quali si siano
registrati scaduti e/o sconfinamenti di 30 giorni almeno una volta nei 3 mesi precedenti la concessione.
Il Gruppo adotta alberi decisionali standardizzati e/o soluzioni personalizzate al fine di applicare, sulla base di caratteristiche
di clientela e di tipologie di esposizione, soluzioni di rimodulazione del debito efficienti ed efficaci, che costituiscono una delle
strategie del Gruppo per ridurre le esposizioni “non performing”.
Le misure di concessione si suddividono, a seconda dell’orizzonte temporale su cui si estendono, in:
• misure di concessione di breve termine, ovvero modifiche alle condizioni di rimborso di natura temporanea, volte a fronteggiare
difficoltà finanziarie di breve periodo, ed hanno durata inferiore ai 24 mesi;
• misure di concessione di lungo termine, ovvero modifiche alle condizioni di rimborso mirate a risolvere in via definitiva la
situazione di difficoltà finanziaria del debitore, di durata superiore ai 24 mesi (anche tramite la combinazione con misure di
breve termine).
208
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Non tutte le modifiche contrattuali a favore del cliente (concessioni) originano delle “forborne exposures”, ma soltanto se
vi sono contestualmente anche gli elementi di difficoltà finanziaria. In assenza di questi, le concessioni si configurano come
operazioni con mera finalità commerciale.
Le posizioni “forborne” sono sottoposte ad un periodo di monitoraggio durante il quale la banca verifica l’efficacia e l’efficienza
delle misure concesse, allo scopo di verificare il superamento dello stato di difficoltà finanziaria. Il periodo di osservazione ha
una durata minima di:
• 24 mesi se la controparte è classificata in “bonis” (“probation period”);
• 36 mesi se la controparte è a “default” (12 mesi di “cure period” e 24 di “probation period”).
Appurata la difficoltà finanziaria del debitore, in sede di concessione della misura dovranno essere verificate anche le condizioni
per la classificazione ad Inadempienza Probabile della posizione.
La definizione di esposizione “forborne” risulta essere “trasversale” alle macro categorie di classificazione dei crediti (“bonis”
e “default”), ma nei casi previsti dalla normativa vigente può determinare la classificazione della controparte tra i crediti
deteriorati: a titolo esemplificativo, una controparte avente linee “forborne under probation”, che abbia quindi superato il “cure
period” di 12 mesi e si trovi nel “probation period” successivo alla riclassificazione in “bonis” da “default”, viene classificata
automaticamente a Inadempienza Probabile, in caso di sconfinamento superiore a 30 giorni o di un’ulteriore concessione (“re-
forborne”) sulla linea oggetto di misura di concessione.
209
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Informazioni di natura quantitativa
A. Qualità del credito
A.1 Esposizioni creditizie deteriorate e non deteriorate: consistenze, rettifiche di valore, dinamica e
distribuzione economica
A.1.1 Distribuzione delle attività finanziarie per portafogli di appartenenza e per qualità creditizia (valori di bilancio)
Sofferenze Inadempienze
probabili
Esposizioni
scadute
deteriorate
Esposizioni
scadute non
deteriorate
Altre
esposizioni
non
deteriorate
Totale
1. Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato 99.036 1.061.365 32.072 576.741 102.921.207 104.690.421
2. Attività finanziarie valutate al fair value con
impatto sulla redditività complessiva
- - - - 4.852.065 4.852.065
3. Attività finanziarie designate al fair value - - - - - -
4. Altre attività finanziarie obbligatoriamente valutate
al fair value
- - - - 152.246 152.246
5. Attività finanziarie in corso di dismissione - - - - - -
Totale 31.12.2024 99.036 1.061.365 32.072 576.741 107.925.518 109.694.732
Totale 31.12.2023 138.965 624.521 92.024 635.597 106.002.390 107.493.497
Dettaglio esposizioni oggetto di concessioni (valori di bilancio)
Portafogli/qualità Sofferenze Inadempienze
probabili
Esposizioni
scadute
deteriorate
Esposizioni
scadute non
deteriorate
Esposizioni
non
deteriorate
Totale
1. Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato
- Crediti verso la clientela 15.610 231.657 3 29.365 695.716 972.351
A.1.2 Distribuzione delle attività finanziarie per portafogli di appartenenza e per qualità creditizia (valori lordi e netti)
Portafogli/qualità Deteriorate Non deteriorate Totale
(esposizione
netta)
Esposizione
lorda
Rettifiche
di valore
complessive
Esposizione
netta
Write-off
parziali
complessivi
(*)
Esposizione
lorda
Rettifiche
di valore
complessive
Esposizione
netta
1. Attività finanziarie valutate al costo
ammortizzato
2.168.491 976.018 1.192.473 23.492 104.022.431 524.483 103.497.948 104.690.421
2. Attività finanziarie valutate al
fair value con impatto sulla
redditività complessiva
- - - - 4.853.845 1.780 4.852.065 4.852.065
3. Attività finanziarie designate al
fair value
- - - - X X - -
4. Altre attività finanziarie
obbligatoriamente valutate al
fair value
- - - - X X 152.246 152.246
5. Attività finanziarie in corso di
dismissione
- - - - - - - -
Totale 31.12.2024 2.168.491 976.018 1.192.473 23.492 108.876.276 526.263 108.502.259 109.694.732
Totale 31.12.2023 1.697.423 841.913 855.510 31.712 107.083.668 602.418 106.637.987 107.493.497
(*) Valore da esporre a fini informativi.
210
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Dettaglio controparti Cancellazioni complessive
31.12.2024 31.12.2023
Società finanziarie - -
- di cui società finanziarie non residenti - -
Società non finanziarie 23.440 31.487
- di cui società non finanziarie non residenti - -
Famiglie 52 224
- di cui famiglie non residenti - -
Totale 23.492 31.712
- di cui non residenti - -
Non sono ricomprese nelle precedenti cancellazioni, quelle effettuate nel corso dell’esercizio su posizioni a sofferenza operate in dipendenza di eventi estintivi del
credito, riportate anche nelle successive tabelle A.1.9 e A.1.11, delle quali si riporta di seguito il dettaglio.
Dettaglio controparti Totale Cancellazioni lorde
31.12.2024 31.12.2023
Società finanziarie - 412
- di cui società finanziarie non residenti - 136
Società non finanziarie 25.121 239.805
- di cui società non finanziarie non residenti - -
Famiglie 3.969 45.382
- di cui famiglie non residenti 24 68
Amministrazioni pubbliche - 38
- di cui amministrazioni pubbliche non reidenti - -
Totale 29.090 285.637
- di cui non residenti 24 204
Gli importi sopra riportati risultano al lordo degli interessi di mora.
Portafogli/qualità
Minusvalenze cumulate
Attività di evidente scarsa qualità creditizia Altre attività
Esposizione netta Esposizione netta
1. Attività finanziarie detenute per la negoziazione - 83 689.694
2. Derivati di copertura - - 649.351
Totale 31.12.2024 - 83 1.339.045
Totale 31.12.2023 - 1.363 1.754.840
A.1.3 Distribuzione delle attività finanziarie per fasce di scaduto (valori di bilancio)
Portafogli/stadi di rischio Primo stadio Secondo stadio Terzo stadio Impaired acquisite o
originate
Da 1
giorno
a 30
giorni
Da
oltre 30
giorni
fino
a 90
giorni
Oltre
90
giorni
Da 1
giorno a
30 giorni
Da
oltre 30
giorni
fino
a 90
giorni
Oltre
90
giorni
Da 1
giorno
a 30
giorni
Da
oltre 30
giorni
fino
a 90
giorni
Oltre
90
giorni
Da 1
giorno
a 30
giorni
Da
oltre 30
giorni
fino
a 90
giorni
Oltre
90
giorni
1. Attività finanziarie valutate
al costo ammortizzato
284.478 - 7 161.279 110.481 9.964 24.094 61.887 838.903 12.450 4.445 57.765
2. Attività finanziarie
valutate al fair value con
impatto sulla redditività
complessiva
- - - - - - - - - - - -
3. Attività finanziarie in corso
di dismissione
- - - - - - - - - - - -
Totale 31.12.2024 284.478 - 7 161.279 110.481 9,964 24.094 61.887 838.903 12.450 4.445 57.765
Totale 31.12.2023 281.157 - 4 191.916 126.919 23.502 25.885 57.398 434.801 14.514 14.680 81.070
211
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
A.1.4 Attività finanziarie, impegni a erogare fondi e garanzie finanziarie rilasciate: dinamica delle rettifiche di valore
complessive e degli accantonamenti complessivi
Causali/ stadi di rischio Rettifiche di valore complessive
Attività rientranti nel primo stadio Attività rientranti nel secondo stadio
Crediti verso banche e
Banche Centrali a vista
Attività finanziarie valutate
al costo ammortizzato
Attività finanziarie valutate
al fair value con impatto sulla
redditività complessiva
Attività finanziarie in corso di
dismissione
di cui: svalutazioni individuali
di cui: svalutazioni collettive
Crediti verso banche e
Banche Centrali a vista
Attività finanziarie valutate
al costo ammortizzato
Attività finanziarie valutate
al fair value con impatto sulla
redditività complessiva
Attività finanziarie in corso di
dismissione
di cui: svalutazioni individuali
di cui: svalutazioni collettive
Rettifiche complessive iniziali 1.143 155.570 2.595 - - 159.308 - 423.812 162 - - 423.974
Variazioni in aumento da
attività finanziarie acquisite o
originate
- - - - - - - - - - - -
Cancellazioni diverse dai
write-off
- - - - - - - - - - - -
Rettifiche/riprese di valore
nette per rischio di credito
(+/-)
(115) 19.421 (864) - - (18.442) - (92.220) (113) - - (92.333)
Modifiche contrattuali senza
cancellazioni
- - - - - - - - - - - -
Cambiamenti della
metodologia di stima
- - - - - - - - - - - -
Write-off non rilevati
direttamente a conto
economico
- - - - - - - - - - - -
Altre variazioni - - - - - - - -
Rettifiche complessive finali 1.028 174.991 1.731 - - 177.750 - 331.592 49 - - 331.641
Recuperi da incasso su attività
finanziarie oggetto di write-off
- - - - - - - - - - - -
Write-off rilevati direttamente
a conto economico
- - - - - - - - - - - -
212
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
A.1.4 Attività finanziarie, impegni a erogare fondi e garanzie finanziarie rilasciate: dinamica delle rettifiche di valore
complessive e degli accantonamenti complessivi
(segue)
Causali/ stadi di rischio Rettifiche di valore complessive
Attività rientranti nel terzo stadio Attività finanziarie impaired acquisite o originate
Crediti verso banche e
Banche Centrali a vista
Attività finanziarie valutate
al costo ammortizzato
Attività finanziarie valutate
al fair value con impatto sulla
redditività complessiva
Attività finanziarie in corso di
dismissione
di cui: svalutazioni individuali
di cui: svalutazioni collettive
Attività finanziarie valutate
al costo ammortizzato
Attività finanziarie valutate
al fair value con impatto sulla
redditività complessiva
Attività finanziarie in corso di
dismissione
di cui: svalutazioni individuali
di cui: svalutazioni collettive
Rettifiche complessive iniziali - 578.786 779 - 579.565 - 282.627 - - 282.627 -
Variazioni in aumento da
attività finanziarie acquisite o
originate
- - - - - - X X X X X
Cancellazioni diverse dai
write-off
- (127.513) - - (127.513) - (65.255) - - (65.255) -
Rettifiche/riprese di valore
nette per rischio di credito (+/-)
- 329.921 (779) - 329.142 - 9.155 - - 9.155 -
Modifiche contrattuali senza
cancellazioni
- - - - - - - - - - -
Cambiamenti della metodologia
di stima
- - - - - - - - - - -
Write-off non rilevati
direttamente a conto
economico
- (25.125) - - (25.125) - (22.965) - - (22.965) -
Altre variazioni - 34.103 - - 34.103 - 185 - - 185 -
Rettifiche complessive finali - 790.172 - - 790.172 - 203.747 - - 203.747 -
Recuperi da incasso su attività
finanziarie oggetto di write-off
- 2.949 - - 2.949 - 34.215 - - 34.215 -
Write-off rilevati direttamente a
conto economico
- 17.774 - - 17.774 - - - - - -
213
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
A.1.4 Attività finanziarie, impegni a erogare fondi e garanzie finanziarie rilasciate: dinamica delle rettifiche di valore
complessive e degli accantonamenti complessivi
(segue)
Causali/ stadi di rischio Accantonamenti complessivi su impegni a erogare
fondi e garanzie finanziarie rilasciate
Impegni a
erogare fondi
e garanzie
fin. rilasciate
impaired
acquisiti/e o
originati/
Totale
Primo stadio Secondo stadio Terzo stadio
Rettifiche complessive iniziali 9.741 4.495 36.190 - 1.495.900
Variazioni in aumento da attività finanziarie acquisite o
originate
- - - - -
Cancellazioni diverse dai write-off - - - - (192.768)
Rettifiche/riprese di valore nette per rischio di credito (+/-) (86) 731 (4.022) - 261.029
Modifiche contrattuali senza cancellazioni - - - - -
Cambiamenti della metodologia di stima - - - - -
Write-off non rilevati direttamente a conto economico - - - - (48.090)
Altre variazioni - - (60) - 34.228
Rettifiche complessive finali 9.655 5.226 32.108 - 1.550.299
Recuperi da incasso su attività finanziarie oggetto di write-off - - - - 37.164
Write-off rilevati direttamente a conto economico - - - - 17.774
A.1.5 Attività finanziarie, impegni a erogare fondi e garanzie finanziarie rilasciate: trasferimenti tra i diversi stadi di
rischio di credito (valori lordi e nominali)
Portafogli/stadi di rischio Esposizione lorda/valore nominale
Trasferimenti tra primo
stadio e secondo stadio
Trasferimenti tra secondo
stadio e terzo stadio
Trasferimenti tra primo stadio
e terzo stadio
Da primo
stadio a
secondo
stadio
Da secondo
stadio a primo
stadio
Da secondo
stadio a terzo
stadio
Da terzo
stadio a
secondo
stadio
Da primo
stadio a terzo
stadio
Da terzo
stadio a primo
stadio
1. Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato 3.363.216 2.703.066 775.428 64.991 193.512 13.280
2. Attività finanziarie valutate al fair value con
impatto sulla redditività complessiva
132.035 - - - - -
3. Attività finanziarie in corso di dismissione - - - - - -
4. Impegni a erogare fondi e garanzie finanziarie
rilasciate
1.742.351 930.118 72.908 3.898 50.115 3.298
Totale 31.12.2024 5.237.602 3.633.184 848.336 68.889 243.627 16.578
Totale 31.12.2023 6.040.655 5.949.828 451.123 107.247 276.489 33.704
214
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
A.1.6 Esposizioni creditizie per cassa e fuori bilancio verso banche: valori lordi e netti
Tipologie esposizioni/valori
Esposizione lorda Rettifiche di valore complessive e
accantonamenti complessivi
Impaired
acquisite
o
originate
Esposizione
Netta
Write-off
parziali
complessivi
(*)
Primo
stadio
Secondo
stadio
Terzo
stadio
Impaired
acquisite
o
originate
Primo
stadio
Secondo
stadio
Terzo
stadio
A. ESPOSIZIONI CREDITIZIE PER
CASSA
A.1 A VISTA
7.196.195 7.196.195 - X - 1.028 1.028 - X - 7.195.167 -
a) Deteriorate
- X - - - - X - - - - -
b) Non deteriorate
7.196.195 7.196.195
- X - 1.028 1.028 - X -
7.195.167 -
A.2 ALTRE
13.752.649 13.298.035 419.302 - - 24.597 1.812 22.785 - - 13.728.052 -
a) Sofferenze
- X - - - - X - - - - -
- di cui: esposizioni oggetto di
concessioni
- X - - - - X - - - - -
b) Inadempienze probabili
- X - - - - X - - - - -
- di cui: esposizioni oggetto di
concessioni
- X - - - - X - - - - -
c) Esposizioni scadute
deteriorate
- X - - - - X - - - - -
- di cui: esposizioni oggetto di
concessioni
- X - - - - X - - - - -
d) Esposizioni scadute non
deteriorate
22.551 2 22.549 X - 22.466 - 22.466 X - 85 -
- di cui: esposizioni oggetto di
concessioni
- - - X - - - - X - - -
e) Altre esposizioni non
deteriorate
13.730.098 13.298.033
396.753 X - 2.131 1.812
319
X - 13.727.967 -
- di cui: esposizioni oggetto di
concessioni
- - - X - - - - X - - -
TOTALE (A)
20.948.844 20.494.230 419.302 - - 25.625 2.840 22.785 - - 20.923.219 -
B. ESPOSIZIONI CREDITIZIE
FUORI BILANCIO
- - - - -
a) Deteriorate
- X - - - - X - - - - -
b) Non deteriorate
2.939.343 1.741.399 26.504
X - 57 57 - X -
2.939.286
-
TOTALE (B)
2.939.343 1.741.399 26.504 - - 57 57 - - - 2.939.286 -
TOTALE (A+B)
23.888.187 22.235.629 445.806 - - 25.682 2.897 22.785 - - 23.862.505 -
* Valore da esporre a fini informativi
215
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
A.1.7 Esposizioni creditizie per cassa e fuori bilancio verso clientela: valori lordi e netti
Tipologie esposizioni/valori
Esposizione lorda Rettifiche di valore complessive e
accantonamenti complessivi
Impaired
acquisite
o
originate
Esposizione
Netta
Write-off
parziali
complessivi
(*)
Primo
stadio
Secondo
stadio
Terzo
stadio
Impaired
acquisite
o
originate
Primo
stadio
Secondo
stadio
Terzo
stadio
A. ESPOSIZIONI CREDITIZIE PER
CASSA
a) Sofferenze
379.935 X - 316.220 63.715 280.899 X - 227.410 53.489 99.036 23.492
- di cui: esposizioni oggetto di
concessioni
63.215 X - 56.201 7.014 47.605 X - 41.713 5.892 15.610 2.711
b) Inadempienze probabili
1.739.459 X - 1.534.231 205.228 678.094 X - 546.157 131.937 1.061.365 -
- di cui: esposizioni oggetto di
concessioni
473.541 X - 363.384 110.157 241.884 X - 173.941 67.943 231.657 -
c) Esposizioni scadute deteriorate
49.097 X - 47.708 1.389 17.025 X - 16.605 420 32.072 -
- di cui: esposizioni oggetto di
concessioni
7 X - 7 - 4 X - 4 - 3 -
d) Esposizioni scadute non
deteriorate
608.456 286.009 310.754 X 11.693 31.800 1.526 29.113 X 1.161 576.656 -
- di cui: esposizioni oggetto di
concessioni
32.779 - 27.028 X 5.751 3.414 - 2.658 X 756 29.365 -
e) Altre esposizioni non
deteriorate
94.764.537 87.781.991 6.500.912 X 267.580 469.866 173.384 279.743 X 16.739 94.294.671 -
- di cui: esposizioni oggetto di
concessioni
756.220 - 675.703 X 80.516 60.504 - 52.936 X 7.568 695.716 -
TOTALE (A)
97.541.484 88.068.000 6.811.666 1.898.159 549.605 1.477.684 174.910 308.856 790.172 203.746 96.063.800 23.492
B. ESPOSIZIONI CREDITIZIE
FUORI BILANCIO
a) Deteriorate
347.336 X - 347.336 - 49.646 X - 49.646 - 297.690 -
b) Non deteriorate
39.706.178 36.980.298 2.653.188 X - 42.565 33.396 9.169 X - 39.663.613 -
TOTALE (B)
40.053.514 36.980.298 2.653.188 347.336 - 92.211 33.396 9.169 49.646 - 39.961.303 -
TOTALE (A+B)
137.594.998 125.048.298 9.464.854 2.245.495 549.605 1.569.895 208.306 318.025 839.818 203.746 136.025.103 23.492
* Valore da esporre a fini informativi
Al 31 dicembre 2024 i Crediti verso clientela performing, limitatamente alla quota dei finanziamenti valutata al costo
ammortizzato, presentano una esposizione lorda pari ad Euro 77.993 milioni, a cui sono associate rettifiche di portafoglio pari
ad Euro 496 milioni, determinando un conseguente valore netto pari ad Euro 77.497 milioni; la copertura media (c.d. “coverage
ratio”) risulta quindi pari allo 0,64%.
Alla medesima data, i crediti verso la clientela non performing, limitatamente alla quota dei finanziamenti valutata al costo
ammortizzato, presentano una esposizione lorda pari a Euro 1.803 milioni, a cui sono associate rettifiche di valore pari ad Euro
966 milioni, determinando un conseguente valore netto pari ad Euro 837 milioni; la copertura media di tale componente risulta
quindi pari al 53,55%.
Di seguito si riporta un’apertura delle esposizioni creditizie deteriorate e non deteriorate (consistenze e rettifiche di valore) per
distribuzione economica.
216
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Attività deteriorate Attività non deteriorate
Esposizione
lorda
Rettifiche
di valore
specifiche -
valutazione
analitica
Rettifiche
di valore
specifiche -
valutazione
automatica
Esposizione
netta
Esposizione
lorda
Rettifiche
di valore di
portafoglio
Esposizione
netta
Esposizioni creditizie per cassa verso
clientela (Finanziamenti e titoli di
debito)
2.168.491 557.851 418.168 1.192.472 91.636.937 500.399 91.136.537
Governi e altri enti pubblici 538 - 212 327 14.853.664 4.462 14.849.202
- di cui esteri - - - - 4.310.717 198 4.310.519
Imprese finanziarie 394.536 16.579 7.514 370.443 10.426.407 52.280 10.374.126
- di cui esteri 8 7 1 - 875.074 2.971 872.103
Imprese non finanziarie 1.117.815 463.362 184.387 470.066 32.329.113 254.748 32.074.365
- di cui esteri 459 58 206 195 634.893 584 634.309
Privati e famiglie produttrici 655.602 77.910 226.055 351.636 34.027.753 188.909 33.838.844
- di cui esteri 2.933 630 1.304 999 87.511 1.235 86.276
* Valore da esporre a fini informativi
Di seguito si riportano i finanziamenti valutati al costo ammortizzato, che costituiscono nuova liquidità concessa mediante
meccanismi di garanzia pubblica rilasciata a fronte dell’evento pandemico Covid-19, quando lo stadio di rischio nel quale
le esposizioni si trovano alla data di riferimento della presente informativa sono diverse dallo stadio in cui le esposizioni si
trovavano all’inizio del periodo.
Esposizione lorda Rettifiche di valore complessive e
accantonamenti complessivi
Impaired
acquisite
o
originate
Esposizione
Netta
Primo
stadio
Secondo
stadio
Terzo
stadio
Impaired
acquisite
o
originate
Primo
stadio
Secondo
stadio
Terzo
stadio
A. Finanziamenti in
sofferenza
99.581 - - 96.831 2.750 52.710 - - 51.117 1.593 46.871
B. Finanziamenti in
inadempienze probabili
142.856 - - 139.054 3.802 28.923 - - 27.633 1.290 113.933
C. Finanziamenti scaduti
deteriorati
4.050 - - 4.023 27 172 - - 171 1 3.878
D. Finanziamenti non
deteriorati
29.451 5.109 24.147 - 195 257 5 251 - 1 29.194
E. Altri finanziamenti non
deteriorati
3.015.247 2.483.119 526.165 - 5.963 4.574 1.355 3.193 - 26 3.010.673
TOTALE (A+B+C+D+E) 3.291.185 2.488.228 550.312 239.908 12.737 86.636 1.360 3.444 78.921 2.911 3.204.549
A.1.8 Esposizioni creditizie per cassa verso banche: dinamica delle esposizioni deteriorate lorde
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
A.1.8bis Esposizioni creditizie per cassa verso banche: dinamica delle esposizioni lorde oggetto di concessioni distinte per
qualità creditizia
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
217
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
A.1.9 Esposizioni creditizie per cassa verso clientela: dinamica delle esposizioni deteriorate lorde
Causali/Categorie Sofferenze Inadempienze
probabili
Esposizioni scadute
deteriorate
A. Esposizione lorda iniziale 404.839 1.173.259 119.325
- di cui: esposizioni cedute non cancellate - - -
B. Variazioni in aumento 596.522 1.283.773 75.544
B.1 ingressi da esposizioni non deteriorate 55.898 965.455 52.756
B.2 ingressi da attività finanziarie impaired acquisite o originate - - -
B.3 trasferimenti da altre categorie di esposizioni deteriorate 174.653 74.088 290
B.4 modifiche contrattuali senza cancellazioni - - -
B.5 altre variazioni in aumento 365.971 244.230 22.498
C. Variazioni in diminuzione 621.426 717.573 145.772
C.1 uscite verso esposizioni non deteriorate - 62.141 20.739
C.2 write-off 29.090 29.878 1
C.3 incassi 79.283 382.292 33.305
C.4 realizzi per cessioni 119.248 36.300 -
C.5 perdite da cessione 7.263 1.557 -
C.6 trasferimenti ad altre categorie di esposizioni deteriorate - 157.304 91.727
C.7 modifiche contrattuali senza cancellazioni - - -
C.8 altre variazioni in diminuzione 386.542 48.101 -
D. Esposizione lorda finale 379.935 1.739.459 49.097
- di cui: esposizioni cedute non cancellate - - -
A.1.9-bis Esposizioni creditizie per cassa verso clientela: dinamica delle esposizioni lorde oggetto di concessioni distinte per
qualità creditizia
Causali/Qualità Esposizioni oggetto
di concessioni:
deteriorate
Esposizioni oggetto
di concessioni: non
deteriorate
A. Esposizione lorda iniziale 529.300 884.159
- di cui: esposizioni cedute non cancellate - -
B. Variazioni in aumento 314.417 731.941
B.1 ingressi da esposizioni non deteriorate non oggetto di concessioni 69.700 374.872
B.2 ingressi da esposizioni non deteriorate oggetto di concessioni 96.083 X
B.3 ingressi da esposizioni oggetto di concessioni deteriorate X 52.648
B.4 ingressi da esposizioni deteriorate non oggetto di concessione - -
B.5 altre variazioni in aumento 148.634 304.421
C. Variazioni in diminuzione 306.954 827.101
C.1 uscite verso esposizioni non deteriorate non oggetto di concessioni X 323.956
C.2 uscite verso esposizioni non deteriorate oggetto di concessioni 52.648 X
C.3 uscite verso esposizioni oggetto di concessioni deteriorate X 96.083
C.4 write-off 6.798 -
C.5 incassi 120.616 407.062
C.6 realizzi per cessioni 47.223 -
C.7 perdite da cessione 8.171 -
C.8 altre variazioni in diminuzione 71.498 -
D. Esposizione lorda finale 536.763 788.999
- di cui: esposizioni cedute non cancellate - -
218
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
A.1.10 Esposizioni creditizie per cassa deteriorate verso banche: dinamica delle rettifiche di valore complessive
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
A.1.11 Esposizioni creditizie per cassa deteriorate verso clientela: dinamica delle rettifiche di valore complessive
Causali/Categorie Sofferenze Inadempienze probabili Esposizioni scadute deteriorate
Totale di cui:
esposizioni
oggetto di
concessioni
Totale di cui:
esposizioni
oggetto di
concessioni
Totale di cui:
esposizioni
oggetto di
concessioni
A. Rettifiche complessive iniziali 265.874 50.655 548.738 211.909 27.301 86
- di cui: esposizioni cedute non cancellate - - - - - -
B. Variazioni in aumento 535.205 71.836 387.151 94.070 16.139 4
B.1 rettifiche di valore da attività finanziarie
impaired acquisite o originate
- X - X - X
B.2 altre rettifiche di valore 156.424 34.483 308.964 73.883 16.031 4
B.3 perdite da cessione 7.263 6.701 1.557 1.470 - -
B.4 trasferimenti da altre categorie di esposizioni
deteriorate
52.711 9.986 17.441 86 107 -
B.5 modifiche contrattuali senza cancellazioni - - - - - -
B.6 altre variazioni in aumento 318.807 20.666 59.189 18.631 1 -
C. Variazioni in diminuzione 520.180 74.886 257.795 64.095 26.415 86
C.1 riprese di valore da valutazione 30.528 3.172 92.526 24.475 5.906 -
C.2 riprese di valore da incasso 27.385 7.973 37.519 15.204 909 -
C.3 utili da cessione 39.372 6.433 - - - -
C.4 write-off 29.090 1.635 29.878 5.164 1 -
C.5 trasferimenti ad altre categorie di esposizioni
deteriorate
- - 50.660 9.986 19.599 86
C.6 modifiche contrattuali senza cancellazioni - - - - - -
C.7 altre variazioni in diminuzione 393.805 55.673 47.212 9.266 - -
D. Rettifiche complessive finali 280.899 47.605 678.094 241.884 17.025 4
- di cui: esposizioni cedute non cancellate - - - - - -
219
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
A.2 Classificazione attività finanziarie, degli impegni a erogare fondi e delle garanzie finanziarie rilasciate in base
ai rating esterni e interni
A.2.1 Distribuzione delle attività finanziarie, degli impegni a erogare fondi e delle garanzie finanziarie rilasciate: per classi
di rating esterni (valori lordi)
Esposizioni Classi di rating esterni Sanza
rating
Totale
classe 1 classe 2 classe 3 classe 4 classe 5 classe 6
A. Attività finanziarie valutate al costo
ammortizzato
8.694.975 3.235.102 10.920.167 2.556.043 309.006 10.319 80.465.312 106.190.924
- Primo stadio 8.514.627 3.144.680 10.894.513 2.330.460 187.819 1.944 71.580.352 96.654.395
- Secondo stadio 180.348 90.422 25.170 211.218 118.969 6.033 6.456.605 7.088.765
- Terzo stadio - - - 13.502 1.665 1.681 1.881.311 1.898.159
- Impaired acquisite o originate - - 484 863 553 661 547.044 549.605
B. Attività finanziarie valutate al fair value
con impatto sulla redditività complessiva
1.494.054 326.467 2.227.837 18.429 - - 787.056 4.853.843
- Primo stadio 1.375.060 326.467 2.220.606 18.429 - - 771.079 4.711.641
- Secondo stadio 118.994 - 7.231 - - - 15.977 142.202
- Terzo stadio - - - - - - - -
- Impaired acquisite o originate - - - - - - - -
C. Attività finanziarie in corso di dismissione - - - - - - - -
- Primo stadio - - - - - - - -
- Secondo stadio - - - - - - - -
- Terzo stadio - - - - - - - -
- Impaired acquisite o originate - - - - - - - -
Totale (A + B + C) 10.189.029 3.561.569 13.148.004 2.574.472 309.006 10.319 81.252.368 111.044.767
D. Impegni a erogare fondi e garanzie
finanziarie rilasciate
346.719 4.218.514 4.493.212 2.513.150 198.015 1.894 31.221.353 42.992.857
- Primo stadio 346.719 4.179.239 4.442.048 2.196.250 179.398 702 28.619.597 39.963.953
- Secondo stadio - 39.275 51.164 310.291 18.617 967 2.259.378 2.679.692
- Terzo stadio - - - 6.609 - 225 342.378 349.212
- Impaired acquisite o originate - - - - - - - -
Totale (D) 346.719 4.218.514 4.493.212 2.513.150 198.015 1.894 31.221.353 42.992.857
Totale (A + B + C + D) 10.535.748 7.780.083 17.641.216 5.087.622 507.021 12.213 112.473.721 154.037.624
Al 31 dicembre 2024 BPER Banca si avvale dei rating esterni forniti da Moody’s, Standard & Poor’s e Fitch per il calcolo degli assorbimenti patrimoniali per esposizioni
verso Imprese, Intermediari Vigilati ed Obbligazioni Bancarie Garantite. Inoltre, è confermato l’utilizzo di Cerved per le esposizioni verso imprese, di Fitch per gli
strumenti finanziari a garanzia e di Fitch e Standard & Poor’s per le operazioni verso la cartolarizzazione.
Nel rispetto di quanto stabilito da normativa, in presenza di tre valutazioni si utilizza la seconda migliore, mentre in presenza di due viene adottata quella più
prudenziale.
Di seguito si riportano le agenzie di rating utilizzate da BPER Banca e si fornisce la tabella di raccordo tra le classi di rating esterni
e i rating delle agenzie.
Rating a lungo termine per esposizioni verso imprese:
Classe di merito di
credito
Coefficienti di
ponderazione del
rischio
ECAI
Cerved Group
ECAI
Fitch Ratings
ECAI
Moody’s Ratings
ECAI
S&P Ratings
1 20% A1.1, A1.2, A1.3 da AAA a AA- da Aaa a Aa3 da AAA a AA-
2 50% A2.1, A2.2, A3.1 da A+ a A- da A1 a A3 da A+ a A-
3 100% B1.1, B1.2 da BBB+ a BBB- da Baa1 a Baa3 da BBB+ a BBB-
4 100% B2.1, B2.2 da BB+ a BB- da Ba1 a Ba3 da BB+ a BB-
5 150% C1.1 da B+ a B- da B1 a B3 da B+ a B-
6 150% C1.2, C2.1 inferiore a CCC+ inferiore a Caa1 inferiori a CC+
220
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Rating a lungo termine per esposizioni verso Banche ed Intermediari Vigilati:
Classe di merito di credito Coefficienti di ponderazione
del rischio
ECAI
Fitch Ratings
ECAI
Moody’s Ratings
ECAI
S&P Ratings
1 20% da AAA a AA- da Aaa a Aa3 da AAA a AA-
2 50% da A+ a A- da A1 a A3 da A+ a A-
3 50% da BBB+ a BBB- da Baa1 a Baa3 da BBB+ a BBB-
4 100% da BB+ a BB- da Ba1 a Ba3 da BB+ a BB-
5 100% da B+ a B- da B1 a B3 da B+ a B-
6 150% inferiore a CCC+ inferiore a Caa1 inferiori a CC+
Rating a lungo termine per esposizioni verso Obbligazioni Bancarie Garantite:
Classe di merito di credito Coefficienti di ponderazione
del rischio
ECAI
Fitch Ratings
ECAI
Moody’s Ratings
ECAI
S&P Ratings
1 10% da AAA a AA- da Aaa a Aa3 da AAA a AA-
2 20% da A+ a A- da A1 a A3 da A+ a A-
3 20% da BBB+ a BBB- da Baa1 a Baa3 da BBB+ a BBB-
4 50% da BB+ a BB- da Ba1 a Ba3 da BB+ a BB-
5 50% da B+ a B- da B1 a B3 da B+ a B-
6 100% inferiore a CCC+ inferiore a Caa1 inferiori a CC+
Rating a lungo termine per posizioni verso cartolarizzazioni:
Classe di merito di credito Coefficienti di ponderazione del
rischio
ECAI
Fitch Ratings
ECAI
S&P Ratings
1 20% da AAA a AA- da AAA a AA-
2 50% da A+ a A- da A+ a A-
3 100% da BBB+ a BBB- da BBB+ a BBB-
4 350% da BB+ a BB- da BB+ a BB-
5 1250% inferiori a BB- inferiori a BB-
Rating a lungo termine per esposizioni verso amministrazioni centrali:
Classe di merito di credito Coefficienti di ponderazione del rischio ECAI
Scope Ratings
1 0% da AAA a AA-
2 20% da A+ a A-
3 50% da BBB+ a BBB-
4 100% da BB+ a BB-
5 100% da B+ a B-
6 150% da CCC a D
221
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
A.2.2 Distribuzione delle attività finanziarie, degli impegni a erogare fondi e delle garanzie finanziarie rilasciate:
per classi di rating interni (valori lordi)
Esposizioni Classi di rating interni
1 2 3 4 5 6 7 8
A. Attività finanziarie valutate al costo
ammortizzato
16.268.446 12.057.027 11.754.737 12.436.681 9.790.432 9.084.650 3.976.081 2.032.778
- Primo stadio 16.236.550 11.842.652 11.367.973 11.674.092 8.836.662 7.635.929 3.248.807 1.296.574
- Secondo stadio 27.929 200.990 371.093 739.654 913.164 1.408.177 677.169 699.255
- Terzo stadio - - - - - - 2.277 12.026
- Impaired acquisite o originate 3.967 13.385 15.671 22.935 40.606 40.544 47.828 24.923
B. Attività finanziarie valutate al fair
value con impatto sulla redditività
complessiva
604.573 133.099 36.973 521.709 155.157 708.797 437.174 162.466
- Primo stadio 604.573 133.099 36.973 521.709 150.087 589.803 419.036 162.466
- Secondo stadio - - - - 5.070 118.994 18.138 -
- Terzo stadio - - - - - - - -
- Impaired acquisite o originate - - - - - - - -
C. Attività finanziarie in corso di
dismissione
- - - - - - - -
- Primo stadio - - - - - - - -
- Secondo stadio - - - - - - - -
- Terzo stadio - - - - - - - -
- Impaired acquisite o originate - - - - - - - -
Totale (A + B + C) 16.873.019 12.190.126 11.791.710 12.958.390 9.945.589 9.793.447 4.413.255 2.195.244
D. Impegni a erogare fondi e garanzie
finanziarie rilasciate
15.011.987 9.122.918 4.583.215 3.351.307 1.682.184 1.446.352 596.142 445.364
- Primo stadio 14.959.648 8.866.089 4.332.122 2.662.425 1.389.971 971.405 421.832 249.426
- Secondo stadio 52.339 256.829 251.093 688.882 292.213 474.947 174.310 195.938
- Terzo stadio - - - - - - - -
- Impaired acquisite o originate - - - - - - - -
Totale (D) 15.011.987 9.122.918 4.583.215 3.351.307 1.682.184 1.446.352 596.142 445.364
Totale (A + B + C + D) 31.885.006 21.313.044 16.374.925 16.309.697 11.627.773 11.239.799 5.009.397 2.640.608
222
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
(segue)
Esposizioni Classi di rating interni Totale
9 10 11 12 13
A. Attività finanziarie valutate al costo
ammortizzato
9.253.894 739.617 1.211.381 172.828 245.596 89.024.148
- Primo stadio 8.833.915 140.213 387.891 - 422 81.501.680
- Secondo stadio 402.109 591.773 426.994 171.078 235.593 6.864.978
- Terzo stadio - 110 365.431 - - 379.844
- Impaired acquisite o originate 17.870 7.521 31.065 1.750 9.581 277.646
B. Attività finanziarie valutate al fair value
con impatto sulla redditività complessiva
1.857.369 96.396 135.589 - - 4.849.302
- Primo stadio 1.857.369 96.396 135.589 - - 4.707.100
- Secondo stadio - - - - - 142.202
- Terzo stadio - - - - - -
- Impaired acquisite o originate - - - - - -
C. Attività finanziarie in corso di dismissione - - - - - -
- Primo stadio - - - - - -
- Secondo stadio - - - - - -
- Terzo stadio - - - - - -
- Impaired acquisite o originate - - - - - -
Totale (A + B + C) 11.111.263 836.013 1.346.970 172.828 245.596 93.873.450
D. Impegni a erogare fondi e garanzie
finanziarie rilasciate
116.456 83.371 55.970 13.849 49.883 36.558.998
- Primo stadio 58.933 342 330 - 64 33.912.587
- Secondo stadio 56.544 83.022 55.640 13.849 49.819 2.645.425
- Terzo stadio 979 7 - - - 986
- Impaired acquisite o originate - - - - - -
Totale (D) 116.456 83.371 55.970 13.849 49.883 36.558.998
Totale (A + B + C + D) 11.227.719 919.384 1.402.940 186.677 295.479 130.432.448
Con rating
interni
Senza rating Totale
Esposizioni per cassa 93.873.450 17.171.317 111.044.767
Esposizioni fuori bilancio 36.558.998 6.433.859 42.992.857
Totale 130.432.448 23.605.176 154.037.624
In data 24 giugno 2016 BCE ha autorizzato il Gruppo ad utilizzare il metodo IRB Advanced (parametri PD, LGD, EAD) per la
quantificazione del requisito patrimoniale a fronte del rischio di credito dei clienti.
Le classi di rating interni vengono esposte in quanto utilizzati nella gestione del rischio di credito. Il sistema di rating del Gruppo
per la valutazione delle controparti si articola in un modello Large Corporate, in un modello Imprese ed in un modello Privati. Le
classificazioni di merito creditizio sono rappresentate da 13 classi di rating riguardanti le controparti in bonis, differenziate per
segmento di rischio, e da una classe relativa al default (per il segmento Large Corporate le classi di rating sono 9). A sua volta, le
13 classi di rating sono state raggruppate in 5 classi gestionali, che indicano livelli di rischio aggregati:
Classi gestionali (di rischio) Classi di rating
Alto 10 - 11 - 12 - 13
Rilevante 8 -9
Medio 5 - 6 - 7
Basso 3 - 4
Molto basso 1 - 2
Le esposizioni per cassa comprendonotutte le esposizioni creditizie del portafoglio“Attività finanziarie valutate al fair value
con impatto sulla redditività complessiva” e del portafoglio “Attività finanziarie valutate al costo ammortizzato”; le esposizioni
“fuori bilancio” includono tutte le operazioni finanziarie diverse da quelle per cassa (garanzie rilasciate, impegni, derivati) che
comportano l’assunzione di un rischio creditizio, qualunque sia la finalità di tali operazioni (negoziazione, copertura, ecc..).
223
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
A.3 Distribuzione delle esposizioni creditizie garantite per tipologia di garanzia
A.3.1 Esposizioni creditizie per cassa e fuori bilancio verso banche garantite
Esposizione
lorda
Esposizione
netta
Garanzie reali (1) Garanzie personali (2)
Derivati su crediti
Immobili -
ipoteche
Immobili -
finanziamenti
per leasing
Titoli Altre
garanzie
reali
CLN Altri
derivati
Controparti
centrali
1. Esposizioni creditizie per cassa
garantite:
2.214.950 2.214.919 - - 1.635.184 - - -
1.1 totalmente garantite 2.214.950 2.214.919 - - 1.635.184 - - -
- di cui deteriorate - - - - - - - -
1.2 parzialmente garantite - - - - - - - -
- di cui deteriorate - - - - - - - -
2. Esposizioni creditizie “fuori
bilancio” garantite:
29.006 29.005 - - - - - -
2.1 totalmente garantite 14.150 14.150 - - - - - -
- di cui deteriorate - - - - - - - -
2.2 parzialmente garantite 14.856 14.855 - - - - - -
- di cui deteriorate - - - - - - - -
A.3.1 Esposizioni creditizie per cassa e fuori bilancio verso banche garantite
(segue)
Garanzie personali (2) Totale
(1)+(2)
Derivati su crediti Crediti di firma
Altri derivati Amministrazioni
pubbliche
Banche Altre
società
finanziarie
Altri
soggetti
Banche Altre
società
finanziarie
Altri
soggetti
1. Esposizioni creditizie per cassa
garantite:
- - - 556.550 - - - 2.191.734
1.1 totalmente garantite - - - 556.550 - - - 2.191.734
- di cui deteriorate - - - - - - - -
1.2 parzialmente garantite - - - - - - - -
- di cui deteriorate - - - - - - - -
2. Esposizioni creditizie “fuori bilancio”
garantite:
- - - 21.661 - - 2.742 24.403
2.1 totalmente garantite - - - 11.408 - - 2.742 14.150
- di cui deteriorate - - - - - - - -
2.2 parzialmente garantite - - - 10.253 - - - 10.253
- di cui deteriorate - - - - - - - -
224
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
A.3.2 Esposizioni creditizie per cassa e fuori bilancio verso clientela garantite
Esposizione
lorda
Esposizione
netta
Garanzie reali (1) Garanzie personali (2)
Derivati su crediti
Immobili -
Ipoteche
Immobili -
finanziamenti
per leasing
Titoli Altre
garanzie
reali
CLN Altri
derivati
Controparti
centrali
1. Esposizioni creditizie per cassa
garantite:
54.397.278 53.282.343 36.602.443 4.347 943.265 501.956 - -
1.1 totalmente garantite 46.669.852 45.775.478 36.264.033 4.347 731.461 293.747 - -
- di cui deteriorate 1.162.674 591.322 395.433 1 6.840 1.525 - -
1.2 parzialmente garantite 7.727.426 7.506.865 338.410 - 211.804 208.209 - -
- di cui deteriorate 285.062 149.289 17.613 - 2.590 9.788 - -
2. Esposizioni creditizie “fuori
bilancio” garantite:
5.134.290 5.127.385 32.765 - 274.503 175.636 - -
2.1 totalmente garantite 4.109.763 4.103.561 30.998 - 214.188 67.360 - -
- di cui deteriorate 57.255 52.918 - - 2.319 511 - -
2.2 parzialmente garantite 1.024.527 1.023.824 1.767 - 60.315 108.276 - -
- di cui deteriorate 29.836 29.577 - - 823 536 - -
A.3.2 Esposizioni creditizie per cassa e fuori bilancio verso clientela garantite
(segue)
Garanzie personali (2) Totale
(1)+(2)
Derivati su crediti Crediti di firma
Altri derivati Amministrazioni
pubbliche
Banche Altre
società
finanziarie
Altri
soggetti
Banche Altre
società
finanziarie
Altri
soggetti
1. Esposizioni creditizie per cassa
garantite:
- - - 6.636.870 1.734 166.268 5.253.996 50.110.879
1.1 totalmente garantite - - - 3.508.103 253 135.558 4.836.740 45.774.242
- di cui deteriorate - - - 127.306 91 2.158 57.968 591.322
1.2 parzialmente garantite - - - 3.128.767 1.481 30.710 417.256 4.336.637
- di cui deteriorate - - - 72.723 2 668 15.652 119.036
2. Esposizioni creditizie “fuori bilancio”
garantite:
- - - 229.439 12.962 149.832 3.705.975 4.581.112
2.1 totalmente garantite - - - 100.259 10.543 146.891 3.533.154 4.103.393
- di cui deteriorate - - - 1.816 6.559 121 41.592 52.918
2.2 parzialmente garantite - - - 129.180 2.419 2.941 172.821 477.719
- di cui deteriorate - - - 11.699 - - 4.715 17.773
225
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
A.4 Attività finanziarie e non finanziarie ottenute tramite l’escussione di garanzie ricevute
Esposizione
creditizia
cancellata
Valore lordo Rettifiche
di valore
complessive
Valore di bilancio
di cui ottenute
nel corso
dell’esercizio
A. Attività materiali - - - - -
A.1 Ad uso funzionale - - - - -
A.2 A scopo di investimento - - - - -
A.3.Rimanenze - - - - -
B. Titoli di capitale e titoli di debito - - - - -
C. Altre attività - - - - -
D. Attività non correnti e gruppi di attività in via di
dismissione
1.134 2.624 846 1.778 -
D.1 Attività materiali 1.134 2.624 846 1.778 -
D.2 Altre attività - - - - -
Totale 31.12.2024 1.134 2.624 846 1.778 -
Totale 31.12.2023 1.833 4.386 901 3.485 -
B. Distribuzione e concentrazione delle esposizioni creditizie
B.1 Distribuzione settoriale delle esposizioni creditizie per cassa e fuori bilancio verso clientela
Esposizioni/Controparti Amministrazioni pubbliche Società finanziarie Società finanziarie (di cui:
imprese di assicurazione)
Esposizione
netta
Rettifiche
valore
complessive
Esposizione
netta
Rettifiche
valore
complessive
Esposizione
netta
Rettifiche
valore
complessive
A. Esposizioni creditizie per cassa
A.1 Sofferenze - - 281 1.423 - -
- di cui esposizioni oggetto di concessioni - - 81 340 - -
A.2 Inadempienze probabili 122 180 370.061 22.595 - -
- di cui esposizioni oggetto di concessioni - - 1.995 2.941 - -
A.3 Esposizioni scadute deteriorate 205 31 101 75 - -
- di cui esposizioni oggetto di concessioni - - - - - -
A.4 Esposizioni non deteriorate 17.198.700 5.138 10.933.458 52.563 165.354 308
- di cui esposizioni oggetto di concessioni 14.353 144 1.214 470 - -
Totale (A) 17.199.027 5.349 11.303.901 76.656 165.354 308
B. Esposizioni creditizie fuori bilancio
B.1 Esposizioni deteriorate 668 137 255 69 - -
B.2 Esposizioni non deteriorate 112.772 61 3.828.489 588 272.773 -
Totale (B) 113.440 198 3.828.744 657 272.773 -
Totale (A+B) 31.12.2024 17.312.467 5.547 15.132.645 77.313 438.127 308
Totale (A+B) 31.12.2023 15.291.043 4.749 14.317.131 55.069 472.115 72
226
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
B.1 Distribuzione settoriale delle esposizioni creditizie per cassa e fuori bilancio verso clientela
(segue)
Esposizioni/Controparti Società non finanziarie Famiglie
Esposizione netta Rettifiche valore
complessive
Esposizione netta Rettifiche valore
complessive
A. Esposizioni creditizie per cassa
A.1 Sofferenze 76.734 220.078 22.021 59.398
- di cui esposizioni oggetto di concessioni 11.398 35.140 4.131 12.125
A.2 Inadempienze probabili 386.882 422.450 304.300 232.869
- di cui esposizioni oggetto di concessioni 142.692 171.832 86.970 67.111
A.3 Esposizioni scadute deteriorate 6.450 5.221 25.316 11.698
- di cui esposizioni oggetto di concessioni - 4 3 -
A.4 Esposizioni non deteriorate 32.900.085 255.057 33.839.084 188.908
- di cui esposizioni oggetto di concessioni 504.387 51.132 205.127 12.172
Totale (A) 33.370.151 902.806 34.190.721 492.873
B. Esposizioni creditizie fuori bilancio
B.1 Esposizioni deteriorate 290.417 48.515 6.350 925
B.2 Esposizioni non deteriorate 33.958.387 33.858 1.762.393 8.058
Totale (B) 34.248.804 82.373 1.768.743 8.983
Totale (A+B) 31.12.2024 67.618.955 985.179 35.959.464 501.856
Totale (A+B) 31.12.2023 67.491.190 996.708 34.986.238 468.377
B.2 Distribuzione territoriale delle esposizioni creditizie per cassa e fuori bilancio verso clientela
Esposizioni/Aree geografiche Italia Altri paesi europei America
Esposizione
netta
Rettifiche valore
complessive
Esposizione
netta
Rettifiche valore
complessive
Esposizione
netta
A. Esposizioni creditizie per cassa
A.1 Sofferenze 98.924 280.215 29 153 83
A.2 Inadempienze probabili 1.060.350 676.703 798 1.180 207
A.3 Esposizioni scadute deteriorate 31.991 16.905 67 99 12
A.4 Esposizioni non deteriorate 87.245.210 496.219 4.902.344 4.941 1.335.062
Totale (A) 88.436.475 1.470.042 4.903.238 6.373 1.335.364
B. Esposizioni creditizie fuori bilancio
B.1 Esposizioni deteriorate 297.633 49.645 57 1 -
B.2 Esposizioni non deteriorate 39.452.850 42.477 168.441 88 40.597
Totale (B) 39.750.483 92.122 168.498 89 40.597
Totale (A+B) 31.12.2024 128.186.958 1.562.164 5.071.736 6.462 1.375.961
Totale (A+B) 31.12.2023 124.381.441 1.518.167 5.401.573 5.509 1.537.936
227
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
B.2 Distribuzione territoriale delle esposizioni creditizie per cassa e fuori bilancio verso clientela
(segue)
Esposizioni/Aree geografiche America Asia Resto del mondo
Rettifiche valore
complessive
Esposizione
netta
Rettifiche valore
complessive
Esposizione
netta
Rettifiche valore
complessive
A. Esposizioni creditizie per cassa
A.1 Sofferenze 531 - - - -
A.2 Inadempienze probabili 138 5 39 5 34
A.3 Esposizioni scadute deteriorate 13 1 3 1 5
A.4 Esposizioni non deteriorate 299 167.617 119 1.221.094 88
Totale (A) 981 167.623 161 1.221.100 127
B. Esposizioni creditizie fuori bilancio
B.1 Esposizioni deteriorate - - - - -
B.2 Esposizioni non deteriorate - 70 - 82 -
Totale (B) - 70 - 82 -
Totale (A+B) 31.12.2024 981 167.693 161 1.221.182 127
Totale (A+B) 31.12.2023 1.001 251.509 129 513.143 97
Di seguito si riporta la distribuzione territoriale delle esposizioni verso la clientela, per la sola componente dei finanziamenti
erogati, distinguendo la classificazione in Stage:
Esposizioni/ Aree
geografiche
ITALIA Altri Paesi europei America
Esposizione
lorda
Rettifiche
di valore
complessive
Esposizione
netta
Esposizione
lorda
Rettifiche
di valore
complessive
Esposizione
netta
Esposizione
lorda
Rettifiche
di valore
complessive
Esposizione
netta
Totale 79.266.292 (1.455.231) 77.811.061 470.682 (5.647) 465.035 50.598 (815) 49.783
Stage 1 70.449.522 (167.377) 70.282.145 439.381 (2.133) 437.248 48.590 (44) 48.546
Stage 2 6.739.202 (306.579) 6.432.623 27.619 (2.046) 25.573 1.026 (90) 936
Stage 3 1.530.186 (778.089) 752.097 1.895 (1.214) 681 552 (380) 172
Attività Impaired
acquisite o originate
547.382 (203.186) 344.196 1.787 (254) 1.533 430 (301) 129
(segue)
Esposizioni/ Aree geografiche Asia Resto del mondo
Esposizione
lorda
Rettifiche
di valore
complessive
Esposizione
netta
Esposizione
lorda
Rettifiche
di valore
complessive
Esposizione
netta
Totale 6.524 (143) 6.381 2.067 (83) 1.984
Stage 1 5.383 (20) 5.363 1.545 (4) 1.541
Stage 2 1.095 (82) 1.013 465 (29) 436
Stage 3 44 (39) 5 52 (45) 7
Attività Impaired acquisite o originate 2 (2) - 5 (5) -
228
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
B.2 Distribuzione territoriale delle esposizioni creditizie per cassa e fuori bilancio verso clientela
Esposizioni / Aree geografiche Italia Nord Ovest Italia Nord Est Italia Centro Italia Sud e Isole
Esposizione
netta
Rettifiche
valore
complessive
Esposizione
netta
Rettifiche
valore
complessive
Esposizione
netta
Rettifiche
valore
complessive
Esposizione
netta
Rettifiche
valore
complessive
A. Esposizioni creditizie per cassa
A.1 Sofferenze 38.650 110.834 18.153 56.147 20.360 46.250 21.761 66.984
A.2 Inadempienze probabili 266.723 246.265 525.904 181.445 119.559 118.492 148.164 130.501
A.3 Esposizioni scadute deteriorate 10.786 4.895 5.228 2.459 5.005 3.676 10.972 5.875
A.4 Esposizioni non deteriorate 29.226.062 220.854 20.469.886 69.145 24.100.664 113.178 13.448.598 93.042
Totale (A) 29.542.221 582.848 21.019.171 309.196 24.245.588 281.596 13.629.495 296.402
B. Esposizioni creditizie fuori
bilancio
B.1 Esposizioni deteriorate 96.691 16.745 126.898 21.963 52.529 7.918 21.515 3.019
B.2 Esposizioni non deteriorate 17.031.492 28.156 11.363.184 8.354 6.936.073 2.526 4.122.101 3.441
Totale (B) 17.128.183 44.901 11.490.082 30.317 6.988.602 10.444 4.143.616 6.460
Totale (A+B) 31.12.2024 46.670.404 627.749 32.509.253 339.513 31.234.190 292.040 17.773.111 302.862
Totale (A+B) 31.12.2023 46.733.859 595.545 32.119.037 354.605 26.773.952 286.887 18.754.593 281.130
B.3 Distribuzione territoriale delle esposizioni creditizie per cassa e fuori bilancio verso banche
Esposizioni/Aree geografiche Italia Altri paesi europei America
Esposizione
netta
Rettifiche
di valore
complessive
Esposizione
netta
Rettifiche
di valore
complessive
Esposizione
netta
A. Esposizioni creditizie per cassa
A.1 Sofferenze - - - - -
A.2 Inadempienze probabili - - - - -
A.3 Esposizioni scadute deteriorate - - - - -
A.4 Esposizioni non deteriorate 13.165.757 1.742 6.447.276 23.783 23.550
Totale (A) 13.165.757 1.742 6.447.276 23.783 23.550
B. Esposizioni creditizie fuori bilancio
B.1 Esposizioni deteriorate - - - - -
B.2 Esposizioni non deteriorate 804.230 4 1.032.293 17 123.599
Totale (B) 804.230 4 1.032.293 17 123.599
Totale A+B 31.12.2024 13.969.987 1.746 7.479.569 23.800 147.149
Totale A+B 31.12.2023 16.852.805 2.643 8.893.084 29.534 183.380
229
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
B.3 Distribuzione territoriale delle esposizioni creditizie per cassa e fuori bilancio verso banche
(segue)
Esposizioni/Aree geografiche America Asia Resto del mondo
Rettifiche
di valore
complessive
Esposizione
netta
Rettifiche
di valore
complessive
Esposizione
netta
Rettifiche
di valore
complessive
A. Esposizioni creditizie per cassa
A.1 Sofferenze - - - - -
A.2 Inadempienze probabili - - - - -
A.3 Esposizioni scadute deteriorate - - - - -
A.4 Esposizioni non deteriorate 13 75.516 33 1.211.120 54
Totale (A) 13 75.516 33 1.211.120 54
B. Esposizioni creditizie fuori bilancio
B.1 Esposizioni deteriorate - - - - -
B.2 Esposizioni non deteriorate 3 826.344 24 152.516 9
Totale (B) 3 826.344 24 152.516 9
Totale A+B 31.12.2024 16 901.860 57 1.363.636 63
Totale A+B 31.12.2023 32 925.039 59 1.327.032 67
B.3 Distribuzione territoriale delle esposizioni creditizie per cassa e fuori bilancio verso banche
Esposizioni/Aree geografiche Italia Nord Ovest Italia Nord Est Italia Centro Italia Sud e Isole
Esposizioni
netta
Rettifiche
di valore
complessive
Esposizioni
netta
Rettifiche
di valore
complessive
Esposizioni
netta
Rettifiche
di valore
complessive
Esposizioni
netta
Rettifiche
di valore
complessive
A. Esposizioni creditizie per cassa
A.1 Sofferenze - - - - - - - -
A.2 Inadempienze probabili - - - - - - - -
A.3 Esposizioni scadute deteriorate - - - - - - - -
A.4 Esposizioni non deteriorate 698.656 589 215.145 185 7.709.569 968 4.542.387 -
Totale (A) 698.656 589 215.145 185 7.709.569 968 4.542.387 -
B. Esposizioni creditizie fuori
bilancio
B.1 Esposizioni deteriorate - - - - - - - -
B.2 Esposizioni non deteriorate 594.521 3 88.358 1 30.245 - 91.106 -
Totale (B) 594.521 3 88.358 1 30.245 - 91.106 -
Totale (A+B) 31.12.2024 1.293.177 592 303.503 186 7.739.814 968 4.633.493 -
Totale (A+B) 31.12.2023 2.860.998 1.092 342.209 275 9.328.160 1.276 4.321.438 -
B.4 Grandi esposizioni
31.12.2024 31.12.2023
a) Valore di bilancio 21.985.293 27.003.394
b) Valore ponderato 2.661.575 5.824.177
c) Numero 8 15
La rilevazione è stata effettuata sulla base degli aggiornamenti alla Circolare 285 che disciplinano l’assunzione di “grandi
esposizioni”.
La normativa definisce quale “grande esposizione” l’ammontare delle attività di rischio per cassa e delle operazioni fuori bilancio,
riferite a un singolo cliente o a gruppi di clienti connessi, pari o superiori al 10% del capitale ammissibile.
Si sottolinea che concorrono all’ammontare delle attività di rischio anche le operazioni di pronti contro termine passive. Tali
operazioni contribuiscono al valore dell’esposizione verso la controparte per l’importo dei “titoli da ricevere”, mentre concorrono
all’esposizione post CRM ed esenzioni ex art.400 CRR solamente per la differenza tra l’importo dei “titoli da ricevere” ed il
deposito di contante ricevuto.
Al 31 dicembre 2024 si rilevano 8 “grandi esposizioni” per un valore di esposizione complessivo pari a € 21.985 milioni,
corrispondenti a € 2.662 milioni post CRM ed esenzioni ex art. 400 CRR. Su di essi, la forma tecnica dei P/T passivi incide
rispettivamente per € 5.322 milioni e per € 408,2 milioni.
230
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Tra le posizioni rilevate figurano, per un importo superiore al 60% del totale complessivo, controparti governative, per
un’esposizione totale pari a € 16.905 milioni e € 1.079 milioni post CRM ed esenzioni.
Il residuo risulta composto da primarie società/banche europee e mondiali (per € 5.080 milioni - € 1.583 milioni post CRM ed
esenzioni) e da una Società collegata/correlata.
Per meglio apprezzare il grado di concentrazione dei crediti si fornisce l’ammontare delle principali esposizioni per valore
nominale.
Concentrazione dei rischi:
Data di riferimento: 31 dicembre 2024 Valore
dell’esposizione
Valore
dell’esposizione post
CRM ed esenzioni ex
art. 400 CRR
Prime 5 19.074.445 2.118.961
Prime 10 23.683.942 2.661.575
Prime 20 30.063.144 7.116.107
Data di riferimento: 31 dicembre 2023 Valore
dell’esposizione
Valore
dell’esposizione post
CRM ed esenzioni ex
art. 400 CRR
Prime 5 18.061.459 1.928.977
Prime 10 23.176.120 3.677.389
Prime 20 29.890.759 7.460.189
C. Operazioni di cartolarizzazione
Informazioni di natura qualitativa
Lo strumento della cartolarizzazione, per le operazioni poste in essere dalla Capogruppo, ha come obiettivo primario, quanto
alle cessioni di crediti non-performing, di:
• migliorare la composizione degli attivi delle banche cedenti;
• rendere più efficiente ed omogenea la strategia di recupero del credito (in quanto viene accentrata presso un solo nucleo di
legali);
• offrire la possibilità di esercitare un rigoroso e diretto controllo sulle posizioni di credito maggiormente a rischio, senza
modificare il profilo di rischio aziendale.
• Le operazioni aventi ad oggetto contratti performing sono invece strutturate allo scopo di ottimizzare le fonti di funding.
Le operazioni della Banca in essere al 31 dicembre 2024, diverse da quelle completamente autosottoscritte
52
, illustrate nel
paragrafo successivo 1.4, sono le seguenti:
• Italian Credit Recycle
• Restart
• AQUI SPV
• Spring SPV
• Summer SPV
• Grogu SPV (esecuzione del progetto di cessione “Skywalker”)
• Loira SPV
• Pillarstone
• Sestante n. 2
• Sestante n. 3
• Brisca Securitisation
• Riviera NPL
• Lanterna Mortgage
• Lanterna Finance 4
52 L’informativa resa sulle c.d. “Autocartolarizzazioni” è fornita al successivo paragrafo Sezione 4 – Rischio di liquidità
231
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Nell’ambito delle operazioni “proprie”, sono ricomprese anche quelle originate dalle Banche incorporate in BPER Banca s.p.a.
In particolare, sono inclusi:
• i titoli emessi da Sestante Finance SPV s.r.l. rivenienti da operazioni originate da Meliorbanca s.p.a., incorporata in BPER Banca
nel 2012.
Italian Credit Recycle (operazione strutturata ai sensi della legge 30 aprile 1999 n. 130)
Data di cessione: 20 giugno 2017
Cedente: Nuova Cassa di Risparmio di Ferrara s.p.a.
Società veicolo: Italian Credit Recycle s.r.l., con sede a Roma
Servicer: Master Gardant s.p.a., nel ruolo di Servicer, Corporate Servicer, Calculation
and Paying Agent.
Data di emissione dei titoli 28 giugno 2017
Tipologia di operazione Tradizionale
Struttura organizzativa La società Master Gardant s.p.a. predispone una rendicontazione trimestrale
che comunica agli investitori.
Sistemi interni di misurazione e controllo dei rischi L’attività destinata al recupero e alla gestione degli incassi dei crediti
ceduti è svolta da un’unità organizzativa dedicata, nel rispetto di regole di
comportamento stabilite contrattualmente.
Le modalità organizzative si possono così sintetizzare:
Attività cedute Crediti di origine bancaria
Qualità delle attività cartolarizzate Non-performing
Ammontare delle attività cartolarizzate Il totale dei crediti esigibili del portafoglio ceduto è di Euro 252 milioni.
Prezzo di cessione delle attività cartolarizzate Il prezzo di cessione è di Euro 41 milioni.
Garanzie e linee di credito rilasciate dalla banca Nessuna
Garanzie e linee di credito rilasciate da terzi Nessuna
La società veicolo ha emesso le seguenti obbligazioni:
Codice titolo Seniority Scadenza Importo emissione Residuo al 31.12.2024
IT0005274565 Senior Dic-37 22.400 -
IT0005274573 Junior Dic-37 18.600 1
Totale 41.000 1
I titoli all’emissione sono stati collocati presso investitori istituzionali e, per una parte residuale, sono stati sottoscritti da BPER Banca (€ 2,2 milioni).
232
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Restart (operazione strutturata ai sensi della legge 30 aprile 1999 n. 130)
Data di cessione: 20 giugno 2017
Cedente: Nuova Cassa di Risparmio di Ferrara s.p.a.
Società veicolo: Restart SPV s.r.l., con sede a Roma
Servicer: Master Gardant s.p.a., nel ruolo di Servicer, Corporate Servicer, Calculation
and Paying Agent.
Data di emissione dei titoli 20 giugno 2017
Tipologia di operazione Tradizionale
Struttura organizzativa La società Master Gardant s.p.a. predispone una rendicontazione trimestrale
che comunica agli investitori.
Sistemi interni di misurazione e controllo dei rischi L’attività destinata al recupero e alla gestione degli incassi dei crediti
ceduti è svolta da un’unità organizzativa dedicata, nel rispetto di regole di
comportamento stabilite contrattualmente.
Le modalità organizzative si possono così sintetizzare:
Attività cedute Crediti di origine bancaria
Qualità delle attività cartolarizzate Non-performing
Ammontare delle attività cartolarizzate Il totale dei crediti esigibili del portafoglio ceduto è di Euro 343 milioni.
Prezzo di cessione delle attività cartolarizzate Il prezzo di cessione è di Euro 22 milioni.
Garanzie e linee di credito rilasciate dalla banca Nessuna
Garanzie e linee di credito rilasciate da terzi Nessuna
La società veicolo ha emesso le seguenti obbligazioni:
Codice titolo Seniority Scadenza Importo emissione Residuo al 31.12.2024
IT0005274532 Senior Dic-37 18.200 -
IT0005274540 Junior Dic-37 14.800 679
Totale 33.000 679
I titoli all’emissione sono stati collocati presso investitori istituzionali e, per una parte residuale, sono stati sottoscritti da BPER Banca (€ 1,8 milioni).
233
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
AQUI SPV S.R.L. (operazione strutturata ai sensi della legge 30 aprile 1999 n. 130)
Data di cessione: 2 ottobre 2018
Cedente: BPER Banca s.p.a.; Cassa di Risparmio di Bra s.p.a.; Cassa di Risparmio di
Saluzzo s.p.a.
Società veicolo: AQUI SPV s.r.l., con sede a Conegliano (TV)
Servicer: Prelios Credit Servicing s.p.a., nel ruolo di Servicer
Data di emissione dei titoli 7 novembre 2018
Tipologia di operazione Tradizionale con Garanzia del Ministero dell’Economia e delle Finanze GACS
(Garanzia Cartolarizzazione Sofferenze)
Struttura organizzativa La società Prelios Credit Servicing s.p.a. predispone una rendicontazione
semestrale che comunica agli investitori
Sistemi interni di misurazione e controllo dei rischi L’attività destinata al recupero e alla gestione degli incassi dei crediti
ceduti è svolta da un’unità organizzativa dedicata, nel rispetto di regole di
comportamento stabilite contrattualmente
Le modalità organizzative si possono così sintetizzare:
Attività cedute Crediti di origine bancaria
Qualità delle attività cartolarizzate Non-performing
Ammontare delle attività cartolarizzate Il totale dei crediti esigibili del portafoglio ceduto è di Euro 2.082 milioni
Prezzo di cessione delle attività cartolarizzate Il prezzo di cessione è di Euro 618 milioni
Garanzie e linee di credito rilasciate dalla banca Prestito Subordinato di Euro 27,235 milioni
Garanzie e linee di credito rilasciate da terzi Cap Agreement per la copertura dei tassi sulle note emesse
La società veicolo ha emesso le seguenti obbligazioni:
Codice titolo Seniority Scadenza Importo
emissione
Residuo al
31.12.2024
Rating Scope Rating Moody’s
IT0005351330 Senior Ott-38 544.700 228.253 B+(sf) B2(sf)
IT0005351348 Mezzanine Ott-38 62.900 3.145 n.r. n.r.
IT0005351355 Junior Ott-38 10.852 543 n.r. n.r.
Totale 618.452 231.941
I titoli all’emissione sono stati interamente sottoscritti da BPER Banca s.p.a. I titoli Mezzanine e Junior successivamente, sono stati collocati presso investitori
istituzionali al netto di una parte residuale pari al 5% (€ 3,7 milioni), trattenuta dal BPER Banca in ossequio agli obblighi di retention prescritti dalla CRR (Capital
Requirements Regulation).
234
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Spring (operazione strutturata ai sensi della legge 30 aprile 1999 n. 130)
Data di cessione: 1 giugno 2020
Cedente: BPER Banca s.p.a.; Banco di Sardegna s.p.a.; Cassa di Risparmio di Bra s.p.a.
Società veicolo: SPRING SPV s.r.l., con sede a Conegliano (TV)
Servicer: Prelios Credit Servicing s.p.a., nel ruolo di Servicer.
Data di emissione dei titoli 18 giugno 2020
Tipologia di operazione Tradizionale con Garanzia del Ministero dell’Economia e delle Finanze GACS
(Garanzia Cartolarizzazione Sofferenze).
Struttura organizzativa La società Prelios Credit Servicing s.p.a. predispone una rendicontazione
semestrale che comunica agli investitori.
Sistemi interni di misurazione e controllo dei rischi L’attività destinata al recupero e alla gestione degli incassi dei crediti
ceduti è svolta da un’unità organizzativa dedicata, nel rispetto di regole di
comportamento stabilite contrattualmente.
Le modalità organizzative si possono così sintetizzare:
Attività cedute Crediti di origine bancaria
Qualità delle attività cartolarizzate Non-performing
Ammontare delle attività cartolarizzate Il totale dei crediti esigibili del portafoglio ceduto è di Euro 1.377 milioni.
Prezzo di cessione delle attività cartolarizzate Il prezzo di cessione è di Euro 341 milioni.
Garanzie e linee di credito rilasciate dalla banca Prestito Subordinato di Euro 16,450 milioni.
Garanzie e linee di credito rilasciate da terzi Cap Agreement per la copertura dei tassi sulle note emesse.
La società veicolo ha emesso le seguenti obbligazioni:
Codice titolo Seniority Scadenza Importo
emissione
Residuo al
31.12.2024
Rating Scope Rating Moody’s
IT0005413197 Senior Set-40 320.000 77.174 BBB+(sf) Baa1(sf)
IT0005413213 Mezzanine Set-40 20.000 1.000 n.r. n.r.
IT0005413221 Junior Set-40 3.400 170 n.r. n.r.
Totale 343.400 78.344
I titoli all’emissione sono stati interamente sottoscritti da BPER Banca s.p.a. e Banco di Sardegna s.p.a. I titoli Mezzanine e Junior successivamente, sono stati
collocati presso investitori istituzionali al netto di una parte residuale pari al 5% (€ 1,2 milioni), trattenuta da BPER Banca s.p.a in ossequio agli obblighi di retention
prescritti dalla CRR (Capital Requirements Regulation).
235
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Summer (operazione strutturata ai sensi della legge 30 aprile 1999 n. 130)
Data di cessione: 18 dicembre 2020
Cedente: BPER Banca s.p.a.; Banco di Sardegna s.p.a.
Società veicolo: SUMMER SPV s.r.l., con sede a Conegliano (TV)
Servicer: Fire s.p.a. nel ruolo Special Servicer, e Banca Finint s.p.a. nel ruolo di Master
Servicer.
Data di emissione dei titoli 30 dicembre 2020
Tipologia di operazione Tradizionale con Garanzia del Ministero dell’Economia e delle Finanze GACS
(Garanzia Cartolarizzazione Sofferenze).
Struttura organizzativa Banca Finint s.p.a. predispone una rendicontazione semestrale che comunica
agli investitori.
Sistemi interni di misurazione e controllo dei rischi L’attività destinata al recupero e alla gestione degli incassi dei crediti ceduti
è svolta da una società dedicata, nel rispetto di regole di comportamento
stabilite contrattualmente.
Le modalità organizzative si possono così sintetizzare:
Attività cedute Crediti di origine bancaria
Qualità delle attività cartolarizzate Non-performing
Ammontare delle attività cartolarizzate Il totale dei crediti esigibili del portafoglio ceduto è di Euro 322 milioni.
Prezzo di cessione delle attività cartolarizzate Il prezzo di cessione è di Euro 86 milioni.
Garanzie e linee di credito rilasciate dalla banca Prestito Subordinato di Euro 3,666 milioni.
Garanzie e linee di credito rilasciate da terzi Cap Agreement per la copertura dei tassi sulle note emesse.
La società veicolo ha emesso le seguenti obbligazioni:
Codice titolo Seniority Scadenza Importo
emissione
Residuo al
31.12.2024
Rating Scope Rating Moody’s
IT0005432445 Senior Ott-40 85.400 37.243 BBB(sf) Baa1(sf)
IT0005432452 Mezzanine Ott-40 10.000 500 n.r. n.r.
IT0005432460 Junior Ott-40 1.000 50 n.r. n.r.
Totale 96.400 37.793
I titoli Senior sono stati interamente sottoscritti da BPER Banca s.p.a. e Banco di Sardegna s.p.a. I titoli Mezzanine e Junior sono stati collocati presso un investitore
istituzionale e, per una parte residuale pari al 5% (€ 550 mila), sono stati sottoscritti da BPER Banca s.p.a. in ossequio agli obblighi di retention prescritti dalla CRR
(Capital Requirements Regulation).
236
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Grogu (operazione strutturata ai sensi della legge 30 aprile 1999 n. 130)
Data di cessione: 28 luglio 2021
Cedente: BPER Banca s.p.a.; Banca Intesa San Paolo s.p.a.
Società veicolo: GROGU SPV s.r.l., con sede a Conegliano (TV)
Servicer: Prelios Credit Servicing s.p.a., nel ruolo di Special Servicer, e Banca Finint s.p.a.
nel ruolo di Master Servicer.
Data di emissione dei titoli 15 dicembre 2021
Tipologia di operazione Tradizionale con Garanzia del Ministero dell’Economia e delle Finanze GACS
(Garanzia Cartolarizzazione Sofferenze).
Struttura organizzativa Banca Finint s.p.a. predispone una rendicontazione trimestrale che comunica
agli investitori.
Sistemi interni di misurazione e controllo dei rischi L’attività destinata al recupero e alla gestione degli incassi dei crediti ceduti
è svolta da una società dedicata, nel rispetto di regole di comportamento
stabilite contrat-tualmente.
Le modalità organizzative si possono così sintetizzare:
Attività cedute Crediti di origine bancaria
Qualità delle attività cartolarizzate Non-performing
Ammontare delle attività cartolarizzate L'ammontare dei crediti esigibili dei portafogli ceduti è di Euro 3.077 milioni, di
cui 914 milioni relativi al portafoglio Bper e 2.163 milioni relativi al portafoglio
di Intesa san Paolo.
Prezzo di cessione delle attività cartolarizzate Il prezzo di cessione è di Euro 500 milioni.
Garanzie e linee di credito rilasciate dalla banca Prestito Subordinato di Euro 8,4 milioni.
Garanzie e linee di credito rilasciate da terzi Prestito Subordinato di Euro 12,2 milioni erogato da Intesa San Paolo.Cap
Agreement per la copertura dei tassi sulle note emesse.
La società veicolo ha emesso le seguenti obbligazioni:
Codice titolo Seniority Scadenza Importo
emissione
Importo
sottoscritto
Residuo al
31.12.2024
Rating Scope Rating
Moody’s
Rating DBRS
IT0005473852 Senior Gen-42 460.000 187.680 47.515 BBB+ (sf) A3(sf) A(high)
IT0005473860 Mezzanine Gen-42 37.000 4.757 550 n.r. n.r. n.r.
IT0005473878 Junior Gen-42 3.000 386 45 n.r. n.r. n.r.
Totale 500.000 192.823 48.110
I titoli Senior sono stati sottoscritti proporzionalmente al prezzo di cessione da BPER Banca e Intesa San Paolo. I titoli Mezzanine e Junior sono stati collocati
presso un investitore istituzionale e, per una parte residuale pari al 5% (€ 550 mila), sono stati sottoscritti da BPER Banca s.p.a. in ossequio agli obblighi di retention
prescritti dalla CRR (Capital Requirements Regulation).
237
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Loira (operazione strutturata ai sensi della legge 30 aprile 1999 n. 130)
Data di cessione: 14 aprile 2023
Cedente: BPER Banca s.p.a. ; Banco di Sardegna s.p.a.
Società veicolo: Loira SPV s.r.l., con sede in Via Curtatone 3, 00185 Roma
Servicer: MASTER GARDANT s.p.a. nel ruolo di Master Servicer, Corporate Servicer,
Calculation Agent e Paying Agent, SPECIAL GARDANT nel ruolo di Special
Servicer, INTESA SAN PAOLO s.p.a. nel ruolo di Account Bank.
Data di emissione dei titoli 27 aprile 2023
Tipologia di operazione Tradizionale
Struttura organizzativa La società Master Gardant s.p.a. predispone una rendicontazione trimestrale
che co-munica agli investitori.
Sistemi interni di misurazione e controllo dei rischi L’attività destinata al recupero e alla gestione degli incassi dei crediti
ceduti è svolta da un’unità organizzativa dedicata, nel rispetto di regole di
comportamento stabilite con-trattualmente.
Le modalità organizzative si possono così sintetizzare:
Attività cedute Crediti di origine bancaria
Qualità delle attività cartolarizzate Inadempienze probabili (UTP)
Ammontare delle attività cartolarizzate Il totale dei crediti esigibili del portafoglio ceduto è di Euro 466 milioni.
Prezzo di cessione delle attività cartolarizzate Il prezzo di cessione è di Euro 155,9 milioni.
Garanzie e linee di credito rilasciate dalla banca Nessuna
Garanzie e linee di credito rilasciate da terzi Nessuna
La società veicolo ha emesso le seguenti obbligazioni:
Codice titolo Seniority Scadenza Importo
emissione
Importo
sottoscritto
Residuo al
31.12.2024
IT0005543738 Senior Dic-42 84.588 84.588 45.118
IT0005543746 Mezzanine Dic-42 18.126 907 558
IT0005543761 Mezzanine Dic-42 9.063 454 454
IT0005543787 Junior Dic-42 14.063 704 504
Totale 125.840 86.653 46.634
I titoli Senior sono stati interamente sottoscritti da BPER Banca s.p.a. I titoli Mezzanine e Junior sono stati collocati presso un investitore istituzionale e, per una
quota residuale pari al 5%, sono stati sottoscritti da BPER Banca s.p.a. in ossequio agli obblighi di retention prescritti dalla CRR (Capital Requirements Regulation).
238
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Pillarstone
Nel corso dell’esercizio 2017 BPER Banca ha cartolarizzato attraverso il veicolo Pillarstone Italy SPV s.r.l. (costituito ai sensi della
L.130/99) un credito di 21 milioni di dollari USA vantato nei confronti della società Premuda s.p.a..
L’operazione, posta in essere congiuntamente ad altri importanti istituti di credito italiani, è stata realizzata al fine di consentire
una ristrutturazione dei crediti nei confronti della società Premuda s.p.a., con l’obiettivo di agevolare e incrementare i recuperi
delle esposizioni oggetto di cartolarizzazione.
La cessione si è perfezionata con l’emissione da parte del veicolo di titoli di classe Super Senior (sottoscritte da terzi), di titoli di
classe Senior e di classe Junior (integralmente sottoscritte dalla banca).
Inoltre, l’operazione prevede la cessione di tutti i crediti acquistati dal veicolo (Pillarstone Italy SPV s.r.l.) ad una società
(Pillarstone Italy Holding s.p.a.) che, tramite patrimoni separati costituiti ai sensi dell’art. 2447-bis lettera a) del Codice civile,
provvede alla ristrutturazione dei crediti vantati nei confronti del gruppo Premuda.
BPER Banca non detiene nessuna interessenza nelle società indicate sopra.
Tutti i titoli emessi dalla società veicolo sono sprovvisti di rating.
A fronte della cancellazione del credito la banca ha contabilizzato nell’attivo di bilancio i titoli sottoscritti.
Il valore di iscrizione dei titoli di 81.575 mila dollari USA e di 25.645 mila Euro comprende i titoli già facenti capo alla incorporata
Banca Carige s.p.a. ed è pari all’importo della ristrutturazione del credito sottoscritto tra Pillarstone Italy Holding s.p.a. ed il
gruppo Premuda.
239
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Sestante n.2
Data di cessione: 3 dicembre 2004
Cedente: Meliorbanca s.p.a.
Società veicolo: Sestante Finance s.r.l., con sede in Via Mario Carucci 131, Roma
Servicer: Italfondiario s.p.a.
Data di emissione dei titoli 3 dicembre 2004
Tipologia di operazione Tradizionale
Struttura organizzativa Italfondiario s.p.a. predispone una rendicontazione trimestrale nella quale
commenta l’attività svolta con indicazioni relative ad incassi, entrando nello
specifico per quanto concerne le quote a pagamento degli interessi o a
rimborso del capitale.
Sistemi interni di misurazione e controllo dei rischi L’attività destinata al recupero e alla gestione degli incassi dei crediti ceduti è
stata effettuata dal servicer.
Le modalità organizzative si possono così sintetizzare:
Attività cedute Titoli ABS con sottostanti mutui ipotecari su immobili residenziali e
commerciali.
Qualità delle attività cartolarizzate Finanziamenti performing
Ammontare delle attività cartolarizzate Titoli ABS emessi da Sestante W s.r.l. per un valore nominale di Euro 625 Milioni.
Prezzo di cessione delle attività cartolarizzate Il prezzo di cessione è di Euro 653 milioni.
Garanzie e linee di credito rilasciate dalla banca Contingency liquidity
Garanzie e linee di credito rilasciate da terzi Nessuna
Distinzione per settore di attività economica Contratti di mutui stipulati sia con persone fisiche sia con persone giuridiche
ad esclusione degli enti pubblici.
Distinzione per area territoriale I crediti oggetto di cartolarizzazione sono riferibili a soggetti residenti in Italia.
La società veicolo ha emesso le seguenti obbligazioni:
Codice titolo Seniority Scadenza Importo emissione Residuo
al 31.12.2024
IT0003760136 Senior Lug-42 575.300 26
IT0003760193 Mezzanine Lug-42 34.400 -
IT0003760227 Mezzanine Lug-42 15.600 -
IT0003760243 Mezzanine Lug-42 21.900 -
IT0003760284 Junior Lug-42 6.253 -
Totale 653.453 26
I titoli Senior e Mezzanine, all’emissione, sono stati collocati presso investitori istituzionali, mentre i titoli Junior sono stati sottoscritti dall’incorporata Meliorbanca
s.p.a. e successivamente ceduti sul mercato secondario.
240
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Sestante n.3
Data di cessione: 16 dicembre 2005
Cedente: Meliorbanca s.p.a.
Società veicolo: Sestante Finance s.r.l., con sede in Via Mario Carucci 131, Roma
Servicer: Italfondiario s.p.a.
Data di emissione dei titoli 16 dicembre 2005
Tipologia di operazione Tradizionale
Struttura organizzativa Italfondiario s.p.a. predispone una rendicontazione trimestrale nella quale
commenta l’attività svolta con indicazioni relative ad incassi, entrando nello
specifico per quanto concerne le quote a pagamento degli interessi o a
rim-borso del capitale.
Sistemi interni di misurazione e controllo dei rischi L’attività destinata al recupero e alla gestione degli incassi dei crediti ceduti è
stata effettuata dal servicer.
Le modalità organizzative si possono così sintetizzare:
Attività cedute Titoli ABS con sottostanti mutui ipotecari su immobili residenziali e
commerciali
Qualità delle attività cartolarizzate Finanziamenti performing
Ammontare delle attività cartolarizzate Titoli ABS emessi da Sestante W s.r.l. per un valore nominale di Euro 858
Milioni
Prezzo di cessione delle attività cartolarizzate Il prezzo di cessione è di Euro 900 milioni.
Garanzie e linee di credito rilasciate dalla banca Nessuna
Garanzie e linee di credito rilasciate da terzi Contingency liquidity
Distinzione per settore di attività economica Contratti di mutui stipulati sia con persone fisiche sia con persone giuridi-che
ad esclusione degli enti pubblici.
Distinzione per area territoriale I crediti oggetto di cartolarizzazione sono riferibili a soggetti residenti in Italia.
La società veicolo ha emesso le seguenti obbligazioni:
Codice titolo Seniority Scadenza Importo emissione Residuo
al 31.12.2024
IT0003937452 Senior Lug-45 791.900 193
IT0003937486 Mezzanine Lug-45 47.350 237
IT0003937510 Mezzanine Lug-45 21.500 -
IT0003937569 Mezzanine Lug-45 30.150 -
IT0003937551 Junior Lug-45 8.610 -
Totale 899.510 430
II titoli Senior e Mezzanine, all’emissione, sono stati collocati presso investitori istituzionali, mentre i titoli Junior sono stati sottoscritti dall’incorporata Meliorbanca
s.p.a. e successivamente ceduti sul mercato secondario.
241
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Brisca Securitisation s.r.l.
Data di cessione: 16 giugno 2017
Cedente: Banca Carige s.p.a.; Banca Cesare Ponti s.p.a.; Banca del Monte di Lucca s.p.a.
Società veicolo: Brisca Securitisation s.r.l.
Servicer: Prelios Credit Servicing s.p.a. nel ruolo di Servicer; Zenith Service s.p.a. nel
ruolo di Monitoring Agent.
Data di emissione dei titoli 5 luglio 2017
Tipologia di operazione Tradizionale con Garanzia del Ministero dell’Economia e delle Finanze GACS
(Garanzia Cartolarizzazione Sofferenze).
Struttura organizzativa Banca Finint s.p.a. come Representative of the Noteholders, Calculation
Agent, BUS e Corporate Services Provider; BNP Paribas S.S. come Agent Bank,
Account Bank Cash Manager e Principal Paying Agent.
Sistemi interni di misurazione e controllo dei rischi L’attività destinata al recupero e alla gestione degli incassi dei crediti ceduti
è svolta da una società dedicata, nel rispetto di regole di comportamento
stabilite contrattualmente.
Le modalità organizzative si possono così sintetizzare:
Attività cedute Crediti di origine bancaria
Qualità delle attività cartolarizzate Non-performing
Ammontare delle attività cartolarizzate Il totale dei crediti esigibili del portafoglio ceduto è di Euro 961 milioni.
Prezzo di cessione delle attività cartolarizzate Il prezzo di cessione è di Euro 309,7 milioni.
Garanzie e linee di credito rilasciate dalla banca Nessuna
Garanzie e linee di credito rilasciate da terzi Cap Agreement per la copertura dei tassi sulle note emesse.
La società veicolo ha emesso le seguenti obbligazioni:
Codice titolo Seniority Scadenza Importo
emissione
Importo
sottoscritto
Residuo al
31.12.2024
Rating DBRS Rating
Moody’s
IT0005274599 Senior Dic-37 267.400 267.400 97.864 CCC (sf) Caa2 (sf)
IT0005274607 Mezzanine Dic-37 30.500 - - C (sf) Ca (sf)
IT0005274615 Junior Dic-37 11.800 - - n.r. n.r.
Totale 309.700 267.400 97.864
242
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Riviera NPL s.r.l.
Data di cessione: 4 dicembre 2018
Cedente: Banca Carige s.p.a.; Banca del Monte di Lucca s.p.a.
Società veicolo: Riviera NPL s.r.l.
Servicer: Credito Fondiario s.p.a. quale Master Servicer; Credito Fondiario s.p.a. quale
Special Servicer A e Italfondiario S.p.A.quale Special Servicer B; Zenit Service
s.p.a. come Mo-nitoring Agent.
Data di emissione dei titoli 17 dicembre 2018
Tipologia di operazione Tradizionale con Garanzia del Ministero dell’Economia e delle Finanze GACS
(Garanzia Cartolarizzazione Sofferenze).
Struttura organizzativa Banca Finint s.p.a. come Representative of the Notehoolders, Calculation
Agent, BUS e Corporate Services Provider; BNP Paribas S.S. come Agent Bank,
Account Bank Cash Manager e Principal Paying Agent.
Sistemi interni di misurazione e controllo dei rischi L’attività destinata al recupero e alla gestione degli incassi dei crediti ceduti
è svolta da una società dedicata, nel rispetto di regole di comportamento
stabilite contrattualmente.
Le modalità organizzative si possono così sintetizzare:
Attività cedute Crediti di origine bancaria
Qualità delle attività cartolarizzate Non-performing
Ammontare delle attività cartolarizzate Il totale dei crediti esigibili del portafoglio ceduto è di Euro 963 milioni.
Prezzo di cessione delle attività cartolarizzate Il prezzo di cessione è di Euro 215 milioni.
Garanzie e linee di credito rilasciate dalla banca Banca Carige S.p.A.in fase di cessione dei crediti ha erogato un mutuo a ricorso
subordinato di € 7mln.
Garanzie e linee di credito rilasciate da terzi Cap Agreement per la copertura del rischio di tasso sulle note emesse.
La società veicolo ha emesso le seguenti obbligazioni:
Codice titolo Seniority Scadenza Importo
emissione
Importo
sottoscritto
Residuo al
31.12.2024
Rating Scope Rating
Moody’s
IT0005356040 Senior Lug-36 175.000 175.000 50.797 BB+ (sf) Ba1 (sf)
IT0005356057 Mezzanine Lug-36 30.000 1.500 1.500 CCC (sf) Ca (sf)
IT0005356065 Junior Lug-36 10.000 500 500 n.r. n.r.
Totale 215.000 177.000 52.797
243
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Lanterna Mortgage s.r.l.
Data di cessione: 16 luglio 2020
Cedente: Banca Carige s.p.a.; Banca del Monte di Lucca s.p.a.
Società veicolo: Lanterna Mortgage s.r.l., con sede in Via della Cassa di Risparmio 15, Genova
Servicer: BPER Banca s.p.a. (ex Banca Carige s.p.a.), nel ruolo di Servicer - Corporate
Servicer e Cash Manager.
Data di emissione dei titoli 31 luglio 2020
Tipologia di operazione Tradizionale - STS compliant
Struttura organizzativa BNY Mellon nel ruolo di Account Bank e Paying Agent; Zenith Services in
qualità di Representative of the Noteholders e BUS; Prime Collateralised
Securities EU SAS come Third Party Verifying STS compliance.
Sistemi interni di misurazione e controllo dei rischi L’attività destinata al recupero e alla gestione degli incassi dei crediti ceduti è
stata effettuata dall'originator. Dalla data di incorporazione di Banca Carige in
BPER Banca, questa attività viene effettuata da quest'ultima.
Le modalità organizzative si possono così sintetizzare:
Attività cedute Mutui ipotecari su immobili residenziali
Qualità delle attività cartolarizzate Finanziamenti performing
Ammontare delle attività cartolarizzate Il totale dei crediti esigibili in linea capitale del portafoglio ceduto è di Euro
248,4 milioni.
Prezzo di cessione delle attività cartolarizzate Il prezzo di cessione è di Euro 249,4 milioni.
Garanzie e linee di credito rilasciate dalla banca Nessuna
Garanzie e linee di credito rilasciate da terzi Nessuna
Distinzione per settore di attività economica Contratti di mutuo stipulati sia con persone fisiche sia con persone giuridiche
ad esclusione degli enti pubblici.
Distinzione per area territoriale I crediti oggetto di cartolarizzazione sono riferibili a soggetti residenti in Italia.
La società veicolo ha emesso le seguenti obbligazioni:
Codice titolo Seniority Scadenza Importo
emissione
Importo
sottoscritto
Residuo al
31.12.2024
Rating DBRS Rating S&P
IT0005417990 A1 Gen-65 173.891 - - AAA(sf) AA
IT0005418006 A2 Gen-65 11.179 11.179 11.179 AAA(sf) AA
IT0005418014 Junior Gen-65 69.034 69.034 69.034 n.r. n.r.
Totale 254.104 80.213 80.213
244
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Lanterna Finance 4
Data di cessione: 8 giugno 2021
Cedente: Banca Carige s.p.a.; Banca del Monte di Lucca s.p.a.
Società veicolo: Lanterna Finance s.r.l., con sede in Via della Cassa di Risparmio 15, 16123 -
Genova
Servicer: BPER Banca s.p.a. (ex Banca Carige s.p.a.), nel ruolo di Servicer - Corporate
Servicer e Cash Manager.
Data di emissione dei titoli 30 giugno 2021
Tipologia di operazione Tradizionale - STS compliant
Struttura organizzativa BNY Mellon nel ruolo di Account Bank, Calculation Agent e Paying Agent;
Zenith Services in qualità di Representative of the Noteholders e BUS; Prime
Collateralised Securities EU SAS come Third Party Verifying STS compliance.
Sistemi interni di misurazione e controllo dei rischi L’attività destinata al recupero e alla gestione degli incassi dei crediti ceduti è
stata effettuata dall’originator. Dalla data di incorporazione di Banca Carige in
BPER Banca, questa attività viene effettuata da quest’ultima.
Le modalità organizzative si possono così sintetizzare:
Attività cedute Mutui concessi a PMI assistiti dallo specifico Fondo di Garanzia
Qualità delle attività cartolarizzate Finanziamenti performing
Ammontare delle attività cartolarizzate Il totale dei crediti esigibili in linea capitale del portafoglio ceduto è di Euro
384 milioni.
Prezzo di cessione delle attività cartolarizzate Il prezzo di cessione è di Euro 384 milioni.
Garanzie e linee di credito rilasciate dalla banca Finanziamento subordinato per Euro 3,275 milioni erogato pro quota da Banca
Carige s.p.a. e da Banca del Monte di Lucca s.p.a..
Garanzie e linee di credito rilasciate da terzi Nessuna
Distinzione per settore di attività economica Contratti di mutuo stipulati con persone giuridiche aventi lo status di PMI ai
sensi della Legge 662/96.
Distinzione per area territoriale I crediti oggetto di cartolarizzazione sono riferibili a soggetti aventi sede in
Italia.
La società veicolo ha emesso le seguenti obbligazioni:
Codice titolo Seniority Scadenza Importo
emissione
Importo
sottoscritto
Residuo al
31.12.2023
Moody’s Rating S&P
IT0005450710 Senior Apr-50 320.000 - - Aa3 (sf) A+
IT0005450728 Junior Apr-50 62.700 62.700 62.700 n.r. n.r.
Totale 382.700 62.700 62.700
245
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Informazioni di natura quantitativa
C.1 Esposizioni derivanti dalle principali operazioni di cartolarizzazione “proprie” ripartite per tipologia
di attività cartolarizzate e per tipologia di esposizioni
Tipologia attività cartolarizzate/Esposizioni Esposizioni per cassa
Senior Mezzanine Junior
Valore di
bilancio
Rettifiche/
riprese di
valore
Valore di
bilancio
Rettifiche/
riprese di
valore
Valore di
bilancio
Rettifiche/
riprese di
valore
A. Oggetto di integrale cancellazione dal bilancio 548.344 10.823 5.354 - 504 -
- mutui ipotecari residenziali performing 789 36 - - - -
- mutui ipotecari residenziali non-performing 76.472 737 555 - 175 -
- mutui ipotecari non residenziali non-performing 270.027 6.281 665 - 151 -
- leasing non performing - - 680 - - -
- altri crediti non-performing 201.056 3.769 3.454 - 178 -
B. Oggetto di parziale cancellazione dal bilancio
C. Non cancellate dal bilancio - - - - 45.716 -
- mutui ipotecari residenziali performing - - - - - -
- altri crediti performing - - - - 45.716 -
(segue)
Tipologia attività cartolarizzate/Esposizioni Garanzie rilasciate
Senior Mezzanine Junior
Esposizione
netta
Rettifiche/
riprese di
valore
Esposizione
netta
Rettifiche/
riprese di
valore
Esposizione
netta
Rettifiche/
riprese di
valore
A. Oggetto di integrale cancellazione dal bilancio 1.637 61 - - - -
- mutui ipotecari residenziali performing 1.637 61
- mutui ipotecari residenziali non-performing
- mutui ipotecari non residenziali non-performing
- leasing non performing
- altri crediti non-performing
B. Oggetto di parziale cancellazione dal bilancio
C. Non cancellate dal bilancio - - - - - -
La tabella evidenzia le esposizioni per cassa assunte dal Gruppo relativamente alle operazioni di cartolarizzazione proprie Sestante, Pillarstone, Restart, Italian Credit
Recycle, Brisca, Aqui, Riviera, Spring, Summer, Grogu, Loira. Nella colonna “Rettifiche/riprese di valore” si riporta il flusso annuo delle rettifiche e delle riprese di
valore come previsto dalla Circolare n.262/2005 di Banca d’Italia. Non si riportano le parti della tabella relative alle linee di credito in quanto fattispecie non presenti.
246
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
C.2 Esposizioni derivanti dalle principali operazioni di cartolarizzazione di “terzi” ripartite per tipologia
delle attività cartolarizzate e per tipo di esposizione
Tipologia attività sottostanti/Esposizioni Esposizioni per cassa
Senior Mezzanine Junior
Valore di
bilancio
Rettifiche/
riprese di
valore
Valore di
bilancio
Rettifiche/
riprese di
valore
Valore di
bilancio
Rettifiche/
riprese di
valore
- mutui ipotecari residenziali performing 9.310 2
- mutui ipotecari residenziali non performing
- altri crediti performing 20.598
- altri crediti non performing
(segue)
Tipologia attività sottostanti/Esposizioni Linee di credito
Senior Mezzanine Junior
Esposizione
netta
Rettifiche/
riprese di
valore
Esposizione
netta
Rettifiche/
riprese di
valore
Esposizione
netta
Rettifiche/
riprese di
valore
- mutui ipotecari residenziali performing
- mutui ipotecari residenziali non performing
- altri crediti performing 2.100
- altri crediti non performing
Non si riportano le parti della tabella relative alle garanzie rilasciate in quanto fattispecie non presenti.
C.3 Società veicolo per la cartolarizzazione
Nel seguente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
C.4 Società veicolo per la cartolarizzazione non consolidate
Nome cartolarizzazione/
Denominazione società
veicolo
Sede legale Consolidamento Attività Passività
Crediti Titoli di
debito
Altre Senior Mezzanine Junior
Lanterna Finance 4 -
Pmi 100
Via Cassa di Risparmio 15 -
16123 Genova
- 126.406 17.463 73.505 - 63.040
Lanterna Mortgage Via Cassa di Risparmio 15 -
16123 Genova
- 154.001 9.405 74.982 - 69.408
C.5 Attività di servicer - cartolarizzazioni proprie: incassi dei crediti cartolarizzati e rimborsi dei titoli emessi
dalla società veicolo per la cartolarizzazione
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
247
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
D. Informativa sulle entità strutturate non consolidate contabilmente (diverse dalle
società veicolo per la cartolarizzazione)
Si rimanda a quanto esposto nel Bilancio consolidato.
E. Operazioni di cessione
A. Attività finanziarie cedute e non cancellate integralmente
Informazioni di natura qualitativa
L’operatività rappresentata nella tabella seguente è riferibile esclusivamente all’utilizzo di titoli in portafoglio per operazioni di
pronti contro termine a breve e medio lungo termine e a crediti verso clientela ceduti nell’ambito di operazioni di cartolarizzazione.
Informazioni di natura quantitativa
E.1 Attività finanziarie cedute rilevate per intero e passività finanziarie associate: valori di bilancio
Attività finanziarie cedute rilevate per intero Passività finanziarie associate
Valore di
bilancio
di cui: oggetto
di operazioni di
cartolarizzazione
di cui:
oggetto di
contratti
di vendita
con patto di
riacquisto
di cui
deteriorate
Valore di
bilancio
di cui: oggetto
di operazioni di
cartolarizzazione
di cui:
oggetto di
contratti
di vendita
con patto di
riacquisto
A. Attività finanziarie detenute per la
negoziazione
- - - X - - -
1. Titoli di debito - - - X - - -
2. Titoli di capitale - - - X - - -
3. Finanziamenti - - - X - - -
4. Derivati - - - X - - -
B. Altre attività finanziarie
obbligatoriamente valutate al fair value
- - - - - - -
1. Titoli di debito - - - - - - -
2. Titoli di capitale - - - X - - -
3. Finanziamenti - - - - - - -
C. Attività finanziarie designate al fair
value
- - - - - - -
1. Titoli di debito - - - - - - -
2. Finanziamenti - - - - - - -
D. Attività finanziarie valutate al fair
value con impatto sulla redditività
complessiva
608.635 - 608.635 - 591.883 - 591.883
1. Titoli di debito 608.635 - 608.635 - 591.883 - 591.883
2. Titoli di capitale - - - X - - -
3. Finanziamenti - - - - - - -
E. Attività finanziarie valutate al costo
ammortizzato
4.959.589 266.962 4.692.627 6.186 4.494.012 135.014 4.358.998
1. Titoli di debito 4.601.870 - 4.601.870 - 4.269.055 - 4.269.055
2. Finanziamenti 357.719 266.962 90.757 6.186 224.957 135.014 89.943
Totale 31.12.2024 5.568.224 266.962 5.301.262 6.186 5.085.895 135.014 4.950.881
Totale 31.12.2023 6.128.057 363.706 5.764.351 13.582 5.667.090 236.809 5.430.281
E.2 Attività finanziarie cedute rilevate parzialmente e passività finanziarie associate: valori di bilancio
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
248
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
E.3 Operazioni di cessione con passività aventi rivalsa esclusivamente sulle attività cedute e non cancellate
integralmente: fair value
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
B. Attività finanziarie cedute e non cancellate integralmente con rilevazione del continuo
coinvolgimento
Informazioni di natura qualitativa
La Banca non ha effettuato operazioni di cessione per le quali sia necessario fornire informazioni ai sensi dell’IFRS 7 § 7, 42D
lettere a), b), C), e § 42H.
C. Attività finanziarie cedute e cancellate integralmente
Lo strumento della cessione di crediti a fondi comuni di investimento ha l’obiettivo di affidare la gestione di esposizioni
classificate come ad alto rischio ad operatori professionali specializzati ed indipendenti (rappresentati da società di gestione
del risparmio, di seguito anche “SGR”), i quali, attraverso azioni di discontinuità manageriale, dovrebbero consentire un più
efficace turnaround delle Società Target debitrici in stato di tensione finanziaria e/o in distress rispetto a quanto perseguibile
dalla Banca creditrice mediante una gestione in proprio della propria esposizione. Le strategie perseguite dalla SGR che gestisce
il fondo, infatti, puntano su leve gestionali quali, ad esempio, la conversione in equity dei crediti, l’ingresso negli organi di
gestione delle Società Target debitrici per realizzare un effettivo turnaround operativo, lo sviluppo di operazioni di distressed
M&A volte a salvaguardare il valore delle imprese attraverso partnership industriali, il riacquisto diretto dell’immobile nel caso
di operatori real estate e, da ultimo, l’apporto di nuova finanza da parte di investitori terzi finalizzata al rilancio delle imprese
attraverso strumenti che consentano un grado di priorità nel rimborso superiore rispetto all’indebitamento finanziario già in
essere (Debtor-in-Possession Financing).
In tale ottica, l’intervento di una SGR garantisce adeguati meccanismi di salvaguardia dei diritti delle banche conferenti,
mediante i poteri attribuiti ad appositi comitati degli investitori. In aggiunta, al fine di allineare gli interessi della SGR con quelli
delle banche conferenti, la struttura commissionale a favore della SGR prevede, di regola, oltre alle commissioni di gestione,
parametrate sulle attività nette del fondo, anche commissioni di performance o un carried interest sull’extra rendimento
dell’operazione.
A partire dal 2018 fino al presente esercizio 2024, il Gruppo BPER Banca ha realizzato diverse operazioni di cessione di crediti
riconducibili allo schema della cessione ad un fondo comune di investimento, le quali hanno comportato la cancellazione contabile
dei crediti ceduti (cosiddetta “derecognition”), a seguito della verifica che l’originator stesso abbia trasferito sostanzialmente
i rischi ed i benefici delle attività cedute e, altresì, non abbia mantenuto alcun controllo sostanziale su tali attività, che è stato
invece assunto dalla società di gestione del fondo.
In sostituzione delle attività cancellate, a voce 20 c) “Attività finanziarie valutate al fair value con impatto a conto economico
– altre attività finanziarie obbligatoriamente valutate al fair value” dello schema di Stato patrimoniale Attivo, il Gruppo BPER
Banca ha iscritto le quote dei Fondi ricevuti a fronte delle medesime cessioni. I rischi ed i benefici che il Gruppo può conseguire
dalle quote detenute in cambio del conferimento dei crediti dipendono dal generale andamento del fondo gestito dalla SGR.
Conformemente a quanto indicato nella Parte A4 – “Informativa sul fair value”, per la rilevazione iniziale e successive rilevazioni
in bilancio, viste le caratteristiche degli strumenti, ovvero quote di fondi comuni chiusi non quotati (illiquidi), il fair value è stato
determinato con approccio mark-to-model, definendo un fair value di Livello 3. Il modello applicato è riconducibile ai modelli di
tipo finanziario Discounted Cash Flow – DCF.
Al 31 dicembre 2024, pertanto, il Gruppo BPER Banca detiene in portafoglio quote di n. 8 fondi comuni di investimento di seguito
riepilogati:
• Clessidra Restructuring Fund – CRF
• IDeA Corporate Credit Recovery II – CCR II
• RSCT Fund
• Efesto
• Illimity Credit and Corporate Turnaround Fund - iCCT
• Illimity Real Estate Credit Found - iRECF
• Back2Bonis
• KEYstone
249
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
In relazione alle disposizioni contenute nella Comunicazione della Banca d’Italia del 23 dicembre 2019, recepite nel 8°
aggiornamento della Circolare 262, si riportano di seguito le informazioni quali-quantitative per ciascuna operazione in essere
al 31 dicembre 2024.
Operazione di cessione crediti deteriorati a Clessidra Restructuring Fund
Cedente: BPER Banca s.p.a.
Fondo di investimento acquirente: Clessidra Restructuring Fund o “CRF”
SGR che gestisce il Fondo di investimento: Clessidra SGR s.p.a.
Data di cessione: 25.09.2019 05.05.2021
Attività cedute: Finanziamenti a imprese Finanziamenti a imprese
Qualità delle attività cedute: Inadempienze probabili Inadempienze probabili
GBV attività cedute (in milioni di €): 27,7 4,1
NBV delle attività cedute (in milioni di €): 11,5 1,0
Quote del Fondo attribuite:
ISIN: IT0005362659 IT0005362659
N. quote attribuite alla sottoscrizione: 18.317.941 813.967
Valore di bilancio delle quote alla sottoscrizione (in milioni di €): 12,0 0,8
N. quote in rimanenza a fine esercizio: 19.131.908
Valore di bilancio delle quote a fine esercizio (in milioni di €): 10,9
Operazione di cessione crediti deteriorati a IDeA Corporate Credit Recovery II
Cedente: BPER Banca s.p.a.
Fondo di investimento acquirente: IDeA Corporate Credit Recovery II o “IDeA CCR II”
SGR che gestisce il Fondo di investimento: Dea Capital Alternative Funds SGR s.p.a.
Data di cessione: 26.06.2018 24.01.2020
Attività cedute: Finanziamenti a imprese Finanziamenti a imprese
Qualità delle attività cedute: Inadempienze probabili Inadempienze probabili
GBV attività cedute (in milioni di €): 6,1 8,7
NBV delle attività cedute (in milioni di €): 1,9 3,4
Quote del Fondo attribuite:
ISIN: IT0005276065 IT0005276065
N. quote attribuite alla sottoscrizione: 87 144
Valore di bilancio delle quote alla sottoscrizione (in milioni di €): 4,3 2,5
N. quote in rimanenza a fine esercizio: 231
Valore di bilancio delle quote a fine esercizio (in milioni di €): 3,5
250
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Operazione di cessione crediti deteriorati a RSCT Fund
Cedente: BPER Banca s.p.a.
Fondo di investimento acquirente: RSCT Fund
SGR che gestisce il Fondo di investimento: Davy Global Fund Management Limited, riconducibile alla società Pillarstone
Italia s.p.a.
Data di cessione: 13.05.2020
Attività cedute: Finanziamenti a imprese
Qualità delle attività cedute: Inadempienze probabili
GBV attività cedute
(*)
(in milioni di €): 42,2
NBV delle attività cedute
(*)
(in milioni di €): 17,6
Quote del Fondo attribuite:
ISIN: IT0005407975
N. quote attribuite alla sottoscrizione
(*)
(in milioni di €): 25.126.391
Valore di bilancio delle quote alla sottoscrizione
(*)
(in milioni di €): 17,4
N. quote in rimanenza a fine esercizio : 25.126.391
Valore di bilancio delle quote a fine esercizio (in milioni di €): 21,7
(*) Il valore esposto è da considerarsi al netto del valore della posizione riacquista nell’esercizio 2021 che presentava al momento della cessione un GBV pari ad € 3,2
e un NBV pari ad € 1,5. Il riacquisto da parte del cedente ha comportato una riduzione delle quote inizialmente acquisite di n. 1.397.653 del valore di € 1,1 milioni.
Operazione di cessione crediti deteriorati a Efesto
Cedente: BPER Banca s.p.a.
Fondo di investimento acquirente: Fondo EFESTO
SGR che gestisce il Fondo di investimento: Finanziaria Internazionale Investments SGR s.p.a.
Data di cessione: 27.10.2020 11.03.2021
Attività cedute: Finanziamenti a imprese Finanziamenti a imprese
Qualità delle attività cedute: Inadempienze probabili Inadempienze probabili
GBV attività cedute (in milioni di €): 25,1 112,5
NBV delle attività cedute (in milioni di €): 9,7 52,7
Quote del Fondo attribuite:
ISIN: IT0005419491 IT0005419491
N. quote attribuite alla sottoscrizione: 13.814.877 55.405.549
Valore di bilancio delle quote alla sottoscrizione (in milioni di €): 10,0 51,5
N. quote in rimanenza a fine esercizio: 69.220.426
Valore di bilancio delle quote a fine esercizio (in milioni di €): 35,6
251
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Operazione di cessione crediti deteriorati a Illimity Credit and Corporate Turnaround Fund - iCCT
Cedente: BPER Banca s.p.a.
Fondo di investimento acquirente: Illimity Credit and Corporate Turnaround Fund o “iCCT”
SGR che gestisce il Fondo di investimento: Illimity SGR s.p.a.
Data di cessione: 31.03.2021 26.11.2021 23.02.2023 14.12.2023
Attività cedute: Finanziamenti a
imprese
Finanziamenti a
imprese
Finanziamenti a
imprese
Finanziamenti a
imprese
Qualità delle attività cedute: Inadempienze
probabili
Inadempienze
probabili
Inadempienze
probabili
Inadempienze
probabili
GBV attività cedute (in milioni di €): 37,8 5,5 22,0 7,6
NBV delle attività cedute (in milioni di €): 23,9 2,5 12,3 7,0
Quote del Fondo attribuite:
ISIN: IT0005416653 IT0005416653 IT0005416653 IT0005416653
N. quote attribuite alla sottoscrizione: 30.357.527 3.230.166 12.247.369 5.457.745
Valore di bilancio delle quote alla sottoscrizione (in milioni
di €):
25,0 3,3 12,2 1,7
N. quote in rimanenza a fine esercizio: 51.292.807
Valore di bilancio delle quote a fine esercizio (in milioni di €): 37,3
Operazione di cessione crediti deteriorati a Illimity Real Estate Credit Fund – Irecf
Cedente: BPER Banca s.p.a.
Fondo di investimento acquirente: Illimity Real Estate Credit Fund o “iRECF”
SGR che gestisce il Fondo di investimento: Illimity SGR s.p.a.
Data di cessione: 24.10.2023
Attività cedute: Finanziamenti a imprese
Qualità delle attività cedute: Inadempienze probabili
GBV attività cedute (in milioni di €): 30,2
NBV delle attività cedute (in milioni di €): 20,9
Quote del Fondo attribuite:
ISIN: IT0005493371
N. quote attribuite alla sottoscrizione: 28.827.038
Valore di bilancio delle quote alla sottoscrizione (in milioni di €): 16,3
N. quote in rimanenza a fine esercizio: 28.827.038
Valore di bilancio delle quote a fine esercizio (in milioni di €): 17,7
252
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Operazione di cessione crediti deteriorati a Back2Bonis
Cedente: BPER Banca s.p.a.
Fondo di investimento acquirente: Back2Bonis
SGR che gestisce il Fondo di investimento: SGR Prelios s.p.a.
Data di cessione: 21.05.2021 26.06.2023
Attività cedute: Finanziamenti a imprese Finanziamenti a imprese
Qualità delle attività cedute: Inadempienze probabili Inadempienze probabili
GBV attività cedute (in milioni di €): 51,6 23,4
NBV delle attività cedute (in milioni di €): 25,6 19,4
Quote del Fondo attribuite:
ISIN: IT0005396327 IT0005396327
N. quote attribuite alla sottoscrizione: 50 45
Valore di bilancio delle quote alla sottoscrizione (in milioni di €): 24,4 13,5
N. quote in rimanenza a fine esercizio: 95
Valore di bilancio delle quote a fine esercizio (in milioni di €): 36
Operazione di cessione crediti deteriorati a KEYstone
Cedente: BPER Banca s.p.a.
Fondo di investimento acquirente: Fondo KEYstone
SGR che gestisce il Fondo di investimento: KRYALOS SGR s.p.a.
Data di cessione: 08.02.2022 20.12.2022 17.12.2024
Attività cedute: Finanziamenti ad imprese Finanziamenti ad imprese Finanziamenti ad imprese
Qualità delle attività cedute: Inadempienze probabili Inadempienze probabili Inadempienze probabili
GBV attività cedute (in milioni di €): 37,1 34,8 26,8
NBV delle attività cedute (in milioni di €): 16,7 7,6 14,5
Quote del Fondo attribuite:
ISIN: IT0005474462 IT0005474462 IT0005474462
N. quote attribuite alla sottoscrizione: 31.914.369 11.320.122 21.367.446
Valore di bilancio delle quote alla sottoscrizione (in milioni di €): 20,4 7,7 14,6
N. quote in rimanenza a fine esercizio: 64.601.937
Valore di bilancio delle quote a fine esercizio (in milioni di €): 42,5
Il prezzo delle posizioni cedute a dicembre 2024 ammonta a € 14,1 milioni. Rispetto al valore lordo delle attività cedute, il 40% afferisce ad imprese operanti
nel settore della Locazione immobiliare di beni propri o in leasing (affitto), il 15% ad imprese operanti nel settore della Lavorazione e conservazione di carne
(escluso volatili), il 9% ad imprese operanti nel settore della Compravendita di beni immobili effettuata su beni propri, l’8% ad imprese operanti nel settore della
Fabbricazione di articoli in materie plastiche, il 6% ad imprese operanti nel settore della Costruzione di edifici residenziali e non residenziali, il 6% ad imprese
operanti nel settore del Commercio al dettaglio in esercizi non specializzati di computer, periferiche, attrezzature per le telecomunicazioni, elettronica di consumo
audio e video, elettrodomestici, la restante parte è variamente distribuita; il 76% afferisce ad imprese operanti nel Nord Italia, il 20% ad imprese operanti nel Sud
Italia.
253
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
D. Operazioni di covered bond
Premessa
L’emissione di obbligazioni bancarie garantite (“OBG” o “Covered Bond”) si inserisce nel piano strategico del Gruppo BPER
Banca quale strumento di diversificazione delle fonti di raccolta, di riduzione del relativo costo e di allungamento delle scadenze
del passivo. In particolare, le emissioni di OBG assumono un ruolo di estremo interesse in considerazione ai relativi rendimenti
che risultano più ristretti rispetto ai tradizionali strumenti obbligazionari.
Il Consiglio di Amministrazione:
• in data 8 febbraio 2011, con propria delibera programmatica, ha avviato la strutturazione di un primo Programma di emissione
di OBG (“OBG1”), a valere su un portafoglio collateralizzato da mutui ipotecari residenziali, ai sensi della Legge 30 aprile 1999,
n. 130 (la “Legge 130/99”) e della relativa normativa di attuazione pro tempore vigente;
• in data 3 marzo 2015 ha deliberato di avviare la strutturazione di un secondo Programma di emissione di OBG (“OBG2”), a
valere su un portafoglio collateralizzato da mutui ipotecari residenziali e commerciali;
• seguito fusione per incorporazione del 24 novembre 2022 avente efficacia economica dal 28 novembre 2022 della controllata
Banca Carige s.p.a., BPER Banca è divenuta emittente di un terzo Programma di emissione di OBG (“OBG3”), a valere su un
portafoglio collateralizzato da mutui ipotecari residenziali e commerciali.
La struttura di base di un’Emissione di Obbligazioni Bancarie Garantite
I Covered Bond possono essere emessi secondo uno schema operativo che prevede:
• la cessione da parte di una banca, anche diversa da quella emittente le obbligazioni, di attivi di elevata qualità creditizia,
costituiti in patrimonio separato ai sensi e per gli effetti delle disposizioni della Legge 130/99 applicabili, a una società veicolo;
• l’erogazione alla società veicolo cessionaria, da parte della banca cedente o di altra banca del medesimo gruppo bancario,
di un finanziamento subordinato, volto a fornire alla cessionaria medesima la provvista necessaria per acquistare tali attivi;
• la prestazione da parte della società cessionaria di una garanzia, nei limiti del relativo patrimonio separato, in favore dei
portatori delle obbligazioni emesse dalla banca cedente o di altra banca del medesimo gruppo bancario.
Per attivi di elevata qualità creditizia s’intendono tutti quei crediti che rispettano i criteri di selezione definiti dalla normativa e
dalla contrattualistica di riferimento (gli “Attivi Idonei”).
I principali elementi dei Programmi di Emissione di Obbligazioni Bancarie Garantite del Gruppo BPER Banca
I programmi Covered Bond di BPER Banca (i “Programmi OBG”) sono stati strutturati secondo il seguente schema operativo:
• la cessione pro soluto, rispettivamente, alla società veicolo Estense Covered Bond s.r.l. per OBG1, alla società veicolo Estense
CPT Covered Bond s.r.l. per OBG2 e alla società veicolo Carige Covered Bond s.r.l. per OBG3, in una fase iniziale da parte della
sola BPER Banca o dai rispettivi originator e, poi durante la vita dei Programmi, eventualmente anche da parte di altre Banche
del Gruppo, di attivi di elevata qualità creditizia, che sono costituiti in patrimonio separato ai sensi e per gli effetti della Legge
130/99;
• l’erogazione alle società veicolo cessionarie, da parte di BPER Banca e delle altre Banche del Gruppo che eventualmente
aderiranno in futuro ai Programmi in qualità di banche cedenti, di finanziamenti subordinati volti a fornire alle cessionarie
medesime la provvista necessaria per acquistare le attività cedute;
• la prestazione da parte delle SPV cessionarie, nei limiti del costituito patrimonio separato, di garanzie in favore dei portatori
delle OBG emesse da BPER Banca.
Ancorché i Programmi si configurino come “di Gruppo”, le operazioni inaugurali e quelle sinora realizzate hanno visto nella veste
di banca cedente la sola BPER Banca o i rispettivi originator, fermo restando che il ruolo di banca emittente è sempre svolto
da BPER Banca. È previsto che solo a seguire, previa valutazione esperta di rischi e opportunità, ulteriori Banche del Gruppo
possano aderire ai Programmi in qualità di banche cedenti di ulteriori Attivi Idonei.
I portafogli di Attivi Idonei sono composti da crediti nascenti da mutui ipotecari residenziali per OBG1, ovvero da mutui ipotecari
residenziali e commerciali per OBG2 e OBG3, che rispettino i requisiti previsti dalla normativa vigente. Tali portafogli sono stati
identificati sulla base dei criteri generali e specifici indicati nei rispettivi contratti di cessione. Gli ulteriori portafogli di Attivi
Idonei potranno comprendere crediti nascenti da mutui ipotecari che rispettino i requisiti previsti dalla normativa.
Il prezzo di cessione dei portafogli è determinato, in conformità con quanto stabilito dalle Disposizioni di vigilanza per le banche,
con riferimento ai valori di iscrizione nei rispettivi ultimi Bilanci approvati da BPER Banca in funzione delle specifiche date di
cessione, oppure acquisendo specifica attestazione del prezzo di cessione da parte della Società incaricata per la revisione del
bilancio. I relativi prezzi di cessione. in tal modo determinati. vengono adeguati per tenere conto delle dinamiche del credito
nei periodi intercorrenti tra le rispettive date di chiusura del bilancio e le date di cessione. Nello specifico, i prezzi di cessione
risultano adeguati per tenere in considerazione – inter alia – gli incassi in linea capitale sul credito nei periodi interinali e la
maturazione degli interessi contrattualmente previsti nei medesimi periodi.
254
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
La cessione dei portafogli – da intendersi pro soluto e da effettuarsi ai sensi del combinato disposto degli artt. 1 e 4 della
Legge n. 130/99 e dell’art. 58 TUB – è notificata alla clientela ceduta mediante pubblicazione in Gazzetta Ufficiale di un avviso
di cessione, riportante i suddetti criteri di selezione, altresì depositato nel Registro delle Imprese competente. Sono inoltre
effettuati ulteriori adempimenti accessori alla cessione inerenti alla normativa sulla privacy (D. Lgs. n. 196/2003 e Regolamento
(UE) 679/2016, come successivamente modificati e integrati).
La clientela ceduta mantiene, peraltro, un rapporto operativo diretto con BPER Banca, poiché le tre società veicolo cessionarie
hanno conferito a BPER Banca l’incarico di svolgere le attività di gestione e amministrazione dei crediti ceduti e i relativi servizi
di cassa e di pagamento (le “attività di servicing”), con la facoltà di BPER Banca di conferire eventuale sub-delega alle relative
banche cedenti per svolgere le attività di servicing relative ai portafogli rispettivamente ceduti.
Ciò, in conformità alla normativa vigente, allo scopo di minimizzare l’impatto commerciale con la clientela ceduta e, al contempo,
ottimizzare l’attività di gestione operativa di ciascun portafoglio che di fatto resterà in capo ai cedenti.
A date predeterminate e in funzione di specifiche situazioni operative e di mercato, saranno effettuati da BPER Banca, nel
ruolo di Calculation Agent, dei test di valutazione che porranno a confronto i portafogli ceduti con le passività emesse, volti a
verificare la congruità della copertura delle garanzie appostate in funzione di specifici parametri di legge, nonché dei parametri
fissati contrattualmente nella documentazione dei rispettivi Programmi OBG sulla base delle indicazioni fornite dalle Agenzie
di Rating, cui è subordinato il merito creditizio da queste concesse alle OBG medesime.
In caso di mancato rispetto di uno o più dei parametri richiesti, sarà necessaria l’integrazione dei portafogli ceduti mediante la
cessione di ulteriori Attivi Idonei. L’integrazione potrà avvenire utilizzando le disponibilità liquide delle società veicolo, oppure
mediante ulteriori erogazioni dei finanziamenti subordinati concessi da BPER Banca (ovvero, ove del caso, dalle altre banche
cedenti).
Altre iniziative sono richieste in caso di violazione delle pattuizioni contrattuali, sino alle estreme conseguenze di escussione
delle garanzie prestate dalle società veicolo in ipotesi di “Event of Default” dell’emittente (ad esempio: inadempienza nel
rimborso di capitale o mancato pagamento degli interessi sulle OBG).
A date determinate, inoltre, le strutture preposte al controllo sulla gestione dei rischi della Banca verificano la qualità e l’integrità
degli Attivi Idonei.
La delineata struttura dei Programmi OBG consente, dunque, la costituzione di patrimoni segregati (composti dagli Attivi Idonei
ceduti) destinati esclusivamente a garanzia privilegiata dei detentori delle Obbligazioni Bancarie Garantite, delle controparti
dei contratti derivati stipulati nell’ambito dei Programmi a copertura dei rischi insiti nel portafoglio dei medesimi Attivi Idonei
ceduti, nonché del pagamento degli altri costi delle operazioni.
In una situazione ordinaria gli oneri di pagamento e rimborso sulle OBG rimarranno in carico all’Emittente e solamente al
verificarsi di “Event of Default” dell’Emittente si attiveranno i meccanismi automatici di protezione volti alla maggiore tutela
degli investitori.
A ulteriore supporto della struttura finanziaria sono previsti contratti derivati di swap, con una o più controparti esterne,
selezionate sul mercato e aventi uno standing creditizio adeguato in linea con i criteri di idoneità richiesti dalle Agenzie di
Rating. Lo scopo di tali contratti è trasformare i flussi di interesse prodotti dai portafogli di crediti ceduti in modo da renderli
coerenti con quelli sostenuti sulle passività emesse.
In particolare, tra le altre soluzioni tecniche, ordinariamente si può prevedere la stipula di due set distinti di contratti derivati
di swap:
• asset swap: ai sensi di tale contratto, la società veicolo corrisponde alla controparte swap i flussi incassati a titolo di interesse
su un nozionale rappresentato da una porzione del patrimonio separato, determinato tenendo conto anche del debito residuo
delle passività in essere costituite dalle OBG emesse, e incassa dalla stessa un flusso corrispondente all’Euribor di periodo,
maggiorato o diminuito di uno spread, applicato al medesimo nozionale;
• liability swap: ai sensi di tale derivato la società veicolo riceve dalla controparte swap un tasso fisso pari alla cedola della
relativa serie di OBG e paga alla stessa un flusso corrispondente all’Euribor di periodo, maggiorato o diminuito (secondo i casi)
di uno spread, applicato a un importo pari al valore nominale della relativa serie di OBG.
A tali contratti possono corrispondere accordi di swap in back-to-back tra la relativa controparte di swap e BPER Banca, situazione
che si riscontra attualmente nel caso della nona emissione perfezionatesi sul Programma OBG1. Per le rimanenti emissioni non
è presente al momento alcun swap.
Il meccanismo finanziario di back-to-back permette da un lato a BPER Banca, quale banca cedente, di mantenere di fatto una
posizione finanziaria così come desiderata e coerente alle proprie strategie di Asset & Liability Management, dall’altro alla società
veicolo, in qualità di garante, di poter, nell’eventualità in cui si verificasse un “Event of Default” dell’Emittente, coprire gli oneri
delle OBG scambiandoli con i frutti attesi dal portafoglio di crediti ceduti.
Il Programma OBG1
Il Programma OBG1 prevede l’emissione di OBG sino ad un massimo di Euro 7 miliardi, da realizzarsi, con più emissioni nel corso
del tempo, entro il termine di esistenza giuridica della società veicolo garante (fermi restando gli obblighi di rinnovo annuale del
relativo prospetto, predisposto in ossequio alla normativa comunitaria di riferimento).
255
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Emissioni del Programma di OBG1
Emissione Data
emissione
Valore nominale
OBG emesse
Data
rimborso
Valore nominale
rimborsato
Caratteristiche
OBG
Finalità
I 01/12/2011 750.000.000 22/01/2014 750.000.000 tasso variabile autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
II 25/06/2012 300.000.000 22/04/2015(*) 300.000.000 tasso variabile autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
III 15/10/2013 750.000.000 22/10/2018 750.000.000 tasso fisso collocata su mercato domestico ed internazionale
III(**) 24/02/2014 250.000.000 22/10/2018 250.000.000 tasso fisso collocata su mercato domestico ed internazionale
IV 22/01/2015 750.000.000 22/01/2022 750.000.000 tasso fisso collocata su mercato domestico ed internazionale
V 29/07/2015 750.000.000 22/07/2020 750.000.000 tasso fisso collocata su mercato domestico ed internazionale
VI 31/05/2016 500.000.000 22/07/2020 500.000.000 tasso variabile autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
VII 03/02/2017 540.000.000 22/04/2021 540.000.000 tasso variabile autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
VIII 19/07/2018 500.000.000 22/07/2023 500.000.000 tasso fisso collocata su mercato domestico ed internazionale
IX 19/03/2019 600.000.000 22/04/2026 tasso fisso collocata su mercato domestico ed internazionale
X 18/09/2020 1.150.000.000 22/10/2024 1.150.000.000 tasso variabile autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
XI 18/05/2021 600.000.000 22/04/2025 tasso fisso autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
XII 16/11/2021 400.000.000 22/10/2025 tasso fisso autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
XIII 29/06/2022 1.000.000.000 22/07/2026 tasso fisso autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
XIV 28/11/2023 750.000.000 22/10/2028 tasso fisso collocata su mercato domestico ed internazionale
XV 21/03/2024 500.000.000 22/01/2031 tasso fisso collocata su mercato domestico ed internazionale
XVI 03/09/2024 500.000.000 22/07/2029 tasso fisso collocata su mercato domestico ed internazionale
Totale 10.590.000.000 6.240.000.000
Il debito residuo delle operazioni outstanding al 31 dicembre 2024 risultava pari a € 4.350 milioni.
(*) La II° emissione è stata oggetto di rimborso anticipato al 12 gennaio 2015.
(**) Riapertura della III° serie realizzata a febbraio 2014
In linea con lo schema operativo sopra descritto, BPER Banca ha provveduto a cedere in data 2 novembre 2011 a Estense Covered
Bond s.r.l., la società veicolo garante, un primo portafoglio di crediti conformi ai requisiti di idoneità previsti dalla normativa e
selezionati in funzione dei criteri evidenziati in precedenza, aventi le seguenti principali caratteristiche:
• rapporti di mutui residenziali ipotecari ovvero stipulati ai sensi della normativa sul credito fondiario;
• stipulati entro il 31 dicembre 2010;
• scadenza ultima rata successiva al 31 dicembre 2012;
• rapporto tra debito residuo e valore dell’immobile a garanzia, stimato al momento dell’erogazione, non superiore all’80%.
Nella tabella che segue si riporta il dettaglio di quanto attiene a tutte le successive cessioni.
Cessione crediti del Programma OBG1
(dati in milioni)
Cessioni Data cessione Prezzo crediti ceduti
I 02/11/2011 1.091
II 04/05/2012 546
III 10/07/2013 681
IV 23/07/2014 501
V 28/04/2015 1.074
VI 28/01/2016 1.086
VII 27/07/2016 310
VIII 25/01/2017 404
IX 23/10/2017 816
X 27/04/2018 652
XI 29/04/2019 570
XII 25/06/2020 515
XIII 24/09/2021 937
XIV 24/05/2022 991
XV 22/06/2023 648
XVI 07/11/2023 890
XVII 08/03/2024 928
XVIII 27/05/2024 909
Totale 13.549
256
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
L’affidamento, sotto forma di linea di credito, concesso da BPER Banca a Estense Covered Bond s.r.l. per finanziare l’acquisto
dei portafogli ceduti, era pari a Euro 8 miliardi al 31 dicembre 2024. Resta ferma la facoltà di BPER Banca di incrementare
l’ammontare di tale affidamento per finanziare l’acquisto di ulteriori portafogli ai fini di integrazione del patrimonio separato.
Il relativo prestito subordinato è remunerato in modo da garantire il ritorno al cedente del rendimento originato dai crediti
segregati nel patrimonio separato, ancorché in via residuale rispetto al pagamento degli oneri di gestione della società veicolo,
rendendo così sostanzialmente neutrali, dal punto di vista economico, le cessioni dei crediti.
L’ammortamento di tale prestito può avvenire in funzione del rimborso progressivo delle OBG che, a loro volta, permettono la
liberazione del portafoglio creditizio o dei relativi incassi che lo stesso ha nel frattempo generato.
Rimborso finanziamento subordinato Programma OBG1
(dati in milioni)
Data cessione Importi rimborsati
22/10/2014 250
22/10/2015 250
22/01/2016 120
22/04/2016 250
22/07/2016 250
23/10/2017 400
23/04/2018 100
23/07/2018 250
22/10/2018 500
22/01/2019 280
23/04/2019 150
22/07/2019 150
22/10/2019 147
22/07/2020 495
22/01/2021 50
22/04/2021 50
22/07/2021 50
22/10/2021 450
22/04/2022 540
24/10/2022 75
24/04/2023 350
24/07/2023 370
23/10/2023 145
22/01/2024 150
22/04/2024 160
22/07/2024 200
22/10/2024 180
Totale 6.362
La liquidità disponibile generata dal portafoglio è altresì impiegata – secondo i limiti di legge – in investimenti o depositi idonei,
sulla base delle indicazioni di BPER Banca in qualità di Investment Agent. Gli incassi generati dal portafoglio di Attivi Idonei
ceduti – sui quali BPER Banca mantiene il ruolo di Servicer – sono convogliati su rapporti di conto corrente accesi presso
primarie banche dotate di rating adeguato.
Controparti coinvolte nel Programma OBG1
Banca Emittente, Banca Cedente iniziale, Servicer, Investment Agent, Principal Paying Agent, Subordinated Loan Provider e
Calculation Agent: BPER Banca.
Eventuali altre banche cedenti che potranno aderire al Programma:
• Banco di Sardegna s.p.a.;
• Bibanca s.p.a.;
• Banca Cesare Ponti s.p.a.;
• BPER Banca Luxembourg s.a.
Arranger: NatWest Market N.V.
Guarantor: Estense Covered Bond s.r.l.
257
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Rappresentante degli Obbligazionisti (RoN), Corporate Servicer, Guarantor Calculation Agent e Back-up Servicer Facilitator:
Banca Finint s.p.a.
Italian Paying Agent, Cash Manager e Account Bank: BNP Paribas (sia tramite la filiale italiana che quella di Londra).
Controparte liability swap: per la nona emissione BNP-Paribas.
Consulente Legale BPER Banca: Hogan Lovells Studio Legale.
Asset Monitor e Pool Auditor: PriceWaterhouseCoopers s.p.a.
Società di revisione della società veicolo: Deloitte & Touche s.p.a.
Agenzie di Rating: Moody’s Italia s.r.l.
Il Programma OBG2
Il Programma OBG2 prevede l’emissione di OBG sino ad un massimo di Euro 7 miliardi, da realizzarsi, con più emissioni nel corso
del tempo, entro il termine di esistenza giuridica della società veicolo garante (fermi restando gli obblighi di rinnovo annuale del
relativo prospetto predisposto in ossequio alla normativa comunitaria di riferimento).
Emissioni del Programma di OBG2
Emissione Data
emissione
Valore nominale
OBG emesse
Data
rimborso
Valore
nominale
rimborsato
Caratteristiche
OBG
Finalità
I 16/12/2015 625.000.000 28/01/2018(*) 625.000.000 tasso variabile autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
II 01/08/2016 200.000.000 28/10/2020 200.000.000 tasso variabile autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
III° 24/02/2017 240.000.000 28/04/2021 240.000.000 tasso variabile autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
IV 25/01/2018 420.000.000 28/10/2021 420.000.000 tasso variabile autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
V 17/10/2018 1.050.000.000 28/04/2022 1.050.000.000 tasso variabile autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
VI 13/03/2019 200.000.000 28/04/2022 200.000.000 tasso fisso autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
VII 10/07/2019 250.000.000 28/07/2023 250.000.000 tasso fisso autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
VIII 30/01/2020 200.000.000 28/01/2024 200.000.000 tasso fisso autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
IX 30/04/2020 900.000.000 28/04/2024 900.000.000 tasso fisso autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
X 12/11/2020 550.000.000 28/10/2024 550.000.000 tasso variabile autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
XI 12/11/2020 600.000.000 28/10/2024 600.000.000 tasso fisso autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
XII 14/05/2021 250.000.000 28/04/2025 tasso variabile autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
XIII 11/11/2021 700.000.000 28/10/2025 tasso variabile autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
XIV - I Tranche 11/11/2021 1.000.000.000 28/10/2025 tasso fisso autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
XIV - II Tranche 23/09/2022 700.000.000 28/10/2025 tasso fisso autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
XV 13/06/2024 250.000.000 28/10/2028 tasso variabile autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
XVI 15/11/2024 250.000.000 28/01/2031 tasso variabile autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
XVII 15/11/2024 1.000.000.000 28/10/2030 tasso fisso autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
Totale 9.385.000.000 5.235.000.000
Il debito residuo delle operazioni outstanding al 31 dicembre 2024 risultava pari a € 4.150 milioni.
(*) La prima emissione è stata oggetto di rimborso anticipato al 27 settembre 2017 per Euro 150 milioni e al 22 gennaio 2018 per il nominale residuo.
In linea con lo schema operativo sopra descritto, BPER Banca ha provveduto in data 17 settembre 2015 a cedere a Estense CPT
Covered Bond s.r.l., la società veicolo garante, un primo portafoglio di crediti conformi ai requisiti di idoneità previsti dalla
normativa e selezionato in funzione dei criteri evidenziati in precedenza, aventi le seguenti principali caratteristiche:
• rapporti di mutui ipotecari residenziali nonché mutui ipotecari commerciali;
• erogati entro il 31 dicembre 2014;
• scadenza ultima rata successiva al 31 dicembre 2015;
• rapporto tra debito residuo e valore dell’immobile a garanzia rivalutato in prossimità della data di cessione, non superiore
all’80%, per i mutui ipotecari residenziali, e al 60% per i mutui ipotecari commerciali.
258
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Nella tabella che segue si riporta il dettaglio di quanto attiene a tutte le successive cessioni.
Cessioni crediti del Programma OBG2
(dati in milioni)
Cessioni Data cessione Prezzo crediti ceduti
I 17/09/2015 870
II 23/06/2016 478
III 21/11/2016 411
IV 22/05/2018 594
V 24/09/2018 732
VI 27/02/2019 276
VII 25/06/2019 593
VIII 26/11/2019 594
IX 25/03/2020 441
X 23/04/2020 1.123
XI 23/10/2020 840
XII 20/10/2021 1.443
XIII 24/06/2022 1.168
XIV 24/03/2023 481
Totale 10.044
L’affidamento, sotto forma di linea di credito, concesso da BPER Banca a Estense CPT Covered Bond s.r.l. per finanziare l’acquisto
dei portafogli ceduti, era pari a Euro 8 miliardi al 31 dicembre 2024. Resta ferma la facoltà di BPER Banca di incrementare
l’ammontare di tale affidamento per finanziare l’acquisto di ulteriori portafogli ai fini di integrazione del patrimonio separato.
Il relativo prestito subordinato è remunerato in modo da garantire il ritorno al cedente del rendimento originato dai crediti
segregati nel patrimonio separato, ancorché in via residuale rispetto al pagamento degli oneri di gestione della società veicolo,
rendendo così sostanzialmente neutrali, dal punto di vista economico, le cessioni dei crediti.
L’ammortamento di tale prestito può avvenire in funzione del rimborso progressivo delle OBG che, a loro volta, permettono la
liberazione del portafoglio creditizio o dei relativi incassi che lo stesso ha nel frattempo generato.
Rimborso finanziamento subordinato Programma OBG2
(dati in milioni)
Data cessione Importi rimborsati
28/07/2017 70
30/10/2017 200
30/04/2018 100
30/07/2018 150
28/01/2019 110
29/07/2019 200
28/10/2019 335
28/04/2020 235
28/07/2020 75
28/01/2021 50
28/04/2021 100
29/07/2021 50
28/10/2021 600
28/04/2022 250
28/10/2022 285
30/01/2023 250
28/04/2023 200
28/07/2023 330
29/01/2024 260
29/04/2024 300
29/07/2024 150
28/10/2024 160
Totale 4.460
259
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
La liquidità disponibile generata dal portafoglio è altresì impiegata – secondo i limiti di legge – in investimenti o depositi idonei,
sulla base delle indicazioni di BPER Banca in qualità di Investment Agent. Gli incassi generati dal portafoglio di Attivi Idonei
ceduti – sui quali BPER Banca mantiene il ruolo di Servicer – sono convogliati su rapporti di conto corrente accesi presso BPER
Banca medesima.
La specifica caratteristica finanziaria del Programma OBG2 prevede una diversa tecnica di struttura che consiste – nell’eventuale
evento di default della Capogruppo e al verificarsi delle ulteriori condizioni che sono dettagliatamente previste nel Programma
OBG2 medesimo – di adeguare il piano di rimborso delle OBG in funzione del piano di ammortamento del portafoglio crediti
conferito a garanzia. In tal modo si elimina il rischio finanziario connesso alla forzata e perentoria liquidazione di tale portafoglio,
trasformando di fatto le OBG outstanding in titoli assimilabili a titoli pass-through emessi nell’ambito di ordinarie operazioni
di cartolarizzazione. Evidentemente il profilo di rischio di inadempimento sulle OBG si attenua così in modo consistente,
permettendo di raggiungere un miglior livello di rating.
Controparti coinvolte nel Programma OBG2
Banca Emittente, Banca Cedente iniziale, Servicer, Investment Agent, Primary Paying Agent, Account Bank, Subordinated Loan
Provider e Calculation Agent: BPER Banca.
Eventuali altre banche cedenti che potranno aderire al Programma:
• Banco di Sardegna s.p.a.;
• Bibanca s.p.a.;
• Banca Cesare Ponti s.p.a.;
• BPER Banca Luxembourg s.a.
Arranger: UBS Europe SE.
Initial Dealer della prima serie di obbligazioni emesse: Banca Finint s.p.a.
Guarantor: Estense CPT Covered Bond s.r.l.
Rappresentante degli Obbligazionisti (RoN), Corporate Servicer, Guarantor Calculation Agent e Back-up Servicer Facilitator:
Banca Finint s.p.a.
Subsequent Paying Agent e Back-up Account Bank: Bank of New York Mellon SA/NV - Milan Branch.
Consulente Legale BPER Banca: Hogan Lovells Studio Legale.
Asset Monitor: PricewaterhouseCoopers s.p.a.
Società di revisione della società veicolo: Deloitte & Touche s.p.a.
Agenzie di Rating: Moody’s Italia s.r.l.
Il Programma OBG3
Il Programma OBG3 prevede l’emissione di OBG sino ad un massimo di Euro 5 miliardi.
Emissioni del Programma di OBG3 outstanding al 31 dicembre 2024
Emissione Data
emissione
Valore
nominale OBG
emesse
Data
rimborso
Valore
nominale
rimborsato
Caratteristiche
OBG
Finalità
I 20/09/2010 75.000.000 20/09/2030 tasso fisso collocata su mercato domestico ed internazionale
II 25/11/2010 20.000.000 25/11/2030 tasso fisso collocata su mercato domestico ed internazionale
III 27/12/2010 40.000.000 27/12/2030 tasso fisso collocata su mercato domestico ed internazionale
IV 23/04/2012 30.000.000 23/04/2032 tasso fisso collocata su mercato domestico ed internazionale
V 02/11/2012 17.000.000 02/11/2032 tasso fisso collocata su mercato domestico ed internazionale
VI 05/11/2012 50.000.000 05/11/2032 tasso fisso collocata su mercato domestico ed internazionale
VII 06/11/2012 10.000.000 26/10/2032 tasso fisso collocata su mercato domestico ed internazionale
VIII 25/01/2013 5.000.000 25/01/2028 tasso fisso collocata su mercato domestico ed internazionale
IX 29/08/2013 10.000.000 29/08/2033 tasso fisso collocata su mercato domestico ed internazionale
X 05/06/2014 10.000.000 25/05/2029 tasso fisso collocata su mercato domestico ed internazionale
XI 28/10/2021 750.000.000 28/10/2028 tasso fisso collocata su mercato domestico ed internazionale
XII 06/09/2024 500.000.000 27/10/2028 tasso fisso autosottoscritta con finalità rifinanziamento BCE
Totale 1.517.000.000 -
In linea con lo schema operativo sopra descritto, Banca Carige S.p.A. (attualmente incorporata in BPER Banca, come sopra
indicato) ha provveduto a cedere in data 14 novembre 2008 a Carige Covered Bond s.r.l. un primo portafoglio di crediti conformi
ai requisiti di idoneità previsti dalla normativa e selezionati in funzione dei criteri evidenziati in precedenza, aventi le seguenti
principali caratteristiche:
• rapporti di mutui ipotecari residenziali nonché mutui ipotecari commerciali;
• stipulati entro il 30 marzo 2007;
260
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
• scadenza ultima rata entro il 30 giugno 2045;
• rapporto tra debito residuo e valore dell’immobile a garanzia, stimato al momento dell’erogazione, non superiore all’80% per
i mutui residenziali e al 60% per i mutui commerciali.
Il finanziamento, sotto forma di linea di credito, concesso da BPER Banca a Carige Covered Bond s.r.l. per corrispondere il prezzo
dell’acquisto dei portafogli ceduti, remunerato in modo da garantire il ritorno al cedente del rendimento originato dai crediti
segregati nel patrimonio separato, ancorché in via residuale rispetto al pagamento degli oneri di gestione della società veicolo,
rende così sostanzialmente neutrali, dal punto di vista economico, le cessioni dei crediti.
L’ammortamento di tale prestito può avvenire in funzione del rimborso progressivo delle OBG che, a loro volta, permettono la
liberazione del portafoglio creditizio o dei relativi incassi che lo stesso ha nel frattempo generato.
La liquidità disponibile generata dal portafoglio è altresì impiegata – secondo i limiti di legge – in investimenti o depositi idonei,
sulla base delle indicazioni di BPER Banca in qualità di Investment Agent. Gli incassi generati dal portafoglio di Attivi Idonei
ceduti – sui quali BPER Banca mantiene il ruolo di Servicer – sono convogliati su rapporti di conto corrente accesi presso BNP
Paribas, sia presso la filiale italiana sia presso la filiale inglese, quale soggetto terzo allo stato dotato di rating adeguato.
Controparti coinvolte nel Programma OBG3
Banca Emittente, Banca Cedente, Servicer, Italian Account Bank, Investment Agent, Liquidity Facility Provider, Subordinated
Loan Provider e Calculation Agent: BPER Banca.
Joint Arrangers and Dealers: NatWest Markets N.V. e UBS Europe SE.
Guarantor: Carige Covered Bond s.r.l.
Rappresentante degli Obbligazionisti (RoN): Deutsche Trustee Company Limited.
Principal Paying Agent, Cash Manager e Transaction Bank: BNP Paribas.
Italian Paying Agent: Deutsche Bank s.p.a.
Corporate Servicer e Guarantor Calculation Agent: Banca Finint s.p.a.
Back-up Servicer Facilitator: Zenith Global s.p.a.
Consulente Legale BPER Banca: Hogan Lovells Studio Legale.
Asset Monitor: PricewaterhouseCoopers s.p.a.
Società di revisione della società veicolo: Deloitte & Touche s.p.a.
Agenzie di Rating: Moody’s Italia s.r.l. e Morningstar DBRS Ratings Limited.
Assetti organizzativi e procedure
Il processo di strutturazione di Programmi di emissione di OBG ha reso necessaria l’organizzazione di specifici team di lavoro
interno. In questo ambito, è stata costituita una specifica struttura, l’Ufficio Institutional Funding, che agisce in qualità di
coordinatore dei team di lavoro, provvedendo a coinvolgere tutte le strutture interessate nel processo di gestione dei Covered
Bond.
Per regolare il processo di strutturazione e gestione dei Programmi OBG è stato predisposto uno specifico Regolamento,
corredato da Istruzioni Operative.
Impatti contabili, patrimoniali e fiscali
Con l’emissione di OBG, le banche cedenti mantengono sostanzialmente tutti i rischi e i benefici delle attività trasferite, in
quanto il rimborso del prestito subordinato concesso alle società veicolo è condizionato alle performance degli attivi ceduti a
garanzia.
Le banche cedenti sono tenute a reintegrare, con una pluralità di formulazioni alternative, le garanzie cedute qualora il valore
degli Attivi Idonei si deteriori e il loro valore scenda al di sotto di soglie fissate contrattualmente.
Obiettivo prioritario della creazione di una società veicolo e della cessione ad essa degli Attivi Idonei è infatti quello di segregare
giuridicamente, mediante un contratto di cessione pro soluto, gli attivi dalla banca cedente in un diverso soggetto giuridico.
Tali attivi, così segregati, sono soggetti a un vincolo di garanzia ai sensi della Legge 130/99. In tal modo, i detentori delle OBG
beneficeranno, da una parte, della garanzia generica rappresentata dal patrimonio dell’emittente e, dall’altra, della garanzia
rilasciata dalla società veicolo a valere sul portafoglio segregato. Tale struttura di “doppia tutela” permette di creare le condizioni
per una potenziale riduzione del costo della raccolta della banca emittente.
Il profilo complessivo di rischio di BPER Banca, quale banca cedente, non viene dunque in alcun modo alterato.
Le stesse Disposizioni di vigilanza per le banche precisano che le banche cedenti mantengono quello stesso requisito patrimoniale
già tenute a osservare, a fronte degli attivi ceduti, prima della cessione. Le operazioni, pertanto, non determinano derecognition:
le banche cedenti devono continuare a riconoscere in bilancio le attività trasferite nella loro totalità e i corrispettivi ricevuti dalle
cessioni devono essere contabilizzati in contropartita delle passività finanziarie verso le società veicolo.
A loro volta, tali passività devono essere esposte al netto dei finanziamenti subordinati concessi agli stessi veicoli, facendo
valere il principio della prevalenza della sostanza sulla forma: di fatto è come se gli acquisti dei crediti da parte delle società
veicolo non fossero avvenuti.
261
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
La mancata rappresentazione dei prestiti subordinati ai fini del rischio di controparte non rileva: detti finanziamenti non devono
infatti essere oggetto di alcuna valutazione in quanto il rischio di credito risulta già riflesso nella valutazione dei crediti oggetto
di cessione.
Per quanto riguarda gli impatti contabili a livello consolidato, si precisa che le società veicolo sopra citate sono soggetti facenti
parte del Gruppo BPER Banca, in quanto controllate dalla Capogruppo. Esse risultano perciò oggetto di consolidamento.
Infine, in merito alle implicazioni fiscali, coerentemente con il dettato normativo dell’art. 7 bis della Legge 130/99, ogni imposta
e tassa è dovuta considerando le cessioni dei crediti come mai effettuate.
Inoltre, sempre per garantire la neutralità fiscale dell’operazione, è stato definito, così come previsto dall’art. 7 bis, comma
7, della Legge 130/99, che i corrispettivi delle cessioni siano pari “all’ultimo valore di iscrizione in bilancio dei crediti”, oppure in
funzione di specifica certificazione del prezzo di cessione da parte della società incaricata per la revisione del bilancio della
banca cedente.
I rischi connessi con l’operazione
I Programmi Covered Bond comportano alcuni rischi finanziari e non finanziari, oggetto di analisi e monitoraggio da parte delle
Funzioni di Risk Management e Compliance di Gruppo, nonché, per quanto attiene specificatamente ai rischi di frodi ed errori
non intenzionali nell’informativa finanziaria, dal Dirigente Preposto alla redazione dei documenti contabili societari.
In sintesi, i principali profili di rischio possono essere riassunti come segue:
• Rischio tasso. Nella struttura di un Covered Bond, il rischio tasso si origina dalle differenti caratteristiche di tasso di interesse
attribuito alle OBG e rivenente dal portafoglio di Attivi Idonei posto a loro garanzia. Tali rischi sono mitigati da apposite
coperture in contratti derivati, volta per volta posti eventualmente in essere con controparti di mercato.
• Rischio credito. Nella struttura di un Covered Bond, il rischio di credito è riconducibile alla qualità dei crediti ceduti da
ciascuna banca cedente. A fronte di tale rischio, le Agenzie di Rating, per attribuire alle OBG la massima valutazione possibile,
richiedono un livello di over-collateralisation che è in funzione anche della qualità degli Attivi Idonei oggetto di cessione.
• Rischio controparte. Il rischio controparte consiste nella possibilità che il merito di credito delle controparti terze coinvolte
nell’operazione, in altre parole le controparti swap e l’eventuale banca terza che detiene i conti della società veicolo, possa
peggiorare al punto da creare un problema di liquidità, con la conseguenza che i fondi del portafoglio crediti ceduto che
confluiscono sui conti della società veicolo, o i pagamenti effettuati ai sensi dello swap, siano trattenuti dalle controparti
stesse. Tale rischio è mitigato dal coinvolgimento di controparti con rating elevato e dalla presenza di previsioni, nei relativi
contratti ISDA e CSA e nel contratto denominato “Cash Management and Agency Agreement”, in base alle quali, in caso di
downgrading di tali controparti, si procede con la loro immediata sostituzione.
• Rischio liquidità. La presenza di un’emissione di OBG bullet a fronte di un portafoglio di Attivi Idonei avente a oggetto crediti
con determinati piani di ammortamento comporta la necessità di una gestione dinamica di questi ultimi. I fondi rivenienti
dalle rate incassate a titolo di capitale sui crediti ceduti potranno essere, infatti, reinvestiti in nuovi crediti con caratteristiche
analoghe. Qualora il gruppo bancario non dovesse avere la disponibilità di crediti idonei da cedere a integrazione del portafoglio
ceduto (anche in sostituzione dei crediti non-performing), si sarebbe costretti a integrare tale portafoglio versando cassa o
titoli idonei, impattando quindi negativamente sulla counterbalancy capacity delle banche cedenti.
• Rischio di conformità. L’articolata e puntuale normativa esterna che regola le OBG, unitamente alle regole gestionali
e operative interne, richiedono una precisa e formalizzata strutturazione delle attività inerenti ai Programmi OBG, tanto
nella fase up front quanto in quella on going. L’analisi del rispetto dei requisiti di conformità è effettuata dalla Funzione di
Compliance e di Audit.
• Rischio reputazionale. Consiste nella possibilità che il mancato adempimento da parte della banca emittente di alcuni
obblighi, nascenti dal ruolo svolto nell’ambito dei Programmi OBG, influenzi negativamente la credibilità e l’immagine del
gruppo bancario sul mercato, con conseguente significativo impatto in termini economici e patrimoniali.
• Rischio di non adeguatezza economico-patrimoniale. Le Disposizioni di vigilanza per le banche, nella disciplina delle OBG, in
relazione alla complessità dei profili contrattuali e alle possibili ricadute sugli assetti tecnici delle banche che effettuano
tali operazioni, richiedono, tra l’altro, che venga effettuata un’attenta valutazione dell’attività sull’equilibrio economico-
patrimoniale delle medesime. L’analisi dei materiali di progetto acquisiti dal Consiglio di Amministrazione di BPER Banca ha
evidenziato:
– sotto il profilo economico, che le operazioni avrebbero consentito, con riferimento ai valori riscontrati sul mercato, un minor
costo del funding rispetto a equivalenti operazioni senior unsecured e ciò avrebbe permesso di dare integrale copertura ai costi
di start up già dal primo anno, oltre che a coprire i costi on going di periodo;
– sotto il profilo patrimoniale, valutato il portafoglio a livello di Gruppo di mutui residenziali o commerciali potenzialmente
idonei alla cessione, si è ipotizzato un piano di emissioni pluriennale, tale da riservare appropriati margini per l’eventuale
reintegro del portafoglio crediti ceduto senza che ciò abbia a incidere sulla situazione patrimoniale e/o sulle pratiche
commerciali del Gruppo.
262
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Tali evidenze hanno consentito all’Organo Amministrativo di BPER Banca di determinare che le operazioni non influenzino in
termini negativi l’equilibrio economico/patrimoniale della Banca e del Gruppo nel suo complesso.
Aspetti organizzativi e gestionali delle società veicolo
In merito agli aspetti organizzativi e gestionali delle società veicolo, con lo scopo di valutarne l’adeguatezza rispetto ai compiti
attribuiti alle medesime, e ai contratti stipulati nel contesto dei Programmi OBG, sono state acquisite relazioni redatte con
il contributo degli studi legali esterni incaricati, al fine di assicurare, conformemente a quanto previsto dalla normativa, la
sussistenza di clausole atte ad assicurare un regolare ed efficiente svolgimento delle funzioni da parte delle società veicolo
stesse.
Valutazione dei profili giuridici dei Programmi di Emissione di Obbligazioni Bancarie Garantite
Si sono altresì originariamente acquisite relazioni rese dallo Studio Legale Linklaters, dallo Studio Legale Allen & Overy, nonché
dallo Studio Legale Orrick, Herrington & Sutcliffe per i Programmi OBG della Banca, al fine di valutare, conformemente a quanto
previsto dalla normativa vigente, i profili giuridici delle attività previste all’interno dei Programmi OBG medesimi. Le relazioni
hanno a oggetto un’approfondita disamina delle strutture e degli schemi contrattuali impiegati, con particolare attenzione alle
caratteristiche delle garanzie prestate dalle società cessionarie e al complesso dei rapporti che intercorrono tra i diversi soggetti
partecipanti ai Programmi OBG.
Valutazione annuale dei Programmi di Emissione di Obbligazioni Bancarie Garantite da parte dell’Asset Monitor
Si rammenta che, secondo i termini della normativa vigente, gli Asset Monitor – nella fattispecie PricewaterhouseCoopers s.p.a.
– effettuano analisi annuali sullo stato dei Programmi OBG, relazionando il Consiglio di Amministrazione, il Collegio Sindacale,
la Funzione di Revisione Interna della Banca e la Banca d’Italia.
Allo stato dell’arte, le analisi effettuate non hanno riscontrati motivi di rilievo.
263
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Informazioni quantitative relative ai crediti ceduti
Programma OBG 1
1. Dati di flusso
Descrizione 31.12.2024
Esistenze iniziali 5.851.537
Aumenti 2.046.253
Acquisto del portafoglio di crediti 1.836.638
Altre variazioni: 209.615
- Interessi attivi maturati sui finanziamenti 201.984
- Interessi attivi di mora -
- Penalità e recuperi vari -
- Ricavi per rettifiche IAS 3.611
- Sopravvenienze attive su sofferenze -
- Riprese di Fondo Svalutazione 4.020
Diminuzioni (944.154)
Incassi clienti (912.434)
Altre variazioni: (4.124)
- Svalutazioni crediti (239)
- Perdite su crediti -
- Oneri per rettifiche IAS -
- Altre variazioni/adeguamenti (3.885)
Riacquisti da parte dell’Originator (27.596)
Rimanenze finali 6.953.636
2. Ripartizione per vita residua
31.12.2024
Fino a 3 mesi 571
Da 3 mesi a 1 anno 10.869
Da 1 anno a 5 anni 324.245
Oltre 5 anni 6.682.811
Durata indeterminata 4
Totale 7.018.500
Il saldo dei crediti è al lordo dei fondi di svalutazione e dell’adeguamento IAS.
3. Concentrazione di rischio
Classi di importo (Euro) Numero clienti 31.12.2024
0 - 25.000 11.288 148.802
25.000 - 75.000 30.640 1.534.218
75.000 - 250.000 37.754 4.662.418
sopra 250.000 1.939 673.062
Totale 81.621 7.018.500
Il saldo dei crediti è al lordo dei fondi di svalutazione e dell’adeguamento IAS.
Alla data del 31 dicembre 2024 la maggior parte dei debitori ceduti sono residenti in Italia e i crediti sono denominati in Euro.
264
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Programma OBG2
1. Dati di flusso
Descrizione 31.12.2024
Esistenze iniziali 6.044.650
Aumenti 147.154
Acquisto del portafoglio di crediti -
Altre variazioni: 147.154
- Interessi attivi maturati sui finanziamenti 125.153
- Interessi attivi di mora -
- Penalità e recuperi vari -
- Riprese di Fondo Svalutazione 2.311
- Sopravvenienze attive su sofferenze -
- Altre variazioni/adeguamenti 19.690
Diminuzioni (779.028)
Incassi clienti (759.259)
Altre variazioni: 4.512
- Svalutazioni crediti 21
- Perdite su crediti -
- Oneri per rettifiche IAS 4.491
Riacquisti da parte dell’Originator (24.281)
Rimanenze finali 5.412.776
2. Ripartizione per vita residua
Vita residua dei crediti cartolarizzati 31.12.2024
Fino a 3 mesi 1.038
Da 3 mesi a 1 anno 12.564
Da 1 anno a 5 anni 416.877
Oltre 5 anni 5.039.863
Durata indeterminata 17
Totale 5.470.359
Il saldo dei crediti è al lordo dei fondi di svalutazione e dell’adeguamento IAS.
3. Concentrazione di rischio
Classi di importo (Euro) Numero clienti 31.12.2024
0 - 25.000 7.820 106.550
25.000 - 75.000 25.774 1.298.055
75.000 - 250.000 28.415 3.454.089
sopra 250.000 1.504 611.665
Totale 63.513 5.470.359
Il saldo dei crediti è al lordo dei fondi di svalutazione e dell’adeguamento IAS.
Alla data del 31 dicembre 2024 la maggior parte dei debitori ceduti sono residenti in Italia e i crediti sono denominati in Euro.
265
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Programma OBG3
1. Dati di flusso
Descrizione 31.12.2024
Esistenze iniziali 2.861.821
Aumenti 67.694
Altre variazioni: -
- Interessi attivi maturati sui finanziamenti 67.694
- Interessi attivi di mora 65.469
- Penalità e recuperi vari 522
- Riprese di Fondo Svalutazione 97
- Riprese di Fondo Svalutazione 1.606
Diminuzioni (441.194)
Incassi clienti (328.395)
Altre variazioni: (103.536)
- Svalutazioni crediti (141)
- Perdite su crediti -
- Oneri per rettifiche IAS (103.395)
Riacquisti da parte dell’Originator (9.263)
Rimanenze finali 2.488.321
2. Ripartizione per vita residua
Vita residua dei crediti cartolarizzati 31.12.2024
Fino a 3 mesi 202
Da 3 mesi a 1 anno 3.952
Da 1 anno a 5 anni 123.186
Oltre 5 anni 2.491.763
Durata indeterminata 55
Totale 2.619.158
Il saldo dei crediti è al lordo dei fondi di svalutazione e dell’adeguamento IAS.
3. Concentrazione di rischio
Classi di importo (Euro) Numero clienti 31.12.2024
0 - 25.000 4.469 60.752
25.000 - 75.000 12.127 605.082
75.000 - 250.000 13.653 1.689.122
sopra 250.000 756 264.202
Totale 31.005 2.619.158
Il saldo dei crediti è al lordo dei fondi di svalutazione e dell’adeguamento IAS.
Alla data del 31 dicembre 2024 la maggior parte dei debitori ceduti sono residenti in Italia e i crediti sono denominati in Euro.
F. Modelli per la misurazione del rischio di credito
BPER Banca non dispone di modelli interni di portafoglio sul rischio di credito (metodologia VAR).
266
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Sezione 2 – Rischi di mercato
2.1 Rischio di tasso di interesse e rischio di prezzo - Portafoglio di negoziazione di vigilanza
La struttura organizzativa di cui si è dotato il Gruppo prevede che il processo di controllo del rischio di mercato sia accentrato
presso la Capogruppo; conseguentemente, le informazioni qualitative che si riportano di seguito possono correttamente
rappresentare anche la situazione a livello individuale di BPER Banca.
Informazioni di natura qualitativa
A. Aspetti generali
Rientrano nel portafoglio di negoziazione, di proprietà del Gruppo, tutti gli strumenti finanziari acquistati con finalità di
negoziazione o con finalità di copertura gestionale di un fattore di rischio del portafoglio stesso o del portafoglio bancario.
Per finalità di negoziazione si intende l’acquisto di strumenti finanziari aventi le seguenti caratteristiche:
• esposizione ai fattori di rischio gestiti (rischio tasso di interesse, prezzo, cambio, emittente, controparte e liquidità);
• prevalente trattazione su mercati attivi;
• emissione da parte di operatori di qualità primaria.
Il portafoglio di proprietà viene gestito in funzione dell’esposizione al rischio di tasso derivante dalla struttura di asset & liability
complessiva e, di norma, non comprende derivati complessi o innovativi.
Rientrano nel portafoglio di negoziazione tutti gli strumenti finanziari non legati a finalità di riequilibrio della struttura di asset
& liability, ma acquistati per dare un contributo al conto economico dell’esercizio, ottimizzando il profilo di rischio-rendimento
complessivo.
La dimensione del portafoglio in oggetto è strettamente legata alla posizione di liquidità complessiva del Gruppo.
L’attività di arbitraggio e l’attività speculativa di breve periodo su strumenti derivati quotati assumono valenza marginale rispetto
all’attività di gestione del portafoglio di proprietà. La strategia sottostante alla negoziazione di questi strumenti finanziari si
pone l’obiettivo di massimizzare il profilo complessivo di rischio/rendimento attraverso un’opportuna diversificazione degli
investimenti.
La Capogruppo svolge attività speculativa di medio periodo sui mercati azionari quotati, su derivati su materie prime, su quote di
fondi comuni e, marginalmente, su fondi speculativi. Tale attività risulta, comunque, residuale rispetto all’operatività sui mercati
obbligazionari.
Il processo di governo dei portafogli di negoziazione è accentrato in BPER Banca per rispondere alle esigenze di presidio centrale
dei rischi di mercato e di efficientamento dei processi di investimento del Gruppo.
Tale processo implica che in capo alle singole Banche del Gruppo rimanga l’ottimizzazione del rendimento della liquidità tramite
operazioni di tesoreria con BPER Banca e, in alternativa, tramite l’investimento in obbligazioni a tasso variabile o a tasso fisso
emesse dalla Banca.
Il governo dei rischi di mercato è così accentrato nella Capogruppo in base alle decisioni assunte dal Comitato Finanza presieduto
dall’Amministratore Delegato.
B. Processi di gestione e metodi di misurazione del rischio di tasso di interesse e del
rischio di prezzo
Il Gruppo BPER Banca dispone di un sistema di controlli giornalieri adeguato agli standard di mercato. Per la valorizzazione del
rischio di mercato viene principalmente utilizzata la metrica di Value at Risk – VaR.
Il VaR rappresenta la stima della massima perdita potenziale, ottenuta mediante metodologie di natura probabilistica, che
l’aggregato di riferimento può subire in un determinato orizzonte temporale con un determinato livello di confidenza.
La metodologia adottata per il calcolo del VaR appartiene alla classe dei modelli “simulazione storica”, secondo i quali il rischio
complessivo si determina sulla base della distribuzione storica dei rendimenti dei fattori di rischio a cui risultano sensibili gli
strumenti finanziari detenuti. A completare il novero delle metodologie atte a monitorare i rischi di mercato, si aggiungono le
analisi di sensitivity basate su spostamenti paralleli delle curve dei tassi di mercato e le analisi periodiche di stress testing.
Attualmente le rilevazioni giornaliere del VaR si riferiscono a due distinti orizzonti temporali di detenzione del portafoglio;
viene, infatti, svolta un’analisi con un orizzonte temporale ad un mese e con un intervallo di confidenza pari al 99% su tutto
il portafoglio di proprietà del Gruppo (bancario e di negoziazione) in coerenza con il Risk Appetite Framework del Gruppo. A
questa si affianca un’ulteriore analisi con il medesimo intervallo di confidenza, ma su un orizzonte temporale pari a un giorno, al
fine di monitorare giornalmente le dinamiche del rischio di mercato del portafoglio di trading dell’Istituto. Il modello è utilizzato
esclusivamente per fini gestionali interni e non concorre al calcolo dei requisiti patrimoniali sui rischi di mercato.
Il processo di controllo del rischio di tasso e di prezzo è accentrato presso BPER Banca. L’informativa periodica è garantita
attraverso la distribuzione di specifica reportistica prodotta con frequenza differenziata a partire da quella prodotta con
periodicità giornaliera.
267
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
L’attività di monitoraggio e controllo del rischio di tasso di interesse del portafoglio di negoziazione prevede di mitigare il
rischio medesimo attraverso la definizione di un sistema di limiti operativi relativi ai portafogli gestiti dalle strutture del Gruppo
preposte con riferimento ai diversi rischi a cui tali portafogli risultano esposti. Il controllo dei limiti è effettuato con frequenza
giornaliera.
L’attività di monitoraggio e di controllo del rischio di prezzo del portafoglio di negoziazione di vigilanza è eseguita giornalmente
attraverso le analisi di Value at Risk (VaR) secondo la metodologia precedentemente indicata.
Informazioni di natura quantitativa
3. Rischio di tasso - Portafoglio di negoziazione di vigilanza: modelli interni e altre
metodologie di analisi della sensitività
Sono esposte nel seguito le rilevazioni VaR riferite agli orizzonti temporali a dieci e ad un giorno, compiute sul portafoglio di
negoziazione di vigilanza per il rischio tasso, alla data puntuale del 31 dicembre 2024.
Dati descrittivi VaR VaR
Orizzonte temporale: 10 giorni Orizzonte temporale: 1 giorno
Intervallo di confidenza:99% Intervallo di confidenza:99%
Tipologie di operazioni Present
Value
VaR Var/Present
Value
VaR Var/Present
Value
BOT 19.875 10 0,00% 3 0,02%
BTP 27.432 408 1,49% 131 0,48%
CCT - - 0,00% - 0,00%
Altri Titoli di Stato 808 88 10,89% 29 3,59%
Obbligazioni 51.187 144 0,28% 46 0,09%
Titoli di capitale - - 0,00% - 0,00%
Fondi comuni e SICAV - - 0,00% - 0,00%
Derivati/Operazioni da regolare 58.729 1.428 2,43% 454 0,77%
Effetto diversificazione (704) (228)
Totale di portafoglio 2024 158.031 1.374 0,87% 435 0,28%
Totale di portafoglio 2023 52.979 21.296 40,20% 6.736 12,71%
Riportiamo, inoltre, le rilevazioni puntuali al 31 dicembre 2024 del valore del portafoglio di negoziazione a fronte di uno shift
parallelo di +/- 100 basis point (analisi di sensitività).
+100 b.p. -100 b.p.
31 Dicembre 2024 (370) 2.118
31 Dicembre 2023 (47.706) 50.082
268
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
3. Rischio di prezzo - Portafoglio di negoziazione di vigilanza: modelli interni e altre
metodologie per l’analisi della sensitività
Sono esposte nel seguito le rilevazioni VaR riferite agli orizzonti temporali a dieci ed ad un giorno, compiute sul portafoglio di
negoziazione di vigilanza per il rischio di prezzo, alla data puntuale del 31 dicembre 2024.
Dati descrittivi VaR VaR
Orizzonte temporale: 10 giorni Orizzonte temporale: 1 giorno
Intervallo di confidenza:99% Intervallo di confidenza:99%
Tipologie di operazioni Present
Value
VaR Var/Present
Value
VaR Var/Present
Value
Titoli di capitale 2.862 175 6,11% 55 1,92%
Fondi comuni e SICAV - - 0,00% - 0,00%
Derivati/Operazioni da regolare 557 780 140,04% 254 45,60%
Effetto diversificazione (94) (14)
Totale di portafoglio 2024 3.419 861 25,18% 295 8,63%
Totale di portafoglio 2023 50.858 2.793 5,49% 865 1,70%
2.2 Rischio di tasso di interesse e rischio di prezzo – Portafoglio bancario
Informazioni di natura qualitativa
A. Aspetti generali, procedure di gestione e metodi di misurazione del rischio di tasso
di interesse e del rischio di prezzo
Il rischio di tasso di interesse si riferisce al potenziale impatto che variazioni inattese nei tassi di mercato determinano sui
profitti correnti e sul valore del patrimonio netto della Capogruppo. Tale rischio si manifesta tipicamente sulle posizioni incluse
nel portafoglio bancario.
L’esposizione al rischio di tasso di interesse può essere a sua volta declinata in:
• rischio di reddito;
• rischio di investimento.
Il rischio di reddito deriva dalla possibilità che una variazione inattesa nei tassi di interesse produca una riduzione del margine
di interesse, ossia del flusso netto degli interessi pagati e ricevuti. Tale rischio viene misurato tramite modelli di Maturity Gap
e dipende:
• dallo sfasamento nella struttura temporale degli impieghi e della raccolta, nel caso in cui le attività e le passività siano
remunerate a tasso fisso fino alla scadenza finale;
• dalla mancata corrispondenza dei periodi di revisione delle condizioni di tasso, nel caso di attività e passività a tasso variabile.
L’asincronia delle scadenze di cui sopra espone BPER Banca a:
• rischio di rifinanziamento: è il rischio che si manifesta quando la data media di scadenza (periodo di ridefinizione del tasso)
delle passività è inferiore a quella delle attività. In tal caso la Banca è esposta ad eventuali aumenti dei tassi di interesse (Banca
liability sensitive);
• rischio di reinvestimento: è il rischio che si manifesta, quando la data media di scadenza (periodo di ridefinizione del tasso)
delle attività è inferiore a quella delle passività. In tal caso la Banca subirà un peggioramento del proprio margine di interesse
nel caso di riduzione dei tassi di interesse (Banca asset sensitive).
Il rischio di investimento è il rischio di subire variazioni sfavorevoli nei valori di tutte le attività, passività e strumenti fuori
bilancio detenuti dalla Banca, in seguito a mutamenti nei tassi di interesse, con un conseguente impatto negativo sull’equilibrio
patrimoniale. Tale rischio è misurato mediante le tecniche di Duration Gap e Sensitivity Analysis.
Sono identificate le seguenti tipologie di rischio di tasso d’interesse:
• Gap Risk: rischio legato alle differenze nelle scadenze (tasso fisso) e nelle date di riprezzamento (tasso variabile) dell’operatività
in portafoglio.
• Yield Curve Risk: rischio legato a cambiamenti nella pendenza e nella forma della yield curve.
• Basis Risk: rischio determinato dalla non perfetta correlazione esistente tra i parametri d’indicizzazione di impieghi e raccolta,
ovvero dall’eventualità che intervengano variazioni sfavorevoli nell’inclinazione della curva.
• Option Risk: rischio legato ad opzioni esplicite o implicite nelle attività o passività del Banking Book (ad esempio, cap/floor/
collar, opzioni di prepayment dei mutui).
269
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
BPER Banca monitora, con frequenza mensile, sia a livello consolidato che di singola Società del Gruppo, l’impatto che variazioni
inattese dei tassi di interesse di mercato possono avere sulle posizioni del portafoglio bancario secondo le seguenti prospettive:
• prospettiva degli utili correnti: la prospettiva degli utili correnti ha come finalità quella di valutare il rischio di interesse
sulla base della sensibilità del margine di interesse alle variazioni dei tassi su di un orizzonte temporale definito. Variazioni
negative del margine impattano sulla potenziale stabilità finanziaria di una banca attraverso l’indebolimento dell’adeguatezza
patrimoniale. La variazione del margine di interesse dipende dal rischio di tasso nelle sue diverse accezioni;
• prospettiva del valore economico: variazioni dei tassi di interesse possono impattare sul valore economico dell’attivo e del
passivo della Capogruppo. Il valore economico di una banca è rappresentato dal valore attuale dei cash flows attesi, definito
come somma algebrica del valore attuale dei cash flow attesi dell’attivo, del passivo e delle posizioni in derivati. A differenza
della prospettiva degli utili correnti, la prospettiva del valore economico identifica il rischio generato dal repricing o Maturity
Gap in un orizzonte temporale di lungo periodo.
Gli obiettivi da perseguire per sostenere un corretto processo di governo del rischio di tasso di interesse sono:
• ridurre gli effetti negativi della volatilità del margine di interesse (prospettiva degli utili correnti). La stabilità del margine di
interesse è influenzata principalmente dallo Yield Curve Risk, Gap Risk, Basis Risk ed Option Risk;
• immunizzare il valore economico, inteso come sommatoria dei present value dei cash flow attesi, generati da entrambi i lati
del bilancio. La prospettiva del valore economico, a differenza di quella degli utili correnti, si pone in un’ottica di medio-lungo
termine ed è legata principalmente al Gap Risk;
• assicurare il rispetto dei requisiti organizzativi previsti in materia, da parte degli organismi di vigilanza nazionali e internazionali.
Il modello di governance del rischio di tasso si fonda sui seguenti principi:
• attribuzione alla Capogruppo delle prerogative di direzione e coordinamento per quanto concerne i processi di pianificazione
strategica e controllo, di gestione della tesoreria e della finanza, relativi all’area commerciale e di governo del credito per
l’intero Gruppo al fine di assicurare coerenza alla complessiva gestione del rischio di tasso e per garantire il rispetto dei
requisiti previsti dalla normativa,
• separazione tra i processi di governo e di gestione del rischio di tasso.
Le decisioni strategiche a livello di Gruppo in materia di gestione del rischio sono rimesse agli Organi aziendali della Capogruppo.
Le scelte effettuate tengono conto delle specifiche operatività e dei connessi profili di rischio di ciascuna Società componente il
Gruppo in modo da realizzare una politica di governo dei rischi integrata e coerente.
In ragione di quanto indicato in precedenza, il Gruppo BPER si è dotato di un modello di governo e gestione del rischio di tasso
accentrato.
BPER Banca, in qualità di Capogruppo, è responsabile nel definire le linee di indirizzo del governo, dell’assunzione e della
gestione del rischio di tasso di interesse per l’intero Gruppo.
Nel modello di gestione del rischio tasso di interesse adottato è rilevante la centralità delle seguenti misure di rischio:
• sensitivity del margine di interesse;
• sensitivity del valore economico.
L’analisi di sensitivity del margine di interesse permette di catturare la sensibilità del margine a variazioni dei tassi di interesse
a fronte di shock.
La Banca calcola la sensitivity del margine di interesse attraverso un approccio a volumi costanti. Secondo tale modello le
poste in scadenza vengono reinvestite in operatività che presenta volumi e caratteristiche finanziarie analoghi a quella scaduta
nell’orizzonte di analisi.
L’indicatore è calcolato sia a livello di Gruppo che di singola Legal Entity.
L’analisi di sensitivity del valore economico consente di valutare l’impatto sul valore del patrimonio netto per spostamenti
(shock) della curva dei rendimenti. Tale variazione è calcolata scontando tutti i flussi di cassa secondo due diverse curve dei
rendimenti (quella corrente alla data di analisi e quella oggetto di shock) e confrontando i due valori.
ΔVA = VA(Curva1) - VA(Curva2 )
Al fine di incorporare il fenomeno noto come prepagamento dei finanziamenti (prepayment - pagamento anticipato, totale o
parziale, del debito residuo da parte del mutuatario), nella misurazione della sensitivity, è stato adottato un modello statistico in
base al quale viene stimato il potenziale ammontare di capitale prepagato per un finanziamento sulla base di diverse variabili sia
di natura finanziaria (es. tassi di interesse di mercato) che di natura anagrafica (es. durata originaria del finanziamento, tipologia
di finanziamento, caratteristiche anagrafiche del mutuatario etc.).
Nel calcolo delle sensitivity le poste a vista con clientela sono parametrate sulla base di un modello econometrico che,
riconducendo la raccolta (gli impieghi) a vista ad un portafoglio di passività (attività) con un individuato profilo di repricing
effettivo e di persistenza nel tempo, giunge ad identificare un portafoglio di replica delle stesse.
270
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Alle misure di rischio sopra menzionate si aggiunge la misurazione del capitale interno a fronte del rischio tasso di interesse.
A tal fine, la metodologia applicata è quella della sensitivity analysis, secondo la quale il capitale assorbito a fronte del rischio
di tasso di interesse del portafoglio bancario è pari alla variazione di valore economico del patrimonio netto (definito come
differenza del valore attuale dei flussi di cassa dell’attivo e del passivo), in seguito ad uno shock avverso dei tassi di interesse.
BPER Banca monitora, con frequenza mensile e a livello consolidato, l’impatto che variazioni inattese dei differenziali creditizi
possono avere sulle posizioni del portafoglio bancario sia secondo la prospettiva degli utili correnti che secondo la prospettiva
del valore economico. Il rischio sui differenziali creditizi nel banking book, CSRBB – Credit Spread Risk arising from the Banking
Book, cattura il rischio di variazione dello spread creditizio di uno strumento a parità di merito creditizio, ossia l’andamento dello
spread creditizio all’interno di un determinato intervallo di rating/probabilità di default. Il CSRBB deriva dalla combinazione di
due elementi:
• market credit spread: ossia le variazioni del prezzo di mercato del rischio di credito (distinto dal differenziale creditizio
idiosincratico), che rappresenta il premio per il rischio di credito richiesto dagli operatori di mercato per una determinata
qualità del credito;
• market liquidity spread: ossia le variazioni del differenziale di liquidità del mercato, che rappresenta il premio di liquidità che
stimola la propensione del mercato per gli investimenti e la presenza di acquirenti e venditori disponibili.
Per quanto concerne il rischio di prezzo, il portafoglio bancario comprende essenzialmente l’operatività in titoli azionari, in
fondi comuni di investimento e in SICAV classificati in bilancio come valutate al fair value con impatto a conto economico e sulla
redditività complessiva.
Il monitoraggio del suddetto portafoglio avviene attraverso la metodologia del Value at Risk (VaR) presentata in dettaglio quando
sono state date le informazioni di natura qualitativa relative a: “Rischio di tasso di interesse e rischio di prezzo – portafoglio di
negoziazione di vigilanza”.
Il Servizio Rischi Finanziari rileva e monitora giornalmente l’esposizione al rischio di prezzo attraverso la produzione di
reportistica specifica contenente le principali misure di rischio (principalmente espresse in termini di Value-at-Risk) e, ove
opportuno, le relative soglie limite di esposizione a tale tipologia di rischio.
Informazioni di natura quantitativa
2. Rischio di tasso - Portafoglio bancario: modelli interni e altre metodologie per l’analisi
della sensitività
Si riportano, di seguito, i dati puntuali al 31 dicembre 2024 ed andamentali (minimo, medio, massimo) dell’anno di reporting
gestionale relativi al delta margine di interesse del banking book, a fronte di uno shift parallelo di +100/-50 basis point.
+100 b.p. -50 b.p.
31 dicembre 2024 56.749 (33.107)
variazione massima 88.046 (48.053)
variazione minima 29.835 (18.371)
variazione media 60.404 (33.033)
31 dicembre 2023 34.921 (18.566)
Si riportano, di seguito, i dati puntuali al 31 dicembre 2024 ed andamentali (minimo, medio, massimo) dell’anno di reporting
gestionale relativi alla variazione del banking book, a fronte di uno shift parallelo di +/- 100 basis point (analisi di sensitività).
+100 b.p. -100 b.p.
31 dicembre 2024 (366.741) 182.708
variazione massima (366.741) 193.582
variazione minima (65.793) 26.480
variazione media (155.932) 120.718
31 dicembre 2023 (32.089) 50.570
In relazione alla valorizzazione del rischio di mercato, si evidenzia che il VaR del portafoglio (bancario e di negoziazione) per Bper
Banca s.p.a. si attesta a Euro 331 milioni (Euro 311 milioni al 31 dicembre 2023) ed è principalmente imputabile alla componente
collegata ai titoli governativi italiani detenuti in portafoglio, a cui è riconducibile circa il 30% del valore dell’indicatore per Euro
92 milioni.
271
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
2. Rischio di prezzo - Portafoglio bancario: modelli interni e altre metodologie per l’analisi
della sensitività
Sono esposte nel seguito le rilevazioni VaR riferite agli orizzonti temporali a dieci ed ad un giorno, compiute sul portafoglio di
negoziazione di Vigilanza per il rischio di prezzo, alla data puntuale del 31 dicembre 2024.
Dati descrittivi VaR VaR
Orizzonte temporale: 10 giorni Orizzonte temporale: 1 giorno
Intervallo di confidenza:99% Intervallo di confidenza:99%
Tipologie di operazioni Present value VaR Var/Present
Value
VaR Var/Present
Value
Titoli di capitale 650.386 26.498 4,07% 8.379 1,29%
Fondi comuni e SICAV 395.465 10.054 2,54% 3.179 0,80%
Derivati/Operazioni da regolare (8.036) 2.555 -31,79% 808 -10,05%
Effetto diversificazione (4.460) (1.410)
Totale di portafoglio 2024 1.037.815 34.647 3,34% 10.956 1,06%
Totale di portafoglio 2023 901.993 42.232 4,68% 13.354 1,48%
1.2.3 Rischio di cambio
Informazioni di natura qualitativa
A. Aspetti generali, processi di gestione e metodi di misurazione del rischio di cambio
BPER Banca è esposta al rischio di cambio, sia in relazione all’operatività tradizionale di raccolta e di impiego, sia con riferimento
ad una specifica, seppur marginale, attività speculativa.
Il Servizio Rischi Finanziari della Capogruppo rileva e monitora giornalmente l’esposizione al rischio cambio attraverso la
produzione di reportistica specifica contenente le principali misure di rischio (principalmente espresse in termini di Value-at-
Risk) e, ove opportuno, le relative soglie limite di esposizione a tale tipologia di rischio.
272
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
B. Attività di copertura del rischio di cambio
BPER Banca pone in essere operazioni di copertura gestionale del rischio di cambio utilizzando strumenti plain vanilla.
Informazioni di natura quantitativa
1. Distribuzione per valuta di denominazione delle attività e passività e dei derivati
Voci Valute
USD GBP CHF CNY JPY ALTRE
VALUTE
A. Attività finanziarie 2.946.062 430.610 166.976 19.098 13.055 37.835
A.1 Titoli di debito 2.421.704 394.161
A.2 Titoli di capitale 16.074
A.3 Finanziamenti a banche 61.262 33.530 3.951 16.152 8.708 31.282
A.4 Finanziamenti a clientela 447.022 2.919 163.025 2.946 4.347 6.553
A.5 Altre attività finanziarie
B. Altre attività 83.692 1.712 3.519 185 840
C. Passività finanziarie 2.870.859 385.181 21.219 2.172 4.795 22.235
C.1 Debiti verso banche 2.268.034 354.784 3.684 61 214 3.464
C.2 Debiti verso clientela 602.825 30.397 17.535 2.111 4.581 18.771
C.3 Titoli di debito
C.4 Altre passività finanziarie
D. Altre passività 6.907 354 14 1.524
E. Derivati finanziari 1.458.158 69.111 178.196 64.708 24.541 77.796
- Opzioni
+ Posizioni lunghe 142.550 635 330 829
+ Posizioni corte 147.822 207 30.987 3.077 3.629
- Altri derivati
+ Posizioni lunghe 545.444 8.310 6.121 23.704 7.543 32.280
+ Posizioni corte 622.342 59.959 172.075 9.687 13.092 41.887
Totale attività 3.717.748 441.267 176.616 43.132 21.612 70.955
Totale passività 3.647.930 445.701 193.308 42.846 20.964 69.275
Sbilancio (+/-) 69.818 (4.434) (16.692) 286 648 1.680
2. Modelli interni e altre metodologie per l’analisi di sensitività
Si riportano di seguito i dati puntuali al 31 dicembre 2024 del VaR sul rischio di cambio di BPER Banca sugli orizzonti temporali
a dieci ed ad un giorno.
VaR
Orizzonte
temporale: 10 giorni
Intervallo di
confidenza: 99 %
VaR
Orizzonte
temporale: 1 giorno
Intervallo di
confidenza: 99 %
Valore 2024 9.874 3.079
Valore 2023 24.740 7.627
273
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Sezione 3 – Gli strumenti derivati e le politiche di copertura
3.1 Gli strumenti derivati di negoziazione
La struttura organizzativa di cui si è dotato il Gruppo prevede che un processo di gestione dei contratti derivati accentrato presso
la Capogruppo; conseguentemente, le informazioni qualitative che si riportano di seguito possono correttamente rappresentare
anche la situazione a livello individuale di BPER Banca.
A. Derivati finanziari
A.1 Derivati finanziari di negoziazione: valori nozionali di fine periodo
Attività sottostanti/
Tipologie derivati
Totale 31.12.2024 Totale 31.12.2023
Over the counter Mercati
organizzati
Over the counter Mercati
organizzati
Controparti
centrali
Senza controparti centrali Controparti
centrali
Senza controparti centrali
Con accordi di
compensazione
Senza
accordi di
compensazione
Con accordi di
compensazione
Senza
accordi di
compensazione
1. Titoli di debito e tassi
d’interesse
- 12.292.595 4.815.814 - - 10.492.831 4.299.215 -
a) Opzioni - 1.506.429 320.370 - - 1.090.478 339.747 -
b) Swap - 10.728.502 3.239.131 - - 9.352.447 2.758.408 -
c) Forward - - - - - - - -
d) Futures - - 1.222.600 - - - 1.159.263 -
e) Altri - 57.664 33.713 - - 49.906 41.797 -
2. Titoli di capitale e
indici azionari
- 9.122.290 2.391 - - 12.035.541 50.043 -
a) Opzioni - 9.122.290 216 - - 12.035.541 142 -
b) Swap - - - - - - - -
c) Forward - - - - - - - -
d) Futures - - 2.175 - - - 49.901 -
e) Altri - - - - - - - -
3. Valute e oro - 721.956 752.607 - - 984.315 633.912 -
a) Opzioni - 57.618 291.090 - - 26.557 261.986 -
b) Swap - - - - - - - -
c) Forward - 478.452 461.517 - - 836.921 371.926 -
d) Futures - - - - - - - -
e) Altri - 185.886 - - - 120.837 - -
4. Merci - 151 151 - - - - -
5. Altri - 84.003 82.265 - - 47.523 49.596 -
Totale - 22.220.995 5.653.228 - - 23.560.210 5.032.766 -
274
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
A.2 Derivati finanziari di negoziazione : fair value lordo positivo e negativo - ripartizione per prodotti
Tipologie derivati Totale 31.12.2024 Totale 31.12.2023
Over the counter Mercati
organizzati
Over the counter Mercati
organizzati
Controparti
centrali
Senza controparti centrali Controparti
centrali
Senza controparti centrali
Con accordi di
compensazione
Senza
accordi di
compensazione
Con accordi di
compensazione
Senza
accordi di
compensazione
1. Fair value positivo
a) Opzioni - 305.893 6.591 - - 290.557 5.089 -
b) Interest rate swap - 211.560 31.933 - - 273.660 14.887 -
c) Cross currency swap - - - - - - - -
d) Equity swap - - - - - - - -
e) Forward - 7.466 8.076 - - 7.668 3.279 -
f) Futures - - - - - - - -
g) Altri - 13.945 7.193 - - 18.639 5.943 -
Totale - 538.864 53.793 - - 590.524 29.198 -
2. Fair value negativo
a) Opzioni - 37.405 7.250 - - 44.050 9.414 -
b) Interest rate swap - 128.275 57.081 - - 139.365 109.254 -
c) Cross currency swap - - - - - - - -
d) Equity swap - - - - - - - -
e) Forward - 3.054 8.259 - - 8.691 4.134 -
f) Futures - - - - - - - -
g) Altri - 3.079 7.849 - - 2.553 14.136 -
Totale - 171.813 80.439 - - 194.659 136.938 -
275
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
A.3 Derivati finanziari di negoziazione OTC – valori nozionali, fair value lordo positivo e negativo per
controparti
Attività sottostanti Controparti centrali Banche Altre società
finanziarie
Altri soggetti
Contratti non rientranti in accordi di compensazione
1) Titoli di debito e tassi d’interesse
- valore nozionale X 1.222.600 187.987 3.405.227
- fair value positivo X - 3.111 34.667
- fair value negativo X - 63 64.674
2) Titoli di capitale e indici azionari
- valore nozionale X 2.175 101 115
- fair value positivo X - - 2
- fair value negativo X - - -
3) Valute e oro
- valore nozionale X 32 20.695 731.880
- fair value positivo X - 491 12.628
- fair value negativo X - - 13.325
4) Merci
- valore nozionale X - - 151
- fair value positivo X - - 2
- fair value negativo X - - -
5) Altri
- valore nozionale X - - 82.265
- fair value positivo X - - 2.892
- fair value negativo X - - 2.377
Contratti rientranti in accordi di compensazione
1) Titoli di debito e tassi d’interesse
- valore nozionale - 10.831.721 559.333 901.540
- fair value positivo - 218.082 1.717 15.355
- fair value negativo - 141.214 6.772 2.666
2) Titoli di capitale e indici azionari -
- valore nozionale - 9.122.280 10 -
- fair value positivo - 290.747 6 -
- fair value negativo - 14.133 - -
3) Valute e oro -
- valore nozionale - 721.957 - -
- fair value positivo - 10.404 - -
- fair value negativo - 4.219 - -
4) Merci -
- valore nozionale - 151 - -
- fair value positivo - - - -
- fair value negativo - 2 - -
5) Altri - - - -
- valore nozionale - 84.003 - -
- fair value positivo - 2.553 - -
- fair value negativo - 2.807 - -
276
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
A.4 Vita residua dei derivati finanziari di negoziazione OTC: valori nozionali
Sottostanti/Vita residua Fino ad 1 anno Oltre 1 anno e fino a
5 anni
Oltre 5 anni Totale
A.1 Derivati finanziari su titoli di debito e tassi di interesse 3.346.174 12.100.911 1.661.324 17.108.409
A.2 Derivati finanziari su titoli di capitale ed indici azionari 3.020.478 6.104.094 109 9.124.681
A.3 Derivati finanziari su valute e oro 1.347.774 126.789 - 1.474.563
A.4 Derivati finanziari su merci 302 - - 302
A.5 Altri derivati finanziari 165.393 875 - 166.268
Totale 31.12.2024 7.880.121 18.332.669 1.661.433 27.874.223
Totale 31.12.2023 7.832.081 18.571.345 2.189.550 28.592.976
B. Derivati creditizi
B.1 Derivati creditizi di negoziazione: valori nozionali di fine periodo
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
B.3 Derivati creditizi di negoziazione OTC: valori nozionali, fair value lordo positivo e negativo per controparti
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
B.4 Vita residua dei derivati creditizi di negoziazione OTC: valori nozionali
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
B.5 Derivati creditizi connessi con la fair value option: variazioni annue
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
3.2 Le coperture contabili
Informazioni di natura qualitativa
BPER Banca applica il Capitolo 6 Hedge Accounting del Principio IFRS 9. Per maggiori dettagli sulle scelte applicative, si rimanda
a quanto evidenziato nella Parte A.2 della Nota integrativa, par. 4. “Operazioni di copertura”.
A. Attività di copertura del fair value
Rischio coperto - Rischio Tasso
Come già evidenziato in precedenza ed in altre parti del bilancio, le strategie aziendali prevedono specifici interventi diretti alla
miglior gestione del rischio di tasso di interesse. Tra le leve d’intervento, la Capogruppo fa ricorso a contratti derivati (inquadrati
da un punto di vista contabile sia come “di copertura” che “di trading”), utilizzati per ridurre la sensitivity del portafoglio titoli
di proprietà, crediti erogati e proprie passività (emissioni obbligazionarie e poste a vista), rispetto ad un movimento dei tassi
risk free.
I derivati utilizzati al tal fine sono:
• Interest Rate Swap – IRS (anche in divisa diversa dall’Euro), negoziati over the counter, specifici per singolo strumento
dell’attivo o del passivo da coprire, ovvero riferiti a più strumenti con medesima scadenza;
• Future, quotati, generici con sottostante titoli obbligazionari (tendenzialmente tedeschi, italiani e statunitensi).
Rispetto a quanto evidenziato, vengono qualificate relazioni di micro-hedge accounting per la copertura del rischio di tasso
di interesse connesso a titoli obbligazionari del portafoglio bancario, classificati tra le Attività finanziarie valutate al fair value
con impatto sulla redditività complessiva e tra le Attività finanziarie al costo ammortizzato, utilizzando a tal fine derivati del
tipo IRS. In modo analogo, e quindi in regime di micro-hedging, sono inoltre state qualificate relazioni di copertura di Prestiti
obbligazionari a tasso fisso emessi da BPER Banca.
A partire dal 2022, inoltre, BPER Banca ha qualificato relazioni di copertura generica (macro-hedge accounting) per la copertura
del rischio tasso connesso ad alcune poste del passivo – c.d. Poste A Vista (PAV) – modellizzate secondo le risultanze del modello
comportamentale adottato da BPER Banca e quindi caratterizzate da caratteristiche di raccolta “core anelastica”, ovvero che
risulta in sostanza contraddistinta da un costo tendenzialmente fisso ed una durata stabile nel tempo.
277
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Rischio coperto - Rischio di Credito/Controparte
A fronte dell’incremento inatteso del rischio di credito/controparte, BPER Banca può fare ricorso a strumenti derivati per ridurre
la sensitivity del portafoglio investimenti a tale tipologia di rischio.
I derivati utilizzabili al tal fine sono:
• Credit Default Swap – CDS, negoziati over the counter, generici e riferiti a sub-indici;
• Future, quotati, generici con sottostante titoli obbligazionari (tendenzialmente tedeschi, italiani e statunitensi).
Rispetto a quanto evidenziato, la copertura del rischio di credito avviene solo in via gestionale, non avendo qualificato alcuna
relazione di Hedge Accounting.
Rischio coperto – Rischio Prezzo
Nell’ambito delle coperture da potenziali variazioni indesiderate del fair value rientrano anche operazioni aventi ad oggetto
titoli di capitale.
I derivati utilizzati al tal fine sono, generalmente, Total Return Swap (TRS), negoziati over the counter, specifici per singola
esposizione.
B. Attività di copertura dei flussi finanziari
Rischio coperto – Rischio di Tasso
L’obiettivo perseguito dalla Capogruppo in questo caso è di stabilizzare l’apporto del portafoglio titoli di proprietà al margine di
interesse della Banca, in caso di rialzo e ribasso dei tassi risk free.
L’attività di copertura dei flussi finanziari e prevede, generalmente, l’utilizzo di Interest Rate Swap – IRS, negoziati over the
counter, specifici per singolo strumento da coprire ovvero per più strumenti con medesima scadenza.
Rischio coperto –Rischio di Cambio
L’obiettivo perseguito dalla Capogruppo in questo caso è di stabilizzare l’apporto del portafoglio titoli di proprietà in valuta
estera al margine di interesse della Banca, in caso di deprezzamento del tasso di cambio.
Anche in questo caso l’attività di copertura è tendenzialmente molto limitata (a fine 2024 risulta in essere una sola operazione
del rischio di cambio) e prevede, generalmente, l’utilizzo di Cross Currency Swap - CCS, negoziati over the counter, specifici per
singola emissione da coprire ovvero per più emissioni con medesima scadenza.
C. Attività di copertura di investimenti esteri
BPER Banca non presenta in essere relazioni di copertura di investimenti esteri.
D. Strumenti di copertura
Le coperture contabili (Hedge Accounting) poste in essere da BPER Banca sono quindi realizzate tramite l’utilizzo di contratti
derivati OTC di tipo IRS plain vanilla o con opzioni cap & floor, derivati di tipo CCS o TRS.
E. Elementi coperti
BPER Banca ha attualmente in essere micro-coperture contabili su titoli (obbligazionari e azionari) del portafoglio bancario, su
crediti (mutui) erogati e su proprie emissioni obbligazionarie. Per questi strumenti viene coperta o la sola componente di rischio
Tasso di interesse, o le componenti di rischio Tasso di interesse e Tasso di inflazione.
Dal 2022 in aggiunta alle precedenti, sono state implementate delle nuove coperture contabili sulle cosiddette poste a
vista, ovvero la raccolta passiva. In particolare, sono state create delle coperture Macro Fair Value Hedge, al fine di coprire la
componente core anelastica a tasso fisso.
278
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Informazioni di natura quantitativa
A. Derivati finanziari di copertura
A.1 Derivati finanziari di copertura: valori nozionali di fine periodo
Attività sottostanti/
Tipologie derivati
Totale 31.12.2024 Totale 31.12.2023
Over the counter Mercati
organizzati
Over the counter Mercati
organizzati
Controparti
centrali
Senza controparti centrali Controparti
centrali
Senza controparti centrali
Con accordi di
compensazione
Senza
accordi di
compensazione
Con accordi di
compensazione
Senza
accordi di
compensazione
1. Titoli di debito e tassi
d’interesse
- 14.585.632 - - - 18.678.514 - -
a) Opzioni - - - - - - - -
b) Swap - 14.585.632 - - - 18.678.514 - -
c) Forward - - - - - - - -
d) Futures - - - - - - - -
e) Altri - - - - - - - -
2. Titoli di capitale e
indici azionari
- - - - - - - -
a) Opzioni - - - - - - - -
b) Swap - - - - - - - -
c) Forward - - - - - - - -
d) Futures - - - - - - - -
e) Altri - - - - - - - -
3. Valute e oro - 57.753 - - - 54.299 - -
a) Opzioni - - - - - - - -
b) Swap - 57.753 - - - 54.299 - -
c) Forward - - - - - - - -
d) Futures - - - - - - - -
e) Altri - - - - - - - -
4. Merci - - - - - - - -
5. Altri - - - - - - - -
Totale - 14.643.385 - - - 18.732.813 - -
279
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
A.2 Derivati finanziari di copertura : fair value lordo positivo e negativo - ripartizione per prodotti
Tipologie derivati
Fair value positivo e negativo Variazione del valore
usato per calcolare
l’efficacia della
copertura
Totale 31.12.2024 Totale 31.12.2023 Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
Over the counter Mercati
organizzati
Over the counter Mercati
organizzati
Controparti
centrali
Senza controparti centrali Controparti
centrali
Senza controparti centrali
Con accordi di
compensazione
Senza accordi di
compensazione
Con accordi di
compensazione
Senza accordi di
compensazione
1. Fair value positivo
a) Opzioni
- - - - - - - - - -
b) Interest rate swap
- 649.351 - - -
1.122.269
- - - -
c) Cross currency
swap
- - - - - - - - - -
d) Equity swap
- - - - - - - - - -
e) Forward
- - - - - - - - - -
f) Futures
- - - - - - - - - -
g) Altri
- - - - - - - - - -
Totale
- 649.351 - - -
1.122.269
- - - -
2. Fair value negativo
a) Opzioni
- - - - - - - - - -
b) Interest rate swap
-
207.098
- - -
248.696
- - - -
c) Cross currency
swap
-
3.249
- - -
1.428
- - - -
d) Equity swap
- - - - - - - - - -
e) Forward
- - - - - - - - - -
f) Futures
- - - - - - - - - -
g) Altri
- - - - - - - - - -
Totale
- 210.347 - - -
250.124
- - - -
280
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
A.3 Derivati finanziari di negoziazione OTC – valori nozionali, fair value lordo positivo e negativo per
controparti
Attività sottostanti Controparti centrali Banche Altre società
finanziarie
Altri soggetti
Contratti non rientranti in accordi di compensazione
1) Titoli di debito e tassi d’interesse
- valore nozionale X - - -
- fair value positivo X - - -
- fair value negativo X - - -
2) Titoli di capitale e indici azionari
- valore nozionale X - - -
- fair value positivo X - - -
- fair value negativo X - - -
3) Valute e oro
- valore nozionale X - - -
- fair value positivo X - - -
- fair value negativo X - - -
4) Merci
- valore nozionale X - - -
- fair value positivo X - - -
- fair value negativo X - - -
5) Altri
- valore nozionale X - - -
- fair value positivo X - - -
- fair value negativo X - - -
Contratti rientranti in accordi di compensazione
1) Titoli di debito e tassi d’interesse
- valore nozionale - 14.585.632 - -
- fair value positivo - 649.351 - -
- fair value negativo - 207.098 - -
2) Titoli di capitale e indici azionari
- valore nozionale - - - -
- fair value positivo - - - -
- fair value negativo - - - -
3) Valute e oro
- valore nozionale - 57.753 - -
- fair value positivo - - - -
- fair value negativo - 3.249 - -
4) Merci
- valore nozionale - - - -
- fair value positivo - - - -
- fair value negativo - - - -
5) Altri
- valore nozionale - - - -
- fair value positivo - - - -
- fair value negativo - - - -
281
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
A.4 Vita residua dei derivati finanziari di copertura OTC: valori nozionali
Sottostanti/Vita residua Fino ad 1 anno Oltre 1 anno e fino a
5 anni
Oltre 5 anni Totale
A.1 Derivati finanziari su titoli di debito e tassi di interesse 1.785.577 7.551.913 5.248.142 14.585.632
A.2 Derivati finanziari su titoli di capitale ed indici azionari - - - -
A.3 Derivati finanziari su valute ed oro - 57.753 - 57.753
A.4 Derivati finanziari su merci - - - -
A.5 Altri derivati finanziari - - - -
Totale 31.12.2024 1.785.577 7.609.666 5.248.142 14.643.385
Totale 31.12.2023 1.326.113 11.353.901 6.052.799 18.732.813
B. Derivati Creditizi di copertura
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
C. Strumenti non derivati di copertura
Nel presente Bilancio d’esercizio la voce risulta priva di valore.
D. Strumenti coperti
D.1 Coperture del fair value
Coperture
specifiche:
valore di
bilancio
Coperture
specifiche
- posizioni
nette: valore
di bilancio
delle attività
o passività
(prima della
compensazione)
Coperture specifiche Coperture
generiche:
Valore di
bilancio
Variazioni
cumulate di
fair value dello
strumento
coperto
Cessazione
della
copertura:
variazioni
cumulate
residue del
fair value
Variazioni del
valore usato
per rilevare
l’inefficacia
della
copertura
A. Attività
1. Attività finanziarie valutate al fair value
con impatto sulla redditivtà complessiva -
copertura di:
680.192 - (45.840) (6.116) (45.840) -
1.1 Titoli di debito e tassi d’interesse 678.596 - (55.278) (6.116) (55.278) x
1.2 Titoli di capitale e indici azionari 1.596 - 9.438 - 9.438 x
1.3 Valute e oro - - - - - x
1.4 Crediti - - - - - x
1.5 Altri - - - - - x
2. Attività finanziarie valutate al costo
ammortizzato -copertura di:
6.223.601 - (443.597) (233.175) (443.597) -
1.1 Titoli di debito e tassi d’interesse 6.223.601 - (443.597) (233.175) (443.597) x
1.2 Titoli di capitale e indici azionari - - - - - x
1.3 Valute e oro - - - - - x
1.4 Crediti - - - - - x
1.5 Altri - - - - - x
Totale 31.12.2024 6.903.793 - (489.437) (239.291) (489.437) -
Totale 31.12.2023 9.341.928 - (1.115.077) - (1.115.077) -
B. Passività
1. Passività finanziarie valutate al costo
ammortizzato - copertura di:
1.1 Titoli di debito e tassi d’interesse 5.452.074 - 69.868 25.464 69.868 2.127.778
1.2 Valute e oro 5.452.074 - 69.868 25.464 69.868 x
1.3 Altri - - - - - x
Totale 31.12.2024 5.452.074 - 69.868 25.464 69.868 2.127.778
Totale 31.12.2023 5.946.419 - 133.615 - 133.615 2.953.330
282
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
D.2 Copertura dei flussi finanziari e degli investimenti esteri
Variazione del valore
usato per calcolare
l’inefficacia della
copertura
Riserve da copertura Cessazione della
copertura: valore
residuo delle riserve
di copertura
A. Copertura di flussi finanziari
1. Attività - 20 -
1.1 Titoli di debito e tassi d’interesse - - -
1.2 Titoli di capitale e indici azionari - - -
1.3 Valute e oro - 20 -
1.4 Crediti - - -
1.5 Altri - - -
2. Passività - - -
1.1 Titoli di debito e tassi d’interesse - - -
1.2 Valute e oro - - -
1.3 Altri - - -
Totale (A) 31.12.2024 - 20 -
Totale (A) 31.12.2023 - (1.651) -
B. Copertura degli investimenti esteri X - -
Totale (A+B) 31.12.2024 - 20 -
Totale (A+B) 31.12.2023 - (1.651) -
E. Effetti delle operazioni di copertura a patrimonio netto
E.1 Riconciliazione delle componenti di patrimonio netto
Riserva da copertura dei flussi finanziari
Titoli di debito e
tassi d’interesse
Titoli di capitale
e indici azionari
Valute e oro Crediti Altri
Esistenze iniziali - - (1.651) - -
Variazioni di fair value (quota efficace) - - 1.671 - -
Rigiri a conto economico - - - - -
di cui: transazioni future non più attese - - - - -
Altre variazioni - - - - -
di cui: trasferimenti al valore contabile iniziale degli strumenti
di coperti (IFRS 9 par. 6.5.11 lett. d) punti i)
- - - - -
Rimanenze finali - - 20 - -
Non si riportano le parti della tabella relative alle Riserve da copertura di investimenti esteri e agli Strumenti di copertura
(Elementi non designati) in quanto fattispecie non presenti.
3.3. Altre informazioni sugli strumenti derivati di negoziazione e di copertura
Derivati finanziari e creditizi
BPER Banca non presenta in essere al 31 dicembre 2024 strumenti derivati che soddisfino i criteri previsti dallo IAS 32, par.42 per
la compensazione di attività e passività finanziarie.
283
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Sezione 4 – Rischio di liquidità
Informazioni di natura qualitativa
A. Aspetti generali, processi di gestione e metodi di misurazione del rischio di liquidità
Il rischio di liquidità si manifesta tipicamente sotto forma di inadempimento ai propri impegni di pagamento e può assumere
forme diverse in funzione dell’ambito in cui tale rischio è generato. Facendo riferimento a definizioni condivise in ambito
internazionale, si distingue tra funding liquidity risk e market liquidity risk.
Per funding liquidity risk si intende il rischio che il Gruppo non sia in grado di far fronte in modo efficiente alle proprie uscite di
cassa, sia attese che inattese, sia correnti che future, senza pregiudicare l’operatività quotidiana o la situazione finanziaria del
Gruppo stesso.
Con market liquidity risk si intende, invece, il rischio che il Gruppo non sia in grado di liquidare un’attività finanziaria senza
incorrere in perdite in conto capitale a causa della scarsa profondità del mercato di riferimento o in conseguenza delle
tempistiche con cui è necessario smobilizzare i propri attivi.
Nel contesto del funding liquidity risk si distingue inoltre tra:
• mismatch liquidity risk, ovvero il rischio di liquidità implicito nella struttura stessa delle attività e passività del Gruppo a
seguito della tipica attività di trasformazione delle scadenze operata dagli intermediari finanziari, tale per cui il profilo dei
flussi di cassa in uscita non risulta perfettamente compensato dal profilo dei flussi di cassa in entrata (con riferimento sia alle
scadenze contrattuali che comportamentali);
• contingency liquidity risk, ovvero il rischio che eventi futuri possano richiedere un ammontare di liquidità significativamente
superiore a quanto in precedenza pianificato dal Gruppo; è il rischio di non riuscire a far fronte ad impegni di pagamento
improvvisi ed inattesi a breve e brevissimo termine.
Il Gruppo BPER Banca, coerentemente con quanto disposto dalle Linee guida di Gruppo attinenti al Sistema dei Controlli Interni,
si è dotato di apposita policy per il governo e la gestione del rischio di liquidità e funding (Policy di Gruppo per il governo del
rischio di liquidità e funding) e di un piano che definisce gli obiettivi e descrive i processi e le strategie di intervento da attuare
in condizioni di contingenza (Contingency Funding Plan).
La Policy, che costituisce parte integrante del Risk Appetite Framework (RAF) del Gruppo BPER, definisce i principi, gli obiettivi e
le modalità di governo e presidio del rischio di liquidità e funding a livello di Gruppo. Più nello specifico, contiene:
• la definizione del modello di governance in termini di soggetti coinvolti nel governo del rischio, con relativi ruoli e responsabilità;
• la definizione dei limiti e delle azioni di mitigazione volti al contenimento del rischio;
• la formalizzazione delle modalità di gestione del rischio, attraverso la definizione di regole, procedure e metriche volte alla
misurazione e al monitoraggio del rischio di liquidità e funding, descrivendo inoltre il modello di stress testing adottato per la
valutazione dell’esposizione al rischio medesimo in scenari di avversi.
In particolare, il modello di governo del rischio di liquidità e funding del Gruppo si pone i seguenti obiettivi:
• garantire di essere solvibile sia in condizioni di normale corso degli affari, che in condizioni di crisi;
• assicurare un livello di liquidità tale da consentire di far fronte ai propri impegni contrattuali in ogni momento, ottimizzando
altresì il costo del funding in relazione alle condizioni di mercato in corso e prospettiche;
• recepire le indicazioni dell’Autorità di Vigilanza e, al tempo stesso, tener conto delle proprie specificità operative,
• sviluppare dei processi di governo e gestione del rischio di liquidità e funding mediante un modello che prevede il
coinvolgimento degli opportuni organi e funzioni aziendali;
• garantire la conformità dei processi di gestione e monitoraggio del rischio di liquidità e funding con le indicazioni di vigilanza
prudenziale.
Il modello di governo della liquidità, e del rischio ad essa connesso, del Gruppo BPER Banca è caratterizzato da un sistema di tipo
“accentrato”, nel quale la Capogruppo BPER Banca s.p.a. esercita le attività di direzione, coordinamento e controllo nei confronti
di ciascuna Banca e Società del Gruppo.
La valutazione interna dell’adeguatezza della liquidità viene svolta periodicamente nell’ambito del processo ILAAP (Internal
Liquidity Asequacy Assessment Process) attraverso il quale il Gruppo procede all’identificazione, misurazione, gestione e
monitoraggio del profilo di rischio di liquidità e funding. Tramite l’ILAAP, condotto a livello consolidato, gli Organi e le Funzioni
organizzative aziendali acquisiscono le informazioni e gli strumenti necessari per definire le strategie di liquidità e di funding e
per gestire in maniera prudente ed efficace la liquidità, preservando nel continuo l’adeguatezza del profilo di rischio del Gruppo
rispetto agli obiettivi del Risk Appetite Framework.
284
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Nell’ambito del governo della liquidità di breve termine (cd. liquidità operativa), la Capogruppo assume la responsabilità di
gestione delle diverse operazioni di impiego e raccolta, definendo e gestendo il Funding
Plan, nonché monitorando il connesso
profilo di rischio di liquidità, per ogni entità inclusa nel perimetro consolidato.
Parimenti, relativamente alla governance della liquidità a medio-lungo termine (cd. liquidità strutturale), la Capogruppo:
• cura il coordinamento delle politiche commerciali e creditizie delle Banche e Società del Gruppo, per assicurare coerenza al
complessivo governo del rischio di funding e per garantire il rispetto dei requisiti previsti dalla normativa;
• garantisce la chiara attribuzione delle responsabilità tra organi direttivi, di controllo ed operativi all’interno del Gruppo,
sviluppando in coerenza i processi di governo e di controllo del rischio di funding.
Le metriche per il monitoraggio del rischio di liquidità a breve termine, finalizzate al mantenimento della capacità del Gruppo di
far fronte agli impegni di pagamento ordinari e straordinari, minimizzandone i costi, prevedono:
• il calcolo dell’esposizione al rischio di liquidità secondo il Liquidity Risk Mismatch Model, considerando le attività prontamente
liquidabili costituite sia dalle attività eligible, sia da eventuali riserve detenute sotto forma di circolante bancario;
• che l’attivo meno il passivo in scadenza sulle varie fasce temporali debba essere all’interno di un limite cumulato; il controllo
è effettuato con cadenza sia giornaliera ai fini interni gestionali, che settimanale secondo le tempistiche indicate dall’Autorità
di Vigilanza.
Le metriche per il monitoraggio del rischio di funding sono invece finalizzate al mantenimento di un adeguato rapporto dinamico
tra passività ed attività a medio-lungo termine evitando pressioni sulle fonti di liquidità a breve termine attuali e prospettiche ed
ottimizzando contestualmente il costo della provvista. Tali metriche prevedono:
• il calcolo del mismatch di liquidità, che si traduce gestionalmente nel calcolo di gap ratios tra attività e passività sulle fasce
temporali superiori ad un anno;
• il calcolo del funding gap inteso come differenza tra gli impieghi e la raccolta commerciale espressa in rapporto agli impieghi
stessi;
• l’utilizzo di modelli statistico/quantitativi comportamentali per il trattamento delle poste senza scadenza contrattuale o
caratterizzate da elementi opzionali.
La posizione di liquidità del Gruppo è monitorata sia in condizioni di normale corso degli affari sia in applicazione di scenari di
stress. Il framework di Liquidity Stress Testing è volto a valutare e monitorare la capacità del Gruppo di superare situazioni di stress
di liquidità con severità elevata ma plausibile, adempiendo ai propri obblighi contrattuali, regolamentari e senza interruzione
del business.
Tale framework è basato sulla simulazione di scenari caratterizzati da componenti avverse di tipo Sistemico (Market Driven), di
tipo Idiosincratico (Bank Specific) e di tipo combinato sistemico e idiosincratico, di intensità tale da avere impatti negativi sulla
posizione di liquidità del Gruppo.
Il Gruppo, in coerenza con il quadro normativo esterno ed interno, si è inoltre dotato articolati presidi organizzativi e processi di
controllo interno, elaborati in un piano di emergenza, o Contingency Funding Plan (CFP), da attivarsi in caso di anomalie rilevate
per mezzo di un opportuno sistema di indicatori di attenzione.
Il CFP è individuato come strumento idoneo all’attenuazione del rischio di liquidità, avendo questo come principale finalità la
protezione della situazione di liquidità e funding del Gruppo in situazioni di stress o crisi di liquidità, attraverso la predisposizione
di strategie di gestione dello stato di tensione e procedure atte al reperimento di fondi in caso di contingenza.
Il CFP formalizza i processi di gestione della liquidità in scenari di stress o crisi. Gli Organi Aziendali deputati al monitoraggio
ed alla gestione del rischio di liquidità devono essere in grado di condurre tali attività sia in condizioni di normale corso
degli affari che in condizioni di stress e/o di crisi di liquidità caratterizzate da bassa probabilità di accadimento e da impatto
elevato.
In considerazione del modello di governo del rischio di liquidità e funding precedentemente illustrato, BPER Banca, entità cui
compete il ruolo di prestatore di ultima istanza di tutte le controllate del Gruppo, si fa garante della solvibilità delle stesse sia a
breve, che a medio-lungo termine ed è responsabile dell’attivazione del CFP qualunque sia la Banca o Società del Gruppo in cui
si manifesti la crisi di liquidità.
L’obiettivo del CFP è di salvaguardare il patrimonio della Banca e/o Società del Gruppo durante le fasi iniziali di uno stato di
stress di liquidità e garantire la continuità del Gruppo nel caso di gravi e/o prolungate crisi di liquidità attraverso:
• la definizione di un processo di identificazione e monitoraggio degli indicatori di rischio che precedono il manifestarsi e
caratterizzano l’evolversi di una crisi di liquidità;
• l’individuazione ex ante di un sistema di interventi predefiniti ma flessibili, da attivare nei primi stadi di evoluzione di una crisi;
• la definizione di ruoli e responsabilità degli Organi Aziendali;
• l’individuazione di fonti normative interne atte a legittimare l’operato del management del Gruppo che, in condizioni di crisi,
deve essere abilitato/delegato a modificare in modo tempestivo, e a volte radicale, la struttura dell’attivo e del passivo di
bilancio.
285
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Il CFP del Gruppo BPER Banca individua quattro scenari operativi di riferimento:
• scenario di normale corso degli affari;
• stato di attenzione;
• stato di stress;
• stato di crisi.
In considerazione dello scenario operativo di riferimento, individuato attraverso il monitoraggio di un sistema di segnali di allarme
di tipo quantitativo, si definirà il processo di gestione dello stesso in termini di funzioni coinvolte e azioni da intraprendere.
Il Contingency Funding Plan e le sue revisioni sono oggetto di approvazione da parte del Consiglio di Amministrazione della
Capogruppo.
B. Indicatori di liquidità
La normativa armonizzata per le banche e le imprese di investimento contenuta nel Regolamento UE n. 575/2013 (CRR) e
successivi aggiornamenti, ha introdotto i seguenti indicatori di liquidità, da calcolarsi a livello consolidato:
• Liquidity Coverage Ratio (LCR): indicatore di copertura della liquidità a breve termine che ha l’obiettivo di vincolare le banche
ad accumulare sufficienti attività facilmente liquidabili e di elevata qualità, al fine di fronteggiare uno scenario di forte stress
nella raccolta su un arco temporale di trenta giorni. Al 31 dicembre 2024 risulta pari a 166,9% calcolato come rapporto tra Euro
25.773 milioni di attivi altamente liquidabili e Euro 15.439 milioni di deflussi di cassa netti.
• Net Stable Funding Ratio (NSFR): indicatore di tipo strutturale di lungo periodo che è rilevato con l’intento di segnalare
l’esistenza di eventuali squilibri tra attività e passività aziendali. Al 31 dicembre 2024 l’indicatore si attesta a 128,4% calcolato
come rapporto tra Euro 102.646 milioni di provvista stabile disponibile ed Euro 79.941 milioni di provvista stabile obbligatoria.
I requisiti di liquidità risultano superiori al 100%, quindi oltre i minimi richiesti dalla normativa.
Accanto a questi indicatori la normativa pone anche il coefficiente di leva finanziaria (Leverage Ratio) di cui si dà evidenza nella
Relazione degli Amministratori sulla gestione al capitolo “I risultati della gestione bancaria”.
286
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Informazioni di natura quantitativa
1. Distribuzione temporale per durata residua contrattuale delle attività e passività
finanziarie
EURO
Voci/ Scaglioni temporali A vista Da oltre 1 giorno
a 7 giorni
Da oltre 7 giorni
a 15 giorni
Da oltre 15
giorni a 1 mese
Da oltre 1 mese
fino 3 mesi
A. Attività per cassa 15.545.795 1.028.951 1.599.419 3.745.731 5.572.139
A.1 Titoli di Stato 2.741 - 3.939 35.450 568.369
A.2 Altri titoli di debito 10.994 1.834 10.677 138.354 167.208
A.3 Quote OICR 396.166 - - - -
A.4 Finanziamenti 15.135.894 1.027.117 1.584.803 3.571.927 4.836.562
- Banche 7.223.826 48.193 43.164 20.644 1.576.864
- Clientela 7.912.068 978.924 1.541.639 3.551.283 3.259.698
B. Passività per cassa 88.019.533 1.945.904 213.742 3.189.235 957.939
B.1 Depositi e conti correnti 86.669.305 35.067 169.849 201.193 447.084
- Banche 6.612.827 - - 16.160 139.533
- Clientela 80.056.478 35.067 169.849 185.033 307.551
B.2 Titoli di debito 7.237 26.194 36.310 103.555 172.727
B.3 Altre passività 1.342.991 1.884.643 7.583 2.884.487 338.128
C. Operazioni fuori bilancio
C.1 Derivati finanziari con scambio di capitale
- Posizioni lunghe 41 35.261 118.482 85.965 211.989
- Posizioni corte 593 44.060 37.104 58.630 129.338
C.2 Derivati finanziari senza scambio di capitale
- Posizioni lunghe 269.147 - - - -
- Posizioni corte 195.116 - - - -
C.3 Depositi e finanziamenti da ricevere
- Posizioni lunghe - 4.777.637 - - -
- Posizioni corte - 4.777.637 - - -
C.4 Impegni a erogare fondi
- Posizioni lunghe 51.646 - 11.874 281 25.249
- Posizioni corte 2.968.548 - - - -
C.5 Garanzie finanziarie rilasciate - - - - -
C.6 Garanzie finanziarie ricevute - - - - -
C.7 Derivati creditizi con scambio di capitale
- Posizioni lunghe - - - - -
- Posizioni corte - - - - -
C.8 Derivati creditizi senza scambio di capitale
- Posizioni lunghe - - - - -
- Posizioni corte - - - - -
287
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
1. Distribuzione temporale per durata residua contrattuale delle attività e passività
finanziarie
EURO
(segue)
Voci/ Scaglioni temporali Da oltre 3 mesi
fino a 6 mesi
Da oltre 6 mesi
fino a 1 anno
Da oltre 1 anno
fino a 5 anni
Oltre 5 anni Durata
Indeterminata
A. Attività per cassa 4.394.584 7.100.979 37.082.643 40.016.207 1.011.799
A.1 Titoli di Stato 300.144 192.264 4.114.137 7.140.697 -
A.2 Altri titoli di debito 283.993 648.457 6.264.196 3.992.847 200
A.3 Quote OICR - - - - -
A.4 Finanziamenti 3.810.447 6.260.258 26.704.310 28.882.663 1.011.599
- Banche 237.846 80.656 1.996.986 939.709 1.011.599
- Clientela 3.572.601 6.179.602 24.707.324 27.942.954 -
B. Passività per cassa 2.203.357 2.373.115 9.043.933 6.325.105 -
B.1 Depositi e conti correnti 616.246 618.341 250.037 64 -
- Banche 150.000 300.000 250.000 - -
- Clientela 466.246 318.341 37 64 -
B.2 Titoli di debito 516.843 1.639.526 8.123.139 4.718.416 -
B.3 Altre passività 1.070.268 115.248 670.757 1.606.625 -
C. Operazioni fuori bilancio
C.1 Derivati finanziari con scambio di capitale
- Posizioni lunghe 101.710 104.839 107.858 - -
- Posizioni corte 101.633 92.705 63.625 - -
C.2 Derivati finanziari senza scambio di capitale
- Posizioni lunghe - - - - -
- Posizioni corte - - - - -
C.3 Depositi e finanziamenti da ricevere
- Posizioni lunghe - - - - -
- Posizioni corte - - - - -
C.4 Impegni a erogare fondi
- Posizioni lunghe 52.261 21.068 1.557.112 43.836 -
- Posizioni corte - - - - -
C.5 Garanzie finanziarie rilasciate - - - - -
C.6 Garanzie finanziarie ricevute - - - - -
C.7 Derivati creditizi con scambio di capitale
- Posizioni lunghe - - - - -
- Posizioni corte - - - - -
C.8 Derivati creditizi senza scambio di capitale
- Posizioni lunghe - - - - -
- Posizioni corte - - - - -
288
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
1. Distribuzione temporale per durata residua contrattuale delle attività e passività
finanziarie
ALTRE VALUTE
Voci/ Scaglioni temporali A vista Da oltre 1 giorno
a 7 giorni
Da oltre 7 giorni
a 15 giorni
Da oltre 15
giorni a 1 mese
Da oltre 1 mese
fino 3 mesi
A. Attività per cassa 228.162 63.629 66.222 63.084 355.290
A.1 Titoli di Stato - - - - 1
A.2 Altri titoli di debito - - 55.347 82 104.352
A.3 Quote OICR - - - - -
A.4 Finanziamenti 228.162 63.629 10.875 63.002 250.937
- Banche 154.813 7.050 - 12.084 16.192
- Clientela 73.349 56.579 10.875 50.918 234.745
B. Passività per cassa 648.823 120.638 391.364 238.640 1.847.684
B.1 Depositi e conti correnti 613.283 77 29.147 3.530 47.129
- Banche 33.327 - - - -
- Clientela 579.956 77 29.147 3.530 47.129
B.2 Titoli di debito - - - - -
B.3 Altre passività 35.540 120.561 362.217 235.110 1.800.555
C. Operazioni fuori bilancio
C.1 Derivati finanziari con scambio di capitale
- Posizioni lunghe - 52.498 39.118 94.471 265.340
- Posizioni corte - 74.967 120.558 120.976 345.900
C.2 Derivati finanziari senza scambio di capitale
- Posizioni lunghe 224 - - - -
- Posizioni corte 222 - - - -
C.3 Depositi e finanziamenti da ricevere
- Posizioni lunghe - - - - -
- Posizioni corte - - - - -
C.4 Impegni a erogare fondi
- Posizioni lunghe - - 248 - -
- Posizioni corte 239 9 - - -
C.5 Garanzie finanziarie rilasciate - - - - -
C.6 Garanzie finanziarie ricevute - - - - -
C.7 Derivati creditizi con scambio di capitale
- Posizioni lunghe - - - - -
- Posizioni corte - - - - -
C.8 Derivati creditizi senza scambio di capitale
- Posizioni lunghe - - - - -
- Posizioni corte - - - - -
289
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
1. Distribuzione temporale per durata residua contrattuale delle attività e passività
finanziarie
ALTRE VALUTE
(segue)
Voci/ Scaglioni temporali Da oltre 3 mesi
fino a 6 mesi
Da oltre 6 mesi
fino a 1 anno
Da oltre 1 anno
fino a 5 anni
Oltre 5 anni Durata
Indeterminata
A. Attività per cassa 104.312 386.667 1.431.523 1.113.596 -
A.1 Titoli di Stato 19.251 57.755 156.897 818.173 -
A.2 Altri titoli di debito 39.921 299.144 1.221.860 197.644 -
A.3 Quote OICR - - - - -
A.4 Finanziamenti 45.140 29.768 52.766 97.779 -
- Banche - - - - -
- Clientela 45.140 29.768 52.766 97.779 -
B. Passività per cassa 26.175 8.314 6.738 93 -
B.1 Depositi e conti correnti 7.022 8.314 - - -
- Banche - - - - -
- Clientela 7.022 8.314 - - -
B.2 Titoli di debito - - - - -
B.3 Altre passività 19.153 - 6.738 93 -
C. Operazioni fuori bilancio
C.1 Derivati finanziari con scambio di capitale
- Posizioni lunghe 127.755 97.218 66.929 - -
- Posizioni corte 125.849 109.602 113.693 - -
C.2 Derivati finanziari senza scambio di capitale
- Posizioni lunghe - - - - -
- Posizioni corte - - - - -
C.3 Depositi e finanziamenti da ricevere
- Posizioni lunghe - - - - -
- Posizioni corte - - - - -
C.4 Impegni a erogare fondi
- Posizioni lunghe - - - - -
- Posizioni corte - - - - -
C.5 Garanzie finanziarie rilasciate - - - - -
C.6 Garanzie finanziarie ricevute - - - - -
C.7 Derivati creditizi con scambio di capitale
- Posizioni lunghe - - - - -
- Posizioni corte - - - - -
C.8 Derivati creditizi senza scambio di capitale
- Posizioni lunghe - - - - -
- Posizioni corte - - - - -
Nell’ambito del rischio di liquidità, come richiesto dalla normativa, si evidenziano le autocartolarizzazioni effettuate dalla
Capogruppo e in essere al 31 dicembre 2024.
290
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Diamantino RMBS
In data 9 maggio 2023 BPER Banca s.p.a. sottoscriveva un contratto di cessione avente ad oggetto crediti relativi a mutui fondiari
ed ipotecari residenziali per Euro 3,7 miliardi, a favore del veicolo Diamantino RMBS che in data 22 giugno 2023 provvedeva
all’emissione di titoli per un totale di Euro 3.648.422.000 (di cui Euro 2.645.100.000 in classe A ed Euro 1.003.322.000 in classe
J) che venivano interamente sottoscritti da BPER Banca s.p.a., al fine di ottimizzare la counterbalance capacity mediante titoli di
elevato gradimento da parte del mercato re-financing.
Data di cessione: 9 maggio 2023
Cedente: BPER Banca s.p.a.
Società veicolo: DIAMANTINO RMBS s.r.l., Via Vittorio Emanuele II 24/28, 20122 Milano
Servicer: BPER Banca s.p.a., nel ruolo di Servicer, Account Bank e Paying Agent, Zenith
Services nel ruolo di Calculation Agent e Corporate Servicer.
Data di emissione dei titoli 22 giugno 2023
Tipologia di operazione Tradizionale
Struttura organizzativa BPER Banca s.p.a. predispone una rendicontazione trimestrale nella quale
commenta l’attività svolta con indicazioni relative ad incassi, entrando nello
specifico per quanto concerne le quote a pagamento degli interessi o a
rimborso del capitale. L’attività di corporate Servicer è stata delegata a Zenith
Service s.p.a..
Sistemi interni di misurazione e controllo dei rischi L’attività destinata al recupero e alla gestione degli incassi dei crediti ceduti è
effettuata dall’originator.
Le modalità organizzative si possono così sintetizzare:
Attività cedute Mutui fondiari e ipotecari residenziali
Qualità delle attività cartolarizzate Finanziamenti performing
Ammontare delle attività cartolarizzate Il totale dei crediti esigibili del portafoglio ceduto è di Euro 3,7 miliardi.
Prezzo di cessione delle attività cartolarizzate Il prezzo di cessione è di Euro 3,7 miliardi.
Garanzie e linee di credito rilasciate dalla banca Nessuna
Garanzie e linee di credito rilasciate da terzi Nessuna
Distinzione per settore di attività economica Contratti di mutuo stipulati sia con persone fisiche sia con persone giuridiche
ad esclusione degli enti pubblici.
Distinzione per area territoriale I crediti oggetto di cartolarizzazione sono riferibili a soggetti residenti in Italia.
La società veicolo ha emesso le seguenti obbligazioni:
Codice titolo Seniority Scadenza Importo emissione Residuo al 31.12.2024
IT0005549594 Senior Dic-75 2.645.100 1.970.824
IT0005549602 Junior Dic-75 1.003.322 1.003.322
Totale 3.648.422 2.974.146
Nel corso dell’esercizio 2024 è stata invece chiusa l’operazione denominata “Lanterna Finance 5”, originata da Banca Carige
s.p.a. insieme a Banca del Monte di Lucca s.p.a, confluita in BPER Banca a seguito dell’incorporazione del 2022, mediante il
riacquisto dei crediti, avvenuto in data 14 giugno 2024 e cancellazione dei residui titoli.
291
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Sezione 5 – Rischi operativi
Informazioni di natura qualitativa
A. Aspetti generali, processi di gestione e metodi di misurazione del rischio operativo
Per rischio operativo si intende “il rischio di perdite derivanti dalla inadeguatezza o dalla disfunzione di processi, risorse umane
e sistemi interni, oppure da eventi esogeni, ivi compreso il rischio giuridico
53
”.
Il Gruppo BPER Banca adotta il metodo standardizzato TSA (Traditional Standardised Approach) per il calcolo del Requisito
Patrimoniale a fronte del rischio operativo. Il calcolo dei requisiti di Fondi Propri con il metodo standardizzato avviene
determinando la media triennale della somma del requisito annuale di Fondi Propri per le linee di business nelle quali è stato
classificato l’Indicatore Rilevante
54
.
Si evidenzia che, facendo leva sui principi di separatezza nell’assetto organizzativo ed indipendenza delle funzioni che esercitano
le attività di controllo di secondo e terzo livello, sono previste:
• un’attività di controllo dei rischi operativi di primo livello;
• una funzione di controllo dei rischi operativi di secondo livello accentrata presso la Direzione Rischi, segnatamente il Servizio
Operational, Ict & Reputational Risk;
• una funzione deputata ai controlli di terzo livello attribuita alla Direzione Revisione Interna, nel rispetto del Sistema dei
controlli interni previsti dal Gruppo.
La gestione del rischio operativo si basa sui seguenti principi:
• identificazione: i rischi operativi sono identificati, segnalati e riportati al vertice aziendale;
• misurazione e valutazione: il rischio è quantificato determinandone gli impatti sui processi aziendali anche sotto il profilo
economico;
• monitoraggio: è garantito il monitoraggio dei rischi operativi e dell’esposizione a perdite rilevanti, generando flussi informativi
che favoriscono una gestione attiva del rischio;
• mitigazione: sono adottati gli interventi gestionali ritenuti opportuni per mitigare i rischi operativi;
• reporting: è predisposto un sistema di reporting per rendicontare la gestione dei rischi operativi.
Il sistema di raccolta e conservazione dei dati di perdita si sostanzia nel processo di Loss Data Collection di Gruppo che consente
la raccolta e l’archiviazione degli eventi di perdita operativa.
Il processo di Loss Data Collection è supportato da appositi strumenti informatici, oggetto di costante evoluzione, volti a
garantire l’integrità e la qualità dei dati.
La valutazione dell’esposizione ai rischi operativi, svolta tramite Risk Self Assessment, ha lo scopo di determinare, con un
orizzonte temporale annuale e per i segmenti di operatività rilevanti:
• il grado di esposizione ai rischi operativi;
• la valutazione dell’adeguatezza dei processi e dei controlli di linea.
La gestione del rischio operativo si sostanzia inoltre nelle attività di valutazione dedicate di rischio con riferimento al processo
per l’approvazione di nuovi prodotti e servizi, l’avvio di nuove attività, l’inserimento in nuovi mercati, nonché il processo di
gestione terze parti.
A partire dal 2015, il Gruppo ha implementato un framework di analisi del rischio ICT e di Sicurezza, conforme alla Circolare
n. 285 del 17 dicembre 2013, con l’obiettivo di fornire una rappresentazione della situazione attuale di rischio e delle eventuali
azioni di rimedio necessarie per non eccedere la soglia di propensione definita.
A seguito delle nuove disposizioni regolamentari (Direttiva (UE) 2015/2366 recepita nel 28° aggiornamento della circolare n.285
di luglio 2019), il Gruppo svolge con periodicità annuale una valutazione approfondita dei rischi operativi e di sicurezza relativi
ai servizi di pagamento prestati e dell’adeguatezza delle misure di mitigazione e dei meccanismi di controllo messi in atto per
affrontarli.
La Capogruppo predispone un report trimestrale per rendicontare all’Alta Direzione e ai Responsabili delle Unità Organizzative
centrali le perdite operative che si sono manifestate nel periodo e un report annuale che rappresenta le analisi delle valutazioni
prospettiche di rischio operativo raccolte tramite un’attività di Risk Self Assessment, ivi incluse le indicazioni in materia di azioni
53 Cfr. Regolamento (UE) n. 575/2013 del Parlamento europeo e del Consiglio del 26 giugno 2013 relativo ai requisiti prudenziali per gli enti creditizi e le imprese di
investimento (CRR) – Parte uno, Titolo I, art. 4. Il rischio giuridico è inteso come rischio di perdite derivanti da violazioni di leggi o regolamenti, da responsabilità
contrattuale o extra-contrattuale ovvero da altre controversie.
54 Cfr. CRR – Parte tre, Titolo III, Capo 3, art. 317.
292
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
di mitigazione del rischio pianificate. Specifica reportistica è prevista anche per il framework di gestione del rischio ICT e di
Sicurezza e per il framework di gestione del rischio terze parti.
L’adesione del Gruppo BPER Banca a DIPO
55
consente di ottenere flussi di ritorno delle perdite operative segnalate dalle altre
banche italiane aderenti. La Capogruppo utilizza attualmente tali flussi per analisi di posizionamento rispetto a quanto segnalato
dal sistema, per aggiornare la mappa dei rischi operativi e come eventuale supporto alle stime fornite durante l’attività di Risk
Self Assessment.
Sono parte della gestione dei rischi operativi le linee di intervento nell’ambito del Business Continuity Management. Esse sono
orientate a mantenere ad un livello opportuno l’attenzione sulla continuità operativa e ad evitare che l’impianto organizzativo
(regole, valutazioni d’impatto, scenari, misure d’emergenza, piani operativi, ecc.), sviluppato per la continuità dei processi critici
aziendali, perda progressivamente di rilevanza.
Informazioni di natura quantitativa
Si riporta di seguito la distribuzione percentuale del numero di nuovi eventi e delle perdite operative registrate nel 2024,
suddivise nelle seguenti classi di rischio:
• frode interna: perdite dovute a frode, appropriazione indebita o elusione di leggi, regolamenti o direttive aziendali, ad
esclusione degli episodi di discriminazione o di mancata applicazione di condizioni paritarie, in cui sia coinvolta almeno una
risorsa interna dell’ente;
• frode esterna: perdite dovute a frode, appropriazione indebita o violazione/elusione di leggi da parte di terzi;
• rapporto di impiego e sicurezza sul lavoro: perdite derivanti da atti non conformi alle leggi o agli accordi in materia di impiego,
salute e sicurezza sul lavoro, dal pagamento di risarcimenti a titolo di lesioni personali o da episodi di discriminazione o di
mancata applicazione di condizioni paritarie;
• clienti, prodotti e prassi professionali: perdite derivanti da inadempienze, involontarie o per negligenza, relative a obblighi
professionali verso clienti specifici (inclusi i requisiti di affidabilità e di adeguatezza), ovvero dalla natura o dalle caratteristiche
del prodotto;
• danni a beni materiali: perdite dovute a danneggiamento o a distruzione di beni materiali per catastrofi naturali o altri eventi;
• interruzioni dell’operatività e disfunzioni dei sistemi: perdite dovute a interruzioni dell’operatività o a disfunzioni dei sistemi;
• esecuzione, consegna e gestione dei processi: perdite dovute a carenze nel trattamento delle operazioni o nella gestione dei
processi, nonché perdite dovute alle relazioni con controparti commerciali e fornitori.
55 Database Italiano Perdite Operative a cui il Gruppo BPER Banca partecipa dal 2003. L’Osservatorio DIPO è un Servizio dell’Associazione Bancaria Italiana nato
per supportare lo sviluppo dell’Operational Risk Management e per creare una metodologia di raccolta e di scambio di informazioni sulle perdite operative
sperimentate dagli aderenti.
57,5
%
0,7
%
13,1
%
0,2
%
0,7
%
0,2
%
FIGURA 1: COMPOSIZIONE FREQUENZA
27, 8
%
Frode interna
Frode esterna
Rapporto di impiego e sicurezza sul lavoro
Clienti, prodotti e prassi professionali
Danni a beni materiali
Interruzioni dell’operatività e disfunzioni dei sistemi
Esecuzione, consegna e gestione dei processi
293
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Dall’analisi dei grafici emerge che le tipologie di evento più rilevanti in termini di frequenza sono:
• “Frode esterna” con un peso del 57,5% sulla frequenza totale dei nuovi eventi 2024;
• “Esecuzione, consegna e gestione dei processi” con un peso del 27,8% sulla frequenza totale dei nuovi eventi 2024;
• “Clienti, prodotti e prassi professionali”, con un peso dell’13,1% sulla frequenza totale dei nuovi eventi 2024.
In termini di impatto economico gli eventi più rilevanti riguardano fenomeni relativi a:
• “Clienti, prodotti e prassi professionali”, con un peso del 60,8% sulla perdita lorda totale contabilizzata nel 2024;
• “Esecuzione, consegna e gestione dei processi”, con un peso del 31,8% sulla perdita lorda totale contabilizzata nel 2024.
5,5
%
1,7
%
60,8
%
FIGURA 2: COMPOSIZIONE PERDITA EFFETTIVA LORDA
31,8
%
0
%
0
%
0,1
%
Frode interna
Frode esterna
Rapporto di impiego e sicurezza sul lavoro
Clienti, prodotti e prassi professionali
Danni a beni materiali
Interruzioni dell’operatività e disfunzioni dei sistemi
Esecuzione, consegna e gestione dei processi
294
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte E
Sezione 6 – Rischio reputazionale
Informazioni di natura qualitativa
A. Aspetti generali, processi di gestione e metodi di misurazione del rischio reputazionale
Per rischio reputazionale si intende il “Rischio attuale o prospettico di flessione degli utili o del capitale derivante da una
percezione negativa dell’immagine del Gruppo da parte di clienti, dipendenti, controparti, azionisti della banca, investitori o
Autorità pubbliche”.
Il framework di gestione del rischio reputazionale è presidiato dall’Ufficio Reputational & Other non Financial Risk della Funzione
di Gestione dei Rischi, con il supporto delle unità organizzative coinvolte (Reputational Risk Owner) nella gestione del rischio e
nel monitoraggio delle azioni di rimedio necessarie a mitigare le eventuali aree di vulnerabilità emerse.
Il sistema di gestione del rischio reputazionale adottato dal Gruppo BPER prevede le seguenti componenti:
• identificazione e valutazione del rischio basate su Reputational Data Collection e Reputational Self Assessment;
• monitoraggio del rischio di esposizione del Gruppo al rischio reputazionale mediante il monitoraggio di una serie di Key Risk
Indicator reputazionali;
• gestione degli eventi reputazionali critici (escalation): gestione di eventi reputazionali particolarmente critici, attraverso
l’attivazione del processo di escalation funzionale e la definizione delle attività di risposta e mitigazione nel breve e nel lungo
periodo;
• reporting: predisposizione di adeguata reportistica, con riferimento ai diversi processi/sottoprocessi che costituiscono il
framework, al fine di veicolare in forma sintetica gli esiti delle attività di gestione del rischio a tutti gli Organi e le funzioni
interessate.
Con riferimento al processo di gestione del rischio reputazionale si riportano le seguenti risultanze (precisando che le analisi
relative al monitoraggio degli Indicatori di Rischio Reputazionali e le valutazioni di Reputational Risk Self Assessment sono state
svolte, attualmente, solo a livello di Gruppo):
• nel corso del 2024 sono stati registrati 2 eventi reputazionali con rischio alto, 21 eventi reputazionali con rischio medio e 158
eventi reputazionali con rischio basso su una scala a tre giudizi (Basso, Medio, Alto);
• assenza di criticità reputazionali identificate nell’ambito del monitoraggio dei KRI di Capogruppo;
• assenza di criticità reputazionali identificate nell’ambito della campagna RSA di Capogruppo;
• presenza di alcuni eventi pregressi al 2024 (principalmente procedimenti penali in corso) con potenziali impatti reputazionali
futuri.
A fronte del rischio reputazionale non è prevista una quantificazione del capitale interno (è di fatto inclusa in altre categorie di
rischio).
295
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
PARTE F
Informazioni
sul Patrimonio
296
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte F
Sezione 1 – Il patrimonio dell’impresa
A. Informazioni di natura qualitativa
Il patrimonio netto si compone del Capitale sociale e delle riserve, a qualunque titolo costituite, nonché del risultato d’esercizio.
B. Informazioni di natura quantitativa
B.1 Patrimonio dell’impresa: composizione
Voci/Valori Importo
31.12.2024
Importo
31.12.2023
1. Capitale 2.121.637 2.104.316
2. Sovrapprezzi di emissione 1.244.576 1.236.525
3. Riserve 4.890.520 3.975.546
- di utili 4.395.618 3.480.644
a) legale 420.863 417.710
b) statutaria - -
c) azioni proprie - -
d) altre 3.974.755 3.062.934
- altre 494.902 494.902
4. Strumenti di capitale 1.115.596 150.000
5. (Azioni proprie) (32.029) (2.244)
6. Riserve da valutazione: 12.451 (49.355)
- Titoli di capitale designati al fair value con impatto sulla redditività complessiva 168.459 123.889
- Copertura di titoli di capitale designati al fair value con impatto sulla redditività complessiva (8.875) (3.756)
- Attività finanziarie (diverse dai titoli di capitale) valutate al fair value con impatto sulla redditività complessiva (83.001) (129.493)
- Attività materiali 98.427 85.525
- Attività immateriali - -
- Copertura di investimenti esteri - -
- Copertura dei flussi finanziari 13 (1.105)
- Strumenti di copertura (elementi non designati) - -
- Differenze di cambio - -
- Attività non correnti e gruppi di attività in via di dismissione - -
- Passività finanziarie designate al fair value con impatto a conto economico (variazioni del proprio merito
creditizio)
(42.651) (4.853)
- Utili (perdite) attuariali relativi a piani previdenziali a benefici definiti (119.975) (119.616)
- Quote delle riserve da valutazione delle partecipazioni valutate a patrimonio netto - -
- Leggi speciali di rivalutazione 54 54
7. Utile (perdita) d’esercizio 1.249.549 1.361.392
Totale 10.602.300 8.776.180
297
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte F
B.2 Riserve da valutazione delle attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla redditività
complessiva: composizione
Attività/Valori Totale 31.12.2024 Totale 31.12.2023
Riserva positiva Riserva negativa Riserva positiva Riserva negativa
1. Titoli di debito 4.400 87.401 6.536 136.029
2. Titoli di capitale 184.886 16.427 137.746 13.857
3. Finanziamenti - - - -
Totale 189.286 103.828 144.282 149.886
B.3 Riserve da valutazione delle attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla redditività
complessiva: variazioni annue
Titoli di debito Titoli di capitale Finanziamenti
1. Esistenze iniziali (129.493) 123.889 -
2. Variazioni positive 95.473 56.064 -
2.1 Incrementi di fair value 66.151 53.758 -
2.2 Rettifiche di valore per rischio di credito 1.541 X -
2.3 Rigiro a conto economico di riserve negative da realizzo 21.397 X -
2.4 Trasferimenti ad altre componenti di patrimonio netto (titoli di capitale) - 647 -
2.5 Altre variazioni 6.384 1.659 -
3. Variazioni negative 48.981 11.494 -
3.1 Riduzioni di fair value 11.003 6.455 -
3.2 Riprese di valore per rischio di credito 1.332 - -
3.3 Rigiro a conto economico da riserve positive: -da realizzo 7.291 X -
3.4 Trasferimenti ad altre componenti di patrimonio netto (titoli di capitale) - 1.230 -
3.5 Altre variazioni 29.355 3.809 -
4. Rimanenze finali (83.001) 168.459 -
B.4 Riserve da valutazione relative a piani a benefici definiti: variazioni annue
31.12.2024 31.12.2023
1. Esistenze iniziali (119.616) (108.647)
2. Variazioni in aumento 1.184 3.029
2.1 Utili attuariali 942 387
2.2 Altre variazioni 242 2.642
3. Variazioni in diminuzione 1.543 13.998
3.1 Perdite attuariali 1.439 13.986
3.2 Altre variazioni 104 12
4. Rimanenze finali (119.975) (119.616)
298
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte F
Sezione 2 – I fondi propri e i coefficienti di vigilanza
L’informativa sui fondi propri e sull’adeguatezza patrimoniale è rappresentata nel documento “Informativa al Pubblico –
Pillar 3 al 31 dicembre 2024” predisposto sulla base del dettato regolamentare previsto dal Regolamento (UE) n. 575/2013 del
Parlamento Europeo e del Consiglio, del 26 giugno 2013 (CRR) e successivi aggiornamenti ed illustra le principali metriche (fondi
propri, requisiti patrimoniali, leva finanziaria e requisiti di liquidità) del Gruppo BPER Banca, come richiesto dall’art. 447 del
Regolamento (UE) n. 575/2013 e successivi aggiornamenti.
Il documento riporta un’informativa consolidata ed è pubblicato in pari data oppure il prima possibile rispetto alla pubblicazione
del Bilancio consolidato sul sito istituzionale della Capogruppo https://group.bper.it.
299
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
PARTE G
Operazioni di aggregazione
riguardanti imprese
o rami d’azienda
300
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte G
Sezione 1 – Operazioni realizzate durante l’esercizio
1.1 Operazioni di aggregazione aziendale
Al 31 dicembre 2024 non sono state poste in essere operazioni di aggregazione aziendale rientranti nell’ambito di applicazione
dell’IFRS 3.
Sezione 2 – Operazioni realizzate dopo la chiusura dell’esercizio
2.1 Operazioni di aggregazione aziendale
Non sono state realizzate operazioni di aggregazione aziendale dopo il 31 dicembre 2024 ed entro la data di approvazione del
Bilancio d’esercizio da parte del Consiglio di Amministrazione della Capogruppo.
2.2 Operazioni under common control
In data 16 gennaio 2025 è avvenuta la stipula dell’atto di scissione relativo al trasferimento delle attività di monetica da Bibanca
s.p.a. a BPER Banca s.p.a., determinandone l’efficacia contabile. Il progetto era stato avviato in data 6 e 7 agosto 2024 mediante
delibere d’approvazione dell’operazione assunte dai Consigli di Amministrazione di BPER Banca e BiBanca; la stessa è stata
autorizzata da parte dell’Autorità di Vigilanza Europea con provvedimento del 30 ottobre 2024. Successivamente, l’operazione
è stata approvata da parte delle Assemblee straordinarie dei soci di BPER e Bibanca, svoltesi entrambe il 19 dicembre 2024. Il
trasferimento delle attività in capo ad un unico soggetto consentirà al Gruppo BPER Banca di allineare il presidio del business
e del relativo pricing alla best practice di mercato, di ottimizzare i rapporti con i circuiti e semplificare il modello di governance
interno.
Per maggiori dettagli sul razionale strategico sottostante l’operazione, si rimanda alla Relazione degli Amministratori sulla gestione
del gruppo.
Sezione 3 – Rettifiche retrospettive
Non si è reso necessario provvedere a rettifiche retrospettive su operazioni di aggregazione aziendali realizzate negli anni
precedenti.
301
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
PARTE H
Operazioni
con parti correlate
302
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte H
1.Informazioni sui compensi dei Dirigenti con responsabilità strategica
Consiglio di
Amministrazione
Collegio sindacale Altri Dirigenti con
responsabilità
strategica
Benefici a breve termine (1) 4.376 328 8.774
Benefici successivi alla cessazione del rapporto di lavoro (2) - - 542
Altri benefici a lungo termine (3) 874 - 1.552
Indennità per la cessazione del rapporto di lavoro (4) - - 2.960
Pagamento basato su azioni (5) 1.380 - 2.268
Totale 31.12.2024 6.630 328 16.096
Benefici a breve termine (1) 3.430 350 6.456
Benefici successivi alla cessazione del rapporto di lavoro (2) - - 480
Altri benefici a lungo termine (3) 618 - 1.592
Indennità per la cessazione del rapporto di lavoro (4) - - 810
Pagamento basato su azioni (5) 947 - 1.824
Totale 31.12.2023 4.995 350 11.162
Le informazioni fornite sono state indicate in coerenza con quanto previsto dal principio contabile IAS 24.
I valori esposti con riferimento agli Amministratori, compreso l’emolumento per l’Amministratore Delegato, ai Sindaci e agli altri Dirigenti con responsabilità
strategica attengono agli emolumenti di competenza dell’esercizio, indipendentemente dalla loro corresponsione.
(1) Sono compresi gli stipendi, le indennità sostitutive per ferie non godute, i permessi retribuiti ed eventuali fringe benefit quali assicurazioni, abitazione, auto
aziendale oltre ai contributi per oneri sociali.
In particolare, si precisa che per quanto riguarda gli importi relativi agli Amministratori (€ 4.376 mila) è stato dato ampio dettaglio in calce alla medesima tabella
della Nota integrativa del Bilancio consolidato.
I valori esposti con riferimento agli altri Dirigenti con responsabilità strategica attengono alle poste indicate nel dettaglio sopra fornito, in coerenza con quanto
richiesto da Consob per le informative di dettaglio nella Relazione sulla remunerazione (ex art. 123-ter D.Lgs. n. 58/1998).
(2) Sono compresi i versamenti effettuati al Fondo di previdenza complementare e gli accantonamenti per il Trattamento di fine rapporto.
(3) Sono compresi i compensi variabili differiti riferiti a sistemi di incentivazione variabile annuale, come previsto dalla Relazione sulla remunerazione.
(4) Sono comprese le indennità previste per la cessazione dei rapporti di lavoro.
(5) Sono compresi i costi di competenza dell’esercizio riferiti ai Piani di incentivazione a Lungo Termine.
303
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte H
2. Informazioni sulle transazioni con parti correlate
La Banca si è dotata di un corpus normativo che comprende, tra gli altri, la “Policy di Gruppo per il governo del rischio di non
conformità in materia di conflitti di interesse nei confronti di parti correlate e di attività di rischio nei confronti di soggetti
collegati”; tale corpus normativo ottempera alla disciplina emanata dalla Banca d’Italia con la Circolare n. 285 del 17 dicembre
2013 e successivi aggiornamenti, in tema di “Attività di rischio e conflitto di interesse nei confronti di soggetti collegati”. La
Policy descrive i limiti prudenziali alle attività di rischio verso soggetti collegati, il monitoraggio in via continuativa dei limiti, la
gestione dei casi di superamento dei limiti. É stata disciplinata una “soglia interna di attenzione” riferita al limite individuale di
esposizione consolidata ponderata, inferiore rispetto alla soglia regolamentare. Tale soglia è fissata in misura tale da costituire
idoneo presidio cautelativo verso l’assunzione di esposizioni significativamente rilevanti verso parti correlate e relativi soggetti
connessi.
Si riportano di seguito i rapporti con parti correlate, identificate in applicazione delle indicazioni dello IAS 24.
Attivo Passivo Garanzie e Impegni Ricavi Costi
Controllate 10.183.839 7.898.022 2.468.122 562.852 296.793
Collegate 632.884 17.714 84.904 27.267 48.309
Amministratori, Sindaci, Dirigenti 937 2.017 256 45 17
Altre parti correlate 589.034 1.866.466 139.169 221.388 107.122
Totale 31.12.2024 11.406.694 9.784.219 2.692.451 811.552 452.241
Controllate 9.939.924 6.004.518 4.427.770 535.518 258.669
Collegate 672.632 56.565 203.153 26.591 1.048
Amministratori, Sindaci, Dirigenti 566 2.069 272 36 63
Altre parti correlate 326.269 1.945.520 75.259 190.527 70.540
Totale 31.12.2023 10.939.391 8.008.672 4.706.454 752.672 330.320
I rapporti e le operazioni intercorse con parti correlate sono riconducibili all’ordinaria attività di credito e di servizio, si sono normalmente sviluppati nel corso
dell’esercizio in funzione delle esigenze od utilità contingenti, nell’interesse comune delle parti e, quando del caso, del Gruppo. Le condizioni applicate ai singoli
rapporti non si discostano da quelle correnti di mercato.
Per “Dirigenti” si intendono i Dirigenti con responsabilità strategiche, così come definiti ai fini della tabella “Informazioni sui compensi dei Dirigenti con responsabilità
strategica”, esposta nella pagina precedente.
Le “Altre parti correlate” sono rappresentate da situazioni diverse da quelle esplicitate in tabella, quali principalmente entità controllate da società collegate di BPER
Banca, entità che esercitano influenza notevole su BPER Banca e le società da esse controllate, entità soggette al controllo di Amministratori, Sindaci o Dirigenti,
ovvero dai soggetti che possono avere influenza notevole sui medesimi, come definite dal principio contabile IAS 24.
Attivo Passivo Garanzie e
Impegni
Ricavi Costi
Valori complessivi di riferimento - 2024 131.684.086 121.081.786 41.750.878 6.530.596 4.489.679
Valori complessivi di riferimento - 2023 133.246.497 124.470.317 41.462.144 6.409.807 4.596.386
Nei valori complessivi di riferimento per i ricavi si è tenuto conto degli interessi attivi, delle commissioni attive e dei proventi di gestione; per i costi si è tenuto conto
degli interessi passivi, delle commissioni passive, degli oneri di gestione e delle spese amministrative.
Percentuali di incidenza dei rapporti con parti correlate, sui valori complessivi patrimoniali ed economici
di riferimento
Attivo Passivo Garanzie e Impegni Ricavi Costi
Controllate 7,73% 6,52% 5,91% 8,62% 6,61%
Collegate 0,48% 0,01% 0,20% 0,42% 1,08%
Amministratori, Sindaci, Dirigenti 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
Altre parti correlate 0,45% 1,54% 0,33% 3,39% 2,39%
Totale 31.12.2024 8,66% 8,07% 6,44% 12,43% 10,08%
Controllate 7,46% 4,82% 10,68% 8,35% 5,63%
Collegate 0,50% 0,05% 0,49% 0,41% 0,02%
Amministratori, Sindaci, Dirigenti 0,00% 0,00% 0,00% 0,00% 0,00%
Altre parti correlate 0,24% 1,56% 0,18% 2,97% 1,53%
Totale 31.12.2023 8,20% 6,43% 11,35% 11,73% 7,18%
304
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte H
3. Rapporti della Capogruppo con società controllate e/o correlate
(CONSOB - raccomandazioni del 20/2/1997 e del 27/2/1998)
Sussistono, infragruppo, rapporti di debito e di credito con imprese e società bancarie e non che, direttamente partecipate o
meno, concorrono alla formazione del Bilancio. Si espongono di seguito i rapporti con le società predette.
Attività Passività Garanzie e
Impegni
Ricavi Costi
Banco di Sardegna 1.444.976 5.091.200 89.976 94.134 189.306
BiBanca 3.111.301 462.138 - 128.537 22.037
BPER (Europe) International Sa Lux 507.151 249.235 20.000 14.147 11.713
Bper Factor s.p.a. 2.030.443 12.262 400.471 59.793 9
Modena Terminal s.r.l. 104 1.538 4.031 134 4
Bper Real Estate s.p.a. 273.662 103.084 142.336 3.760 6.366
Estense Covered Bond s.r.l. - - - - -
Sardaleasing s.p.a. 2.355.521 2.437 1.295.353 103.743 -
Bper Trust Company s.p.a. 123 65 - 3 302
Estense CPT - 3 - - 24
Adras s.p.a. 14.234 2.180 - 256 -
ARCA Fondi SGR s.p.a. 40.950 - - 125.660 4
Finitalia s.p.a. 310.585 4.063 513.328 14.453 4.575
Banca Cesare Ponti s.p.a. 71.677 1.965.896 2.627 16.125 62.413
BPER Reoco s.p.a. (*) - - - 1.868 40
Carige Covered Bond s.r.l. - 73 - - -
Lanterna Finance s.r.l. - 58 - - -
Lanterna Mortgage s.r.l. - 8 - - -
Commerciale Piccapietra s.r.l. 56 1.676 - 1 -
St. Anna Golf s.r.l. 8.383 - - 36 -
Annia s.r.l. 14.673 2.106 - 202 -
Totali riferiti a società controllate 10.183.839 7.898.022 2.468.122 562.852 296.793
(*) è stato considerato il risultato di periodo fino al 30 giugno 2024. Dal 1° luglio la società è stata fusa in BPER Real Estate.
(segue)
Attività Passività Garanzie e
Impegni
Ricavi Costi
Unione Fiduciaria s.p.a. - 43 10.000 21 78
Resiban s.p.a. 181 254 300 27 175
Cassa di Risparmio di Fossano s.p.a. - 135 - - 9
Cassa di Risparmio di Savigliano s.p.a. - - - 171 -
Sarda Factoring s.p.a. 365 8 - - -
Alba Leasing s.p.a. 632.224 3.155 73.974 26.935 1
Lanciano Fiera - Polo Fieristico d'Abruzzo Consorzio 109 183 130 13 1
Gardant Bridge Servicing s.p.a. - 12.336 500 92 48.010
Gility s.r.l. Società Benefit 5 1.596 - 8 35
Nuova Erzelli s.r.l. - 4 - - -
Totali riferiti a società collegate 632.884 17.714 84.904 27.267 48.309
Totale 31.12.2024 10.816.723 7.915.736 2.553.026 590.119 345.102
Totale 31.12.2023 10.612.556 6.061.083 4.630.923 562.109 259.717
305
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
PARTE I
Accordi di pagamento
basati su propri strumenti
patrimoniali
306
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte I
Informazioni di natura qualitativa
La struttura organizzativa di cui si è dotato il Gruppo prevede che presso la Capogruppo sia stata accentrata la gestione delle
Politiche di remunerazione del Gruppo BPER Banca.
Le informazioni qualitative che si riportano di seguito possono rappresentare anche la situazione di BPER Banca.
1. Descrizione degli accordi di pagamento basati su propri strumenti patrimoniali
In data 19 aprile 2024 l’Assemblea dei Soci, previa delibera del Consiglio di Amministrazione del 20 marzo 2024, ha approvato
le Politiche di remunerazione per l’esercizio 2024 del Gruppo BPER Banca contenenti indicazioni circa l’utilizzo dei Piani di
remunerazione basati su strumenti patrimoniali (finanziari).
Con delibera del Consiglio di Amministrazione del 30 maggio 2024, come comunicato al mercato in pari data, il Piano strategico
“BPER e-volution 2022-2025” approvato dal Consiglio di Amministrazione di BPER Banca in data 9 giugno 2022 e comunicato al
mercato il 10 giugno 2022, è stato chiuso anticipatamente il 31 dicembre 2024.
Questo ha comportato che il Piano di Incentivazione a Lungo Termine, approvato dall’Assemblea dei soci del 5 novembre 2022 e
originariamente su base quadriennale, è stato modificato dal Consiglio di Amministrazione del 30 maggio 2024 che ne ha ridotto la
durata, ridenominandolo “Piano ILT 2022-2024”.
Si è pertanto resa necessaria una modifica alle Politiche di remunerazione per l’esercizio 2024 del Gruppo BPER Banca rispetto
alla Politica di Remunerazione approvata dall’Assemblea del 19 aprile 2024. Le modifiche contenute nell’aggiornamento sono volte
(i) a tenere conto dell’anticipata chiusura del Piano industriale e (ii) a definire, per il 2024, una Politica di Remunerazione variabile
competitiva e attrattiva, che rappresenti una leva fondamentale per sostenere il percorso di crescita del Gruppo e, nel contempo,
accelerare l’orientamento verso le direttrici strategiche di sviluppo che saranno compiutamente definite nell’ambito del nuovo
Piano industriale, favorendo altresì l’allineamento con gli interessi degli investitori.
Al fine di perseguire l’obiettivo di favorire l’allineamento degli interessi del management con quello degli azionisti, le “Disposizioni
di Vigilanza per le banche” in materia di “Politiche e prassi di remunerazione e incentivazione” (Circolare di Banca d’Italia n.
285 del 17 dicembre 2013 e successivi aggiornamenti) prevedono che almeno il 50% della remunerazione variabile erogata al
“Personale più rilevante” (o “Material Risk Takers” o “MRT”) venga attribuita mediante l’assegnazione di azioni o strumenti
finanziari ad esse collegati (ex art. 114-bis del D. Lgs. 24 febbraio 1998 n. 58) e corrisposta mediante sistemi di pagamento a
pronti (“up-front”) o differiti per un periodo non inferiore ai 4-5 anni. Per “remunerazione variabile” sono da intendersi sia le
componenti variabili legate alla performance o altri parametri, sia gli importi corrisposti a titolo di incentivo per la risoluzione
anticipata del rapporto di lavoro o per la cessazione anticipata dalla carica riconosciuti ai soggetti destinatari (c.d. “severance”).
In ottemperanza alle suddette disposizioni regolamentari, il Gruppo BPER Banca ha quindi previsto un:
• Piano di incentivazione a breve termine su base annuale – MBO 2024: il Piano individua quali beneficiari, oltre
all’Amministratore delegato, i dirigenti con responsabilità strategiche del Gruppo BPER Banca e soggetti selezionati tra
le altre categorie di dipendenti o collaboratori del Gruppo BPER Banca classificati come “Personale più rilevante” ai sensi
della normativa applicabile. Quanto alla struttura, il Piano prevede, subordinatamente al raggiungimento delle condizioni di
attivazione dello stesso (c.d. entry gates) e tenuto conto dell’entità del bonus maturato da ciascun MRT, la valorizzazione di
una parte dell’incentivo mediante l’assegnazione di azioni BPER Banca. Il periodo di attuazione del Piano è compreso tra il
2025 (periodo in cui vengono rilevati i risultati relativi all’esercizio 2024) e l’effettiva disponibilità dell’ultima quota differita in
azioni BPER (2031). Nel caso in cui la Remunerazione variabile annua sia ≤ a 50 mila Euro e ≤ 1/3 remunerazione totale annua
il bonus sarà erogato 100% cash ed up-front.
• Piano di Incentivazione di Lungo Termine (ILT) 2022-2025: il Piano individua quali beneficiari, oltre all’Amministratore delegato,
alcuni dirigenti con responsabilità strategiche del Gruppo BPER Banca e taluni soggetti selezionati tra i manager del Gruppo
BPER Banca ricompresi nel perimetro del “Personale più rilevante”. Quanto alla struttura, il Piano prevede, subordinatamente
al raggiungimento di specifici obiettivi di performance aziendali di lungo periodo in linea con il Piano Strategico in vigore,
l’assegnazione ai beneficiari di un premio individuale da corrispondere unicamente in azioni ordinarie BPER Banca al termine
del vesting period quadriennale 1° gennaio 2022 - 31 dicembre 2025. Il periodo di attuazione del Piano ILT 2022-2025 è
compreso tra l’esercizio di approvazione assembleare (2022) e l’effettiva disponibilità dell’ultima quota differita in azioni
BPER (2032).
Si fa presente che il Consiglio di Amministrazione di BPER Banca s.p.a., nella seduta del 30 maggio 2024 ha deliberato la modifica
del Piano di Incentivazione di Lungo Termine 2022 -2025.
Le modifiche sono motivate dalla necessità di allineare il Piano di incentivazione in oggetto alle variazioni intervenute nel Piano
industriale 2022-2025 e per il quale il Consiglio di Amministrazione nella medesima seduta del 30 maggio 2024 ha deliberato
in merito alla revisione della durata, prevedendone la chiusura al 31 dicembre 2024, anticipando a tale data la verifica circa il
conseguimento dei target originariamente previsti per il 31 dicembre 2025.
307
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte I
Le modifiche al Piano ILT si sostanziano dunque in:
• Modifica del vesting period con passaggio a tre anni (2022-2024), rispetto ai precedenti quattro (2022-2025), coerentemente
con il contenuto della suddetta delibera del Consiglio di Amministrazione di BPER Banca del 30 maggio 2024 relativamente
al Piano industriale;
• Conseguentemente al punto a), anticipazione al 31 dicembre 2024 della verifica del conseguimento dei target, invariati
rispetto ai riferimenti originariamente previsti per il 31 dicembre 2025, relativi ai Gate e ai KPI associati al Piano ILT;
• Conseguentemente al punto a), riduzione pro-rata temporis del numero target di azioni assegnabili ai Beneficiari.
Il periodo di attuazione del Piano ILT 2022-2024 è quindi compreso tra l’esercizio di prima approvazione assembleare (2022) e
l’effettiva disponibilità dell’ultima quota differita in azioni (2031).
Il Piano così modificato, rinominato “Piano di Incentivazione di Lungo Termine 2022-2024” è stato sottoposto all’approvazione,
in via ordinaria dell’Assemblea dei Soci convocata per il 3 luglio 2024.
Per informazioni di dettaglio si rimanda al documento “Relazione 2024 sulla politica in materia di remunerazione e sui compensi
corrisposti”, pubblicata sul sito internet della Banca https://group.bper.it > Governance > Documenti di Governance.
Modalità di attuazione del Piano di incentivazione a breve termine su base annuale – MBO 2024
L’assegnazione della remunerazione variabile è prevista a condizione del raggiungimento da parte del Gruppo BPER di obbiettivi
economico-finanziari stabiliti ex-ante (c.d. “soglie di accesso” o “entry gate”) legati ai seguenti parametri volti ad assicurare il
mantenimento di adeguati standard reddituali e patrimoniali:
• Common Equity Tier 1 ratio (CET1) consolidato;
• Return on risk-weighted assets (RORWA) consolidato;
• Liquidity Coverage Ratio (LCR) consolidato.
Successivamente alla verifica del superamento degli entry gate, l’effettiva assegnazione del bonus e la conseguente relativa
entità della remunerazione variabile sono definite mediante un processo di valutazione delle performance individuali che
prevede l‘analisi di una pluralità di indicatori quantitativi e qualitativi.
Se la remunerazione variabile determinata per ogni singolo beneficiario è superiore a Euro 50 mila o 1/3 della remunerazione
totale annua, si attiva il presente Piano che prevede la valorizzazione (anche mediante quote con maturazione differita) di
quota parte del bonus mediante l’assegnazione a titolo gratuito e personale di un determinato numero di azioni BPER Banca.
Relativamente alla componente in azioni differita nel tempo, il Piano prevede che venga attribuita in quote uguali negli esercizi
successivi a quello di assegnazione del bonus stesso (fatto salvo un periodo di retention di 1 anno a partire dalla data di
maturazione di ciascuna quota differita) e previo il superamento degli entry gate previsti per l’esercizio precedente l’anno di
erogazione di ciascuna quota differita.
Le quote differite sono soggette a regole di malus che portano all’azzeramento della quota in caso di mancato raggiungimento
delle soglie di accesso previste per l’esercizio precedente l’anno di erogazione di ciascuna quota differita. Il suddetto meccanismo
di malus, con il conseguente impedimento a corrispondere le quote differite del Bonus, agisce anche al verificarsi dei casi previsti
per l’attivazione di clausole di claw-back.
Il numero complessivo delle Azioni BPER Banca deriva dall’entità del Bonus assegnato e dal prezzo medio dell’azione stabilito
nel periodo precedente alla data del Consiglio di Amministrazione che approva i risultati consolidati di Gruppo.
La Banca richiede ai Beneficiari - attraverso specifiche pattuizioni individuali - di non avvalersi di strategie di copertura personale
o assicurativa (c.d. hedging), in conformità al quadro normativo vigente.
Si ricorda inoltre che sono ancora in essere i piani di compensi riferiti agli esercizi 2018, 2019, 2020 (in phantom stock), 2021,
2022 e 2023 in azioni.
Per informazioni di dettaglio sui contenuti del Piano si rinvia al “Documento informativo sul piano di compensi 2024 basati
su strumenti finanziari” predisposto ai sensi del predetto art. 114-bis del TUF e dell’art. 84-bis del Regolamento Emittenti a
disposizione del pubblico presso la sede sociale, sul sito internet della Banca https://group.bper.it > Governance > Assemblea
dei Soci.
308
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte I
Modalità di attuazione del Piano di incentivazione di Lungo Termine (ILT) 2022-2024
In linea con le prassi di mercato, gli entry gates definiti per il Piano ILT sono in linea con quelli definiti per il Piano MBO Common
Equity Tier 1 (CET1) ratio consolidato, il Return On Risk-Weighted Assets (RORWA) consolidato e il Liquidity Coverage Ratio
(LCR) consolidato). In particolare, l’assegnazione della remunerazione variabile (esclusivamente in azioni BPER Banca) nel Piano
ILT 2022-2024 è legata al raggiungimento, nell’anno 2025 in riferimento all’esercizio 2024, degli obbiettivi di entry gate come
definiti. Il mancato raggiungimento di uno solo degli entry gates comporta la non erogazione di alcun bonus nell’ambito del
presente sistema di incentivazione di lungo termine.
Al superamento degli entry gate, la performance aziendale alla quale collegare l’ammontare complessivo del bonus da determinare
(bonus pool) si basa sulla misurazione delle seguenti metriche (KPIs):
• Return On Tangible Equity o anche “ROTE” al 2024 (obiettivo di redditività);
• Cost/Income al 2024 (obiettivo di efficienza operativa);
• NPE ratio lordo al 2024 (obiettivo sulla qualità del credito);
• ESG al 2024: mix di obiettivi articolati in “finanza sostenibile”, “transizione energetica”, “diversità e inclusione” e Progetto
«Futuro».
Scheda obiettivi ILT 2022-2024
KPIs Peso Target
Rote al 31/12/2024 50% 10%
Cost/Income al 31/12/2024 20% 58%
NPE ratio lordo al 31/12/2024 15% 3,6%
ESG[1] al 31/12/2024 15% 100%
[1] Composto da 4 indicatori di pari peso (25%): Finanza Sostenibile (Plafond Finanziamenti Green), Transizione Energetica (Riduzione Emissioni CO2 rispetto
all’Obiettivo Parigi 2030), Diversità e inclusione (aumento genere meno rappresentato tra Quadri Direttivi e Dirigenti) Progetto “Futuro” (valutazione impatto
sociale al 31/12/2024 di progetti specifici per giovani attivati attraverso il Plafond “Futuro”).
Il raggiungimento dei sopra citati KPIs viene verificato nel 2025 in riferimento all’ultimo anno del vesting period (2024). Tuttavia,
il Piano prevede un monitoraggio continuo sugli indicatori utilizzati al fine di verificare la rispondenza agli obiettivi del Piano
strategico. I valori target dei KPIs del Piano ILT 2022-2024 sono indicati nella Relazione sulla Remunerazione approvata dalla
Assemblea dei Soci del 3 luglio 2024.
L’entità target del premio individuale (bonus) (su base annuale e quadriennale)
56
viene determinata secondo una percentuale
della remunerazione annua lorda individuale: (i) 60% (180% su base triennale) per top management e C-Level (fra questi è
ricompreso l’Amministratore Delegato di Capogruppo e (ii) 40% (120% su base triennale) per il senior management e (iii) il
15% (45% su base triennale) per i Beneficiari individuati tra selezionate risorse chiave per il conseguimento delle direttrici
strategiche. Sono esclusi dal Piano i Responsabili delle Funzioni aziendali di controllo e delle funzioni assimilate, per i quali
si prevede un’incidenza massima della remunerazione variabile pari al 33% sulla remunerazione fissa e tenuto conto delle
specifiche limitazioni della regolamentazione di settore riferite agli indicatori utilizzabili.
La modalità di assegnazione dei premi è strutturata in una quota up-front, ovvero riconosciuta alla maturazione delle condizioni
di vesting period triennale, e una differita pro-rata in tranche uguali, in un periodo pluriennale (5 anni). La struttura di pagamento
delle azioni prevede un periodo di retention pari ad un anno per la quota up-front e per le quote differite.
L’esatta individuazione del numero di azioni ordinarie BPER Banca da assegnare in ciascun anno fiscale di durata del Piano è
condizionato dall’apertura dei gates, nonché dal livello di raggiungimento degli specifici indicatori di performance in fase di
riconoscimento del Bonus al 2024.
La Banca può non assegnare ai beneficiari, in tutto o in parte, le Azioni, e si riserva, inoltre, la facoltà di chiedere ai beneficiari la
restituzione, in tutto o in parte, delle Azioni, all’attivazione di clausole di malus e claw-back.
La Banca richiede ai Beneficiari - attraverso specifiche pattuizioni individuali - di non avvalersi di strategie di copertura personale
o assicurativa (c.d. hedging) che possano alterare o inficiare gli effetti di allineamento al rischio insiti nel Piano, in conformità al
quadro normativo vigente.
56 Nel rispetto del rapporto variabile: fisso definito dalle politiche di remunerazione di competenza al momento della partecipazione e in conformità alla normativa
tempo per tempo vigente.
309
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte I
Per informazioni di dettaglio sui contenuti del Piano si rinvia al Documento informativo relativo al piano di incentivazione di
lungo termine “Piano ILT 2022-2024” predisposto ai sensi del predetto art. 114-bis del TUF e dell’art. 84-bis del Regolamento
Emittenti a disposizione del pubblico presso la sede sociale, sul sito internet della Banca https://group.bper.it > Governance >
Assemblea dei Soci.
Informazioni di natura quantitativa
Relativamente al Piano ILT l’assegnazione gratuita di azioni in esecuzione del Piano avverrà impiegando le azioni proprie
rivenienti da acquisti autorizzati dall’Assemblea dei Soci, ai sensi dell’art. 2357 e 2357-ter del Codice civile.
Si rinvia a quanto esposto nella Relazione degli Amministratori sulla gestione, nel relativo capitolo 4. “Altre informazioni”, paragrafo
4.5 “Azioni proprie in portafoglio” per la descrizione dell’iter autorizzativo ottenuto da BCE.
La determinazione della remunerazione variabile a breve termine riferita all’esercizio 2024 è in corso di definizione alla data di
approvazione del presente Bilancio.
310
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte I
2. Altre informazioni
Determinazione del fair value e trattamento contabile
Componente variabile a breve termine
La determinazione della remunerazione variabile riferita all’esercizio 2024 è in corso di definizione alla data di approvazione del
presente Bilancio.
In relazione all’esercizio 2023, la medesima remunerazione variabile a breve termine ha comportato l’assegnazione di n. 865.861
azioni BPER Banca s.p.a..
Componente variabile di lungo termine - Incentivazione di Lungo Termine (Piano ILT 2019-2021)
Il superamento degli entry gates (condizioni di accesso) e le performance conseguite hanno comportato l’assegnazione a partire
da giugno 2022 di n. 1.396.987 azioni BPER Banca secondo le modalità previste dal piano.
Componente variabile di lungo termine - Incentivazione di Lungo Termine (Piano ILT 2022-2024)
In fase di determinazione.
311
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
PARTE L
Informativa di settore
312
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – parte L
L’informativa di settore, come richiesto dal principio contabile internazionale di riferimento (IFRS 8) è presentata esclusivamente
in forma consolidata. Si rimanda alla Nota Integrativa consolidata, Parte L,per i dettagli sui settori di attività.
313
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
PARTE M
Informativa sul leasing
314
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte M
Sezione 1 - locatario
Informazioni qualitative
BPER Banca, rispetto ai contratti di locazione in cui assume il ruolo di locatario, provvede ad iscrivere un’attività rappresentativa
del diritto d’uso del bene oggetto del contratto di locazione e, allo stesso tempo, un debito per i futuri canoni di locazione
previsti dal contratto.
Nell’ambito delle scelte applicative consentite dallo stesso IFRS 16, si precisa che BPER Banca ha deciso di non iscrivere diritti
d’uso o debiti per leasing a fronte dei seguenti contratti di locazione:
• leasing di attività immateriali;
• leasing di breve termine, inferiore a 12 mesi;
• leasing di beni aventi un modico valore unitario (come meglio descritto nella Nota integrativa – Parte A – Politiche contabili,
un bene è considerato di modico valore unitario qualora il suo fair value da nuovo sia uguale o inferiore a Euro 5 mila).
Conseguentemente, i canoni di locazione inerenti a queste tipologie di beni sono iscritti a voce “160. Spese amministrative”
per competenza; si rinvia per maggiori informazioni alla Nota integrativa - Parte C - Conto economico, Tabella 10.5 Altre spese
amministrative: composizione.
Informazioni quantitative
Diritti d’uso acquisiti con il leasing: si rinvia alla Nota integrativa - Parte B - Attivo, tabella 8.1 Attività materiali ad uso funzionale:
composizione delle attività valutate al costo.
Debiti per leasing: si rinvia alla Nota integrativa Parte B - Passivo, tabella 1.1 Passività finanziarie valutate al costo ammortizzato:
composizione merceologica dei debiti verso banche, tabella 1.2 Passività finanziarie valutate al costo ammortizzato: composizione
merceologica dei debiti verso clientela, tabella 1.6 Debiti per leasing.
Interessi passivi sui debiti per leasing: si rinvia alla Nota integrativa - Parte C – Conto economico, tabella 1.3 Interessi passivi e
oneri assimilati: composizione.
Altri oneri connessi con i diritti d’uso acquisiti con il leasing: si rinvia alla Nota integrativa - Parte C – Conto economico, tabella
12.1 Rettifiche di valore nette su attività materiali: composizione.
Proventi derivanti da operazioni di sub-leasing: si rinvia alla Nota integrativa - Parte C – Conto economico, tabella 1.1 Interessi
attivi e proventi assimilati: composizione.
1.1 Diritti d’uso acquisiti con il leasing: dinamica del diritto d’uso delle attività materiali ad uso funzionale
Attività materiali ad uso funzionale Diritti d’uso
acquisiti in
leasing
31.12.2023
Ammortamento
dell’esercizio
Altre variazioni
nell’esercizio
Perdita per
impairment
nell’esercizio
Valore contabile
31.12.2024
a) terreni - - - - -
b) fabbricati 331.072 (56.317) 43.573 (1.530) 316.798
c) mobili - - - - -
d) impianti elettronici 5.970 (18.947) 68.591 - 55.614
e) altre 4.678 (2.538) 3.368 - 5.508
Totale 341.720 (77.802) 115.532 (1.530) 377.920
Per quanto riguarda le “Altre variazioni nell’esercizio” l’impatto è principalmente legato ai nuovi contratti acquisiti (€ 90 milioni circa) oltre alla rideterminazione dei
valori di Diritto d’uso (Remeasurement) dovuta principalmente ad adeguamenti ISTAT, variazione della lease term e all’apertura e chiusura contratti.
315
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte M
1.2 Costi e Ricavi inerenti a operazioni di leasing non rientranti nel diritto d’uso
Totale
31.12.2024
Totale
31.12.2023
Costi per leasing a breve termine 2.511 1.852
Costi per leasing di attività di modesto valore (*) 2.894 4.156
Utili relativi a Sub-leasing finanziari 1 1
(*) Inclusivo di IVA.
1.3 Debiti per leasing: dinamica
Debiti per
leasing
31.12.2023
Interessi
passivi
Canoni pagati
per i leasing
Altre
variazioni
Valore contabile
31.12.2024
Totale Debiti per leasing 355.689 14.925 (92.239) 115.286 393.661
Sezione 2 - Locatore
Informazioni qualitative
I contratti di leasing in cui BPER Banca assume ruolo di locatore sono stati classificati come contratti di leasing finanziario o
contratti di leasing operativo.
Sono contratti di leasing finanziario quelli che trasferiscono al locatario sostanzialmente tutti i rischi e i benefici derivanti dalla
proprietà del bene.
La realtà sostanziale e finanziaria di tali contratti è che il locatario acquisisce i benefici economici derivanti dall’uso del bene
locato per la maggior parte della sua vita economica, a fronte dell’impegno di pagare al locatore un corrispettivo che approssima
il fair value del bene e i relativi oneri finanziari. L’iscrizione, nel bilancio del locatore, avviene pertanto nel seguente modo:
• all’attivo, il valore del credito erogato, al netto della quota capitale delle rate di leasing scadute e pagate da parte del locatario;
• nel conto economico, gli interessi attivi.
I contratti di leasing operativo non trasferiscono al locatario sostanzialmente tutti i rischi e i benefici derivanti dalla proprietà
del bene che rimangono in capo del locatore.
Nel caso di contratti di leasing operativo, il locatore iscrive i canoni di leasing a conto economico per competenza.
Si rimanda alla Nota integrativa – Parte A – Politiche contabili per maggior dettagli.
Il rischio di credito a cui la Banca è esposta nell’attività di locazione finanziaria, per la struttura giuridica delle operazioni,
è ridotto dal mantenimento della proprietà del bene fino al momento del riscatto da parte del conduttore. Tale circostanza
è particolarmente rilevante soprattutto nei contratti di leasing immobiliare ed in quelli aventi ad oggetto beni con elevata
fungibilità. Peraltro, allo scopo di fronteggiare più efficacemente il rischio di perdite e qualora richiesto dalla relazione istruttoria,
BPER Banca potrebbe richiedere alla clientela garanzie suppletive sia di tipo reale (pegno su titoli, principalmente) sia di tipo
personale (fideiussioni personali o bancarie). Sono previste, inoltre, garanzie caratteristiche nella locazione finanziaria quali
l’impegno al subentro o l’impegno al riacquisto (talvolta da parte dei fornitori dei beni).
Informazioni quantitative
1. Informazioni di stato patrimoniale e di conto economico
Finanziamenti per leasing: si rinvia alla Nota integrativa - Parte B - Attivo, tabella 4.2 Attività finanziarie valutate al costo
ammortizzato: composizione merceologica dei crediti verso clientela.
Interessi attivi su finanziamenti per leasing: si rinvia alla Nota integrativa - Parte C - Conto Economico, tabella 1.1 Interessi attivi
e proventi assimilati: composizione.
Altri proventi dei leasing operativi: si rinvia alla Nota integrativa - Parte C - Conto Economico, tabella 14.2 Altri proventi di
gestione: composizione.
316
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte M
2. Leasing finanziario
2.1 Classificazione per fasce temporali dei pagamenti da ricevere e riconciliazione con i finanziamenti
per leasing iscritti nell’attivo
Fasce temporali 31.12.2024
Pagamenti da
ricevere per il leasing
31.12.2023
Pagamenti da
ricevere per il leasing
Fino ad 1 Anno 244 398
Da oltre 1 anno fino a 2 anni 4.003 398
Da oltre 2 anno fino a 3 anni - 398
Da oltre 3 anno fino a 4 anni - 399
Da oltre 4 anno fino a 5 anni - 399
Da oltre 5 anni - 776
Totale pagamenti da ricevere per il leasing 4.247 2.768
RICONCILIAZIONE CON FINANZIAMENTI
Utili finanziari non maturati (-) (101) (2.303)
Valore residuo non garantito (-) - -
Finanziamenti per leasing 4.348 5.071
Gli utili finanziari non maturati sono determinati dagli interessi futuri non maturati impliciti nei canoni di leasing.
2.2 Altre informazioni
2.2.1 Leasing finanziario altre informazioni: natura e qualità del credito
31.12.2024 31.12.2023
Non Deteriorate Deteriorate Non Deteriorate Deteriorate
A -Beni Immobili 4.346 2 4.798 247
Terreni - - - -
Fabbricati 4.346 2 4.798 247
B - Beni Strumentali - - - 16
C - Beni Mobili - - - 9
Autoveicoli - - - 6
Aeronavale e Ferroviario - - - -
Altri - - - 3
D - Beni Immateriali - - - -
Marchi - - - -
Software - - - -
Altri - - -
Totale 4.346 2 4.798 272
317
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Nota integrativa – Parte M
2.2.2 Leasing finanziario altre informazioni: beni inoptati, beni ritirati a seguito di risoluzione, altri beni
31.12.2024 31.12.2023
Beni Inoptati Beni Ritirati
a seguito di
Risoluzione
Altri Beni Beni Inoptati Beni Ritirati
a seguito di
Risoluzione
Altri Beni
A - Beni Immobili - 142 - - 198 -
Terreni - - - - - -
Fabbricati - 142 - - 198 -
B - Beni Strumentali - - - - - -
C - Beni Mobili - - - - - -
Autoveicoli - - - - - -
Aeronavale e Ferroviario - - - - - -
Altri - - - - - -
D - Beni Immateriali - - - - - -
Marchi - - - - - -
Software - - - - - -
Altri - - - - - -
Totale - 142 - - 198 -
3. Leasing operativo
3.1 Classificazione per fasce temporali dei pagamenti da ricevere
Fasce temporali 31.12.2024
Pagamenti da
ricevere per il leasing
31.12.2023
Pagamenti da
ricevere per il leasing
Fino ad 1 Anno 6.371 5.838
Da oltre 1 anno fino a 2 anni 5.726 5.553
Da oltre 2 anno fino a 3 anni 5.173 4.922
Da oltre 3 anno fino a 4 anni 5.051 4.364
Da oltre 4 anno fino a 5 anni 4.481 4.231
Da oltre 5 anni 17.277 15.126
Totale 44.079 40.034
3.2 Altre informazioni
Per l’informativa richiesta dal principio IFRS 16 par. 92 non si ravvisano ulteriori informazioni supplementari significative.
318
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
ALLEGATI
319
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
INDICE
Rendiconto finanziario dei Fondi di quiescenza del personale 320
Prospetto delle rivalutazioni degli immobili di proprietà
(art. 10 Legge 19/03/1983 n. 72) 321
Corrispettivi di revisione legale e dei servizi diversi dalla revisione 328
Riconciliazione tra i prospetti contabili e gli schemi riclassificati 329
320
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Allegati
Rendiconto finanziario del Fondo di quiescenza del personale
Fondo di Quiescenza BPER
(in migliaia)
Consistenza al 31 dicembre 2023 104.761
Variazioni dovute al passare del tempo e a modifiche del tasso di sconto 3.095
Utili (Perdite) attuariali 839
Integrazioni di pensione corrisposte al personale in quiescenza (7.048)
Consistenza al 31 dicembre 2024 101.647
Fondo di Quiescenza ex CARIGE
(in migliaia)
Consistenza al 31 dicembre 2023 11.950
Variazioni dovute al passare del tempo e a modifiche del tasso di sconto 340
Utili (Perdite) attuariali 564
Integrazioni di pensione corrisposte al personale in quiescenza (1.504)
Consistenza al 31 dicembre 2024 11.350
Fondo di Quiescenza ex Cassa di Risparmio di Savona
(in migliaia)
Consistenza al 31 dicembre 2023 222
Variazioni dovute al passare del tempo e a modifiche del tasso di sconto 6
Utili (Perdite) attuariali 33
Integrazioni di pensione corrisposte al personale in quiescenza (32)
Consistenza al 31 dicembre 2024 229
Fondo di Quiescenza ex Cassa di Risparmio di Carrara
(in migliaia)
Consistenza al 31 dicembre 2023 2.849
Variazioni dovute al passare del tempo e a modifiche del tasso di sconto 82
Utili (Perdite) attuariali (557)
Integrazioni di pensione corrisposte al personale in quiescenza (302)
Consistenza al 31 dicembre 2024 2.072
321
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Allegati
Prospetto delle rivalutazioni degli immobili di proprietà
(art. 10 Legge 19/03/1983 n. 72)
(unitò di Euro)
Cespiti Legge
n. 74 del
11.02.1952
Legge
n. 823 del
29.12.1973
Legge
n. 576 del
1.12.1975
Legge
n. 72 del
19.03.1983
Legge
n.218 del
30.07.1990
Legge
n.408 del
29.12.1990
Legge
n. 413 del
30.12.1991
Legge
n.342 del
21.11.2000
Legge n.266
del 23.12.2005 -
VALORI FISCALI
ALTRE
RIVALUTAZIONI
ALASSIO - CORSO DANTE ALIGHIERI N. 227 - - - - 167.006,79 - - - - 0,00
ALASSIO - VIA GIUSEPPE MAZZINI N. 2 - - - - 1.285.922,28 - - - - 0,00
ALBISOLA SUPERIORE - CORSO GIUSEPPE MAZZINI - - - 81.082,80 36.716,11 - 63.331,53 - - 0,00
ALBISSOLA MARINA - CORSO BIGLIATI B N. 14 - R - - 27.878,10 96.061,38 86.268,52 - 155.872,06 - - 0,00
ALTARE - VIA ROMA N. 2 - - - - 8.916,43 - 76.550,93 - - 0,00
ANDORA - VIA A. DORIA N. 36 - - - - 6.347,58 - 202.082,98 - - 0,00
ANZOLA DELL'EMILIA - VIA F.LLI CERVI 33,VIA MICELLI 4 - - - - - - 31.510,76 - 365.341,98 0,00
APRILIA - PIAZZA ROMA ANG VIA DEI LAURI SN - - - - - - - 201.425,99 529.065,67 0,00
APRILIA - PIAZZA ROMA ANG VIA DELLE MARGHERITE SNC - - 28.405,00 671.393,97 - 1.136.205,18 - 1.847.820,84 1.465.036,60 0,00
APRILIA - VIA CICERONE SNC - - - - - 134.278,79 - 272.295,18 99.175,85 0,00
APRILIA - VIA GRECIA 2 - - - - - - - 39.427,82 112.082,96 0,00
APRILIA - VIA ROSSETTI SNC - - - - - 46.481,12 - - 153.105,28 0,00
ARENZANO - PIAZZA CAMILLO GOLGI N. 19D - 19E - - - - 53.027,21 - - - - 0,00
ARENZANO - VIA SAULI PALLAVICINO N. 25 - - - - 669.623,23 - - - - 0,00
ARIANO IRPINO - XXV APRILE SNC - - - - - - 357.490,41 310.564,68 94.570,73 0,00
ATRIPALDA - VIA MELFI ANGOLO PIAZZA UMBERTO I° SNC - - - - - - 381.479,81 408.200,89 187.260,00 0,00
AVELLINO - DUE PRINCIPATI 132 - - - - - - 14.479,93 69.047,61 2.893,50 0,00
AVELLINO - ROMA ANGOLO VIA MACCHIA SN - - - - - - 87.199,00 258.354,00 101.476,00 0,00
AVELLINO - VIALE ITALIA SNC - - - - - - 27.386,00 125.107,00 - 0,00
AVELLINO - VIA COLLINA LIGUORINI SNC - - - - - - 435.140,00 6.685.816,00 431.741,00 0,00
AVELLINO - COLLINA LIGUORINI SNC - - - - - - - 4.728.714,00 1.262.820,00 0,00
AVELLINO - COLLINA LIGUORINI SNC - - - - - - 199.769,00 1.646.701,00 1.025.596,00 0,00
AVERSA - SAN FRANCESCO DA PAOLA 3 - - - - - - 184.510,00 358.998,00 29.264,00 0,00
AVEZZANO - VIA TRIESTE 16 - - - 691.654,85 - - 902.358,11 - 1.872.297,93 0,00
BAGNOLO IN PIANO - V.ROMA 1/A - - - - - - - - 47.134,24 0,00
BALDISSERO D'ALBA - PIAZZA MARTIRI, 5 - - - - - - - - 74.838,19 0,00
BARDI - VIA PIETRO DELLA CELLA 8 - 10 - - 4.648,12 4.036,62 - - 4.819,10 - 220.383,22 0,00
BARDINETO - PIAZZA MAMELI N. 10A - - - 4.131,84 8.359,47 - 6.386,29 - - 0,00
BASTIGLIA - VIA CANALETTO 19 - 21 - - - 165.333,02 - - 94.062,20 - 502.272,97 0,00
BATTIPAGLIA - VIA ROMA 108 / 112 - - - - - - - 15.363,00 26.708,00 0,00
BEDONIA - PIAZZA SENATORE MICHELI 3 - 4 - - - 129.766,79 - - 83.107,04 - 331.815,63 0,00
BELLIZZI - ROMA 168/172 - - - 85,00 - - 23,00 - 4.847,00 0,00
BERTINORO - V. ROMA 10 - - - 81.244,87 - - 29.184,48 -
97.338,17 25.822,84
BERTINORO - V. ANITA GARIBALDI 31 - 33 - - - - - - 204.477,96 - 401.764,69 103.291,38
BERTINORO - V. LORETA 215 - - - - - - - - 196.881,63 0,00
BOLOGNA - VIA VENEZIAN 5/A - - 272.741,68 2.361.757,40 - - 1.147.735,74 - 10.788.455,50 3.164,43
BOLOGNA - VIA EMILIA LEVANTE 81 - - 15.493,71 438.988,36 - - 266.857,70 - 1.451.145,36 0,00
BOLOGNA - VIA CAIROLI 11/H,VIA BOLDRINI 24/H - - - 232.405,60 - - 126.153,95 - 1.245.702,82 0,00
BOLOGNA - VIA LAME 46 - - - - - - 36.178,66 - 273.158,27 0,00
BOLOGNA - VIA CORTICELLA 218/H - - - - - - 6.088,59 - 492.041,92 0,00
BOLOGNA - VIA FIORAVANTI 28/A - - - - - - - - 665.030,39 0,00
BOMPORTO - VIA PER MODENA 9 - 11 - - 11.730,57 73.631,34 - - 37.744,82 - 301.484,20 0,00
BORDIGHERA - VIA VITTORIO EMANUELE - - - - 173.928,43 - - - - 0,00
BORDIGHERA - VIA VITTORIO EMANUELE - - - - 902.925,21 - - - - 0,00
BORGIA - VIA GARIBALDI 27 - - - 94.000,00 - - 20.000,00 - 87.896,00 0,00
BORGIO VEREZZI - VIALE C. COLOMBO - - - 119.818,52 123.557,44 - 102.547,51 - - 0,00
BORGO VAL DI TARO - VIA NAZIONALE 88 - 90 - - - 192.667,36 - - 76.148,73 - - 0,00
BRA - VIA PIUMATI 64 - - - - - - - - 134.817,13 0,00
BRA - VIA A. DE GASPERI 2 - - - - - - - - 201.858,91 0,00
BRA - VIA ADOLFO SARTI 6 - - 9.762,07 62.614,49 - - - - 1.072.604,57 0,00
BRA - PIAZZA CARLO ALBERTO 1 - - - - - - - - 289.696,07 0,00
BRA - VIA PRINCIPI DI PIEMONTE N° 12 BRA (CN) - - 118.407,04 759.469,86 - - - - 2.137.037,41 0,00
BRA - VIA SARTI -VIA CAVOUR - - 6.109,69 39.187,89 - - - - 160.788,08 0,00
BRA - CORSO MONVISO - - - - - - - - 6.244,03 0,00
BUDRIO - VIA BISSOLATI 2 - - - - - - 74.640,21 - 236.475,02 0,00
BUSALLA - VIA ROMA N. 12R - - - - 121.173,42 - - - - 0,00
CAIRO MONTENOTTE - VIA COLLA N. 2 - - 17.935,26 100.707,80 95.067,37 - 204.329,76 - - 0,00
322
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Allegati
(unitò di Euro)
Cespiti Legge
n. 74 del
11.02.1952
Legge
n. 823 del
29.12.1973
Legge
n. 576 del
1.12.1975
Legge
n. 72 del
19.03.1983
Legge
n.218 del
30.07.1990
Legge
n.408 del
29.12.1990
Legge
n. 413 del
30.12.1991
Legge
n.342 del
21.11.2000
Legge n.266
del 23.12.2005 -
VALORI FISCALI
ALTRE
RIVALUTAZIONI
CAIRO MONTENOTTE - VIA ROMANA N. 2 INTERNO 9 - - - - 1.010,90 - - - - 0,00
CAIRO MONTENOTTE - VIA FRATELLI FRANCIA, 3 - - - - 54.741,83 - - - - 0,00
CALIZZANO - VIA IV NOVEMBRE N. 12 - - - 43.897,22 27.834,26 - 25.284,01 - - 0,00
CAMOGLI - PIAZZA ABATE GIOVANNI SCHIAFFINO N. 9 - - - - 453.986,70 - - - - 0,00
CAMPO DI GIOVE - VIA MARCONI 5 - - - - - - 16.642,00 - 62.485,00 0,00
CAMPO LIGURE - VIA TRENTO N. 2 - - - - 259.569,28 - - - - 0,00
CAMPOMORONE - VIA ALCIDE DE GASPERI N. 60 - 62 - 64 - - - - 388.415,94 - - - - 0,00
CAPANNORI - VIA DELLA MADONNINA N. 2 - - - - - 673.246,21 - - - 0,00
CAPANNORI - VIA DELL’ISOLA - - - - - - 50.245,21 - - 0,00
CAPANNORI - VIA DELLA MADONNINA N. 2 - - - - - 44.723,68 - - - 0,00
CAPANNORI - VIA DELL’ISOLA - - - - - 18.287,69 115.035,63 - - 0,00
CAPESTRANO - PIAZZA CAPPONI 2 - - - - - - 68.925,79 - 144.702,80 0,00
CARPI - PIAZZA MARTIRI 35 - 37 - - 77.468,53 1.508.054,14 - - 633.731,31 - 3.019.733,89 0,00
CARPI - VIA NUOVA PONENTE 8 - - - - - - 666.744,15 - 731.490,97 0,00
CARRARA - VIA LORIS GIORGI N. 1D - - - - - - 531.359,41 - - 0,00
CARRARA - VIA ROMA N. 2 - - 129.114,22 1.368.610,78 - 1.233.927,27 1.593.222,05 - - 0,00
CARRARA - VIALE VENTI SETTEMBRE N 144 - - - - - 273.769,13 60.894,94 - - 0,00
CARRARA - VIA GIOVAN PIETRO N. 1 - - - - - 501.732,77 96.977,42 - - 0,00
CARRARA - VIA NAZARIO SAURO N. 75 - - - - - - 262.915,28 - - 0,00
CASAL DI PRINCIPE - RAFFAELLO 9 - - - - - - - - 20.141,00 0,00
CASALECCHIO DI RENO - VIA BAZZANESE 11/4 - - - - - - 74.200,29 - 649.547,80 0,00
CASALGRANDE - VIA RADICI 19/A - - - 196.253,62 - - 126.059,62 - - 0,00
CASARZA LIGURE - VIA IV NOVEMBRE N. 28B - - - - 270.069,62 - - - - 0,00
CASELLA - VIA UMBERTO MANDELLI N. 29D INTERNO E/F - - - - 234.771,90 - - - - 0,00
CASOLA IN LUNIGIANA - PIAZZA DELLA TORRE, 96 - - - - - - 34.306,27 - - 0,00
CASTEL DI SANGRO - VIA XX SETTEMBRE SNC - - - - - - 167.834,84 - 400.808,54 0,00
CASTELFRANCO EMILIA - CORSO MARTIRI 287/V.SAIETTI 9 - - 67.139,40 903.799,57 - - 353.272,12 - 1.593.546,93 0,00
CASTELNOVO DI SOTTO - VIA ROMA/VIA GRAMSCI 2 - - - - - - - - 368.302,01 0,00
CASTELVECCHIO SUBEQUO - PIAZZA I° MAGGIO 39 - - - - - - - - 180.529,00 0,00
CASTELVETRO DI MODENA - S.S. N.569, 46/C, VIA VOLTA 4 - - - 149.772,49 - - 102.769,75 - 497.463,71 0,00
CASTELVETRO DI MODENA - VIA STATALE 115 - - - - 217.252,98 - - - 806.550,51 0,00
CAVA DE' TIRRENI - C.SO UMBERTO/V. SORRENTINO 349 - - - - - - - - 1.821.181,54 0,00
CAVEZZO - VIA GRAMSCI 2, P.ZZA 3 MARTIRI 1 - - 60.829,96 473.208,59 - - 277.613,85 -
972.290,38 0,00
CAVRIAGO - VIA RIVASI BASSA 24/B - - - - - - - - 180.046,82 0,00
CELANO - PIAZZA IV NOVEMBRE 29 - - - 161.302,92 - - 184.321,64 - 268.743,05 0,00
CELLE LIGURE - VIA FRATELLI FIGUCCIO N. 1 - - 13.823,74 80.562,20 17.394,22 - 82.155,96 - - 0,00
CENGIO - VIA PADRE GARELLO - - - 38.732,94 1.114,26 - 18.165,24 - - 0,00
CENTOLA - INDIPENDENZA 10 - - - - - - - - 83.621,00 0,00
CERESOLE ALBA - VIA REGINA MARGHERITA, 6 - - 5.164,57 61.623,64 - - - - 36.990,36 0,00
CERIALE - VIA ROMA - - 9.619,78 115.682,99 53.140,72 - 96.772,34 - - 0,00
CERVIA - VIA SALARA VECCHIA 2 - 15.494,00 15.494,00 32.020,00 - 21.477,00 195.611,00 - 279.745,00 0,00
CERVIA - PIAZZA GARIBALDI 16/19 - - - 43.320,00 - 112.220,00 1.385.635,00 - 2.273.017,00 0,00
CERVIA - VIALE MATTEOTTI 3/5/37/39 - - - 140.035,00 - 475.496,00 359.120,00 - 1.117.400,00 0,00
CERVIA - PIAZZA REPUBBLICA 5/6/7/11 - - - - - - - - 61.766,00 0,00
CESENA - V. ALBENGA 40,V. SAN REMO 60 - - - 91.379,30 - - 82.574,89 - 430.672,26 232.405,60
CESENA - C.SO SOZZI 15 - - 253.063,89 1.834.694,04 - - 1.220.248,11 - 13.877.768,52 3.273.468,80
CESENA - V. SETTECROCIARI 6486 - - - 46.297,26 - - 47.686,59 - 167.802,08 103.291,38
CESENA - V. COMUNALE MONTIANO 2390 - - - 97.026,76 - - 36.513,52 - 131.776,90 103.291,38
CESENA - V.LE MARCONI 183 - - - - - - - - 250.091,51 0,00
CESENA - V. VALSUGANA 41 - - - - - - - - 176.956,31 0,00
CESENATICO - V. BUONARROTI 17 - - - 113.613,29 - - 43.077,32 - 232.048,09 103.291,38
CHIAROMONTE - CONTRADA SANTA MARIA SNC - - - - - - - - 22.254,00 0,00
CHIAVARI - CORSO DANTE N. 24, PIAZZA ROMA N. 6 - - - - 1.898.750,48 - - - - 0,00
CISTERNA DI LATINA - CORSO DELLA REPUBBLICA 141/143 - - - - - 284.051,29 - 510.139,82 46.390,13 0,00
CIVITELLA ROVETO - VIA ROMA 12 - - - - - - 59.758,88 - 154.865,01 0,00
COGOLETO - PIAZZA ANTONIO GIUSTI N. 1 - - - - 487.470,75 - - - - 0,00
COLLECCHIO - VIA LA SPEZIA 1 - VIA LORIA - - - - - - 20.899,05 - 472.020,27 0,00
COMANO - VIA ROMA N. 69 - - - - - - 29.700,65 - - 0,00
CONCORDIA SULLA SECCHIA - VIA DELLA PACE 12, 14 16 1.123,59 - 23.706,87 146.161,65 - - 71.455,95 - 436.479,62 0,00
CORIGLIANO - ROSSANO - VIALE R. MARGHERITA/VIA BUSENTO
SNC
- - - 214.139,00 - - - - 341.970,00 0,00
CORREGGIO - VIA MAZZINI 50,LARGO CARDUCCI - - - - - - 572.351,90 - 1.224.652,59 0,00
323
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Allegati
(unitò di Euro)
Cespiti Legge
n. 74 del
11.02.1952
Legge
n. 823 del
29.12.1973
Legge
n. 576 del
1.12.1975
Legge
n. 72 del
19.03.1983
Legge
n.218 del
30.07.1990
Legge
n.408 del
29.12.1990
Legge
n. 413 del
30.12.1991
Legge
n.342 del
21.11.2000
Legge n.266
del 23.12.2005 -
VALORI FISCALI
ALTRE
RIVALUTAZIONI
CREVALCORE - VIA MATTEOTTI 254, VIA PERTI - - - - - - 43.168,25 - 250.831,18 792,61
CROTONE - VIA V.VENETO 24 - - 218.939,00 1.000.456,00 - - 344.857,00 - 4.040.661,00 0,00
DIANO MARINA - PIAZZA MAGLIONE GIUSEPPE N. 5 - - - - 294.457,90 - - - - 0,00
FABBRICO - VIA POZZI 1/5,VIA XXV APRILE 84 - - - 438.988,35 - - 268.540,70 - 946.656,37 0,00
FARA SAN MARTINO - VIA PARADISO SNC - - - - - - - - 232.594,00 0,00
FERRANDINA - VIA CAVOUR 1 - 3 - 5 - - - 30.634,00 - - 48.856,00 - - 0,00
FERRARA - V.LE CAVOUR 140/2 - - - - - - 43.445,72 - 171.619,46 0,00
FINALE EMILIA - VIA MAZZINI 1/D, VIA MATTEOTTI 1 2.979,27 - - - - - 531.170,58 - 1.325.317,99 0,00
FINALE LIGURE - PIAZZA DEL SOLE N. 6 - - - 36.668,35 44.188,88 - 35.014,57 - - 0,00
FINALE LIGURE - VIA GIUSEPPE GARIBALDI N. 3 - - - - 579.388,46 - - - - 0,00
FOGGIA - CASTELLUCCIO DEI SAURI KM 1,30 - - - - - - - - 87.360,00 0,00
FOGGIA - C.SO GARIBALDI 72 - - - - 2.074.220,00 - - - 383.124,00 0,00
FOGGIA - V.LE G. DI VITTORIO 66 - 78 - - - - 76.823,00 - 48.401,00 - 695.557,00 0,00
FOGGIA - C.SO GIUSEPPE GARIBALDI 78 - - - - - - - - 182.888,00 0,00
FOGGIA - CORSO GIUSEPPE GARIBALDI, 80 - - - - - - - - 5.109,00 0,00
FORLÌ - C.SO DELLA REPUBBLICA 41 - - - - - - 703.010,98 - 2.935.868,03 1.194.932,60
FORLIMPOPOLI - P.ZZA GARIBALDI 22 - - - - - - - - 101.367,87 0,00
FORMIGINE - VIA BILLO2/V: BRAMANTE 1 - - - - - - 134.586,01 - 536.472,47 0,00
FRANCAVILLA AL MARE - VIA PRIMO VERE 98 - - - 126.647,00 - - 13.599,00 - 564.403,00 0,00
GATTATICO - PIAZZA ALCIDE CERVI 28 - - - - - - 90.450,30 - 173.929,57 0,00
GENOVA - VIA DI QUINTO N. 38 - 38A - - - - 270.823,54 - - - - 0,00
GENOVA - VIA FELICE DEL CANTO N. 4A - - - - 408.245,81 - - - - 0,00
GENOVA - VIA NAPOLI N. 40A/R - - - - 236.488,17 - - - - 0,00
GENOVA - VIALE AMM. GIORGIO DES GENEYS N. 41R - - - - 707.000,32 - - - - 0,00
GENOVA - VIA GUGLIELMO OBERDAN N. 120A - - - - 544.921,42 - - - - 0,00
GENOVA - PIAZZA MANIN N. 12BR - - - - 474.712,84 - - - - 0,00
GENOVA - VIA GIOVANNI BATTISTA CUSTO N. 11R - - - - 205.217,61 - - - - 0,00
GENOVA - VIA PASQUALE PASTORINO N. 26R - - - - 129.278,65 - - - - 0,00
GENOVA - VIA EMILIA N. 48CR - 48DR - 48ER - - - - 1.404.049,14 - - - - 0,00
GENOVA - VIA PIACENZA N. 179DR - 179ER - 94C - GR - - - - 475.204,22 - - - - 0,00
GENOVA - PIAZZA SEBASTIANO GAGGERO N. 9R - VIA VERITÀ 28 - - - - 930.737,50 - - - - 0,00
GENOVA - VIA GERMANO JORI N. 22A - - - - 454.443,37 - - - - 0,00
GENOVA - VIA MONTICELLI N. 68R - - - -
1.112.618,79 - - - - 0,00
GENOVA - VIA MONTICELLI N. 13 INTERNO 1 - - - - 202.371,57 - - - - 0,00
GENOVA - VIA DANTE GAETANO STORACE N. 41R - - - - 387.297,54 - - - - 0,00
GENOVA - VIA FEDERICO AVIO N. 2R,
VIA TERENZIO MAMIANI N. 17R
- - - - 1.462.460,07 - - - - 0,00
GENOVA - VIA DE NICOLAY N. 44R - 46R - - - - 206.540,45 - - - - 0,00
GENOVA - VIA AURELIANO GALEAZZO N. 4 - 6 - - - 6.556,00 - - - - - 0,00
GENOVA - VIA FABIO GARELLI N. 17R/43 - - - - 327.392,14 - - - - 0,00
GENOVA - CORSO SARDEGNA N. 90 - R - - - - 810.100,19 - - - - 0,00
GENOVA - VIA GIOVANNI TORTI N. 80R - - - - 958.037,61 - - - - 0,00
GENOVA - VIA SILVIO LAGUSTENA - - - - 572.725,47 - - - - 0,00
GENOVA - VIA SAN MARTINO N. 58 - 60 - 62 - - - - 256.188,44 - - - - 0,00
GENOVA - VIA SAN MARTINO N. 67 - H - - - - 705.357,83 - - - - 0,00
GENOVA - VIA GIOVANNI ARRIVABENE N. 39RT - - - - 811.203,63 - - - - 0,00
GENOVA - VIA TIMAVO N. 92R - - - - 732.740,69 - - - - 0,00
GENOVA - VIA SESTRI N. 128R - 130R - 132R - ANG. ROSOLINO PILO - - - - 291.843,34 - - - - 0,00
GENOVA - PIAZZA DELLE AMERICHE N. 1 - - - - 1.728.123,68 - - - - 0,00
GENOVA - VIA SESTRI N. 114 - R - - - - 2.076.593,00 - - - - 0,00
GENOVA - VIA PISA N. 58 - - - - 1.575.193,54 - - - - 0,00
GENOVA - VIA DELLA LIBERTÀ N. 76AR - - - - 174.800,79 - - - - 0,00
GENOVA - VICO CHIUSO LORENZO PARETO INTERNO 4 - - - - 321.560,64 - - - - 0,00
GENOVA - VIA PELIO N. 6 - - - 926.361,09 1.891.460,65 - - - - 0,00
GENOVA - VIA BRUNO BUOZZI N. 57R - 58R - - - - 329.130,23 - - - - 0,00
GENOVA - PIAZZA DI SANTA SABINA N. 6 - - - - 1.234.495,96 - - - - 0,00
GENOVA - VIA ANTONIO GRAMSCI N. 135R - 137R - 139R - - - - 256.317,66 - - - - 0,00
GENOVA - VIA FILIPPO TURATI N. 2R - 4R - 6R - - - - 217.668,16 - - - - 0,00
GENOVA - PIAZZA BANCHI N. 2R - - - - 245.361,26 - - - - 0,00
GENOVA - VIA LUCCOLI N. 19R - 21R - - - - 295.948,41 - - - - 0,00
GENOVA - PIAZZA DEI GARIBALDI N. 29R - - - - 713.591,79 - - - - 0,00
GENOVA - VIA DAVID CHIOSSONE N. 26R - - 579.948,00 1.506.607,00 1.741.647,05 - 943.860,00 - - 0,00
324
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Allegati
(unitò di Euro)
Cespiti Legge
n. 74 del
11.02.1952
Legge
n. 823 del
29.12.1973
Legge
n. 576 del
1.12.1975
Legge
n. 72 del
19.03.1983
Legge
n.218 del
30.07.1990
Legge
n.408 del
29.12.1990
Legge
n. 413 del
30.12.1991
Legge
n.342 del
21.11.2000
Legge n.266
del 23.12.2005 -
VALORI FISCALI
ALTRE
RIVALUTAZIONI
GENOVA - VICO AL MONTE DI PIETÀ N. 4 - - - - 2.991.641,15 - - - - 0,00
GENOVA - VIA DAVID CHIOSSONE N. 12 - - - - 4.444.695,86 - - - - 0,00
GENOVA - PIAZZA SAN MATTEO N. 6AR - 6BR - - - - 703.634,92 - - - - 0,00
GENOVA - VIA VENTICINQUE APRILE N. 14R - 16R - - - - 1.140.993,15 - - - - 0,00
GENOVA - VIA VENTICINQUE APRILE N. 6 - - - - 25.566,69 - - - - 0,00
GENOVA - VIA VENTI SETTEMBRE N. 41 - - - - 2.817.541,59 - - - - 0,00
GENOVA - VIA CASSA DI RISPARMIO N. 4/1 - - - 6.807,01 250.501,18 - - - - 0,00
GENOVA - VIA CASSA DI RISPARMIO N. 15 - - 1.871.809,13 12.911.422,48 30.227.917,46 - - - - 0,00
GENOVA - VIA CECCARDO ROCCATAGLIATA CECCARDI N. 4
INTERNO 16
- - - - 1.543.054,16 - - - - 0,00
GENOVA - VIA GABRIELE D'ANNUNZIO N. 79 - - - 7.043.116,50 33.787.823,35 - 6.316.887,07 - - 0,00
GENOVA - VIA CORSICA N. 15R - - - - 669.801,54 - - - - 0,00
GENOVA - VIA SAN VINCENZO N. 26-VIA GALATA N. 51/A - - - - 128.127,22 - - - - 0,00
GENOVA - VIA VENTI SETTEMBRE N. 20 - - - - 157.725,95 - - - - 0,00
GENOVA - VIA DOMENICO FIASELLA N. 36R - 38R - 40R - - - - 402.418,70 - - - - 0,00
GENOVA - VIA CESAREA N. 64R - 66R - 68R - - - - 442.913,00 - - - - 0,00
GENOVA - VIA GRANELLO N. 69R-VIA CESAREA 60R- 62R -66R - - - - 1.347.820,30 - - - - 0,00
GENOVA - VICO DI CAMPISANO, 8 -SALITA MONTAGNOLA DELLA
MARINA, 3
- - - - 199.868,11 - - - - 0,00
GESUALDO - CORSO ITALIA SNC - - - - - - 86.189,00 64.727,00 4.282,00 0,00
GORGOGLIONE - VIA ROMA SNC - - - - - - - - 1.292,00 0,00
GRANAROLO DELL'EMILIA - VIA S. DONATO 50 - - - - - - 285.577,20 - 902.073,24 0,00
GROTTAMINARDA - GIARDINO SNC - - - - - - 679,25 269.982,35 139.920,86 0,00
GUIGLIA - VIA M. D AZEGLIO 644 - - - 26.121,01 35.819,07 - - - 58.169,47 0,00
IMPERIA - VIA GIUSEPPE BERIO N. 10 - - - - 2.311.190,45 - - - - 0,00
IMPERIA - PIAZZA UNITÀ NAZIONALE N. 19 INTERNO 9 - - - - 103.291,38 - - - - 0,00
IMPERIA - VIA SAN MAURIZIO N. 27 INTERNO B - - - - 56.201,57 - - - - 0,00
INTRODACQUA - VIA GARIBALDI 1 - - - - - - - - 129.938,00 0,00
ISOLA DEL CANTONE - VIA ROMA N. 180 - - - - 200.357,38 - - - - 0,00
L'AQUILA - PIAZZA S. SILVESTRO 1 - - - - - - 391.981,83 - 4.792.710,07 0,00
L'AQUILA - VIA ALCIDE DE GASPERI 4 - 12 - 14 - - - - - - 378.488,24 - 853.853,97 0,00
L'AQUILA - VIA S. AGOSTINO 22 - - - 67.139,40 - - 157.939,30 - 193.947,23 0,00
L'AQUILA - STRADA STATALE 17 BIS SNC - - - - - - 78.312,58 - 185.146,12 0,00
LA SPEZIA - VIALE ITALIA-VIA NAZIONALE 252 - - - - 2.190.810,17 - - - - 0,00
LANCIANO - LUIGI DE CRECCHIO 36 - - 53.705,00 553.138,00
- - 410.986,00 - 617.477,00 0,00
LANCIANO - VIALE CAPPUCCINI 76 - - - - - - 228.083,00 - 5.815.496,00 0,00
LANCIANO - CONTRADA GAETA 1 - - - - - - 52.465,00 - 544.985,00 0,00
LAVAGNA - PIAZZA LA SCAFA N. 9 - 5/6 - 7/8 - - - - 171.399,13 - - - - 0,00
LAVAGNA - PIAZZA DELLA LIBERTÀ N. 37 - 38 - 39 - - - 14.295,00 76.833,29 - - - - 0,00
LIONI - VIA RONCA 2 - - - - - - - 26.924,00 7.503,00 0,00
LOANO - VIA STELLA SIMONE N. 17 - - - - 536.026,84 - - - - 0,00
LUCCA - VIALE GIACOMO PUCCINI N. 1174 - - - - - 260.414,52 243.569,68 - - 0,00
LUCCA - PIAZZA SAN MARTINO N. 4 - 5 - 6 - - 42.076,54 289.062,88 - 6.103.670,09 487.044,02 - - 0,00
LUCCA - PIAZZA CESARE BATTISTI 26 - - - - - 68.310,83 - - - 0,00
LUZZARA - VIA FILIPPINI 10 - - - - - - - - 168.484,48 0,00
MAGLIANO DE' MARSI - VIA AVEZZANO 2 - - - - - - 21.876,77 - 293.740,76 0,00
MANTOVA - V. GRAZIOLI 30/A - - - - - - - - 728.736,15 0,00
MANTOVA - V.LE SABOTINO 1/A - - - - - - - - 74.432,55 0,00
MARANELLO - VIA P. GIARDINI 74 - - - - - - 94.500,22 - 880.658,62 0,00
MARANO SUL PANARO - VIA VIGNOLESE 92 - - 7.746,85 72.933,10 291.141,74 - - - 207.874,75 0,00
MASONE - VIALE VITTORIO VENETO N. 6 - - - - 231.731,05 - - - - 0,00
MASSA - VIA FLAVIO TORELLO BARACCHINI - - - - - 2.372,38 54.936,70 - - 0,00
MASSA - VIA ADELINA ZINI N. 6 - - - - - 298.401,82 68.816,12 - - 0,00
MASSA - VIA AGOSTINO GHIRLANDA N.2 - - 16.210,69 - - 428.195,44 95.338,74 - - 0,00
MATERA - VIA NAZIONALE 1 - - - - - - 158.872,00 - 600.422,00 0,00
MATERA - PIAZZA SAN FRANCESCO D ASSISI 12 - - 258.715,00 2.192.886,00 - - 882.874,00 - 2.730.977,00 0,00
MATERA - PIAZZA VITTORIO EMANUELE III 5 - 6 - - - - - - 5.369,00 - 138.230,00 0,00
MERCOGLIANO - VIALE S. MODESTINO 33 - - - - - - - - 9.124,00 0,00
MIGLIONICO - PIAZZA MERCATO 15 - - - - - - 1.397,00 - - 0,00
MILANO - VIA CERESIO N. 3 - - - - 68.359,77 - - - - 0,00
MILLESIMO - PIAZZA DELLA LIBERTÀ N. 1 - 10 - - - 61.946,69 32.927,38 - 86.126,64 - - 0,00
MIRANDOLA - V. CAVALLOTTI 6, VIA SMERIERI 3 - - - 475.617,98 - - 608.469,68 - 1.383.123,60 0,00
325
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Allegati
(unitò di Euro)
Cespiti Legge
n. 74 del
11.02.1952
Legge
n. 823 del
29.12.1973
Legge
n. 576 del
1.12.1975
Legge
n. 72 del
19.03.1983
Legge
n.218 del
30.07.1990
Legge
n.408 del
29.12.1990
Legge
n. 413 del
30.12.1991
Legge
n.342 del
21.11.2000
Legge n.266
del 23.12.2005 -
VALORI FISCALI
ALTRE
RIVALUTAZIONI
MIRANDOLA - VIA TORINO 5 - - - - - - 28.299,29 - 396.676,18 0,00
MOCONESI - VIALE ALCIDE DE GASPERI N. 19 - - - - 197.129,77 - - - - 0,00
MODENA - VIA EMILIA EST 893 - - - 500.963,19 - - 404.444,20 - 1.940.233,96 0,00
MODENA - VIALE AMENDOLA 474 - - - - - - 150.895,63 - 1.255.070,80 0,00
MODENA - VIA S.CARLO 8/28, VIA SCUDARI 3 - 7 - 9 - - 387.342,67 5.376.316,32 - - 2.627.563,98 - 17.913.522,19 0,00
MODENA - VIA CANALETTO 94 - - - 748.862,51 - - 417.475,21 - 879.067,45 0,00
MODENA - VIA STAFFETTE PARTIGIANE 25 - - - 278.886,73 - - 163.664,34 - 1.377.462,64 0,00
MODENA - VIA DANIMARCA 6 - - - - - - 508.490,97 - 3.642.018,55 0,00
MODENA - V. IACOPO DA PORTO 545 - - - - - - - - 60.429,60 0,00
MONTALBANO JONICO - VIA CESARE BATTISTI 9 - - - - - - - - 11.168,00 0,00
MONTECCHIO EMILIA - VIA PRAMPOLINI 2/A - - - - - - - - 201.767,06 0,00
MONTEREALE - VIA NAZIONALE 44 - - - - - - 127.976,89 - 98.435,46 0,00
MONTOGGIO - VIA ROMA N. 89 - - - - 170.126,07 - - - - 0,00
MUGNANO DEL CARDINALE - ROMA SNC - - - - - - 155.828,00 261.636,00 27.829,00 0,00
MULAZZO - STRADA ARPIOLA - CASSANA - - - - - 44.077,04 16.332,76 - - 0,00
NAPOLI - PONTE DI TAPPIA 88 - - - - - - - - 168.726,00 0,00
NAPOLI - FRANCESCO SOLIMENA 30 - 34 - - - - - - - 106.330,06 94.676,67 0,00
NOCERA INFERIORE - P.ZZA AMENDOLA SNC - - - - - - - 644.860,00 49.858,00 0,00
NOCERA SUPERIORE - VIA ROMA . - - - - - - - - 29.426,97 0,00
NOCETO - V.MATTEOTTI 34, P. RISORGIMENTO 3 - - - - - - 449.148,94 - 933.276,45 0,00
NOLI - VIA VIGNOLO N. 6 - - 9.762,63 103.808,87 46.534,49 - 51.829,58 - - 0,00
NONANTOLA - P.ZZA IV NOVEMBRE,6 V. ROMA 41/43 - - - 459.646,64 - - 213.227,53 - 1.205.511,42 0,00
NOVA SIRI - VIA GRAMSCI SNC - - - - - - 93.569,00 - 78.834,00 0,00
ORTONA - PIAZZA DELLA CHIESA SNC - - - - - - - - 24.117,00 0,00
ORTONA - VIA DELLA LIBERTA 27/31 - - - - - - 89.431,00 - 514.313,00 0,00
PAGLIETA - CORSO VITTORIO EMANUELE 44/46 - - - - - - 83.844,00 - 138.580,00 0,00
PALENA - VIA ROMA 31 - - - - - - - - 96.436,00 0,00
PAVULLO NEL FRIGNANO - V. GIARDINI 11,
P.S. BARTOLOMEO 11
- - 25.474,34 146.402,16 - - 72.475,41 - 206.874,05 0,00
PESCARA - VIA CONTE DI RUVO 55/61 - - - - - - - - 1.580.817,00 0,00
PESCINA - VIA DELLA STAZIONE SNC - - - - - - - - 179.014,35 0,00
PIACENZA - VIA FAUSTINO PERLETTI N. 9 - - - - 18.850,68 - - - - 0,00
PIANORO - VIA NAZIONALE 108 - - - - - - 238.100,48 - 897.810,41 0,00
PIETRA LIGURE - CORSO ITALIA N. 23 - - - - 167.755,38 -
- - - 0,00
PIETRA LIGURE - PIAZZA MARTIRI DELLA LIBERTÀ N. 1 - 10 - - - - 1.021.648,04 - - - - 0,00
PIEVE DI TECO - VIA LUIGI EULA - - - - 266.290,83 - - - - 0,00
PIEVEPELAGO - VIA ROMA 85, 89 - - - 150.901,84 - - 77.320,17 - 238.627,21 0,00
PONTREMOLI - PIAZZA DELLA REPUBBLICA - - - - - - 21.072,03 - - 0,00
POTENZA - VIA DI GIURA SNC - - - - - - 25.402,00 - 118.673,00 0,00
RAIANO - CORSO ITALIA 52 - - - - - - - - 27.901,96 0,00
RAPALLO - VICO DEL POZZO N. 24 - - - - 240.619,85 - - - - 0,00
RAPALLO - VIA MONSIGNOR AGOSTINO GIUSTINIANI N. 11 - - - - 1.348.087,63 - - - - 0,00
RAVENNA - VIA SUZZI 2 - - - - - 559.121,00 854.129,65 - 766.471,93 0,00
RAVENNA - VIA GUERRINI 14 - 129.114,00 46.238,00 249.867,00 - 856.309,00 2.398.135,00 - 4.386.494,00 0,00
RAVENNA - VIA DIAZ 35 - - 29.018,38 565.142,34 - - 2.356.217,77 - 3.768.778,31 0,00
RAVENNA - VIA REALE 193/193A - 25.823,00 18.076,00 43.899,00 - 75.010,00 228.382,00 - 239.478,00 0,00
RAVENNA - PIAZZA MAZZINI 2 - - - - - - - - 94.682,00 0,00
RAVENNA - VIALE FARINI 66 - - - - - - - - - 8.504,00
RAVENNA - VIA ROMEA VECCHIA 23/25 - 15.494,00 10.329,00 24.733,00 - 3.628,00 174.057,00 - 158.300,00 0,00
RAVENNA - SS ADRIATICA 419 - - - - - 13.728,00 34.810,00 - 113.456,00 0,00
RAVENNA - VIALE DEI NAVIGATORI 76 - - - 20.670,00 - 19.843,00 213.440,00 - 382.220,00 0,00
RAVENNA - VIA G. DI VITTORIO 16 - - - - - - 276.521,00 - 358.911,00 0,00
RAVENNA - VIA DELLA LIRICA 19 - - - - - - - - 196.094,00 0,00
RECCO - VIA ROMA N. 11 - - - - 881.829,49 - - - - 0,00
REGGIO EMILIA - VIALE MATTEOTTI 1, V. DEI MILLE 2/A - - - - - - 1.005.845,26 - 2.556.451,40 0,00
REZZOAGLIO - LOCALITÀ CAPOLUOGO N. 12A INTERNO 2 - - - - 426.338,48 - - - - 0,00
RICCIONE - V.LE DANTE 80 - - - - - - 314.425,85 - 2.983.893,95 619.748,28
RIMINI - V. CORIANO 58 - - - - - - 76.946,47 - 445.798,07 143.270,31
RIMINI - V. CADUTI DI MARZABOTTO 47 - - - - - - 40.776,69 - 1.212.710,91 154.937,07
ROCCA DI MEZZO - VIA XXIV MAGGIO SNC - - - - - - 176.100,68 - 460.376,35 0,00
ROMA - VIA DEGLI ASTRI 97/103 - - - - - - - - 400.733,24 0,00
ROMA - CORSO VITTORIO EMANUELE II 299 - - - - - - 344.735,12 - 1.124.471,95 0,00
326
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Allegati
(unitò di Euro)
Cespiti Legge
n. 74 del
11.02.1952
Legge
n. 823 del
29.12.1973
Legge
n. 576 del
1.12.1975
Legge
n. 72 del
19.03.1983
Legge
n.218 del
30.07.1990
Legge
n.408 del
29.12.1990
Legge
n. 413 del
30.12.1991
Legge
n.342 del
21.11.2000
Legge n.266
del 23.12.2005 -
VALORI FISCALI
ALTRE
RIVALUTAZIONI
RONCO SCRIVIA - CORSO ITALIA N. 55B - 55C - 55D - - - - 168.918,50 - - - - 0,00
RONCO SCRIVIA - CORSO ITALIA, 100 - - - - 308.208,57 - - - - 0,00
ROSSIGLIONE - VIA ROMA N. 32 - - - - 170.316,51 - - - - 0,00
ROTONDELLA - PIAZZA ALBISSINI SNC - - - - - - 11.597,00 - 64.514,00 0,00
ROTONDI - PIAZZA V. EMANUELE SNC - - - 214.139,00 - - 110.516,00 96.777,00 10.129,00 0,00
RUBIERA - P.ZZA GRAMSCI 1 - - - - - - - - 522.779,89 0,00
S. MAURO PASCOLI - V.LE PINETA 18 - - - 69.291,55 - - 42.629,24 - 248.331,48 99.595,46
S. MAURO PASCOLI - PZA MAZZINI 1 - - - 236.666,38 - - 221.722,40 - 836.622,32 449.317,51
SALA CONSILINA - LOC. TRINITAVIA NAZIONALE 234 - - - - - - 17,00 - 240.486,00 0,00
SALERNO - LUNGOMARE TRIESTRE 32 - - - - - - 185.064,00 784.156,00 1.641.185,00 0,00
SALUZZO - CORSO ITALIA, 86 - - 140.342,20 926.332,65 - - - - - 0,00
SAN BARTOLOMEO AL MARE - PIAZZA MAGNOLIE N. 32 - - - - 259.482,39 - - - - 0,00
SAN COLOMBANO CERTENOLI - VIA CUNEO DOMENICO N.
81CDE
- - - - 197.179,49 - - - - 0,00
SAN DEMETRIO NE' VESTINI - PIAZZA ANGELO PELLEGRINI 1 - - - - - - 64.322,23 - 234.727,15 0,00
SAN GIOVANNI IN FIORE - VIA MACHIAVELLI/VIA CELLINI SNC - - - - - - - - 132.407,00 0,00
SAN MARTINO IN RIO - VIA ROMA 43 - - - - - - - - 44.970,44 0,00
SANFRÉ - PIAZZA UMBERTO I, 1 - - - 43.579,67 - - - - 127.402,59 0,00
SANREMO - CORSO AUGUSTO MOMBELLO N. 29 - - - - 2.542.823,89 - - - - 0,00
SANTA MARGHERITA LIGURE - VIA XXV APRILE N. 2A INTERNO 1 - - - - 303.789,64 - - - - 0,00
SANTA MARGHERITA LIGURE - VIA XXV APRILE N. 2B - - - - 231.453,00 - - - - 0,00
SANTA MARGHERITA LIGURE - LARGO ANTONIO GIUSTI N. 17 - - - - 792.710,67 - - - - 0,00
SANTA VITTORIA D'ALBA - STRADA STATALE 231 - - - 78.249,14 - - - - 121.803,64 0,00
SANTARCANGELO DI ROMAGNA - V. DON MINZONI 22 - - - 118.302,20 - - 57.367,23 - 1.053.004,33 387.342,67
SANTO STEFANO AL MARE - PIAZZA A. SAFFI, 4 - 5 - 6 - - - - 375.188,30 - - - - 0,00
SAPRI - VILLA COMUNALE SNC - - - - - - - - 2.851,00 0,00
SARSINA - V. KENNEDY 26 - - - - - - 67.973,41 - 228.345,90 51.645,69
SASSELLO - VIA ROMA N. 4 - - 2.984,42 39.767,71 26.262,13 - 42.128,25 - - 0,00
SASSO MARCONI - VIA PORRETTANA 23 - - - - - - 125.277,83 - 488.784,38 0,00
SASSUOLO - P.MARTIRI 79,VIA S.GIORGIO 2 4.978,87 - 77.468,53 769.520,78 - - 348.691,89 - 1.551.780,27 0,00
SASSUOLO - VIA MONTE SANTO 2 - - - - - - 266.806,58 - 1.005.339,82 0,00
SASSUOLO - V. MAZZINI 327 - - - - - - - - 322.957,50 0,00
SAVIGNANO SUL PANARO - VIA CLAUDIA 2019, 2043 - - - 174.880,76 - - 70.632,81 - 391.492,07 0,00
SAVIGNANO SUL PANARO - VIA CLAUDIA 3621 - - 4.747,04 79.675,68 351.075,54
- - - 494.439,73 0,00
SAVIGNONE - VIA GIOVANNI XXIII N. 1 - - - - 60.262,77 - - - - 0,00
SAVONA - VIA FILIPPO CORRIDONI N. 1R - - - 64.039,46 44.504,41 - 63.685,06 - - 0,00
SAVONA - VIA DON GIOVANNI MINZONI N. 49 - - - - 143.252,95 - 27.409,67 - - 0,00
SAVONA - VIA LIBERO BRIGANTI N. 33R INTERNO 1 - - - 78.500,60 91.813,97 - 294.441,83 - - 0,00
SAVONA - PIAZZA ARMANDO DIAZ N. 36 - R - - - 74.370,38 173.701,66 - 11.435,82 - - 0,00
SAVONA - CORSO ITALIA N. 10 - - 240.298,85 1.639.632,48 2.214.441,90 - 1.128.824,71 - - 0,00
SAVONA - PIAZZA MAESTRI DELL’ARTIGIANATO N. 4 SCALA B
INTERNO 1
- - - 409.030,67 850.066,65 - 232.625,76 - - 0,00
SAVONA - VIA ANTONIO BRILLA N. 18R - - - 85.216,31 239.848,75 - 58.250,12 - - 0,00
SCANNO - VIA NAPOLI 5 - - - - - - 79.018,54 - 54.649,10 0,00
SELLIA MARINA - VIA ACQUE DELLE MANDRIE SNC - - - - - - 18.142,00 - 56.356,90 0,00
SERRA RICCO' - VIA ANTONIO MEDICINA N. 104 - - - - 367.420,64 - - - - 0,00
SESTRI LEVANTE - CORSO COLOMBO N. 35R - - - - 671.323,26 - - - - 0,00
SICIGNANO DEGLI ALBURNI - VIA PAGANO 66 - - - - - - - - 84.886,77 0,00
SOLIERA - VIA CARPI - RAVARINO 386, 390 - - - 247.899,32 - - 180.702,97 - 596.754,92 0,00
SOLOFRA - DE STEFANO 78/86 - - - - - - - 75.707,31 19.210,11 0,00
SORI - VIA GIUSEPPE GARIBALDI N. 6C - - - - 266.797,48 - - - - 0,00
SPILAMBERTO - VIALE MARCONI 2 - - - - - - - - 1.017.265,87 0,00
SPOTORNO - VIA CAVOUR N. 43 INTERNO 1 -
VIA AURELIA, 43
- - - 196.252,76 478.511,08 - 260.651,91 - - 0,00
STIGLIANO - VIA PRINCIPE DI NAPOLI SNC - - - - - - 7.881,00 - - 0,00
SULMONA - PIAZZA DEL CARMINE 2 - - 97.020,00 306.337,00 - - 433.106,00 - 1.360.460,00 0,00
SULMONA - CIRCONVALLAZIONE OCCIDENTALE SNC - - - - - - 18.269,83 - 29.153,18 0,00
TAGGIA - VIA BLENGINO N. 12 - - - - 642.827,61 - - - - 0,00
TAGGIA - VIA PAOLO BOSELLI N. 21 - - - - 154.322,49 - - - - 0,00
TAGLIACOZZO - PIAZZA DUCA DEGLI ABRUZZI 12 - - - - - - 155.509,33 - 198.824,79 0,00
TOIRANO - VIA BRAIDA N. 21 - 23 - 27 - - - - 129.722,88 - - - - 0,00
TORINO - CORSO GIACOMO MATTEOTTI 13 - - - - 159.742,80 - - - - 0,00
TORRIGLIA - VIA GIACOMO MATTEOTTI N. 48 - - - - 18.261,95 - - - - 0,00
327
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Allegati
(unitò di Euro)
Cespiti Legge
n. 74 del
11.02.1952
Legge
n. 823 del
29.12.1973
Legge
n. 576 del
1.12.1975
Legge
n. 72 del
19.03.1983
Legge
n.218 del
30.07.1990
Legge
n.408 del
29.12.1990
Legge
n. 413 del
30.12.1991
Legge
n.342 del
21.11.2000
Legge n.266
del 23.12.2005 -
VALORI FISCALI
ALTRE
RIVALUTAZIONI
TORRIGLIA - VIA MOLINETTI N. 7BC - - - - 132.350,38 - - - - 0,00
TRASACCO - PIAZZA UMBERTO I 3 - - - - - - 48.868,23 - 150.719,93 0,00
VADO LIGURE - VIA AURELIA N. 154 - - - - 236.704,80 - 233.184,51 - - 0,00
VALLATA - VIA KENNEDY 30/A - - - - - - 253.822,00 230.192,00 18.892,00 0,00
VARAZZE - PIAZZA D. ALIGHIERI N. 1 - - - - 476.749,11 - - - - 0,00
VASTO - SAN MICHELE 4 - - - 572.767,00 - - 191.468,00 - 899.999,00 0,00
VASTO - VIA BACHELET 4 - - - - - - - - 10.549,00 0,00
VIAREGGIO - VIA FELICE CAVALLOTTI N. 37- GARIBALDI - - - 103.291,38 - 840.383,20 374.839,89 - - 0,00
VIAREGGIO - VIA PRATO N. 12 - - - - - 146.142,94 69.705,43 - - 0,00
VIGNOLA - VIALE MAZZINI 1 - - 87.797,67 1.149.285,76 2.616.916,91 - - - 3.662.250,29 0,00
VIGNOLA - C. BATTISTI 2 - - - 326.742,35 423.364,46 - - - 552.946,33 0,00
ZOLA PREDOSA - VIA RISORGIMENTO 153 - - - - - - - - 1.039.786,83 0,00
9.082 185.925 5.394.586 58.721.502 147.746.997 14.675.503 50.116.970 20.039.268 170.365.888 7.058.113
328
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Allegati
Corrispettivi di revisione legale e dei servizi diversi dalla revisione
Informazioni ai sensi dell’art. 149-duodecies del Regolamento Emittenti CONSOB
Il prospetto, redatto ai sensi dell’art. 149-duodecies del Regolamento Emittenti CONSOB (delibera n. 11971 del 14 maggio 1999
e successive modifiche ed integrazioni), evidenzia i corrispettivi di competenza dell’esercizio 2024 per i servizi di revisione e
per quelli diversi, resi dalla società di revisione e da società appartenenti alla sua rete. Tali corrispettivi rappresentano i costi
sostenuti ed iscritti nel Bilancio d’esercizio, al netto dei rimborsi spese, dell’IVA indetraibile e del contributo CONSOB.
(in migliaia)
Tipologia di servizi Soggetto che ha erogato il servizio Destinatario Compensi
Revisione legale Deloitte & Touche s.p.a. BPER Banca s.p.a. 1.455
Servizi di attestazione (*) Deloitte & Touche s.p.a. BPER Banca s.p.a. 939
Altri servizi (**) Deloitte & Touche s.p.a. BPER Banca s.p.a. 47
Deloitte Consulting s.r.l. BPER Banca s.p.a. 80
Totale 2.521
Si precisa che la Revisione Legale comprende anche la Revisione contabile limitata dei prospetti contabili consolidati al 31 marzo e al 30 settembre predisposti per la
determinazione del risultato di periodo ai fini del calcolo del capitale primario di classe 1 come previsto dal Regolamento (UE) n. 575/2013 del Parlamento europeo e
del Consiglio del 26 giugno 2013 relativo ai requisiti prudenziali per gli enti creditizi e le imprese di investimento.
(*) I Servizi di attestazione sono principalmente servizi resi relativamente a:
- attività svolte ai fini della traduzione in lingua inglese delle relazioni di revisione sul Bilancio d’esercizio al 31 dicembre 2024;
- attività svolte nell’ambito dei programmi di emissione obbligazionarie;
- attività di verifica sul GHG Statement da allegare al CDP Questionnaire – Reporting on Climate Change;
- attività di verifica sulla rendicontazione di sostenibilità;
- attività svolte ai fini dell’emissione della Relazione ex art. 23 comma 7 Regolamento Banca d’Italia 5 dicembre 2019 – Mifid II;
- attività svolte per la revisione contabile delle spese 2020 – 2021 – 2022 per attività di innovazione e innovazione 4.0.
(**) Gli Altri Servizi sono principalmente servizi resi relativamente ad attività connesse alle verifiche per apposizione visto di conformità ai fini delle Dichiarazioni
fiscali e all’attività di Gap Analysis del perimetro di reporting e catena del valore (CSRD).
329
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Allegati
Riconciliazione tra i prospetti contabili e gli schemi riclassificati
Stato patrimoniale riclassificato - Attivo
(in migliaia)
Circolare n. 262/05
8° aggiornamento - Attivo
31.12.2024 Cassa e
disponibilità
liquide
Attività finanziarie Finanziamenti Derivati di
copertura
Partecipazioni Attività
materiali
Attività
immateriali
Altre voci
dell'attivo
a) Attività
finanziarie
detenute per la
negoziazione
b) Attività
finanziarie
designate
al fair value
c) Altre attività
finanziarie
obbligatoriamente
valutate al fair
value
d) Attività
finanziarie
valutate al fair
value con impatto
sulla redditività
complessiva
e) Titoli di debito
valutati al costo
ammortizzato -
banche
e) Titoli
di debito
valutati
al costo
ammortizzato
- clientela
a) Crediti
verso
banche
b) Crediti
verso
clientela
c) Finanziamenti
obbligatoriamente
valutati al fair
value
10. Cassa e disponibilità liquide 7.904.464 7.904.464
20. Attività finanziarie valutate
al fair value con impatto
a conto economico
1.255.116
a) attività finanziarie detenute per
la negoziazione
692.600 692.600
c) altre attività finanziarie
obbligatoriamente valutate al
fair value
562.516 436.725 125.791
30. Attività finanziarie valutate al fair
value con impatto sulla redditività
complessiva
5.482.634 5.482.634
40. Attività finanziarie valutate al
costo ammortizzato
104.690.421
a) crediti verso banche 12.361.412 6.126.184 6.235.228
b) crediti verso clientela 92.329.009 13.994.764 78.334.245
50. Derivati di copertura 649.351 649.351
70. Partecipazioni 2.321.574 2.321.574
80. Attività materiali 1.837.383 1.837.383
90. Attività immateriali 528.594 528.594
100. Attività fiscali 1.570.508
a) correnti 379.120 379.120
b) anticipate 1.191.388 1.191.388
110. Attività non correnti e gruppi di
attività in via di dismissione
26.104 26.104
120. Altre attività 5.417.937 5.417.937
Totale dell'attivo 131.684.086 7.904.464 692.600 - 436.725 5.482.634 6.126.184 13.994.764 6.235.228 78.334.245 125.791 649.351 2.321.574 1.837.383 528.594 7.014.549
330
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Allegati
Stato patrimoniale riclassificato - Passivo
(in migliaia)
Circolare n. 262/05 8° aggiornamento - Passivo 31.12.2024 Debiti verso
banche
Raccolta diretta Passività
finanziarie di
negoziazione
Attività di Copertura Altre voci del
passivo
Patrimonio di pertinenza della Capogruppo
a) Debiti verso la
clientela
b) Titoli in
circolazione
c) Passività
finanziarie
designate al
fair value
Derivati di
copertura
b) Adeguamento
di valore delle
passività finanziarie
oggetto di
copertura generica
(+/-)
a) Riserve da
valutazione
b) Riserve c) Strumenti
di capitale
d) Riserva
sovrapprezzo
e) Capitale f) Azioni
proprie
g) Utile
(perdita)
d'esercizio
10. Passività finanziarie valutate al costo
ammortizzato
113.628.470
a) debiti verso banche
12.536.802 12.536.802
b) debiti verso la clientela
89.948.469 89.948.469
c) titoli in circolazione
11.143.199 11.143.199
20. Passività finanziarie di negoziazione
252.346 252.346
30. Passività finanziarie designate al fair value
2.615.611 2.615.611
40. Derivati di copertura
210.347 210.347
50. Adeguamento di valore delle passività finanziarie
oggetto di copertura generica (+/-)
(81.843) (81.843)
60. Passività fiscali
37.223
a) correnti
37.223 37.223
b) differite
70. Passività associate ad attività in via di dismissione
80. Altre passività
3.060.058 3.060.058
90. Trattamento di fine rapporto del personale
108.627 108.627
100. Fondi per rischi e oneri:
1.250.947
a) impegni e garanzie rilasciate
92.268 92.268
b) quiescenza e obblighi simili
115.297 115.297
c) altri fondi per rischi e oneri
1.043.382 1.043.382
110. Riserve da valutazione
12.451
12.451
130. Strumenti di capitale
1.115.596
1.115.596
140. Riserve
4.890.520
4.890.520
150. Sovrapprezzi di emissione
1.244.576
1.244.576
160. Capitale
2.121.637
2.121.637
170. Azioni proprie (-)
(32.029)
(32.029)
180. Utile (Perdita) d'esercizio (+/-)
1.249.549 1.249.549
Totale del passivo e del patrimonio netto
131.684.086 12.536.802 89.948.469 11.143.199 2.615.611 252.346 210.347 (81.843) 4.456.855 12.451 4.890.520 1.115.596 1.244.576 2.121.637 (32.029)
1.249.549
331
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Allegati
Conto economico riclassificato
(in migliaia)
Circolare n. 262/05
8° aggiornamento - Conto Economico
31.12.2024 Margine di
interesse
Commissioni
nette
Dividendi Risultato
netto
della
finanza
Altri oneri/
proventi di
gestione
Spese per
il personale
Altre spese
amministrative
Rettifiche di
valore nette
su attività
materiali e
immateriali
Rettifiche di
valore nette su
attività al costo
ammortizzato -
finanziamenti
Rettifiche di valore
nette su attività al
costo ammortizzato
- altre attività
finanziarie
Rettifiche di
valore nette su
attività al fair
value
Utili (Perdite)
da modifiche
contrattuali
senza
cancellazioni
Accantonamenti
netti ai fondi per
rischi e oneri
Utili
(Perdite) da
investimenti
Contributi
ai Fondi
sistemici
Imposte
sul reddito
dell’esercizio
della gestione
corrente
Utile (Perdita)
dell’esercizio
10. Interessi attivi e proventi assimilati 4.468.506 4.468.506
20. Interessi passivi e oneri assimilati (1.710.129) (1.710.129)
30. Margine di interesse 2.758.377
40. Commissioni attive 1.646.309 1.646.309
50. Commissioni passive (162.818) (162.818)
60. Commissioni nette 1.483.491
70. Dividendi e proventi simili 208.778 208.778
80. Risultato netto dell'attività di negoziazione 91.290 91.290
90. Risultato netto dell'attività di copertura 1.857 1.857
100. Utili (perdite) da cessione o riacquisto di: 67.976
a) attività finanziarie valutate al costo ammortizzato 62.528 62.528
b) attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla
redditività complessiva
5.431 5.431
c) passività finanziarie 17 17
110. Risultato netto delle altre attività e passività finanziarie valutate al
fair value con impatto a conto economico
(131.215)
a) attività e passività finanziarie designate al fair value (129.760) 18.264 (148.024)
b) altre attività finanziarie obbligatoriamente valutate al fair value (1.455) (1.455)
120. Margine di intermediazione 4.480.554
130. Rettifiche/riprese di valore nette per rischio di credito di: (247.756)
a) attività finanziarie valutate al costo ammortizzato (247.547) (238.159) (9.388)
b) attività finanziarie valutate al fair value con impatto sulla
redditività complessiva
(209) (209)
140. Utili/perdite da modifiche contrattuali senza cancellazioni (1.287) (1.287)
150. Risultato netto della gestione finanziaria 4.231.511
160. Spese amministrative: (2.568.429)
a) spese per il personale (1.586.053) (1.586.053)
b) altre spese amministrative (982.376) (13.505) (870.641) (98.230)
170. Accantonamenti netti ai fondi per rischi e oneri (48.723)
a) impegni e garanzie rilasciate 19.496 19.496
b) altri accantonamenti netti (68.219) (68.219)
180. Rettifiche/riprese di valore nette su attività materiali (148.786) (148.786)
190. Rettifiche/riprese di valore nette su attività immateriali (155.892) (155.892)
200. Altri oneri/proventi di gestione 367.478 152.285 232.193 (17.000)
210. Costi operativi (2.554.352)
220. Utili (Perdite) delle partecipazioni 31.453 31.453
230. Risultato netto della valutazione al fair value delle attività mat.
e immat.
(22.227) (22.227)
250. Utili (Perdite) da cessione di investimenti 912 912
260. Utile (Perdita) della operatività corrente al lordo delle imposte 1.687.297
270. Imposte sul reddito dell'esercizio dell'operatività corrente (437.748) (437.748)
280. Utile (Perdita) della operatività corrente al netto delle imposte 1.249.549
300. Utile (Perdita) dell'esercizio 1.249.549 2.758.377 1.501.755 208.778 11.644 152.285 (1.599.558) (638.448) (304.678) (238.159) (9.388) (209) (1.287) (65.723) 10.138 (98.230) (437.748) 1.249.549
332
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
333
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
ATTESTAZIONI
E ALTRE RELAZIONI
334
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
335
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
Attestazione del Bilancio d’esercizio 2024 ai sensi
dell’art. 81-ter del Regolamento Consob n. 11971
del 14 maggio 1999 e successive modifiche e
integrazioni
➢ I sottoscritti
- Gianni Franco Papa, in qualità di Amministratore delegato,
- Marco Bonfatti, in qualità di Dirigente preposto alla redazione dei documenti contabili societari,
della BPER Banca S.p.A., attestano, tenuto anche conto di quanto previsto dall’art. 154-bis, commi 3 e
4, del Decreto Legislativo 24 febbraio 1998, n. 58:
• l’adeguatezza in relazione alle caratteristiche dell’impresa e
• l’effettiva applicazione,
delle procedure amministrative e contabili per la formazione del bilancio d’esercizio, nel corso del 2024.
➢ La valutazione dell’adeguatezza delle procedure amministrative e contabili per la formazione del bilancio
d’esercizio al 31 dicembre 2024 si è basata su di un modello definito dalla BPER Banca S.p.A., in
coerenza con l’Internal Control – Integrated Framework emesso dal Committee of Sponsoring
Organizations of the Treadway Commission (CoSo), che rappresenta un framework di riferimento per il
sistema di controllo interno generalmente accettato a livello internazionale.
➢ Si attesta, inoltre, che:
- il bilancio d’esercizio al 31 dicembre 2024:
a) è redatto in conformità ai principi contabili internazionali applicabili riconosciuti nella Comunità
europea ai sensi del regolamento (CE) n. 1606/2002 del Parlamento europeo e del Consiglio, del
19 luglio 2002, al D. Lgs. n. 38/2005 e ai provvedimenti emanati in attuazione dell’art. 9 del
Decreto medesimo;
b) corrisponde alle risultanze dei libri e delle scritture contabili;
c) è idoneo a fornire una rappresentazione veritiera e corretta della situazione patrimoniale,
economica e finanziaria della Banca;
- la relazione sulla gestione comprende un’analisi attendibile dell’andamento e del risultato della
gestione, nonché della situazione della Banca, unitamente alla descrizione dei principali rischi e
incertezze cui è esposta.
Modena, 12 marzo 2025
L’Amministratore delegato Il Dirigente preposto alla redazione
Gianni Franco Papa dei documenti contabili societari
Marco Bonfatti
336
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
Ancona Bari Bergamo Bologna Brescia Cagliari Firenze Genova Milano Napoli Padova Parma Roma Torino Treviso Udine Verona
Sede Legale: Via Santa Sofia, 28 - 20122 Milano | Capitale Sociale: Euro 10.688.930,00 i.v.
Codice Fiscale/Registro delle Imprese di Milano Monza Brianza Lodi n. 03049560166 - R.E.A. n. MI-1720239 | Partita IVA: IT 03049560166
Il nome Deloitte si riferisce a una o più delle seguenti entità: Deloitte Touche Tohmatsu Limited, una società inglese a resp
le entità a esse correlate. DTTL e ciascuna delle sue membe rvizi ai
www.deloitte.com/about.
© Deloitte & Touche S.p.A.
Deloitte & Touche S.p.A.
Piazza Malpighi, 4/2
40123 Bologna
Italia
Tel: +39 051 65811
Fax: +39 051 230874
www.deloitte.it
RELAZIONE DELLA SOCIETÀ DI REVISIONE INDIPENDENTE
DEL REGOLAMENTO (UE) N. 537/2014
Agli Azionisti di
BPER Banca S.p.A.
RELAZIONE SULLA REVISIONE CONTABILE DEL BILANCIO
Giudizio
di BPER Banca Banca ),
costituito dallo stato patrimoniale al 31 dicembre 2024, dal conto economico, dal prospetto della
redditività complessiva, dal prospetto delle variazioni del patrimonio netto, dal rendiconto
rilevanti sui principi contabili applicati.
situazione patrimoniale e finanziaria della Banca al 31 dicembre 2024, del risultato economico e
provvedimenti emanati in attuazione d
136/15.
Elementi alla base del giudizio
Abbiamo svolto la revisione contabile in conformità ai principi di revisione internazionali (ISA
Italia). Le nostre responsabilità ai sensi di tali principi sono ulteriormente descritte nella sezione
della
presente relazione. Siamo indipendenti rispetto alla Banca in conformità alle norme e ai principi in
bilancio. Riteniamo di aver acquisito elementi probativi sufficienti ed appropriati su cui basare il
nostro giudizio.
Aspetti chiave della revisione contabile
Gli aspetti chiave della revisione contabile sono quegli aspetti che, secondo il nostro giudizio
bilancio dell'esercizio in esame. Tali aspetti sono stati da noi
pertanto su tali aspetti non esprimiamo un giudizio separato.
337
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
2
Classificazione e valutazione dei crediti verso clientela valutati al costo ammortizzato non
deteriorati
Descrizione
della revisione
Come riportato nel paragrafo
2.3 Aggregati patrimoniali
della Relazione
degli Amministratori sulla gestione e nelle Informazioni di natura
quantitativa relative alla qualità del credito Parte E
Informazioni sui
rischi e sulle relative politiche di copertura della Nota Integrativa, i
crediti verso clientela,
valutati al costo ammortizzato non deteriorati di BPER Banca S.p.A. al
31 dicembre 2024 ammontano ad un valore lordo pari ad Euro 77.993
milioni, a cui sono associate rettifiche di valore pari ad Euro 496 milioni,
e ad un conseguente valore netto pari ad Euro 77.497 milioni,
coverage ratio
0,64%.
Nella Nota Integrativa Parte A.1 - Parte generale, Sezione 4 - Altri aspetti
- Rischi e incertezze insiti nel contesto macroeconomico corrente -
Management Overlay applicati nella valutazione del rischio di credito;
Parte A.2
Parte relativa alle principali voci di bilancio Paragrafo 3 -
Attività finanziarie al costo ammortizzato e Paragrafo 23. Modalità di
determinazione delle perdite di valore (impairment) vengono descritte,
con riferimento ai crediti verso clientela non deteriorati:
le regole di classificazione adottate dalla Banca nel rispetto delle
attuali disposizioni delle Autorità di Vigilanza ed in coerenza con i
principi contabili applicabili;
le modalità di determinazione del valore recuperabile degli stessi
basate sulla stima del valore attuale dei flussi di cassa attesi
derivante da una valutazione forfettaria;
le modalità con le quali sono stati applicati dei correttivi manageriali
(c.d. management overlay) nella valutazione del rischio di credito e
nella conseguente determinazione delle perdite attese su crediti
anche per tenere conto di un quadro macroeconomico generale e di
settore caratterizzato da una persistente incertezza indotta dalle
tensioni geopolitiche sfociate nei conflitti armati Russia-Ucraina e del
Medio Oriente, corredata da misure di contrasto al rischio climatico
con impatti non prevedibili sul sistema economico e produttivo.
Inoltre, come riportato nelle informazioni di natura qualitativa relative al
rischio di credito nella Parte E
Informazioni sui rischi e sulle relative
politiche di copertura, Sezione 1
Rischio di credito, Capitolo 2.
Politiche di gestione del rischio di credito, Paragrafo 2.2. Sistemi di
gestione, misurazione e controllo della Nota Integrativa al 31 dicembre
verso clientela, ha adottato regole e processi di monitoraggio dei
rapp
classificazione degli stessi in categorie di rischio omogenee.
338
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
3
rating
Early Warning
crediti verso clientela valutati al
costo ammortizzato non deteriorati, quelli a maggiore rischio.
clientela non deteriorati iscritti in bilancio e della complessità dei
processi di classificazione e di stima adottati dalla Banca, riteniamo
che la classificazione dei crediti verso clientela non deteriorati, con
particolare riferimento alle esposizioni con maggiore livello di
relativa determinazione delle rettifiche di valore rappresentino un
aspetto chiave della rev
Banca al 31 dicembre 2024.
Procedure di
revisione svolte
Le procedure di revisione svolte hanno
incluso, tra le altre, le seguenti:
analisi e comprensione del sistema di controllo interno della Banca
nonché della relativa normativa interna relativamente al processo
organizzativi e procedurali messi in atto dalla Banca per il
classificazione secondo le disposizioni della normativa di settore e
per la relativa valutazione in conformità ai principi contabili
applicabili;
analisi e comprensione dei sistemi e degli applicativi informatici
rilevanti, anche con il supporto di nostri specialisti informatici;
processo di classificazione e valutazione;
analisi e comprensione dei criteri utilizzati dalla Banca per la
classificazione nelle diverse categorie previste
staging ) nonché per la valutazione della rischiosità delle
controparti;
analisi e comprensione dei principali modelli di valutazione adottati
dalla Banca e dei relativi aggiornamenti nonché verifica su base
campionaria della ragionevolezza della stima dei parametri utilizzati,
anche con il supporto di nostri specialisti informatici e di specialisti
di modelli creditizi appartenenti alla rete Deloitte;
interna nonché della relativa valutazione in conformità ai principi
contabili applicabili;
339
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
4
analisi e verifica delle modalità di determinazione e relativa
quantificazione dei management overlay adottati dalla Banca nella
determinazione delle rettifiche di valore collettive;
analisi e verifica delle rettifiche di valore collettive sui crediti non
deteriorati, anche mediante lo sviluppo di stime indipendenti;
procedure di analisi comparativa e andamentale dei volumi dei
crediti verso clientela per finanziamenti e dei relativi indici di
con dati di settore;
analisi degli eventi successivi alla data di chiusura del bilancio;
in bilancio rispetto a quanto previsto dal quadro normativo di
riferimento e dai principi contabili applicabili.
Classificazione e valutazione dei crediti verso clientela deteriorati valutati al
costo
ammortizzato classificati a sofferenza e inadempienza probabile
Descrizione
della revisione
Come riportato nel paragrafo
2.3 Aggregati patrimoniali
della Relazione
degli Amministratori sulla gestione e nelle Informazioni di natura
quantitativa relative alla qualità del credito della Parte E - Informazioni
sui rischi e sulle relative politiche di copertura della Nota Integrativa, i
crediti verso clientela,
deteriorati valutati al costo ammortizzato di BPER Banca S.p.A. al 31
dicembre 2024 ammontano ad un valore lordo pari ad Euro 1.803
milioni, a cui sono associate rettifiche di valore pari ad Euro 966 milioni,
e ad un conseguente valore netto pari ad Euro 837 milioni evidenziando
coverage ratio
La Relazione degli Amministratori sulla gestione evidenzia, inoltre, che i
suddetti crediti deteriorati, classificati secondo quanto previsto dal
principio contabile internazionale IFRS 9 "Strumenti finanziari" nel c.d.
"terzo stadio", includono sofferenze per un valore netto pari ad Euro 99
milioni, con un livello di copertura pari al 73,93% e inadempienze
probabili per un valore netto pari ad Euro 706 milioni, con un livello di
copertura pari al 48,59%.
Nella Nota Integrativa Parte A.2
Parte Relativa alle principali voci di
bilancio Paragrafo 3 - Attività finanziarie al costo ammortizzato e
Paragrafo 23. Modalità di determinazione delle perdite di valore
(impairment) vengono descritte:
le regole di classificazione dei crediti verso clientela deteriorati
valutati al costo ammortizzato adottate dalla Banca nel rispetto delle
attuali disposizioni delle Autorità di Vigilanza ed in coerenza con i
principi contabili applicabili;
340
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
5
le modalità di determinazione del valore recuperabile degli stessi
basate sulla stima del valore attuale dei flussi di cassa attesi
derivante da una valutazione analitica per le sofferenze e le
inadempienze probabili con esposizione superiore alle soglie
stabilite dalla normativa interna, e da una valutazione forfettaria per i
restanti crediti verso clientela deteriorati valutati al costo
ammortizzato. Inoltre, la determinazione del valore recuperabile dei
crediti deteriorati rientranti nella strategia della Banca che prevede il
recupero di tali crediti attraverso operazioni di cessione riflette
anche la stima del valore di cessione opportunamente ponderata
sulla base delle probabilità di accadimento dei possibili scenari,
workout e dis posal .
In considerazione della complessità dei processi di stima adottati dalla
Banca che hanno comportato un'articolata attività di classificazione dei
crediti verso clientela deteriorati valutati al costo ammortizzato in
categorie di rischio omogenee, nonché della rilevanza delle componenti
discrezionali insite nella natura estimativa del relativo valore
recuperabile (quali le stime dei flussi di cassa attesi, i relativi tempi di
recupero, il valore delle eventuali garanzie e le possibili strategie di
recupero), abbiamo ritenuto che la classificazione dei crediti verso
clientela deteriorati valutati al costo ammortizzato classificati a
sofferenza e a inadempienza probabile e la loro valutazione siano da
considerare un aspetto chiave della revisione del bilancio d'esercizio
della Banca al 31 dicembre 2024.
Procedure di
revisione svolte
Le procedure di revisione svolte hanno incluso, tra le altre, le seguenti:
analisi e comprensione del sistema di controllo interno della Banca
nonché della relativa normativa interna relativamente al processo
creditizio che ha incluso
organizzativi e procedurali messi in atto dalla Banca per il
monitoraggio della qualità del credito e della gestione dei crediti
disposizioni della normativa di settore e per la relativa valutazione in
conformità ai principi contabili applicabili;
analisi e comprensione dei sistemi e degli applicativi informatici
anche con il supporto di nostri specialisti informatici;
classificazione e valutazione;
341
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
6
analisi e
comprensione dei principali modelli di valutazione adottati
dalla Banca e dei relativi aggiornamenti, nonché verifica su base
campionaria della ragionevolezza della stima dei parametri utilizzati,
anche con il supporto di nostri specialisti informatici e di specialisti
di modelli creditizi appartenenti alla rete Deloitte;
analisi e comprensione del processo di identificazione e
determinazione della strategia di riduzione delle esposizioni creditizie
incluse nel perimetro
disposal ;
analisi e comprensione del modello di valutazione adottato per la
determinazione delle rettifiche di valore addizionali relative ai crediti
deteriorati appartenenti al perimetro
disposal valutati sulla base
delle aspettative di recupero tramite la vendita e verifica della
ragionevolezza dei prezzi di mercato attesi;
verifiche su base campionaria, per ciascuna categoria di crediti
deteriorati, della classificazione e della relativa valutazione in
conformità alla normativa interna della Banca;
procedure di analisi comparativa e andamentale, per ciascuna
categoria di crediti deteriorati, dei volumi e degli indici di copertura
settore;
analisi degli eventi successivi alla data di chiusura del bilancio;
verifica della completezza e della conformità dell'informativa fornita
in bilancio rispetto a quanto previsto dal quadro normativo di
riferimento e dai principi contabili applicabili.
rappresentazione veritiera e corretta in conformità ai principi contabili IFRS emanati
pea nonché ai
136/15 e, nei termini previsti dalla legge, per quella parte del controllo interno dagli stessi ritenuta
necessaria per consentire la redazione di un bilancio che non contenga errori significativi dovuti a
frodi o a comportamenti o eventi non intenzionali.
Gli Amministratori sono responsabili per la valutazione della capacità della Banca di continuare
informativa in materia. Gli Amministratori utilizzano il presupposto della continuità aziendale nella
liquidazione della Banca
scelte.
342
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
7
Il Collegio Sindacale ha la responsabilità della vigilanza, nei termini previsti dalla legge, sul
Banca.
complesso non contenga errori significativi, dovuti a frodi o a comportamenti o eventi non
includa il nostro giudizio. Per
ragionevole sicurezza si intende un livello elevato di sicurezza che, tuttavia, non fornisce la
garanzia che una revisione contabile svolta in conformità ai principi di revisione internazionali (ISA
Italia) individui sempre un errore significativo, qualora esistente. Gli errori possono derivare da
frodi o da comportamenti o eventi non intenzionali e sono considerati significativi qualora ci si
possa ragionevolmente attendere che essi, singolarmente o nel loro insieme, siano in grado di
Italia), abbiamo esercitato il giudizio professionale e abbiamo mantenuto lo scetticismo
professionale per tutta la durata della revisione contabile. Inoltre:
a
frodi o a comportamenti o eventi non intenzionali; abbiamo definito e svolto procedure di
revisione in risposta a tali rischi; abbiamo acquisito elementi probativi sufficienti ed appropriati
su cui basare il nostro giudizio. Il rischio di non individuare un errore significativo dovuto a frodi
è più elevato rispetto al rischio di non individuare un errore significativo derivante da
comportamenti o eventi non i
collusioni, falsificazioni, omissioni intenzionali, rappresentazioni fuorvianti o forzature del
controllo interno;
abbiamo acquisito una comprensione del controllo interno rilevante ai fini della revisione
contabile allo scopo di definire procedure di revisione appropriate nelle circostanze e non per
Banca;
abbiamo valutato l'appropriatezza dei principi contabili utilizzati nonché la ragionevolezza delle
stime contabili effettuate dagli Amministratori, inclusa la relativa informativa;
siamo giunti ad una conclusione sull'appropriatezza dell'utilizzo da parte degli Amministratori
del presupposto della continuità aziendale e, in base agli elementi probativi acquisiti,
ti o circostanze che
possono far sorgere dubbi significativi sulla capacità della Banca di continuare ad operare
richiamare l'attenzione nella relazione di revisione sulla relativa informativa di bilancio ovvero,
qualora tale informativa sia inadeguata, a riflettere tale circostanza nella formulazione del
nostro giudizio. Le nostre conclusioni sono basate sugli elementi probativi acquisiti fino alla
data della presente relazione. Tuttavia, eventi o circostanze successivi possono comportare
che la Banca
;
343
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
8
a
eventi sottostanti in modo da fornire una corretta rappresentazione.
Abbiamo comunicato ai responsabili delle attività di governance, identificati ad un livello
appropriato come richiesto dagli ISA Italia, tra gli altri aspetti, la portata e la tempistica pianificate
per la revisione contabile e i risultati significativi emersi, incluse le eventuali carenze significative
nel controllo interno identificate nel corso della revisione contabile.
Abbiamo fornito ai responsabili delle attività di governance anche una dichiarazione sul fatto che
abbiamo rispettato le norme e i principi in materia di etica e di indipendenza applicabili
e che possa ragionevolmente
avere un effetto sulla nostra indipendenza e, ove applicabile, le azioni intraprese per eliminare i
relativi rischi o le misure di salvaguardia applicate.
Tra gli aspetti comunicati ai responsabili delle attività di governance, abbiamo identificato quelli
esame, che hanno costituito quindi gli aspetti chiave della revisione. Abbiamo descritto tali aspetti
nella relazione di revisione.
i BPER Banca S.p.A. ci ha conferito in data 26 novembre 2016
Banca per gli esercizi dal
31 dicembre 2017 al 31 dicembre 2025.
Dichiariamo che non sono stati prestati servizi diversi dalla revisione contabile vietati ai sensi
Banca
con quanto indicato nella relazione aggiuntiva destinata al Collegio Sindacale, nella sua funzione
di Comitato per il Controllo Interno e la Revisione Contabi
citato Regolamento.
RELAZIONE SU ALTRE DISPOSIZIONI DI LEGGE E REGOLAMENTARI
Giudizio sulla conformità alle disposizioni del Regolamento Delegato (UE) 2019/815
Gli Amministratori di BPER Banca S.p.A.
Regolamento Delegato (UE) 2019/815 della Commissione Europea in materia di norme tecniche di
regolamentazione relative alla specificazione del formato elettronico unico di comunicazione
(ESEF
European Single Electronic Format
31 dicembre 2024, da includere nella relazione finanziaria annuale.
Abbiamo svolto le procedure indicate nel principio di revisione (SA Italia) n. 700B al fine di
Delegato.
344
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
9
31 dicembre 2024 è stato predisposto nel formato
XHTML in conformità alle disposizioni del Regolamento Delegato.
-bis) ed e-ter), del D.Lgs.
-bis, comma 4, del D.Lgs. 58/98
Gli Amministratori di BPER Banca S.p.A. sono responsabili per la predisposizione della relazione
sulla gestione e della relazione sul governo societario e gli assetti proprietari di BPER Banca S.p.A.
al 31 dicembre 2024
conformità alle norme di legge.
Abbiamo svolto le procedure indicate nel principio di revisione (SA Italia) n. 720B al fine di:
esprimere un giudizio sulla coerenza della relazione sulla gestione e di alcune specifiche
informazioni contenute nella relazione sul governo societario e gli assetti proprietari indicate
- io;
esprimere un giudizio sulla conformità alle norme di legge della relazione sulla gestione e di
alcune specifiche informazioni contenute nella relazione sul governo societario e gli assetti
-bis, co. 4, del D.Lgs. 58/98;
rilasciare una dichiarazione su eventuali errori significativi nella relazione sulla gestione e in
alcune specifiche informazioni contenute nella relazione sul governo societario e gli assetti
-bis, co. 4, del D.Lgs. 58/98.
A nostro giudizio, la relazione sulla gestione e le specifiche informazioni contenute nella relazione
-bis, co. 4, del D.Lgs. 58/98
i BPER Banca S.p.A. al 31 dicembre 2024.
Inoltre, a nostro giudizio, la relazione sulla gestione e le specifiche informazioni contenute nella
-bis, co. 4, del D.Lgs.
58/98 sono redatte in conformità alle norme di legge.
-ter), del D.Lgs. 39/10, rilasciata
la da riportare.
DELOITTE & TOUCHE S.p.A.
Stefano Merlo
Socio
Bologna, 26 marzo 2025
9
31 dicembre 2024 è stato predisposto nel formato
XHTML in conformità alle disposizioni del Regolamento Delegato.
-bis) ed e-ter), del D.Lgs.
-bis, comma 4, del D.Lgs. 58/98
Gli Amministratori di BPER Banca S.p.A. sono responsabili per la predisposizione della relazione
sulla gestione e della relazione sul governo societario e gli assetti proprietari di BPER Banca S.p.A.
al 31 dicembre 2024
conformità alle norme di legge.
Abbiamo svolto le procedure indicate nel principio di revisione (SA Italia) n. 720B al fine di:
esprimere un giudizio sulla coerenza della relazione sulla gestione e di alcune specifiche
informazioni contenute nella relazione sul governo societario e gli assetti proprietari indicate
- io;
esprimere un giudizio sulla conformità alle norme di legge della relazione sulla gestione e di
alcune specifiche informazioni contenute nella relazione sul governo societario e gli assetti
-bis, co. 4, del D.Lgs. 58/98;
rilasciare una dichiarazione su eventuali errori significativi nella relazione sulla gestione e in
alcune specifiche informazioni contenute nella relazione sul governo societario e gli assetti
-bis, co. 4, del D.Lgs. 58/98.
A nostro giudizio, la relazione sulla gestione e le specifiche informazioni contenute nella relazione
-bis, co. 4, del D.Lgs. 58/98
i BPER Banca S.p.A. al 31 dicembre 2024.
Inoltre, a nostro giudizio, la relazione sulla gestione e le specifiche informazioni contenute nella
-bis, co. 4, del D.Lgs.
58/98 sono redatte in conformità alle norme di legge.
-ter), del D.Lgs. 39/10, rilasciata
la da riportare.
DELOITTE & TOUCHE S.p.A.
Stefano Merlo
Socio
Bologna, 26 marzo 2025
345
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
346
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
1
RELAZIONE DEL COLLEGIO SINDACALE ALL’ASSEMBLEA DEI SOCI AI SENSI
DELL’ART. 153 D.LGS. 58/1998
Signori Azionisti,
la presente relazione, redatta ai sensi dell’art.153 del D. Lgs. n. 58/1998 (“TUF”), riferisce sull’attività
del Collegio sindacale (“il Collegio” o “l’Organo di Controllo”) di BPER Banca S.p.A. (“BPER” o la “Banca”
o anche la “Società”) svolta nell’esercizio 2024, nonché sulle omissioni e sui fatti censurabili
eventualmente rilevati. Nell’ambito di tale relazione, sono riportate anche eventuali osservazioni e
proposte del Collegio in ordine al Bilancio, alla sua approvazione e alle materie di propria competenza.
Nel corso dell’esercizio 2024, il Collegio sindacale ha svolto i propri compiti in conformità alla normativa
di riferimento e, in particolare, ai sensi del codice civile, del TUF, del D.lgs. n. 385/1993 (“TUB”) e del
D.lgs. n. 39/2010 come successivamente modificati e integrati, dello Statuto Sociale di BPER (“Statuto
Sociale”), della regolamentazione emessa dalle Autorità che esercitano attività di vigilanza e controllo e
delle indicazioni contenute nelle “Norme di Comportamento del Collegio sindacale di Società quotate”
del Consiglio Nazionale dei Dottori Commercialisti e degli Esperti Contabili (“CNDCEC”). Il Collegio
sindacale ha, inoltre, presidiato la funzionalità del sistema dei controlli interni in conformità alle
prescrizioni della Circolare di Banca d’Italia n. 285/2013 e ha vigilato sulle modalità di concreta
attuazione delle regole di governo societario previste dal Codice di Corporate Governance, a cui la
Società aderisce. La presente Relazione contiene, altresì, le informazioni richieste dalla Comunicazione
CONSOB n. DEM/1025564 del 6 aprile 2001.
1. COMPOSIZIONE DELL’ORGANO, RIUNIONI, FLUSSI INFORMATIVI E ATTIVITÀ FORMATIVA
Composizione
L’esercizio 2024 è stato caratterizzato dall’avvicendamento del Collegio sindacale per scadenza del
termine triennale. In particolare:
- sino all’Assemblea del 19 aprile 2024, il Collegio sindacale era composto da Daniela Travella
(Presidente) e Patrizia Tettamanzi (Sindaco effettivo). Fino al 31 gennaio 2024, in aggiunta ai già
menzionati componenti faceva parte del Collegio, in qualità di Sindaco effettivo, anche Carlo
Appetiti che, in data 18 gennaio 2024, ha rassegnato le proprie dimissioni, con effetto dal 1°
febbraio 2024. A seguito delle predette dimissioni, BPER non ha proceduto all’integrazione
dell’Organo, in quanto il subentro del Sindaco supplente Sonia Peron non avrebbe consentito il
rispetto della normativa vigente e dello Statuto Sociale in materia di equilibrio tra generi. In ragione
di quanto precede, stante il ridotto lasso temporale tra l’efficacia delle dimissioni del Sindaco Carlo
Appetiti e la data prevista per la convocazione dell’Assemblea ordinaria dei soci chiamata, inter
alia, alla nomina del nuovo Collegio Sindacale, la Società ha ritenuto di rinviare l’integrazione del
Collegio Sindacale direttamente a tale sede;
2
- l’Assemblea dei Soci del 19 aprile 2024 ha quindi eletto, per il triennio 2024-2026, il nuovo Collegio
sindacale, composto da: Angelo Mario Giudici (Presidente), Michele Rutigliano e Patrizia
Tettamanzi (Sindaci effettivi); la medesima Assemblea ha altresì eletto, quali Sindaci supplenti,
Sonia Peron e Andrea Scianca;
- in data 25 ottobre 2024, il Presidente Angelo Mario Giudici ha rassegnato le proprie dimissioni dalla
carica, per motivi di ordine strettamente personale, con efficacia dalla nomina del suo sostituto da
parte dell’Assemblea dei soci e comunque, al più tardi, dal 1° gennaio 2025;
- l’Assemblea dei Soci del 19 dicembre 2024, ai sensi dell’art. 2401 c.c. e dell’art. 33.5 dello Statuto
Sociale, ha provveduto a nominare, quale nuovo Presidente del Collegio sindacale, Silvia Bocci, in
sostituzione del Presidente Angelo Mario Giudici, cessato dalla carica in pari data.
In considerazione di quanto precede, alla data di chiusura dell’esercizio 2024 e alla data della presente
Relazione, il Collegio sindacale è composto da: Silvia Bocci (Presidente), Michele Rutigliano e Patrizia
Tettamanzi (Sindaci effettivi).
Riunioni svolte
Nel corso del 2024 e nei primi mesi del 2025, fino alla data approvazione della presente Relazione, si sono
tenute le seguenti riunioni degli Organi sociali:
O
r
g
ano
N. riunioni
2024
Durata
media 2024
N. riunioni
2025
Durata
media 2025
Collegio Sindacale 30 04:28 7 05:22
Consiglio di
amministrazione
19
02:51 5
04:24
Comitato per le Nomine e
la Corporate Governance
15 00:47 3 00:52
Comitato per le
Remunerazioni
14 01:07 5
01:08
Comitato Controllo e Rischi
17* 04:07 6** 03:50
Comitato Parti Correlate 16 00:56 4
00:38
Comitato Sostenibilità 10 00:57 3 00:31
* Di cui n.16 riunioni tenute in forma parzialmente congiunta con il Collegio Sindacale.
** Di cui n.5 riunioni tenute in forma parzialmente congiunta con il Collegio Sindacale.
L’attività del Collegio è disciplinata dalle relative Regole di funzionamento, il cui più recente
aggiornamento è in vigore dal 3 luglio 2023.
Ai lavori del Collegio Sindacale hanno sempre partecipato tutti i componenti (con una sola eccezione
per giustificato motivo).
Il Collegio ha altresì partecipato a tutte le riunioni del Consiglio di amministrazione. Il Collegio, inoltre,
347
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
1
RELAZIONE DEL COLLEGIO SINDACALE ALL’ASSEMBLEA DEI SOCI AI SENSI
DELL’ART. 153 D.LGS. 58/1998
Signori Azionisti,
la presente relazione, redatta ai sensi dell’art.153 del D. Lgs. n. 58/1998 (“TUF”), riferisce sull’attività
del Collegio sindacale (“il Collegio” o “l’Organo di Controllo”) di BPER Banca S.p.A. (“BPER” o la “Banca”
o anche la “Società”) svolta nell’esercizio 2024, nonché sulle omissioni e sui fatti censurabili
eventualmente rilevati. Nell’ambito di tale relazione, sono riportate anche eventuali osservazioni e
proposte del Collegio in ordine al Bilancio, alla sua approvazione e alle materie di propria competenza.
Nel corso dell’esercizio 2024, il Collegio sindacale ha svolto i propri compiti in conformità alla normativa
di riferimento e, in particolare, ai sensi del codice civile, del TUF, del D.lgs. n. 385/1993 (“TUB”) e del
D.lgs. n. 39/2010 come successivamente modificati e integrati, dello Statuto Sociale di BPER (“Statuto
Sociale”), della regolamentazione emessa dalle Autorità che esercitano attività di vigilanza e controllo e
delle indicazioni contenute nelle “Norme di Comportamento del Collegio sindacale di Società quotate”
del Consiglio Nazionale dei Dottori Commercialisti e degli Esperti Contabili (“CNDCEC”). Il Collegio
sindacale ha, inoltre, presidiato la funzionalità del sistema dei controlli interni in conformità alle
prescrizioni della Circolare di Banca d’Italia n. 285/2013 e ha vigilato sulle modalità di concreta
attuazione delle regole di governo societario previste dal Codice di Corporate Governance, a cui la
Società aderisce. La presente Relazione contiene, altresì, le informazioni richieste dalla Comunicazione
CONSOB n. DEM/1025564 del 6 aprile 2001.
1. COMPOSIZIONE DELL’ORGANO, RIUNIONI, FLUSSI INFORMATIVI E ATTIVITÀ FORMATIVA
Composizione
L’esercizio 2024 è stato caratterizzato dall’avvicendamento del Collegio sindacale per scadenza del
termine triennale. In particolare:
- sino all’Assemblea del 19 aprile 2024, il Collegio sindacale era composto da Daniela Travella
(Presidente) e Patrizia Tettamanzi (Sindaco effettivo). Fino al 31 gennaio 2024, in aggiunta ai già
menzionati componenti faceva parte del Collegio, in qualità di Sindaco effettivo, anche Carlo
Appetiti che, in data 18 gennaio 2024, ha rassegnato le proprie dimissioni, con effetto dal 1°
febbraio 2024. A seguito delle predette dimissioni, BPER non ha proceduto all’integrazione
dell’Organo, in quanto il subentro del Sindaco supplente Sonia Peron non avrebbe consentito il
rispetto della normativa vigente e dello Statuto Sociale in materia di equilibrio tra generi. In ragione
di quanto precede, stante il ridotto lasso temporale tra l’efficacia delle dimissioni del Sindaco Carlo
Appetiti e la data prevista per la convocazione dell’Assemblea ordinaria dei soci chiamata, inter
alia, alla nomina del nuovo Collegio Sindacale, la Società ha ritenuto di rinviare l’integrazione del
Collegio Sindacale direttamente a tale sede;
2
- l’Assemblea dei Soci del 19 aprile 2024 ha quindi eletto, per il triennio 2024-2026, il nuovo Collegio
sindacale, composto da: Angelo Mario Giudici (Presidente), Michele Rutigliano e Patrizia
Tettamanzi (Sindaci effettivi); la medesima Assemblea ha altresì eletto, quali Sindaci supplenti,
Sonia Peron e Andrea Scianca;
- in data 25 ottobre 2024, il Presidente Angelo Mario Giudici ha rassegnato le proprie dimissioni dalla
carica, per motivi di ordine strettamente personale, con efficacia dalla nomina del suo sostituto da
parte dell’Assemblea dei soci e comunque, al più tardi, dal 1° gennaio 2025;
- l’Assemblea dei Soci del 19 dicembre 2024, ai sensi dell’art. 2401 c.c. e dell’art. 33.5 dello Statuto
Sociale, ha provveduto a nominare, quale nuovo Presidente del Collegio sindacale, Silvia Bocci, in
sostituzione del Presidente Angelo Mario Giudici, cessato dalla carica in pari data.
In considerazione di quanto precede, alla data di chiusura dell’esercizio 2024 e alla data della presente
Relazione, il Collegio sindacale è composto da: Silvia Bocci (Presidente), Michele Rutigliano e Patrizia
Tettamanzi (Sindaci effettivi).
Riunioni svolte
Nel corso del 2024 e nei primi mesi del 2025, fino alla data approvazione della presente Relazione, si sono
tenute le seguenti riunioni degli Organi sociali:
O
r
g
ano
N. riunioni
2024
Durata
media 2024
N. riunioni
2025
Durata
media 2025
Collegio Sindacale 30 04:28 7 05:22
Consiglio di
amministrazione
19
02:51 5
04:24
Comitato per le Nomine e
la Corporate Governance
15 00:47 3 00:52
Comitato per le
Remunerazioni
14 01:07 5
01:08
Comitato Controllo e Rischi
17* 04:07 6** 03:50
Comitato Parti Correlate 16 00:56 4
00:38
Comitato Sostenibilità 10 00:57 3 00:31
* Di cui n.16 riunioni tenute in forma parzialmente congiunta con il Collegio Sindacale.
** Di cui n.5 riunioni tenute in forma parzialmente congiunta con il Collegio Sindacale.
L’attività del Collegio è disciplinata dalle relative Regole di funzionamento, il cui più recente
aggiornamento è in vigore dal 3 luglio 2023.
Ai lavori del Collegio Sindacale hanno sempre partecipato tutti i componenti (con una sola eccezione
per giustificato motivo).
Il Collegio ha altresì partecipato a tutte le riunioni del Consiglio di amministrazione. Il Collegio, inoltre,
348
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
3
ha partecipato nella sua interezza a tutte le riunioni del Comitato Controllo Rischi e, attraverso il
Presidente e/o altro Sindaco dallo stesso nominato, alle riunioni degli altri Comitati endoconsiliari.
Inoltre, i Componenti del Collegio, il cui mandato è scaduto con l’approvazione del bilancio al 31
dicembre 2023, hanno partecipato all’Assemblea ordinaria e straordinaria degli azionisti del 19 aprile
2024, in cui si è proceduto all’approvazione del Bilancio relativo all’esercizio 2023. I Componenti
nominati in tale Assemblea hanno partecipato all’Assemblea ordinaria del 3 luglio 2024 e, con una sola
eccezione giustificata, all’Assemblea ordinaria e straordinaria degli azionisti del 19 dicembre 2024.
Flussi informativi
Nel corso dell’esercizio 2024, il Collegio sindacale, nelle sue varie composizioni, ha acquisito le
informazioni utili allo svolgimento dei propri compiti di vigilanza mediante il complessivo sistema di flussi
informativi adottato dal Gruppo BPER che, in coerenza con la Policy di Gruppo - Sistema dei Controlli
Interni, definisce la struttura e la metodologia dei flussi informativi come strumento di collaborazione e
coordinamento tra le Funzioni di Controllo e fra queste e gli Organi Aziendali, sia della Capogruppo, sia
delle Società del Gruppo. Il Collegio ha altresì acquisito le informazioni necessarie allo svolgimento dei
propri compiti mediante la partecipazione dei Sindaci alle già menzionate riunioni del Consiglio di
amministrazione e dei Comitati endoconsiliari.
I Componenti del Collegio, il cui mandato è scaduto con l’approvazione del bilancio al 31 dicembre 2023,
hanno incontrato in una occasione l’Organismo di Vigilanza ex D. Lgs. n. 231/01. Il Collegio nominato
nel corso dell’Assemblea dei Soci di aprile 2024 ha incontrato, in due occasioni, l’Organismo di Vigilanza
ex D.Lgs. n. 231/01 al fine di favorire un reciproco scambio informativo. Il Collegio ha assicurato un
adeguato flusso informativo con gli Organi di controllo delle principali Società controllate da BPER,
bancarie e non bancarie, curando la predisposizione e l’invio a questi ultimi di appositi questionari per
la segnalazione di elementi e/o fatti di rilievo, sulla base dei quali ha poi svolto singoli incontri nelle
sedute del 3 e del 18 febbraio 2025.
Nel corso del 2024, il Collegio ha tenuto inoltre frequenti incontri con il Dirigente Preposto alla Redazione
dei Documenti Contabili Societari e con la Società di Revisione.
In un’ottica di coordinamento con le Funzioni Aziendali di Controllo, il Collegio ha infine periodicamente
interloquito con il Chief Audit Officer (CAO), il Chief Risk Officer (CRO), il Chief Compliance Officer
(CCO) e il Chief Anti Money Laundering Officer (CAMLO) e/o con le relative strutture e ha
periodicamente incontrato, oltre all’Amministratore delegato, le principali Funzioni aziendali della Banca
e, in particolare: il Chief General Counsel (CGC), il Chief Financial Officer (CFO), il Chief Operating
Officer (COO) Vice Direttore generale, il Chief Human Resource Officer (CHRO) (ora Chief People
Officer), il Chief Lending Officer (CLO), il Chief Private & Wealth Management Officer (CPWMO), il Chief
Retail & Commercial Banking Officer (CRCBO), il Responsabile della Direzione Finanza, il
Responsabile della Direzione Real Estate, il Responsabile della Direzione Organizzazione, il
Responsabile della Direzione Politiche e Supporto del Credito, il Responsabile della Direzione Credit
Management & Workout, il Responsabile della Direzione Pianificazione e Controllo, la Responsabile
della Direzione Investment Strategy, il Responsabile della Direzione Digital Business, nonché altri
4
Dirigenti facenti capo alle predette strutture.
I pareri, le raccomandazioni e i suggerimenti formulati dal Collegio sono stati riferiti direttamente agli
Organi sociali della Banca e comunicati alle funzioni destinatarie nel corso degli incontri effettuati con
le medesime (anche per il tramite della Struttura della Banca che supporta il Collegio nelle proprie
attività). Il Collegio ne ha altresì monitorato, tempo per tempo, lo stato di avanzamento, non rilevando,
allo stato, particolari criticità.
Attività formativa
Un piano di formazione articolato e rigoroso, funzionale ad
approfondire e
consolidare, nel continuo, le
proprie conoscenze è stato posto a disposizione dei Componenti del Collegio sindacale, che ne hanno
usufruito su base volontaria. Nello specifico, la formazione ha avuto ad oggetto:
- 5 sessioni di induction a beneficio dei nuovi Organi sociali di BPER, nominati dall’Assemblea dei
soci del 19 aprile 2024, nell’ambito delle quali sono stati presentati il modello organizzativo e di
business del Gruppo BPER Banca, nonché il sistema di controllo interno e di gestione dei rischi,
attraverso incontri con le Funzioni di Business, le Funzioni di Staff e le Funzioni di Controllo;
- 3 sessioni di induction preparatorie sul nuovo Piano Industriale B:Dynamic | Full Value 2027 di
BPER Banca;
- 10 approfondimenti su varie tematiche (tra le quali Recovery Plan, usura, covered bond, rating
della Banca, ILAAP, ICAAP, gestione del rischio di liquidità) svolte anche nel corso delle sedute
del Collegio sindacale;
- 10 sessioni del piano formativo 2024-2025 curato da EY S.p.A., nell’ambito delle quali sono stati
trattati i seguenti argomenti: “Le aspettative della Vigilanza”, “Definizione e mappatura dei rischi,
metodologie e quadro regolamentare”, “Governance & Fit & Proper”, “Rischio di credito”, “Il sistema
dei controlli interni: una visione integrata dei presidi”, “Rischio di mercato”, “Rischio di liquidità”,
“Rischio di tasso”, “Nuovi trend delle Funzioni di Controllo e Digital Transformation”, “Rischio
operativo e rischio IT” e “Data governance”.
2. ATTIVITÀ DI VIGILANZA SULL’OSSERVANZA DELLA LEGGE E DELLO STATUTO E SUL
RISPETTO DEI PRINCIPI DI CORRETTA AMMINISTRAZIONE
Il Collegio sindacale ha vigilato sull’osservanza della legge, dello Statuto Sociale e delle disposizioni
emanate dalle Autorità di Vigilanza e Controllo.
La gestione della Banca rispetta le norme di legge e dello Statuto Sociale, anche in ragione di una
adeguata articolazione dei poteri e del sistema di deleghe, costantemente aggiornati da parte del
Consiglio di amministrazione (da ultimo il 18 ottobre 2024) in coerenza con l’assetto dimensionale,
organizzativo e di governance della Banca.
Il Collegio sindacale, tramite la partecipazione alle riunioni del Consiglio di amministrazione e dei
Comitati endoconsiliari, nonché sulla base delle informazioni ricevute dalle Funzioni di controllo e dalla
349
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
3
ha partecipato nella sua interezza a tutte le riunioni del Comitato Controllo Rischi e, attraverso il
Presidente e/o altro Sindaco dallo stesso nominato, alle riunioni degli altri Comitati endoconsiliari.
Inoltre, i Componenti del Collegio, il cui mandato è scaduto con l’approvazione del bilancio al 31
dicembre 2023, hanno partecipato all’Assemblea ordinaria e straordinaria degli azionisti del 19 aprile
2024, in cui si è proceduto all’approvazione del Bilancio relativo all’esercizio 2023. I Componenti
nominati in tale Assemblea hanno partecipato all’Assemblea ordinaria del 3 luglio 2024 e, con una sola
eccezione giustificata, all’Assemblea ordinaria e straordinaria degli azionisti del 19 dicembre 2024.
Flussi informativi
Nel corso dell’esercizio 2024, il Collegio sindacale, nelle sue varie composizioni, ha acquisito le
informazioni utili allo svolgimento dei propri compiti di vigilanza mediante il complessivo sistema di flussi
informativi adottato dal Gruppo BPER che, in coerenza con la Policy di Gruppo - Sistema dei Controlli
Interni, definisce la struttura e la metodologia dei flussi informativi come strumento di collaborazione e
coordinamento tra le Funzioni di Controllo e fra queste e gli Organi Aziendali, sia della Capogruppo, sia
delle Società del Gruppo. Il Collegio ha altresì acquisito le informazioni necessarie allo svolgimento dei
propri compiti mediante la partecipazione dei Sindaci alle già menzionate riunioni del Consiglio di
amministrazione e dei Comitati endoconsiliari.
I Componenti del Collegio, il cui mandato è scaduto con l’approvazione del bilancio al 31 dicembre 2023,
hanno incontrato in una occasione l’Organismo di Vigilanza ex D. Lgs. n. 231/01. Il Collegio nominato
nel corso dell’Assemblea dei Soci di aprile 2024 ha incontrato, in due occasioni, l’Organismo di Vigilanza
ex D.Lgs. n. 231/01 al fine di favorire un reciproco scambio informativo. Il Collegio ha assicurato un
adeguato flusso informativo con gli Organi di controllo delle principali Società controllate da BPER,
bancarie e non bancarie, curando la predisposizione e l’invio a questi ultimi di appositi questionari per
la segnalazione di elementi e/o fatti di rilievo, sulla base dei quali ha poi svolto singoli incontri nelle
sedute del 3 e del 18 febbraio 2025.
Nel corso del 2024, il Collegio ha tenuto inoltre frequenti incontri con il Dirigente Preposto alla Redazione
dei Documenti Contabili Societari e con la Società di Revisione.
In un’ottica di coordinamento con le Funzioni Aziendali di Controllo, il Collegio ha infine periodicamente
interloquito con il Chief Audit Officer (CAO), il Chief Risk Officer (CRO), il Chief Compliance Officer
(CCO) e il Chief Anti Money Laundering Officer (CAMLO) e/o con le relative strutture e ha
periodicamente incontrato, oltre all’Amministratore delegato, le principali Funzioni aziendali della Banca
e, in particolare: il Chief General Counsel (CGC), il Chief Financial Officer (CFO), il Chief Operating
Officer (COO) Vice Direttore generale, il Chief Human Resource Officer (CHRO) (ora Chief People
Officer), il Chief Lending Officer (CLO), il Chief Private & Wealth Management Officer (CPWMO), il Chief
Retail & Commercial Banking Officer (CRCBO), il Responsabile della Direzione Finanza, il
Responsabile della Direzione Real Estate, il Responsabile della Direzione Organizzazione, il
Responsabile della Direzione Politiche e Supporto del Credito, il Responsabile della Direzione Credit
Management & Workout, il Responsabile della Direzione Pianificazione e Controllo, la Responsabile
della Direzione Investment Strategy, il Responsabile della Direzione Digital Business, nonché altri
4
Dirigenti facenti capo alle predette strutture.
I pareri, le raccomandazioni e i suggerimenti formulati dal Collegio sono stati riferiti direttamente agli
Organi sociali della Banca e comunicati alle funzioni destinatarie nel corso degli incontri effettuati con
le medesime (anche per il tramite della Struttura della Banca che supporta il Collegio nelle proprie
attività). Il Collegio ne ha altresì monitorato, tempo per tempo, lo stato di avanzamento, non rilevando,
allo stato, particolari criticità.
Attività formativa
Un piano di formazione articolato e rigoroso, funzionale ad
approfondire e
consolidare, nel continuo, le
proprie conoscenze è stato posto a disposizione dei Componenti del Collegio sindacale, che ne hanno
usufruito su base volontaria. Nello specifico, la formazione ha avuto ad oggetto:
- 5 sessioni di induction a beneficio dei nuovi Organi sociali di BPER, nominati dall’Assemblea dei
soci del 19 aprile 2024, nell’ambito delle quali sono stati presentati il modello organizzativo e di
business del Gruppo BPER Banca, nonché il sistema di controllo interno e di gestione dei rischi,
attraverso incontri con le Funzioni di Business, le Funzioni di Staff e le Funzioni di Controllo;
- 3 sessioni di induction preparatorie sul nuovo Piano Industriale B:Dynamic | Full Value 2027 di
BPER Banca;
- 10 approfondimenti su varie tematiche (tra le quali Recovery Plan, usura, covered bond, rating
della Banca, ILAAP, ICAAP, gestione del rischio di liquidità) svolte anche nel corso delle sedute
del Collegio sindacale;
- 10 sessioni del piano formativo 2024-2025 curato da EY S.p.A., nell’ambito delle quali sono stati
trattati i seguenti argomenti: “Le aspettative della Vigilanza”, “Definizione e mappatura dei rischi,
metodologie e quadro regolamentare”, “Governance & Fit & Proper”, “Rischio di credito”, “Il sistema
dei controlli interni: una visione integrata dei presidi”, “Rischio di mercato”, “Rischio di liquidità”,
“Rischio di tasso”, “Nuovi trend delle Funzioni di Controllo e Digital Transformation”, “Rischio
operativo e rischio IT” e “Data governance”.
2. ATTIVITÀ DI VIGILANZA SULL’OSSERVANZA DELLA LEGGE E DELLO STATUTO E SUL
RISPETTO DEI PRINCIPI DI CORRETTA AMMINISTRAZIONE
Il Collegio sindacale ha vigilato sull’osservanza della legge, dello Statuto Sociale e delle disposizioni
emanate dalle Autorità di Vigilanza e Controllo.
La gestione della Banca rispetta le norme di legge e dello Statuto Sociale, anche in ragione di una
adeguata articolazione dei poteri e del sistema di deleghe, costantemente aggiornati da parte del
Consiglio di amministrazione (da ultimo il 18 ottobre 2024) in coerenza con l’assetto dimensionale,
organizzativo e di governance della Banca.
Il Collegio sindacale, tramite la partecipazione alle riunioni del Consiglio di amministrazione e dei
Comitati endoconsiliari, nonché sulla base delle informazioni ricevute dalle Funzioni di controllo e dalla
350
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
5
Società di Revisione legale, ha vigilato sul rispetto di principi di corretta amministrazione e di tutela del
patrimonio della Banca.
Nell’ambito delle riunioni a cui ha partecipato, oltre che alla luce delle verifiche effettuate, il Collegio
sindacale non è venuto a conoscenza di operazioni manifestamente imprudenti, azzardate, ovvero in
potenziale conflitto di interessi, né tantomeno di operazioni in contrasto con le deliberazioni
dell’Assemblea dei Soci, ovvero tali da compromettere l’integrità del patrimonio.
Per quanto attiene ai processi deliberativi del Consiglio di amministrazione, il Collegio sindacale,
mediante la partecipazione diretta alle adunanze dell’Organo di supervisione strategica, ha vigilato sulla
conformità dei medesimi alla legge e allo Statuto Sociale.
Il Collegio sindacale ha, altresì, preso atto delle dichiarazioni rese dagli Amministratori ai sensi dell’art.
2391 del Codice Civile e dell’art. 53 TUB nel rispetto della normativa applicabile e del “Regolamento di
Gruppo del processo di gestione degli Interessi Rilevanti degli Esponenti aziendali”.
Operazioni di maggior rilievo economico, finanziario e patrimoniale effettuate dalla Banca
Il Collegio sindacale, anche tramite la partecipazione alle riunioni del Consiglio di amministrazione e dei
Comitati endoconsiliari, ha ricevuto, nel rispetto della periodicità normativamente prevista, le dovute
informazioni sull’attività svolta e sulle operazioni di maggior rilievo economico, finanziario e patrimoniale
effettuate dalla Società e dalle sue controllate.
Nella Relazione degli Amministratori al Bilancio 2024, a cui si rinvia, sono riportati i fatti di rilievo e le
principali operazioni strategiche che hanno caratterizzato l’esercizio.
Tanto premesso, il Collegio richiama quanto segue:
Fatti di rilievo e principali operazioni strategiche
NPE Business Plan 2024-2026
In data 28 marzo 2024, sono stati presentati ed approvati l’NPE Business Plan 2024-2026 ed il relativo
piano operativo, con definizione dei target di esposizioni deteriorate. Nel nuovo NPE Business Plan
2024-2026 è stata considerata l’entrata a regime dell’accordo di servicing con Gardant Bridge Servicing
S.p.A. (perfezionato in data dal 15 gennaio 2024) di gestione dei portafogli NPE mediante la creazione
di una piattaforma partecipata al 70% da Gardant Bridge Servicing S.p.A., società oggi del Gruppo Do
Value (ex Gruppo Gardant), e al 30% da BPER Banca (il “Progetto Bridge”) che, unitamente alla vendita
di ulteriori portafogli di esposizioni deteriorate e al miglioramento dell’attività di gestione e workout
interna, hanno contribuito a confermare un dato di NPE ratio su livelli contenuti e coerente con i target
del precedente Piano Industriale.
Il Collegio sindacale ha costantemente monitorato l’operazione mediante approfondimenti sulla gestione
dei crediti deteriorati tramite la menzionata piattaforma di servicing.
Emissioni di strumenti finanziari
In data 15 maggio 2024, BPER Banca ha concluso, con successo, il collocamento della seconda
emissione obbligazionaria Senior Preferred qualificata “green”, in coerenza con il Green, Social and
6
Sustainability (GSS) Bond Framework del Gruppo, destinata a investitori istituzionali. L’ammontare
collocato è stato pari a Euro 500 milioni, con scadenza 7 anni e possibilità di rimborso anticipato dopo
6 anni.
In data 27 agosto 2024, BPER Banca ha concluso con successo il collocamento di una nuova emissione
di European Covered Bond (Premium) per un ammontare di Euro 500 milioni, con scadenza 5 anni,
destinata a investitori istituzionali. L’emissione ha raccolto ordini superiori ad Euro 1,9 miliardi da parte
di n. 68 investitori.
La tematica è stata oggetto di specifici approfondimenti in Collegio sindacale, per quanto di competenza,
nonché mediante disamina della periodica informativa di rendicontazione.
Estensione della manovra relativa agli organici
In data 13 luglio 2024, la Capogruppo BPER Banca e le Organizzazioni sindacali hanno raggiunto
l’accordo sull’estensione della manovra avviata nel 2023 per il ricambio generazionale e professionale
del personale in forza alla Banca. Tale estensione ha consentito l’accoglimento di ulteriori 615 domande
di esodo, rispetto al precedente piano di incentivazione del 23 dicembre 2023.
A tali uscite volontarie corrisponderanno assunzioni a tempo indeterminato di complessive n. 460
risorse, da effettuarsi entro il 30 giugno 2026.
Il Collegio, anche tramite la partecipazione alle riunioni del Consiglio di amministrazione e dei Comitati
endoconsiliari, ha ricevuto informazioni di dettaglio sulle caratteristiche della manovra e sui relativi
impatti, senza rilevare criticità.
Trasferimento delle attività di monetica da Bibanca a BPER Banca
Il progetto, ispirato alla ricerca di efficienza operativa interna al Gruppo, è stato avviato in data 6 e 7
agosto 2024 mediante delibere dei Consigli di amministrazione di BPER Banca e Bibanca S.p.A.
(“Bibanca”) che hanno approvato l’operazione di scissione parziale non proporzionale delle attività di
monetica di Bibanca in favore di BPER, autorizzata poi da parte dell’Autorità di Vigilanza Europea con
provvedimento del 30 ottobre 2024. Successivamente, l’operazione è stata approvata da parte delle
Assemblee straordinarie dei soci di BPER e Bibanca, svoltesi entrambe il 19 dicembre 2024. Il 16
gennaio 2025 è avvenuta la stipula dell’atto di scissione, la cui efficacia è decorsa dal 27 gennaio 2025.
Il trasferimento delle attività di monetica in capo ad un unico soggetto consentirà al Gruppo BPER Banca
di allineare il presidio del business “monetica” e del relativo pricing alla best practice di mercato, di
ottimizzare i rapporti con i circuiti dedicati a tali strumenti di pagamento e di semplificare il modello di
governance interno. Il Collegio sindacale ha costantemente monitorato l’operazione tramite dedicati
approfondimenti anche con la Società controllata Bibanca, nonché partecipando alle sedute del
Consiglio di amministrazione e del Comitato Controllo e Rischi di BPER Banca coinvolti nell’iter di
delibera.
Chiusura anticipata a fine 2024 del Piano industriale 2022-2025 “BPER e-volution” e approvazione del
nuovo Piano Industriale “B:Dynamic | Full Value 2027”
351
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
5
Società di Revisione legale, ha vigilato sul rispetto di principi di corretta amministrazione e di tutela del
patrimonio della Banca.
Nell’ambito delle riunioni a cui ha partecipato, oltre che alla luce delle verifiche effettuate, il Collegio
sindacale non è venuto a conoscenza di operazioni manifestamente imprudenti, azzardate, ovvero in
potenziale conflitto di interessi, né tantomeno di operazioni in contrasto con le deliberazioni
dell’Assemblea dei Soci, ovvero tali da compromettere l’integrità del patrimonio.
Per quanto attiene ai processi deliberativi del Consiglio di amministrazione, il Collegio sindacale,
mediante la partecipazione diretta alle adunanze dell’Organo di supervisione strategica, ha vigilato sulla
conformità dei medesimi alla legge e allo Statuto Sociale.
Il Collegio sindacale ha, altresì, preso atto delle dichiarazioni rese dagli Amministratori ai sensi dell’art.
2391 del Codice Civile e dell’art. 53 TUB nel rispetto della normativa applicabile e del “Regolamento di
Gruppo del processo di gestione degli Interessi Rilevanti degli Esponenti aziendali”.
Operazioni di maggior rilievo economico, finanziario e patrimoniale effettuate dalla Banca
Il Collegio sindacale, anche tramite la partecipazione alle riunioni del Consiglio di amministrazione e dei
Comitati endoconsiliari, ha ricevuto, nel rispetto della periodicità normativamente prevista, le dovute
informazioni sull’attività svolta e sulle operazioni di maggior rilievo economico, finanziario e patrimoniale
effettuate dalla Società e dalle sue controllate.
Nella Relazione degli Amministratori al Bilancio 2024, a cui si rinvia, sono riportati i fatti di rilievo e le
principali operazioni strategiche che hanno caratterizzato l’esercizio.
Tanto premesso, il Collegio richiama quanto segue:
Fatti di rilievo e principali operazioni strategiche
NPE Business Plan 2024-2026
In data 28 marzo 2024, sono stati presentati ed approvati l’NPE Business Plan 2024-2026 ed il relativo
piano operativo, con definizione dei target di esposizioni deteriorate. Nel nuovo NPE Business Plan
2024-2026 è stata considerata l’entrata a regime dell’accordo di servicing con Gardant Bridge Servicing
S.p.A. (perfezionato in data dal 15 gennaio 2024) di gestione dei portafogli NPE mediante la creazione
di una piattaforma partecipata al 70% da Gardant Bridge Servicing S.p.A., società oggi del Gruppo Do
Value (ex Gruppo Gardant), e al 30% da BPER Banca (il “Progetto Bridge”) che, unitamente alla vendita
di ulteriori portafogli di esposizioni deteriorate e al miglioramento dell’attività di gestione e workout
interna, hanno contribuito a confermare un dato di NPE ratio su livelli contenuti e coerente con i target
del precedente Piano Industriale.
Il Collegio sindacale ha costantemente monitorato l’operazione mediante approfondimenti sulla gestione
dei crediti deteriorati tramite la menzionata piattaforma di servicing.
Emissioni di strumenti finanziari
In data 15 maggio 2024, BPER Banca ha concluso, con successo, il collocamento della seconda
emissione obbligazionaria Senior Preferred qualificata “green”, in coerenza con il Green, Social and
6
Sustainability (GSS) Bond Framework del Gruppo, destinata a investitori istituzionali. L’ammontare
collocato è stato pari a Euro 500 milioni, con scadenza 7 anni e possibilità di rimborso anticipato dopo
6 anni.
In data 27 agosto 2024, BPER Banca ha concluso con successo il collocamento di una nuova emissione
di European Covered Bond (Premium) per un ammontare di Euro 500 milioni, con scadenza 5 anni,
destinata a investitori istituzionali. L’emissione ha raccolto ordini superiori ad Euro 1,9 miliardi da parte
di n. 68 investitori.
La tematica è stata oggetto di specifici approfondimenti in Collegio sindacale, per quanto di competenza,
nonché mediante disamina della periodica informativa di rendicontazione.
Estensione della manovra relativa agli organici
In data 13 luglio 2024, la Capogruppo BPER Banca e le Organizzazioni sindacali hanno raggiunto
l’accordo sull’estensione della manovra avviata nel 2023 per il ricambio generazionale e professionale
del personale in forza alla Banca. Tale estensione ha consentito l’accoglimento di ulteriori 615 domande
di esodo, rispetto al precedente piano di incentivazione del 23 dicembre 2023.
A tali uscite volontarie corrisponderanno assunzioni a tempo indeterminato di complessive n. 460
risorse, da effettuarsi entro il 30 giugno 2026.
Il Collegio, anche tramite la partecipazione alle riunioni del Consiglio di amministrazione e dei Comitati
endoconsiliari, ha ricevuto informazioni di dettaglio sulle caratteristiche della manovra e sui relativi
impatti, senza rilevare criticità.
Trasferimento delle attività di monetica da Bibanca a BPER Banca
Il progetto, ispirato alla ricerca di efficienza operativa interna al Gruppo, è stato avviato in data 6 e 7
agosto 2024 mediante delibere dei Consigli di amministrazione di BPER Banca e Bibanca S.p.A.
(“Bibanca”) che hanno approvato l’operazione di scissione parziale non proporzionale delle attività di
monetica di Bibanca in favore di BPER, autorizzata poi da parte dell’Autorità di Vigilanza Europea con
provvedimento del 30 ottobre 2024. Successivamente, l’operazione è stata approvata da parte delle
Assemblee straordinarie dei soci di BPER e Bibanca, svoltesi entrambe il 19 dicembre 2024. Il 16
gennaio 2025 è avvenuta la stipula dell’atto di scissione, la cui efficacia è decorsa dal 27 gennaio 2025.
Il trasferimento delle attività di monetica in capo ad un unico soggetto consentirà al Gruppo BPER Banca
di allineare il presidio del business “monetica” e del relativo pricing alla best practice di mercato, di
ottimizzare i rapporti con i circuiti dedicati a tali strumenti di pagamento e di semplificare il modello di
governance interno. Il Collegio sindacale ha costantemente monitorato l’operazione tramite dedicati
approfondimenti anche con la Società controllata Bibanca, nonché partecipando alle sedute del
Consiglio di amministrazione e del Comitato Controllo e Rischi di BPER Banca coinvolti nell’iter di
delibera.
Chiusura anticipata a fine 2024 del Piano industriale 2022-2025 “BPER e-volution” e approvazione del
nuovo Piano Industriale “B:Dynamic | Full Value 2027”
352
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
7
Il Consiglio di amministrazione di BPER Banca, in data 30 maggio 2024, ha deliberato la chiusura
anticipata del Piano Industriale 2022-2025 “BPER e-volution” al 31 dicembre 2024, alla luce del
raggiungimento anticipato dei principali obiettivi economico-finanziari previsti, e ha contestualmente
dato mandato all’Amministratore Delegato, tenuto conto anche del mutato scenario macroeconomico,
di predisporre un nuovo piano industriale 2024-2027 da sottoporre all’approvazione del Consiglio
medesimo e presentare al mercato ad ottobre 2024.
In linea con quanto precede, in data 9 ottobre 2024 il Consiglio di amministrazione di BPER Banca ha
quindi approvato il nuovo Piano Industriale del Gruppo BPER Banca “B:Dynamic | Full Value 2027” (il
“Nuovo Piano” o il “Nuovo Piano Industriale”), successivamente comunicato al mercato in data 10
ottobre 2024.
In tale ambito, l’Organo di controllo ha costantemente vigilato sul processo di esecuzione del precedente
Piano Industriale BPER e-volution, approfondendo lo “stato di avanzamento lavori” delle principali
progettualità previste.
L’Organo di controllo ha inoltre vigilato sul processo di predisposizione del Nuovo Piano Industriale
mediante la partecipazione alle tre sessioni di approfondimento sui suoi contenuti, oltre che alle sedute
del Comitato Controllo e Rischi e del Consiglio di amministrazione funzionali alla sua approvazione. Nel
corso del 2025 il Collegio monitorerà lo stato di avanzamento del Nuovo Piano Industriale, con
particolare riguardo all’evoluzione degli scenari macroeconomici e ai profili di rischio, tenendo conto
anche degli impatti derivanti dall’Offerta pubblica di scambio sulle azioni ordinarie di Banca Popolare di
Sondrio S.p.A. di cui al successivo paragrafo.
Offerta Pubblica di Scambio totalitaria volontaria sulle azioni di Banca Popolare di Sondrio
In data 6 febbraio 2025, il Consiglio di amministrazione di BPER Banca ha approvato e comunicato al
mercato il lancio di un'offerta pubblica di scambio volontaria su tutte le azioni ordinarie di Banca
Popolare di Sondrio S.p.A. (rispettivamente, l’“Offerta” e “Banca Popolare di Sondrio”).
Il perfezionamento dell’Offerta, per i cui contenuti si fa rinvio alla documentazione pubblicata dalla Banca
ai sensi della normativa vigente, dovrebbe consentire a BPER di consolidare il proprio posizionamento
competitivo nel settore bancario italiano, nonché di accelerare ed ulteriormente rafforzare il percorso di
crescita sostenibile e di generazione di valore su base stand-alone delineato nel Nuovo Piano
Industriale, massimizzando la creazione di valore per tutti gli stakeholder.
Il Collegio ha partecipato alle sedute degli Organi societari che hanno deliberato il suo avvio e continuerà
a monitorare lo stato di avanzamento dell’operazione, la cui compiuta realizzazione prevede varie fasi
di sviluppo e diversi scenari.
Indicazioni su eventuali operazioni atipiche e/o inusuali, comprese quelle infragruppo o con parti
correlate
Le informazioni ricevute dal Collegio sindacale nel corso delle riunioni del Consiglio di amministrazione
e quelle fornite dall’Amministratore Delegato, dalle varie Funzioni aziendali, dall’Internal Audit e dalle
8
altre Funzioni di Controllo, dai Collegi sindacali delle Società controllate e dal Revisore legale non hanno
evidenziato l’esistenza di operazioni atipiche e/o inusuali perfezionate con parti terze, con Banche e
Società del Gruppo Bancario o con parti correlate e/o soggetti collegati
1
.
Le operazioni infragruppo e con parti correlate e/o soggetti collegati sono regolamentate all’interno del
Gruppo BPER dalla “Policy per il governo del rischio di non conformità in materia di conflitti di interesse
nei confronti di Soggetti Rilevanti e di attività di rischio nei confronti di Soggetti Collegati” (la “Policy
OPC”), adottata dalla Banca ai sensi del Regolamento CONSOB n. 17221/2010 e della Circolare Banca
d’Italia n. 285/2013.
Nel corso dell’esercizio tale Policy è stata oggetto di un aggiornamento, approvato dal Consiglio di
amministrazione del 18 dicembre 2024 previo unanime parere favorevole del Comitato Parti Correlate,
condotto con l’obiettivo di rafforzare ulteriormente i presidi a tutela dei potenziali conflitti di interesse
inerenti ai rapporti intrattenuti dal Gruppo BPER con parti correlate e/o soggetti collegati, migliorando
l’efficienza dei relativi processi di gestione, in un’ottica di continuous improvement. Il Collegio ha
preventivamente esaminato l’aggiornamento della Policy esprimendo al riguardo, all’unanimità, il proprio
parere favorevole.
Nell’ambito della propria attività di vigilanza, il Collegio ha monitorato nel continuo l’intero processo
relativo all’applicazione della Policy in parola, sia attraverso la partecipazione a tutte le riunioni del
Comitato Parti Correlate, sia attraverso la ricezione di flussi informativi periodici destinati direttamente
al Collegio Sindacale. In particolare, ha monitorato nel continuo l’intero processo relativo alle operazioni
perfezionate con Parti Correlate e Soggetti Collegati, ivi incluse quelle con i principali azionisti della
Banca.
Dalle complessive attività di controllo svolte dal Collegio, non risultano violazioni o irregolarità relative
all’applicazione della predetta Policy e risultano rispettati i limiti di Vigilanza, nonché la misura massima
stabilita per le attività di rischio verso parti correlate e soggetti collegati.
Il fascicolo di Bilancio, a cui è fatto rinvio, riporta le informazioni sui rapporti infragruppo e con parti
correlate
2
, come prescritto dall’art. 2497-bis del Codice Civile e dalla Comunicazione Consob DEM
6064293 del 28 luglio 2006. Dalle informazioni acquisite dal Collegio sindacale, dette operazioni sono
state concluse nell’interesse della Banca e non presentano criticità quanto alla loro congruità.
Al riguardo si segnala che, come poc’anzi riferito, in data 6 febbraio 2025, successivamente alla
chiusura dell’esercizio 2024, il Consiglio di amministrazione ha approvato l’Operazione inerente alla
promozione di un’offerta pubblica totalitaria volontaria di scambio, ai sensi degli artt. 102 e 106, comma
4, del TUF, avente ad oggetto la totalità delle azioni di Banca Popolare di Sondrio. L’Operazione è stata
qualificata da BPER, su base volontaria e in via prudenziale, come operazione con parte correlata di
1
Relazione degli Amministratori di BPER Banca S.p.A., par. 4.2 e Relazione degli Amministratori del Gruppo BPER Banca, par.
7.10
2
Relazione degli Amministratori di BPER Banca S.p.A., par. 4.2 e Relazione degli Amministratori del Gruppo BPER Banca, par.
7.10; Parte H della Nota Integrativa al Bilancio separato e consolidato di BPER Banca.
353
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
7
Il Consiglio di amministrazione di BPER Banca, in data 30 maggio 2024, ha deliberato la chiusura
anticipata del Piano Industriale 2022-2025 “BPER e-volution” al 31 dicembre 2024, alla luce del
raggiungimento anticipato dei principali obiettivi economico-finanziari previsti, e ha contestualmente
dato mandato all’Amministratore Delegato, tenuto conto anche del mutato scenario macroeconomico,
di predisporre un nuovo piano industriale 2024-2027 da sottoporre all’approvazione del Consiglio
medesimo e presentare al mercato ad ottobre 2024.
In linea con quanto precede, in data 9 ottobre 2024 il Consiglio di amministrazione di BPER Banca ha
quindi approvato il nuovo Piano Industriale del Gruppo BPER Banca “B:Dynamic | Full Value 2027” (il
“Nuovo Piano” o il “Nuovo Piano Industriale”), successivamente comunicato al mercato in data 10
ottobre 2024.
In tale ambito, l’Organo di controllo ha costantemente vigilato sul processo di esecuzione del precedente
Piano Industriale BPER e-volution, approfondendo lo “stato di avanzamento lavori” delle principali
progettualità previste.
L’Organo di controllo ha inoltre vigilato sul processo di predisposizione del Nuovo Piano Industriale
mediante la partecipazione alle tre sessioni di approfondimento sui suoi contenuti, oltre che alle sedute
del Comitato Controllo e Rischi e del Consiglio di amministrazione funzionali alla sua approvazione. Nel
corso del 2025 il Collegio monitorerà lo stato di avanzamento del Nuovo Piano Industriale, con
particolare riguardo all’evoluzione degli scenari macroeconomici e ai profili di rischio, tenendo conto
anche degli impatti derivanti dall’Offerta pubblica di scambio sulle azioni ordinarie di Banca Popolare di
Sondrio S.p.A. di cui al successivo paragrafo.
Offerta Pubblica di Scambio totalitaria volontaria sulle azioni di Banca Popolare di Sondrio
In data 6 febbraio 2025, il Consiglio di amministrazione di BPER Banca ha approvato e comunicato al
mercato il lancio di un'offerta pubblica di scambio volontaria su tutte le azioni ordinarie di Banca
Popolare di Sondrio S.p.A. (rispettivamente, l’“Offerta” e “Banca Popolare di Sondrio”).
Il perfezionamento dell’Offerta, per i cui contenuti si fa rinvio alla documentazione pubblicata dalla Banca
ai sensi della normativa vigente, dovrebbe consentire a BPER di consolidare il proprio posizionamento
competitivo nel settore bancario italiano, nonché di accelerare ed ulteriormente rafforzare il percorso di
crescita sostenibile e di generazione di valore su base stand-alone delineato nel Nuovo Piano
Industriale, massimizzando la creazione di valore per tutti gli stakeholder.
Il Collegio ha partecipato alle sedute degli Organi societari che hanno deliberato il suo avvio e continuerà
a monitorare lo stato di avanzamento dell’operazione, la cui compiuta realizzazione prevede varie fasi
di sviluppo e diversi scenari.
Indicazioni su eventuali operazioni atipiche e/o inusuali, comprese quelle infragruppo o con parti
correlate
Le informazioni ricevute dal Collegio sindacale nel corso delle riunioni del Consiglio di amministrazione
e quelle fornite dall’Amministratore Delegato, dalle varie Funzioni aziendali, dall’Internal Audit e dalle
8
altre Funzioni di Controllo, dai Collegi sindacali delle Società controllate e dal Revisore legale non hanno
evidenziato l’esistenza di operazioni atipiche e/o inusuali perfezionate con parti terze, con Banche e
Società del Gruppo Bancario o con parti correlate e/o soggetti collegati
1
.
Le operazioni infragruppo e con parti correlate e/o soggetti collegati sono regolamentate all’interno del
Gruppo BPER dalla “Policy per il governo del rischio di non conformità in materia di conflitti di interesse
nei confronti di Soggetti Rilevanti e di attività di rischio nei confronti di Soggetti Collegati” (la “Policy
OPC”), adottata dalla Banca ai sensi del Regolamento CONSOB n. 17221/2010 e della Circolare Banca
d’Italia n. 285/2013.
Nel corso dell’esercizio tale Policy è stata oggetto di un aggiornamento, approvato dal Consiglio di
amministrazione del 18 dicembre 2024 previo unanime parere favorevole del Comitato Parti Correlate,
condotto con l’obiettivo di rafforzare ulteriormente i presidi a tutela dei potenziali conflitti di interesse
inerenti ai rapporti intrattenuti dal Gruppo BPER con parti correlate e/o soggetti collegati, migliorando
l’efficienza dei relativi processi di gestione, in un’ottica di continuous improvement. Il Collegio ha
preventivamente esaminato l’aggiornamento della Policy esprimendo al riguardo, all’unanimità, il proprio
parere favorevole.
Nell’ambito della propria attività di vigilanza, il Collegio ha monitorato nel continuo l’intero processo
relativo all’applicazione della Policy in parola, sia attraverso la partecipazione a tutte le riunioni del
Comitato Parti Correlate, sia attraverso la ricezione di flussi informativi periodici destinati direttamente
al Collegio Sindacale. In particolare, ha monitorato nel continuo l’intero processo relativo alle operazioni
perfezionate con Parti Correlate e Soggetti Collegati, ivi incluse quelle con i principali azionisti della
Banca.
Dalle complessive attività di controllo svolte dal Collegio, non risultano violazioni o irregolarità relative
all’applicazione della predetta Policy e risultano rispettati i limiti di Vigilanza, nonché la misura massima
stabilita per le attività di rischio verso parti correlate e soggetti collegati.
Il fascicolo di Bilancio, a cui è fatto rinvio, riporta le informazioni sui rapporti infragruppo e con parti
correlate
2
, come prescritto dall’art. 2497-bis del Codice Civile e dalla Comunicazione Consob DEM
6064293 del 28 luglio 2006. Dalle informazioni acquisite dal Collegio sindacale, dette operazioni sono
state concluse nell’interesse della Banca e non presentano criticità quanto alla loro congruità.
Al riguardo si segnala che, come poc’anzi riferito, in data 6 febbraio 2025, successivamente alla
chiusura dell’esercizio 2024, il Consiglio di amministrazione ha approvato l’Operazione inerente alla
promozione di un’offerta pubblica totalitaria volontaria di scambio, ai sensi degli artt. 102 e 106, comma
4, del TUF, avente ad oggetto la totalità delle azioni di Banca Popolare di Sondrio. L’Operazione è stata
qualificata da BPER, su base volontaria e in via prudenziale, come operazione con parte correlata di
1
Relazione degli Amministratori di BPER Banca S.p.A., par. 4.2 e Relazione degli Amministratori del Gruppo BPER Banca, par.
7.10
2
Relazione degli Amministratori di BPER Banca S.p.A., par. 4.2 e Relazione degli Amministratori del Gruppo BPER Banca, par.
7.10; Parte H della Nota Integrativa al Bilancio separato e consolidato di BPER Banca.
354
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
9
maggiore rilevanza in virtù della partecipazione detenuta da Unipol Assicurazioni S.p.A., parte correlata
di BPER Banca, nel capitale sociale sia di BPER sia di Banca Popolare di Sondrio, rispettivamente in
misura pari al 19,774% e al 19,724%. Alla luce di quanto precede l’Operazione è stata sottoposta
all’esame del Comitato Parti Correlate che, nella medesima data del 6 febbraio 2025, ha rilasciato,
all’unanimità, parere favorevole sulla stessa.
In relazione a quanto precede, il Collegio sindacale ha vigilato sul processo di analisi e valutazione
dell’operazione da parte del Comitato Parti Correlate e ha verificato l’avvenuta pubblicazione del
documento informativo redatto ai sensi dell’art. 5 del Regolamento Consob n.17221. Tale documento
informativo è stato messo a disposizione del pubblico presso la sede sociale di BPER Banca in Modena
(Via San Carlo 8/20), sul meccanismo di stoccaggio autorizzato (www.emarketstorage.it), nonché sul
sito internet di BPER Banca S.p.A. (https://group.bper.it/).
Il Collegio sindacale attesta, infine, che le operazioni ex art. 136 TUB sono state approvate all’unanimità
dal Consiglio di amministrazione e con il voto favorevole di tutti i componenti del Collegio sindacale.
3.
ATTIVITÀ DI VIGILANZA SULL’ADEGUATEZZA DELL’ASSETTO ORGANIZZATIVO
Nel corso dell’esercizio 2024 il Collegio sindacale ha regolarmente vigilato, non rilevando criticità,
sull’adeguatezza dell’assetto organizzativo di BPER e del Gruppo, la cui crescita dimensionale degli
ultimi anni, promossa anche mediante operazioni straordinarie, unitamente alla maggiore complessità
organizzativa, è stata accompagnata da un costante percorso di rafforzamento generale dell’assetto di
governo e controllo.
Con riguardo, all’assetto organizzativo di BPER, il Collegio sindacale ha vigilato sulle revisioni
organizzative apportate alla struttura della Capogruppo, attraverso approfondimenti, effettuati nel corso
delle proprie adunanze, con il Chief Operating Officer e con il Responsabile della Direzione
Organizzazione. In tale contesto sono stati altresì richiesti periodici aggiornamenti sull’Organigramma
“as is” di BPER, comprensivo degli organici autorizzati e di una vista “to be”.
Nell’ambito di tali approfondimenti, il Collegio ha rilevato come l’evoluzione del business, la
digitalizzazione e l’impiego dell’intelligenza artificiale avranno un impatto significativo sull’operatività
bancaria e, di conseguenza, sulle attività delle funzioni aziendali. Ciò richiederà ulteriori valutazioni sugli
organici, anche quelli delle Funzioni di Controllo, i cui dimensionamenti sono costantemente monitorati
dal Collegio sindacale, per valutare l’esistenza di adeguate competenze e idonei processi in grado di
garantire un uso efficace e responsabile delle nuove tecnologie.
Sempre con riguardo all’adeguatezza dell’assetto organizzativo, l’Organo di Controllo ha dedicato
attenzione anche alle revisioni attuate nell’ambito delle strutture dell’Alta Direzione (in particolare per
l’individuazione dei candidati all’assunzione del ruolo di Chief Compliance Officer nonché al subentro,
nel corso del 2025, nel ruolo di Dirigente Preposto alla Redazione dei documenti contabili societari, per
i quali l’Organo di controllo ha rilasciato i pareri previsti dalla normativa di riferimento).
Con riguardo alle variazioni organizzative di BPER deliberate a decorrere dal 1° aprile 2024 ad oggi, e
10
indirizzate ad una serie di iniziative di natura evolutiva che hanno in parte anticipato le previsioni del
Nuovo Piano Industriale, il Collegio sindacale ha in particolare approfondito le variazioni organizzative
di BPER entrate in vigore a gennaio 2025, con particolare riguardo alla ricordata scissione del comparto
monetica da Bibanca in favore di BPER Banca, operazione che ha comportato il trasferimento in
Capogruppo di 48 risorse, senza peraltro causare impatti sulla sua struttura organizzativa.
Inoltre, tramite l’analisi regolare dei report sul rischio informatico e gli incidenti sulla sicurezza
informatica, unitamente alla rendicontazione semestrale relativa alla tematica BCBS-239 e agli
approfondimenti attuati in conseguenza degli adempimenti normativi che si sono resi necessari in
ambito IT, il Collegio ha svolto il proprio compito di vigilanza anche con riferimento ai sistemi informativi
e alla continuità operativa. Particolare attenzione è stata prestata, anche in conseguenza delle
numerose interlocuzioni con le Funzioni competenti, ai costi relativi alla digital trasformation e agli impatti
conseguenti al 40° aggiornamento della Circolare 285/2013 e al Digital Operational Resilience Act
(DORA), che hanno portato anche alla revisione di taluni processi e Regolamenti interni.
Nell’ambito, poi, delle operazioni straordinarie di riorganizzazione aziendale del Gruppo, il Collegio ha
altresì monitorato l’operazione di fusione per incorporazione di BPER Reoco S.p.A. in BPER Real Estate
S.p.A., deliberata al fine di razionalizzare e semplificare il presidio del comparto immobiliare all’interno
del Gruppo BPER Banca. L’operazione, approvata dalle rispettive Assemblee Straordinarie in data 22
marzo 2024 e con efficacia giuridica, contabile e fiscale al 1° luglio 2024, ha avuto quali obiettivi la
razionalizzazione e la semplificazione del presidio sul comparto immobiliare del Gruppo. Ad esito della
fusione, la quota partecipativa detenuta direttamente da BPER Banca nel capitale sociale di BPER Real
Estate si attesta al 78,99% (la restante quota è detenuta indirettamente per il tramite di Banco di
Sardegna S.p.A.).
Inoltre, al fine di razionalizzare il perimetro del Gruppo Bancario, focalizzandosi unicamente sulle
partecipazioni strategiche e di ridurre ed efficientare i costi di gestione relativi a tali partecipazioni non
strategiche, il Consiglio di Amministrazione della Banca, in data 19 settembre 2024, ha deliberato di
approvare la cessione della partecipazione in Modena Terminal S.r.l. (“MT”), pari al 100% del capitale
sociale, in considerazione di non-binding offers ricevute nel mese di luglio 2024. La sottoscrizione del
contratto di vendita e la realizzazione della cessione della partecipazione totalitaria nella società MT si
dovrebbe perfezionare entro il primo semestre 2025.
Il Collegio sindacale si riserva di monitorare l’evoluzione dell’operazione e i relativi impatti sul Gruppo
BPER.
Con riferimento, infine, alle attività di direzione e coordinamento delle Banche e delle Società controllate,
queste avvengono principalmente tramite la nomina dei rispettivi Esponenti aziendali e l’attuazione di
meccanismi atti a recepire le Direttive interne della Capogruppo. In conformità alle disposizioni
statutarie, alle leggi e alle disposizioni regolamentari esterne e interne, gli Organi Aziendali della
Capogruppo, delle Banche e delle Società Controllate sono destinatari di flussi informativi periodici e
strutturati, riferiti, tra l’altro, ai rischi e ai controlli. Il Collegio sindacale ha presidiato l’attività di direzione
e coordinamento della Capogruppo, attraverso la costante verifica del recepimento delle Direttive di
355
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
9
maggiore rilevanza in virtù della partecipazione detenuta da Unipol Assicurazioni S.p.A., parte correlata
di BPER Banca, nel capitale sociale sia di BPER sia di Banca Popolare di Sondrio, rispettivamente in
misura pari al 19,774% e al 19,724%. Alla luce di quanto precede l’Operazione è stata sottoposta
all’esame del Comitato Parti Correlate che, nella medesima data del 6 febbraio 2025, ha rilasciato,
all’unanimità, parere favorevole sulla stessa.
In relazione a quanto precede, il Collegio sindacale ha vigilato sul processo di analisi e valutazione
dell’operazione da parte del Comitato Parti Correlate e ha verificato l’avvenuta pubblicazione del
documento informativo redatto ai sensi dell’art. 5 del Regolamento Consob n.17221. Tale documento
informativo è stato messo a disposizione del pubblico presso la sede sociale di BPER Banca in Modena
(Via San Carlo 8/20), sul meccanismo di stoccaggio autorizzato (www.emarketstorage.it), nonché sul
sito internet di BPER Banca S.p.A. (https://group.bper.it/).
Il Collegio sindacale attesta, infine, che le operazioni ex art. 136 TUB sono state approvate all’unanimità
dal Consiglio di amministrazione e con il voto favorevole di tutti i componenti del Collegio sindacale.
3.
ATTIVITÀ DI VIGILANZA SULL’ADEGUATEZZA DELL’ASSETTO ORGANIZZATIVO
Nel corso dell’esercizio 2024 il Collegio sindacale ha regolarmente vigilato, non rilevando criticità,
sull’adeguatezza dell’assetto organizzativo di BPER e del Gruppo, la cui crescita dimensionale degli
ultimi anni, promossa anche mediante operazioni straordinarie, unitamente alla maggiore complessità
organizzativa, è stata accompagnata da un costante percorso di rafforzamento generale dell’assetto di
governo e controllo.
Con riguardo, all’assetto organizzativo di BPER, il Collegio sindacale ha vigilato sulle revisioni
organizzative apportate alla struttura della Capogruppo, attraverso approfondimenti, effettuati nel corso
delle proprie adunanze, con il Chief Operating Officer e con il Responsabile della Direzione
Organizzazione. In tale contesto sono stati altresì richiesti periodici aggiornamenti sull’Organigramma
“as is” di BPER, comprensivo degli organici autorizzati e di una vista “to be”.
Nell’ambito di tali approfondimenti, il Collegio ha rilevato come l’evoluzione del business, la
digitalizzazione e l’impiego dell’intelligenza artificiale avranno un impatto significativo sull’operatività
bancaria e, di conseguenza, sulle attività delle funzioni aziendali. Ciò richiederà ulteriori valutazioni sugli
organici, anche quelli delle Funzioni di Controllo, i cui dimensionamenti sono costantemente monitorati
dal Collegio sindacale, per valutare l’esistenza di adeguate competenze e idonei processi in grado di
garantire un uso efficace e responsabile delle nuove tecnologie.
Sempre con riguardo all’adeguatezza dell’assetto organizzativo, l’Organo di Controllo ha dedicato
attenzione anche alle revisioni attuate nell’ambito delle strutture dell’Alta Direzione (in particolare per
l’individuazione dei candidati all’assunzione del ruolo di Chief Compliance Officer nonché al subentro,
nel corso del 2025, nel ruolo di Dirigente Preposto alla Redazione dei documenti contabili societari, per
i quali l’Organo di controllo ha rilasciato i pareri previsti dalla normativa di riferimento).
Con riguardo alle variazioni organizzative di BPER deliberate a decorrere dal 1° aprile 2024 ad oggi, e
10
indirizzate ad una serie di iniziative di natura evolutiva che hanno in parte anticipato le previsioni del
Nuovo Piano Industriale, il Collegio sindacale ha in particolare approfondito le variazioni organizzative
di BPER entrate in vigore a gennaio 2025, con particolare riguardo alla ricordata scissione del comparto
monetica da Bibanca in favore di BPER Banca, operazione che ha comportato il trasferimento in
Capogruppo di 48 risorse, senza peraltro causare impatti sulla sua struttura organizzativa.
Inoltre, tramite l’analisi regolare dei report sul rischio informatico e gli incidenti sulla sicurezza
informatica, unitamente alla rendicontazione semestrale relativa alla tematica BCBS-239 e agli
approfondimenti attuati in conseguenza degli adempimenti normativi che si sono resi necessari in
ambito IT, il Collegio ha svolto il proprio compito di vigilanza anche con riferimento ai sistemi informativi
e alla continuità operativa. Particolare attenzione è stata prestata, anche in conseguenza delle
numerose interlocuzioni con le Funzioni competenti, ai costi relativi alla digital trasformation e agli impatti
conseguenti al 40° aggiornamento della Circolare 285/2013 e al Digital Operational Resilience Act
(DORA), che hanno portato anche alla revisione di taluni processi e Regolamenti interni.
Nell’ambito, poi, delle operazioni straordinarie di riorganizzazione aziendale del Gruppo, il Collegio ha
altresì monitorato l’operazione di fusione per incorporazione di BPER Reoco S.p.A. in BPER Real Estate
S.p.A., deliberata al fine di razionalizzare e semplificare il presidio del comparto immobiliare all’interno
del Gruppo BPER Banca. L’operazione, approvata dalle rispettive Assemblee Straordinarie in data 22
marzo 2024 e con efficacia giuridica, contabile e fiscale al 1° luglio 2024, ha avuto quali obiettivi la
razionalizzazione e la semplificazione del presidio sul comparto immobiliare del Gruppo. Ad esito della
fusione, la quota partecipativa detenuta direttamente da BPER Banca nel capitale sociale di BPER Real
Estate si attesta al 78,99% (la restante quota è detenuta indirettamente per il tramite di Banco di
Sardegna S.p.A.).
Inoltre, al fine di razionalizzare il perimetro del Gruppo Bancario, focalizzandosi unicamente sulle
partecipazioni strategiche e di ridurre ed efficientare i costi di gestione relativi a tali partecipazioni non
strategiche, il Consiglio di Amministrazione della Banca, in data 19 settembre 2024, ha deliberato di
approvare la cessione della partecipazione in Modena Terminal S.r.l. (“MT”), pari al 100% del capitale
sociale, in considerazione di non-binding offers ricevute nel mese di luglio 2024. La sottoscrizione del
contratto di vendita e la realizzazione della cessione della partecipazione totalitaria nella società MT si
dovrebbe perfezionare entro il primo semestre 2025.
Il Collegio sindacale si riserva di monitorare l’evoluzione dell’operazione e i relativi impatti sul Gruppo
BPER.
Con riferimento, infine, alle attività di direzione e coordinamento delle Banche e delle Società controllate,
queste avvengono principalmente tramite la nomina dei rispettivi Esponenti aziendali e l’attuazione di
meccanismi atti a recepire le Direttive interne della Capogruppo. In conformità alle disposizioni
statutarie, alle leggi e alle disposizioni regolamentari esterne e interne, gli Organi Aziendali della
Capogruppo, delle Banche e delle Società Controllate sono destinatari di flussi informativi periodici e
strutturati, riferiti, tra l’altro, ai rischi e ai controlli. Il Collegio sindacale ha presidiato l’attività di direzione
e coordinamento della Capogruppo, attraverso la costante verifica del recepimento delle Direttive di
356
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
11
Gruppo, nonché tramite periodici incontri con gli Organi di Controllo delle controllate, preceduti, nel
2024, dall’invio di questionari informativi sugli esiti dell’attività di controllo e vigilanza svolta dai Collegi
sindacali delle singole legal entity.
4.
ATTIVITÀ DI VIGILANZA SULL’ADEGUATEZZA DEL SISTEMA DI CONTROLLO
INTERNO
Il Sistema dei Controlli Interni del Gruppo BPER
Il Collegio sindacale svolge, tra i propri compiti, quello di vigilare sull’adeguatezza e sull’efficacia del
Sistema di Controllo Interno e Gestione dei Rischi.
In coerenza con i dettami normativi di riferimento, BPER si è dotata di una Policy che definisce i principi
relativi alla progettazione, attuazione e valutazione del Sistema dei Controlli Interni del Gruppo, i ruoli
degli Organi aziendali e delle Funzioni di Controllo coinvolti, nonché le modalità di coordinamento e
collaborazione e i flussi informativi oggetto di regolare scambio tra le Funzioni di Controllo e tra queste
e gli Organi aziendali sia della Capogruppo, sia delle Società del Gruppo. Nell’ambito di tale Policy,
denominata “Policy di Gruppo Sistema dei Controlli Interni”, e del documento che disciplina i flussi
informativi tra le Funzioni di Controllo e gli Organi aziendali vengono, tra l’altro, declinati, ruolo,
responsabilità e ambiti di intervento del Comitato di Coordinamento delle Funzioni di Controllo.
Nello specifico, il Sistema dei Controlli Interni del Gruppo BPER è l’insieme delle regole, delle funzioni,
delle strutture, delle risorse, delle procedure e dei processi finalizzati a garantire che le attività svolte
siano allineate con gli standard e le prassi interne. A livello di Gruppo tale Sistema è strutturato affinché
la Capogruppo svolga, anche nell’ambito dell’attività di direzione e coordinamento delle Società del
Gruppo:
- il controllo strategico, sia sull’andamento delle attività condotte dalle Società del Gruppo, sia sulle
politiche di acquisizione e dismissione da parte di queste ultime;
- il controllo gestionale, volto ad assicurare il mantenimento delle condizioni di equilibrio economico,
finanziario e patrimoniale sia delle singole Società, sia del Gruppo nel suo insieme;
- il controllo tecnico – operativo, finalizzato alla valutazione dei profili di rischio apportati al Gruppo
dalle singole Controllate e dei rischi complessivi del Gruppo.
Tale Sistema è progettato per tenere conto delle peculiarità del business di ciascuna Società del Gruppo
nel rispetto dei principi di: i) proporzionalità nell’applicazione delle norme in funzione delle caratteristiche
dimensionali e operative; ii) gradualità nel passaggio a metodologie e processi progressivamente più
avanzati per la misurazione dei rischi e del conseguente patrimonio di cui disporre; iii) unitarietà nella
definizione degli approcci utilizzati dalle diverse funzioni; iv) efficacia ed efficienza nel presidio del
rischio.
In applicazione dei principi indicati, il Sistema dei Controlli Interni del Gruppo prevede – in linea generale
– l’esternalizzazione alla Capogruppo delle Funzioni Aziendali di Controllo di secondo e terzo livello
12
delle Società del Gruppo di diritto italiano, ferme restando le responsabilità che, da normativa, restano
in capo a queste ultime.
Ogni Legal Entity assicura il corretto svolgimento dell’operatività tipica anche tramite l’esecuzione di
controlli di linea, insiti nei propri processi.
Come attualmente previsto dal Sistema dei Controlli interni, in considerazione del differente contesto
normativo, il modello accentrato è stato parzialmente derogato per la sola Società del Gruppo con sede
all’estero, BPER Bank Luxembourg S.A.
Tale deroga – anche temporanea (ad esempio, a seguito di operazioni straordinarie) – può essere
accordata dalla Capogruppo nel caso di Società del Gruppo di diritto italiano qualora la scelta sia
motivata da ragioni di efficacia ed economicità nella gestione e controllo dei rischi e deve essere
approvata dal Consiglio di amministrazione della Capogruppo, previo parere favorevole del Comitato
Controllo e Rischi e del Collegio sindacale.
Il presidio del Collegio sul sistema di controllo interno di BPER è stato costante e puntuale e si è svolto
attraverso i regolari incontri con le Funzioni di Controllo, i periodici flussi informativi di cui il Collegio è
destinatario e gli specifici approfondimenti richiesti su aspetti di maggior rilievo.
In particolare il Collegio sindacale, nella composizione in scadenza con l’approvazione del bilancio al
31 dicembre 2023, considerata la significativa evoluzione dimensionale e di business del Gruppo, le
rilevanti modifiche organizzative che hanno interessato le strutture della Banca, con i conseguenti
aggiornamenti nella regolamentazione interna, e tenuto conto degli impatti della digitalizzazione e del
ricorso all’intelligenza artificiale, ha suggerito all’Audit, quale area meritevole di attenzione, quella dei
flussi informativi delle Funzioni di Controllo agli Organi societari. Tale richiesta è stata prontamente
recepita dalla Funzione di Internal Audit ed inserita nel Piano di Audit di Gruppo 2024-2026, presentato
il 20 febbraio 2024. In particolare, la Revisione Interna, in collaborazione con le altre Funzioni di
Controllo, ha avviato una specifica progettualità, che sarà realizzata nel corso del corrente e dei prossimi
esercizi volta a verificare l’efficacia della reportistica delle Funzioni di Controllo destinata agli Organi
societari per identificare eventuali aree di miglioramento. Questa attività di costante revisione e
miglioramento della comunicazione delle Funzioni di Controllo riflette l’impegno di BPER di perseguire
standard elevati di governance e di gestione del rischio.
Governo e gestione dei rischi
Il Gruppo BPER individua il Risk Appetite Framework (RAF) quale strumento di presidio del profilo di
rischio che il Gruppo intende assumere nell’implementazione delle proprie strategie aziendali,
riconoscendone la valenza di elemento essenziale per improntare la politica di governo dei rischi e la
gestione degli stessi ai principi della sana e prudente gestione.
Il RAF assume rilevanza di strumento gestionale che, oltre a consentire una concreta applicazione delle
disposizioni normative, permette di attivare un governo sinergico delle attività di pianificazione, controllo
e gestione dei rischi e costituisce elemento abilitante per: i) rafforzare la capacità di governare i rischi
357
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
11
Gruppo, nonché tramite periodici incontri con gli Organi di Controllo delle controllate, preceduti, nel
2024, dall’invio di questionari informativi sugli esiti dell’attività di controllo e vigilanza svolta dai Collegi
sindacali delle singole legal entity.
4.
ATTIVITÀ DI VIGILANZA SULL’ADEGUATEZZA DEL SISTEMA DI CONTROLLO
INTERNO
Il Sistema dei Controlli Interni del Gruppo BPER
Il Collegio sindacale svolge, tra i propri compiti, quello di vigilare sull’adeguatezza e sull’efficacia del
Sistema di Controllo Interno e Gestione dei Rischi.
In coerenza con i dettami normativi di riferimento, BPER si è dotata di una Policy che definisce i principi
relativi alla progettazione, attuazione e valutazione del Sistema dei Controlli Interni del Gruppo, i ruoli
degli Organi aziendali e delle Funzioni di Controllo coinvolti, nonché le modalità di coordinamento e
collaborazione e i flussi informativi oggetto di regolare scambio tra le Funzioni di Controllo e tra queste
e gli Organi aziendali sia della Capogruppo, sia delle Società del Gruppo. Nell’ambito di tale Policy,
denominata “Policy di Gruppo Sistema dei Controlli Interni”, e del documento che disciplina i flussi
informativi tra le Funzioni di Controllo e gli Organi aziendali vengono, tra l’altro, declinati, ruolo,
responsabilità e ambiti di intervento del Comitato di Coordinamento delle Funzioni di Controllo.
Nello specifico, il Sistema dei Controlli Interni del Gruppo BPER è l’insieme delle regole, delle funzioni,
delle strutture, delle risorse, delle procedure e dei processi finalizzati a garantire che le attività svolte
siano allineate con gli standard e le prassi interne. A livello di Gruppo tale Sistema è strutturato affinché
la Capogruppo svolga, anche nell’ambito dell’attività di direzione e coordinamento delle Società del
Gruppo:
- il controllo strategico, sia sull’andamento delle attività condotte dalle Società del Gruppo, sia sulle
politiche di acquisizione e dismissione da parte di queste ultime;
- il controllo gestionale, volto ad assicurare il mantenimento delle condizioni di equilibrio economico,
finanziario e patrimoniale sia delle singole Società, sia del Gruppo nel suo insieme;
- il controllo tecnico – operativo, finalizzato alla valutazione dei profili di rischio apportati al Gruppo
dalle singole Controllate e dei rischi complessivi del Gruppo.
Tale Sistema è progettato per tenere conto delle peculiarità del business di ciascuna Società del Gruppo
nel rispetto dei principi di: i) proporzionalità nell’applicazione delle norme in funzione delle caratteristiche
dimensionali e operative; ii) gradualità nel passaggio a metodologie e processi progressivamente più
avanzati per la misurazione dei rischi e del conseguente patrimonio di cui disporre; iii) unitarietà nella
definizione degli approcci utilizzati dalle diverse funzioni; iv) efficacia ed efficienza nel presidio del
rischio.
In applicazione dei principi indicati, il Sistema dei Controlli Interni del Gruppo prevede – in linea generale
– l’esternalizzazione alla Capogruppo delle Funzioni Aziendali di Controllo di secondo e terzo livello
12
delle Società del Gruppo di diritto italiano, ferme restando le responsabilità che, da normativa, restano
in capo a queste ultime.
Ogni Legal Entity assicura il corretto svolgimento dell’operatività tipica anche tramite l’esecuzione di
controlli di linea, insiti nei propri processi.
Come attualmente previsto dal Sistema dei Controlli interni, in considerazione del differente contesto
normativo, il modello accentrato è stato parzialmente derogato per la sola Società del Gruppo con sede
all’estero, BPER Bank Luxembourg S.A.
Tale deroga – anche temporanea (ad esempio, a seguito di operazioni straordinarie) – può essere
accordata dalla Capogruppo nel caso di Società del Gruppo di diritto italiano qualora la scelta sia
motivata da ragioni di efficacia ed economicità nella gestione e controllo dei rischi e deve essere
approvata dal Consiglio di amministrazione della Capogruppo, previo parere favorevole del Comitato
Controllo e Rischi e del Collegio sindacale.
Il presidio del Collegio sul sistema di controllo interno di BPER è stato costante e puntuale e si è svolto
attraverso i regolari incontri con le Funzioni di Controllo, i periodici flussi informativi di cui il Collegio è
destinatario e gli specifici approfondimenti richiesti su aspetti di maggior rilievo.
In particolare il Collegio sindacale, nella composizione in scadenza con l’approvazione del bilancio al
31 dicembre 2023, considerata la significativa evoluzione dimensionale e di business del Gruppo, le
rilevanti modifiche organizzative che hanno interessato le strutture della Banca, con i conseguenti
aggiornamenti nella regolamentazione interna, e tenuto conto degli impatti della digitalizzazione e del
ricorso all’intelligenza artificiale, ha suggerito all’Audit, quale area meritevole di attenzione, quella dei
flussi informativi delle Funzioni di Controllo agli Organi societari. Tale richiesta è stata prontamente
recepita dalla Funzione di Internal Audit ed inserita nel Piano di Audit di Gruppo 2024-2026, presentato
il 20 febbraio 2024. In particolare, la Revisione Interna, in collaborazione con le altre Funzioni di
Controllo, ha avviato una specifica progettualità, che sarà realizzata nel corso del corrente e dei prossimi
esercizi volta a verificare l’efficacia della reportistica delle Funzioni di Controllo destinata agli Organi
societari per identificare eventuali aree di miglioramento. Questa attività di costante revisione e
miglioramento della comunicazione delle Funzioni di Controllo riflette l’impegno di BPER di perseguire
standard elevati di governance e di gestione del rischio.
Governo e gestione dei rischi
Il Gruppo BPER individua il Risk Appetite Framework (RAF) quale strumento di presidio del profilo di
rischio che il Gruppo intende assumere nell’implementazione delle proprie strategie aziendali,
riconoscendone la valenza di elemento essenziale per improntare la politica di governo dei rischi e la
gestione degli stessi ai principi della sana e prudente gestione.
Il RAF assume rilevanza di strumento gestionale che, oltre a consentire una concreta applicazione delle
disposizioni normative, permette di attivare un governo sinergico delle attività di pianificazione, controllo
e gestione dei rischi e costituisce elemento abilitante per: i) rafforzare la capacità di governare i rischi
358
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
13
aziendali; ii) garantire l’allineamento tra indirizzi strategici e livelli di rischio assumibili; iii) sviluppare un
sistema di monitoraggio e di comunicazione del profilo di rischio assunto rapido ed efficace.
Il RAF rappresenta l’insieme coordinato di metodologie, processi, policy, controlli e sistemi attraverso
cui il Gruppo stabilisce, comunica e monitora la propria propensione al rischio, intesa come l’insieme
degli obiettivi di rischio (risk appetite), delle eventuali soglie di tolleranza (risk tolerance) e dei limiti
operativi in condizioni sia di normale operatività, sia di stress, che il Gruppo intende rispettare nell’ambito
del perseguimento delle proprie linee strategiche, definendone i livelli in coerenza con il massimo rischio
assumibile (risk capacity). Al fine di garantire un’efficace e pervasiva trasmissione degli obiettivi di
rischio, il Gruppo articola il proprio risk appetite complessivo, declinando i limiti gestionali (risk limits)
che disciplinano l’operatività delle strutture organizzative assegnatarie (c.d. risk takers) in un quadro
strutturato coerente con le politiche di governo e controllo dei singoli rischi.
In particolare, con riferimento al governo e alla gestione dei rischi, il Sistema dei Controlli Interni è
progettato, attuato e valutato avendo come riferimento la “Mappa dei Rischi di Gruppo”, che identifica,
in coerenza con la normativa di vigilanza, i rischi potenziali cui il Gruppo è o potrebbe essere esposto.
Il processo di identificazione dei rischi determina l’aggiornamento della Mappa dei Rischi, che avviene
di norma con cadenza almeno annuale, salvo il caso di mutamenti significativi del contesto, che ne
impongano la revisione con frequenza più ravvicinata.
Il Collegio sindacale, nello specifico, esamina nel continuo tutti gli aspetti predetti; nel corso del 2024,
ha esaminato i contenuti della “Mappa dei Rischi di Gruppo” nelle sedute del 20 febbraio 2024 (per
l’esercizio 2024) e del 16 dicembre 2024 (per l’esercizio 2025). Le valutazioni e gli approfondimenti su
tale tematica e sul governo e la gestione dei rischi di norma sono effettuati in seduta congiunta con il
Comitato Controllo e Rischi.
Sempre in ambito di gestione dei rischi, il Collegio è altresì destinatario di regolare reporting, sia
attraverso approfondimenti in fase di approvazione delle Policy sul governo dei singoli rischi, sia
attraverso il monitoraggio trimestrale sui singoli verticali di rischio quali credito, finanziari (liquidità, tasso,
mercato e controparte), operativi, reputazionali e terze parti, con evidenza, ove presenti, del
monitoraggio degli indicatori RAF e dei limiti di esposizione previsti dalle singole Policy di governo dei
rischi con gli esiti degli eventuali processi di escalation attivati. All’interno di tale informativa, viene
regolarmente dato conto anche dell’attività di Controllo Crediti di secondo livello sulle singole posizioni
creditizie e sulle garanzie e degli esiti della Funzione di Convalida relativi a modelli di misurazione del
rischio utilizzati per finalità regolamentari (es AIRB), contabili (IFRS9) e/o gestionali o di calcolo del
capitale interno.
Particolare attenzione è stata posta alla valutazione effettuata sull’adeguatezza del patrimonio e della
posizione di liquidità attuale e prospettica (ICAAP e ILAAP), all’analisi della documentazione inerente al
RAF (con le relative ricalibrazioni), all’analisi e alla valutazione delle tematiche connesse con
l’evoluzione del sistema di rating interno (validazione, revisione, estensione), agli aggiornamenti ricevuti
regolarmente in tema di Resolution Plan e Recovery Plan, agli aggiornamenti sul Programma di Risk
Forecasting e stress testing. In particolare, nell’ambito della presentazione della posizione di
14
adeguatezza del patrimonio per il 2024, il Collegio ha riscontrato che la posizione di capitale del Gruppo
BPER si è mantenuta adeguata per l’intero 2024. Anche nella prospettiva economica i livelli di
adeguatezza patrimoniale assicurano la copertura dei rischi a cui il Gruppo risulta esposto. A tale
riguardo, il Collegio ha sottolineato che massima attenzione deve essere posta in ipotesi di scenari
avversi che (in ottica di prospettiva normativa) determinano impatti rilevanti sul ratio di adeguatezza
patrimoniale e che, rispetto allo scenario baseline, si traducono in una riduzione del CET 1 ratio. Ciò
detto, ha riscontrato come, nonostante la severità degli scenari avversi considerati, il CET1 ratio, il Tier1
ratio e Total Capital ratio si mantengono al di sopra della soglia di Risk Tolerance del RAF (che
comprendono minimi regolamentari e ulteriori buffer prudenziali, compresa la P2G) lungo tutto
l’orizzonte di proiezione. Con riferimento, poi, al profilo di liquidità e funding del Gruppo, il Collegio ha
riscontrato che la posizione di liquidità e funding si è mantenuta adeguata per tutto il 2024, senza mai
superare le soglie rilevanti interne (risk appetite, risk tolerance e, ove presente, risk capacity) assegnate
per il 2024, e senza mai evidenziare andamenti anomali tali da richiedere azioni di rimedio. Le analisi
prospettiche, sia sotto lo scenario baseline (in coerenza con il funding plan 2024-2026) sia sotto lo
scenario di stress ILAAP, evidenziano valori in linea con le soglie rilevanti interne definite per il 2024. Il
Collegio ha, infine, riscontrato che la Posizione Netta di Liquidità (PNL) risulta essere adeguata sia nello
scenario baseline sia nello scenario stress ILAAP.
Funzioni di Controllo: struttura organizzativa e relativo dimensionamento
Anche nel corso del 2024, il Collegio sindacale ha costantemente monitorato l’adeguatezza delle
dimensioni quali-quantitative delle Funzioni di Controllo e le evoluzioni organizzative e di processo che
le hanno coinvolte, sia attraverso il confronto diretto con le Funzioni di Controllo stesse, sia con la
Funzione Risorse Umane (responsabile del reclutamento delle risorse e del relativo aggiornamento
professionale) e la Funzione Organizzazione (responsabile del dimensionamento target delle strutture).
Nell’ambito delle varie interlocuzioni avvenute, il Collegio – anche alla luce delle aspettative di Vigilanza
– ha sempre sottolineato l’importanza di ridurre il divario tra il numero delle risorse effettive e quelle a
target, prestando al contempo attenzione anche al livello qualitativo delle risorse medesime. Ha, quindi,
costantemente monitorato l’andamento delle attività poste in essere sia per linee esterne, attraverso
ricerche e assunzioni dal mercato, sia per linee interne, attraverso lo sviluppo e la valorizzazione di
risorse provenienti dalle operazioni straordinarie effettuate, nonché gli esiti dell’assessment svolto in
tale ambito.
In tale contesto, il Collegio sindacale ha riscontrato che la Funzione di Audit ha rafforzato la propria
struttura organizzativa avvicinandosi all’obiettivo di organico target e, nel contempo, promuovendo un
approccio digitale - necessario per la tempestiva identificazione di punti di attenzione meritevoli di
approfondimento - e liberando conseguentemente risorse per attività a maggior valore aggiunto. Il
Progetto “.OMNIA” (Digital Oriented Target Operating Model – New Internal Audit), incardinato fra le
iniziative del Piano Industriale BPER 2022-2025, si è concluso nel 2024, traguardando tutte le 28
iniziative del 2024.
359
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
13
aziendali; ii) garantire l’allineamento tra indirizzi strategici e livelli di rischio assumibili; iii) sviluppare un
sistema di monitoraggio e di comunicazione del profilo di rischio assunto rapido ed efficace.
Il RAF rappresenta l’insieme coordinato di metodologie, processi, policy, controlli e sistemi attraverso
cui il Gruppo stabilisce, comunica e monitora la propria propensione al rischio, intesa come l’insieme
degli obiettivi di rischio (risk appetite), delle eventuali soglie di tolleranza (risk tolerance) e dei limiti
operativi in condizioni sia di normale operatività, sia di stress, che il Gruppo intende rispettare nell’ambito
del perseguimento delle proprie linee strategiche, definendone i livelli in coerenza con il massimo rischio
assumibile (risk capacity). Al fine di garantire un’efficace e pervasiva trasmissione degli obiettivi di
rischio, il Gruppo articola il proprio risk appetite complessivo, declinando i limiti gestionali (risk limits)
che disciplinano l’operatività delle strutture organizzative assegnatarie (c.d. risk takers) in un quadro
strutturato coerente con le politiche di governo e controllo dei singoli rischi.
In particolare, con riferimento al governo e alla gestione dei rischi, il Sistema dei Controlli Interni è
progettato, attuato e valutato avendo come riferimento la “Mappa dei Rischi di Gruppo”, che identifica,
in coerenza con la normativa di vigilanza, i rischi potenziali cui il Gruppo è o potrebbe essere esposto.
Il processo di identificazione dei rischi determina l’aggiornamento della Mappa dei Rischi, che avviene
di norma con cadenza almeno annuale, salvo il caso di mutamenti significativi del contesto, che ne
impongano la revisione con frequenza più ravvicinata.
Il Collegio sindacale, nello specifico, esamina nel continuo tutti gli aspetti predetti; nel corso del 2024,
ha esaminato i contenuti della “Mappa dei Rischi di Gruppo” nelle sedute del 20 febbraio 2024 (per
l’esercizio 2024) e del 16 dicembre 2024 (per l’esercizio 2025). Le valutazioni e gli approfondimenti su
tale tematica e sul governo e la gestione dei rischi di norma sono effettuati in seduta congiunta con il
Comitato Controllo e Rischi.
Sempre in ambito di gestione dei rischi, il Collegio è altresì destinatario di regolare reporting, sia
attraverso approfondimenti in fase di approvazione delle Policy sul governo dei singoli rischi, sia
attraverso il monitoraggio trimestrale sui singoli verticali di rischio quali credito, finanziari (liquidità, tasso,
mercato e controparte), operativi, reputazionali e terze parti, con evidenza, ove presenti, del
monitoraggio degli indicatori RAF e dei limiti di esposizione previsti dalle singole Policy di governo dei
rischi con gli esiti degli eventuali processi di escalation attivati. All’interno di tale informativa, viene
regolarmente dato conto anche dell’attività di Controllo Crediti di secondo livello sulle singole posizioni
creditizie e sulle garanzie e degli esiti della Funzione di Convalida relativi a modelli di misurazione del
rischio utilizzati per finalità regolamentari (es AIRB), contabili (IFRS9) e/o gestionali o di calcolo del
capitale interno.
Particolare attenzione è stata posta alla valutazione effettuata sull’adeguatezza del patrimonio e della
posizione di liquidità attuale e prospettica (ICAAP e ILAAP), all’analisi della documentazione inerente al
RAF (con le relative ricalibrazioni), all’analisi e alla valutazione delle tematiche connesse con
l’evoluzione del sistema di rating interno (validazione, revisione, estensione), agli aggiornamenti ricevuti
regolarmente in tema di Resolution Plan e Recovery Plan, agli aggiornamenti sul Programma di Risk
Forecasting e stress testing. In particolare, nell’ambito della presentazione della posizione di
14
adeguatezza del patrimonio per il 2024, il Collegio ha riscontrato che la posizione di capitale del Gruppo
BPER si è mantenuta adeguata per l’intero 2024. Anche nella prospettiva economica i livelli di
adeguatezza patrimoniale assicurano la copertura dei rischi a cui il Gruppo risulta esposto. A tale
riguardo, il Collegio ha sottolineato che massima attenzione deve essere posta in ipotesi di scenari
avversi che (in ottica di prospettiva normativa) determinano impatti rilevanti sul ratio di adeguatezza
patrimoniale e che, rispetto allo scenario baseline, si traducono in una riduzione del CET 1 ratio. Ciò
detto, ha riscontrato come, nonostante la severità degli scenari avversi considerati, il CET1 ratio, il Tier1
ratio e Total Capital ratio si mantengono al di sopra della soglia di Risk Tolerance del RAF (che
comprendono minimi regolamentari e ulteriori buffer prudenziali, compresa la P2G) lungo tutto
l’orizzonte di proiezione. Con riferimento, poi, al profilo di liquidità e funding del Gruppo, il Collegio ha
riscontrato che la posizione di liquidità e funding si è mantenuta adeguata per tutto il 2024, senza mai
superare le soglie rilevanti interne (risk appetite, risk tolerance e, ove presente, risk capacity) assegnate
per il 2024, e senza mai evidenziare andamenti anomali tali da richiedere azioni di rimedio. Le analisi
prospettiche, sia sotto lo scenario baseline (in coerenza con il funding plan 2024-2026) sia sotto lo
scenario di stress ILAAP, evidenziano valori in linea con le soglie rilevanti interne definite per il 2024. Il
Collegio ha, infine, riscontrato che la Posizione Netta di Liquidità (PNL) risulta essere adeguata sia nello
scenario baseline sia nello scenario stress ILAAP.
Funzioni di Controllo: struttura organizzativa e relativo dimensionamento
Anche nel corso del 2024, il Collegio sindacale ha costantemente monitorato l’adeguatezza delle
dimensioni quali-quantitative delle Funzioni di Controllo e le evoluzioni organizzative e di processo che
le hanno coinvolte, sia attraverso il confronto diretto con le Funzioni di Controllo stesse, sia con la
Funzione Risorse Umane (responsabile del reclutamento delle risorse e del relativo aggiornamento
professionale) e la Funzione Organizzazione (responsabile del dimensionamento target delle strutture).
Nell’ambito delle varie interlocuzioni avvenute, il Collegio – anche alla luce delle aspettative di Vigilanza
– ha sempre sottolineato l’importanza di ridurre il divario tra il numero delle risorse effettive e quelle a
target, prestando al contempo attenzione anche al livello qualitativo delle risorse medesime. Ha, quindi,
costantemente monitorato l’andamento delle attività poste in essere sia per linee esterne, attraverso
ricerche e assunzioni dal mercato, sia per linee interne, attraverso lo sviluppo e la valorizzazione di
risorse provenienti dalle operazioni straordinarie effettuate, nonché gli esiti dell’assessment svolto in
tale ambito.
In tale contesto, il Collegio sindacale ha riscontrato che la Funzione di Audit ha rafforzato la propria
struttura organizzativa avvicinandosi all’obiettivo di organico target e, nel contempo, promuovendo un
approccio digitale - necessario per la tempestiva identificazione di punti di attenzione meritevoli di
approfondimento - e liberando conseguentemente risorse per attività a maggior valore aggiunto. Il
Progetto “.OMNIA” (Digital Oriented Target Operating Model – New Internal Audit), incardinato fra le
iniziative del Piano Industriale BPER 2022-2025, si è concluso nel 2024, traguardando tutte le 28
iniziative del 2024.
360
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
15
In continuità con quanto già realizzato, anche per il Piano Industriale 2025-2027 la Revisione Interna
continuerà a promuovere un approccio incardinato sullo sviluppo e sull’utilizzo della tecnologia e
costantemente orientato all’innovazione, anche per ottemperare al ruolo di trusted advisor per gli Organi
aziendali e il management.
Oltre alla vigilanza dell’aspetto dimensionale, il Collegio ha esercitato le proprie funzioni di presidio
riguardo alle modifiche nella struttura organizzativa delle Funzioni di Compliance, di Internal Audit, di
Gestione dei Rischi – compreso il rafforzamento della Funzione di Convalida – di Antiriciclaggio.
In tale contesto la Funzione Compliance è stata oggetto della massima attenzione con riferimento agli
organici (oggetto di potenziamento complessivo), ma anche riguardo agli ambiti IT e Continuità
operativa e con riferimento alla tematica della sicurezza dei dati, la cui dedicata progettualità si è
conclusa a luglio 2024 con l’implementazione della cifratura sui relativi database.
Con il supporto della Funzione Compliance, delle altre Funzioni di Controllo e della Struttura del Chief
Financial Officer sono stati inoltre approfonditi eventuali profili di rischiosità connessi alle operazioni di
covered bond. L’incontro è stata l’occasione per ribadire la necessità che si ponga sempre la massima
attenzione affinché si provvedano a definire le modalità di coordinamento e collaborazione tra tutte le
Funzioni della Banca, nonché adeguati flussi informativi tra la Funzione di Controllo e le Funzioni di
business.
Sono state inoltre monitorate le attività relative al progetto 285-DORA, avviato a maggio 2023, volte a
identificare e attuare gli interventi di adeguamento ai requisiti previsti dal 40° aggiornamento della
Circolare 285/2013 di Banca d’Italia e dal Regolamento Digital Operational Resilience Act («DORA»),
nonché le progettualità volte al progressivo adeguamento ai requisiti normativi richiesti in materia di
sostenibilità nella prestazione dei servizi di investimento.
Inoltre, in conformità con quanto previsto dalla normativa di riferimento, il Collegio è stato chiamato a
rilasciare parere nel processo di individuazione del candidato alla successione nel ruolo di Chief
Compliance Officer.
Parimenti, notevole interesse è stato prestato all’irrobustimento della Funzione Antiriciclaggio effettuato
sia con riferimento alla revisione dell’assetto organizzativo, sia all’aumento degli organici target,
consolidato nel corso del 2024.
Inoltre, nell’ambito delle attività di verifica ispettiva svolte nel continuo dalla Funzione Antiriciclaggio
presso la rete delle Banche del Gruppo in coerenza con le previsioni della Policy Antiriciclaggio e in
accordo con la funzione di Revisione Interna, particolare attenzione è stata dedicata alle verifiche svolte
dalla Funzione Antiriciclaggio e concluse con un giudizio finale di rischio residuo «Alto» o «Medio-Alto»,
approfondendo, in particolare, le azioni di rimedio richieste e gli eventuali provvedimenti adottati. In tale
contesto si segnala l’importanza della pianificazione ed erogazione di piani formativi in ambito
antiriciclaggio che, con il supporto della Funzione, sono stati somministrati al personale del Gruppo per
una più completa sensibilità sul tema e sugli adempimenti connessi richiesti agli istituti di credito nel
rapporto con la clientela.
16
Coordinamento delle Funzioni di Controllo
Nel corso dell’esercizio, il Collegio sindacale ha vigilato sulla pianificazione e sulle risultanze delle
attività delle funzioni di controllo, con particolare attenzione all’adeguato coordinamento tra le
medesime. Al riguardo il Collegio viene periodicamente informato delle riunioni del Comitato di
Coordinamento delle Funzioni di Controllo, nell’ambito delle quali vengono approfondite le tematiche
comuni, viene raccordata la pianificazione delle attività annuali e vengono approfondite tematiche di
governance dei controlli d’interesse comune.
Il Quadro Sinottico di pianificazione si colloca nell’ambito delle iniziative volte a promuovere un dialogo
costruttivo e un complessivo coordinamento delle rispettive attività delle Funzioni che sono definite nei
singoli Piani e, oltre a facilitare un presidio integrato e armonizzato del Sistema dei Controlli Interni del
Gruppo BPER, riporta una classificazione omogenea della complessiva copertura di ciascuna Area
SREP.
Nell’ambito del Tableau de Bord Integrato delle Funzioni di Controllo è rappresentata, con cadenza
trimestrale, la robustezza dei presidi di controllo e le azioni opportune per il loro rafforzamento con la
disamina delle key issue (con relativo outlook) e il monitoraggio dei rilievi e delle relative azioni rimediali
oggetto di sistemazione nell’ambito del Process To Remedy Findings (PRF).
Con riferimento alle Key Issues, il Collegio ha riscontrato che al 31 dicembre 2024 non vi sono Key
Issues con outlook negativo. Riguardo ai finding complessivamente mossi dalle Funzioni di Controllo,
viene riscontrato un sostanziale incremento nella numerosità in virtù dell’irrobustimento dell’approccio
delle Funzioni di Controllo in linea con l’accresciuta complessità del Gruppo. Viene invece confermato
anche per il 2024 il trend in diminuzione dei giorni medi di chiusura e del vintage dei finding in essere.
Il monitoraggio e la sistemazione dei citati rilievi sono stati oggetto di approfondita attenzione da parte
del Collegio sindacale. Al riguardo, il Collegio ha verificato che il complessivo progetto di promozione
della Cultura dei Rischi e dei Controlli è stato finalizzato nei tempi previsti e ha riscontrato positivamente
come l’attività svolta in tema di sensibilizzazione del personale del Gruppo sui temi di risk and control
awareness rappresenti un aspetto di valore da promuovere e condurre nel continuo, appurando che,
per il 2024 e per il 2025, risultano identificati e programmati alcuni interventi mirati a irrobustire una
cultura diffusa dei rischi e delle modalità per il loro presidio.
Il Collegio sindacale riceve, infine, periodicamente copia dei verbali delle riunioni del Comitato di
Coordinamento delle Funzioni di Controllo, con evidenza delle attività svolte e degli aspetti di maggiore
attenzione. La disamina di tali documenti consente al Collegio di riconsiderare periodicamente il
bilanciamento delle proprie attività.
Monitoraggio attività di Vigilanza
Il Collegio sindacale ha monitorato costantemente le attività e le richieste delle Autorità di Vigilanza,
361
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
15
In continuità con quanto già realizzato, anche per il Piano Industriale 2025-2027 la Revisione Interna
continuerà a promuovere un approccio incardinato sullo sviluppo e sull’utilizzo della tecnologia e
costantemente orientato all’innovazione, anche per ottemperare al ruolo di trusted advisor per gli Organi
aziendali e il management.
Oltre alla vigilanza dell’aspetto dimensionale, il Collegio ha esercitato le proprie funzioni di presidio
riguardo alle modifiche nella struttura organizzativa delle Funzioni di Compliance, di Internal Audit, di
Gestione dei Rischi – compreso il rafforzamento della Funzione di Convalida – di Antiriciclaggio.
In tale contesto la Funzione Compliance è stata oggetto della massima attenzione con riferimento agli
organici (oggetto di potenziamento complessivo), ma anche riguardo agli ambiti IT e Continuità
operativa e con riferimento alla tematica della sicurezza dei dati, la cui dedicata progettualità si è
conclusa a luglio 2024 con l’implementazione della cifratura sui relativi database.
Con il supporto della Funzione Compliance, delle altre Funzioni di Controllo e della Struttura del Chief
Financial Officer sono stati inoltre approfonditi eventuali profili di rischiosità connessi alle operazioni di
covered bond. L’incontro è stata l’occasione per ribadire la necessità che si ponga sempre la massima
attenzione affinché si provvedano a definire le modalità di coordinamento e collaborazione tra tutte le
Funzioni della Banca, nonché adeguati flussi informativi tra la Funzione di Controllo e le Funzioni di
business.
Sono state inoltre monitorate le attività relative al progetto 285-DORA, avviato a maggio 2023, volte a
identificare e attuare gli interventi di adeguamento ai requisiti previsti dal 40° aggiornamento della
Circolare 285/2013 di Banca d’Italia e dal Regolamento Digital Operational Resilience Act («DORA»),
nonché le progettualità volte al progressivo adeguamento ai requisiti normativi richiesti in materia di
sostenibilità nella prestazione dei servizi di investimento.
Inoltre, in conformità con quanto previsto dalla normativa di riferimento, il Collegio è stato chiamato a
rilasciare parere nel processo di individuazione del candidato alla successione nel ruolo di Chief
Compliance Officer.
Parimenti, notevole interesse è stato prestato all’irrobustimento della Funzione Antiriciclaggio effettuato
sia con riferimento alla revisione dell’assetto organizzativo, sia all’aumento degli organici target,
consolidato nel corso del 2024.
Inoltre, nell’ambito delle attività di verifica ispettiva svolte nel continuo dalla Funzione Antiriciclaggio
presso la rete delle Banche del Gruppo in coerenza con le previsioni della Policy Antiriciclaggio e in
accordo con la funzione di Revisione Interna, particolare attenzione è stata dedicata alle verifiche svolte
dalla Funzione Antiriciclaggio e concluse con un giudizio finale di rischio residuo «Alto» o «Medio-Alto»,
approfondendo, in particolare, le azioni di rimedio richieste e gli eventuali provvedimenti adottati. In tale
contesto si segnala l’importanza della pianificazione ed erogazione di piani formativi in ambito
antiriciclaggio che, con il supporto della Funzione, sono stati somministrati al personale del Gruppo per
una più completa sensibilità sul tema e sugli adempimenti connessi richiesti agli istituti di credito nel
rapporto con la clientela.
16
Coordinamento delle Funzioni di Controllo
Nel corso dell’esercizio, il Collegio sindacale ha vigilato sulla pianificazione e sulle risultanze delle
attività delle funzioni di controllo, con particolare attenzione all’adeguato coordinamento tra le
medesime. Al riguardo il Collegio viene periodicamente informato delle riunioni del Comitato di
Coordinamento delle Funzioni di Controllo, nell’ambito delle quali vengono approfondite le tematiche
comuni, viene raccordata la pianificazione delle attività annuali e vengono approfondite tematiche di
governance dei controlli d’interesse comune.
Il Quadro Sinottico di pianificazione si colloca nell’ambito delle iniziative volte a promuovere un dialogo
costruttivo e un complessivo coordinamento delle rispettive attività delle Funzioni che sono definite nei
singoli Piani e, oltre a facilitare un presidio integrato e armonizzato del Sistema dei Controlli Interni del
Gruppo BPER, riporta una classificazione omogenea della complessiva copertura di ciascuna Area
SREP.
Nell’ambito del Tableau de Bord Integrato delle Funzioni di Controllo è rappresentata, con cadenza
trimestrale, la robustezza dei presidi di controllo e le azioni opportune per il loro rafforzamento con la
disamina delle key issue (con relativo outlook) e il monitoraggio dei rilievi e delle relative azioni rimediali
oggetto di sistemazione nell’ambito del Process To Remedy Findings (PRF).
Con riferimento alle Key Issues, il Collegio ha riscontrato che al 31 dicembre 2024 non vi sono Key
Issues con outlook negativo. Riguardo ai finding complessivamente mossi dalle Funzioni di Controllo,
viene riscontrato un sostanziale incremento nella numerosità in virtù dell’irrobustimento dell’approccio
delle Funzioni di Controllo in linea con l’accresciuta complessità del Gruppo. Viene invece confermato
anche per il 2024 il trend in diminuzione dei giorni medi di chiusura e del vintage dei finding in essere.
Il monitoraggio e la sistemazione dei citati rilievi sono stati oggetto di approfondita attenzione da parte
del Collegio sindacale. Al riguardo, il Collegio ha verificato che il complessivo progetto di promozione
della Cultura dei Rischi e dei Controlli è stato finalizzato nei tempi previsti e ha riscontrato positivamente
come l’attività svolta in tema di sensibilizzazione del personale del Gruppo sui temi di risk and control
awareness rappresenti un aspetto di valore da promuovere e condurre nel continuo, appurando che,
per il 2024 e per il 2025, risultano identificati e programmati alcuni interventi mirati a irrobustire una
cultura diffusa dei rischi e delle modalità per il loro presidio.
Il Collegio sindacale riceve, infine, periodicamente copia dei verbali delle riunioni del Comitato di
Coordinamento delle Funzioni di Controllo, con evidenza delle attività svolte e degli aspetti di maggiore
attenzione. La disamina di tali documenti consente al Collegio di riconsiderare periodicamente il
bilanciamento delle proprie attività.
Monitoraggio attività di Vigilanza
Il Collegio sindacale ha monitorato costantemente le attività e le richieste delle Autorità di Vigilanza,
362
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
17
nonché gli scambi di informazioni con le medesime.
In tale contesto, il Collegio è stato costantemente informato in merito alle comunicazioni di apertura e
chiusura delle attività ispettive, ai relativi esiti e alle attività rimediali a fronte delle criticità riscontrate e
ai relativi tempi di conclusione.
In particolare, il Collegio, nell’ambito del regolare monitoraggio degli action plan, ha vigilato sul rispetto
delle date di chiusura e sulle eventuali ripianificazioni, richiedendo accertamenti e approfondimenti.
Tale attività è stata svolta per tutte le Autorità (tra le quali BCE, Banca d’Italia, Consob) e con riferimento
sia alla Capogruppo sia alle singole Legal Entity.
Il Collegio sindacale ha mantenuto elevato il proprio impegno a presidiare le modalità di verifica nel
continuo ed evasione delle richieste avanzate dalla Vigilanza nell’ambito della SREP Decision. Al
riguardo, si segnala che, nell’ambito dell’ordinario processo SREP, il Collegio ha incontrato in due
occasioni BCE, rispettivamente una durante il precedente mandato dell’Organo di controllo e una
durante l’attuale mandato.
Presidio dei rischi derivanti da mutamenti di scenario
Il Collegio ha monitorato nel continuo, approfondendo le tematiche con le funzioni aziendali competenti,
gli impatti e i rischi di credito derivanti dal perdurare di un quadro macroeconomico generale e di settore
ancora interessato da significativa incertezza, indotta: i) dall’evoluzione dei conflitti in corso in Ucraina
e in Medio Oriente; ii) dall’acquisita consapevolezza, a livello internazionale, del rischio climatico e dalle
relative misure di contrasto; iii) da un maggior numero di attacchi informatici e, conseguentemente, dalla
necessità di rafforzare i processi volti a identificare, valutare e dare priorità a potenziali minacce e
vulnerabilità dei sistemi informatici della Banca, per mitigare i rischi di natura informatica e migliorare le
misure di sicurezza.
Premesso quanto sopra, il Collegio ha costantemente monitorato ed approfondito:
- l’evolversi della situazione connessa ai conflitti bellici, con particolare riferimento alle iniziative che
la Banca ha intrapreso al fine di fronteggiare potenziali situazioni di rischio di credito;
- le attività ed i presidi posti in essere dalla Banca in seguito alle alluvioni che hanno colpito il territorio
italiano, sia con riferimento a tematiche relative alla business continuity e al rischio operativo, sia
con riferimento alle attività poste in essere in ambito credito;
- gli impatti subiti da BPER, le azioni correttive messe in atto, nonché i tempi di ripristino e le attività
di comunicazione alle competenti Autorità relativi ad incidenti informatici.
Tenuto conto delle caratteristiche dimensionali e gestionali della Banca e del Gruppo, dei fatti valutati
nel corso dell’attività di vigilanza e delle informazioni ricevute dalle strutture aziendali, il Collegio ritiene
nel complesso adeguato il sistema dei controlli interni e di gestione dei rischi, non avendo rilevato
situazioni di particolare criticità.
Il Collegio sindacale ha osservato che il sistema dei controlli interni della Banca sta progredendo in
18
modo coerente con lo sviluppo del business e con la crescente complessità del Gruppo, grazie alla
costante attività di revisione metodologica e di processo delle Funzioni di Controllo. In questo contesto
il Collegio sindacale sottolinea l’importanza di perseverare su questa traiettoria.
5.
ATTIVITÀ DI VIGILANZA SUL PROCESSO DI REVISIONE LEGALE DEI CONTI
Ai sensi del combinato disposto del Decreto Legislativo 27 gennaio 2010, n. 39 e del Regolamento
Europeo n. 537/2014, l’incarico di revisione legale dei conti e di revisione del bilancio di esercizio e
consolidato è stato conferito dall’Assemblea dei Soci del 26 novembre 2016, per il novennio 2017-2025,
alla Società di Revisione Deloitte & Touche S.p.A. (“Deloitte” o “Società di Revisione” o “Revisore”),
unitamente all’attribuzione del giudizio di coerenza e di conformità alle norme di legge di cui all’art. 123-
bis, comma 4, del TUF.
In accordo con quanto previsto dall’art. 19 del D. Lgs. n. 39 del 2010, il Collegio sindacale, identificato
come il “Comitato per il controllo interno e la revisione contabile”, ha monitorato, nel corso del 2024 e
sino alla data della presente Relazione, l’attività della Società di Revisione.
In tale ambito, il Collegio sindacale ha incontrato il Revisore per esaminare il Piano di Revisione 2024.
Sono stati oggetto di particolare attenzione i seguenti profili:
- la relazione annuale in formato ESEF;
- la determinazione della significatività;
- le procedure di valutazione dei rischi;
- le considerazioni sul rischio frode;
- i rischi significativi e le altre aree di interesse;
- le valutazioni sul sistema di controllo interno;
- gli orientamenti preliminari sugli aspetti chiave della revisione;
- indipendenza e tempistiche delle attività.
Il Collegio sindacale ha inoltre acquisito le necessarie informazioni con una costante interazione con il
Revisore sulle diverse aree di bilancio, ricevendo altresì aggiornamenti sullo stato di avanzamento delle
attività e sui principali aspetti all’attenzione del Revisore.
In particolare, nel corso degli incontri avuti con il Revisore, sono stati oggetto di esame, tra l’altro:
- la valutazione dei crediti verso la clientela;
- l’eventuale forzatura dei controlli;
- le operazioni di de-risking e di cessione di crediti deteriorati;
- la quantificazione dell’Expected Credit Loss (ECL) con particolare riferimento agli overlays
manageriali applicati dalla Banca e l’aggiornamento degli scenari macroeconomici utilizzati per
363
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
17
nonché gli scambi di informazioni con le medesime.
In tale contesto, il Collegio è stato costantemente informato in merito alle comunicazioni di apertura e
chiusura delle attività ispettive, ai relativi esiti e alle attività rimediali a fronte delle criticità riscontrate e
ai relativi tempi di conclusione.
In particolare, il Collegio, nell’ambito del regolare monitoraggio degli action plan, ha vigilato sul rispetto
delle date di chiusura e sulle eventuali ripianificazioni, richiedendo accertamenti e approfondimenti.
Tale attività è stata svolta per tutte le Autorità (tra le quali BCE, Banca d’Italia, Consob) e con riferimento
sia alla Capogruppo sia alle singole Legal Entity.
Il Collegio sindacale ha mantenuto elevato il proprio impegno a presidiare le modalità di verifica nel
continuo ed evasione delle richieste avanzate dalla Vigilanza nell’ambito della SREP Decision. Al
riguardo, si segnala che, nell’ambito dell’ordinario processo SREP, il Collegio ha incontrato in due
occasioni BCE, rispettivamente una durante il precedente mandato dell’Organo di controllo e una
durante l’attuale mandato.
Presidio dei rischi derivanti da mutamenti di scenario
Il Collegio ha monitorato nel continuo, approfondendo le tematiche con le funzioni aziendali competenti,
gli impatti e i rischi di credito derivanti dal perdurare di un quadro macroeconomico generale e di settore
ancora interessato da significativa incertezza, indotta: i) dall’evoluzione dei conflitti in corso in Ucraina
e in Medio Oriente; ii) dall’acquisita consapevolezza, a livello internazionale, del rischio climatico e dalle
relative misure di contrasto; iii) da un maggior numero di attacchi informatici e, conseguentemente, dalla
necessità di rafforzare i processi volti a identificare, valutare e dare priorità a potenziali minacce e
vulnerabilità dei sistemi informatici della Banca, per mitigare i rischi di natura informatica e migliorare le
misure di sicurezza.
Premesso quanto sopra, il Collegio ha costantemente monitorato ed approfondito:
- l’evolversi della situazione connessa ai conflitti bellici, con particolare riferimento alle iniziative che
la Banca ha intrapreso al fine di fronteggiare potenziali situazioni di rischio di credito;
- le attività ed i presidi posti in essere dalla Banca in seguito alle alluvioni che hanno colpito il territorio
italiano, sia con riferimento a tematiche relative alla business continuity e al rischio operativo, sia
con riferimento alle attività poste in essere in ambito credito;
- gli impatti subiti da BPER, le azioni correttive messe in atto, nonché i tempi di ripristino e le attività
di comunicazione alle competenti Autorità relativi ad incidenti informatici.
Tenuto conto delle caratteristiche dimensionali e gestionali della Banca e del Gruppo, dei fatti valutati
nel corso dell’attività di vigilanza e delle informazioni ricevute dalle strutture aziendali, il Collegio ritiene
nel complesso adeguato il sistema dei controlli interni e di gestione dei rischi, non avendo rilevato
situazioni di particolare criticità.
Il Collegio sindacale ha osservato che il sistema dei controlli interni della Banca sta progredendo in
18
modo coerente con lo sviluppo del business e con la crescente complessità del Gruppo, grazie alla
costante attività di revisione metodologica e di processo delle Funzioni di Controllo. In questo contesto
il Collegio sindacale sottolinea l’importanza di perseverare su questa traiettoria.
5.
ATTIVITÀ DI VIGILANZA SUL PROCESSO DI REVISIONE LEGALE DEI CONTI
Ai sensi del combinato disposto del Decreto Legislativo 27 gennaio 2010, n. 39 e del Regolamento
Europeo n. 537/2014, l’incarico di revisione legale dei conti e di revisione del bilancio di esercizio e
consolidato è stato conferito dall’Assemblea dei Soci del 26 novembre 2016, per il novennio 2017-2025,
alla Società di Revisione Deloitte & Touche S.p.A. (“Deloitte” o “Società di Revisione” o “Revisore”),
unitamente all’attribuzione del giudizio di coerenza e di conformità alle norme di legge di cui all’art. 123-
bis, comma 4, del TUF.
In accordo con quanto previsto dall’art. 19 del D. Lgs. n. 39 del 2010, il Collegio sindacale, identificato
come il “Comitato per il controllo interno e la revisione contabile”, ha monitorato, nel corso del 2024 e
sino alla data della presente Relazione, l’attività della Società di Revisione.
In tale ambito, il Collegio sindacale ha incontrato il Revisore per esaminare il Piano di Revisione 2024.
Sono stati oggetto di particolare attenzione i seguenti profili:
- la relazione annuale in formato ESEF;
- la determinazione della significatività;
- le procedure di valutazione dei rischi;
- le considerazioni sul rischio frode;
- i rischi significativi e le altre aree di interesse;
- le valutazioni sul sistema di controllo interno;
- gli orientamenti preliminari sugli aspetti chiave della revisione;
- indipendenza e tempistiche delle attività.
Il Collegio sindacale ha inoltre acquisito le necessarie informazioni con una costante interazione con il
Revisore sulle diverse aree di bilancio, ricevendo altresì aggiornamenti sullo stato di avanzamento delle
attività e sui principali aspetti all’attenzione del Revisore.
In particolare, nel corso degli incontri avuti con il Revisore, sono stati oggetto di esame, tra l’altro:
- la valutazione dei crediti verso la clientela;
- l’eventuale forzatura dei controlli;
- le operazioni di de-risking e di cessione di crediti deteriorati;
- la quantificazione dell’Expected Credit Loss (ECL) con particolare riferimento agli overlays
manageriali applicati dalla Banca e l’aggiornamento degli scenari macroeconomici utilizzati per
364
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
19
la determinazione delle rettifiche di valore;
- l’impairment test dell’avviamento e delle partecipazioni;
- la valutazione del portafoglio titoli di proprietà;
- le operazioni di acquisto di crediti d’imposta originati nell’ambito delle agevolazioni di cui ai
Decreti Legge “Cura Italia” e “Rilancio”;
- la valutazione e rappresentazione in bilancio delle DTA (Deferred Tax Assets);
- gli aggiornamenti con riguardo al Progetto Bridge;
- gli accantonamenti conseguenti alla “manovra” relativa agli organici.
Stante altresì l’incarico di Revisore Unico di Gruppo conferito alla Società di Revisione Deloitte & Touche
S.p.A., il Collegio sindacale ha incontrato, oltre ai rappresentanti della Società di Revisione incaricata,
responsabili della revisione legale di Capogruppo, i responsabili degli audit team delle principali società
controllate attivando, in tali occasioni, un proficuo scambio di informazioni, così come richiesto dall’art.
150 del TUF, sui principali risultati delle rispettive attività di revisione contabile.
Nel corso di periodici incontri con la Società di Revisione sono state altresì oggetto di discussione le
principali tematiche e modifiche di processo ed organizzative con impatto sui sistemi contabili e
sull’Informativa finanziaria, unitamente ai principali aspetti che potrebbero trovare spazio nella c.d.
“Management Letter”.
Il Collegio sindacale ha, altresì, informato la Società di Revisione sulla propria attività e riferito sui fatti
rilevanti e significativi della Banca di cui ha avuto conoscenza.
Complessivamente, dai rapporti con i Revisori non sono emerse anomalie, criticità od omissioni
rilevate. Fermo quanto precede, in data 26 marzo 2025, la Società di Revisione ha rilasciato, ai sensi
dell’art. 14 del D. Lgs. n. 39/2010 ed dell’art. 10 del Regolamento (UE) n. 537/2014, la Relazione di
revisione sul bilancio d’esercizio chiuso al 31 dicembre 2024.
In tale Relazione, la Società di Revisione:
- ha rilasciato un giudizio che attesta che il bilancio d’esercizio fornisce una rappresentazione
veritiera e corretta della situazione patrimoniale e finanziaria della Banca al 31 dicembre 2024,
del risultato economico e dei flussi di cassa dell’esercizio a tale data, in conformità ai principi
contabili IFRS emanati dall’International Accounting Standards Board e adottati dall’Unione
Europea nonché ai provvedimenti emanati in attuazione dell’art. 9 del D.Lgs. n. 38/05 e dell’art.
43 del D.Lgs. n. 136/15;
- ha rilasciato un giudizio che attesta che la Relazione sulla Gestione che correda il bilancio
d’esercizio, ed alcune specifiche informazioni contenute nella Relazione sul Governo Societario
e gli assetti proprietari indicate nell’articolo 123-bis, comma 4, del TUF, sono coerenti con il
progetto di bilancio al 31 dicembre 2024 e redatte in conformità alle norme di legge;
- con riferimento alla Relazione sulla Gestione, ha dichiarato, sulla base delle conoscenze e della
20
comprensione dell’impresa e del relativo contesto acquisite nel corso dell’attività di revisione, di
non avere nulla da riferire per quanto riguarda eventuali errori significativi in essa contenuti (ai
sensi dell’art 14, comma 2, lettera e-ter), del D.Lgs. n. 39/10);
- ha rilasciato un giudizio che attesta che il bilancio d’esercizio è stato predisposto nel formato
XHTML in conformità alle disposizioni del Regolamento Delegato (UE) 2019/815 della
Commissione Europea in materia di norme tecniche di regolamentazione relative alla
specificazione del formato elettronico unico di comunicazione (ESEF – European Single
Electronic Format).
In accordo con le disposizioni normative applicabili, la Relazione della Società di Revisione sulla
revisione contabile del bilancio di esercizio riporta i princìpi di revisione applicati e indica gli “aspetti
chiave” dell’attività di revisione contabile, che si riferiscono ai seguenti aspetti:
- classificazione e valutazione dei crediti verso clientela valutati al costo ammortizzato non
deteriorati;
- classificazione e valutazione dei crediti verso clientela deteriorati valutati al costo ammortizzato
classificati a sofferenza e inadempienza probabile.
In data 26 marzo 2025, la Società di Revisione ha rilasciato altresì la Relazione di revisione relativa al
bilancio consolidato, che contiene giudizi e dichiarazioni analoghe a quelle sopra riportate:
- un giudizio che attesta che il bilancio consolidato fornisce una rappresentazione veritiera e
corretta della situazione patrimoniale e finanziaria del Gruppo al 31 dicembre 2024, del risultato
economico e dei flussi di cassa dell’esercizio a tale data, in conformità ai principi contabili IFRS
emanati dall’International Accounting Standards Board e adottati dall’Unione Europea nonché
ai provvedimenti emanati in attuazione dell’art. 9 del D.Lgs. n. 38/05 e dell’art. 43 del D.Lgs. n.
136/15;
- un giudizio che attesta che la Relazione sulla Gestione che correda il bilancio consolidato, ed
alcune specifiche informazioni contenute nella Relazione sul Governo Societario e gli assetti
proprietari indicate nell’articolo 123-bis, comma 4, del TUF, sono coerenti con il bilancio
consolidato al 31 dicembre 2024 e redatte in conformità alle norme di legge (esclusa la sezione
relativa alla rendicontazione consolidata di sostenibilità);
- con riferimento alla Relazione sulla Gestione, la dichiarazione che, sulla base delle conoscenze
e della comprensione dell’impresa e del relativo contesto acquisite nel corso dell’attività di
revisione, non ha nulla da riportare per quanto riguarda eventuali errori significativi in essa
contenuti (ai sensi dell’art 14, comma 2, lettera e-ter), del D.Lgs. n. 39/10);
- un giudizio che attesta che il bilancio consolidato è stato predisposto nel formato XHTML ed è
stato marcato, in tutti gli aspetti significativi, in conformità alle disposizioni del Regolamento
Delegato (UE) 2019/815 della Commissione Europea in materia di norme tecniche di
regolamentazione relative alla specificazione del formato elettronico unico di comunicazione
(ESEF – European Single Electronic Format), precisando, tuttavia, che alcune informazioni
365
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
19
la determinazione delle rettifiche di valore;
- l’impairment test dell’avviamento e delle partecipazioni;
- la valutazione del portafoglio titoli di proprietà;
- le operazioni di acquisto di crediti d’imposta originati nell’ambito delle agevolazioni di cui ai
Decreti Legge “Cura Italia” e “Rilancio”;
- la valutazione e rappresentazione in bilancio delle DTA (Deferred Tax Assets);
- gli aggiornamenti con riguardo al Progetto Bridge;
- gli accantonamenti conseguenti alla “manovra” relativa agli organici.
Stante altresì l’incarico di Revisore Unico di Gruppo conferito alla Società di Revisione Deloitte & Touche
S.p.A., il Collegio sindacale ha incontrato, oltre ai rappresentanti della Società di Revisione incaricata,
responsabili della revisione legale di Capogruppo, i responsabili degli audit team delle principali società
controllate attivando, in tali occasioni, un proficuo scambio di informazioni, così come richiesto dall’art.
150 del TUF, sui principali risultati delle rispettive attività di revisione contabile.
Nel corso di periodici incontri con la Società di Revisione sono state altresì oggetto di discussione le
principali tematiche e modifiche di processo ed organizzative con impatto sui sistemi contabili e
sull’Informativa finanziaria, unitamente ai principali aspetti che potrebbero trovare spazio nella c.d.
“Management Letter”.
Il Collegio sindacale ha, altresì, informato la Società di Revisione sulla propria attività e riferito sui fatti
rilevanti e significativi della Banca di cui ha avuto conoscenza.
Complessivamente, dai rapporti con i Revisori non sono emerse anomalie, criticità od omissioni
rilevate. Fermo quanto precede, in data 26 marzo 2025, la Società di Revisione ha rilasciato, ai sensi
dell’art. 14 del D. Lgs. n. 39/2010 ed dell’art. 10 del Regolamento (UE) n. 537/2014, la Relazione di
revisione sul bilancio d’esercizio chiuso al 31 dicembre 2024.
In tale Relazione, la Società di Revisione:
- ha rilasciato un giudizio che attesta che il bilancio d’esercizio fornisce una rappresentazione
veritiera e corretta della situazione patrimoniale e finanziaria della Banca al 31 dicembre 2024,
del risultato economico e dei flussi di cassa dell’esercizio a tale data, in conformità ai principi
contabili IFRS emanati dall’International Accounting Standards Board e adottati dall’Unione
Europea nonché ai provvedimenti emanati in attuazione dell’art. 9 del D.Lgs. n. 38/05 e dell’art.
43 del D.Lgs. n. 136/15;
- ha rilasciato un giudizio che attesta che la Relazione sulla Gestione che correda il bilancio
d’esercizio, ed alcune specifiche informazioni contenute nella Relazione sul Governo Societario
e gli assetti proprietari indicate nell’articolo 123-bis, comma 4, del TUF, sono coerenti con il
progetto di bilancio al 31 dicembre 2024 e redatte in conformità alle norme di legge;
- con riferimento alla Relazione sulla Gestione, ha dichiarato, sulla base delle conoscenze e della
20
comprensione dell’impresa e del relativo contesto acquisite nel corso dell’attività di revisione, di
non avere nulla da riferire per quanto riguarda eventuali errori significativi in essa contenuti (ai
sensi dell’art 14, comma 2, lettera e-ter), del D.Lgs. n. 39/10);
- ha rilasciato un giudizio che attesta che il bilancio d’esercizio è stato predisposto nel formato
XHTML in conformità alle disposizioni del Regolamento Delegato (UE) 2019/815 della
Commissione Europea in materia di norme tecniche di regolamentazione relative alla
specificazione del formato elettronico unico di comunicazione (ESEF – European Single
Electronic Format).
In accordo con le disposizioni normative applicabili, la Relazione della Società di Revisione sulla
revisione contabile del bilancio di esercizio riporta i princìpi di revisione applicati e indica gli “aspetti
chiave” dell’attività di revisione contabile, che si riferiscono ai seguenti aspetti:
- classificazione e valutazione dei crediti verso clientela valutati al costo ammortizzato non
deteriorati;
- classificazione e valutazione dei crediti verso clientela deteriorati valutati al costo ammortizzato
classificati a sofferenza e inadempienza probabile.
In data 26 marzo 2025, la Società di Revisione ha rilasciato altresì la Relazione di revisione relativa al
bilancio consolidato, che contiene giudizi e dichiarazioni analoghe a quelle sopra riportate:
- un giudizio che attesta che il bilancio consolidato fornisce una rappresentazione veritiera e
corretta della situazione patrimoniale e finanziaria del Gruppo al 31 dicembre 2024, del risultato
economico e dei flussi di cassa dell’esercizio a tale data, in conformità ai principi contabili IFRS
emanati dall’International Accounting Standards Board e adottati dall’Unione Europea nonché
ai provvedimenti emanati in attuazione dell’art. 9 del D.Lgs. n. 38/05 e dell’art. 43 del D.Lgs. n.
136/15;
- un giudizio che attesta che la Relazione sulla Gestione che correda il bilancio consolidato, ed
alcune specifiche informazioni contenute nella Relazione sul Governo Societario e gli assetti
proprietari indicate nell’articolo 123-bis, comma 4, del TUF, sono coerenti con il bilancio
consolidato al 31 dicembre 2024 e redatte in conformità alle norme di legge (esclusa la sezione
relativa alla rendicontazione consolidata di sostenibilità);
- con riferimento alla Relazione sulla Gestione, la dichiarazione che, sulla base delle conoscenze
e della comprensione dell’impresa e del relativo contesto acquisite nel corso dell’attività di
revisione, non ha nulla da riportare per quanto riguarda eventuali errori significativi in essa
contenuti (ai sensi dell’art 14, comma 2, lettera e-ter), del D.Lgs. n. 39/10);
- un giudizio che attesta che il bilancio consolidato è stato predisposto nel formato XHTML ed è
stato marcato, in tutti gli aspetti significativi, in conformità alle disposizioni del Regolamento
Delegato (UE) 2019/815 della Commissione Europea in materia di norme tecniche di
regolamentazione relative alla specificazione del formato elettronico unico di comunicazione
(ESEF – European Single Electronic Format), precisando, tuttavia, che alcune informazioni
366
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
21
contenute nella nota integrativa del bilancio consolidato, quando estratte dal formato XHTML in
un’istanza XBRL, a causa di taluni limiti tecnici potrebbero non essere riprodotte in maniera
identica rispetto alle corrispondenti informazioni visualizzabili nel bilancio consolidato in formato
XHTML.
Gli “aspetti chiave” dell’attività di revisione contabile replicano quelli del bilancio di esercizio:
- classificazione e valutazione dei crediti verso clientela valutati al costo ammortizzato non
deteriorati;
- classificazione e valutazione dei crediti verso clientela deteriorati valutati al costo ammortizzato
classificati a sofferenza e inadempienza probabile.
La Società di Revisione riporta, altresì, nella relazione di revisione sul bilancio consolidato che il proprio
giudizio sulla conformità alle norme di legge non si estende alla sezione della relazione sulla gestione
relativa alla rendicontazione consolidata di sostenibilità. Le conclusioni sulla conformità di tale sezione
alle norme che ne disciplinano i criteri di redazione e all’osservanza degli obblighi di informativa previsti
dall’art. 8 del Regolamento (UE) 2020/852 sono formulate da parte della Società di Revisione nella
relazione di attestazione ai sensi dell’art. 14-bis del D.Lgs. n. 39/10 di cui si dirà nel prosieguo.
Sempre il 26 marzo 2025, la Società di Revisione ha presentato al Collegio sindacale la Relazione
aggiuntiva prevista dall’art. 11 del Regolamento (UE) n. 537/2014 da cui risulta che non sono state
riscontrate carenze nel sistema di controllo interno in relazione al processo di informativa finanziaria
che, a giudizio del Revisore, siano tali da essere portate all’attenzione del Collegio sindacale.
La Società di Revisione ha inoltre presentato la lettera dei suggerimenti emersi dall’attività di revisione
del bilancio d’esercizio e del bilancio consolidato della Banca al 31 dicembre 2024, che include
l’aggiornamento dei suggerimenti emersi dall’attività di revisione degli esercizi precedenti. Tali
suggerimenti non sono considerati dalla Società di Revisore carenze nel sistema di controllo interno in
relazione al processo di informativa finanziaria tali da essere portate all’attenzione del Collegio
sindacale.
La Società di Revisione ha infine presentato al Collegio sindacale la dichiarazione richiesta dall’art. 6
del Regolamento (UE) n. 537/2014 e del paragrafo 17, lettera a) dell’ISA Italia 260, dalla quale non
emergono situazioni che possono comprometterne l’indipendenza.
Il Collegio ha preso altresì atto della Relazione di Trasparenza, predisposta dalla Società di Revisione
e pubblicata sul proprio sito internet ai sensi dell’art. 18 del D. Lgs. n. 39/2010.
La Società di Revisione, anche in ossequio al disposto dell’art. 150, comma 4, del TUF al fine dello
scambio di reciproche informazioni, non ha evidenziato al Collegio sindacale atti o fatti censurabili, che
abbiano richiesto la formulazione di specifiche segnalazioni ai sensi dell’art. 155, comma 2, del
medesimo TUF.
La Società di Revisione ha altresì verificato, ai sensi di quanto previsto dall’art. 123 ter, comma 8-bis,
del TUF, la predisposizione da parte degli Amministratori della seconda sezione della Relazione 2024
sulla politica di remunerazione e sui compensi corrisposti.
22
6.
ATTIVITÀ DI VIGILANZA SULL’INDIPENDENZA DEL REVISORE LEGALE
Nel corso dell’esercizio 2024, il Collegio sindacale ha verificato e monitorato, ai sensi dell’art .19 del D.
Lgs. n. 39/2010, l’indipendenza della Società di Revisione legale Deloitte Touche S.p.A., a norma degli
articoli 10, 10-bis, 10-ter, 10-quater e 17 del citato decreto e dell’art. 6 del Regolamento (UE) 537/2014
(nel seguito anche “Regolamento”), in particolare per quanto concerne l’adeguatezza della prestazione
di servizi diversi dalla revisione (cosiddetti “Non Audit Services” – “NAS”). Inoltre, il Collegio sindacale,
come già riferito nell’ambito del precedente paragrafo 5, ha ricevuto da Deloitte la dichiarazione di
conferma della sua indipendenza.
Al riguardo, si fa presente che, ai fini della corretta applicazione del Regolamento, BPER ha adottato il
“Regolamento di Gruppo del processo di conferimento incarichi alla società di revisione e al relativo
network”, da ultimo aggiornato il 4 giugno 2024, che disciplina, in coerenza con la normativa esterna di
riferimento, il modello adottato dal Gruppo in materia di conferimento di incarichi da parte del Gruppo
medesimo ai revisori legali, siano essi il revisore principale o altri revisori incaricati, ed ai soggetti agli
stessi correlati, istituendo un apposito processo di supervisione interna volto a monitorarne il
conferimento, salvaguardando il requisito di indipendenza del revisore esterno stesso quando incaricato
della revisione legale dei conti.
Ciò detto, sulla base dei dati di consuntivo 2024, il controvalore dei servizi non audit forniti alle società
del Gruppo BPER dal Revisore legale di Gruppo e dalle società appartenenti al suo network ammonta
a circa Euro 1,3 milioni, di cui Euro 1,2 milioni riferiti a servizi di verifica/attestazione ed Euro 0,1 milioni
riferiti ad altri servizi non audit.
Con riferimento alle informazioni concernenti la sola Capogruppo, fornite nella tabella “Corrispettivi di
revisione legale e dei servizi diversi dalla revisione” – informazioni ai sensi dell’art. 149-duodecies
Regolamento Emittenti Consob – il Collegio rileva che i costi dei servizi non audit assegnati al Revisore
legale si attestano a circa Euro 1,1 milioni (Euro 1,0 milioni per i servizi di attestazione e Euro 0,1 milioni
per altri servizi). Nel 2024 il rapporto tra il costo dei servizi non audit resi dal revisore della Capogruppo,
Deloitte & Touche S.p.A., e la media dei servizi audit del triennio precedente (2021-2022-2023) si è
attestato al 29%, inferiore al limite del 70% stabilito dalla normativa interna e dalla regolamentazione
applicabile (“fee cap”) esterna.
Si ricorda, infine, che la Capogruppo, in considerazione dell’imminente scadenza del mandato conferito
a Deloitte & Touche S.p.A. per il novennio 2017-2025, delle dimensioni e della complessità del Gruppo
BPER, nonché delle specifiche normative introdotte dal Regolamento (UE) 537/2014 in tema di rinnovo
dell’incarico di revisione legale, indipendenza e, in particolare, dell’introduzione della regola del cooling-
in period (ovverosia del divieto di fornitura, nei 12 mesi precedenti il I° esercizio da revisionare, dei
servizi di cui all’art. 5.1, lettera e, del Reg. 537/2014), ha ritenuto opportuno avviare con due anni di
anticipo la procedura di selezione della nuova società di revisione per gli esercizi 2026 – 2034, in modo
da deliberare l’attribuzione del nuovo incarico già nel corso dell’Assemblea dei Soci relativa
all’approvazione del bilancio al 31 dicembre 2023. Con riferimento a tale processo, si evidenzia,
367
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
21
contenute nella nota integrativa del bilancio consolidato, quando estratte dal formato XHTML in
un’istanza XBRL, a causa di taluni limiti tecnici potrebbero non essere riprodotte in maniera
identica rispetto alle corrispondenti informazioni visualizzabili nel bilancio consolidato in formato
XHTML.
Gli “aspetti chiave” dell’attività di revisione contabile replicano quelli del bilancio di esercizio:
- classificazione e valutazione dei crediti verso clientela valutati al costo ammortizzato non
deteriorati;
- classificazione e valutazione dei crediti verso clientela deteriorati valutati al costo ammortizzato
classificati a sofferenza e inadempienza probabile.
La Società di Revisione riporta, altresì, nella relazione di revisione sul bilancio consolidato che il proprio
giudizio sulla conformità alle norme di legge non si estende alla sezione della relazione sulla gestione
relativa alla rendicontazione consolidata di sostenibilità. Le conclusioni sulla conformità di tale sezione
alle norme che ne disciplinano i criteri di redazione e all’osservanza degli obblighi di informativa previsti
dall’art. 8 del Regolamento (UE) 2020/852 sono formulate da parte della Società di Revisione nella
relazione di attestazione ai sensi dell’art. 14-bis del D.Lgs. n. 39/10 di cui si dirà nel prosieguo.
Sempre il 26 marzo 2025, la Società di Revisione ha presentato al Collegio sindacale la Relazione
aggiuntiva prevista dall’art. 11 del Regolamento (UE) n. 537/2014 da cui risulta che non sono state
riscontrate carenze nel sistema di controllo interno in relazione al processo di informativa finanziaria
che, a giudizio del Revisore, siano tali da essere portate all’attenzione del Collegio sindacale.
La Società di Revisione ha inoltre presentato la lettera dei suggerimenti emersi dall’attività di revisione
del bilancio d’esercizio e del bilancio consolidato della Banca al 31 dicembre 2024, che include
l’aggiornamento dei suggerimenti emersi dall’attività di revisione degli esercizi precedenti. Tali
suggerimenti non sono considerati dalla Società di Revisore carenze nel sistema di controllo interno in
relazione al processo di informativa finanziaria tali da essere portate all’attenzione del Collegio
sindacale.
La Società di Revisione ha infine presentato al Collegio sindacale la dichiarazione richiesta dall’art. 6
del Regolamento (UE) n. 537/2014 e del paragrafo 17, lettera a) dell’ISA Italia 260, dalla quale non
emergono situazioni che possono comprometterne l’indipendenza.
Il Collegio ha preso altresì atto della Relazione di Trasparenza, predisposta dalla Società di Revisione
e pubblicata sul proprio sito internet ai sensi dell’art. 18 del D. Lgs. n. 39/2010.
La Società di Revisione, anche in ossequio al disposto dell’art. 150, comma 4, del TUF al fine dello
scambio di reciproche informazioni, non ha evidenziato al Collegio sindacale atti o fatti censurabili, che
abbiano richiesto la formulazione di specifiche segnalazioni ai sensi dell’art. 155, comma 2, del
medesimo TUF.
La Società di Revisione ha altresì verificato, ai sensi di quanto previsto dall’art. 123 ter, comma 8-bis,
del TUF, la predisposizione da parte degli Amministratori della seconda sezione della Relazione 2024
sulla politica di remunerazione e sui compensi corrisposti.
22
6.
ATTIVITÀ DI VIGILANZA SULL’INDIPENDENZA DEL REVISORE LEGALE
Nel corso dell’esercizio 2024, il Collegio sindacale ha verificato e monitorato, ai sensi dell’art .19 del D.
Lgs. n. 39/2010, l’indipendenza della Società di Revisione legale Deloitte Touche S.p.A., a norma degli
articoli 10, 10-bis, 10-ter, 10-quater e 17 del citato decreto e dell’art. 6 del Regolamento (UE) 537/2014
(nel seguito anche “Regolamento”), in particolare per quanto concerne l’adeguatezza della prestazione
di servizi diversi dalla revisione (cosiddetti “Non Audit Services” – “NAS”). Inoltre, il Collegio sindacale,
come già riferito nell’ambito del precedente paragrafo 5, ha ricevuto da Deloitte la dichiarazione di
conferma della sua indipendenza.
Al riguardo, si fa presente che, ai fini della corretta applicazione del Regolamento, BPER ha adottato il
“Regolamento di Gruppo del processo di conferimento incarichi alla società di revisione e al relativo
network”, da ultimo aggiornato il 4 giugno 2024, che disciplina, in coerenza con la normativa esterna di
riferimento, il modello adottato dal Gruppo in materia di conferimento di incarichi da parte del Gruppo
medesimo ai revisori legali, siano essi il revisore principale o altri revisori incaricati, ed ai soggetti agli
stessi correlati, istituendo un apposito processo di supervisione interna volto a monitorarne il
conferimento, salvaguardando il requisito di indipendenza del revisore esterno stesso quando incaricato
della revisione legale dei conti.
Ciò detto, sulla base dei dati di consuntivo 2024, il controvalore dei servizi non audit forniti alle società
del Gruppo BPER dal Revisore legale di Gruppo e dalle società appartenenti al suo network ammonta
a circa Euro 1,3 milioni, di cui Euro 1,2 milioni riferiti a servizi di verifica/attestazione ed Euro 0,1 milioni
riferiti ad altri servizi non audit.
Con riferimento alle informazioni concernenti la sola Capogruppo, fornite nella tabella “Corrispettivi di
revisione legale e dei servizi diversi dalla revisione” – informazioni ai sensi dell’art. 149-duodecies
Regolamento Emittenti Consob – il Collegio rileva che i costi dei servizi non audit assegnati al Revisore
legale si attestano a circa Euro 1,1 milioni (Euro 1,0 milioni per i servizi di attestazione e Euro 0,1 milioni
per altri servizi). Nel 2024 il rapporto tra il costo dei servizi non audit resi dal revisore della Capogruppo,
Deloitte & Touche S.p.A., e la media dei servizi audit del triennio precedente (2021-2022-2023) si è
attestato al 29%, inferiore al limite del 70% stabilito dalla normativa interna e dalla regolamentazione
applicabile (“fee cap”) esterna.
Si ricorda, infine, che la Capogruppo, in considerazione dell’imminente scadenza del mandato conferito
a Deloitte & Touche S.p.A. per il novennio 2017-2025, delle dimensioni e della complessità del Gruppo
BPER, nonché delle specifiche normative introdotte dal Regolamento (UE) 537/2014 in tema di rinnovo
dell’incarico di revisione legale, indipendenza e, in particolare, dell’introduzione della regola del cooling-
in period (ovverosia del divieto di fornitura, nei 12 mesi precedenti il I° esercizio da revisionare, dei
servizi di cui all’art. 5.1, lettera e, del Reg. 537/2014), ha ritenuto opportuno avviare con due anni di
anticipo la procedura di selezione della nuova società di revisione per gli esercizi 2026 – 2034, in modo
da deliberare l’attribuzione del nuovo incarico già nel corso dell’Assemblea dei Soci relativa
all’approvazione del bilancio al 31 dicembre 2023. Con riferimento a tale processo, si evidenzia,
368
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
23
pertanto, che l’Assemblea dei Soci della BPER Banca S.p.A. del 19 aprile 2024 ha conferito l’incarico
di revisione legale dei conti e dei conti consolidati per il periodo 2026 – 2034 alla società KPMG S.p.A.
Ai fini del rispetto delle previsioni in materia di cooling-in period, sono stati monitorati gli incarichi per
servizi “non audit” da assegnare alla società KPMG S.p.A. e relativo network e, nell’ottica del pieno
rispetto di tali previsioni, il Collegio ha raccomandato di non conferire incarichi, nel 2025, alla società
medesima.
7.
ATTIVITÀ DI VIGILANZA SULL’ADEGUATEZZA DEL SISTEMA AMMINISTRATIVO-
CONTABILE E SUL PROCESSO DI INFORMATIVA FINANZIARIA
Il Collegio sindacale ha vigilato sull’adeguatezza del sistema amministrativo-contabile e sul processo di
informativa finanziaria mediante l’ottenimento di informazioni dai responsabili delle Funzioni aziendali
competenti e dal Dirigente Preposto alla redazione dei documenti contabili societari (anche “DP”),
l’esame dei documenti aziendali più significativi e gli approfondimenti con la Società di Revisione
Deloitte & Touche S.p.A.
Le procedure amministrative e contabili per la formazione del bilancio separato e consolidato, come per
ogni altra comunicazione finanziaria, sono state predisposte sotto la responsabilità del Dirigente
Preposto il quale, congiuntamente all’Amministratore delegato, ne attesta l’adeguatezza e l’effettiva
applicazione.
A seguito, inoltre, della nuova normativa della Corporate Sustainability Reporting Directive – CSRD, il
novero dei compiti di attestazione degli Organi amministrativi delegati e del Dirigente Preposto è stato
notevolmente ampliato, dal momento che il testo del Decreto Legislativo 6 settembre 2024, n. 125, che
ha recepito in Italia la Direttiva (UE) 2022/2464 CSRD, è intervenuto sul dettato del comma 5 dell’articolo
154-bis del TUF estendendo l’obbligo di attestazione alla rendicontazione di sostenibilità.
Al riguardo si segnala che, al fine di regolare le attività che caratterizzano le componenti sopra indicate
con riferimento ai rischi connessi all’informativa finanziaria e di sostenibilità presenti nei processi
amministrativi e contabili nel Gruppo BPER, la Capogruppo ha definito un “Modello di controllo
sull’informativa finanziaria e di sostenibilità” (“Modello di controllo”) che si basa sull’adozione dei
principali framework di riferimento riconosciuti a livello nazionale ed internazionale in tema di sviluppo
di adeguati Sistemi di Controllo Interno sul Financial Reporting.
Nell’ambito del Sistema dei Controlli Interni, con riferimento all’Informativa finanziaria e di sostenibilità,
il ruolo primario è ricoperto dalla figura del Dirigente Preposto (DP) che ha il compito di governo e
supervisione del “Modello di controllo”, inteso come l’insieme dei requisiti da rispettare per la corretta
gestione e controllo del rischio di errori non intenzionali e di frodi nell’informativa finanziaria nel Gruppo
BPER, nonché dei fattori di rischio connessi alla predisposizione dell’informativa di sostenibilità.
Il Gruppo BPER ha ritenuto altresì opportuno attribuire al Dirigente Preposto anche il compito di
rilasciare l’attestazione della Rendicontazione consolidata di sostenibilità, in linea con i più elevati
24
standard di trasparenza e conformità in coerenza con gli ESRS (European Sustainability Reporting
Standards).
ll DP si avvale di una struttura operativa dedicata, posta a suo diretto riporto gerarchico, denominata
Servizio Financial & Sustainability Reporting Supervision (“Servizio FSRS”) e deputata alla
progettazione, realizzazione e manutenzione del “Modello di controllo” da applicare alla Capogruppo e,
con riferimento alle procedure per la predisposizione del bilancio consolidato, alle banche e società
controllate iscritte o meno al gruppo bancario.
Nel corso dell’esercizio il Collegio è stato costantemente aggiornato sulle attività regolamentari e
progettuali della Struttura a supporto del Dirigente Preposto, il Servizio FSRS, che ha visto nel tempo
ampliare progressivamente il perimetro delle proprie attività di verifica per garantire l’affidabilità e la
correttezza non solo dell’informativa finanziaria, ma anche delle altre informazioni divulgate al mercato
(ESG Disclosure, Segnalazioni di Vigilanza, ecc.).
In merito alla tematica ESG, la nuova normativa ha esteso i compiti del Servizio FSRS ed il relativo
presidio prevede, altresì, l’attività di valutazione ed effettiva applicazione del processo di formazione
della Rendicontazione consolidata di sostenibilità, nonché l’esecuzione di specifici controlli di quality
assurance sui dati e informazioni ivi contenute, con specifico riferimento alla connettività in
considerazione dell’elevato grado di interconnessione tra altri framework di rendicontazione (i.e. bilancio
di esercizio e consolidato, documento informativa al pubblico - Pillar 3, politiche di remunerazione).
Al riguardo il Collegio sindacale, in considerazione della progressiva crescente integrazione tra
l’informativa di sostenibilità e l’informativa finanziaria, fondamentale per una valutazione accurata e
completa delle performances aziendali, ha vigilato e monitorato con particolare attenzione i processi
sottostanti all’informativa finanziaria integrata.
Il Collegio sindacale è stato inoltre aggiornato sullo stato di avanzamento della progettualità di
“Reshaping dell’Architettura informatica”, avviato a fine 2022 e concluso ad ottobre 2024, che ha
consentito l’evoluzione dei supporti informatici attuali verso un’unica piattaforma di Informativa
Finanziaria integrata, per la gestione end to end dei processi operativi del Servizio FSRS (dalla fase di
planning alla fase di execution e reporting) e alimentata dai flussi prodotti dai diversi sistemi Banca. La
costruzione del nuovo applicativo ha avuto come principale obiettivo la costituzione di un sistema
informatico univoco ed innovativo in grado di garantire una maggiore efficacia nella gestione integrata
di tutti i processi e attività presidiati dal Servizio FSRS.
Il Collegio sindacale è stato periodicamente aggiornato dal Servizio FSRS sulle valutazioni e verifiche
effettuate per esprimersi sull’adeguatezza delle procedure amministrativo-contabili e sulla loro effettiva
applicazione. Il Collegio è stato altresì aggiornato sui rilievi e sulle conseguenti attività di monitoraggio
sulle procedure amministrativo-contabili, nonché sullo stato di avanzamento delle relative azioni
rimediali.
Il Collegio sindacale, anche in qualità di Comitato per il controllo interno e la revisione contabile ai sensi
dell'art. 19, comma 2, lett. c., del D. Lgs. n. 39/2010, ha mantenuto uno stretto coordinamento con il
Dirigente Preposto, il quale non ha segnalato carenze nei processi operativi e di controllo che possano
369
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
23
pertanto, che l’Assemblea dei Soci della BPER Banca S.p.A. del 19 aprile 2024 ha conferito l’incarico
di revisione legale dei conti e dei conti consolidati per il periodo 2026 – 2034 alla società KPMG S.p.A.
Ai fini del rispetto delle previsioni in materia di cooling-in period, sono stati monitorati gli incarichi per
servizi “non audit” da assegnare alla società KPMG S.p.A. e relativo network e, nell’ottica del pieno
rispetto di tali previsioni, il Collegio ha raccomandato di non conferire incarichi, nel 2025, alla società
medesima.
7.
ATTIVITÀ DI VIGILANZA SULL’ADEGUATEZZA DEL SISTEMA AMMINISTRATIVO-
CONTABILE E SUL PROCESSO DI INFORMATIVA FINANZIARIA
Il Collegio sindacale ha vigilato sull’adeguatezza del sistema amministrativo-contabile e sul processo di
informativa finanziaria mediante l’ottenimento di informazioni dai responsabili delle Funzioni aziendali
competenti e dal Dirigente Preposto alla redazione dei documenti contabili societari (anche “DP”),
l’esame dei documenti aziendali più significativi e gli approfondimenti con la Società di Revisione
Deloitte & Touche S.p.A.
Le procedure amministrative e contabili per la formazione del bilancio separato e consolidato, come per
ogni altra comunicazione finanziaria, sono state predisposte sotto la responsabilità del Dirigente
Preposto il quale, congiuntamente all’Amministratore delegato, ne attesta l’adeguatezza e l’effettiva
applicazione.
A seguito, inoltre, della nuova normativa della Corporate Sustainability Reporting Directive – CSRD, il
novero dei compiti di attestazione degli Organi amministrativi delegati e del Dirigente Preposto è stato
notevolmente ampliato, dal momento che il testo del Decreto Legislativo 6 settembre 2024, n. 125, che
ha recepito in Italia la Direttiva (UE) 2022/2464 CSRD, è intervenuto sul dettato del comma 5 dell’articolo
154-bis del TUF estendendo l’obbligo di attestazione alla rendicontazione di sostenibilità.
Al riguardo si segnala che, al fine di regolare le attività che caratterizzano le componenti sopra indicate
con riferimento ai rischi connessi all’informativa finanziaria e di sostenibilità presenti nei processi
amministrativi e contabili nel Gruppo BPER, la Capogruppo ha definito un “Modello di controllo
sull’informativa finanziaria e di sostenibilità” (“Modello di controllo”) che si basa sull’adozione dei
principali framework di riferimento riconosciuti a livello nazionale ed internazionale in tema di sviluppo
di adeguati Sistemi di Controllo Interno sul Financial Reporting.
Nell’ambito del Sistema dei Controlli Interni, con riferimento all’Informativa finanziaria e di sostenibilità,
il ruolo primario è ricoperto dalla figura del Dirigente Preposto (DP) che ha il compito di governo e
supervisione del “Modello di controllo”, inteso come l’insieme dei requisiti da rispettare per la corretta
gestione e controllo del rischio di errori non intenzionali e di frodi nell’informativa finanziaria nel Gruppo
BPER, nonché dei fattori di rischio connessi alla predisposizione dell’informativa di sostenibilità.
Il Gruppo BPER ha ritenuto altresì opportuno attribuire al Dirigente Preposto anche il compito di
rilasciare l’attestazione della Rendicontazione consolidata di sostenibilità, in linea con i più elevati
24
standard di trasparenza e conformità in coerenza con gli ESRS (European Sustainability Reporting
Standards).
ll DP si avvale di una struttura operativa dedicata, posta a suo diretto riporto gerarchico, denominata
Servizio Financial & Sustainability Reporting Supervision (“Servizio FSRS”) e deputata alla
progettazione, realizzazione e manutenzione del “Modello di controllo” da applicare alla Capogruppo e,
con riferimento alle procedure per la predisposizione del bilancio consolidato, alle banche e società
controllate iscritte o meno al gruppo bancario.
Nel corso dell’esercizio il Collegio è stato costantemente aggiornato sulle attività regolamentari e
progettuali della Struttura a supporto del Dirigente Preposto, il Servizio FSRS, che ha visto nel tempo
ampliare progressivamente il perimetro delle proprie attività di verifica per garantire l’affidabilità e la
correttezza non solo dell’informativa finanziaria, ma anche delle altre informazioni divulgate al mercato
(ESG Disclosure, Segnalazioni di Vigilanza, ecc.).
In merito alla tematica ESG, la nuova normativa ha esteso i compiti del Servizio FSRS ed il relativo
presidio prevede, altresì, l’attività di valutazione ed effettiva applicazione del processo di formazione
della Rendicontazione consolidata di sostenibilità, nonché l’esecuzione di specifici controlli di quality
assurance sui dati e informazioni ivi contenute, con specifico riferimento alla connettività in
considerazione dell’elevato grado di interconnessione tra altri framework di rendicontazione (i.e. bilancio
di esercizio e consolidato, documento informativa al pubblico - Pillar 3, politiche di remunerazione).
Al riguardo il Collegio sindacale, in considerazione della progressiva crescente integrazione tra
l’informativa di sostenibilità e l’informativa finanziaria, fondamentale per una valutazione accurata e
completa delle performances aziendali, ha vigilato e monitorato con particolare attenzione i processi
sottostanti all’informativa finanziaria integrata.
Il Collegio sindacale è stato inoltre aggiornato sullo stato di avanzamento della progettualità di
“Reshaping dell’Architettura informatica”, avviato a fine 2022 e concluso ad ottobre 2024, che ha
consentito l’evoluzione dei supporti informatici attuali verso un’unica piattaforma di Informativa
Finanziaria integrata, per la gestione end to end dei processi operativi del Servizio FSRS (dalla fase di
planning alla fase di execution e reporting) e alimentata dai flussi prodotti dai diversi sistemi Banca. La
costruzione del nuovo applicativo ha avuto come principale obiettivo la costituzione di un sistema
informatico univoco ed innovativo in grado di garantire una maggiore efficacia nella gestione integrata
di tutti i processi e attività presidiati dal Servizio FSRS.
Il Collegio sindacale è stato periodicamente aggiornato dal Servizio FSRS sulle valutazioni e verifiche
effettuate per esprimersi sull’adeguatezza delle procedure amministrativo-contabili e sulla loro effettiva
applicazione. Il Collegio è stato altresì aggiornato sui rilievi e sulle conseguenti attività di monitoraggio
sulle procedure amministrativo-contabili, nonché sullo stato di avanzamento delle relative azioni
rimediali.
Il Collegio sindacale, anche in qualità di Comitato per il controllo interno e la revisione contabile ai sensi
dell'art. 19, comma 2, lett. c., del D. Lgs. n. 39/2010, ha mantenuto uno stretto coordinamento con il
Dirigente Preposto, il quale non ha segnalato carenze nei processi operativi e di controllo che possano
370
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
25
inficiare il giudizio di complessiva adeguatezza ed effettiva applicazione delle procedure amministrativo-
contabili, al fine della corretta rappresentazione economica, patrimoniale e finanziaria dei fatti di
gestione in conformità ai principi contabili internazionali.
Il Collegio sindacale ha richiesto periodici aggiornamenti sulle azioni rimediali conseguenti i
suggerimenti emersi dalla Management Letter al Bilancio di esercizio e consolidato di BPER al 31
dicembre 2023.
Il Collegio sindacale ha preso altresì atto della pianificazione delle attività 2025 del Servizio FSRS in
coerenza con il quadro sinottico complessivo delle attività di verifica delle Funzioni di Controllo di BPER
Banca. A seguito delle importanti novità normative e dell’elevato grado di interconnessione tra i vari
framework presidiati in maniera accentrata dal Servizio FSRS, è previsto, nel 2025, un rafforzamento
dei presidi complessivi – organizzativi ed operativi – e dei controlli in capo al medesimo. Inoltre, in
considerazione della maturità assunta dal Modello di Controllo per l’informativa finanziaria e di
sostenibilità, della continua evoluzione regolamentare, delle sempre maggiori richieste da parte
dell’Autorità di Vigilanza e dei cambiamenti negli assetti organizzativi di BPER Banca e del Gruppo,
unitamente agli indirizzi strategici definiti con il Nuovo Piano Industriale, il Collegio Sindacale ha preso
positivamente atto che, nel 2025, il Servizio FSRS avvierà un’attività di quality assurance da parte di un
soggetto terzo indipendente per valutare l’adeguatezza del framework adottato rispetto alle normative
vigenti di riferimento ed alle best practice di settore, seguita da un’analisi dei processi realizzati al fine
di poter individuare attività/controlli automatizzabili con strumenti di Intelligent Automation.
I bilanci d’esercizio e consolidato sono stati predisposti, in accordo con il D. Lgs. n. 38/2005, secondo i
principi contabili internazionali IAS/IFRS emanati dallo IASB (International Accounting Standard Board)
e omologati in sede comunitaria e seguendo le indicazioni previste dalla Circolare n. 262/2005 della
Banca d’Italia e successive modifiche ed integrazioni, fornite da ultimo con comunicazione del 17
novembre 2022. Nella redazione, è stato tenuto conto, per quanto applicabile, dei documenti di tipo
interpretativo e di supporto all’applicazione dei Principi contabili in relazione agli impatti degli eventi
straordinari che hanno caratterizzato gli ultimi esercizi, emanati dagli organismi regolamentari e di
vigilanza europei (tra cui il Public Statement dell’ESMA del 24 ottobre 2024 – “European common
enforcement priorities for 2024 annual financial reports”) e dagli Standard setter, già pubblicati negli
anni precedenti. Al riguardo, il Collegio Sindacale ha raccomandato alla Banca di tenere in debita
considerazione le tre principali aree tematiche evidenziate dal documento ESMA 2024: i) bilancio
secondo gli International Financial Reporting Standards (IFRS); ii) bilancio di sostenibilità secondo gli
European Sustainability Reporting Standards (ESRS); iii) rendicontazione digitale in formato elettronico
unico europeo (ESEF).
La Banca redige ed aggiorna, ove ne riscontri la necessità e in via preliminare rispetto alla
predisposizione dell’informativa finanziaria periodica, il documento “Politiche contabili del Gruppo BPER
Banca”, al fine di recepire le indicazioni fornite dai Principi contabili internazionali IAS/IFRS applicabili,
nonché di declinare le scelte applicative degli stessi per la predisposizione dell’informativa finanziaria di
periodo. Tale documento, che rappresenta uno strumento attraverso il quale la Capogruppo esercita la
sua attività di direzione e coordinamento sulle Banche e le Società del Gruppo, al fine di assicurare
26
uniformità di applicazione dei Principi contabili, viene sottoposto alle determinazioni del Consiglio di
amministrazione; l’ultimo aggiornamento è stato approvato in data 18 dicembre 2024.
In relazione alle stime contabili, il Collegio sindacale ha preso atto che l’Organo amministrativo della
Capogruppo BPER Banca ha tenuto conto, nel corso di tutto dell’esercizio 2024, dell’incertezza
persistente sul quadro macroeconomico generale e di settore, indotta principalmente dalle tensioni geo-
politiche sfociate nei conflitti armati di Russia-Ucraina e del Medio Oriente, oltre che dalle misure di
contrasto al rischio climatico con impatti non prevedibili sul sistema economico e produttivo. Nello
specifico, facendo riferimento anche a quanto precisato dallo IASB nel suo documento del 27 marzo
2020, gli Amministratori hanno ritenuto che gli ordinari modelli valutativi adottati dal Gruppo BPER
Banca per la stima di ECL e per la determinazione del Significant Increase in Credit Risk - SICR
nell’ambito dell’impairment IFRS 9 possano essere integrati, anche su base ricorrente, mediante
l’applicazione di “post-model adjustment” in relazione alla stima dell’ECL, piuttosto che mediante
l’utilizzo di “collective assessment” ad integrazione delle regole di staging analitico. Ciò al fine di cogliere
in modo compiuto gli effetti di alcuni eventi rilevanti sul rischio di credito (c.d. “rischi emergenti”), ma non
ancora gestiti nell’ambito dei modelli econometrici utilizzati per la determinazione dei parametri di
rischio. In tale contesto il Collegio sindacale, anche nel corso del 2024, ha incontrato il Chief Risk Officer,
il Dirigente Preposto e la Società di Revisione, chiedendo approfondimenti in merito a tali fattispecie. Il
Dirigente Preposto ed il Revisore legale hanno riscontrato la conformità degli approcci valutativi adottati
(c.d. overlay approach e in-model adjustment) con il complessivo quadro normativo e regolamentare
vigente. Il Collegio ha vigilato sul processo di controllo dei sistemi di misurazione e previsione del rischio
di credito, anche alla luce del contesto di incertezza sopra ricordato, interloquendo sistematicamente
con le funzioni deputate al monitoraggio e con il Revisore legale e fa presente di non avere ricevuto
segnalazioni di anomalie. Il Collegio sindacale ha altresì approfondito con il Dirigente Preposto la
relativa informativa in bilancio in ossequio alle indicazioni dei principi contabili di riferimento IAS / IFRS
e delle raccomandazioni delle competenti autorità di vigilanza rilevando che, nel bilancio consolidato
2024, trova dettagliata esposizione l’impatto dell’overlay approach sulla valutazione dei crediti, che
genera maggiori rettifiche per circa Euro 237,1 milioni
3
.
Il Collegio sindacale ha vigilato sul processo di impairment delle partecipazioni e dell’avviamento.
Il Processo di impairment dell’avviamento, aggiornato al 31 dicembre 2024, in occasione della
predisposizione del bilancio separato e consolidato, è stato esaminato e discusso in apposite riunioni
con il Dirigente Preposto, con la Direzione Pianificazione e Controllo e con la Società di Revisione,
richiedendo approfondimenti sui risultati delle analisi valutative (e relative sensitivity), dalle quali si
evince per la Cash Generating Unit (CGU) Arca Holding, unica per la quale risulta ad oggi iscritto, quale
avviamento, un valore recuperabile superiore al relativo valore contabile.
Nel medesimo contesto, il Collegio ha considerato gli effetti della valutazione delle partecipazioni, che
3
Cfr. Bilancio Consolidato BPER 2024, Nota integrativa, Parte A, Sezione 5, “Rischi e incertezze insiti nel contesto
macroeconomico corrente – Management Overlay applicati nella valutazione del rischio di credito”.
371
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
25
inficiare il giudizio di complessiva adeguatezza ed effettiva applicazione delle procedure amministrativo-
contabili, al fine della corretta rappresentazione economica, patrimoniale e finanziaria dei fatti di
gestione in conformità ai principi contabili internazionali.
Il Collegio sindacale ha richiesto periodici aggiornamenti sulle azioni rimediali conseguenti i
suggerimenti emersi dalla Management Letter al Bilancio di esercizio e consolidato di BPER al 31
dicembre 2023.
Il Collegio sindacale ha preso altresì atto della pianificazione delle attività 2025 del Servizio FSRS in
coerenza con il quadro sinottico complessivo delle attività di verifica delle Funzioni di Controllo di BPER
Banca. A seguito delle importanti novità normative e dell’elevato grado di interconnessione tra i vari
framework presidiati in maniera accentrata dal Servizio FSRS, è previsto, nel 2025, un rafforzamento
dei presidi complessivi – organizzativi ed operativi – e dei controlli in capo al medesimo. Inoltre, in
considerazione della maturità assunta dal Modello di Controllo per l’informativa finanziaria e di
sostenibilità, della continua evoluzione regolamentare, delle sempre maggiori richieste da parte
dell’Autorità di Vigilanza e dei cambiamenti negli assetti organizzativi di BPER Banca e del Gruppo,
unitamente agli indirizzi strategici definiti con il Nuovo Piano Industriale, il Collegio Sindacale ha preso
positivamente atto che, nel 2025, il Servizio FSRS avvierà un’attività di quality assurance da parte di un
soggetto terzo indipendente per valutare l’adeguatezza del framework adottato rispetto alle normative
vigenti di riferimento ed alle best practice di settore, seguita da un’analisi dei processi realizzati al fine
di poter individuare attività/controlli automatizzabili con strumenti di Intelligent Automation.
I bilanci d’esercizio e consolidato sono stati predisposti, in accordo con il D. Lgs. n. 38/2005, secondo i
principi contabili internazionali IAS/IFRS emanati dallo IASB (International Accounting Standard Board)
e omologati in sede comunitaria e seguendo le indicazioni previste dalla Circolare n. 262/2005 della
Banca d’Italia e successive modifiche ed integrazioni, fornite da ultimo con comunicazione del 17
novembre 2022. Nella redazione, è stato tenuto conto, per quanto applicabile, dei documenti di tipo
interpretativo e di supporto all’applicazione dei Principi contabili in relazione agli impatti degli eventi
straordinari che hanno caratterizzato gli ultimi esercizi, emanati dagli organismi regolamentari e di
vigilanza europei (tra cui il Public Statement dell’ESMA del 24 ottobre 2024 – “European common
enforcement priorities for 2024 annual financial reports”) e dagli Standard setter, già pubblicati negli
anni precedenti. Al riguardo, il Collegio Sindacale ha raccomandato alla Banca di tenere in debita
considerazione le tre principali aree tematiche evidenziate dal documento ESMA 2024: i) bilancio
secondo gli International Financial Reporting Standards (IFRS); ii) bilancio di sostenibilità secondo gli
European Sustainability Reporting Standards (ESRS); iii) rendicontazione digitale in formato elettronico
unico europeo (ESEF).
La Banca redige ed aggiorna, ove ne riscontri la necessità e in via preliminare rispetto alla
predisposizione dell’informativa finanziaria periodica, il documento “Politiche contabili del Gruppo BPER
Banca”, al fine di recepire le indicazioni fornite dai Principi contabili internazionali IAS/IFRS applicabili,
nonché di declinare le scelte applicative degli stessi per la predisposizione dell’informativa finanziaria di
periodo. Tale documento, che rappresenta uno strumento attraverso il quale la Capogruppo esercita la
sua attività di direzione e coordinamento sulle Banche e le Società del Gruppo, al fine di assicurare
26
uniformità di applicazione dei Principi contabili, viene sottoposto alle determinazioni del Consiglio di
amministrazione; l’ultimo aggiornamento è stato approvato in data 18 dicembre 2024.
In relazione alle stime contabili, il Collegio sindacale ha preso atto che l’Organo amministrativo della
Capogruppo BPER Banca ha tenuto conto, nel corso di tutto dell’esercizio 2024, dell’incertezza
persistente sul quadro macroeconomico generale e di settore, indotta principalmente dalle tensioni geo-
politiche sfociate nei conflitti armati di Russia-Ucraina e del Medio Oriente, oltre che dalle misure di
contrasto al rischio climatico con impatti non prevedibili sul sistema economico e produttivo. Nello
specifico, facendo riferimento anche a quanto precisato dallo IASB nel suo documento del 27 marzo
2020, gli Amministratori hanno ritenuto che gli ordinari modelli valutativi adottati dal Gruppo BPER
Banca per la stima di ECL e per la determinazione del Significant Increase in Credit Risk - SICR
nell’ambito dell’impairment IFRS 9 possano essere integrati, anche su base ricorrente, mediante
l’applicazione di “post-model adjustment” in relazione alla stima dell’ECL, piuttosto che mediante
l’utilizzo di “collective assessment” ad integrazione delle regole di staging analitico. Ciò al fine di cogliere
in modo compiuto gli effetti di alcuni eventi rilevanti sul rischio di credito (c.d. “rischi emergenti”), ma non
ancora gestiti nell’ambito dei modelli econometrici utilizzati per la determinazione dei parametri di
rischio. In tale contesto il Collegio sindacale, anche nel corso del 2024, ha incontrato il Chief Risk Officer,
il Dirigente Preposto e la Società di Revisione, chiedendo approfondimenti in merito a tali fattispecie. Il
Dirigente Preposto ed il Revisore legale hanno riscontrato la conformità degli approcci valutativi adottati
(c.d. overlay approach e in-model adjustment) con il complessivo quadro normativo e regolamentare
vigente. Il Collegio ha vigilato sul processo di controllo dei sistemi di misurazione e previsione del rischio
di credito, anche alla luce del contesto di incertezza sopra ricordato, interloquendo sistematicamente
con le funzioni deputate al monitoraggio e con il Revisore legale e fa presente di non avere ricevuto
segnalazioni di anomalie. Il Collegio sindacale ha altresì approfondito con il Dirigente Preposto la
relativa informativa in bilancio in ossequio alle indicazioni dei principi contabili di riferimento IAS / IFRS
e delle raccomandazioni delle competenti autorità di vigilanza rilevando che, nel bilancio consolidato
2024, trova dettagliata esposizione l’impatto dell’overlay approach sulla valutazione dei crediti, che
genera maggiori rettifiche per circa Euro 237,1 milioni
3
.
Il Collegio sindacale ha vigilato sul processo di impairment delle partecipazioni e dell’avviamento.
Il Processo di impairment dell’avviamento, aggiornato al 31 dicembre 2024, in occasione della
predisposizione del bilancio separato e consolidato, è stato esaminato e discusso in apposite riunioni
con il Dirigente Preposto, con la Direzione Pianificazione e Controllo e con la Società di Revisione,
richiedendo approfondimenti sui risultati delle analisi valutative (e relative sensitivity), dalle quali si
evince per la Cash Generating Unit (CGU) Arca Holding, unica per la quale risulta ad oggi iscritto, quale
avviamento, un valore recuperabile superiore al relativo valore contabile.
Nel medesimo contesto, il Collegio ha considerato gli effetti della valutazione delle partecipazioni, che
3
Cfr. Bilancio Consolidato BPER 2024, Nota integrativa, Parte A, Sezione 5, “Rischi e incertezze insiti nel contesto
macroeconomico corrente – Management Overlay applicati nella valutazione del rischio di credito”.
372
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
27
hanno fatto emergere la necessità di contabilizzare alcune svalutazioni originate da valori d’uso inferiori
ai relativi valori contabili di iscrizione. Considerando altresì i titoli di capitale rappresentativi di
interessenze partecipative di collegamento (in società soggette a influenza notevole), il Collegio
Sindacale ha preso atto di complessive svalutazioni per Euro 86,3 milioni a livello di bilancio consolidato,
Euro 119,5 milioni a livello di bilancio separato.
Per quanto riguarda gli accantonamenti a presidio delle passività che potrebbero scaturire dai
contenziosi pendenti, si rileva che, al 31 dicembre 2024, il bilancio consolidato e quello separato
riportano, rispettivamente, accantonamenti al fondo rischi e oneri pari a € 60,9 milioni e € 58 milioni. Al
riguardo, il Collegio sindacale ha approfondito con le Funzioni competenti della Banca il processo di
analisi dei contenziosi e di valutazione dei relativi accantonamenti a fondo rischi e oneri. Il Collegio ha,
inoltre, richiesto di essere periodicamente aggiornato in merito all'evoluzione delle principali
controversie.
Il Collegio sindacale ha inoltre effettuato approfondimenti sulle partecipazioni detenute da BPER in
Autostrada dei Fiori S.p.A. e UnipolRental S.p.A.: entrambe le partecipazioni sono state ridefinite
“investimento finanziario” (quale titolo di capitale FVTOCI, esercitando l’opzione concessa dall’IFRS 9),
provvedendo altresì alla conseguente riclassifica al fair value
4
.
A livello di bilancio consolidato e separato, l’effetto economico del Progetto Bridge è costituito da € 150,1
milioni riferibili principalmente all’utile conseguito dalla cessione del controllo in Gardant Bridge
Servicing.
Con riferimento alla nota consolidata, le “Spese per il personale”, pari a Euro 1.915,5 milioni, risultano
in diminuzione rispetto al precedente esercizio (-4,29%) e includono oneri non ricorrenti per Euro 193,5
milioni riferiti a: i) il costo di Euro 173,8 milioni relativo all’estensione della manovra di ottimizzazione
degli organici ad integrazione dell’accordo firmato il 23 dicembre 2023 (Euro 294,5 milioni al 31
dicembre 2023) e (ii) il costo di Euro 19,7 milioni relativi alle modifiche normative sulle regole di
pensionamento, che hanno allungato la permanenza media nel fondo esodi, nonché alla definizione
puntuale del perimetro di aderenti alla manovra. Nel bilancio separato le “Spese per il personale” sono
pari a Euro 1.599,6 milioni, in diminuzione rispetto al precedente esercizio (-8,26%) e includono oneri
non ricorrenti per Euro 169,5 milioni riferiti a: i) il costo di Euro 148,7 milioni relativo all’estensione della
manovra di ottimizzazione degli organici ad integrazione dell’accordo firmato il 23 dicembre 2023 (Euro
248,8 milioni al 31 dicembre 2023) e (ii) il costo di Euro 20,8 milioni relativi alle modifiche normative
sulle regole di pensionamento, che hanno allungato la permanenza media nel fondo esodi, nonché alla
definizione puntuale del perimetro di aderenti alla manovra.
Il Collegio ha inoltre considerato e approfondito il processo di valutazione al fair value degli immobili di
proprietà, sia ad uso funzionale sia commerciale, che ha condotto il Gruppo BPER a registrare un
impatto negativo nel conto economico consolidato al 31 dicembre 2024 di complessivi Euro 62,4 milioni
(comprensivo di ammortamenti per Euro 26,3 milioni) ed un impatto valutativo positivo registrato
4
Per maggiori dettagli, si rinvia al paragrafo 7.5 della Nota Integrativa Consolidata.
28
nell’ambito della dedicata riserva di patrimonio netto di Euro 15,3 milioni.
Infine, sono state considerate le attività immateriali rappresentate da software applicativo che,
nell’ambito delle valutazioni al 31 dicembre 2024, hanno evidenziato svalutazioni per dismissione
anticipata rispetto alla stimata vita utile per complessivi Euro 34,3 milioni.
Le imposte anticipate sono iscritte in bilancio a seguito dell’esito positivo del test di sostenibilità
(probability test) sul perimetro fiscale consolidato, così come previsto dallo IAS 12. Tale test, basato
sulla previsione economica sviluppata sull’orizzonte prospettico di 5 anni (2025-2029) e coerente con
altri processi di stima che si basano su proiezioni di risultati futuri, consente una stima dei risultati fiscali
futuri attesi in grado di determinare l’iscrizione, il mantenimento e il recupero delle imposte differite
attive. Al 31 dicembre 2024, ad esito del citato test di sostenibilità, sono state registrate imposte
anticipate per complessivi Euro 47,4 milioni. Nell’ambito della propria attività di vigilanza, il Collegio
sindacale viene informato trimestralmente sui principali aspetti di carattere fiscale che riguardano il
Gruppo BPER.
Riferendosi sempre alla materia fiscale, il Collegio sindacale rileva che, alla voce “Altre attività”, sono
computati i crediti d’imposta acquistati da terzi in base al Decreto Rilancio n. 34/2020, valutati al costo
ammortizzato, per la quota che si intende recuperare in compensazione, e valutati al fair value, per
l’ammontare corrispondente ai contratti di vendita stipulati alla data di bilancio. Il recupero dei crediti
tramite compensazione è confermato attraverso la valutazione della tax capacity individuale e di
Gruppo, comunicata trimestralmente al Collegio sindacale.
Il Collegio sindacale ha preso inoltre atto delle attestazioni sottoscritte dal Dirigente Preposto e
dall’Amministratore delegato relative al bilancio separato e al bilancio consolidato al 31 dicembre 2024
– prescritte dall’art. 154-bis, comma 5, del TUF e dell’art. 81-ter del Regolamento Consob n.11971,
come modificato con delibera Consob 22551 del 2022 – sull’adeguatezza e l’effettiva applicazione delle
procedure amministrative e contabili, sulla corrispondenza del bilancio alle risultanze dei libri e delle
scritture contabili, sulla conformità del medesimo ai principi contabili IAS/IFRS, sul fatto che il bilancio
separato e consolidato così redatto fornisce una rappresentazione veritiera e corretta della situazione
patrimoniale, economica e finanziaria di BPER Banca e del suo Gruppo.
Alla luce di quanto sopra, delle informazioni ricevute, delle analisi effettuate, come anche di quanto
richiamato, la Struttura amministrativa-contabile appare adeguatamente definita e idonea a fronteggiare
le esigenze aziendali manifestatesi nel corso dell’esercizio e, nel complesso, adeguata a quanto previsto
dalle attuali normative di riferimento.
La Società di Revisione ha controllato le procedure amministrative e contabili senza evidenziare rilievi
sulla loro affidabilità, né elementi o profili che possano inficiare il sistema di controllo interno inerente
alle suddette procedure. Essa ha, inoltre, verificato la correttezza delle rilevazioni nelle scritture contabili
dei fatti di gestione, nonché la completezza delle informazioni e dei criteri di valutazione per la redazione
del bilancio d’esercizio e di quello consolidato, senza alcun rilievo e/o osservazione.
Pur non rientrando nei compiti del Collegio sindacale il controllo legale dei conti ex D. Lgs. n. 39/2010,
essendo questo demandato alla Società di Revisione, si ritiene, sulla base delle informazioni avute da
373
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
27
hanno fatto emergere la necessità di contabilizzare alcune svalutazioni originate da valori d’uso inferiori
ai relativi valori contabili di iscrizione. Considerando altresì i titoli di capitale rappresentativi di
interessenze partecipative di collegamento (in società soggette a influenza notevole), il Collegio
Sindacale ha preso atto di complessive svalutazioni per Euro 86,3 milioni a livello di bilancio consolidato,
Euro 119,5 milioni a livello di bilancio separato.
Per quanto riguarda gli accantonamenti a presidio delle passività che potrebbero scaturire dai
contenziosi pendenti, si rileva che, al 31 dicembre 2024, il bilancio consolidato e quello separato
riportano, rispettivamente, accantonamenti al fondo rischi e oneri pari a € 60,9 milioni e € 58 milioni. Al
riguardo, il Collegio sindacale ha approfondito con le Funzioni competenti della Banca il processo di
analisi dei contenziosi e di valutazione dei relativi accantonamenti a fondo rischi e oneri. Il Collegio ha,
inoltre, richiesto di essere periodicamente aggiornato in merito all'evoluzione delle principali
controversie.
Il Collegio sindacale ha inoltre effettuato approfondimenti sulle partecipazioni detenute da BPER in
Autostrada dei Fiori S.p.A. e UnipolRental S.p.A.: entrambe le partecipazioni sono state ridefinite
“investimento finanziario” (quale titolo di capitale FVTOCI, esercitando l’opzione concessa dall’IFRS 9),
provvedendo altresì alla conseguente riclassifica al fair value
4
.
A livello di bilancio consolidato e separato, l’effetto economico del Progetto Bridge è costituito da € 150,1
milioni riferibili principalmente all’utile conseguito dalla cessione del controllo in Gardant Bridge
Servicing.
Con riferimento alla nota consolidata, le “Spese per il personale”, pari a Euro 1.915,5 milioni, risultano
in diminuzione rispetto al precedente esercizio (-4,29%) e includono oneri non ricorrenti per Euro 193,5
milioni riferiti a: i) il costo di Euro 173,8 milioni relativo all’estensione della manovra di ottimizzazione
degli organici ad integrazione dell’accordo firmato il 23 dicembre 2023 (Euro 294,5 milioni al 31
dicembre 2023) e (ii) il costo di Euro 19,7 milioni relativi alle modifiche normative sulle regole di
pensionamento, che hanno allungato la permanenza media nel fondo esodi, nonché alla definizione
puntuale del perimetro di aderenti alla manovra. Nel bilancio separato le “Spese per il personale” sono
pari a Euro 1.599,6 milioni, in diminuzione rispetto al precedente esercizio (-8,26%) e includono oneri
non ricorrenti per Euro 169,5 milioni riferiti a: i) il costo di Euro 148,7 milioni relativo all’estensione della
manovra di ottimizzazione degli organici ad integrazione dell’accordo firmato il 23 dicembre 2023 (Euro
248,8 milioni al 31 dicembre 2023) e (ii) il costo di Euro 20,8 milioni relativi alle modifiche normative
sulle regole di pensionamento, che hanno allungato la permanenza media nel fondo esodi, nonché alla
definizione puntuale del perimetro di aderenti alla manovra.
Il Collegio ha inoltre considerato e approfondito il processo di valutazione al fair value degli immobili di
proprietà, sia ad uso funzionale sia commerciale, che ha condotto il Gruppo BPER a registrare un
impatto negativo nel conto economico consolidato al 31 dicembre 2024 di complessivi Euro 62,4 milioni
(comprensivo di ammortamenti per Euro 26,3 milioni) ed un impatto valutativo positivo registrato
4
Per maggiori dettagli, si rinvia al paragrafo 7.5 della Nota Integrativa Consolidata.
28
nell’ambito della dedicata riserva di patrimonio netto di Euro 15,3 milioni.
Infine, sono state considerate le attività immateriali rappresentate da software applicativo che,
nell’ambito delle valutazioni al 31 dicembre 2024, hanno evidenziato svalutazioni per dismissione
anticipata rispetto alla stimata vita utile per complessivi Euro 34,3 milioni.
Le imposte anticipate sono iscritte in bilancio a seguito dell’esito positivo del test di sostenibilità
(probability test) sul perimetro fiscale consolidato, così come previsto dallo IAS 12. Tale test, basato
sulla previsione economica sviluppata sull’orizzonte prospettico di 5 anni (2025-2029) e coerente con
altri processi di stima che si basano su proiezioni di risultati futuri, consente una stima dei risultati fiscali
futuri attesi in grado di determinare l’iscrizione, il mantenimento e il recupero delle imposte differite
attive. Al 31 dicembre 2024, ad esito del citato test di sostenibilità, sono state registrate imposte
anticipate per complessivi Euro 47,4 milioni. Nell’ambito della propria attività di vigilanza, il Collegio
sindacale viene informato trimestralmente sui principali aspetti di carattere fiscale che riguardano il
Gruppo BPER.
Riferendosi sempre alla materia fiscale, il Collegio sindacale rileva che, alla voce “Altre attività”, sono
computati i crediti d’imposta acquistati da terzi in base al Decreto Rilancio n. 34/2020, valutati al costo
ammortizzato, per la quota che si intende recuperare in compensazione, e valutati al fair value, per
l’ammontare corrispondente ai contratti di vendita stipulati alla data di bilancio. Il recupero dei crediti
tramite compensazione è confermato attraverso la valutazione della tax capacity individuale e di
Gruppo, comunicata trimestralmente al Collegio sindacale.
Il Collegio sindacale ha preso inoltre atto delle attestazioni sottoscritte dal Dirigente Preposto e
dall’Amministratore delegato relative al bilancio separato e al bilancio consolidato al 31 dicembre 2024
– prescritte dall’art. 154-bis, comma 5, del TUF e dell’art. 81-ter del Regolamento Consob n.11971,
come modificato con delibera Consob 22551 del 2022 – sull’adeguatezza e l’effettiva applicazione delle
procedure amministrative e contabili, sulla corrispondenza del bilancio alle risultanze dei libri e delle
scritture contabili, sulla conformità del medesimo ai principi contabili IAS/IFRS, sul fatto che il bilancio
separato e consolidato così redatto fornisce una rappresentazione veritiera e corretta della situazione
patrimoniale, economica e finanziaria di BPER Banca e del suo Gruppo.
Alla luce di quanto sopra, delle informazioni ricevute, delle analisi effettuate, come anche di quanto
richiamato, la Struttura amministrativa-contabile appare adeguatamente definita e idonea a fronteggiare
le esigenze aziendali manifestatesi nel corso dell’esercizio e, nel complesso, adeguata a quanto previsto
dalle attuali normative di riferimento.
La Società di Revisione ha controllato le procedure amministrative e contabili senza evidenziare rilievi
sulla loro affidabilità, né elementi o profili che possano inficiare il sistema di controllo interno inerente
alle suddette procedure. Essa ha, inoltre, verificato la correttezza delle rilevazioni nelle scritture contabili
dei fatti di gestione, nonché la completezza delle informazioni e dei criteri di valutazione per la redazione
del bilancio d’esercizio e di quello consolidato, senza alcun rilievo e/o osservazione.
Pur non rientrando nei compiti del Collegio sindacale il controllo legale dei conti ex D. Lgs. n. 39/2010,
essendo questo demandato alla Società di Revisione, si ritiene, sulla base delle informazioni avute da
374
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
29
quest’ultima, dal Dirigente Preposto e delle verifiche effettuate, che il sistema amministrativo-contabile,
nel suo complesso, sia adeguato.
In relazione all'area di consolidamento si rimanda a quanto evidenziato nella Relazione sulla Gestione
del Gruppo e nella Parte A della relativa Nota integrativa, circa l’unificazione del perimetro di
consolidamento contabile integrale con il perimetro di consolidamento di vigilanza per ragioni di
razionalizzazione, semplificazione e controllo del processo di produzione dei dati consolidati ai fini di
vigilanza e di informativa finanziaria, senza effetti apprezzabili in termini patrimoniali, economici o
finanziari sulla rappresentazione del Gruppo.
Dal 25 luglio 2018, BPER Banca S.p.A. è inserita nell’elenco – pubblicato sul sito istituzionale
dell’Agenzia delle Entrate – delle società ammesse al regime di Adempimento Collaborativo
(Cooperative Compliance), istituito dal D.Lgs. n.128/2015 con l’obiettivo di promuovere forme di
comunicazione e di cooperazione rafforzata tra l’Amministrazione finanziaria e i contribuenti dotati di un
sistema di rilevazione, misurazione e controllo del rischio fiscale.
Al riguardo, il Collegio sindacale ha potuto riscontrare come, nel 2024, siano proseguite – senza che
siano emersi punti di attenzione significativi – le interlocuzioni con l’Agenzia delle Entrate e il corretto
funzionamento del Tax Control Framework.
Da ultimo, si informa che, nel corso della seduta del 16 dicembre 2024, il Collegio sindacale ha valutato
il possesso dei requisiti di professionalità previsti dalla normativa di riferimento in capo al candidato
individuato per assumere, successivamente all’approvazione del Bilancio 2024, il ruolo di Dirigente
Preposto alla redazione dei documenti contabili societari e ha valutato la conformità del relativo
processo di nomina con quanto previsto dal documento interno “Piani di successione dei Vertici
aziendali e del Top Management di BPER Banca S.p.A.”, come da ultimo aggiornato dal Consiglio di
amministrazione in data 18 luglio 2024. Ha quindi espresso parere favorevole in ordine alla proposta
concernente l’individuazione del nominativo che andrà a ricoprire tale ruolo successivamente
all’adempimento contabile di cui sopra.
8.
ATTIVITÀ DI VIGILANZA SUI RAPPORTI CON SOCIETÀ CONTROLLATE
BPER Banca, nell’esercizio delle sue funzioni di direzione e coordinamento, emette disposizioni nei
confronti delle società del Gruppo affinché attuino le istruzioni impartite dalle Autorità di Vigilanza per
garantire la stabilità di Gruppo, conformemente a quanto prescritto dalla Circolare 285/2013 di Banca
d’Italia.
La Policy di Governo del Gruppo BPER, da ultimo aggiornata il 27 marzo 2023, disciplina i principi che
regolano il governo del Gruppo, il sistema dei controlli interni e di risk culture, il sistema informativo di
Gruppo e i processi accentrati.
Il Collegio sindacale della Capogruppo, oltre a monitorare il recepimento delle policy e dei regolamenti
del Gruppo, si è mantenuto in contatto con i corrispondenti Organi delle banche e delle principali società
controllate da BPER, organizzando incontri con i medesimi per uno scambio informativo su ambiti
30
ritenuti di particolare interesse: andamento della gestione, recepimento delle direttive di Gruppo,
funzionamento del sistema di controllo interno e gestione dei rischi, principali contenziosi, esiti di
eventuali attività ispettive.
Il Collegio ha, nello specifico, scambiato informazioni con gli Organi di controllo delle principali Società
controllate da BPER, bancarie e non bancarie, attraverso l’invio di appositi questionari per la
segnalazione di elementi e/o fatti di rilievo, sulla base dei quali ha poi svolto singoli incontri nelle sedute
del 3 e del 18 febbraio 2025.
Dagli scambi informativi e dalle interlocuzioni non sono emerse particolari criticità con riferimento
all’esercizio dei poteri di direzione e coordinamento da parte della capogruppo, né profili di attenzione
segnalati dai Collegi sindacali delle Società controllate.
9.
TEMATICHE ESG E RENDICONTAZIONE CONSOLIDATA DI SOSTENIBILITA’
Il Collegio sindacale, durante la propria attività di vigilanza, ha rilevato la progressiva e crescente
attenzione del Gruppo BPER, e in particolare del Consiglio di amministrazione, verso le tematiche ESG
che interessano trasversalmente tutti gli ambiti della Banca. Ciò in ossequio alle richieste della Circolare
285/2013 di Banca d’Italia, che prevede che l’Organo con supervisione strategica, nella definizione delle
proprie strategie, tenga in considerazione gli obiettivi di finanza sostenibile e, in particolare,
l’integrazione dei fattori ambientali, sociali e di governance nei processi relativi alle decisioni aziendali,
perseguendo altresì il successo sostenibile (cfr. altresì “Codice di Corporate Governance di Borsa
Italiana” del gennaio 2020).
In particolare, il Collegio ha ricevuto puntuale informativa con riguardo alle principali progettualità ESG
del precedente Piano Industriale 2022-2025 e del Nuovo Piano Industriale, alle interlocuzioni con BCE
sul tema, alla Rendicontazione di sostenibilità del Gruppo BPER e ai relativi processi preparatori, tra i
quali si segnala la definizione della “doppia materialità”.
Analisi di materialità
L’analisi di materialità relativa alla Rendicontazione di Sostenibilità 2024 è stata predisposta dalla Banca
secondo il nuovo processo definito dalla Corporate Sustainability Reporting Directive, recepita in Italia
con il D. Lgs n. 125/24, e, con riguardo alla normativa interna, dal “Regolamento di Gruppo del processo
di predisposizione della Rendicontazione consolidata di sostenibilità”.
La normativa richiamata richiede la definizione di una “doppia materialità”, identificativa di due profili
entro cui inquadrare le tematiche di governo societario, sociali e ambientali, e cioè: (i) come queste
influenzano le prestazioni finanziarie di un’azienda e il suo valore nel lungo periodo (impatti subiti) e (ii)
quali sono gli effetti che l’azienda provoca sulla società e sull’ambiente circostante (impatti generati).
L’output generato da questo processo è rappresentato dalla lista di Impatti, Rischi ed Opportunità (IRO)
materiali che la Banca ha rendicontato in quanto ritenuti rilevanti.
375
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
29
quest’ultima, dal Dirigente Preposto e delle verifiche effettuate, che il sistema amministrativo-contabile,
nel suo complesso, sia adeguato.
In relazione all'area di consolidamento si rimanda a quanto evidenziato nella Relazione sulla Gestione
del Gruppo e nella Parte A della relativa Nota integrativa, circa l’unificazione del perimetro di
consolidamento contabile integrale con il perimetro di consolidamento di vigilanza per ragioni di
razionalizzazione, semplificazione e controllo del processo di produzione dei dati consolidati ai fini di
vigilanza e di informativa finanziaria, senza effetti apprezzabili in termini patrimoniali, economici o
finanziari sulla rappresentazione del Gruppo.
Dal 25 luglio 2018, BPER Banca S.p.A. è inserita nell’elenco – pubblicato sul sito istituzionale
dell’Agenzia delle Entrate – delle società ammesse al regime di Adempimento Collaborativo
(Cooperative Compliance), istituito dal D.Lgs. n.128/2015 con l’obiettivo di promuovere forme di
comunicazione e di cooperazione rafforzata tra l’Amministrazione finanziaria e i contribuenti dotati di un
sistema di rilevazione, misurazione e controllo del rischio fiscale.
Al riguardo, il Collegio sindacale ha potuto riscontrare come, nel 2024, siano proseguite – senza che
siano emersi punti di attenzione significativi – le interlocuzioni con l’Agenzia delle Entrate e il corretto
funzionamento del Tax Control Framework.
Da ultimo, si informa che, nel corso della seduta del 16 dicembre 2024, il Collegio sindacale ha valutato
il possesso dei requisiti di professionalità previsti dalla normativa di riferimento in capo al candidato
individuato per assumere, successivamente all’approvazione del Bilancio 2024, il ruolo di Dirigente
Preposto alla redazione dei documenti contabili societari e ha valutato la conformità del relativo
processo di nomina con quanto previsto dal documento interno “Piani di successione dei Vertici
aziendali e del Top Management di BPER Banca S.p.A.”, come da ultimo aggiornato dal Consiglio di
amministrazione in data 18 luglio 2024. Ha quindi espresso parere favorevole in ordine alla proposta
concernente l’individuazione del nominativo che andrà a ricoprire tale ruolo successivamente
all’adempimento contabile di cui sopra.
8.
ATTIVITÀ DI VIGILANZA SUI RAPPORTI CON SOCIETÀ CONTROLLATE
BPER Banca, nell’esercizio delle sue funzioni di direzione e coordinamento, emette disposizioni nei
confronti delle società del Gruppo affinché attuino le istruzioni impartite dalle Autorità di Vigilanza per
garantire la stabilità di Gruppo, conformemente a quanto prescritto dalla Circolare 285/2013 di Banca
d’Italia.
La Policy di Governo del Gruppo BPER, da ultimo aggiornata il 27 marzo 2023, disciplina i principi che
regolano il governo del Gruppo, il sistema dei controlli interni e di risk culture, il sistema informativo di
Gruppo e i processi accentrati.
Il Collegio sindacale della Capogruppo, oltre a monitorare il recepimento delle policy e dei regolamenti
del Gruppo, si è mantenuto in contatto con i corrispondenti Organi delle banche e delle principali società
controllate da BPER, organizzando incontri con i medesimi per uno scambio informativo su ambiti
30
ritenuti di particolare interesse: andamento della gestione, recepimento delle direttive di Gruppo,
funzionamento del sistema di controllo interno e gestione dei rischi, principali contenziosi, esiti di
eventuali attività ispettive.
Il Collegio ha, nello specifico, scambiato informazioni con gli Organi di controllo delle principali Società
controllate da BPER, bancarie e non bancarie, attraverso l’invio di appositi questionari per la
segnalazione di elementi e/o fatti di rilievo, sulla base dei quali ha poi svolto singoli incontri nelle sedute
del 3 e del 18 febbraio 2025.
Dagli scambi informativi e dalle interlocuzioni non sono emerse particolari criticità con riferimento
all’esercizio dei poteri di direzione e coordinamento da parte della capogruppo, né profili di attenzione
segnalati dai Collegi sindacali delle Società controllate.
9.
TEMATICHE ESG E RENDICONTAZIONE CONSOLIDATA DI SOSTENIBILITA’
Il Collegio sindacale, durante la propria attività di vigilanza, ha rilevato la progressiva e crescente
attenzione del Gruppo BPER, e in particolare del Consiglio di amministrazione, verso le tematiche ESG
che interessano trasversalmente tutti gli ambiti della Banca. Ciò in ossequio alle richieste della Circolare
285/2013 di Banca d’Italia, che prevede che l’Organo con supervisione strategica, nella definizione delle
proprie strategie, tenga in considerazione gli obiettivi di finanza sostenibile e, in particolare,
l’integrazione dei fattori ambientali, sociali e di governance nei processi relativi alle decisioni aziendali,
perseguendo altresì il successo sostenibile (cfr. altresì “Codice di Corporate Governance di Borsa
Italiana” del gennaio 2020).
In particolare, il Collegio ha ricevuto puntuale informativa con riguardo alle principali progettualità ESG
del precedente Piano Industriale 2022-2025 e del Nuovo Piano Industriale, alle interlocuzioni con BCE
sul tema, alla Rendicontazione di sostenibilità del Gruppo BPER e ai relativi processi preparatori, tra i
quali si segnala la definizione della “doppia materialità”.
Analisi di materialità
L’analisi di materialità relativa alla Rendicontazione di Sostenibilità 2024 è stata predisposta dalla Banca
secondo il nuovo processo definito dalla Corporate Sustainability Reporting Directive, recepita in Italia
con il D. Lgs n. 125/24, e, con riguardo alla normativa interna, dal “Regolamento di Gruppo del processo
di predisposizione della Rendicontazione consolidata di sostenibilità”.
La normativa richiamata richiede la definizione di una “doppia materialità”, identificativa di due profili
entro cui inquadrare le tematiche di governo societario, sociali e ambientali, e cioè: (i) come queste
influenzano le prestazioni finanziarie di un’azienda e il suo valore nel lungo periodo (impatti subiti) e (ii)
quali sono gli effetti che l’azienda provoca sulla società e sull’ambiente circostante (impatti generati).
L’output generato da questo processo è rappresentato dalla lista di Impatti, Rischi ed Opportunità (IRO)
materiali che la Banca ha rendicontato in quanto ritenuti rilevanti.
376
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
31
Piano Industriale BPER 2022-2025 e monitoraggio delle progettualità ESG Infusion
Anche mediante la partecipazione alle sedute del Comitato Sostenibilità, il Collegio ha ricevuto
trimestralmente un’approfondita informativa sullo stato di avanzamento dei progetti ESG, nonché
un’analisi quantitativa e andamentale di specifici KPI in ambito sostenibilità.
Rendicontazione consolidata di sostenibilità
La Banca ha redatto la Rendicontazione consolidata di sostenibilità, che:
- risponde alle richieste della normativa vigente, in primis al D.Lgs. n. 125/2024, riguardanti la
rendicontazione societaria di sostenibilità, in recepimento della Direttiva 2022/2464 (Corporate
Sustainability Reporting Directive - CSRD);
- è conforme con i nuovi standard di rendicontazione ESRS (European Sustainability Reporting
Standards);
- include, secondo i criteri definiti dal Regolamento (UE) 852/2020, i KPI di allineamento tassonomico
riferiti agli attivi in bilancio (i.e. Green Asset Ratio – GAR) e agli attivi fuori Bilancio (i.e. garanzie
finanziarie concesse – FinGuaR KPI e attività finanziarie gestite – AuM KPI) del Gruppo BPER.
La Rendicontazione consolidata di sostenibilità è stata redatta a partire dall’esito della doppia materialità
e considerando gli impatti, i rischi e le opportunità (“IRO”) rilevanti lungo l’intera catena del valore.
La Tassonomia UE per gli investimenti sostenibili (Regolamento Delegato UE 852/2020) ha inoltre
introdotto, a partire dal 2022, obblighi di informativa per le imprese e i partecipanti al mercato finanziario
soggetti all’obbligo di disclosure di informazioni di sostenibilità. La normativa richiede in particolare che,
a partire dal 1° gennaio 2025, gli enti creditizi rendicontino, oltre all’allineamento agli obiettivi di
adattamento e mitigazione al climate change, l’allineamento rispetto agli ulteriori quattro obiettivi
ambientali definiti dalla Tassonomia medesima: uso sostenibile e protezione delle risorse idriche e
marine, transizione verso un’economia circolare, prevenzione e riduzione dell’inquinamento, protezione
e ripristino della biodiversità e degli ecosistemi.
Il Collegio ha preso altresì atto degli esiti delle attività di verifica condotte del Servizio FSRS, di cui si è
già riferito nel paragrafo 7, che hanno interessato anche la Rendicontazione consolidata di sostenibilità,
nonché dei contenuti della Relazione emessa dalla Società di Revisione in data 26 marzo 2025, dalla
quale si evince che non sono pervenuti alla sua attenzione elementi che facciano ritenere che la
Rendicontazione medesima, relativa all’esercizio chiuso al 31 dicembre 2024, non sia stata redatta, in
tutti gli aspetti significativi, in conformità a quanto richiesto dalla normativa di riferimento.
Il Collegio sindacale, come previsto dal Decreto legislativo n. 125 del 6 settembre 2024, attesta che,
sulla base delle verifiche e delle informazioni acquisite, non sono emersi elementi di non conformità e/o
violazione delle disposizioni normative da segnalare.
32
10.
POLITICHE RETRIBUTIVE
Nel corso del 2024, il Collegio sindacale ha vigilato sugli aspetti retributivi che caratterizzano il Gruppo
BPER, nonché in merito: (i) ai compensi da riconoscere agli Amministratori che ricoprono particolari
cariche, tenuto conto anche di quanto previsto dalla Politica di Remunerazione anche con riferimento
alla componente variabile; e (ii) alla ripartizione tra i componenti dei Comitati endoconsiliari del plafond
deliberato dall’Assemblea con riguardo al compenso dei Comitati medesimi.
Il Collegio Sindacale ha altresì valutato gli elementi d’impianto relativi al sistema incentivante di breve
termine MBO 2025 delle Funzioni di Controllo.
Il 19 aprile 2024 l’Assemblea degli azionisti di BPER ha approvato le “Politiche di remunerazione 2024”
e, nella successiva assemblea del 3 luglio 2024, sono state approvate modifiche delle “Politiche di
Remunerazione 2024”.
Il Consiglio di amministrazione, nella riunione del 12 marzo 2025, previo parere favorevole del Comitato
per le Remunerazioni, ha approvato la “Relazione 2025 sulla Politica in materia di remunerazione e sui
compensi corrisposti”, comprensiva delle Politiche di remunerazione per l’esercizio e dell’informativa
annuale sull’attuazione della “Politica” 2024, che sarà sottoposta all’Assemblea degli azionisti del 18
aprile 2025.
Al riguardo, il Collegio sindacale ha esaminato il parere rilasciato dalla Funzione Compliance che attesta
il rispetto delle Disposizioni di Vigilanza – verificata la corretta individuazione dei beneficiari, il rispetto
dei criteri di determinazione della retribuzione variabile e le relative modalità di assegnazione, nonché
la struttura dei compensi – e delle disposizioni in materia di Informazione Societaria, di cui all’art. 123-
ter del TUF e all’art. 84-quater del Regolamento Emittenti Consob, fornendo le indicazioni di cui allo
Schema n. 7-bis dell’Allegato 3 di quest’ultimo Regolamento.
Il Collegio sindacale ha inoltre preso atto che il Consiglio di amministrazione, sempre nella riunione del
12 marzo 2025, ha approvato la Relazione sulla proposta di autorizzazione all’acquisto e alla
disposizione di azioni proprie, ai sensi degli articoli 2357 e 2357-ter del Codice Civile e dell’art. 132 del
D. Lgs. n. 58/1998 (TUF) a servizio dei piani di incentivazione su base azionaria (sia quelli di nuova
adozione, i.e. MBO 2025 e Piano LTI 2025-2027, sia l’LTI 2022.2024 e i piani di breve termine ancora
attivi, per le parti non ancora vested o differite), che sarà sottoposta alla richiamata Assemblea.
Infine, il Collegio sindacale ha esaminato la verifica effettuata dall’Internal Audit per valutare i processi
che riguardano le politiche di remunerazione e incentivazione in termini di conformità e adeguatezza
rispetto alla Circolare 285/2013 e la “Relazione 2025 sulla politica in materia di remunerazione e sui
compensi corrisposti”. A tale fine sono state esaminate: l’adeguatezza del processo di definizione delle
Politiche di remunerazione, la correttezza dell’erogazione della remunerazione e l’adeguatezza dei
contributi delle Funzioni di Controllo di II livello. In ottica prospettica sono state esaminate le fasi
propedeutiche all’elaborazione delle Politiche di Remunerazione 2025. La verifica non ha rilevato
particolari criticità.
377
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
31
Piano Industriale BPER 2022-2025 e monitoraggio delle progettualità ESG Infusion
Anche mediante la partecipazione alle sedute del Comitato Sostenibilità, il Collegio ha ricevuto
trimestralmente un’approfondita informativa sullo stato di avanzamento dei progetti ESG, nonché
un’analisi quantitativa e andamentale di specifici KPI in ambito sostenibilità.
Rendicontazione consolidata di sostenibilità
La Banca ha redatto la Rendicontazione consolidata di sostenibilità, che:
- risponde alle richieste della normativa vigente, in primis al D.Lgs. n. 125/2024, riguardanti la
rendicontazione societaria di sostenibilità, in recepimento della Direttiva 2022/2464 (Corporate
Sustainability Reporting Directive - CSRD);
- è conforme con i nuovi standard di rendicontazione ESRS (European Sustainability Reporting
Standards);
- include, secondo i criteri definiti dal Regolamento (UE) 852/2020, i KPI di allineamento tassonomico
riferiti agli attivi in bilancio (i.e. Green Asset Ratio – GAR) e agli attivi fuori Bilancio (i.e. garanzie
finanziarie concesse – FinGuaR KPI e attività finanziarie gestite – AuM KPI) del Gruppo BPER.
La Rendicontazione consolidata di sostenibilità è stata redatta a partire dall’esito della doppia materialità
e considerando gli impatti, i rischi e le opportunità (“IRO”) rilevanti lungo l’intera catena del valore.
La Tassonomia UE per gli investimenti sostenibili (Regolamento Delegato UE 852/2020) ha inoltre
introdotto, a partire dal 2022, obblighi di informativa per le imprese e i partecipanti al mercato finanziario
soggetti all’obbligo di disclosure di informazioni di sostenibilità. La normativa richiede in particolare che,
a partire dal 1° gennaio 2025, gli enti creditizi rendicontino, oltre all’allineamento agli obiettivi di
adattamento e mitigazione al climate change, l’allineamento rispetto agli ulteriori quattro obiettivi
ambientali definiti dalla Tassonomia medesima: uso sostenibile e protezione delle risorse idriche e
marine, transizione verso un’economia circolare, prevenzione e riduzione dell’inquinamento, protezione
e ripristino della biodiversità e degli ecosistemi.
Il Collegio ha preso altresì atto degli esiti delle attività di verifica condotte del Servizio FSRS, di cui si è
già riferito nel paragrafo 7, che hanno interessato anche la Rendicontazione consolidata di sostenibilità,
nonché dei contenuti della Relazione emessa dalla Società di Revisione in data 26 marzo 2025, dalla
quale si evince che non sono pervenuti alla sua attenzione elementi che facciano ritenere che la
Rendicontazione medesima, relativa all’esercizio chiuso al 31 dicembre 2024, non sia stata redatta, in
tutti gli aspetti significativi, in conformità a quanto richiesto dalla normativa di riferimento.
Il Collegio sindacale, come previsto dal Decreto legislativo n. 125 del 6 settembre 2024, attesta che,
sulla base delle verifiche e delle informazioni acquisite, non sono emersi elementi di non conformità e/o
violazione delle disposizioni normative da segnalare.
32
10.
POLITICHE RETRIBUTIVE
Nel corso del 2024, il Collegio sindacale ha vigilato sugli aspetti retributivi che caratterizzano il Gruppo
BPER, nonché in merito: (i) ai compensi da riconoscere agli Amministratori che ricoprono particolari
cariche, tenuto conto anche di quanto previsto dalla Politica di Remunerazione anche con riferimento
alla componente variabile; e (ii) alla ripartizione tra i componenti dei Comitati endoconsiliari del plafond
deliberato dall’Assemblea con riguardo al compenso dei Comitati medesimi.
Il Collegio Sindacale ha altresì valutato gli elementi d’impianto relativi al sistema incentivante di breve
termine MBO 2025 delle Funzioni di Controllo.
Il 19 aprile 2024 l’Assemblea degli azionisti di BPER ha approvato le “Politiche di remunerazione 2024”
e, nella successiva assemblea del 3 luglio 2024, sono state approvate modifiche delle “Politiche di
Remunerazione 2024”.
Il Consiglio di amministrazione, nella riunione del 12 marzo 2025, previo parere favorevole del Comitato
per le Remunerazioni, ha approvato la “Relazione 2025 sulla Politica in materia di remunerazione e sui
compensi corrisposti”, comprensiva delle Politiche di remunerazione per l’esercizio e dell’informativa
annuale sull’attuazione della “Politica” 2024, che sarà sottoposta all’Assemblea degli azionisti del 18
aprile 2025.
Al riguardo, il Collegio sindacale ha esaminato il parere rilasciato dalla Funzione Compliance che attesta
il rispetto delle Disposizioni di Vigilanza – verificata la corretta individuazione dei beneficiari, il rispetto
dei criteri di determinazione della retribuzione variabile e le relative modalità di assegnazione, nonché
la struttura dei compensi – e delle disposizioni in materia di Informazione Societaria, di cui all’art. 123-
ter del TUF e all’art. 84-quater del Regolamento Emittenti Consob, fornendo le indicazioni di cui allo
Schema n. 7-bis dell’Allegato 3 di quest’ultimo Regolamento.
Il Collegio sindacale ha inoltre preso atto che il Consiglio di amministrazione, sempre nella riunione del
12 marzo 2025, ha approvato la Relazione sulla proposta di autorizzazione all’acquisto e alla
disposizione di azioni proprie, ai sensi degli articoli 2357 e 2357-ter del Codice Civile e dell’art. 132 del
D. Lgs. n. 58/1998 (TUF) a servizio dei piani di incentivazione su base azionaria (sia quelli di nuova
adozione, i.e. MBO 2025 e Piano LTI 2025-2027, sia l’LTI 2022.2024 e i piani di breve termine ancora
attivi, per le parti non ancora vested o differite), che sarà sottoposta alla richiamata Assemblea.
Infine, il Collegio sindacale ha esaminato la verifica effettuata dall’Internal Audit per valutare i processi
che riguardano le politiche di remunerazione e incentivazione in termini di conformità e adeguatezza
rispetto alla Circolare 285/2013 e la “Relazione 2025 sulla politica in materia di remunerazione e sui
compensi corrisposti”. A tale fine sono state esaminate: l’adeguatezza del processo di definizione delle
Politiche di remunerazione, la correttezza dell’erogazione della remunerazione e l’adeguatezza dei
contributi delle Funzioni di Controllo di II livello. In ottica prospettica sono state esaminate le fasi
propedeutiche all’elaborazione delle Politiche di Remunerazione 2025. La verifica non ha rilevato
particolari criticità.
378
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
33
11.
GOVERNANCE
Il Collegio ha vigilato sulle modalità di concreta attuazione delle regole di governo societario, senza
rilevare criticità.
L’adesione della Società al Codice di Corporate Governance e la Relazione sul governo societario
BPER Banca aderisce al Codice di Corporate Governance da ultimo approvato, nel gennaio 2020, dal
Comitato per la Corporate Governance promosso, tra gli altri, da Borsa Italiana S.p.A.
Con lettera del 17 dicembre 2024, il Presidente del Comitato per la Corporate Governance (il “Comitato”)
ha indirizzato alla Banca (così come a tutte le società emittenti) la consueta lettera volta a dare evidenza
delle attività di monitoraggio svolte dal Comitato in merito all’applicazione delle disposizioni di
autodisciplina e a mettere in risalto le principali criticità riscontrate dal Comitato medesimo nel corso
dell’esercizio, nonché a formulare raccomandazioni intese a promuovere l’evoluzione della corporate
governance secondo i principi del “Codice di Corporate Governance” (le “Raccomandazioni del
Comitato per la Corporate Governance per l’esercizio 2025”, di seguito anche solo “le
Raccomandazioni”).
La Lettera del Presidente del Comitato e le relative Raccomandazioni sono state analiticamente
approfondite dal Collegio sindacale nel corso della riunione del 18 febbraio 2025 nonché dal Consiglio
di amministrazione nella riunione del 20 febbraio 2025.
Il Collegio sindacale ha, inoltre, esaminato i contenuti della Relazione annuale sul governo societario e
gli assetti proprietari per l’esercizio 2024, redatta in ossequio all’art. 123-bis del TUF e approvata dal
Consiglio di amministrazione del 12 marzo 2025.
Il Collegio ha infine verificato che, nell’ambito della predetta Relazione, sia stata data evidenza delle
Raccomandazioni e delle conseguenti iniziative intraprese e programmate dalla Banca per assicurare il
pieno e costante allineamento della medesima alle Raccomandazioni fornite dal Comitato per la
Corporate Governance.
La sussistenza dei requisiti di idoneità degli Amministratori e il processo di autovalutazione del Consiglio
di amministrazione
Il Consiglio di amministrazione in carica alla data di chiusura dell’esercizio 2024 è stato nominato, per il
triennio 2024-2026, dall’Assemblea dei Soci del 19 aprile 2024.
Ai sensi della normativa applicabile, il Consiglio di amministrazione di BPER del 5 maggio 2024 ha
provveduto ad effettuare, con il supporto del Comitato per le Nomine e la Corporate Governance
(CPNCG), la verifica del possesso, in capo agli Amministratori, dei requisiti e criteri di idoneità nonché
del rispetto, da parte dei medesimi, delle disposizioni normative e di autodisciplina applicabili. Nel corso
della medesima seduta, il Consiglio di amministrazione ha accertato l’adeguatezza della propria
composizione a livello collettivo e la rispondenza della composizione effettiva con quella identificata
come ottimale negli Orientamenti agli azionisti pubblicati nel 2024 in vista del rinnovo dell’Organo
34
amministrativo.
Il Consiglio di amministrazione del 30 aprile 2024 ha valutato l’indipendenza di ciascun consigliere non
esecutivo sulla base:
i) dall’articolo 148, comma 3, del TUF;
ii) del D.M. n. 169/2020;
iii) della Raccomandazione 7 del Codice di Corporate Governance;
iv) dei parametri di valutazione della significatività delle relazioni professionali, commerciali o
finanziarie stabiliti dalle “Regole per la verifica del requisito dell’indipendenza degli amministratori”,
aggiornate dal Consiglio di amministrazione in data 16 giugno 2022.
Il Collegio sindacale, che partecipa a tutte le riunioni del CPNCG, per il tramite della Presidente o
di un suo membro, ha vigilato sul processo e, nel corso della seduta del Consiglio di amministrazione
del 30 aprile 2024, non ha ritenuto di formulare osservazioni in relazione alla corretta applicazione dei
criteri e delle procedure di accertamento dell’indipendenza adottati dal Consiglio di amministrazione.
Il Collegio sindacale, partecipando costantemente alle riunioni del CPNCG, ha vigilato nel continuo sul
processo di autovalutazione del Consiglio di amministrazione per l’esercizio 2024, svolto con l’ausilio di
un consulente esterno.
All’esito di tale processo di autovalutazione, il Consiglio di amministrazione ha valutato positivamente
la propria composizione e il proprio funzionamento, portandone gli esiti alla seduta del 20 febbraio 2025.
La sussistenza dei requisiti di idoneità dei Sindaci e il processo di autovalutazione del Collegio sindacale
Il Collegio sindacale è stato nominato per il triennio 2024-2026 dall’Assemblea dei Soci del 19 aprile
2024, e successivamente integrato dall’Assemblea del 19 dicembre 2024, alla luce delle dimissioni
rassegnate dal Presidente Angelo Mario Giudici.
In data 6 maggio 2024, il Collegio Sindacale ha provveduto ad accertare, in capo ai Sindaci nominati
dall’Assemblea del 19 aprile, la sussistenza dei requisiti e dei criteri di idoneità nonché il rispetto, da
parte dei medesimi, delle disposizioni normative e di autodisciplina applicabili, ivi comprese quelle in
materia di divieto di interlocking.
Nel corso della medesima seduta, il Collegio Sindacale ha accertato l’adeguatezza della propria
composizione a livello collettivo e la rispondenza della composizione effettiva con quella identificata
come ottimale negli Orientamenti agli azionisti pubblicati nel 2024 in vista del rinnovo dell’Organo di
controllo.
All’esito delle predette verifiche, tutti i componenti del Collegio Sindacale di BPER sono risultati dotati
di professionalità e di competenze adeguate ai compiti loro affidati.
Il Collegio Sindacale del 6 maggio 2024 ha altresì valutato l’indipendenza di ciascun Sindaco sulla base:
i) dell’art. 148, comma 3, del TUF;
ii) dell’art. 14 del DM 169/2020;
iii) delle Raccomandazioni 7 e 9 del Codice di Corporate Governance.
379
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
33
11.
GOVERNANCE
Il Collegio ha vigilato sulle modalità di concreta attuazione delle regole di governo societario, senza
rilevare criticità.
L’adesione della Società al Codice di Corporate Governance e la Relazione sul governo societario
BPER Banca aderisce al Codice di Corporate Governance da ultimo approvato, nel gennaio 2020, dal
Comitato per la Corporate Governance promosso, tra gli altri, da Borsa Italiana S.p.A.
Con lettera del 17 dicembre 2024, il Presidente del Comitato per la Corporate Governance (il “Comitato”)
ha indirizzato alla Banca (così come a tutte le società emittenti) la consueta lettera volta a dare evidenza
delle attività di monitoraggio svolte dal Comitato in merito all’applicazione delle disposizioni di
autodisciplina e a mettere in risalto le principali criticità riscontrate dal Comitato medesimo nel corso
dell’esercizio, nonché a formulare raccomandazioni intese a promuovere l’evoluzione della corporate
governance secondo i principi del “Codice di Corporate Governance” (le “Raccomandazioni del
Comitato per la Corporate Governance per l’esercizio 2025”, di seguito anche solo “le
Raccomandazioni”).
La Lettera del Presidente del Comitato e le relative Raccomandazioni sono state analiticamente
approfondite dal Collegio sindacale nel corso della riunione del 18 febbraio 2025 nonché dal Consiglio
di amministrazione nella riunione del 20 febbraio 2025.
Il Collegio sindacale ha, inoltre, esaminato i contenuti della Relazione annuale sul governo societario e
gli assetti proprietari per l’esercizio 2024, redatta in ossequio all’art. 123-bis del TUF e approvata dal
Consiglio di amministrazione del 12 marzo 2025.
Il Collegio ha infine verificato che, nell’ambito della predetta Relazione, sia stata data evidenza delle
Raccomandazioni e delle conseguenti iniziative intraprese e programmate dalla Banca per assicurare il
pieno e costante allineamento della medesima alle Raccomandazioni fornite dal Comitato per la
Corporate Governance.
La sussistenza dei requisiti di idoneità degli Amministratori e il processo di autovalutazione del Consiglio
di amministrazione
Il Consiglio di amministrazione in carica alla data di chiusura dell’esercizio 2024 è stato nominato, per il
triennio 2024-2026, dall’Assemblea dei Soci del 19 aprile 2024.
Ai sensi della normativa applicabile, il Consiglio di amministrazione di BPER del 5 maggio 2024 ha
provveduto ad effettuare, con il supporto del Comitato per le Nomine e la Corporate Governance
(CPNCG), la verifica del possesso, in capo agli Amministratori, dei requisiti e criteri di idoneità nonché
del rispetto, da parte dei medesimi, delle disposizioni normative e di autodisciplina applicabili. Nel corso
della medesima seduta, il Consiglio di amministrazione ha accertato l’adeguatezza della propria
composizione a livello collettivo e la rispondenza della composizione effettiva con quella identificata
come ottimale negli Orientamenti agli azionisti pubblicati nel 2024 in vista del rinnovo dell’Organo
34
amministrativo.
Il Consiglio di amministrazione del 30 aprile 2024 ha valutato l’indipendenza di ciascun consigliere non
esecutivo sulla base:
i) dall’articolo 148, comma 3, del TUF;
ii) del D.M. n. 169/2020;
iii) della Raccomandazione 7 del Codice di Corporate Governance;
iv) dei parametri di valutazione della significatività delle relazioni professionali, commerciali o
finanziarie stabiliti dalle “Regole per la verifica del requisito dell’indipendenza degli amministratori”,
aggiornate dal Consiglio di amministrazione in data 16 giugno 2022.
Il Collegio sindacale, che partecipa a tutte le riunioni del CPNCG, per il tramite della Presidente o
di un suo membro, ha vigilato sul processo e, nel corso della seduta del Consiglio di amministrazione
del 30 aprile 2024, non ha ritenuto di formulare osservazioni in relazione alla corretta applicazione dei
criteri e delle procedure di accertamento dell’indipendenza adottati dal Consiglio di amministrazione.
Il Collegio sindacale, partecipando costantemente alle riunioni del CPNCG, ha vigilato nel continuo sul
processo di autovalutazione del Consiglio di amministrazione per l’esercizio 2024, svolto con l’ausilio di
un consulente esterno.
All’esito di tale processo di autovalutazione, il Consiglio di amministrazione ha valutato positivamente
la propria composizione e il proprio funzionamento, portandone gli esiti alla seduta del 20 febbraio 2025.
La sussistenza dei requisiti di idoneità dei Sindaci e il processo di autovalutazione del Collegio sindacale
Il Collegio sindacale è stato nominato per il triennio 2024-2026 dall’Assemblea dei Soci del 19 aprile
2024, e successivamente integrato dall’Assemblea del 19 dicembre 2024, alla luce delle dimissioni
rassegnate dal Presidente Angelo Mario Giudici.
In data 6 maggio 2024, il Collegio Sindacale ha provveduto ad accertare, in capo ai Sindaci nominati
dall’Assemblea del 19 aprile, la sussistenza dei requisiti e dei criteri di idoneità nonché il rispetto, da
parte dei medesimi, delle disposizioni normative e di autodisciplina applicabili, ivi comprese quelle in
materia di divieto di interlocking.
Nel corso della medesima seduta, il Collegio Sindacale ha accertato l’adeguatezza della propria
composizione a livello collettivo e la rispondenza della composizione effettiva con quella identificata
come ottimale negli Orientamenti agli azionisti pubblicati nel 2024 in vista del rinnovo dell’Organo di
controllo.
All’esito delle predette verifiche, tutti i componenti del Collegio Sindacale di BPER sono risultati dotati
di professionalità e di competenze adeguate ai compiti loro affidati.
Il Collegio Sindacale del 6 maggio 2024 ha altresì valutato l’indipendenza di ciascun Sindaco sulla base:
i) dell’art. 148, comma 3, del TUF;
ii) dell’art. 14 del DM 169/2020;
iii) delle Raccomandazioni 7 e 9 del Codice di Corporate Governance.
380
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
35
Successivamente, in data 8 maggio 2024, il Consiglio di amministrazione, sulla base delle dichiarazioni
rese dai componenti del Collegio sindacale e dell’attività istruttoria svolta dalle competenti strutture,
tenuto altresì conto degli esiti della valutazione compiuta dal Collegio stesso e del parere espresso dal
Comitato per le Nomine e la Corporate Governance, ha verificato, ai sensi dell’art. 148, comma 4-quater,
del TUF, l’assenza di cause di ineleggibilità e di decadenza nonché la sussistenza dei requisiti di
onorabilità e professionalità in capo a ciascuno dei componenti il Collegio, quali previsti dall’art. 148,
commi 3 e 4, del TUF.
In data 14 gennaio 2025, il Collegio sindacale, a valle dell’Assemblea del 19 dicembre 2024, ha quindi
provveduto ad accertare la sussistenza dei requisiti e dei criteri di idoneità in capo alla neo-eletta
Presidente del Collegio Sindacale Silvia Bocci, anche con riguardo al rispetto del limite al cumulo degli
incarichi, al divieto di interlocking, alla possibilità di dedicare adeguato tempo all’incarico, al possesso
dei requisiti di indipendenza previsti dalla normativa vigente e dal Codice di Corporate Governance.
In tale occasione, il Collegio ha nuovamente valutato la composizione dell’Organo nel suo complesso,
accertandone l’adeguatezza ad assicurare l’indipendenza e la professionalità della sua funzione.
Il successivo 16 gennaio 2025, il Consiglio di amministrazione, ai sensi dell’art. 148, comma 4-quater,
del TUF, ha confermato l’assenza delle cause di ineleggibilità e di decadenza, nonché la sussistenza
dei requisiti di onorabilità e professionalità in capo alla componente neo-eletta.
Quanto al processo di autovalutazione del Collegio sindacale relativo all’esercizio 2024, esso è stato
svolto dal Collegio medesimo avvalendosi di un consulente esterno. All’esito di tale processo, il Collegio
ha valutato come complessivamente adeguata la propria composizione e ha ritenuto di avere svolto in
modo efficace, nel corso del primo anno di mandato, l’azione di vigilanza e controllo di competenza.
Prendendo spunto dagli esiti dell’assessment, il Collegio ha, altresì, formulato alcune considerazioni
funzionali a una sempre più efficace evoluzione della sua operatività.
12. OMISSIONI E FATTI CENSURABILI RILEVATI. PARERI RESI E INIZIATIVE
INTRAPRESE
Eventuali denunce ex art. 2408 del Codice Civile ed iniziative intraprese
Nel corso del 2024, e sino alla data di presentazione della presente Relazione, al Collegio sindacale
non sono pervenute comunicazioni qualificate come denunce ai sensi dell’art. 2408 del Codice Civile.
Eventuale presentazione di esposti ed iniziative intraprese
Il Collegio sindacale, nel corso del 2024 e fino alla data di approvazione della presente Relazione, ha
ricevuto una comunicazione qualificabile come esposto alle Autorità di Vigilanza. Lo stesso è stato
vagliato dal Collegio sindacale curando gli opportuni approfondimenti con le competenti Funzioni e
Strutture aziendali, al fine di acquisire le informazioni necessarie ad esaminare e a valutare la fattispecie
sottoposta. Le analisi condotte non hanno evidenziato fattispecie degne di menzione e, ad oggi, non si
è avuta notizia di alcun seguito da parte delle Autorità interessate.
36
Nel corso dell’esercizio, inoltre, il Collegio Sindacale ha acquisito i flussi informativi concernenti i reclami
e gli esposti della clientela predisposti dalle competenti strutture interne, non rilevando criticità da
segnalare nel complessivo processo afferente alle doglianze della clientela.
L’Organo è stato aggiornato sulle segnalazioni cosiddette Whistleblowing dalla Funzione di Revisione
Interna e ha preso atto della Relazione Whistleblowing relativa all’esercizio 2024.
Gli interventi informatici promossi sull’applicativo «Comunica Whistleblowing» nel corso del 2024 e
l’aggiornamento dei siti istituzionali di tutte le Legal Entity del Gruppo che hanno adottato il presidio di
Whistleblowing consentono un’adeguata tutela dei segnalanti e una maggiore immediatezza di accesso
e fruibilità.
Un ulteriore irrobustimento del framework sarà realizzato con la somministrazione, nel 2025, di
formazione dedicata a tutti i dipendenti del Gruppo. Tale formazione, progettata e realizzata in
collaborazione con le strutture del Chief People Officer, consentirà una propagazione addizionale di
awareness e una accountability dei dipendenti rispetto al Sistema Interno di Segnalazione e alle
correlate tutele ulteriormente rafforzate, contribuendo alla diffusione della risk and control culture, anche
in coerenza alla Draft guide on governance and risk culture di Banca Centrale Europea.
Fermo quanto precede, nel 2024 non sono emerse criticità attinenti al processo di gestione delle
segnalazioni whistleblowing.
12.1
PARERI RILASCIATI AI SENSI DI LEGGE NEL CORSO DELL’ESERCIZIO 2024 DAL
COLLEGIO SINDACALE
Nel corso dell’esercizio 2024, e fino alla data della presente relazione, il Collegio sindacale ha
provveduto a rilasciare i propri pareri ed è stato sentito secondo le previsioni normative vigenti.
In particolare – considerato che con l’approvazione del bilancio d’esercizio di BPER Banca S.p.A. al 31
dicembre 2025 scadrà l’incarico di revisione legale dei conti conferito dall'Assemblea dei Soci del 26
novembre 2016 a Deloitte & Touche S.p.A. per il novennio 2017-2025 – è stata sottoposta all’Assemblea
del 19 aprile 2024 la proposta motivata del Collegio sindacale il cui mandato è scaduto con
l’approvazione del bilancio al 31 dicembre 2023, formulata ai sensi del combinato disposto dell’art. 13
del D.Lgs. n. 39/2010 e dell’art. 16 del Regolamento 537/2014, in merito al conferimento dell’incarico di
revisione legale dei conti per gli esercizi 2026-2034, alla determinazione del relativo compenso, nonché
dei criteri per l’eventuale adeguamento di tale corrispettivo durante l’incarico.
L’Assemblea dei Soci, come già riferito nel precedente paragrafo 6, ha quindi approvato il conferimento
dell’incarico di revisione legale dei conti per il periodo 2026-2034 in favore di KPMG S.p.A.,
determinando il relativo corrispettivo, nonché i criteri per l’eventuale adeguamento del medesimo
durante l’incarico, che sarà eventualmente deliberato dal Consiglio di amministrazione.
Infine, il 28 maggio 2024, il Collegio sindacale ha preso atto della proposta di modifica del “Regolamento
di Gruppo del Processo conferimento incarichi società di revisione e loro network”, approvato dal
381
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
35
Successivamente, in data 8 maggio 2024, il Consiglio di amministrazione, sulla base delle dichiarazioni
rese dai componenti del Collegio sindacale e dell’attività istruttoria svolta dalle competenti strutture,
tenuto altresì conto degli esiti della valutazione compiuta dal Collegio stesso e del parere espresso dal
Comitato per le Nomine e la Corporate Governance, ha verificato, ai sensi dell’art. 148, comma 4-quater,
del TUF, l’assenza di cause di ineleggibilità e di decadenza nonché la sussistenza dei requisiti di
onorabilità e professionalità in capo a ciascuno dei componenti il Collegio, quali previsti dall’art. 148,
commi 3 e 4, del TUF.
In data 14 gennaio 2025, il Collegio sindacale, a valle dell’Assemblea del 19 dicembre 2024, ha quindi
provveduto ad accertare la sussistenza dei requisiti e dei criteri di idoneità in capo alla neo-eletta
Presidente del Collegio Sindacale Silvia Bocci, anche con riguardo al rispetto del limite al cumulo degli
incarichi, al divieto di interlocking, alla possibilità di dedicare adeguato tempo all’incarico, al possesso
dei requisiti di indipendenza previsti dalla normativa vigente e dal Codice di Corporate Governance.
In tale occasione, il Collegio ha nuovamente valutato la composizione dell’Organo nel suo complesso,
accertandone l’adeguatezza ad assicurare l’indipendenza e la professionalità della sua funzione.
Il successivo 16 gennaio 2025, il Consiglio di amministrazione, ai sensi dell’art. 148, comma 4-quater,
del TUF, ha confermato l’assenza delle cause di ineleggibilità e di decadenza, nonché la sussistenza
dei requisiti di onorabilità e professionalità in capo alla componente neo-eletta.
Quanto al processo di autovalutazione del Collegio sindacale relativo all’esercizio 2024, esso è stato
svolto dal Collegio medesimo avvalendosi di un consulente esterno. All’esito di tale processo, il Collegio
ha valutato come complessivamente adeguata la propria composizione e ha ritenuto di avere svolto in
modo efficace, nel corso del primo anno di mandato, l’azione di vigilanza e controllo di competenza.
Prendendo spunto dagli esiti dell’assessment, il Collegio ha, altresì, formulato alcune considerazioni
funzionali a una sempre più efficace evoluzione della sua operatività.
12. OMISSIONI E FATTI CENSURABILI RILEVATI. PARERI RESI E INIZIATIVE
INTRAPRESE
Eventuali denunce ex art. 2408 del Codice Civile ed iniziative intraprese
Nel corso del 2024, e sino alla data di presentazione della presente Relazione, al Collegio sindacale
non sono pervenute comunicazioni qualificate come denunce ai sensi dell’art. 2408 del Codice Civile.
Eventuale presentazione di esposti ed iniziative intraprese
Il Collegio sindacale, nel corso del 2024 e fino alla data di approvazione della presente Relazione, ha
ricevuto una comunicazione qualificabile come esposto alle Autorità di Vigilanza. Lo stesso è stato
vagliato dal Collegio sindacale curando gli opportuni approfondimenti con le competenti Funzioni e
Strutture aziendali, al fine di acquisire le informazioni necessarie ad esaminare e a valutare la fattispecie
sottoposta. Le analisi condotte non hanno evidenziato fattispecie degne di menzione e, ad oggi, non si
è avuta notizia di alcun seguito da parte delle Autorità interessate.
36
Nel corso dell’esercizio, inoltre, il Collegio Sindacale ha acquisito i flussi informativi concernenti i reclami
e gli esposti della clientela predisposti dalle competenti strutture interne, non rilevando criticità da
segnalare nel complessivo processo afferente alle doglianze della clientela.
L’Organo è stato aggiornato sulle segnalazioni cosiddette Whistleblowing dalla Funzione di Revisione
Interna e ha preso atto della Relazione Whistleblowing relativa all’esercizio 2024.
Gli interventi informatici promossi sull’applicativo «Comunica Whistleblowing» nel corso del 2024 e
l’aggiornamento dei siti istituzionali di tutte le Legal Entity del Gruppo che hanno adottato il presidio di
Whistleblowing consentono un’adeguata tutela dei segnalanti e una maggiore immediatezza di accesso
e fruibilità.
Un ulteriore irrobustimento del framework sarà realizzato con la somministrazione, nel 2025, di
formazione dedicata a tutti i dipendenti del Gruppo. Tale formazione, progettata e realizzata in
collaborazione con le strutture del Chief People Officer, consentirà una propagazione addizionale di
awareness e una accountability dei dipendenti rispetto al Sistema Interno di Segnalazione e alle
correlate tutele ulteriormente rafforzate, contribuendo alla diffusione della risk and control culture, anche
in coerenza alla Draft guide on governance and risk culture di Banca Centrale Europea.
Fermo quanto precede, nel 2024 non sono emerse criticità attinenti al processo di gestione delle
segnalazioni whistleblowing.
12.1
PARERI RILASCIATI AI SENSI DI LEGGE NEL CORSO DELL’ESERCIZIO 2024 DAL
COLLEGIO SINDACALE
Nel corso dell’esercizio 2024, e fino alla data della presente relazione, il Collegio sindacale ha
provveduto a rilasciare i propri pareri ed è stato sentito secondo le previsioni normative vigenti.
In particolare – considerato che con l’approvazione del bilancio d’esercizio di BPER Banca S.p.A. al 31
dicembre 2025 scadrà l’incarico di revisione legale dei conti conferito dall'Assemblea dei Soci del 26
novembre 2016 a Deloitte & Touche S.p.A. per il novennio 2017-2025 – è stata sottoposta all’Assemblea
del 19 aprile 2024 la proposta motivata del Collegio sindacale il cui mandato è scaduto con
l’approvazione del bilancio al 31 dicembre 2023, formulata ai sensi del combinato disposto dell’art. 13
del D.Lgs. n. 39/2010 e dell’art. 16 del Regolamento 537/2014, in merito al conferimento dell’incarico di
revisione legale dei conti per gli esercizi 2026-2034, alla determinazione del relativo compenso, nonché
dei criteri per l’eventuale adeguamento di tale corrispettivo durante l’incarico.
L’Assemblea dei Soci, come già riferito nel precedente paragrafo 6, ha quindi approvato il conferimento
dell’incarico di revisione legale dei conti per il periodo 2026-2034 in favore di KPMG S.p.A.,
determinando il relativo corrispettivo, nonché i criteri per l’eventuale adeguamento del medesimo
durante l’incarico, che sarà eventualmente deliberato dal Consiglio di amministrazione.
Infine, il 28 maggio 2024, il Collegio sindacale ha preso atto della proposta di modifica del “Regolamento
di Gruppo del Processo conferimento incarichi società di revisione e loro network”, approvato dal
382
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
Attestazioni e altre relazioni
37
Consiglio di amministrazione il 5 giugno 2024. Il nuovo documento normativo presenta spunti di
miglioramento che nascono dall’esperienza maturata in questi anni di effettiva applicazione del
processo, nonché dalle esigenze di efficientamento e snellimento del processo medesimo. In tale
contesto si segnala che il Collegio ha rilasciato il proprio parere favorevole a n. 5 proposte per la
prestazione di servizi non audit da parte della Società di Revisione.
Con riferimento ai processi di nomina, il Collegio, come poc’anzi precisato, ha rilasciato parere
favorevole in merito alle proposte di nomina del Dirigente Preposto alla redazione dei documenti
contabili societari e del Chief Compliance Officer. Ha inoltre espresso il proprio parere favorevole
all’approvazione, da parte del Consiglio di amministrazione, della proposta di aggiornamento della
“Policy di Gruppo in materia di parti correlate e soggetti collegati”, con riguardo alla Relazione di
convalida 2024 sul sistema di rating interno, nonché in merito alla remunerazione degli Amministratori
investiti di particolari cariche e dei componenti dei Comitati endoconsiliari.
Infine, tre operazioni ex art. 136 TUB sono state approvate all’unanimità dal Consiglio di
amministrazione e con il voto favorevole di tutti i componenti del Collegio sindacale.
13. PROPOSTE IN ORDINE AL BILANCIO E ALLA SUA APPROVAZIONE
Signori Azionisti,
tenuto conto di tutto quanto precede, considerato il contenuto delle relazioni di revisione emesse dal
Revisore legale, preso atto delle attestazioni rilasciate congiuntamente dall’Amministratore delegato e
dal Dirigente Preposto alla redazione dei documenti contabili societari, il Collegio sindacale non rileva,
per quanto di propria competenza, motivi ostativi all'approvazione del progetto di bilancio d’esercizio al
31 dicembre 2024, accompagnato dalla Relazione sull’andamento della gestione e della proposta di
destinazione dell’utile 2024 deliberata dal Consiglio di Amministrazione in data 12 marzo 2025.
A conclusione del primo esercizio del nostro mandato desideriamo esprimerVi il nostro vivo
ringraziamento per la stima e la fiducia dimostrataci con la nomina, nonché manifestare un
ringraziamento agli Amministratori tutti e, in particolare, al Presidente del Consiglio di amministrazione,
Fabio Cerchiai, ed all’Amministratore delegato, Gianni Franco Papa, al Management, alle Funzioni di
Controllo Interno, nonché al Personale tutto della Banca per la proficua collaborazione e l’assistenza
nell’espletamento delle funzioni e dei compiti assegnatici.
Modena, 26 marzo 2025
Il Collegio sindacale
Silvia Bocci (Presidente)
Michele Rutigliano (Sindaco effettivo)
Patrizia Tettamanzi (Sindaco effettivo)
383
BPER Banca
Bilancio d’esercizio 2024
37
Consiglio di amministrazione il 5 giugno 2024. Il nuovo documento normativo presenta spunti di
miglioramento che nascono dall’esperienza maturata in questi anni di effettiva applicazione del
processo, nonché dalle esigenze di efficientamento e snellimento del processo medesimo. In tale
contesto si segnala che il Collegio ha rilasciato il proprio parere favorevole a n. 5 proposte per la
prestazione di servizi non audit da parte della Società di Revisione.
Con riferimento ai processi di nomina, il Collegio, come poc’anzi precisato, ha rilasciato parere
favorevole in merito alle proposte di nomina del Dirigente Preposto alla redazione dei documenti
contabili societari e del Chief Compliance Officer. Ha inoltre espresso il proprio parere favorevole
all’approvazione, da parte del Consiglio di amministrazione, della proposta di aggiornamento della
“Policy di Gruppo in materia di parti correlate e soggetti collegati”, con riguardo alla Relazione di
convalida 2024 sul sistema di rating interno, nonché in merito alla remunerazione degli Amministratori
investiti di particolari cariche e dei componenti dei Comitati endoconsiliari.
Infine, tre operazioni ex art. 136 TUB sono state approvate all’unanimità dal Consiglio di
amministrazione e con il voto favorevole di tutti i componenti del Collegio sindacale.
13. PROPOSTE IN ORDINE AL BILANCIO E ALLA SUA APPROVAZIONE
Signori Azionisti,
tenuto conto di tutto quanto precede, considerato il contenuto delle relazioni di revisione emesse dal
Revisore legale, preso atto delle attestazioni rilasciate congiuntamente dall’Amministratore delegato e
dal Dirigente Preposto alla redazione dei documenti contabili societari, il Collegio sindacale non rileva,
per quanto di propria competenza, motivi ostativi all'approvazione del progetto di bilancio d’esercizio al
31 dicembre 2024, accompagnato dalla Relazione sull’andamento della gestione e della proposta di
destinazione dell’utile 2024 deliberata dal Consiglio di Amministrazione in data 12 marzo 2025.
A conclusione del primo esercizio del nostro mandato desideriamo esprimerVi il nostro vivo
ringraziamento per la stima e la fiducia dimostrataci con la nomina, nonché manifestare un
ringraziamento agli Amministratori tutti e, in particolare, al Presidente del Consiglio di amministrazione,
Fabio Cerchiai, ed all’Amministratore delegato, Gianni Franco Papa, al Management, alle Funzioni di
Controllo Interno, nonché al Personale tutto della Banca per la proficua collaborazione e l’assistenza
nell’espletamento delle funzioni e dei compiti assegnatici.
Modena, 26 marzo 2025
Il Collegio sindacale
Silvia Bocci (Presidente)
Michele Rutigliano (Sindaco effettivo)
Patrizia Tettamanzi (Sindaco effettivo)
